銀監會：暨中國財富管理行業風險管理白皮書（130頁）.pdf

1、中國銀行業協會 CHINA BANKING ASSOCIATION 中國銀行業協會 CHINA BANKING ASSOCIATION 暨中國財富管理行業風險管理 白皮書 中國私人銀行 發展報告 （2020） 中 國 銀 行 業 協 會 清華大學五道口金融學院 私人銀行研究課題組 著 目目 錄錄 市場中國財富管理行業發展洞察.1 方興未艾，百萬億市場引人矚目.1 乘時乘勢，多重機構穩步向前.6 機構中資私人銀行行業發展進程.13 千帆競發，私人銀行蓬勃進取.15 創新案例.23 客戶高凈值人群差異化價值主張.42 實業興國，民間財富因勢而起.42 因時制宜，理財觀念變中求穩.44 多重選擇，渠

2、道拓寬服務升級.47 投資市場風險下的資產配置戰略.53 市場劇變，穩健資產備受青睞.53 傳承中國家族財富百年長青之術.64 量體裁衣，客群需求各有側重.65 百年基業，全面規劃助力傳承.71 戰略私人銀行未來服務模式展望.86 客戶管理精細化.86 產品構成生態化.89 買方投研升級化.91 金融服務數字化.92 傳承服務專業化.93 人才隊伍精英化.95 風控合規全面化.96 風險私人銀行業七大風險梳理.99 風險管理多樣化，頂層制度設計薄弱.99 監管持續深化，合規風險壓力升級.100 客戶身份識別難，反洗錢風險須防范.102 宏觀經濟變動，產品違約風險發酵.104 負面輿情偶發，聲譽

3、風險引發損失.106 國際市場變化，警惕綜合境外風險.107 數字時代，網絡、IT 風險驟增.109 架構打造新時代下的風險管理體系.111 高管層：重點關注私人銀行風險戰略與制度設計.111 私人銀行：把控內部業務合規與產品合規. 113 部門協力：私人銀行部門與外部部門的合作. 116 策略塑造變革環境中的韌性. 118 風險戰略明確風控工作準則.118 客戶管理新技術助力反洗錢.119 產品控制全生命周期管理模式.121 人才為本嚴控違規理念源頭.125 薪資績效糾正員工冒險傾向.125 內外協力做好數據安全防御.126 1 1 1 市場市場中國財富管理行業發展洞察中國財富管理行業發展洞

4、察 2019 年 12 月，新型冠狀病毒肺炎突襲中國，并在全球 迅速蔓延。在疫情作用下，世界多國的“逆全球化”趨勢進 一步加強，中美摩擦持續加劇，國際地緣政治復雜化，全球 經濟發展環境的不確定性增加。在疫情以及各國財政與貨幣 刺激政策的共同影響之下，全球風險資產價格大幅波動。中 國高凈值人群 1的風險意識增強， 對財富安全的需求顯著增加。 在全球經濟增長放緩、“黑天鵝” 事件頻現的市場環境中， 中國私人銀行業如何做好財富管理與風險管理，在百年未有 之大變局中行穩致遠？本報告闡述和剖析了財富市場走勢、 監管政策調整、客戶理念變化、風險管理戰略，希望對中國 私人銀行的未來發展提供指引。 1.1 方

5、興未艾，百萬億市場引人矚目 在深化改革、擴大開放的歷史進程中，中國經濟保持了 穩中向好、長期增長的基本趨勢，經濟結構持續優化，發展 質量穩步提升。2019 年，中國 GDP 達 99 萬億元人民幣，人 均 GDP 突破 7 萬元人民幣（1 萬美元） ，社會財富不斷增加。 盡管受到疫情沖擊的不利影響，但在黨中央審時度勢的 堅強領導下，中國經濟仍然呈現出強大的韌性和復蘇能力。 1 按照國際慣例，高凈值人群（High Net Worth Individuals，簡稱 HNWIs）一般指可投資資產在 100 萬美元以上的個人；根據中國銀行業監督管理委員會 2011 年發布的商業銀行理財產品銷售管理 辦

6、法，私人銀行客戶是指金融凈資產達到 600 萬元人民幣及以上的商業銀行客戶，即在我國，高 凈值人群可被認定為金融凈資產在 600 萬元人民幣以上的個人。 2 根據世界銀行全球經濟展望 2，2020 年全球經濟在疫情影 響下預計將萎縮約 5.2%， 成為第二次世界大戰以來最嚴重的 經濟衰退。中國是為數不多實現逆勢增長的國家之一，預計 2020 年將實現 1%的 GDP 增長，2021 年將實現 6.9%的 GDP 增 長。 表表 1-11-1：20172017 年年-2021-2021 年（預計）世界主要國家年（預計）世界主要國家/ /地區地區 GDPGDP 增長率增長率 （單位：百分比）（單位

7、：百分比） 3 3 20172017 年年20182018 年年 2012019 9 年年 （估）（估） 20202020 年年 （預）（預） 20212021 年年 （預）（預） 世界世界 3.33.02.4-5.24.2 美國美國 2.42.92.3-6.14.0 歐元區歐元區 2.51.91.2-9.14.5 日本日本 2.20.30.7-6.12.5 中國中國 6.86.66.11.06.9 俄羅斯俄羅斯 1.82.51.3-6.02.7 印度印度 7.06.14.2-3.23.1 中國經濟穩中求進，財富市場規模持續擴大。截至 2018 年底，我國私人財富總量達 23.56 萬億美元（

8、約 165 萬億元 人民幣） ，較 2008 年增長 130%，增速為全球之最。 中國高凈值和超高凈值人群數量不斷攀升，已成為帶動 亞太區乃至全球財富增長的有力引擎。 截至 2019 年底， 中國 高凈值人群總量達 132 萬人，較上一年增長近 6.6%，占亞太 2 世界銀行 2020 年 6 月發布的世界經濟展望（Global Economic Prospects）。 3 世界銀行 2020 年 6 月發布的世界經濟展望（Global Economic Prospects）。 3 區比例近 20% 4。2020 年，中國上榜福布斯十億美元富豪人數 達 491 人，財富凈值總額近 1.57 萬

9、億美元（約 11 萬億元人 民幣） ， 十年復合增長率分別為 8.8%和 10.8%。 中國百萬億規 模的財富管理市場備受全球矚目。 圖圖 1-11-1：2008-20182008-2018 年各國私人財富增長年各國私人財富增長 5 5 4 Capgemini Research Institute 發布的2020 年世界財富報告（World Wealth Report 2020）。 5 數據來源： New World Wealth 發布的2019 年全球財富及富豪移民趨勢報告（Global Wealth Migration ReviewWorldwide wealth and wealth m

10、igration trends）。 4 圖圖 1-21-2：2008-20192008-2019 年中國高凈值人群數量及在亞太地區占比年中國高凈值人群數量及在亞太地區占比 6 6 圖圖 1-3:20201-3:2020 年中國十億美元富豪人數（個）年中國十億美元富豪人數（個） 7 7 6 數據來源： Capgemini Research Institute 發布的 2020 年世界財富報告（World Wealth Report 2020） 。 7 數據來源：福布斯中國。 5 圖圖 1-41-4：20202020 年中國十億美元富豪財富凈值總額（億美元）年中國十億美元富豪財富凈值總額（億美元）

11、 8 8 2020 年， 中國進一步放寬外資市場準入條件， 同時取消金 融機構外資股比限制，銀行、保險、證券、基金、期貨等各 行業都迎來了全面對外開放。在對外持續推進開放的同時， 金融業供給側改革也在不斷深化。自 2018 年 4 月 27 日關 于規范金融機構資產管理業務的指導意見 （以下簡稱 “資管 新規”或“新規” ）發布以來，中國銀行保險監督管理委員會 （以下簡稱“中國銀保監會”或“銀保監會” ） 、中國證券監 督管理委員會（以下簡稱“中國證監會”或“證監會” ）分別 出臺了適用于銀行、信托、保險、私募基金、證券、期貨等 機構的配套細則，資管行業得到全面規范。面對金融業開放 帶來的激烈

12、競爭以及資管新規帶來的制度重構，中國私人銀 行將在挑戰和壓力中走上轉型升級之路。 8 數據來源：福布斯中國。 6 1.2 乘時乘勢，多重機構穩步向前 表表 1-21-2：財富管理與資產管理概念闡釋：財富管理與資產管理概念闡釋 財富管理財富管理 財富管理的主要關注點為客戶，為 客戶提供的全面金融規劃與服務， 綜合管理客戶的資產、負債和流動 性，目的為幫助客戶實現財富的長 期保值增值。 財富管理的服務范圍相對廣泛，通 常需要整合專家團隊提供一攬子服 務，包括資產配置、投資（組合） 管理、稅務規劃、遺產規劃、保險 規劃、 子女教育規劃及慈善事業等。 資產管理資產管理 資產管理的主要關注點為資產，在

13、某一細分投資領域或投資策略（例 如股權、固定收益、不動產等）追 求實現超越可比同類機構或管理人 的業績表現。 資產管理注重專業深度，通過衡量 投資標的的風險與收益、制定投資 策略、監測并調整倉位等，實現投 資收益。 自 2018 年以來， 資管新規及其實施細則的出臺打破了中 國財富管理市場的既有格局。銀行理財、保險、信托、基金 專戶、券商資管、公募基金、私募基金和期貨等大類資產經 歷了不同程度的調整，資管業務逐步回歸本源，發展態勢穩 健。 2020 年 7 月 31 日，考慮到新冠肺炎疫情對我國經濟金 融帶來的沖擊，經國務院同意，人民銀行會同發展改革委、 財政部、銀保監會、證監會、外匯局等部門

14、研究決定，資管 7 新規過渡期由原定 2020 年年底延長至 2021 年底，進一步緩 解了金融機構壓力，提振了市場信心。 圖圖 1-51-5：2014-20192014-2019 年中國財富管理市場各類機構的管理規模及增速年中國財富管理市場各類機構的管理規模及增速 9 9 表表 1-31-3：2014-20192014-2019 年中國財富管理市場各類機構增速年中國財富管理市場各類機構增速 CAGR 2014-2019 CAGR 2014-2017 增速 2017-2018 增速 2018-2019 銀行理財銀行理財9.27%25.29%-25.39%6.17% 信托信托9.09%23.37

15、%-13.52%-4.85% 券商資管券商資管6.38%28.53%-20.85%-18.94% 保險保險15.14%18.13%9.43%12.17% 9 數據來源：萬得數據庫。根據商業銀行理財業務監督管理辦法，理財產品是指商業銀行按照 約定條件和實際投資收益情況向投資者支付收益、不保證本金支付和收益水平的非保本理財產品。 自 2018 年以后，本報告以非保本理財作為銀行理財的統計口徑。 8 基金及其子公司專戶基金及其子公司專戶7.65%32.55%-17.83%-24.45% 公募基金公募基金26.61%36.71%12.33%12.33% 私募基金私募基金45.18%73.37%14.5

16、0%8.10% 期貨期貨63.71%170.64%-48.09%14.26% 圖圖 1-61-6：2014-20192014-2019 年中國財富管理各類機構的市場規模占比變化年中國財富管理各類機構的市場規模占比變化 1010 銀行理財銀行理財 銀行理財規模在 2018 至 2019 年間呈現穩健增長態勢， 2019 年底總規模達 23.4 萬億元， 同比增長 6.17%。 在取消資 金池、實現凈值化管理的新規要求下，銀行理財凈值型產品 發行力度不斷加大，2019 年累計發行金額達 50.96 萬億元， 10 數據來源：萬得數據庫 9 同比增幅 67.49%。同期，銀行理財凈值型產品余額占非保

17、本 理財產品余額達 43.29%，較上一年提升 16% 11。 信托信托 截至 2019 年底，信托資產規模為 21.6 萬億元，同比下 降 4.85%，降幅有所收窄。2020 年 5 月 8 日，銀保監會發布 信托公司資金信托管理暫行辦法（征求意見稿） （以下簡 稱“辦法” ） ，進一步堅持資金信托的私募定位，對資金信托 合格投資者提出更嚴格的要求，推動資金信托回歸“賣者盡 責、買者自負”的私募產品本源。值得注意的是， “辦法”明 確指出服務信托業務和公益（慈善）信托業務不受其規定約 束。政策“高壓”之下，以家族信托為代表的服務類信托迎 來更大的發展空間。 保險保險 截至 2019 年底，保

18、險規模達 20.56 萬億元，同比增長 12.2%，增速較 2018 年有所加快。2020 年 3 月 25 日，銀保 監會公布了 保險資產管理產品管理暫行辦法 ， 細化了保險 資管在產品定位、產品投資與管理、信息披露、風險管理、 監督管理等多方面內容，彌補了資管新規在保險資管產品制 度上的空白，為保險資管業務發展提供了更為明確、更系統 性的指引。 公募基金公募基金 11 數據來源：銀行業理財登記托管中心與中國銀行業協會聯合發布的中國銀行業理財市場報告 (2019) 10 受益于資本市場行情， 截至 2019 底， 公募基金資產管理 規模達 14.77 萬億元，同比增長 13.29%。隨著我國

19、金融對外 開放步伐加快，QDII（Qualified Domestic Institutional Investor，合格境內機構投資者）基金產品線預計將逐步拓 寬。此外，證監會 2019 年 12 月 6 日發布證券期貨經營機 構管理人中管理人（MOM）產品指引（試行） ，彌補了 MOM （Manager of Managers，管理人的管理人基金）產品細則的 空缺。2020 年，證監會及發展改革委聯合發布關于推進基 礎設施領域不動產投資信托基金 （REITs） 試點相關工作的通 知 ， 標志著我國公募 REITs 即將正式亮相。 在多重變革利好 下，公募基金未來蓬勃發展可期。 私募基金私募

20、基金 資管新規下的嚴限期限錯配與多層嵌套對私募基金的負 債端形成嚴格限制， “空殼” 、 “嵌套” 、 “違約”亂象被肅清。 私募基金在經歷高速發展期后，近年來增速持續放緩。截止 2019 年底， 私募基金規模達 14.31 萬億元， 同比增長 10.78%。 隨著規范監管的持續推行，私募市場將逐步通過“良幣驅逐 劣幣”實現更持續、健康的發展。 基金及子公司專戶基金及子公司專戶 基金及子公司專戶理財在 2019 年末資產管理業務規模 8.53 萬億元，同比減少 24.5%。受強監管、嚴準入及市場競 11 爭加劇影響，基金及子公司專戶資產管理規模持續縮水，未 來規?；蛎媾R繼續縮減。 券商資管券商

21、資管 資管新規為依靠通道業務野蠻生長的時代劃上了終點。 在去通道的大背景下， 券商的資管規模近兩年大幅下降。 2019 年，券商資管資產規模 10.83 萬億元，同比降低 18.9%。立 足于強大的投研能力，券商資管發力主動管理，積極向股票 類產品轉型，并通過大集合產品公募化實現轉型。隨著股指 期貨交易松綁、MOM 新政落地、券商資管權益 ETF 上市，券 商資管或將在新機遇中迎接更廣闊的發展空間。 期貨期貨 2019 年是我國期貨市場上市品種最多的年份， 上市了包 括紅棗、粳米在內的 6 個商品期貨，包括棉花、玉米在內的 8 個商品期權。截止 2019 年底，期貨公司資產管理業務總規 模達到

22、 1429 億元，同比增長 12%。展望未來，隨著期貨市場 期貨品種愈加豐富，期貨產品風險對沖、資產配置的價值將 逐漸凸顯。 新規發布至今已有兩年時間， 隨著各項細則的陸續出臺， 機構間圍繞新規各類細則的探討從未停止。 回顧 2019 年， 財 富管理市場參與機構在新規之下逐步實現規范轉型。在經濟 增速放緩、國際經貿摩擦加劇的大環境下，疊加疫情影響和 資管新規的整改要求， 各大機構需立足新起點、 迎接新挑戰、 12 展現新作為，在不斷開放的金融市場中塑造核心競爭力，走 上穩健發展之路。 13 2 2 機構機構中資私人銀行行業發展進程中資私人銀行行業發展進程 私人銀行是為特定客戶群體（通常是高凈

23、值人群）提 供特定金融服務的機構。私人銀行既可以是符合所屬司法 轄區監管規范的獨立法人機構，也可以是隸屬于金融機構 （通常是商業銀行）的專業部門，為客戶提供私人銀行服 務。 私人銀行業務是指向特定客戶群體提供的金融服務與 產品。私人銀行業務具有定制化特征，通常會基于客戶情 況做出整體的財富管理與規劃， 服務范圍包括存貸款服務、 投資管理、信托服務、遺產管理、稅務籌劃、保險規劃、 慈善事業管理、子女發展規劃等。 表表 2-12-1：私人銀行業務定義一覽：私人銀行業務定義一覽 來源來源定義定義 美國銀行保密美國銀行保密 法與反洗錢法法與反洗錢法 私人銀行業務（Private Banking）主要向

24、高凈值人群，提供 金融服務組合，包括資產管理（比如信托、投資顧問、投資 賬戶管理）、全權托管、借貸服務、財務規劃、稅務規劃、 遺產規劃等服務 新加坡金融監管新加坡金融監管 局局 私人銀行業務（Private Banking）是指面向富裕人群提供的 定制化金融服務與產品 我國商業銀行我國商業銀行 個人理財業務管個人理財業務管 理暫行辦法理暫行辦法 商業銀行提供的特殊服務流程，即商業銀行與特定客戶在充 分溝通協調的基礎上，簽訂有關投資和資產管理合同，客戶 全權委托商業銀行按照合同約定的投資計劃、投資范圍和投 資方式，代理客戶進行投資和資產管理操作的綜合委托投資 服務 14 劍橋詞典劍橋詞典 私人銀

25、行業務（Private Banking）是為銀行最富有客戶提供 的金融服務與咨詢建議 英文維基百科英文維基百科 私人銀行業務（Private Banking）是指面向高凈值人群提供 的銀行服務、投資服務及其他金融服務 表表 2-22-2：私人銀行定義一覽：私人銀行定義一覽 來源來源定義定義 瑞士私人銀行家瑞士私人銀行家 協會協會 私人銀行是以企業組織形式為導向，具有獨立法人地位，可 以是單一所有權、注冊合伙制、有限責任合伙制或股份有限 責任合伙制，須有至少一位承擔無限責任的合伙人，從事財 富管理、資產管理等業務 牛津詞典牛津詞典 私人銀行是由小型團體擁有并運營的銀行（在英國，通常不 超過 10

26、 人，1967 年公司法后不超過 20 人），每位合伙 人承擔無限責任 法文維基百科法文維基百科 私人銀行是為凈值較高的客戶提供定制化、復雜化金融服務 的銀行。私人銀行經常是商業銀行的某一專業部門，為高端 客戶提供類似于獨立私人銀行的服務。私人銀行通常意味著 對客戶（家族）財富的個人承諾。 對于銀行等金融機構而言， 私人銀行業務具有輕資本、 低波動、高價值等特征。2018-2019 年間，在宏觀經濟整 體增速放緩的背景下，我國私人銀行業仍呈現出蓬勃的發 展態勢，整體行業的資產管理規模與客戶數量均保持了兩 位數的增長速度。 私人銀行行業整體向上，內部呈現愈發激烈的競爭態 勢。大型商業銀行普遍穩步

27、向前，一些股份制銀行及城商 15 行增速迅猛、表現亮眼。在競爭加劇、行業洗牌的全新發 展階段，只有真正從客戶利益出發的機構才能脫穎而出。 2.1 千帆競發，私人銀行蓬勃進取 中 資 私 人 銀 行 的 資 產 管 理 規 模 （ AssetUnder Management，以下簡稱為“AUM”）從 2018 年的 12.26 萬 億元，增至 2019 年的 14.13 萬億元，增長率達 15.25%。 私人銀行客戶數從 2018 年的 87.51 萬人，增至 2019 年的 103.14 萬人，增長率達 17.86%。 截至 2019 年底，處于中資私人銀行第一梯隊、AUM 超 1 萬億元的工

28、商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行和 招商銀行繼續保持了行業領先位置。其中，招商銀行以 2.72 萬億元 AUM 與 15.47 萬人客戶數量穩居第一，延續了 領先優勢。工商銀行、中國銀行和建設銀行三家私人銀行 在 2019 年的 AUM 與客戶數量增速均超過 10%，實現穩步前 進。 農業銀行以 25.20%的 AUM 增速和 17.27%的客戶數量增 速位居第一梯隊五家銀行在 2019 年增長率的榜首。 處于中資私人銀行第二梯隊、AUM 超 3000 億元的交通 銀行、中信銀行、光大銀行、浦發銀行、民生銀行、平安 銀行、興業銀行在資產管理規模上大多保持了 15%及以上 的增長速度。其中，

29、通過集團賦能和科技賦能的平安銀行 12 以54.99%的 AUM增速和 45.90%的客戶數量增速位居第二梯 12 2018 年，平安信托與平安銀行完成了業務整合，平安信托財富管理團隊并入平安銀行。 16 隊七家銀行在 2019 年增長率的榜首， 并具備了沖擊私人銀 行第一梯隊的潛力。 2019 年 AUM 增速分別為 17.58%和 21.09%的郵儲銀行 和廣發銀行，與華夏銀行、北京銀行、浙商銀行并肩中資 私人銀行第三梯隊（AUM 在 1000 億元至 3000 億元之間）。 此外，包括江蘇銀行、寧波銀行、上海農商銀行在內的三 家私人銀行 2019 年 AUM 增速和客戶數量增速均在 20

30、%以上， 表現出強勁的增長動力。 各家私人銀行的人均 AUM 普遍超 1000 萬元， 其中以招 商銀行、平安銀行和華夏銀行排名最為領先，三家銀行截 至2019年底的人均 AUM分別為1760萬元、 1676萬元和 1643 萬元。 截至 2019 年末， 私人銀行服務的需求端與上一年保持 一致，高凈值客戶數量和客戶資產規模排名前五的?。ㄖ?轄市）依然為廣東、北京、浙江、上海和江蘇。這五個省 （直轄市）高凈值客戶數量占據全國高凈值客戶數量的 59.48%，客戶資產規模占據了全國總量的 62.16%。整體來 看，調研結果與各?。ㄖ陛犑校┑慕洕偭?、人均 GDP， 以及人均可支配收入水平保持了一致

31、。全國私人銀行服務 需求呈現出以東南沿海地區最盛，中部次之，西部較低的 狀態。 17 表表 2-32-3：中資私人銀行的關鍵數據（：中資私人銀行的關鍵數據（2018-20192018-2019） 1313, ,1414 銀行名稱銀行名稱開業時間開業時間 私人銀行客戶數私人銀行客戶數 （人）（人） 資產管理規模資產管理規模 （億元）（億元） 人均人均 AUMAUM（萬元）（萬元） 20182018 年年20192019 年年20182018 年年20192019 年年20182018 年年20192019 年年 工商銀行工商銀行2008115053129145162781820714151410

32、 農業銀行農業銀行2009105172123333112141404010661138 中國銀行中國銀行2007104062136666178161972017121443 建設銀行建設銀行2008127211142739134851509310601057 交通銀行交通銀行201341552471915304609212761291 郵儲銀行郵儲銀行 尚未設立 私行部 82069813910107011081090 中信銀行中信銀行200733863419184862565114361348 光大銀行光大銀行201127954322073202373711451160 招商銀行招商銀行200

33、7138477154742246162723717781760 浦發銀行浦發銀行201128353308004337450015301461 民生銀行民生銀行200827446313384145468715101495 華夏銀行華夏銀行2013823398471387161816851643 平安銀行平安銀行201330020438004735733915771676 興業銀行興業銀行201130590401914257529213921317 廣發銀行廣發銀行201375269084896108511911194 渤海銀行渤海銀行 尚未設立 私行部 265523873893261465136

34、6 浙商銀行浙商銀行2015677384801033123515251456 北京銀行北京銀行2011774985821028107613271254 13 注：根據中國銀行業監督管理委員會發布的商業銀行理財產品銷售管理辦法，私人銀行客 戶是指金融凈資產達到 600 萬元人民幣及以上的商業銀行客戶。在本次統計中，各私人銀行將客 戶資產規模統計口徑統一為 600 萬元人民幣。 14 部分私人銀行在組織架構、業務條線等方面產生調整，導致 2017 年及 2018 年數據與前期統計 結果不一致。各家私人銀行的客戶數量及管理資產規模以本期報告統計結果為準。 18 晉商銀行晉商銀行20174405726

35、68115001416 上海銀行上海銀行20124800620067881014131306 江蘇銀行江蘇銀行201557006936540658947949 南京銀行南京銀行201657256491527618.43921953 寧波銀行寧波銀行20163783539448667112851244 北京農商北京農商 銀行銀行 尚未設立 私行部 234316821811967731165 上海農商上海農商 銀行銀行 20201453181820025113761381 總計總計8751391031356122572141290.4313521369 圖圖 2-12-1：中資私人銀行的資產管理規

36、模增長率（：中資私人銀行的資產管理規模增長率（2017-20192017-2019） 19 圖圖 2-22-2：中資私人銀行的客戶數量增長率（：中資私人銀行的客戶數量增長率（2017-20192017-2019） 表表 2-42-4：中資私人銀行的資產管理規模及客戶數量增長率（：中資私人銀行的資產管理規模及客戶數量增長率（2017-20192017-2019） 客戶數量增長率客戶數量增長率資產管理規模增長率資產管理規模增長率 2017-20182017-2018 年年 2018-20192018-2019 年年2017-20182017-2018 年年2018-20192018-2019 年年

37、 工商銀行工商銀行5.64%12.25%4.13%11.85% 農業銀行農業銀行13.47%17.27%12.79%25.20% 中國銀行中國銀行8.86%31.33%13.05%10.69% 建設銀行建設銀行87.99%12.21%43.43%11.92% 交通銀行交通銀行11.46%13.57%10.62%14.86% 郵儲銀行郵儲銀行2.72%19.58%-0.33%17.58% 中信銀行中信銀行19.76%23.79%15.46%16.23% 光大銀行光大銀行-8.32%15.21%12.23%16.71% 20 招商銀行招商銀行8.86%11.75%9.26%10.65% 浦發銀行浦

38、發銀行8.09%8.63%2.53%3.76% 民生銀行民生銀行18.08%14.18%15.40%13.08% 華夏銀行華夏銀行16.02%19.60%14.72%16.65% 平安銀行平安銀行27.51%45.90%38.77%54.99% 興業銀行興業銀行32.57%31.39%25.28%24.31% 廣發銀行廣發銀行14.97%20.70%30.42%21.09% 渤海銀行渤海銀行40.25%-10.09%30.54%-16.20% 浙商銀行浙商銀行47.95%25.20%39.59%19.55% 北京銀行北京銀行10.12%10.75%-2.84%4.67% 晉商銀行晉商銀行30.

39、00%22.73% 上海銀行上海銀行22.61%29.17%21.51%19.47% 江蘇銀行江蘇銀行42.50%21.68%17.39%21.85% 南京銀行南京銀行20.83%13.38%12.61%17.35% 寧波銀行寧波銀行32.69%42.59%25.72%38.07% 北京農商銀行北京農商銀行22.22%-28.21%-1.07%8.29% 上海農商銀行上海農商銀行32.94%25.12%25.79%25.50% 總計總計18.60%17.86%14.69%15.25% 21 表表 2-52-5：全國各地區私人銀行服務需求分布情況（：全國各地區私人銀行服務需求分布情況（20192

40、019） 省份省份客戶數目（人）客戶數目（人）15財富（億元）財富（億元）16 廣東省廣東省10091218114.71 北京北京7275811589.6 浙江省浙江省593028967.12 上海上海558969139.5 江蘇省江蘇省526437295.99 山東省山東省300124138.37 河北省河北省184042732.89 福建省福建省181913340.1 遼寧省遼寧省177652608.33 四川省四川省152922320.08 湖北省湖北省143992015.79 河南省河南省131061784.86 陜西省陜西省123031799.07 山西省山西省115671688.8

41、8 天津天津100301415.37 湖南省湖南省77731042.96 重慶重慶77531220.35 黑龍江省黑龍江省7284931.99 安徽省安徽省7228992.99 云南省云南省6314859.78 15 以各個省份客戶數量（人）為標準統計，受調研樣本限制可能難以反映完整的供需分布情況， 參與調研的銀行：工商銀行、農業銀行、交通銀行、中信銀行、招商銀行、華夏銀行、興業銀行、 廣發銀行、渤海銀行、浙商銀行、晉商銀行、江蘇銀行、寧波銀行。 16 以各個省份客戶資產規模（億元）為標準統計，受調研樣本限制可能難以反映完整的供需分布 情況，參與調研的銀行：工商銀行、農業銀行、交通銀行、中信銀行、招商銀行、華夏銀行、平安 銀行、興業銀行、廣發銀行、渤海銀行、浙商銀行、晉商銀行、江蘇銀行、寧波銀行、北京農商行。 22 江西省江西省5963838.19 內蒙古自治區內蒙古自治區5882755.79 吉林省吉林省5209725.06 新疆維吾爾自治區新疆維吾爾自治區4460489.74 廣西壯族自治區廣西壯族自治區43065