大秦鐵路股份有限公司2021年年度報告（209頁）.PDF

1、2021 年年度報告 1 / 209 公司代碼：601006 公司簡稱：大秦鐵路 大秦鐵路大秦鐵路股份有限公司股份有限公司 20212021 年年度報告年年度報告 2021 年年度報告 2 / 209 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實性性、準確、準確性性、完整完整性性，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承擔個別和連帶的法律責任。，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承擔個別和連帶的法律責任。 二、二、 公司公司全體董事出席全體董事出席董事會會議。董事會會

2、議。 三、三、 畢馬威華振會計師事務所（特殊普通合伙）畢馬威華振會計師事務所（特殊普通合伙）為本公司出具了為本公司出具了標準無保留意見標準無保留意見的審計報告。的審計報告。 四、四、 公司負責人公司負責人包楚雄包楚雄、總經理韓洪臣、總經理韓洪臣、主管會計工作負責人主管會計工作負責人田惠民田惠民及會計機構負責人（會計主及會計機構負責人（會計主管人員）管人員）孫洪濤孫洪濤 聲明：保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。聲明：保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。 五、五、 董事會決議通過的本報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案董事會決議通過的本報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案 經畢馬

3、威華振會計師事務所（特殊普通合伙）審計，母公司 2021 年度實現凈利潤11,877,019,327 元。按照公司 2021 年末總股本計算，每股收益為 0.82 元。根據大秦鐵路股份有限公司章程和 2019 年年度股東大會審議通過的未來三年（2020 年-2022 年）股東分紅回報規劃的規定，董事會向股東大會提交利潤分配預案如下： 一、按照母公司實現的凈利潤提取法定盈余公積金 10%，即 1,187,701,932.70 元； 二、以 2021 年末公司總股本 14,866,908,025 股為基數，每股派現金股利 0.48 元（含稅）。共分配現金股利人民幣 7,136,115,852 元，

4、當年剩余未分配利潤結轉到下年度。 由于公司公開發行的可轉換公司債券已于 2021 年 6 月 18 日進入轉股期， 上述利潤分配方案披露之日起至實施利潤分配股權登記日期間，公司總股本存在增加的可能性。公司擬維持每股現金分紅的金額不變，最終將以利潤分配股權登記日的總股本數量為基數，相應調整派發現金股利總額。 本年度公司不進行公積金轉增股本。 六、六、 前瞻性陳述的風險聲明前瞻性陳述的風險聲明 適用 不適用 本報告所涉及的未來經營計劃、發展戰略等前瞻性描述不構成公司對投資者的實質承諾，敬請投資者注意投資風險。 七、七、 是否存在被控股股東及其關聯方非經營性占用資金情況是否存在被控股股東及其關聯方非

5、經營性占用資金情況 否 八、八、 是否存在違反規定決策程序對外提供擔保的情況是否存在違反規定決策程序對外提供擔保的情況 否 九、九、 是否存在半數是否存在半數以上以上董事無法保證公司所披露年度報告的真實性、準確性和完整性董事無法保證公司所披露年度報告的真實性、準確性和完整性 否 十、十、 重大風險提示重大風險提示 公司已在本年度報告中詳細描述了可能存在的相關風險，具體內容和應對措施詳見本年度報告第三節管理層討論與分析中“可能面對的風險”部分。 2021 年年度報告 3 / 209 十一、十一、 其他其他 適用 不適用 2021 年年度報告 4 / 209 目錄目錄 第一節第一節 釋義釋義 .

6、4 第二節第二節 公司簡介和主要財務指標公司簡介和主要財務指標 . 5 第三節第三節 管理層討論與分析管理層討論與分析. 9 第四節第四節 公司治理公司治理. 24 第五節第五節 環境與社會責任環境與社會責任. 38 第六節第六節 重要事項重要事項. 40 第七節第七節 股份變動及股東情況股份變動及股東情況. 46 第八節第八節 優先股相關情況優先股相關情況. 51 第九節第九節 債券相關情況債券相關情況. 51 第十節第十節 財務報告財務報告. 54 備查文件目錄 載有公司法定代表人、總經理、主管會計工作負責人、會計機構負責人（會計主管人員）簽名并蓋章的財務報表。 載有會計師事務所蓋章、注冊

7、會計師簽名并蓋章的審計報告原件。 報告期內在上海證券交易所網站上公開披露的公告文本。 2021 年年度報告 5 / 209 第一節第一節 釋義釋義 一、一、 釋義釋義 在本報告書中，除非文義另有所指，下列詞語具有如下含義： 常用詞語釋義 證監會 指 中國證券監督管理委員會 上交所 指 上海證券交易所 公司、本公司、大秦鐵路 指 大秦鐵路股份有限公司 報告期 指 2021 年度 國鐵集團 指 中國國家鐵路集團有限公司 太原局集團公司 指 中國鐵路太原局集團有限公司 中鼎物流 指 山西中鼎物流集團有限公司 朔黃公司 指 國能朔黃鐵路發展有限責任公司 侯禹公司 指 山西侯禹鐵路有限責任公司 大秦經貿

8、 指 大秦鐵路經貿發展有限公司 太興公司 指 山西太興鐵路有限責任公司 秦港股份 指 秦皇島港股份有限公司 晉云物流 指 山西晉云現代物流有限公司 唐港公司 指 唐港鐵路有限責任公司 浩吉鐵路 指 浩吉鐵路股份有限公司 西南環鐵路公司 指 太原鐵路樞紐西南環線有限責任公司 Locotrol 指 機車無線同步控制技術 GSM-R 指 專門為鐵路通信設計的綜合專用數字移動通信系統 第二節第二節 公司簡介和主要財務指標公司簡介和主要財務指標 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名稱 大秦鐵路股份有限公司 公司的中文簡稱 大秦鐵路 公司的外文名稱 Daqin Railway Co.,Ltd. 公司的

9、外文名稱縮寫 Daqin Railway 公司的法定代表人 包楚雄 二、二、 聯系人和聯系方式聯系人和聯系方式 董事會秘書 證券事務代表 姓名 張利榮 丁一 聯系地址 山西省太原市建設北路 202 號 山西省太原市建設北路 202 號 電話 0351-2620620 0351-2620620 傳真 0351-2620604 0351-2620604 電子信箱 三、三、 基本情況基本情況簡介簡介 公司注冊地址 山西省大同市站北街14號 公司注冊地址的歷史變更情況 無變更 2021 年年度報告 6 / 209 公司辦公地址 山西省太原市建設北路202號 山西省大同市站北街14號 公司辦公地址的郵政

10、編碼 030013（太原） 037005（大同） 公司網址 http:/ 電子信箱 四、四、 信息披露及備置地點信息披露及備置地點 公司披露年度報告的媒體名稱及網址 上海證券報（https:/ 中國證券報（https:/ 公司披露年度報告的證券交易所網址 公司年度報告備置地點 公司董事會辦公室 五、五、 公司股票簡況公司股票簡況 公司股票簡況 股票種類 股票上市交易所 股票簡稱 股票代碼 變更前股票簡稱 A股 上海證券交易所 大秦鐵路 601006 無變更 六、六、 其他其他相相關資料關資料 公司聘請的會計師事務所（境內 財務報告審計） 名稱 畢馬威華振會計師事務所（特殊普通合伙） 辦公地址

11、北京市東城區東長安街 1 號東方廣場畢馬威大樓 9 層 簽字會計師姓名 張歡 曹璐 公司聘請的會計師事務所（境內 內部控制審計） 名稱 普華永道中天會計師事務所 （特殊普通合伙） 辦公地址 上海市湖濱路 202 號普華永道中心 11 樓 簽字會計師姓名 羅占恩 周麗芳 報告期內履行持續督導職責的保薦機構 名稱 國泰君安證券股份有限公司 辦公地址 北京市西城區金融大街甲 9 號金融街中心 16層 簽字的保薦代表人姓名 唐偉 趙鑫 持續督導的期間 2021 年 1 月 15 日至 2022 年 12 月 31 日 2021 年年度報告 7 / 209 七、七、 近三年主要會計數據和財務指標近三年主

12、要會計數據和財務指標 ( (一一) ) 主要會計數據主要會計數據 單位：元 幣種：人民幣 主要會計數據 2021年 2020年 本期比上年同期增減(%) 2019年 調整后 調整前 調整后 調整前 營業收入 78,682,047,234 72,662,689,733 72,321,861,009 8.28 79,920,604,186 79,916,947,840 歸屬于上市公司股東的凈利潤 12,181,309,677 10,766,194,242 10,895,704,612 13.14 13,654,944,257 13,669,294,112 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利

13、潤 12,207,407,755 10,858,563,201 10,858,563,201 12.42 13,739,687,369 13,739,687,369 經營活動產生的現金流量凈額 18,898,446,858 12,700,221,126 12,528,580,600 48.80 15,022,536,018 15,022,536,018 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增減（%） 2019年末 調整后 調整前 調整后 調整前 歸屬于上市公司股東的凈資產 124,401,196,229 124,210,285,062 120,928,812,178 0.15 117

14、,292,009,920 113,881,035,078 總資產 198,546,296,872 191,142,383,888 182,202,658,667 3.87 156,996,472,546 148,043,785,040 ( (二二) ) 主要財務指標主要財務指標 主要財務指標 2021年 2020年 本期比上年同期增減(%) 2019年 調整后 調整前 調整后 調整前 基本每股收益（元股） 0.82 0.72 0.73 13.89 0.92 0.92 稀釋每股收益（元股） 0.69 0.72 0.72 -4.17 0.92 0.92 扣除非經常性損益后的基本每股收益（元股） 0

15、.82 0.73 0.73 12.33 0.92 0.92 加權平均凈資產收益率 （%） 9.94 9.08 9.45 增加0.86個百分點 12.50 12.55 扣除非經常性損益后的加權平均凈資產收益率（%） 9.96 9.15 9.42 增加0.81個百分點 12.57 12.60 報告期末公司前三年主要會計數據和財務指標的說明 適用 不適用 八、八、 境內外會計準則下會計數據差異境內外會計準則下會計數據差異 (一一) 同時按照國際會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和歸屬于上市公司股東同時按照國際會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和歸屬于上市公司股東的凈資產差異情

16、況的凈資產差異情況 適用 不適用 2021 年年度報告 8 / 209 (二二) 同時按照境外會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和同時按照境外會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和歸歸屬于上市公司股東的屬于上市公司股東的凈資產差異情況凈資產差異情況 適用 不適用 (三三) 境內外會計準則差異的說明：境內外會計準則差異的說明： 適用 不適用 九、九、 2021 年分季度主要財務數據年分季度主要財務數據 單位：元 幣種：人民幣 第一季度 （1-3 月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 營業收入 19,411,313,4

17、19 19,200,508,214 19,022,829,856 21,047,395,745 歸屬于上市公司股東的凈利潤 3,623,503,559 3,839,037,838 2,790,383,743 1,928,384,537 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益后的凈利潤 3,648,731,029 3,832,651,089 2,805,557,093 1,920,468,544 經營活動產生的現金流量凈額 4,266,067,582 5,396,136,045 4,938,518,627 4,297,724,604 季度數據與已披露定期報告數據差異說明 適用 不適用 注：2021

18、 年第四季度歸屬于上市公司股東的凈利潤減少原因：2021 年第四季度人工成本等增加。 十、十、 非經常性損益項目和金額非經常性損益項目和金額 適用 不適用 單位:元 幣種:人民幣 非經常性損益項目 2021 年金額 附注（如適用） 2020 年金額 2019 年金額 非流動資產處置損益 -33,526,778 27,295,555 -48,641,605 計入當期損益的政府補助，但與公司正常經營業務密切相關，符合國家政策規定、按照一定標準定額或定量持續享受的政府補助除外 82,603,637 125,804,784 93,231,635 同一控制下企業合并產生的子公司期初至合并日的當期凈損益

19、-12,261,487 -164,740,025 -18,253,330 除上述各項之外的其他營業外收入和支出 -71,210,499 -117,203,881 -127,824,687 減：所得稅影響額 -6,023,695 11,420,276 -21,002,422 少數股東權益影響額（稅后） -2,273,354 -47,894,884 4,257,547 合計 -26,098,078 -92,368,959 -84,743,112 將公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第 1 號非經常性損益中列舉的非經常性損益項目界定為經常性損益項目的情況說明 適用 不適用 2021 年年度報告 9

20、 / 209 十一、十一、 采用公允價值計量的項目采用公允價值計量的項目 適用 不適用 單位：元 幣種：人民幣 項目名稱 期初余額 期末余額 當期變動 對當期利潤的影響金額 其他權益工具投資 120,555,000 118,845,000 -1,710,000 0 應收款項融資 2,855,412,719 454,271,185 -2,401,141,534 0 合計 2,975,967,719 573,116,185 -2,402,851,534 0 十二、十二、 其他其他 適用 不適用 第三節第三節 管理層討論與分析管理層討論與分析 一、一、經營情況經營情況討論與分析討論與分析 公司是以煤

21、炭運輸為主的綜合性鐵路運輸企業，2021 年煤炭發送量占公司貨物發送總量的84.1%，煤炭供需情況與公司業務經營相關度較高。報告期內，國內能源需求增長，煤炭在保障國家能源安全方面發揮著重要作用。 需求端看， 2021 年國民生產總值增長 8.1%， 經濟持續穩定恢復，帶動全社會發電量增長 9.7%，其中火電增長 8.9%，成為拉動煤炭消費增長的主要動力。同時，化工行業原料用煤需求亦保持增長，共同拉動煤炭需求穩中有增。國家統計局數據顯示，2021 年國內煤炭消費總量增長 4.6%。供給端看，全年國內原煤產量 41.3 億噸，同比增長 5.7%。特別是四季度在能源保供政策驅動下，煤炭產量出現快速增

22、長。全年國內煤炭生產重心加快向晉陜蒙新地區集中、向優勢企業集中。中國煤炭工業協會數據顯示，2021 年晉陜蒙三省區原煤產量合計 29.3億噸，同比增長 1.4 億噸，占全國煤炭總產量的比重達到 70.9%。 圖 1 國內生產總值及增速 圖 2 環渤海動力煤價格指數走勢 （數據來源：國家統計局） （數據來源：秦皇島煤炭網） 報告期內，公司積極有效應對疫情、汛情及市場供需波動等多重考驗，強化運輸組織，深入挖潛提效，保障國家能源安全，煤炭運輸業務繼續有所攀升。同時，受益于全社會物流總量穩步增長，“公轉鐵”“散改集”等增量行動深入推進，集裝箱業務快速增長，鋼鐵等大宗運輸有益補充，公司較好兌現了年度經營

23、目標。 2021 年年度報告 10 / 209 20202121 年年 20202020 年年 變動比例（變動比例（% %） 旅客發送量（萬人） 3,631 3,037 19.5 貨物發送量（萬噸） 69,185 66,202 4.5 其中：煤炭（萬噸） 58,160 54,330 7.0 貨物到達量（萬噸） 61,206 58,354 4.9 其中：煤炭（萬噸） 53,334 48,844 9.2 換算周轉量（億噸公里） 3,951 3,726 6.0 其中：旅客（億人公里） 30 29 3.1 貨物（億噸公里） 3,921 3,697 6.0 二、二、報告期內公司所處行業情況報告期內公司所

24、處行業情況 鐵路是國家戰略性、先導性、關鍵性重大基礎設施，是國民經濟大動脈、重大民生工程和綜合交通運輸體系骨干，在經濟社會發展中的地位和作用至關重要。鐵路行業具有國民經濟基礎的國家屬性和社會公共事業的社會屬性，其周期性與經濟發展和社會需求基本一致。 截至 2021 年末，全國鐵路營業里程達到 15 萬公里，其中高鐵 4 萬公里。全國鐵路路網密度156.7 公里/萬平方公里；復線率 59.5%；電氣化率 73.3%。2021 年，全國鐵路旅客發送量 26.12億人，占全社會營業性客運量比重為 31.5%。全國鐵路貨物發送量 47.74 億噸，占全社會貨運量比重為 9.2%。 從行業發展看，我國國

25、土面積大，區域經濟發展、資源分布和工業布局不均衡，長運距、大運量的大宗貨物運輸以及大規模的中長途旅客運輸在一定時期內將主要依靠鐵路。與此同時，鐵路具有大運量、低成本、占地少、綠色環保等特點，發展鐵路運輸符合我國國情和產業導向，鐵路行業中長期還將是國家調整運輸結構、降低社會物流成本、打贏藍天保衛戰的先導產業。據中國國家鐵路集團有限公司發布的新時代交通強國鐵路先行規劃綱要，“到 2035 年，全國鐵路網計劃達到 20 萬公里左右，其中高鐵 7 萬公里左右。鐵路基礎設施規模質量、技術裝備和科技創新能力、服務品質和產品供給水平達到世界領先，鐵路運輸安全水平、經營管理水平、現代治理能力位居世界前列”。由

26、此可見，未來一段時期內，鐵路行業整體將處于良好的發展機遇期。 2021 年，全國鐵路貨運總發送量完成 47.74 億噸，同比增長 4.9%。其中，完成煤炭發送量25.8 億噸，同比增長 8.8%。報告期內，公司貨物發送量完成 6.92 億噸，占全國鐵路貨運總發送量的 14.50%。 完成煤炭發送量 5.82 億噸， 占全國鐵路煤炭發送總量的 22.56%。 公司貨物發送量、煤炭發送量繼續在全國鐵路貨運市場中占有重要地位，在煤炭運輸市場具有較強的競爭優勢。 2021 年年度報告 11 / 209 圖 3 公司在全國鐵路貨運市場占有率 圖 4 公司在全國鐵路煤運市場占有率 （數據來源：國家鐵路局）

27、 （數據來源：中國煤炭工業協會） 三、三、報告期內公司從事的業務情況報告期內公司從事的業務情況 公司主要經營鐵路客、貨運輸業務，同時向國內其他鐵路運輸企業提供服務。 1.1. 貨運業務貨運業務 貨運業務是公司業務收入的主要來源， 2021 年貨運收入占公司主營業務收入的 80.93%。 公司運輸的貨品以動力煤為主，主要承擔晉、蒙、陜等省區的煤炭外運任務。運輸的其他貨品還包括焦炭、鋼鐵、礦石等大宗貨物，以及集裝箱、零散批量貨物。 報告期內，公司深入實施長途不足管內補、春運不足春游補、冬季不足夏季補、客運不足貨運補的“四補”經營方略，推行網格化、契約化、項目化、集中化的“四化”營銷策略，深挖主通道

28、潛能，大秦、侯月等主通道運量分別增長 4.0%和 2.4%。同時，有效應對山西 50 年不遇的強降雨，快速搶通線路并迅速修復限速區段。積極應對運輸市場波動，加強運輸組織，通過實施太原樞紐客貨分線、榆次樞紐擴能改造，組織滿軸滿長，壓縮貨機輔時，優化機輛檢修，推動達標達速，有效推動了貨運提質增效。搶抓煤炭運輸需求旺盛有利時機，開展電煤保供專項行動，落實電煤優先核實、優先配空、優先裝車、優先放行、優先卸車的“五優先”措施，促進了煤炭運量有效增長。持續挖掘管內“公轉鐵”潛力，加大力度發展集裝箱、敞頂箱等項目，加快貨運“短平快”項目特別是專用線建設，為既有線貢獻了新的增量源點。較好完成了全年貨運經營目標

29、。 2021 年，公司完成貨物發送量 69,185 萬噸，增長 4.5%；換算周轉量 3,951 億噸公里，同比增長 6.0%。日均裝車 28,687 車，日均卸車 23,382 車，貨車周轉時間 2.53 天，靜載重 71.9 噸。核心經營資產大秦線完成貨物運輸量 4.21 億噸，較上年增長 4.0%。日均開行重車 78.5 列。其中2 萬噸 57.8 列， 1.5 萬噸 7.2 列， 單元萬噸 2.6 列， 組合萬噸 9.2 列。 侯月線完成貨物運輸量 9,904萬噸，同比增長 2.4%。 2.2. 客運業務客運業務 客運業務是公司重要的業務組成部分，公司擔當開行多列以太原、大同等地為始發

30、終到的旅客列車，通達全國大部分省市區，2021 年客運收入占公司主營業務收入的 8.03%。 2021 年年度報告 12 / 209 報告期內，公司以市場為導向，精準實施“一日一圖”，科學調整運力安排，實現了運力投放與客流需求的合理匹配。 搶抓調圖機遇， 擔當的動車組通達范圍進一步拓展至蘇州、 廣州南等，客運結構和列車等級得到持續優化。扎實開展客運服務達標整治，推進普客站“驗檢合一”，深化商務座、常旅客服務提質，客運服務質量不斷提升。2021 年公司客運業務有序恢復，旅客發送量同比增長 19.5%。但受疫情散發等影響，客運業務量仍未恢復至 2019 年正常水平。 3.3. 其他業務其他業務 公

31、司同時向國內其他鐵路運輸企業提供服務，主要包括機車牽引、貨車使用、線路使用、貨車修理等，并為大西高鐵、晉豫魯鐵路等提供委托運輸管理服務。 報告期內，公司主營業務未發生變化。 四、四、報告期內核心競爭力分析報告期內核心競爭力分析 適用 不適用 1. 1. 戰略地位：戰略地位：公司路網縱貫三晉南北，橫跨晉冀津京兩省兩市，擁有的鐵路干線銜接了我國北方地區最重要的煤炭供應區域和中轉樞紐，在路網中處于“承東啟西”的戰略位置，在國家煤炭運輸大格局中處于重要地位。 2. 貨源和客戶：貨源和客戶：公司主要貨源地山西省、內蒙古自治區、陜西省煤炭資源豐富，是我國最重要的煤炭產銷區域。根據國家能源發展戰略布局，國內

32、煤炭生產重心有序向中西部地區轉移，公司主要貨源地煤炭資源集中度持續提升， 供應保障更加有力。 公司的主要客戶多為大型煤炭產銷企業，有較強的生產能力和外運需求，與公司保持著長期、穩定的合作關系。 3. 技術體系：技術體系：公司擁有成熟、先進、可靠的鐵路煤炭重載運輸技術體系。所轄大秦線是具有世界先進水平、年運量最大的現代化專業煤炭運輸線路，應用 Locotrol、GSM-R 等重載技術，配置了性能先進的機車、車輛等設備，實現 2 萬噸重載列車常態化開行，完成了 3 萬噸重載列車運行試驗。公司依托北同蒲、寧岢線等萬噸、2 萬噸裝車點和秦皇島、曹妃甸等煤炭接卸港口，組織大規模自動化裝卸和重載直達運輸，

33、形成了完整、先進、高效的煤炭重載集疏運系統。 4. 技術隊伍：技術隊伍：公司長期經營鐵路運輸業務，建立了一整套安全、高效的運輸組織管理機制和調度指揮系統，擁有一支技術過硬、經驗豐富、精干高效的鐵路運輸管理和專業技術隊伍。 5. 盈利能力：盈利能力：公司保持較高的利潤率水平，經營活動產生的現金流較為充沛。 五、五、報告期內主要經營情況報告期內主要經營情況 報告期內，受益于客、貨運量增長，營業收入取得較好增長。成本控制方面，公司持續深入開展“提質增效、節支降耗”：一是加大預算執行監控力度，嚴格以收定支、收支彈掛，制定科學合理的節支降耗清單，嚴控非生產性支出，積極開展修舊利廢、技術革新，推進閑置資源

34、盤活創效。二是推進修程修制改革，優化減少機車狀態修、動車組二級修，實現“客車化”整編萬噸列車，在確保安全和檢修質量的前提下，有效降低了檢修費用，提高了運用效率。三是推進勞動組織改革，優化調整崗位工種，大力壓縮業務外包支出，全力實現節支目標。 2021 年年度報告 13 / 209 通過增收與節支雙向發力， 公司實現良好的經營結果。 2021 年公司營業收入 78,682,047,234元，同比增長 8.28%。營業成本支出 61,508,590,683 元，同比增長 5.09%；實現凈利潤13,772,260,086 元，同比增長 13.52%。 ( (一一) ) 主營業務分析主營業務分析 1

35、.1. 利潤表及現金流量表相關科目變動分析表利潤表及現金流量表相關科目變動分析表 單位：元 幣種：人民幣 科目 本期數 上年同期數 變動比例（%） 營業收入 78,682,047,234 72,662,689,733 8.28 營業成本 61,508,590,683 58,529,021,273 5.09 銷售費用 223,968,870 196,550,254 13.95 管理費用 777,489,264 657,625,121 18.23 財務費用 338,451,918 250,176,941 35.29 經營活動產生的現金流量凈額 18,898,446,858 12,700,221,1

36、26 48.80 投資活動產生的現金流量凈額 -3,333,110,951 1,141,944,300 -391.88 籌資活動產生的現金流量凈額 -8,236,418,775 22,797,109,890 -136.13 營業收入變動原因說明：本年貨運發送量增加； 營業成本變動原因說明：本年運量增加帶來維修工作量、電力及燃料支出等相應增加； 銷售費用變動原因說明：銷售人員費用等增加； 管理費用變動原因說明：管理人員費用等增加； 財務費用變動原因說明：本年利息支出增加； 經營活動產生的現金流量凈額變動原因說明：本年收到的運輸款項增加； 投資活動產生的現金流量凈額變動原因說明：本年支付西南環鐵路

37、公司股權收購款； 籌資活動產生的現金流量凈額變動原因說明：上年發行可轉換公司債券。 本期公司業務類型、利潤構成或利潤來源發生重大變動的詳細說明 適用 不適用 2.2. 收入和成本分析收入和成本分析 適用 不適用 內容詳見下表 (1).(1). 主營業務主營業務分分行業行業、分、分產品產品、分地區、分銷售模式情況、分地區、分銷售模式情況 單位:元 幣種:人民幣 主營業務分行業情況 分行業 營業收入 營業成本 毛利率（%） 營業收入比上年增減（%） 營業成本比上年增減（%） 毛利率比上年增減（%） 鐵路運輸 77,065,838,119 60,216,051,035 21.86 8.55 5.50

38、 增加 2.25 個百分點 主營業務分產品情況 分產品 營業收入 營業成本 毛利率（%） 營業收入比上年增減（%） 營業成本比上年增減（%） 毛利率比上年增減（%） 貨運業務 62,373,179,457 7.39 客運業務 6,185,498,847 29.15 其他業務 8,507,159,815 4.68 合計 77,065,838,119 60,216,051,035 21.86 8.55 5.50 增加 2.25 個百分點 主營業務分行業、分產品、分地區、分銷售模式情況的說明 不適用 2021 年年度報告 14 / 209 (2).(2). 產銷量情況產銷量情況分析表分析表 適用 不

39、適用 (3).(3). 重大采購合同、重大銷售合同的履行情況重大采購合同、重大銷售合同的履行情況 適用 不適用 (4).(4). 成本分析表成本分析表 單位：元 幣種：人民幣 分行業情況 分行業 成本構成項目 本期金額 本期占總成本比例(%) 上年同期金額 上年同期占總成本比例(%) 本期金額較上年同期變動比例(%) 情況 說明 主營業務成本 60,216,051,035 97.90 57,075,635,718 97.52 5.50 人員費用 20,292,517,511 32.99 18,622,419,428 31.82 8.97 折舊 4,843,496,134 7.87 6,901,

40、729,402 11.79 -29.82 會計估計變更，固定資產折舊年限增加 貨車使用費 3,165,350,252 5.15 3,322,715,939 5.68 -4.74 客運服務費 4,933,407,832 8.02 4,134,739,099 7.06 19.32 電力及燃料 2,908,562,773 4.73 2,774,939,988 4.74 4.82 貨運服務費 17,226,754,967 28.01 16,462,161,065 28.13 4.64 材料 1,376,587,694 2.24 715,524,743 1.22 92.39 本年運輸設備維修量增加所致

41、大修支出 229,324,571 0.37 234,567,478 0.40 -2.24 機客車租賃費 1,131,163,635 1.84 1,076,536,079 1.84 5.07 土地房屋租賃費 731,098,308 1.19 725,759,593 1.24 0.74 供熱、供暖費及房屋維修費 264,888,475 0.43 193,720,489 0.33 36.74 房屋維修量增加 和諧機車檢修費 539,847,099 0.88 226,769,415 0.39 138.06 和諧機車維修工作量增加 其他 2,573,051,784 4.18 1,684,053,000

42、2.88 52.79 委外業務工作量增加 其他業務成本 1,292,539,648 2.10 1,453,385,555 2.48 -11.07 材料物品銷售 418,610,368 0.69 530,019,801 0.90 -21.02 維修 377,196,054 0.61 379,386,019 0.65 -0.58 勞務 186,374,594 0.30 199,328,270 0.34 -6.50 其他 310,358,632 0.50 344,651,465 0.59 -9.95 合計 61,508,590,683 100.00 58,529,021,273 100.00 5.0

43、9 成本分析其他情況說明 無 (5).(5). 報告期報告期主要子公司股權變動導致合并范圍變化主要子公司股權變動導致合并范圍變化 適用 不適用 2021 年 1 月 29 日， 西南環鐵路公司完成工商登記變更等工作， 公司持有西南環鐵路公司 51%的股權。根據企業會計準則等相關規定，西南環鐵路公司納入公司 2021 年度財務報表合并范圍。 (6).(6). 公司報告期內業務、產品或服務發生重大變化或調整有關情況公司報告期內業務、產品或服務發生重大變化或調整有關情況 適用 不適用 2021 年年度報告 15 / 209 (7).(7). 主要銷售客戶及主要供應商情況主要銷售客戶及主要供應商情況

44、A.A.公司主要銷售客戶情況公司主要銷售客戶情況 前五名客戶銷售額 2,858,098 萬元，占年度銷售總額 36.32%；其中前五名客戶銷售額中關聯方銷售額 874,056 萬元，占年度銷售總額 11.11 %。前五名客戶分別為：中國國家鐵路集團有限公司及其下屬單位、晉能控股煤業集團有限公司、中煤平朔集團有限公司、山西焦煤集團有限責任公司、中國神華能源股份有限公司。 報告期內向單個客戶的銷售比例超過總額的 50%、前 5 名客戶中存在新增客戶的或嚴重依賴于少數客戶的情形 適用 不適用 B.B.公司主要供應商情況公司主要供應商情況 前五名供應商采購額 3,406,058 萬元，占年度采購總額

45、68.50%；其中前五名供應商采購額中關聯方采購額 2,820,672 萬元，占年度采購總額 56.73%。 報告期內向單個供應商的采購比例超過總額的 50%、前 5 名供應商中存在新增供應商的或嚴重依賴于少數供應商的情形 適用 不適用 單位:萬元 幣種:人民幣 序號 供應商名稱 采購額 占年度采購總額比例（%） 1 國鐵集團及其下屬單位 2,820,672 56.73 其他說明 無 3.3. 費用費用 適用 不適用 項目 2021 年 2020 年 變動幅度 情況說明 銷售費用 223,968,870 196,550,254 13.95% 主要由于銷售人員費用等增加 管理費用 777,489

46、,264 657,625,121 18.23% 主要由于管理人員費用等增加 財務費用 338,451,918 250,176,941 35.29% 主要由于本年可轉債利息增加 4.4. 研發投入研發投入 (1).(1).研發研發投入投入情況表情況表 適用 不適用 單位：元 本期費用化研發投入 7,228,182 本期資本化研發投入 0 研發投入合計 7,228,182 研發投入總額占營業收入比例（%） 0.009 研發投入資本化的比重（%） 0 (2).(2).研發人員情況表研發人員情況表 適用 不適用 (3).(3).情況說明情況說明 適用 不適用 (4).(4).研發人員構成發生重大變化的

47、原因及對公司未來發展的影響研發人員構成發生重大變化的原因及對公司未來發展的影響 適用 不適用 2021 年年度報告 16 / 209 5.5. 現金流現金流 適用 不適用 項目 2021 年 2020 年 變動幅度(%) 情況說明 經營活動產生的現金流量凈額 18,898,446,858 12,700,221,126 48.80 主要由于本年收到的運輸款項增加 投資活動產生的現金流量凈額 -3,333,110,951 1,141,944,300 -391.88 主要由于本年支付西南環鐵路公司股權收購款 籌資活動產生的現金流量凈額 -8,236,418,775 22,797,109,890 -1

48、36.13 主要由于上年發行可轉換公司債券 ( (二二) ) 非主營業務導致利潤重大變化的說明非主營業務導致利潤重大變化的說明 適用 不適用 ( (三三) ) 資產、負債情況分析資產、負債情況分析 適用 不適用 1.1. 資產資產及及負債負債狀狀況況 單位：元 項目名稱 本期期末數 本期期末數占總資產的比例（%） 上期期末數 上期期末數占總資產的比例（%） 本期期末金額較上期期末變動比例（%） 情況說明 應收款項融資 454,271,185 0.23 2,855,412,719 1.49 -84.09 主要由于本年銀行承兌匯票到期承兌 其他應收款 3,162,653,687 1.59 1,68

49、1,495,377 0.88 88.09 主要由于本年應收“三供一業”補助資金增加 其他流動資產 1,037,490,713 0.52 2,734,482,519 1.43 -62.06 主要由于本期“三供一業”預付款減少 在建工程 740,335,416 0.37 2,338,974,915 1.22 -68.35 主要由于本年在建工程完工轉固 使用權資產 958,671,858 0.48 0 0.00 - 主要由于新租賃準則實施，確認使用權資產 其他非流動資產 131,966,967 0.07 42,635,298 0.02 209.53 主要由于本年預付工程款增加 短期借款 922,01

50、7,625 0.46 121,096,247 0.06 661.39 主要由于本年子公司新增短期借款 應付票據 2,671,602,889 1.35 2,180,000 0.00 122,450.59 主要由于本年以票據支付的款項增加 預收賬款 6,840,252 0.00 0 0.00 - 主要由于本年預收租賃費增加 應交稅費 2,093,755,188 1.05 1,461,688,024 0.76 43.24 主要由于本年應交未交的企業所得稅增加 租賃負債 837,345,036 0.42 0 0.00 - 主要由于新租賃準則實施，確認租賃負債 長期應付款 60,843,745 0.03