德勤：電信行業洞察–通曉尖峰新銳助力互聯攀升.pdf

1、通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 電信行業洞察 2019年6月 02 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 章節標題 前言 1 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 3 2019年技術趨勢報告（精簡版） 13 重新思考5G頻譜價值美國經驗 29 人工智能與風險管理偕行：AI時代的風險管理體系變革 35 近期與財務報告及監管事務相關的更新 41 稅收洞察 47 中國電信行業團隊主要聯系方式 51 辦事處地址 52 1 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 前言 電信行業洞察是中國電信行業核心服務團隊針對電信 行業的最新發展發布的一份期刊，本報告主要面向電信行業高 級管理層和業內資深人士，分析電信行業最新動態、

2、討論業內 最熱門的話題以及探討跟電信行業相關的最新政策法規。 電信行業是一個發展速度快、變化多的行業，我們希望藉此報 告幫助讀者及時了解行業的最新發展情況，挖掘當中的機遇， 并有效應對當中的挑戰，為讀者和您的企業提供獨到的見解。 洪廷安 中國 副主席 市場與國際部副主管合伙人 林國恩 中國 電信、傳媒及娛樂 行業主管合伙人 前言 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 2 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 3 中國三大電信運營商運營 數據和財務數據

3、分析 雖然近期市場上一直在討論5G新技術發 展、5G革新的商業模式和5G試商用， 但在5G時代還沒正式到來之前，電信行 業競爭還是在4G和傳統固網寬帶以及創 新應用等領域，穩健的4G業務基礎是 迎接5G時代必不可小的，三大運營商也 因此繼續在4G市場開展激烈的競爭，另 一方面，也持續拓展固網寬帶市場。截 至2019年4月公布的運營數據以及2019 年第一季度財務數據顯示，三大運營商 在移動市場和寬帶市場均取得了良好的 成績，實現服務收入和用戶數的大幅增 長。根據工信部發布數據，截至2019年 4月末，三大運營商移動電話用戶較年 初累計凈增2,465萬戶，總數達到15.91 億戶。3G和4G用戶

4、總數達到13.42 億戶，14月累計凈增0.36億戶。其 中，4G用戶總數達到12.08億戶，占移 動電話用戶總數的75.9%，14月凈增 0.43億戶。 根據工信部公布的1-4月的通信行業簡 報，2019年1-4月，全國電信業務收入 為4,463億元，同比增長0.7%。其中， 固定通信業務收入1,405億元，同比增 長11.0%，在電信業務收入中占31.5%。 移動通信業務收入3,057億元，同比下 降3.4%，占電信業務收入的68.5%。與 2018年第四季度相比，盡管全國移動用 戶數持續增加，4G用戶占比也突破了四 分之三，但2019年1-4月移動通信業務 卻首次出現負增長，反而固定通信

5、業務 收入卻保持雙位數的增長，這主要是由 于三大運營商大力推廣大流量套餐以及 在價格上給予用戶更多優惠，導致移動 互聯網業務收入面臨下降的壓力。2019 年1-4月，電信行業固定數據及互聯網業 務收入714億元，同比增長率2.9%，移 動數據及移動互聯網業務收入2,055億 元，同比增長率只有1.7%，較去年同期 的同比增長率有較大幅度下滑，也首次 低于固定數據及互聯網業務收入增幅。 此外，2018年7月1日起，三大運營商 取消國內手機流量“漫游”費，進一步 降低60個國家或地區的國際漫游流量資 費，推動寬帶提速以及下調中小企互聯 網專線接入和商務專線資費等措施也影 響了上述電信業務收入增幅。

6、在2019 年3月5日中國第十三屆全國人民代表大 會第二次全體會議上的政府工作報告， 包括了持續推動網絡提速降費的政策要 求，該等要求包括2019 年中小企業寬 帶平均資費再降低15%，移動網絡流量 平均資費再降低20%以上。與過去幾年 一樣，面對2019年的提速降費要求，三 大運營商想必會采取積極的應對策略， 在滿足提速降費規定的同時，通過各種 優惠措施適度調節價格，從而增加客戶 的使用量，并通過融合不同通信業務， 提升現有用戶價值，努力降低有關政策 對經營業績的影響。 另外，2018年12月7日三大運營商均發 布公告表示其母公司已經獲得工信部批 準在全國范圍內使用工信部指定的頻 率作為5G

7、移動通信系統試驗，時間至 2020年6月30日。5G網絡發展已經進入 系統試驗階段，短期內運營商5G的發展 模式以及資本開支勢必引起各界關注。 林國恩 中國 電信、傳媒及娛樂行業 主管合伙人 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 4 圖1：三大運營商移動電話用戶市場份 額（截至2019年4月） 移動市場方面，中國移動繼續占有絕對 領先優勢，但隨著中國電信過去幾年不 斷發展移動市場，市場份額已經有所改 變。截至2019年4月，中國移動累計移動 用戶數為9.3億戶，累計4G用戶數為7.2 億戶，移動用戶市場份額占據59%，但 較2018年底有所下滑，而對比三年前

8、同 期，中國電信的市場份額則上升了4%。 從移動用戶和4G用戶的增長情況來看， 中國聯通和中國電信2019年1-4月的移動 用戶和4G用戶的凈增數均超過了中國移 動，尤其是中國電信的移動用戶和4G用 戶凈增數均排名第一，這主要得益于中 國電信以大流量套餐作主導，加上與視 頻類、消費類互聯網公司合作，主力推 進大流量、內容、應用融合，使得其移 動業務有較快速增長。中國聯通則通過 互聯網化轉型，借助與互聯網公司2I2C 合作，專注細分市場，推出差異化產 品，在保持市場份額同時，進一步與中 國移動搶占新增用戶的市場份額。 圖2：中國2018年3月-2019年4月月戶均移動互聯網接入流量（DOU）變動

9、情況（單位：G） 隨著三大運營商大力推廣大流量套餐以 及與互聯網公司合作，移動用戶流量在 過去三年消費呈現爆發式增長。從工信 部公布的數據看，2016年5月的人均月 度流量消費（DOU）是0.69G， 2017 年5月的人均月度流量消費（DOU）是 1.59G，是2016年5月的2.3倍，2018 年5月的人均月度流量消費（DOU）是 3.97G，是2017年5月的2.5倍，但從 2018年3月開始到2019年4月，人均月 度流量消費（DOU）從3.29G猛漲到 2019年4月人均月度流量消費（DOU） 的7.32G，是2018年3月的2.2倍，盡管 流量總數在過去幾年已經連續高速增 長，但目

10、前看增速持續依然保持強勁。 移動用戶流量消費迅猛增長主要得益于 4G用戶的快速增長，三大運營商4G移 動用戶的占比快速提升促進移動數據流 量增速大幅提升，工信部公布的2019年 1-4月數據顯示，4G用戶數占移動電話 用戶總數已經超過75%，而個別運營商 的比例更加超過80%。隨著4G的普及和 5G的到來，未來幾年移動流量規模依然 能夠保持較高增幅。同時，隨著市場競 爭加劇，大流量套餐的普及，盡管移動 流量規模爆發式增長，但光依靠流量為 公司提供增量收入顯然并不足夠，運營 商已經在積極探索增效、增益的產品模 式及包括融合經營等運營模式，確保公 司在激烈的移動市場競爭中能保持盈利 增長。 通曉尖

11、峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 5 寬帶市場方面，市場競爭持續激烈。中 國移動進入寬帶接入市場后，分別2016 年10月和2018年9月完成了有線寬帶用 戶數對中國聯通和中國電信的超越。截 至2019年4月，中國移動的有線寬帶用 戶達到1.69億戶，較年初凈增1,213萬 戶；中國電信的有線寬帶用戶達到1.48 億戶，較年初凈增270萬戶；中國聯通 的有線寬帶用戶則達到8,274萬戶，較年 初凈增186萬戶。以目前增長趨勢看， 中國移動的有線寬帶用戶數將繼續拉開 跟中國電信和中國聯通的差距。 圖3：固網寬帶用戶市場份額（截至 2019年4月） 圖4：三大運營

12、商2018年10月-2019年4月固網寬帶用戶增長情況（單位：萬） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 6 在“寬帶中國”的政策引導下，2019 年光纜線路長度保持較快增長。1-3 月，全國新建光纜線路113萬公里，光 纜線路總長度達到4,471萬公里，同比 增長14.6%。接入網光纜、本地網中繼 光纜和長途光纜線路所占比重分別為 63.1%、34.5%和2.4%。2019年光纖寬 帶網絡加速建設，截止到3月份光纖端 口占比達89.2%，互聯網寬帶接入端口 達8.89億個，同比增長10.1%。其中光 纖接入（FTTH/0）端口達7.93億個。移 動通信基站

13、達662萬個，其中3G/4G基 站總數達到485萬個，占比達73.3%。 光纜的普及以及光纖接入數量的快速增 長為運營商提升服務質量及擴充服務內 容打下了良好的基礎，預計固網服務收 入在短期內還會進一步增長。 圖5：三大運營商2019年第一季度財務數據比較（單位：人民幣億元） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 7 中國電信 截至2019年4月，移動用戶數達到3.19 億戶，累計凈增1,556萬戶，其中，4G 終端用戶數突破2.6億戶，累計凈增 1,774萬戶。2019年1-4月，中國電信的 移動用戶和4G用戶的凈增數均超過了中 國移動，并且在三家運營商中

14、，中國電 信的移動用戶和4G用戶凈增數均排名第 一。雖然四月份用戶數增長較三月份略 有放緩，但依然遠高于行業平均水平。 另外，盡管失去了有線寬帶用戶總數上 的優勢，但在移動和4G用戶增長方面就 獲得了巨大的進步。 根據中國電信公布的2019年度第一季 度業績公告，其電信服務收入持續增長 4.1%，達到人民幣915.31億元。歸屬與 母公司的凈利潤為59.56億元，同比增長 4.5%。2019 年第一季度，面對激烈的 市場競爭環境，中國電信全方位升級融 合，快速拓展生態，持續開拓市場，推 動企業高質量發展，使得移動用戶數、 有線寬帶用戶數（第一季度新增有線寬 帶用戶數208萬戶，4月份再增加62

15、萬 戶）以及天翼高清用戶數都有可觀的增 長，持續為公司業績打好良好基礎。此 外，包括智慧家庭、DICT、物聯網以及 互聯網金融在內的智能應用生態圈也有 快速增長，對公司的增量服務收入貢獻 有顯著提升，帶來增長的新動力。 圖6：中國電信2018年10月-2019年4月移動用戶增長情況（單位：萬） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 8 中國聯通 截至2019年4月，中國聯通總移動用戶 數為3.24億戶，累計凈增加924萬戶； 其中，4G用戶數達到2.33億戶，累計 凈增加1,313萬戶，雖然四月份新增移 動用戶數較過去略低，但4G新增用戶 數依然保持平穩。根

16、據中國聯通公布的 2019年第一季度業績，服務收入為人 民幣668.02億元，同比上升0.3%。實現 EBITDA 人民幣250.12億元，同比上升 4.6%。歸屬母公司股東的凈利潤人民幣 36.75億元，同比上升了22.3%。 2019年第一季度，中國聯通繼續其聚 焦創新合作戰略，積極推進互聯網化運 營，通過對基礎業務的創新差異化，支 撐服務收入的穩步提升。在固網寬帶市 場，盡管面對激烈競爭，但通過與戰略 投資者合作，豐富視頻內容，加大融合 產品的推廣力度，以高帶寬產品為主， 在2019年第一季度固網寬帶市場錄得 151萬戶的凈增長（4月份再增加35萬 戶），相關收入也基本保持穩定。另 外，

17、中國聯通在創新業務領域也在積極 推動與戰略投資者、行業龍頭公司合 作，為公司業務發展和盈利作出貢獻。 圖7：中國聯通2018年10月-2019年4月移動用戶增長情況（單位：萬） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 9 中國移動 截至2019年4月，中國移動用戶總數達 到9.32億戶，累計凈增加649萬戶；其 中4G用戶數已達7.23億戶，累計凈增 加995萬戶，4月份移動用戶數增長放 緩，4G用戶數更首次出現負增長。根據 中國移動公布的2019年第一季度業績， 中國移動通信服務收入達1,659億元， 同比下降0.5%；股東應占利潤為237億 元，同比下降8

18、.3%。 2019年第一季度，面對激烈的市場競 爭，中國移動推動流量經營變革，推廣 大流量產品以穩定其移動市場領導地 位。面對提速降費的要求，流量資費隨 著大流量套餐推出而快速下降，中國移 動將繼續其四輪驅動的融合發展策略， 穩固個人移動市場，加大在家庭、政企 和新業務的拓展。另一方面，中國移動 繼續通過固移融合發展，做大數字家庭 內容生態，大力發展固網寬帶市場，在 2019年第一季度錄得凈增用戶數1,034 萬戶（4月份再增加179萬戶）。 圖8：中國移動2018年10月-2019年4月移動用戶增長情況（單位：萬） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 1

19、0 中國鐵塔股份有限公司 跟據中國鐵塔公布的2019第一季度業 績，營業收入達到188.97億元，同比上 升9.6%，EBITDA為135.9億元，同比上 升34.2%，股東應占利潤為12.84億元， 同比大幅增加超過2.3倍。中國鐵塔上市 后盈利狀況持續提升，一方面為運營商 提供了穩定的基礎設施，降低運營商的 資本投入的壓力，另一方面也持續為運 營商帶來穩定的收益。 全球主要電信運營商最新財報摘要 沃達豐(Vodafone) 根據沃達豐集團最新公布的2019財年 年報， 按照新收入準則計量的2018年4 月-2019年3月的營收為436.66億歐元， 服務收入為364.58億歐元，如果均按照

20、 原收入準則計量，服務收入為392.20 億歐元，較上年同期下降了4.5%，其 中，2019年1-3月的服務收入較2018年 同期下降了5.1%。2018財年由于西班 牙業務的減值以及印度業務的處置導致 的損失，導致公司全年錄得76.44億歐 元虧損。 截至2019年3月， Vodafone在全球25 個國家提供4G服務，移動用戶數達到 2.74億戶，與上一年度比較基本持平。 AT&T 美國大型無線運營商AT&T公布的2019年 第一季度季報顯示， 2019年1-3月營收為 448.27億美元，同比上升17.8%。2019 年1-3月凈利潤為40.96億美元，同比下降 12.1%。 截至201

21、9年3月，AT&T的手機用戶數為 7,539萬戶，2019年第一季度與2018年 年底對比幾乎沒有變化，未能延續2018 年的快速增長勢頭。 Verizon 根據美國Verizon公司發布的2019年第 一季度季報，公司2019年1-3月營收為 321.28億美元，同比上升1.1%；凈利 潤為50.32億美元，相比2018年1-3月的 45.45億元，同比增加10.7%，持續保持 雙位數增長。 截至2019年3月，Verizon移動用戶數達 到1.18億戶，與2018年年底對比略有下 降，但下降幅度并不明顯。 Orange 法國電信運營商Orange公布的2019年 第一季度季報顯示，2019

22、年1-3月營業 收入為101.85億歐元，較去年同期下降 0.1%。調整后EBITDA為25.83億歐元， 較上年同期增長0.7%。法國電信并沒有 披露2019年第一季度的凈利潤情況。 截至2019年3月，Orange擁有2.04億移 動用戶，較2018年底增長0.1%，幾乎沒 有變動。 Telefonica 歐洲第二大電信運營商Telefonica公 布的2019年第一季度季報顯示，公司 2019年1-3月營業收入為119.79億歐 元，同比降低1.7%，其中歸屬于股東的 凈利潤為9.26億歐元，較上年同期增長 約10.6%。截至2019年3月，Telefonica 擁有2.67億移動用戶，

23、較2018年底減少 1.4%。 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 中國三大電信運營商運營數據和財務數據分析 11 2019年第一季度歐美大部分地區的電信 市場移動用戶大多呈現下降的趨勢，其 中沃達豐和Telefonica均錄得超過100萬 的跌幅。而從過去一年的用戶數表現而 言，AT&T和Verizon相對平穩，沃達豐 和Telefonica表現卻略為反復，Orange 的表現則在最近一年有所改善。從收入 而言，而AT&T和Verizon的2019年第一 季度收入有所增長，但其他運營商卻呈 現負增長，當中，AT&T的收入增長較為 明顯。從海外運營商的第一季度業績顯 示，傳統通信服務收入增長已經呈

24、現飽 和，受到移動服務普及和行業競爭的影 響，傳統服務收入下滑已經不可避免。 在這個環境下，大部分海外運營商都通 過各種其他方式（包括拓展新業務或者 收購）來維持增長。其中AT&T表現比較 突出，其通信服務收入雖然有所下降， 但其媒體（包括電視網絡）和廣告業務 卻帶來強勁增長，足以彌補傳統業務的 收入下滑，這也可能是運營商面對日益 下降的資費壓力下未來的一條出路。此 外，5G的發展在各國已經逐步推進，各 個運營商仍然在探索5G的場景應用和盈 利模式，5G的發展在未來勢必在傳統通 信服務外為運營商開拓另外一片商機。 圖9：2017年9月-2019年3月全球主要電信運營商移動用戶增長情況（單位：萬

25、） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 12 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 13 2019年技術趨勢報告（精簡版） 引言 過去十年間，技術變革日新月異， 其速度之快、對企業影響之深令人 敬畏。幫助企業迅速地在復雜的 技術發展趨勢中找到方向并勇往直 前，融入業已發生的創新和趨勢來 獲得競爭優勢，是洞察技術趨 勢的初衷。 在下面的報告中，首先分析了 當前九大顛覆性技術力量的基本內 容；之后，重點聚焦那些方興未艾 的技術趨勢，如人工智能、智能交 互和體驗式營銷等，分析其

26、給企業 帶來的影響。最后，將嘗試揭 示數字化轉型的未來。相信， 未來五到十年中，技術仍將是難以 想象的巨大機遇，它將在充滿無限 可能的世界中留下自己的印記。企 業必須在技術趨勢的引領下開展系 統性工作，感知全新的創新及可能 性，明確未來的發展藍圖，超越數 字化探索前行。 宏觀科技力量過去、現在和未 來的技術趨勢 過去的10年中，數字體驗、分析技 術等九種技術力量在不斷顛覆信息 技術運營、商業模式和市場。隨著 時間的推移，它們在各個行業中不 斷演變和擴展，已經成為企業信息 技術乃至企業戰略的根本構成。 圖1：十年技術趨勢分析洞察回顧 程中 中國電信行業 企業管理咨詢領導合伙人 擴展性 動態數據結

27、構，用于越來越大的數據 網絡的接入、分類和管理 預見性 根據分析洞察進行預測、對癥 下藥和響應的能力 后見之明 從后視鏡中查看已經發生的事 底線 剝離成本和復雜性以縮短價值 實現時間 數字的 連通客戶的工具和渠道（銷 售、營銷、客戶服務）的簡 單概述 速度 轉向公共資源并通過平臺為創新 賦能 包含所有 包含整個企業，包括后臺部 門、一線、產品和服務 整合 作為相互依存的生態系統的一部 分推動廣泛的顛覆變革 工藝 利用設計原則從藝術轉向科 學，強調人本經驗 發射臺 微服務和經修復的核心數字路 線圖 基石 企業核心系統重新創建平臺 以解決技術債務問題 保護 保護資產并執行合規性政策 優化 為經營效

28、率和項目執行規劃、 培養和使用技術 嵌入 將安全性和風險納入技術投資 生命周期的各項步驟中 聚焦 圍繞產品和業務成果重新定位 技術團隊 下一步 將風險重點擴大到科技倫理和 社會責任 提升 未來的技術組織是顧問式的、 綜合性的和自動化的 過去現在未來 分析 云技術 數字體驗 核心 風險 技術業務 認知 區塊鏈 數字現實 轉型 將核心重構為一個平臺，促進 創新和增長 處理信息 將數據和算法應用于一線來 解決問題 統一 釋放機器學習和機器人流程自動 化等技術的潛力 趨勢 出現在與加密貨幣相關的話 語中 小工具 作為酷炫的設備、博人眼球 的事物和小眾產品起步 信任 為特定同盟進行數字資產管理 和交易

29、體驗 理解全新的參與和設計模式 加速 民主化信任和分布式資產、合約 與業務流程 超越玻璃屏幕 直觀的參與模式傾向于朝透明化無縫 式對接發展 不斷提升 核心戰略驅動力內嵌于機構的抱 負與行動中 宏觀力量：演變與協作 圖1 圖2：九大顛覆性力量的過去、現在和未來 擴展性 動態數據結構，用于越來越大的數據 網絡的接入、分類和管理 預見性 根據分析洞察進行預測、對癥 下藥和響應的能力 后見之明 從后視鏡中查看已經發生的事 底線 剝離成本和復雜性以縮短價值 實現時間 數字的 連通客戶的工具和渠道（銷 售、營銷、客戶服務）的簡 單概述 速度 轉向公共資源并通過平臺為創新 賦能 包含所有 包含整個企業，包括

30、后臺部 門、一線、產品和服務 整合 作為相互依存的生態系統的一部 分推動廣泛的顛覆變革 工藝 利用設計原則從藝術轉向科 學，強調人本經驗 發射臺 微服務和經修復的核心數字路 線圖 基石 企業核心系統重新創建平臺 以解決技術債務問題 保護 保護資產并執行合規性政策 優化 為經營效率和項目執行規劃、 培養和使用技術 嵌入 將安全性和風險納入技術投資 生命周期的各項步驟中 聚焦 圍繞產品和業務成果重新定位 技術團隊 下一步 將風險重點擴大到科技倫理和 社會責任 提升 未來的技術組織是顧問式的、 綜合性的和自動化的 過去現在未來 分析 云技術 數字體驗 核心 風險 技術業務 認知 區塊鏈 數字現實 轉

31、型 將核心重構為一個平臺，促進 創新和增長 處理信息 將數據和算法應用于一線來 解決問題 統一 釋放機器學習和機器人流程自動 化等技術的潛力 趨勢 出現在與加密貨幣相關的話 語中 小工具 作為酷炫的設備、博人眼球 的事物和小眾產品起步 信任 為特定同盟進行數字資產管理 和交易 體驗 理解全新的參與和設計模式 加速 民主化信任和分布式資產、合約 與業務流程 超越玻璃屏幕 直觀的參與模式傾向于朝透明化無縫 式對接發展 不斷提升 核心戰略驅動力內嵌于機構的抱 負與行動中 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 16 數字體驗 “數字”一詞，通常用來描述組織、客 戶、員工和第

32、三方成員在數字環境中溝 通和進行交易的各種方式。以人為本的 設計和用戶參與已經成為商業戰略的核 心，它強調如何完成工作、如何開展業 務以及如何創造有意義的回憶和體驗。 分析技術 為適應時代發展，企業需要具備預測趨 勢并對癥下藥的能力。通過與認知領域 的碰撞，分析技術可能很快就會告訴我 們，如何根據洞察采取行動，更甚者， 自動采取行動。 云技術 云技術已從低級技術成本套利杠桿轉變 為交付模型優化的手段，繼而成為企業 轉型的驅動力。利用云技術的公司，未 來可以使用云技術來進入人工智能、區 塊鏈、數字現實和量子計算等領域，形 成自己獨特的競爭優勢。 數字現實 數字現實是增強現實（AR）、虛擬現 實（

33、VR）、混合現實（MR）、物聯網 （IoT）和沉浸式/空間技術的總稱。數 字現實打破了鍵盤和觸摸屏的界限，為 我們提供了一種更逼真、更親密和更自 然的體驗，開啟了引人入勝的全新參與 模式。 區塊鏈 作為一種極具顛覆性的技術，區塊鏈技 術所改變的不僅是商業，還有人們交易 和參與的方式。大型企業和財團正在部 署企業級區塊鏈解決方案，規避跨越多 個全然不同的數據庫的復雜性。隨著技 術障礙和政策限制的解除，跨行業、跨 職能、跨地域巨大變革和無限潛力的跨 組織業務流程重塑將變為可能。 認知技術 認知是對機器學習、神經網絡、機器人 流程自動化、機器人和自然語言處理等 技術以及更廣泛的人工智能領域的簡單 概

34、述。認知技術可以幫助人們理解不斷 增長的數據，處理龐大的數據量，以及 人類思維和傳統分析技術無法弄懂的復 雜問題。認知工具會增強人類的響應， 并可能實現自動響應，為應對發現找到 捷徑。 技術業務 在技術發展新模型中，企業和技術團隊 可以攜手合作，無需犧牲那些基本的企 業能力（如可擴展性、可靠性、安全性 等），以更快的交付成果超越傳統方法 和技術樹立宏偉目標。最終，公司將技 術整合到戰略中，并重新設計他們的IT 組織，以便在這個新的技術世界中經濟 有效地蓬勃發展。 核心現代化 鑒于許多遺留環境的復雜性及其格局所 導致的技術債務規模的巨大，組織通過 向其技術人員和業務部門公開微服務， 而開始展現重

35、振遺留核心系統的能力， 為企業轉型賦能，將技術債務轉化為技 術資產。 網絡風險 隨著多種宏觀技術趨勢的融合以及這種 數字化轉型議程，網絡風險策略不僅要 納入IT架構和系統設計，更要根植于商 業思維、戰略和政策中。信息技術和企 業領導者必須協作確定全面的網絡風險 戰略。明確而全面的戰略有助于確立市 場地位，保持競爭優勢。 上述九大宏觀力量應該生產線、流程或 業務模式中融通協作。它們的碰撞可以 引發巨大的可能性。在數字革命的當前 階段，宏觀力量的單獨部署不再是成功 的秘訣。在不同行業中，通力協作的宏 觀力量正在推動數字化轉型并帶來全新 的戰略及運營機遇。 AI驅動型組織 隨著AI技術的實踐在各個行

36、業迅速展 開，AI、機器學習和機器人技術等認知 技術不斷輔助科學決策、顛覆運營模 式、提升產品體驗、便利員工操作，提 供更多、更深刻的洞察，以提高生產 力、提高效率并降低運營成本，為企業 開啟全新機遇。 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 17 圖3：人工智能的三個主要階段對社會生活將產生巨大影響 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 18 AI驅動型組織將AI、機器學習和其他認 知技術置于企業和IT運營的核心。其顛 覆性結果或將波及整個企業，并在以下 方面產生特殊影響： 數據管理。若要獲取成為AI驅動型組 織的好處，需要落實更為動態化

37、的數 據管控、存儲和架構。高質量的數 據是AI準確部署并發揮動態效能的關 鍵，這對現在的絕大多數企業來說都 是一項巨大的挑戰。 人才。隨著越來越多的組織朝著AI的 方向轉型，在未來，人類和機器可能 會實現有效互補，智能機器人將承擔 全職員工現在所從事的許多工作。這 將使人擺脫低價值、重復性的枯燥勞 動，專注于創造價值的任務和計劃。 這種混合型人才模型是我們所預見 的“未來工作”的核心。 組織和文化變革。隨著AI應用的普 及，企業將越來越重視數據科學、 算法開發和AI系統設計方面的專業技 能，特別強調開發個性化用戶體驗所 需的以人為本的設計技能。最終人類 和機器會以目前仍處于科幻幻想的方 式進行

38、交互和協作。 認知，并非信息。隨著AI、機器學習 和其他認知工具不斷推動整個IT生態 系統的自動化，技術團隊應將更多精 力用于幫助企業在如何使用技術、 發揮技術潛在價值方面做出明智的決 策。AI化的過程也為CIO提供了重新 定義自身職能的機會，即從CIO轉變 為“首席認知官”一個可在公司 層面監管、推動并催生明智決策的組 織領導者。 隨著認知工具和策略在IT環境中的標準 化，AI在企業中的作用也在不斷豐富?，F 在開始，我們要從根本上重新思考工作 環境中的人機協作方式，以及新的方式 在未來AI驅動型企業中所能實現的目標。 NoOps與無服務器計算從IT運營到 成果轉化 當前，技術資源已完全可以從

39、底層系統 設施及使能工具中提取。云提供商創建 一個NoOps（免運維）環境，以動態方 式提供軟件和以軟件定義的硬件。照此 發展，他們其后將采用無服務器計算， 通過云提供商或者解決方案開發團隊， 完全自動化運行傳統基礎設施及安全管 理任務。 “無服務器計算”是一個概括性術語， 適用于描述旨在放棄服務器管理工作的 組織可使用的一系列基于云計算的備選 方案。在這個范圍內，一端是“平臺即 服務”模式，通過這種模式，客戶可以 購買隨時可訪問的數據庫。另一端則 是“函數即服務”模式，這種模式提供 精細的定價模型，只有當客戶需要時才 會實例化并運行代碼。因此，客戶只需 為業已提出的服務調用請求支付費用。 無

40、服務器計算提供了一套轉換IT部門操 作的工具組。這套工具組可以為企業提 供無限可拓展性和高可靠性，大量減少 閑置時間成本。這一趨勢為企業提供了 一個機會，可讓這些雇員把注意力從打 補丁、監控及測量等工作轉向價值更高 的工程及開發任務。更廣義而言，這一 趨勢使得高效地管理信息化運營成為可 能，高效地管理源于他人首創且證實可 用的自動化及編配能力。開發人員不再 需要與其他團隊協作來執行涉及底層設 施、操作系統等的次要任務。 目前，一些主要的云提供商正在提供 可幫助用戶更接近NoOps狀態的無服 務器平臺。亞馬遜、谷歌以及微軟正 主導著當下的無服務器市場。阿里巴 巴、IBM、甲骨文以及一些小型供應

41、商正在把自己的無服務器平臺及技術 推向市場。與此同時，開源項目（如 OpenFaas）正試圖把無服務器技術從 從云端引入到本地。 無服務器計算模式不可避免地帶來新的 潛在網絡風險，企業必須重新評估和定 義風險容忍度，確?？刹渴痦憫?、 舊威脅的解決方案。主動訪問網絡風險 事件并且編寫、調整及更新代碼，以抵 御新發現的威脅，這應該作為一個常規 過程，而非季度事件或年度事件。把政 策制定成文，然后監督管理事后違規行 為，這樣的時代已一去不復返。 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 19 圖4：IT部門的數字化進程 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告

42、（精簡版） 20 未來連通高級網絡的范圍和潛力 高級網絡所提供的持續連通模式為推動全新產品和服務的研發，改變低效的運營模式提供了可能。利用下一代技術，如5G、地 球低軌衛星、網狀網絡，有望實現數量級的改進，為可靠、高性能的通信技術提供支持。 圖5：連接技術選擇時需考慮許多因素 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 21 身處這一環境下的企業，有很多已開始 采用軟件定義網絡（SDN）和網絡功能 虛擬化（NFV）來構建安全可控的分布式 網絡，適配企業管理不斷變化的連通性 需求，IT的主要職責也更多地轉向設計和 推動信息技術與運營技術的融合。未來 幾個月中，預計將有來自不

43、同行業和地 區的企業利用先進的互聯互通來配置和 運營企業的未來網絡。企業可以將這些 高級連接構建模塊與現有的局域網技術 以及千兆寬帶等廣域功能結合使用，以 創建可配置的網絡，通過個性化定制， 按需啟動、關閉和優化網絡功能，以滿 足特定應用或終端用戶的需求。 理解各種連接網絡、內部邊界以及與持 續發展的外部連接網絡的交互是一項艱 巨的任務。通過不同的無線技術、網狀 網絡和物聯網傳感器連接的各種設備， 員工、供應商、客戶、合作伙伴和公眾 可從多個位置訪問大多數企業網絡，這 顯著增加了威脅向量和企業攻擊面。 企業應該采用新的策略，如建立安全控 制、劃分微網絡、智能化監控等，來確 保整個網絡、用戶和連

44、接設備的普遍安 全性。 智能交互，重構人類、機器及數據的 交互 如今，人和技術的互動通過更加智能的 界面完成，交互模式正逐漸從傳統鍵盤 向觸摸屏、語音指令及其他模式轉變。 高級語音功能可以利用復雜的系統通過 自然且微妙的人機對話實現互動；基于 人工智能的系統通過直覺感知到人類做 出的手勢、思維活動以及目光所傳達的 信息，針對用戶發出的非語言型指令做 出響應等。 不僅如此，智能交互模式還為B2C及 B2B企業提供一系列機會，如智能界面 可提供“微個性化”產品及服務解決方 案，進一步滿足消費者需求，提升企業 服務的適配度，進一步挖掘潛在產品價 值。同時，還能進一步提高運營效率及 個人生產力。例如：

45、亞馬遜正在嘗試利 用增強現實（AR）來追蹤倉庫人員的微 秒行為，幫助員工增強工作效果。 智能交互的逐步發展，要求企業IT部門 必須充分考慮必要的輔助基礎設施及數 據聯合、存儲、壓縮以及交付等因素。 此外，企業還應充分考慮到物聯網技 術、帶寬、邊緣計算等前沿科技與交互 技術的融合，制定數據風險管理方案， 確定通過這些界面消耗和處理的數據所 具有的敏感性及脆弱性，使得高價值數 據不論置于何地，都能得到保護。 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 22 圖6：智能界面的自動反饋回路 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 23 超越營銷：體驗重塑

46、 個性化、情景化的營銷新世界正是以一 系列新興技術為動力、以體驗為中心的 營銷工具，著力將營銷從以獲客為本的 活動轉變為基于數據來實現卓越人類體 驗的活動。在體驗營銷中，企業會了解 每位客戶的偏好和行為，并將其視為獨 立的個體。分析技術和認知技術闡明客 戶需求和愿望的背景，確定與他們互動 的最佳方式。 作為超越營銷發展趨勢的一部分，企業 正在采用新一代的營銷技術系統，提供 前所未有的客戶親密度、有針對性的用 戶觸點和精確影響力。通過部署數據收 集、決策和交付的新方法，企業現在可 以為個人客戶創建個性化、情境化、動 態端到端的體驗。這些體驗有助于客戶 建立與產品和品牌的深厚情感聯系，從 而推動忠

47、誠度和業務增長。 圖7：打造體驗的過程是一個將互動轉化為洞察的動態反饋環路 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 24 為了達到這些期望，一些公司不再局限 于和營銷服務提供商（MSP）及廣告代 理商之間的長期合作關系，正在將數 據管理和客戶接洽流程重新納入到公司 內部。因此，許多公司正在調整關于營 銷、業務和更廣泛領域的數字戰略， 將“黑盒式”的客戶營銷解決方案替換 為以云計算為基礎、靈活自動的營銷系 統。領先的企業正在探索各種機會，以 便將多方數據、認知分析技術、機器學 習以及實時/適時的觸點交付整合到其數 據管理群中。 隨著時間的推移，超越營銷趨勢可能需 要重新

48、思考、重新設計或重新實現當前 的渠道系統，以支持定制化和個性化程 度更高的觸點。企業通過分析現有系統 組合，找出潛在的“夾點”對于未來提 速非常重要。此外，推動企業人工智能 轉型的技術也將為營銷決策提供支持。 DevSecOps：網絡安全刻不容緩通 過將安全實踐融入DevOps提升風險響 應能力 目前，DevOps策略及工具使IT組織 的創新方式發生了顯著變化。將安全 性集成到新產品中的一貫做法已日 漸落后于高速且持續交付的軟件研發 步伐。有些公司已經開始著手把安全 文化、安全實踐以及安全工具嵌入 DevOps管道各個階段，這種方法稱 為“DevSecOps”。DevSecOps從 戰略高度進

49、行部署，有助于公司提高 DevOps管道安全以及合規成熟度，同 時提高質量、促進生產力并且縮短上 市時間。 DevSecOps從根本上把網絡管理及風險 管理從基于合規的活動（通常在產品研 發生命周期的后期進行）變革為貫穿于 整個產品過程的必要框架思維，把策略 與最佳實踐編入工具及其承載的平臺， 使安全成為整個IT組織共同分擔的責 任。DevOps利用敏捷開發的靈活，和 基于團隊的開發方式，顯著提升了端到 端的速度。有利于打破高速開發環境中 傳統安全方面出現的瓶頸，由此充分釋 放DevOps所具有的潛力。 圖8：DevSecOps將安全文化、實踐與工具集成到DevOps流程的各個階段 通曉尖峰新銳 助力互聯攀升 | 2019年技術趨勢報告（精簡版） 25 作為一種變革轉型模式，DevSecOps具 有自身顯著的特征：在人才方面，致力 于打破傳統豎井，推動一種重視透明度 及問責制的創新文化；在流程方面，致 力于規范流程并遵守已獲批準的開發路 徑，在不犧牲網絡安全需求的情況下， 盡量簡化手動流程；在技術方面，致力 于實現自動化，把測試、安全性、基礎 設施轉為代碼，提升網絡安全性；在治 理方