眾旗（HRflag）：2020全球上市人力資源服務公司市值排名與研究報告(120頁).pdf

1、 目 錄 2020 全球上市人力資源服務公司市值排名研究綜述 01 2020 全球上市人力資源服務公司市值榜 08 2020 全球上市人力資源服務公司市盈率前十名 14 2020 全球上市人力資源服務公司收益率前十名 17 2020 全球上市人力資源服務公司市凈率前十名 20 2020 全球上市人力資源服務公司市值凈增額前十名 23 2020 全球上市人力資源服務公司市值增長率前十名 26 2020 全球上市人力資源服務公司市值榜 - 人力資源細分領域排名 29 入榜人才尋獵企業 31 入榜人力資源服務外包企業 35 入榜派遣與靈活用工企業 39 入榜人力資源咨詢企業 43 入榜在線招聘企業

2、46 入榜零工平臺企業 49 入榜人力資源管理軟件企業 52 2020 全球上市人力資源服務公司基本信息介紹 55 注釋與來源 113 備注 114 致謝 115 發布機構簡介 116 聯系我們 117 版權聲明 118 01 02 在 2019 年 10 月國際貨幣基金組織（International Monetary Fund）發布的最新世界經濟展望中，2019 年全球 增長率被下調至 3.0%，這將會是全球經濟自 2008 金融危機以來達到的最低增長率。伴隨著各地工業生產的低迷形勢，全 球貿易增長近乎停滯， 以美國和歐元區為主的主要發達經濟體以及亞洲一些規模較小的發達經濟體均出現增長乏力

3、的態勢。 除此之外，中美貿易磋商帶來的不穩定性，以及英國脫歐曠日持久的不確定性，加劇了市場情緒的波動。即便如此，趨于 溫和的通貨膨脹和寬松的貨幣政策也預示著全球經濟將在困境中逐漸回升。與此同時，工銀國際研究對 2020 年全球經濟 的展望發現，新的趨勢將漸次形成：從技術進步對人力的簡單替代，到第四次工業革命奠基，硬核科技崛起；從“以鄰為壑” 的惡性競爭，到價值鏈深度重塑，構建互利共贏的新區域化和全球化。1這些趨勢的形成，都是基于市場需求的引發與推動 以及企業自身的戰略定位，以期待在新的市場博弈中，企業能夠靈活應對時代迷途，把握混沌市場環境中的先機，以便為 客戶創造更大的價值。 市值 (Mark

4、et Capitalization) 作為公司在市場上公允價值的直觀反映，是衡量上市公司綜合實力大小的重要標桿。市 值的大小可折射出企業經營的相關信息，體現企業的行業地位、成長潛力、管理水平、團隊素質、品牌形象等指征，反映 了企業的綜合素質，對如何實現公司價值最大化、股東價值最大化有著極為關鍵的影響。繼 2019 年 7 月 2 日發布2019 全球上市人力資源服務公司市值排名與研究報告后， 2020 年伊始 HRflag 再次率先對全球多家上市人力資源服務公司進 行了市值研究，就其 2019 年 12 月 31 日股市收盤時市值 (Market Capitalization)、市盈率 (Pr

5、ice-to-Earnings Ratio)、收 益率 (Rate of Return)、市凈率 (Price-to-Book Ratio)、市值凈增額 (Net Increase in Market Capitalization)、市值增長率 (Market Capitalization Growth Rate) 等維度的數據分析，完整提出以下榜單內容： “2020 全球上市人力資源服務公司市值排名” “2020 全球上市人力資源服務公司市盈率前十名” “2020 全球上市人力資源服務公司收益率前十名” “2020 全球上市人力資源服務公司市凈率前十名” 同時，結合 2018 年 12 月

6、31 日股市收盤時全球上市人力資源服務公司的市值數據，提出“2020 全球上市人力資源 服務公司市值凈增額前十名”和“2020 全球上市人力資源服務公司市值增長率前十名”。 此榜單分別依據全球上市人力資源服務公司 2019 年 12 月 31 日當日市值、市盈率、收益率、市凈率、市值凈增額、 市值增長率高低進行了排名，并采用當地貨幣與人民幣在 2019 年 12 月 31 日當天的匯率，將企業的市值統一換算為億元 人民幣，以剔除匯率波動對排名的影響。此榜單的數據，旨在有效為業界呈現全球人力資源服務行業主力企業的最新發展 趨勢。通過不同時間維度的比較，本榜單能夠呈現上市人力資源服務公司在投資市場

7、的變化趨勢，并全面展現全球上市人 力資源服務公司的最新估值以及投資價值。HRflag 希望在2020 全球上市人力資源服務公司市值排名榜單及研究報告 的基礎上，繼續清晰呈現全球上市人力資源服務公司的證券市場走勢對其關鍵利益群體（即：當前與未來的客戶、投資者、 人力資源上市服務機構）的影響。 市值 (Market Capitalization) 即為上市公司股票的市場價值，亦可以說是以其股票的市場價格計算出來的總價值。在 “2020 全球上市人力資源服務公司市值榜”總榜單中，2019 年 12 月 31 日當日（以下簡稱“當日”）市值突破 1,000 億 元人民幣的企業達到了 8 家，依次是安德

8、普翰 (ADP, 股票代碼：ADP)、瑞可利 (Recruit Holding, 股票代碼：6098.T)、美 世母公司威達信集團（Marsh 90 的候選人具有學位或更高的資格，大多數候選人有5年和以上工作經驗和不同行業和職能的專業。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 12.47 38.66 33.42 19.485.27% No.48 104資訊科技 104 公司中文名 /公司英文名DHI Group 雇員人數4842019年12月31日市值 11.32億元人民幣 總部地點美國紐約所屬國家美國 主營業務在線招聘公司官網 成立時間1990年20

9、18財年營業收入10.68億元人民幣 上市證券交易所紐約證券交易所證券代碼DHX 公司簡介 DHI Group，Inc通過為美國和國際上的技術專業人士提供專業服務，提供數據，見 解和就業關系。 該公司經營Dice，為行業提供技術和非技術公司的招聘信息，例如 軟件工程師，大數據專業人員，系統管理員，數據庫專家，項目經理以及其他技術 和工程專業人員的職位; 和ClearanceJobs，一個基于互聯網的職業網絡，它將安全認可的專業人士 與招聘公司尋找員工進行匹配。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 11.32 30.58 10.33 13.09/ N

10、o.49 DHI 105 公司中文名 /公司英文名Asure Software 雇員人數5502019年12月31日市值 8.89億元人民幣 總部地點美國德克薩斯州所屬國家美國 主營業務人力資源管理軟件公司官網 成立時間1985年2018財年營業收入5.88億元人民幣 上市證券交易所納斯達克證券交易所證券代碼ASUR 公司簡介 Asure Software 創立于1985年，前稱Forgent Networks,于2017年9月13日改為現 用名，總部位于美國德克薩斯州，全職雇員550人，在全球85個國家為60000+客戶 提供基于云的人力資本管理和工作區管理解決方案。 市值（億元人民幣） 5

11、2周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 8.89 70.58 33.47 / No.50 Asure Software 106 公司中文名 /公司英文名Adcorp 雇員人數85,912人2019年12月31日市值 7.63億元人民幣 總部地點南非約翰內斯堡所屬國家南非 主營業務派遣或靈活用工公司官網 成立時間1975年2018財年營業收入76.61億元人民幣 上市證券交易所約翰內斯堡證券交易所證券代碼ADR.JO 公司簡介 Adcorp是一家職場解決方案的供應商，致力于通過提供跨越行業、工作類型和地理 區域的廣泛多樣的人才管理解決方案，尋求塑造市場、經濟和共享未來的新途徑

12、。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 7.63 1,191.83 492.46 /6.09% No.51 Adcorp 107 公司中文名 /公司英文名GATTACA 雇員人數736人2019年12月31日市值 3.83億元人民幣 總部地點英國漢普郡所屬國家英國 主營業務在線招聘、派遣或靈活用工公司官網 成立時間1984年2018財年營業收入58.89億元人民幣 上市證券交易所倫敦證券交易所證券代碼GATC.L 公司簡介 Gattaca（前身為Matchtech集團）成立于1984年，現已發展成為一家國際企業， 在全球擁有近800多名員工。 Ga

13、ttaca集團公司由多個專業招聘品牌組成，包括英 國排名第一的工程招聘專家（Matchtech）和五大技術招聘專家（Networkers）。 在Gattaca集團中，所有Gattaca的品牌擁有著相同的目的，愿景和價值觀，這些影響了Gattaca集團 所做的一切。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 3.83 1,518.77 819.96 / No.52 GATTACA 108 公司中文名 /公司英文名Volt 雇員人數1,500人2019年12月31日市值 3.70億元人民幣 總部地點美國紐約所屬國家美國 主營業務派遣或靈活用工公司官網 成立時

14、間1957年2018財年營業收入68.71億元人民幣 上市證券交易所紐約證券交易所證券代碼VOLT 公司簡介 Volt Information Sciences，Inc是全球領先雇員服務提供商。 Volt人員配置服務包 括勞動力解決方案，涵蓋提供臨時工，人員招聘服務和雇傭管理服務計劃，主要支 持行政和輕工業（“商業”）以及技術，信息技術和工程（“專業”）職位。 Volt 雇員管理服務計劃（“MSP”）涉及管理來自多個提供商的臨時工的采購和入職。 Volt客戶關懷解決 方案業務專注于擴展客戶的消費者關系和流程，包括與客戶協作，從服務臺查詢到高級技術支持。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣

15、）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 3.70 34.43 14.74 / No.53 Volt 109 公司中文名 英飛集團公司英文名Empresaria Group 雇員人數1,625人2019年12月31日市值 2.82億元人民幣 總部地點英國西薩塞克斯郡所屬國家英國 主營業務人才尋獵、人力資源業務外包公司官網 成立時間1996年2018財年營業收入32.36億元人民幣 上市證券交易所倫敦證券交易所證券代碼EMR.L 公司簡介 Empresaria是一家國際專業人員組織，遵循多品牌化的商業模式。 Empresaria戰 略是在地域和行業之間實現多元化和均衡，并同時重點關注高增長市場。

16、 該集團在 21個國家/地區開展業務。 該集團分布在四個地區：英國，歐洲大陸，亞太地區和 美洲，并在七個重要領域開展業務。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 2.82 667.20 359.94 9.543.23% No.54 英飛集團 110 公司中文名 翰德公司英文名Hudson 雇員人數350人2019年12月31日市值 2.45億元人民幣 總部地點美國康涅狄格州所屬國家美國 主營業務人才尋獵、人力資源服務外包公司官網 成立時間1985年2018財年營業收入4.43億元人民幣 上市證券交易所納斯達克證券交易所證券代碼HSON 公司簡介 作為

17、一家屢獲殊榮的人力資源公司，Hudson在各行各業的客戶與經驗豐富的管理 水準之間牽線搭橋。翰德專門從事專業招聘、招聘流程外包以及人才管理服務，深 知如何為要求嚴苛的職位尋找最佳人選，并能在短時間內及時提供高質量的后備人 才。根據崗位復雜程度的不同，翰德提交一份高質量初選名單的平均時間為3-5天。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 2.45 115.69 70.65 / No.55 Hudson 111 公司中文名 /公司英文名Prime People PLC 雇員人數/2019年12月31日市值 1.30億元人民幣 總部地點英國倫敦所屬國家英國

18、 主營業務人才尋獵、人力資源服務外包公司官網www.prime-people.co.uk 成立時間1986年2018財年營業收入2.02億元人民幣 上市證券交易所倫敦證券交易所證券代碼PRP.L 公司簡介 Prime People PLC是一組專業招聘企業，在選定的行業領域深入運營。 集團獨特 的方法將那些能夠與高品質，鼓舞人心的雇主聯系起來的人聯系起來。 該集團總部 位于英國，在倫敦，曼徹斯特，香港，迪拜，約翰內斯堡，新加坡和悉尼設有辦事 處。Prime People PLC自1986年以來一直在交易，并于2004年6月遷至AiM，自1995年5月以來一直 在倫敦主要市場上市。該公司是麥克唐

19、納公司集團有限公司于2006年反向收購并以擴大的方式處理 AiM的主題 股本于2006年1月開始。該集團繼續透過有機增長及專注收購互補業務，探索進一步國際 擴張的機會。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 1.30 1,088.60 618.92 9.794.43% No.56 Prime People 112 公司中文名 /公司英文名RTC Group 雇員人數2142019年12月31日市值 0.81億元人民幣 總部地點英國德比郡所屬國家英國 主營業務派遣或靈活用工、人力資源服務外包公司官網https:/www.rtcgroupplc.co.u

20、k 成立時間1963年2018財年營業收入7.75億元人民幣 上市證券交易所倫敦證券交易所證券代碼RTC.L 公司簡介 他們專注于白領和藍領招聘，為國內和國際市場的廣泛行業和客戶提供臨時，永久 和臨時員工。RTC有三個主要的貿易子公司，從事招聘人力資源和提供管理服務。 ATA是英國領先的工程和技術招聘顧問公司之一。 為眾多中小企業客戶和垂直市場 提供白領和藍領工程技術人員。Ganymede專注于藍領臨時勞動力進入安全關鍵市場的供應和運營。 Global Staffing Solutions主要為國際客戶提供托管服務解決方案。雖然非核心，但是他們集團總部 所在的德比會議中心通過辦公室孵化和會議空

21、間租賃等方式為外部業務提供額外收入，從而產生額外 收入。 市值（億元人民幣） 52周最高價（人民幣）52周最低價（人民幣） 市盈率 收益率 0.81 647.01 423.15 6.97.25% No.57 RTC Group 112 113 注釋與來源 1. 程實，王宇哲，錢智俊，高欣弘，至暗時刻后的曙光2020 年全球經濟展望，中國工商銀行國際研究， 2019-11 2. 人瑞人才科技控股有限公司招股書， 3. 財經快報，國內最大靈活用工服務提供商人瑞人才今在香港主板上市， c/7sMqtFghd6j，2019-12 4. 德勤，2019 人力資本趨勢報告，2019-04 114 本文中所

22、引用的上市公司市值、市盈率、收益率、市凈率數據分別來源于 2019 年 12 月 31 日股市收盤時的股 市數據，數據來源為雅虎財經 () 發布的 2019 年 12 月 31 日證券交易數據。 日本上市公司 2019 年度的最后交易日為 2019 年 12 月 30 日。 本文中所列舉的市值凈增額和市值增長率數據，分別來源于 2019 年 12 月 31 日股市收盤時的數據與 2018 年 12 月 31 日股市收盤時的數據所比較。 本文中列舉的 2020 全球上市人力資源服務公司市值排名單位為人民幣，以 2019 年 12 月 31 日當日匯率計算： 1 美元兌人民幣 6.9762 元；1

23、 歐元兌人民幣 7.8155 元；100 日元兌人民幣 6.4086 元；1 英鎊兌人民幣 9.2711 元；1 澳大利亞元兌人民幣 4.8843 元；1 新加坡元兌人民幣 5.1739 元；1 瑞士法郎兌人民幣 7.2028 元；1 港 元兌人民幣 0.8958 元；1 南非蘭特兌人民幣 0.4943 元；1 新臺幣兌人民幣 0.2340 元等；2018 年 12 月 31 日 股市收盤時的數據， 采用2018年12月31日當日匯率計算：1美元兌人民幣6.8632元；1歐元兌人民幣7.8473 元；100 日元兌人民幣 6.1887 元；1 英鎊兌人民幣 8.6762 元；1 澳大利亞元兌人

24、民幣 4.8250 元；1 新加坡元 兌人民幣 5.0062 元；1 瑞士法郎兌人民幣 6.9494 元；1 港元兌人民幣 0.8762 元；1 南非蘭特兌人民幣 0.4776 元；1 新臺幣兌人民幣 0.2253 元等。 美世 (Mercer) 的數據來源于其母公司威達信 (MMC) 的數據。 文中所列舉的 8 家上市公司股價走勢圖表明該公司于近日股價達到其上市以來的歷史最高值。 人瑞人才于 2019 年 12 月 13 日上市，故無法參排 2020 全球上市人力資源服務公司市值凈增額以及市值增長 率榜單。 進入榜單的企業不含子公司，萬寶盛華大中華有限公司（股票代碼：2180.HK）為萬寶盛華集團（Manpower Group Inc., 股票代碼：MAN）旗下控股子公司，因此未進入本榜單。 聲明：本報告及其附屬榜單，不構成任何投資參考，報告編撰和發布機構亦不為報告內容的任何偏差、謬誤承 擔任何責任，基于本報告投資造成的一切損失，由投資者自行承擔。 如需更深入的了解，請訪問 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 備 注 115 116 117 118