滬士電子股份有限公司2019年年度報告（177頁）.PDF

1、 2019 年度報告 滬士電子股份有限公司 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 重要提示 本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實、準確、完整，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承擔個別和連帶的法律責任。 所有董事均已出席了審議本報告的董事會會議。公司負責人吳禮淦先生、主管會計工作負責人朱碧霞女士及會計機構負責人李可欣女士聲明：保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。 公司經本次董事會審議通過的利潤分配預案為：以公司總股本 1,724,717,363 股為基數，向全體股東每 10 股派發現金紅利 2.00 元（含稅），不送紅股，不以

2、公積金轉增股本。該事項如獲股東大會批準，在分配方案實施前，如果公司總股本由于股份回購、股權激勵行權等原因而發生變化的，分配比例將按分派現金總額不變的原則相應調整，公司董事會提請廣大投資者注意分配比例存在由于總股本變化而進行調整的風險。 本年度報告如涉及未來計劃等前瞻性陳述，是公司根據當前的戰略規劃、經營情況、市場狀況做出的預判，并不代表公司對未來年度的盈利預測及對投資者的實質承諾，能否實現取決于市場狀況變化等多種因素，存在很大的不確定性，投資者及相關人士均應當對此保持足夠的風險認識，并且應當理解計劃、預測與承諾之間的差異。 公司董事會提請投資者特別關注公司可能面臨行業與市場競爭風險、匯率風險、

3、原物料供應及價格波動風險、產品質量控制風險、環保風險、貿易爭端等風險以及突發新型冠狀病毒肺炎疫情的影響，詳細內容參見本報告“第四節、經營情況討論與分析”之“七、公司可能面臨的主要風險及應對措施”，提請投資者注意閱讀。 公司董事會提請廣大投資者注意閱讀本報告全文，并注意投資風險。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 目 錄 第一節 釋義 . - 1 - 第二節 公司簡介和主要財務指標 . - 2 - 第三節 公司業務概要 . - 5 - 第四節 經營情況討論與分析 . - 8 - 第五節 重要事項 . - 27 - 第六節 股份變動及股東情況 . - 45 - 第七節 董

4、事、監事、高級管理人員和員工情況 . - 49 - 第八節 公司治理 . - 55 - 第九節 財務報告 . - 62 - 第十節 備查文件目錄 . - 174 - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 1 - 第一節 釋義 釋義項 釋義內容 公司、本公司、滬電股份 指 滬士電子股份有限公司，包含子公司 吳禮淦家族 指 吳禮淦家族成員目前包括吳禮淦、陳梅芳夫婦及其子吳傳彬、吳傳林，女吳曉杉，媳鄧文瀾、朱雨潔，婿胡詔棠共 8人 碧景控股 指 碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司 (BIGGERING(BVI) HOLDINGS CO., LTD.) 合拍友聯 指 合拍友

5、聯有限公司 (HAPPY UNION INVESTMENT LIMITED) 滬利微電 指 本公司之子公司昆山滬利微電有限公司 滬士國際 指 本公司之子公司滬士國際有限公司 昆山廠、青淞廠 指 本公司位于昆山市玉山鎮東龍路 1號的廠區 黃石滬士、黃石廠 指 本公司之子公司黃石滬士電子有限公司 黃石一廠 指 黃石廠以企業通訊市場板為主的生產線 黃石二廠 指 黃石廠汽車板生產線 黃石供應鏈 指 本公司之孫公司黃石滬士供應鏈管理有限公司 PCB 指 印制電路板 Schweizer 指 Schweizer Electronic AG. 企業通訊市場板 指 應用于企業通訊領域的 PCB產品 汽車板 指

6、應用于汽車電子領域的 PCB產品 辦公及工業設備板 指 應用于辦公及工業控制領域的 PCB產品 消費電子板 指 應用于消費電子領域的 PCB產品 貨幣單位 指 本報告如無特別說明貨幣單位為人民幣元 尾差 指 本報告除特別說明外，若出現總數與各分項數值之和尾數不符的情況，均為四舍五入原因造成。 財務報告中加括號的金額 指 本報告“第九節 財務報告”中出現的加括號的金額，如（423）通常表示該項目為減項或該項目為負數。 報告期 指 2019年 1月 1日起至 2019年 12月 31日止 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 2 - 第二節 公司簡介和主要財務指標 一、

7、公司信息 股票簡稱 滬電股份 股票代碼 002463 股票上市證券交易所 深圳證券交易所 公司的中文名稱 滬士電子股份有限公司 公司的中文簡稱 滬電股份 公司的外文名稱 WUS PRINTED CIRCUIT (KUNSHAN) CO., LTD. 公司的外文名稱縮寫 WUS 公司的法定代表人 吳禮淦 注冊地址 江蘇省昆山市玉山鎮東龍路 1號 注冊地址的郵政編碼 215300 辦公地址 江蘇省昆山市玉山鎮東龍路 1號 辦公地址的郵政編碼 215300 公司網址 http:/ 電子信箱 二、聯系人和聯系方式 董事會秘書 證券事務代表 姓名 李明貴 錢元君 聯系地址 江蘇省昆山市玉山鎮東龍路 1

8、號 江蘇省昆山市玉山鎮東龍路 1號 電話 0512-57356148 0512-57356136 傳真 0512-57356030 0512-57356030 電子信箱 三、信息披露及備置地點 公司選定的信息披露報紙的名稱 證券時報 登載年度報告的中國證監會指定 網站的網址 http:/（巨潮資訊網） 公司年度報告備置地點 公司證券部 四、注冊變更情況 組織機構代碼 913200006082793884 公司上市以來主營業務的變化情況 無變更 歷次控股股東的變更情況 無變更 五、其他有關資料 公司聘請的會計師事務所 會計師事務所名稱 普華永道中天會計師事務所（特殊普通合伙） 會計師事務所辦

9、公地址 上海自由貿易試驗區陸家嘴環路 1318號星展銀行大廈 507單元 01室 簽字會計師姓名 張津、陳睿 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 3 - 公司聘請的報告期內履行持續督導職責的保薦機構 適用 不適用 公司聘請的報告期內履行持續督導職責的財務顧問 適用 不適用 六、主要會計數據和財務指標 公司是否因會計政策變更及會計差錯更正等追溯調整或重述以前年度會計數據 是 否 2019年 2018年 本年比上年增減 2017年 營業收入（元） 7,128,544,582 5,496,885,226 29.68% 4,626,744,296 歸屬于上市公司股東的凈利

10、潤（元） 1,205,980,495 570,448,021 111.41% 203,517,728 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤（元） 1,148,033,634 517,055,987 122.03% 144,991,218 經營活動產生的現金流量凈額（元） 1,064,181,249 752,382,482 41.44% 154,781,565 基本每股收益（元/股） 0.7150 0.3407 109.86% 0.1216 稀釋每股收益（元/股） 0.7053 0.3391 107.99% 0.1216 加權平均凈資產收益率 26.73% 15.34% 增加 11.39

11、 個百分點 5.97% 2019年末 2018年末 本年末比上年末增減 2017年末 總資產（元） 8,236,218,053 6,598,046,093 24.83% 5,992,307,566 歸屬于上市公司股東的凈資產（元） 5,134,060,696 4,009,333,752 28.05% 3,488,206,416 七、分季度主要財務指標 單位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 營業收入 1,363,278,032 1,758,639,424 1,888,419,557 2,118,207,569 歸屬于上市公司股東的凈利潤 162,451,125 315,947,504

12、 372,815,443 354,766,423 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤 149,253,855 304,021,389 359,296,565 335,461,825 經營活動產生的現金流量凈額 177,173,324 381,956,614 421,241,885 83,809,426 上述財務指標或其加總數是否與公司已披露季度報告、半年度報告相關財務指標存在重大差異 是 否 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 4 - 八、非經常性損益項目及金額 單位：元 項目 2019年 2018年 2017年 說明 非流動資產處置損益 -632,00

13、5 -3,608,446 -791,741 主要系固定資產處置損失。 計入當期損益的政府補助（與企業業務密切相關，按照國家統一標準定額或定量享受的政府補助除外） 66,493,911 63,339,586 64,168,955 主要系因整體搬遷產生的昆山廠建設工程遞延收益攤銷。 除同公司正常經營業務相關的有效套期保值業務外，持有交易性金融資產、交易性金融負債產生的公允價值變動損益，以及處置交易性金融資產、交易性金融負債和可供出售金融資產取得的投資收益 1,688,138 1,681,940 6,187,717 除上述各項之外的其他營業外收入和支出 -25,076 632,045 508,237

14、 處置子公司收益 32,196 - - 減：所得稅影響額 9,610,303 8,653,091 11,546,658 合計 57,946,861 53,392,034 58,526,510 - 公司報告期不存在將根據公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第 1號非經常性損益定義、列舉的非經常性損益項目界定為經常性損益的項目的情形。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 5 - 第三節 公司業務概要 一、報告期內公司從事的主要業務 1、公司業務、產品和行業地位 本公司屬于電子元器件行業中的印制電路板制造業，公司主營業務及產品近年來未發生重大變化，一直專注于各類印制電路

15、板的生產、銷售及相關售后服務。目前公司主導產品為14-38層企業通訊市場板、中高階汽車板，并以辦公及工業設備板等為有力補充，可廣泛應用于通訊設備、汽車、工業設備、醫療設備、微波射頻等多個領域。 在激烈的市場競爭中，公司已經在技術、質量、成本、品牌、規模等方面形成競爭優勢，居行業領先地位，連續多年入選行業研究機構N.T.Information發布的世界PCB制造企業百強以及中國印制電路行業協會（CPCA）發布的中國PCB百強企業，并被CPCA評為優秀民族品牌企業。 2、行業情況 PCB行業屬于電子信息產品制造的基礎產業，受宏觀經濟周期性波動影響較大。目前全球印制電路板制造企業主要分布在中國大陸、

16、中國臺灣地區、日本、韓國、美國、歐洲和東南亞等區域。PCB行業的下游應用領域非常廣泛，受單一行業影響較小，故行業較為分散，生產商眾多，市場集中度不高，市場充分競爭。近年來我國PCB產業已成為全球最大的印制電路板生產地區，國內印制電路板行業受宏觀經濟環境變化的影響亦日趨明顯。 行業研究機構均傾向于認為未來全球PCB行業仍將呈現緩慢增長的趨勢，Prismark預計， 2019-2024年全球PCB產值復合增長率約為4.3%，預計到2024年全球PCB產值將達到約758.46億美元； 2019-2024年中國PCB產值復合增長率約為4.9%，預計到2024年中國PCB產值將達到約417.70億美元。

17、Prismark詳細預測數據參見下表： 2019-2024全球PCB產業發展預測 產值單位：百萬美元 地區 2018 2019（估算） 2020 預測 2024 預測 2019-2024 年均復合增長率 產值 增長率 產值 增長率 產值 增長率 產值 美洲 2,817 -1.9% 2,763 4.8% 2,895 1.6% 3,173 2.8% 歐洲 2,016 -9.7% 1,820 1.0% 1,837 2.1% 1,971 1.6% 日本 5,439 -2.8% 5,288 2.0% 5,396 2.6% 6,143 3.0% 中國 32,702 0.7% 32,942 1.5% 33,

18、424 5.6% 41,770 4.9% 亞洲 19,423 -4.8% 18,498 2.5% 18,957 3.8% 22,789 4.3% 總計 62,396 -1.7% 61,311 2.0% 62,509 4.5% 75,846 4.3% 注：本表中亞洲指除中國、日本外的其他亞洲國家 數據來源：Prismark，2019Q4研究報告 從產業發展上看，全球PCB產業均在向高精度、高密度和高可靠性方向靠攏，不斷提高性能、提高生產效率，向專業化、規?；途G色生產方向發展，以適應下游各電子設備行業的發展。企業在技術研發上的投入也成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 -

19、 6 - 將進一步增加，多層板的高速、高頻率和高熱應用將繼續擴大。就我國PCB行業競爭現狀而言，隨著行業變化加劇，新進企業、規模較小企業及技術工藝水平較低的中小企業將面臨嚴峻考驗；相對而言，一批掌握核心競爭力、先進工藝技術能力及優勢客戶資源的企業在面臨更高技術含量、更高附加值挑戰的同時，也孕育著增長空間。 根據Prismark的預測，在未來的一段時間內，多層板仍將保持重要的市場地位，為PCB產業的整體發展提供重要支持。從產品結構來看，中國PCB市場中，公司優勢產品8-16層多層板、18層以上超高層板2019-2024年復合增長率預計將分別達到6.5%、8.8%。Prismark詳細預測數據參見

20、下表： 2019-2024全球PCB產業發展預測 產值復合增長率 紙 基 板 復 合 板 剛性 雙層板 多層板 微 盲 孔 板 硅 基 板 柔 性 板 總計 4 層 6 層 8-16層 18+ 美洲 -0.8% 2.2% 3.1% 1.7% 2.3% 2.6% 3.2% 4.6% 0.2% 3.3% 2.8% 歐洲 -1.7% 1.4% 1.2% 1.2% 1.6% 2.2% 2.7% 3.5% -0.5% 2.2% 1.6% 日本 0.3% 1.7% 2.4% -1.8% -1.8% -1.7% 1.3% 2.2% 7.2% 1.0% 3.0% 中國 -0.2% 1.9% 3.8% 4.2%

21、 4.2% 6.5% 8.8% 6.6% 9.3% 3.7% 4.9% 亞洲 0.5% 3.8% 3.7% 3.3% 3.5% 3.7% 4.6% 5.0% 5.6% 3.3% 4.3% 總計 -0.1% 2.2% 3.4% 3.6% 3.5% 4.7% 5.1% 5.9% 6.5% 3.4% 4.3% 注：本表中亞洲指除中國、日本外的其他亞洲國家 數據來源：Prismark，2019Q4研究報告 二、主要資產重大變化情況 主要資產 重大變化說明 貨幣資金 主要系：報告期營收規模及凈利潤同比增加，經營活動產生的現金流量凈額相應增加。此外，報告期末短期借款也有所增加。 應收賬款 主要系：報告期營

22、收規模同比增長，應收賬款相應增加。 其他應收款 主要系：報告期末國債逆回購未到期。 存貨 主要系：報告期公司營收規模同比增長，期末存貨相應增加。 股權資產 報告期未發生重大變化。 固定資產 主要系：報告期計提折舊約 31,360萬元，在建工程轉為固定資產約 51,895萬元；此外公司于報告期計提固定資產減值準備約 1,906萬元。 在建工程 報告期未發生重大變化。 無形資產 報告期未發生重大變化。 主要資產構成重大變化的詳細情況，可參閱本報告“第四節、經營情況討論與分析”之“三、資產及負債狀況分析”。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 7 - 三、核心競爭力分析

23、 1、發展戰略明確，行業地位領先 公司涉足PCB行業多年，經過多年的市場拓展和品牌經營，已成為PCB行業內的重要品牌之一，在行業內享有盛譽。公司堅持實施差異化產品競爭戰略，即依靠技術、管理和服務的比較競爭優勢，重點生產技術含量高、應用領域相對高端的差異化產品。 2、客戶資源優勢 公司十分注重與客戶的長期戰略合作關系，積極配合客戶進行項目研發或產品設計，努力成為其供應鏈中重要一環，從而提升客戶忠誠度。此外，公司還致力于在不同地區和不同產品領域持續開發新客戶，實現客戶資源的適度多樣化。通過以上舉措，公司與國內外主要客戶在PCB主要產品領域建立了穩固的業務聯系，多次獲得上述客戶“最佳質量表現獎”、“

24、最佳合作供應商”、“綠色合作伙伴”、“金牌獎”、“突出供應商”、“金牌供應商”等獎項。 3、技術領先優勢 公司在多年的發展歷程中，一貫注重工藝改進與技術創新，取得了多項國內外先進或領先水平的核心技術，使公司產品與同類產品相比具有技術領先、品質高等特點，在國內居領先水平。公司立足于既有的企業通訊市場板、汽車板等主導產品的技術領先優勢，及時把握通信、汽車等領域高端客戶的產品需求，持續保持自身研發水平的領先性和研究方向的前瞻性。 4、管理及成本優勢 PCB生產企業的管理效率直接關系到其盈利水平和競爭能力。公司組建了國際化的經營管理團隊，主要成員均長期從事PCB行業，經驗豐富、穩健審慎、具備良好的專業

25、素養，對PCB行業有著深刻認知。此外，公司還基于戰略需求持續完善員工培養體系，加速人才梯隊建設，不斷強化員工技能，讓員工與企業共同成長。 公司制定了標準作業規范，以保證生產流程及銷售流程的最佳化管理；制定了內部稽核制度，以保證生產經營活動程序化、規范化、標準化。與行業內其他企業相比，公司在成本控制方面具備一定優勢，以生產技術、生產工藝創新及管理水平提升帶動成本降低的良性循環改善，將改善成果轉化為新的管控標準。憑借信息化管理手段，為執行各項管控標準提供長效而及時的監控，進而有效鞏固改善成果。 5、快速滿足客戶要求的能力 是否能夠按期向客戶交貨，是電路板制造商實力的重要表現?？蛻粲唵伟悠酚唵?、

26、快件小批量訂單、加急大批量訂單、標準交期訂單等多種不同訂單。公司在滿足客戶交貨要求方面，具有高度的靈活性和應變能力，建立了獨立的快件生產線，并設置了獨立應對緊急訂單的生產指揮系統，能夠及時響應客戶需求。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 8 - 第四節 經營情況討論與分析 一、概述 過去的一年，世界經濟動蕩，貿易糾紛此起彼落，PCB市場整體需求從前兩年的較快增長轉而下降，同比下滑約1.7%。2019年度，公司逆風而上，整體實現營業收入約71.29億元，同比增長約29.68%；實現歸屬上市公司股東的凈利潤約12.06億元，同比增長約111.41%。在此期間，公司獲

27、評昆山市“規模效益型領軍企業”和“工業穩增長突出貢獻獎”；滬利微電獲頒昆山市“產出效益突出貢獻獎”；各廠分獲戰略客戶質量、服務獎項。 公司的成長主要得益于兩方面： （1）公司以技術、品質和服務作為核心價值，堅持以客戶導向創新，持續發展通訊、5G基站、數據中心、汽車電子等核心產品應用領域的客戶以及客戶所重點關注的對其市場競爭力和戰略有重大影響的應用領域和產品。 （2）公司在管理體系上持續深化重點領域和關鍵環節的改革，并加大對關鍵限制要素的創新與突破，在優勢的產品與技術領域中優化產品結構，提高設備利用率和產品的技術與品質附加價值，同時積極開發新一代高速網路設備、高速運算服務器、ADAS(高級駕駛輔

28、助系統)、新能源汽車等新興市場應用領域與客戶。 在公司營業收入實現持續穩定增長的基礎上，隨著公司PCB產品結構的進一步優化和內部經營管理效率的進一步提升，公司人均產值和客戶端不良率得到持續改善，公司PCB業務毛利率也得到較大改善，較上年同期增加約6.24個百分點。 另外，2019年在戰略合作方面，由于市場狀況變化，江蘇普諾威電子股份有限公司（下稱“普諾威”）的核心市場和產品已進行戰略調整，不再符合公司策略，經董事會戰略委員會提議，在與普諾威友好協商后，公司已將持有的普諾威991萬股股票全部出售，并取得合理的投資回報；2019年公司繼續探索并推動產學研合作，與浙江清華長三角研究院(信息技術研究所

29、)進行了多輪溝通交流，并于2020年初正式簽訂了技術開發合同；此外，公司與Schweizer在汽車電子化以及智能駕駛等方面的技術開發以及市場化合作，也得到穩步有序地推進。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 9 - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 10 - 二、主營業務分析 1、主營業務概述 據行業研究機構Prismark初步估算，2019年PCB市場在除中國以外的所有地區都出現了下滑，2019年全球PCB預期產值約為613.11億美元，同比下滑約1.7%。2019年大多數PCB細分市場也都出現了下滑，但對5G、網絡和數據中心等基

30、礎設施應用領域的需求延續了2018年的增長態勢。 2019年PCB產業產值 產值單位：百萬美元 應用領域 2019產值 2019同比 2018增長率 計算機：PC 9,157 0.2% 服務器/數據存儲 4,971 3.1% 其他計算機 3,688 -6.3% 手機 13,247 -3.1% 有線基礎設施 4,670 6.2% 無線基礎設施 2,612 7.1% 其他消費電子 9,239 -3.6% 汽車 7,001 -8.1% 工業 2,700 -7.1% 醫療 1,300 3.2% 軍事/航空航天 2,725 4.2% 合計 61,311 -1.7% 數據來源：Prismark研究報告 2

31、019年度，公司主營業務未發生重大變化，仍以企業通訊市場板及汽車板為主。 （1）企業通訊市場板業務 2019年，青淞廠和黃石一廠緊抓5G以及新一代高速網路設備、高速運算服務器等新興市場領域機遇，腳踏實地，埋頭苦干，整合生產和管理資源，推動自動化和智能生產，加大研發及技術改造投入力度，并有針對性的適度擴充產能，在提升高端產品產能的同時，公司青淞廠和黃石一廠營收及盈利能力保持了持續成長。 公司企業通訊市場板業務在獲得持續成長的同時，產品技術與品質附加價值、運營效益等方面也取得了長足進步。2019年公司獲頒江蘇省工業企業技術中心、昆山市工程技術研究中心；公司高速高密通訊板獲得江蘇省專精特新小巨人企業

32、認定；公司青淞廠內層影像車間獲授蘇州市示范智能車間。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 11 - 近期政府相關部門多次提出加快5G網絡、數據中心等新型基礎設施建設進度，2020年隨著疫情的緩解，5G建設提速以及越來越多的信息數據被生成并以更高的速度移動到越來越多的地方，數據中心的高速運算服務器、數據存儲、交換機和路由器需求的穩健增長，企業通訊市場板的生產和需求有望強勁復蘇。 不過全球5G網絡建設仍處于起步階段，5G的部署和商用不會一蹴而就，5G大規模商用仍需時日，其應用生態培育和擴展也面臨諸多挑戰，產業鏈也累積了一定的風險。5G基站建設投資較大，本身即面臨較大的

33、降成本壓力，隨著更多的PCB同行切入以及大規模投資，5G基站相關PCB產品勢必面臨更激烈的價格競爭。 作為產業鏈的一環，公司只能腳踏實地，埋頭苦干，做好做精自己份內的事，堅持以技術創新和產品升級為內核的差異化產品競爭戰略，在提高產品技術與品質附加價值、運營效益以及抗風險能力的同時，有針對性的適度擴充產能，推動黃石一廠成為公司5G基站相關產品的主要生產基地，在確保其他通訊應用領域的市場需求不受影響的基礎上，讓客戶滿意并順利完成5G建網。 （2）汽車板業務 2019年，受到汽車產銷量明顯下降的沖擊，全球汽車電子市場并不樂觀。根據Prismark的調查分析，2019年全球汽車電子用PCB同比衰退8.

34、1%，唯有汽車用HDI和雷達射頻PCB在2019年仍實現了增量增長。 滬利微電在嚴峻的市場形勢下，加大對生產效率提升，自動化和智能化生產以及新技術新應用導入方面的投入，并降低成本來因應市場競爭的加劇，生產效率和品質得以持續改善；受益于ADAS(高級駕駛輔助系統)、新能源車等汽車板應用領域的持續增長，其汽車板產品結構得以持續優化，并在相當程度上緩沖了汽車板市場競爭激烈和需求不振的不利影響。2019年公司汽車板營業收入及毛利率同比均有小幅提升。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 12 - 黃石二廠的汽車電子板專線已在 2019 年順利完成建廠和試產，設立了全公司目前

35、自動化和智能化程度最高的生產線，利用好逆境持續投資穩步前進，保持并擴大競爭優勢，為后續汽車電子市場增長恢復后的需求做好準備。 2、收入與成本 （1）營業收入構成 單位：元 營業收入項目 2019年 2018年 同比增減 金額 占營業收入比重 金額 占營業收入比重 印制電路板 6,884,811,490 96.58% 5,313,548,704 96.66% 29.57% 房屋銷售及物業 63,400,821 0.89% - - - 其他業務收入 （銷售廢品、廢料、房屋出租等） 180,332,271 2.53% 183,336,522 3.34% -1.64% 營業收入合計 7,128,544

36、,582 100% 5,496,885,226 100% 29.68% （2）占公司營業收入或營業利潤 10%以上的行業、產品或地區情況 單位：元 營業收入 營業成本 毛利率 營業收入比上年同期增減 營業成本比上年同期增減 毛利率比上年 同期增減 分行業 PCB 6,884,811,490 4,790,316,990 30.42% 29.57% 18.90% 6.24% 按 PCB 應用領域 企業通訊市場板 5,101,998,825 3,495,369,273 31.49% 46.39% 33.11% 6.83% 汽車板 1,328,025,096 986,819,342 25.69% 3.

37、61% 1.32% 1.68% 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 13 - 辦公及工業設備板 418,535,201 280,833,718 32.90% -18.74% -30.09% 10.89% 消費電子板 24,537,608 18,526,933 24.50% 11.20% -2.13% 10.29% 其他 11,714,760 8,767,724 25.16% 23.10% 6.39% 11.76% 按 PCB 銷售區域 內銷 3,713,537,629 2,711,625,177 26.98% 63.16% 42.15% 10.79% 外銷 3,1

38、71,273,861 2,078,691,813 34.45% 4.40% -2.00% 4.28% 報告期內，隨著中國 5G 建設開始提速，通信、數據中心等公司下游主要應用領域需求穩步向上，公司主要內銷客戶在通訊基礎設施設備方面需求強勁，公司企業通訊市場板和內銷營業收入獲得較快增長。 （3）公司實物銷售情況 行業分類 項目1 2019年（單位：元） 2018年（單位：元） 同比增減（%） 印制電路板 銷售量 6,884,811,490 5,313,548,704 29.57% 生產量 7,360,885,369 5,590,107,751 31.68% 庫存量 904,691,218 618

39、,705,480 46.22% 報告期內，公司 PCB業務收入同比增長 29.57%，銷售量、生產量、庫存量呈現不同程度增長。 （4）公司已簽訂的重大銷售合同截至本報告期的履行情況 適用 不適用 （5）營業成本構成 行業分類 單位：元 行業分類 項目 2019年 2018年 同比增減（%） 金額 占營業成本比重 金額 占營業成本比重 電子元器件 印制電路板 4,790,316,990 95.35% 4,028,703,102 95.69% 18.90% 房地產 房屋銷售及物業 55,132,693 1.10% - - - 其他業務 銷售廢品、廢料、房屋出租等 178,333,966 3.55%

40、 181,526,338 4.31% -1.76% 產品分類 單位：元 產品分類 項目 2019年 2018年 同比增減(%) 金額 占 PCB 業務 成本比重 金額 占 PCB 業務 成本比重 印制電路板 原物料 2,398,990,749 50.08% 2,122,320,794 52.68% 13.04% 直接人工 664,774,736 13.88% 551,224,907 13.68% 20.60% 制造費用 1,726,551,505 36.04% 1,355,157,401 33.64% 27.41% （6）報告期內合并范圍是否發生變動 是 否 1銷售量、生產量按照售價計量，庫存

41、量按照成本與可變現凈值孰低計量。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 14 - 公司二級子公司 Wus Irvine Inc.自設立以來，實際經營業務規模微小，根據公司目前的業務規劃和安排，為進一步整合公司資源，減少管理成本，提高運營效率，經審慎研究，公司決定注銷 Wus Irvine Inc.。截止2019年 3月 16日，Wus Irvine Inc.已按照有關程序完成注銷登記。Wus Irvine Inc.注銷后，不再納入公司合并財務報表范圍，不會對公司合并財務報表產生重大影響。 （7）公司報告期內業務、產品或服務發生重大變化或調整有關情況 適用 不適用 （

42、8）主要銷售客戶和主要供應商情況 公司主要銷售客戶情況 前五名客戶合計銷售金額（元） 4,907,073,334 前五名客戶合計銷售金額占年度銷售總額比例 68.84% 前五名客戶銷售額中關聯方銷售額占年度銷售總額比例 0.00% 公司前 5 大客戶資料 序號 客戶名稱 銷售額（元） 占年度銷售總額比例 1 客戶一 2,513,506,145 35.26% 2 客戶二 919,903,613 12.90% 3 客戶三 705,579,321 9.90% 4 客戶四 531,012,164 7.45% 5 客戶五 237,072,091 3.33% 合計 - 4,907,073,334 68.8

43、4% 公司主要供應商情況 前五名供應商合計采購金額（元） 1,852,831,557 前五名供應商合計采購金額占年度采購總額比例 47.16% 前五名供應商采購額中關聯方采購額占年度采購總額比例 0.00% 公司前 5 名供應商資料 序號 供應商名稱 采購額（元） 占年度采購總額比例 1 供應商一 802,883,199 20.44% 2 供應商二 364,450,140 9.28% 3 供應商三 295,033,759 7.51% 4 供應商四 233,654,151 5.95% 5 供應商五 156,810,308 3.99% 合計 - 1,852,831,557 47.16% 屬于同一實

44、際控制人控制的客戶、供應商已合并列示，受同一國有資產管理機構實際控制的除外。公司與前五名供應商、客戶之間不存在關聯關系，公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員、持股5%以上股東、實際控制人和其他關聯方沒有在前述供應商、客戶中直接或間接擁有權益。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 15 - 3、費用 單位：元 費用項目 2019年度 2018年度 同比增減情況 銷售費用 206,166,623 202,643,534 1.74% 管理費用 143,310,103 117,805,416 21.65% 財務費用 -1,418,239 9,551,551 -114

45、.85% 研發費用 315,772,541 242,717,434 30.10% 所得稅費用 147,044,986 98,581,845 49.16% 2019年度，公司營業收入同比增加，計入銷售費用和管理費用的職工薪酬及股份支付費用同比增加約3,231萬元；由于公司財務利息收支凈額同比減少約1,091萬元，2019年度公司財務費用大幅降低；由于公司進一步加大研發投入，2019年度公司研發費用同比相應增加；此外由于公司稅前利潤同比大幅增長，2019年度公司所得稅費用相應增加。 4、良品率 2019年度 2018年度 良品率（%） 93.60% 93.46% 2019年度，公司繼續進行自動化和

46、智能化管理的投資和研發，強化內部管理，以智能化的數據分析能力持續推動制程良性循環改善，減少品質異常。在高端產品比例提升的情況下，公司整體良品率穩中略升。 5、研發投入 公司始終堅持以市場為導向，挖掘產品的市場潛力，致力擴大綠色環保型、替代進口型等高技術含量 PCB產品所占比重。同時隨著客戶終端產品的技術創新、新工藝流程、新材料以及新產品的不斷開發，PCB 行業也需要進行相應的技術升級，提升制程能力，為了保持在市場上的技術領先優勢，公司持續投入研發，不斷提升自主創新能力，不斷開發前沿技術產品，不斷開發生產適銷對路的產品，與國內外客戶之間形成持續合作開發的良好態勢，逐步形成可持續發展的產品開發體系

47、，保持了研發水平的領先性和前瞻性。同時，公司與優勢企業開展合作，并推動產學研合作，不斷強化科研成果的轉化，以保持可持續發展的產品研發體系的活力。 2019 年公司研發投入約 3.16 億元，先后取得 3 項發明專利、3 項實用新型專利、1 項計算機軟件著作權。公司積極主動與國內外終端客戶展開多領域深度合作，直接或間接參與多個新產品、新工藝、新項目的研發，成功開發多款新產品并導入量產。 在企業通信市場領域，主要涉及 5G 通信的無線接入網、承載網、核心網的產品研發以及 IDC 高性能計算機、高速交換機的產品研發。在 5G 接入網高頻通信基站部分，增強了在國產材料替代、設計工藝流程優化的研發投入，

48、有效提升產品的競爭性；在承載網、核心網數字通信領域，56G 關鍵技術已從研發相應轉移落地，成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 16 - 在產品中已開始批量運用，同時圍繞下一代高速網絡產品的高速高密高精的設計要求布局相應的研究課題；在數據中心領域，主要聚焦于 400G 高速交換機、HPC 產品的研發，目前 400G 交換機、HPC 等產品已實現批量交付，下一代的交換機產品目前也在與客戶合作預研中。 在汽車電子應用領域，主要涉及新能源汽車的電源控制器(BCM)，48V 啟動控制器(BSG)，自動駕駛(ADAS)主控制器等方面的 PCB 研發，部分產品已實現量產；此外公

49、司還針對車用埋入式散熱元件及埋入式電感元件方面的 PCB進行了研發，相關產品有望在 2020年實現量產。 2019年 2018年 變動比例 研發人員數量（人） 887 911 -2.63% 研發人員數量占比 11.65% 12.72% -1.07% 研發投入金額（元） 315,772,541 242,717,434 30.10% 研發投入占營業收入比例 4.43% 4.42% 0.01% 研發投入資本化的金額（元） - - - 資本化研發投入占研發投入的比例 - - - 6、現金流 單位：元 項目 2019年 2018年 同比增減（%） 經營活動現金流入小計 7,576,741,848 6,0

50、20,595,952 25.85% 經營活動現金流出小計 6,512,560,599 5,268,213,470 23.62% 經營活動產生的現金流量凈額 1,064,181,249 752,382,482 41.44% 投資活動現金流入小計 8,187,394,275 4,916,064,179 66.54% 投資活動現金流出小計 8,989,628,128 5,419,002,660 65.89% 投資活動產生的現金流量凈額 -802,233,853 -502,938,481 -59.51% 籌資活動現金流入小計 1,734,082,001 1,395,077,034 24.30% 籌資活

51、動現金流出小計 1,566,054,602 1,809,465,401 -13.45% 籌資活動產生的現金流量凈額 168,027,399 -414,388,367 140.55% 現金及現金等價物凈增加額 432,592,239 -154,621,264 379.78% 相關數據同比發生重大變動的主要影響因素說明 適用 不適用 經營活動產生的現金流量凈額同比增加主要系：報告期營收規模同比增長，凈利潤相應增加。 投資活動產生的現金流量凈額同比減少主要系：報告期投資理財金額遠大于同期收回投資理財產品金額，此外報告期公司因改擴建工程、黃石滬士汽車板項目以及購建固定資產，現金流出同比大幅增加。 籌資

52、活動產生的現金流量凈額同比大幅增加主要系：報告期銀行借款同比增加；償還借款金額同比減少。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 17 - 三、資產及負債狀況分析 1、資產及負債項目重大變動情況 單位：元 項目 2019年末 2019年初 比重 增減 重大變動說明 金額 占總資產比例 金額 占總資產比例 貨幣資金 694,405,553 8.43% 279,925,304 4.24% 4.19% 主要系：報告期營收規模及凈利潤同比增加，經營活動產生的現金流量凈額相應增加。此外，報告期末短期借款也有所增加。 應收票據 6,847,606 0.08% 51,950,853

53、0.79% -0.71% 期末未到期銀行承兌匯票減少。 應收賬款 1,911,914,977 23.21% 1,562,336,638 23.68% -0.47% 主要系：報告期營收規模同比增長，應收賬款相應增加。 存貨 1,394,482,211 16.93% 1,038,824,976 15.74% 1.19% 主要系：報告期營收規模同比增加，存貨相應增加。 其他應收款 696,502,317 8.46% 466,280,387 7.07% 1.39% 主要系：報告期末國債逆回購未到期金額增加。 長期股權投資 122,792,053 1.49% 135,096,083 2.05% -0.5

54、6% 未發生重大變化。 投資性房地產 3,830,759 0.05% 4,213,609 0.06% -0.01% 未發生重大變化。 固定資產 2,610,283,887 31.69% 2,425,129,725 36.76% -5.07% 主要系報告期計提折舊、部分在建工程轉為固定資產以及青淞廠計提資產減值準備所致。 在建工程 211,142,082 2.56% 256,171,032 3.88% -1.32% 未發生重大變化。 其他非流動資產 323,655,001 3.93% 7,453,219 0.11% 3.82% 主要系：報告期末新增未到期的大額存單所致。 短期借款 517,294

55、,191 6.28% 166,665,062 2.53% 3.75% 主要系：報告期末銀行借款增加所致。 應付票據 107,805,087 1.31% 84,552,227 1.28% 0.03% 主要系：報告期購進原材料增加，期末應付供應商票據增加。 應付賬款 1,400,350,188 17% 1,219,241,832 18.48% -1.48% 主要系：本報告期公司營收規模增加，購進材料金額相應增加。 預收款項 16,225,829 0.20% 65,992,546 1% -0.80% 主要系：報告期末預收房款的房地產開發項目已完工并交付。 應付職工薪酬 217,153,766 2.6

56、4% 160,161,739 2.43% 0.21% 主要系：報告期產出同比增加，應付員工薪酬相應增加。 一年內到期的非流動負債 98,553,455 1.20% - - 1.20% 主要系：報告期末長期借款即將于一年內到期，在“一年內到期的非流動負債”列示。 長期借款 - - 98,954,453 1.50% -1.50% 公司資產及負債項目變化的詳細情況，參見本報告“第九節 財務報告”之“三、財務報表附注”中的相關內容。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 18 - 2、以公允價值計量的資產和負債 單位：元 項目 期初數 本期公允價值變動損益 計入權益的累計公

57、允價值變動 本期計提的減值 本期購買 金額 本期 出售金額 期末數 金融資產 1.交易性金融資產（不含衍生金融資產） - - - - - - - 2.衍生金融資產 130,694,740 1,688,138 - - 100,000,000 232,382,878 - 3. 其他權益工具投資 17,738,900 - 5,876,719 - - 19,777,781 - 金融資產小計 148,433,640 1,688,138 5,876,719 - 100,000,000 252,160,659 - 金融負債 - - - - - - - 以公允價值計量的資產和負債的詳細情況參見本報告“第九節

58、財務報告”之“三、財務報表附注”中的相關內容。 報告期內公司主要資產計量屬性是否發生重大變化 是 否 四、投資狀況分析 1、報告期內獲取的重大的股權投資情況 適用 不適用 2、報告期內正在進行的重大的非股權投資情況 適用 不適用 公司報告期內正在進行的重大的非股權投資情況參見本報告“第九節 財務報告”之“三、財務報表附注”中與在建工程相關的內容。 3、以公允價值計量的金融資產 適用 不適用 單位：元 資產類別 初始投資成本 本期公允價值變動損益 計入權益的累計公允價值變動 報告期內 購入金額 報告期內 售出金額 累計投資收益 期末金額 資金來源 股票 12,449,166 - 5,876,71

59、9 - 19,777,781 - - 自有資金 金融衍生工具 230,000,000 1,688,138 - 100,000,000 232,382,878 2,382,878 - 自有資金 合計 242,449,166 1,688,138 5,876,719 100,000,000 252,160,659 2,382,878 - - 參見本報告“第九節 財務報告”之“三、財務報表附注”中與以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產、可供出售金融資產等相關的內容。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 19 - 4、委托理財情況 單位：萬元 具體類型 委托理財發生

60、額 未到期余額 報酬確定方式 逾期未收回 的金額 報告期實際 損益金額 報告期損益實際收回情況 國債逆回購 678,000 36,150 保本固定收益 - 353.85 341.27 銀行理財產品 10,000 - 保本浮動收益 - 99.73 99.73 銀行理財產品 137,000 32,000 保本固定收益 - 1,180.38 1,009.41 合計 825,000 68,150 - - 1,633.96 1,450.41 公司第六屆董事會第十二次會議、以及2019年第二次臨時股東大會審議通過了關于使用暫時閑置自有資金投資于穩健型理財產品的議案，同意公司使用自有資金進行理財。報告期內，

61、公司使用自有資金投資國債逆回購的累計金額為678,000萬元，投資穩健型銀行理財產品的累計金額為147,000萬元。于2019年12月31日，以自有資金投資國債逆回購未到期本金為36,150萬元，投資穩健型銀行理財產品未到期本金為32,000萬元。截止報告期末沒有逾期未收回的投資理財本金和收益，無涉訴情況，未計提減值準備金額。 5、募集資金使用情況 適用 不適用 公司報告期無募集資金使用情況。 五、主要控股參股公司分析 1、主要子公司財務數據 單位：元 公司名稱 主要業務 注冊資本 總資產 凈資產 營業收入 營業利潤 凈利潤 滬利微電 PCB 生 產制造銷售 473,869,220 1,366

62、,558,037 809,522,667 1,610,178,656 254,038,645 227,221,340 黃石滬士 1,300,000,000 1,625,044,357 1,043,677,248 841,533,042 88,022,173 101,800,409 滬士國際 商業貿易 美元 102,776 1,029,258,452 68,816,830 2,416,383,241 -8,647,831 -8,263,312 黃石供應鏈 供應鏈管理、房地產開發及相關配套服務等 50,000,000 124,318,421 40,022,094 62,793,787 6,163,

63、490 5,069,105 上表所列示主要子公司均為全資子公司。滬利微電2019年度財務數據已經江蘇華星會計師事務所有限公司昆山分所審計（華星會審K字20200042號），其它子公司2019年度財務數據未經審計。 2、主要子公司情況說明 （1）滬利微電 滬利微電成立于 2002 年 9 月 16 日，注冊地址：江蘇省昆山綜合保稅區楠梓路 255 號；法定代表人為吳傳彬；經營范圍：生產、加工覆晶片（FLIPCHIP）構裝用之高密度細電路基座（SUBSTRATE）；HDI 線路板及成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 20 - 同類和相關產品的批發、進出口業務；銷售自產

64、產品并提供產品的售后服務（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）。 2019 年度，滬利微電經營情況較為平穩，盡管營業收入同比微幅下滑 1.95%，但滬利微電的核心產品汽車板營業收入及毛利率同比均有小幅提升。2019 年度，滬利微電實現凈利潤約 22,722.13 萬元，同比增長 6.41%。 （2）黃石滬士 黃石滬士成立于 2012 年 2 月 27 日，注冊地址：黃石經濟技術開發區黃金山工業新區金山大道 81 號；法人代表：吳傳林；注冊資本：人民幣 13 億元；經營范圍為：生產單、雙面及高密度互連多層印制電路板(HDI)、電路板組裝產品、電子設備使用的連接線和連接器等產品及

65、同類及相關產品售后維修及技術服務；貨物進出口（不含國家限制和禁止類）；廢舊物資（不含危險廢物）回收。（涉及行業許可持證經營） 2019 年度，黃石滬士整體經營情況同比得到大幅改善，黃石滬士實現營業收入約 84,153.30 萬元，較去年同期增長約 30.10%；黃石滬士凈利潤從 2018年的約 166.60萬元大幅增長至 10,180.04萬元。 滬利微電和黃石滬士的經營情況可參見本節 之“二、主營業務分析”之“1、主營業務概述”。 （3）滬士國際 滬士國際為公司全資子公司，于 2006 年 8 月在香港設立，2006 年 10 月 9 日，國家商務部以2006商合境外投資證字第 001239

66、 號批準證書同意公司設立滬士國際；注冊地址為香港新界荃灣白田壩街 23-39 號長豐工業大廈 1201 室；經營范圍為單、雙面及多層電路板、電路板組裝產品、電子設備使用的連接線和連接器等產品的貿易銷售、業務咨詢及售后服務。滬士國際目前主要是為方便公司在中國內地以外獲取訂單以及銷售所設，并于 2009年 10月開始經營。 2019 年 11 月 19 日公司召開的 2019 年第二次臨時股東大會審議通過了關于減少全資子公司滬士國際有限公司注冊資本的議案，同意將公司全資子公司滬士國際有限公司的注冊資本及投資總額減少至 10.2776 萬美元，并授權公司管理層據此辦理審批、變更等相關事宜。公司現已領

67、取了由江蘇省商務廳頒發的企業境外投資證書（境外投資證第 N3200202000006 號）, 滬士國際有限公司的投資總額由 5,010.2776 萬美元變更為10.2776萬美元。 （4）黃石供應鏈 黃石供應鏈為公司二級全資子公司，成立于 2012 年 5 月 21 日，注冊地址為黃石經濟技術開發區金山大道81 號，法人代表為吳傳林，注冊資本為伍仟萬圓整，經營范圍為供應鏈管理及相關配套服務(不含國家禁止和限制類)；企業管理咨詢服務；印制電路板相關材料及建材的配送、倉儲(不含危險品)；貨物及技術進出口(不含國家禁止限制類)；房地產開發；房屋銷售、房屋租賃。(涉及行業許可持續經營) 成長 長青 共

68、利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 21 - 黃石供應鏈已取得房地產開發資質，其相關房地產開發項目為黃石滬士廠區生活配套，其中已完成開發的金山鄰里（原黃石金山苑 1 期）建筑面積約 18,955.90 平方米，金山鄰里已于 2019 年 4 月 24 日辦理竣工備案，并于 2019 年 5 月底開始陸續交房。截止到 2019 年 12 月 31 日，金山鄰里已銷售面積為 14,650.37 平方米，實現房屋銷售收入約 6,279.38萬元。 2019年10月11日，公司召開的第六屆董事會第十一次會議審議通過了關于黃石滬士供應鏈管理有限公司分階段開發房地產項目的議案，黃石供應鏈已

69、根據有關政府部門的批復，分階段對占地面積約79,146平方米的土地進行開發，并以市場優惠優先向公司（含子公司）在黃石的員工出售，以實現為黃石滬士廠區提供生活配套的目的。 六、公司未來發展的展望 1、整體發展戰略及經營策略 未來公司仍將立足于印制電路板主業，以中高端企業通訊市場板、汽車板為核心產品，繼續實施既定的差異化產品競爭戰略，持續投入研發，重點提高高附加價值產品的制程技術，提高公司的規模經濟效益，提高產能利用率及良品率，依靠技術優勢、較高的產品品質、較短的交期、較低的成本和較高的財務抗風險能力獲取競爭優勢，向專業化、規?；途G色生產的方向繼續努力，逐步縮短與頂尖競爭者的差距，進一步提升公司

70、的核心競爭力。 2、發展前景展望 2020年初，突如其來的新型冠狀病毒肺炎疫情，無可避免也對PCB行業造成了巨大的沖擊，Prismark近期已將全球PCB市場2020年的增長預測從3.3%下調至2.0%。在疫苗普及前，新冠病毒大概率仍將在全球蔓延肆虐較長時間，對全球經濟和供應鏈造成持續的負面影響，需要接觸、出行和人員聚集才能進行的經濟活動大幅縮減。 公司產品主要應用領域中，汽車電子受到沖擊最大。多家整車制造廠因為疫情防護，供應鏈不穩定和市場需求低迷而停廠停線。因此，2020年汽車市場的緊縮恐將持續，中低端汽車用PCB產能過剩，價格競爭將更加激烈，當然，疫情并不會改變汽車行業電氣化和智能駕駛化的

71、大趨勢，隨著5G建設與其對應的車聯網建設發展也有望加快進程，對汽車板的中長期需求仍將增長。 與公司產品另一個核心應用領域息息相關的互聯網線上的經濟活動，在疫情期間則是大幅增加，因此公司預期5G基站，互聯網設備和云端設備等新基建的需求在2020年仍會持續增長。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 22 - 20192024年PCB產業產值預測 產值單位：百萬美元 應用領域 2019產值 2024預測產值 2019-2024（預測） 產值年均復合增長率 計算機：PC 9,157 10,203 2.2% 服務器/數據存儲 4,971 6,765 6.4% 其他計算機 3

72、,688 4,055 1.9% 手機 13,247 17,066 5.2% 有線基礎設施 4,670 6,187 5.8% 無線基礎設施 2,612 3,835 8.0% 其他消費電子 9,239 11,286 4.1% 汽車 7,001 8,736 4.5% 工業 2,700 3,152 3.1% 醫療 1,300 1,495 2.8% 軍事/航空航天 2,725 3,067 2.4% 合計 61,311 75,846 4.3% 數據來源：Prismark研究報告 拋開疫情的影響，近年來在環保監管日益趨嚴、人工成本上漲等因素影響下，盡管我國PCB行業仍具有產業鏈相對優勢，但其生產成本優勢已不

73、若以往。隨著東南亞PCB同行的成熟與規模擴大，以及貿易爭端所帶來的供應鏈分散布局需求，PCB行業競爭將會加劇，企業在全球多地區運營能力也將面臨多重考驗，未來大概率將邁入新一輪優勝劣汰，兼并整合的時代。這也給務實的公司帶來新的發展機遇，公司會持續尋求在商譽、技術、品質等方面具有優勢，并能與公司產生進一步綜合經濟效益的PCB企業，與之建立互惠互利的戰略合作關系，以強化公司在核心市場的戰略優勢。此外，在貿易紛爭反復的背景下，公司也會加大與戰略伙伴的合作力度，完善全球化制造生產能力的戰略布局。 在穩固近年來推行的一系列改革成果的基礎上，面對新形勢，公司將帶領管理團隊依靠人才培養、研發創新和制度建設，在

74、自動化和智能生產等方面繼續深化改革，更好的服務客戶；也會更加著眼于現金流、負債比、資產利用率與風險的管理，踐行“成長、長青、共利”的經營理念。 七、公司可能面臨的主要風險及應對措施 1、行業與市場競爭風險 PCB行業作為電子工業的基礎元器件行業，其供求變化受宏觀經濟形勢的影響較大，同時PCB行業集中度較低、市場競爭較為激烈。盡管全球PCB產業重心進一步向中國轉移，中國PCB將迎來一個全新的發展時機，但因成本和市場等優勢的逐步縮小，行業大規模擴產，以及環保日趨嚴苛，中國PCB企業將面臨更激烈的市場競爭。雖然公司具有明顯的核心競爭優勢，但如果不能有效應對日益激烈的市場競爭，將會對公司的業績產生不利

75、影響。 公司將依照既定的整體發展戰略及經營策略，不斷強化并充分利用自身優勢，積極應對市場競爭。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 23 - 2、匯率風險 公司主營業務收入對美元兌人民幣匯率相對敏感，如果匯率發生重大變化，將會直接影響公司進口原材料成本和出口產品售價，產生匯兌損益，進而影響公司凈利潤。 公司主要采用合理安排外幣結構和數量、平衡外幣收支的方法來控制匯率風險，并根據匯率市場走勢安排外幣存貸款的期限結構，適當開展外匯衍生品交易，以鎖定成本、規避和防范匯率或利率風險，降低匯兌損益對經營業績造成的不利影響。 3、原物料供應及價格波動風險 公司日常生產所用主要

76、原物料包括覆銅板、半固化片、銅箔、銅球、金鹽、干膜和油墨等，報告期內原物料占公司主營業務成本的比例超過50%。原物料供應的穩定性和價格走勢將影響公司未來生產的穩定性和盈利能力。盡管公司原物料供貨渠道暢通、供應相對充足，但仍不能完全排除由相關原材料供需結構變化導致供應緊張或者價格、質量發生波動，進而對公司產品質量、成本和盈利能力帶來不利影響的可能性。 公司將通過技術工藝創新、產品結構優化，提高客戶合作深度等多種手段將原材料價格上漲的壓力予以轉移或化解。 4、產品質量控制風險 PCB作為電子產品的基礎元器件，是其它元器件的載體，如果發生質量問題，則包含所有接插在其上的元器件在內的整塊集成電路板會全

77、部報廢，所以客戶對PCB的產品質量要求較高。如果公司不能有效控制產品質量，相應的賠償風險將會對公司凈利潤產生一定影響。 公司將持續強化內部管理，同時不斷優化作業流程、提高信息化管理程度、落實控制流程，全面提升產品質量，同時公司為部分產品購買了產品責任險、錯誤疏漏險等保險。 5、環保風險 印制電路板的生產制造過程涉及到多種物理或化學工藝，會產生以廢水、廢氣為主的污染物。公司不能完全排除在生產過程中因管理疏忽、不可抗力等因素以致出現環境事故的可能，若處理不當，可能會對環境造成一定的破壞和不良后果。若出現環保方面的意外事件、對環境造成污染、觸犯環保方面法律法規，則會對公司的聲譽及日常經營造成不利影響

78、。此外，環保問題已經越來越受到我國政府的重視，不排除今后由于環保標準提高導致公司環保費用增加的可能。 公司在生產經營過程中，歷來重視對環境的影響，對環境安全持續推進源頭控制，并積極響應最新環保法律法規要求，持續加強環保投入，并對員工進行環保知識培訓，提升員工環保意識。公司實施戰略環境安全管理, 把建設環境友好型企業作為可持續發展戰略的重要內容，配備專門的環保管理部門。公司已通過ISO14001環境管理體系認證，建立并運行一套完整的環境管理體系，包括環境管理手冊、程序文件及作業規程等，將環成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 24 - 境安全相關要求融入到各項核心業務

79、活動中，針對不同類型的污染物制定有效的防治措施，以達到符合法律法規及客戶相關要求。 6、貿易爭端風險 在全球貿易爭端進一步加劇的形勢下，尤其隨著中美貿易爭端的壓力升級，對公司的經營狀況不可避免帶來了一定沖擊，公司的經營發展增加了大量不確定性。目前公司營業收入外銷占比較高，主要集中在亞太地區，報告期直接出口至美國的營業收入占比低于3%，主要為客戶工程認證和技術開發用樣品；同時公司部分業務的少部分原材料也受到加征關稅影響。盡管現階段整體上公司直接受影響的范圍較小，但由于公司目前產能都在國內，可能面臨的最大風險是后續美國政府進一步實施針對含PCB的電子產品的零部件原產地認證和加征關稅，并影響其他主要

80、電子產品市場如歐洲、日本采取相同措施。然而，公司無法預測相關政府是否將會繼續推行相關政策，但是考慮到貿易戰的巨大不確定性和黃石廠仍需持續投入的現實，目前公司主要還是依靠提升自身競爭力來應對并密切關注其發展狀況。 7、突發新型冠狀病毒肺炎疫情的影響 2020年初新型冠狀病毒肺炎疫情爆發，無可避免對PCB產業鏈造成負面影響。盡管目前中國地區的疫情已逐步好轉，但全球疫情擴散形勢日趨嚴峻。如世界范圍內疫情短期無法得到有效控制，將會對宏觀經濟及電子產業造成進一步沖擊。 非常時期，公司成立了防疫應急小組，以保障員工的健康和安全，并一直保持和相關各方的密切溝通，及時聆聽員工、客戶、供應商、政府等利益相關方與

81、疫情相關的需求，并以防疫和避免客戶停線為優先逐步復產，與眾多利益相關方協同資源，共同克服疫情帶來的諸多挑戰。 新冠疫情對公司的生產和經營造成了一定的暫時性影響。其后續影響程度取決于疫情防控的進展情況、持續時間以及各地防控政策的實施情況。公司將持續密切關注新冠疫情防控的進展情況，但由于疫情防控形勢還不明朗，其對2020全年整體業績的影響程度尚待進一步評估。 八、報告期內接待調研、溝通、采訪等活動登記表 公司就報告期內歷次調研情況提交的投資者關系活動記錄表，參見公司投資者關系互動平臺（http:/ 接待時間 接待方式 接待對象類型 投資者關系活動記錄表索引 2019年 1 月 8日 實地調研 機構

82、 2019-0108-001 2019年 1 月 10日 實地調研 機構 2019-0110-002 2019年 1 月 15日 實地調研 機構 2019-0115-003 2019年 1 月 22日 實地調研 機構 2019-0122-004 2019年 1 月 22日 實地調研 機構 2019-0122-005 2019年 1 月 25日 實地調研 機構 2019-0125-006 2019年 1 月 31日 實地調研 機構 2019-0131-007 2019年 2 月 20日 實地調研 機構 2019-0220-008 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 -

83、25 - 2019年 2 月 27日 實地調研 機構 2019-0227-009 2019年 3 月 7日 實地調研 機構 2019-0307-010 2019年 4 月 2日 實地調研 機構 2019-0402-011 2019年 4 月 2日 實地調研 機構 2019-0402-012 2019年 4 月 3日 實地調研 機構 2019-0403-013 2019年 4 月 9日 實地調研 機構 2019-0409-014 2019年 4 月 24日 實地調研 機構 2019-0424-015 2019年 4 月 24日 實地調研 機構 2019-0424-016 2019年 5 月 5日

84、 實地調研 機構 2019-0505-017 2019年 5 月 6日 實地調研 機構 2019-0506-018 2019年 5 月 8日 實地調研 機構 2019-0508-019 2019年 5 月 13日 實地調研 機構 2019-0513-020 2019年 5 月 13日 實地調研 機構 2019-0513-021 2019年 5 月 20日 實地調研 機構 2019-0520-022 2019年 5 月 24日 實地調研 機構 2019-0524-023 2019年 5 月 29日 實地調研 機構 2019-0529-024 2019年 5 月 30日 實地調研 機構 2019-

85、0530-025 2019年 6 月 12日 實地調研 機構 2019-0612-026 2019年 6 月 13日 實地調研 機構 2019-0613-027 2019年 6 月 27日 實地調研 機構 2019-0627-028 2019年 7 月 3日 實地調研 機構 2019-0703-029 2019年 7 月 4日 實地調研 機構 2019-0704-030 2019年 7 月 15日 實地調研 機構 2019-0715-031 2019年 7 月 17日 實地調研 機構 2019-0717-032 2019年 7 月 25日 實地調研 機構 2019-0725-033 2019年

86、 7 月 26日 實地調研 機構 2019-0726-034 2019年 7 月 31日 實地調研 機構 2019-0731-035 2019年 8 月 1日 實地調研 機構 2019-0801-036 2019年 8 月 2日 實地調研 機構 2019-0802-037 2019年 8 月 6日 實地調研 機構 2019-0806-038 2019年 8 月 8日 實地調研 機構 2019-0808-039 2019年 9 月 3日 實地調研 機構 2019-0903-040 2019年 9 月 4日 實地調研 機構 2019-0904-041 2019年 9 月 4日 實地調研 機構 20

87、19-0904-042 2019年 9 月 5日 實地調研 機構 2019-0905-043 2019年 9 月 6日 實地調研 機構 2019-0906-044 2019年 9 月 10日 實地調研 機構 2019-0910-045 2019年 9 月 18日 實地調研 機構 2019-0918-046 2019年 10 月 31 日 實地調研 機構 2019-1031-047 2019年 10 月 31 日 實地調研 機構 2019-1031-048 2019年 11 月 1日 實地調研 機構、個人 2019-1101-049 2019年 11 月 18 日 實地調研 機構 2019-11

88、18-050 2019年 11 月 22 日 實地調研 機構、個人 2019-1122-051 2019年 12 月 3日 實地調研 機構 2019-1203-052 2019年 12 月 6日 實地調研 機構 2019-1206-053 2019年 12 月 17 日 實地調研 機構 2019-1217-054 九、公司指定披露信息的媒體及公告索引 公司指定披露信息的網站為巨潮資訊網（http:/），指定披露信息的報刊為證券時報，報告期內公司公告索引如下： 公告編號 披露日期 內容 2019-001 2019年 1 月 3日 第六屆董事會第三次會議決議公告 2019-002 2019年 1

89、月 3日 第六屆監事會第三次會議決議公告 2019-003 2019年 1 月 3日 關于向激勵對象授予預留限制性股票的公告 2019-004 2019年 1 月 11日 關于員工持股計劃出售完畢暨終止的公告 2019-005 2019年 1 月 29日 關于 2018年限制性股票激勵計劃預留股份授予登記完成的公告 2019-006 2019年 2 月 26日 第六屆董事會第四次會議決議公告 2019-007 2019年 2 月 26日 第六屆監事會第四次會議決議公告 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 26 - 2019-008 2019年 2 月 26日 關于

90、變更會計政策的公告 2019-009 2019年 2 月 26日 關于 2019年度日常關聯交易預計情況的公告 2019-010 2019年 2 月 26日 關于 2018年度計提資產減值準備的公告 2019-011 2019年 2 月 26日 2018年度業績快報 2019-012 2019年 3 月 2日 關于全資子公司獲得高新技術企業證書的公告 2019-013 2019年 3 月 16日 關于全資孫公司完成注銷登記的公告 2019-014 2019年 3 月 26日 第六屆董事會第五次會議決議公告 2019-015 2019年 3 月 26日 第六屆監事會第五次會議決議公告 2019-

91、016 2019年 3 月 26日 2018年度報告摘要 2019-017 2019年 3 月 26日 關于擬繼續向全資子公司提供財務資助的公告 2019-018 2019年 3 月 26日 關于擬向黃石滬士供應鏈管理有限公司增資暨對外投資的公告 2019-019 2019年 3 月 26日 關于舉行 2018年度業績以及利潤分配預案網上說明會的公告 2019-020 2019年 3 月 26日 關于擬回購注銷部分限制性股票及調整公司 2018 年限制性股票激勵計劃回購價格 2019-021 2019年 3 月 26日 關于擬變更公司注冊資本并相應修訂公司章程的公告 2019-022 2019

92、年 3 月 26日 關于召開 2018年度股東大會的通知 2019-023 2019年 3 月 26日 2019年第一季度業績預告 2019-024 2019年 3 月 28日 關于高級管理人員減持股份預披露公告 2019-025 2019年 3 月 28日 關于通過高新技術企業重新認定的公告 2019-026 2019年 4 月 23日 2019年第一季度報告正文 2019-027 2019年 4 月 26日 2018年度股東大會決議公告 2019-028 2019年 4 月 26日 關于回購注銷部分限制性股票相應調整注冊資本并通知債權人的公告 2019-029 2019年 4 月 30日

93、2018年度權益分派實施公告 2019-030 2019年 4 月 30日 關于高級管理人員減持計劃實施完成的公告 2019-031 2019年 5 月 23日 第六屆董事會第七次會議決議公告 2019-032 2019年 5 月 23日 關于向關聯自然人銷售商品房的關聯交易公告 2019-033 2019年 5 月 29日 關于黃石滬士供應鏈管理有限公司完成工商變更登記的公告 2019-034 2019年 6 月 18日 第六屆董事會第八次會議決議公告 2019-035 2019年 6 月 18日 第六屆監事會第七次會議決議公告 2019-036 2019年 6 月 18日 關于擬回購注銷部

94、分限制性股票的公告 2019-037 2019年 6 月 18日 關于擬變更公司注冊資本并相應修訂公司章程的公告 2019-038 2019年 6 月 18日 關于公司 2018 年限制性股票激勵計劃首次授予的限制性股票第一個解除限售 2019-039 2019年 6 月 18日 關于變更會計政策的公告 2019-040 2019年 6 月 18日 關于召開 2019年第一次臨時股東大會的通知 2019-041 2019年 6 月 24日 關于公司 2018 年限制性股票激勵計劃首次授予的限制性股票第一個解除限售 2019-042 2019年 6 月 27日 2019年半年度業績預告 2019

95、-043 2019年 7 月 1日 關于股票交易異常波動的公告 2019-044 2019年 7 月 13日 2019年第一次臨時股東大會決議公告 2019-045 2019年 7 月 13日 關于回購注銷部分限制性股票相應調整注冊資本并通知債權人的公告 2019-046 2019年 8 月 6日 關于部分限制性股票回購注銷完成的公告 2019-047 2019年 8 月 14日 第六屆董事會第九次會議決議公告 2019-048 2019年 8 月 14日 第六屆監事會第八次會議決議公告 2019-049 2019年 8 月 14日 關于公司 2018 年限制性股票激勵計劃暫緩授予的限制性股票

96、第一個解除限售 2019-050 2019年 8 月 20日 關于完成工商變更登記的公告 2019-051 2019年 8 月 28日 關于公司 2018 年限制性股票激勵計劃暫緩授予的限制性股票第一個解除限售 2019-052 2019年 8 月 29日 第六屆董事會第十次會議決議公告 2019-053 2019年 8 月 29日 2019年半年度報告摘要 2019-054 2019年 8 月 29日 關于調整 2019年度部分日常關聯交易預計金額的公告 2019-055 2019年 8 月 29日 2019年前三季度業績預告 2019-056 2019年 10 月 12 日 第六屆董事會第

97、十一次會議決議公告 2019-057 2019年 10 月 12 日 關于黃石滬士供應鏈管理有限公司分階段開發房地產項目的公告 2019-058 2019年 10 月 29 日 第六屆董事會第十二次會議決議公告 2019-059 2019年 10 月 29 日 第六屆監事會第十次會議決議公告 2019-060 2019年 10 月 29 日 關于變更會計政策的公告 2019-061 2019年 10 月 29 日 2019年第三季度報告正文 2019-062 2019年 10 月 29 日 關于擬使用暫時閑置自有資金投資于穩健型理財產品的公告 2019-063 2019年 10 月 29 日

98、關于擬減少全資子公司滬士國際有限公司注冊資本的公告 2019-064 2019年 10 月 29 日 關于召開 2019年第二次臨時股東大會的通知 2019-065 2019年 11 月 20 日 2019年第二次臨時股東大會決議公告 2019-066 2019年 12 月 17 日 2019年度業績預告 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 27 - 第五節 重要事項 一、公司普通股利潤分配及資本公積金轉增股本情況 報告期內利潤分配政策特別是現金分紅政策的制定、執行或調整情況 適用 不適用 公司近 3年（含報告期）的利潤分配預案或方案及資本公積金轉增股本預案或方案

99、情況 2017年度公司以2017年12月31日公司總股本1,674,159,763股為基數，以截止2017年12月31日母公司的累積未分配利潤向全體股東每10股派發現金0.5元(含稅)，公司未以其他方式進行現金分紅。 2018年度公司以2018年12月31日總股本1,725,120,663股為基數，以截止2018年12月31日母公司的累積未分配利潤向全體股東每10股派發現金1元(含稅)，公司未以其他方式進行現金分紅。 2019年度公司擬以2019年12月31日公司總股本1,724,717,363股為基數，以截止2019年12月31日母公司的累積未分配利潤向全體股東每10股派發現金2元(含稅)，

100、公司未以其他方式進行現金分紅，該事項尚需經股東大會審議，截止目前公司未計劃以其他方式進行現金分紅。 公司近三年現金分紅情況表 單位：元 分紅年度 現金分紅金額（含稅） 分紅年度合并報表中歸屬于上市公司股東的凈利潤 占合并報表中歸屬于上市公司股東的凈利潤的比率（%） 2019年 344,943,472.60 1,205,980,495 28.60% 2018年 172,512,066.30 570,448,021 30.24% 2017年 83,707,988.15 203,517,728 41.13% 公司報告期內盈利且母公司未分配利潤為正但未提出現金紅利分配預案 適用 不適用 二、本報告期利

101、潤分配及資本公積金轉增股本預案 適用 不適用 每 10股派息數（元）（含稅） 2.00 分配預案的股本基數（股） 1,724,717,363 現金分紅總額（元）（含稅） 344,943,472.60 可分配利潤（元） 2,659,479,995 現金分紅占利潤分配總額的比例 100% 本次現金分紅情況 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 28 - 公司發展階段不易區分但有重大資金支出安排的，進行利潤分配時，現金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應達到 20% 利潤分配或資本公積金轉增預案的詳細情況說明 擬以總股本1,724,717,363股為基數，以截止2019年1

102、2月31日母公司累積未分配利潤向全體股東每10股派發現金2元(含稅)，本次擬分配現金344,943,472.60元。該事項如獲股東大會批準，在分配方案實施前，如果公司總股本由于股份回購、股權激勵行權等原因而發生變化的，分配比例將按分派現金總額不變的原則相應調整。公司董事會提請廣大投資者注意分配比例存在由于總股本變化而進行調整的風險。 三、承諾事項履行情況 1、公司、股東、實際控制人、收購人、董事、監事、高級管理人員或其他關聯方在報告期內履行完畢及截至報告期末尚未履行完畢的承諾事項 承諾事由 承諾方 承諾類型 承諾內容 承諾時間 承諾期限 履行情況 首次公開發行或再融資時所作承諾 實際控制人吳禮

103、淦家族和控股股東碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司 避免同業競爭承諾 避免同業競爭 2010 年 07 月 26 日 長期有效 嚴格履行 實際控制人吳禮淦家族 2010 年 07 月 26 日 吳禮淦、陳梅芳、吳傳彬、郭秀鑾、陳惠芬、李明貴 股份鎖定承諾 發行人董事、監事、高級管理人員承諾在其任職期間，將向公司申報所直接或間接持有的公司的股份及其變動情況，在任職期間每年轉讓的股份不超過所直接或間接持有的公司股份總數的百分之二十五。離職后半年內，不轉讓所直接或間接持有的公司股份。 2010 年 07 月 26 日 股權激勵承諾 股權激勵對象 股權激勵承諾 若公司因信息披露文件中有虛假記載、誤導性

104、陳述或者重大遺漏，導致不符合授予權益或行使權益安排的，激勵對象應當自相關信息披露文件被確認存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏后，將由股權激勵計劃所獲得的的全部利益返還公司。 2018 年 03 月 21 日 股權激勵有效期內 嚴格履行 股權激勵承諾 公司 股權激勵承諾 公司承諾不為激勵對象依本激勵計劃獲取有關限制性股票提供貸款以及其他任何形式的財務資助，包括為其貸款提供擔保。 2018 年 03 月 21 日 股權激勵有效期內 嚴格履行 員工持股計劃承諾 合拍友聯有限公司 員工持股計劃承諾 當公司 2017 年經審計的歸屬于上市公司股東的凈利潤大于或等于 1.8 億元人民幣，公司實際控制人控

105、制的合拍友聯有限公司承諾為參加員工持股計劃的人員（該等人員不包括于員工計劃清算時，已離職的持有人以及公司實際控制人吳禮淦家族成員）提供上限為 3 萬元的資金保障。 2017 年 06 月 9 日 截止 2019 年 01 月 10 日 履行完畢 員工持股計劃承諾 公司實際控制人吳禮淦家族成員吳禮淦先生、吳傳彬先生、吳傳林先生 員工持股計劃承諾 （1）放棄因參與本次員工持股計劃而間接持有的公司股份的表決權。 （2）除保留本次員工持股計劃所產生的收益權外，自愿放棄作為員工持股計劃持有人的其他有關權利，包括表決權、選舉管理人委員會委員的權利及被選舉權為管理人委員會委員的權利。 （3）在本次員工持股計

106、劃存續期間，不擔任管理委員會任何職務，不干涉持有人會議及管理人委員會的任何決策，不對本員工持股計劃買入股票或賣出股票的時點提出任何建議或意見。 （4）同意遵守及接受本次員工持股計劃持有人會議及管理人委員會作出的關于本次員工持股計劃變更、終止或延長存續期限的有關決議。 2017 年 06 月 9 日 截止 2019 年 01 月 10 日 履行完畢 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 29 - （5）與本次員工持股計劃及本次員工持股計劃的其他參與人之間不存在任何口頭或書面的關于一致行動的約定，不存在一致行動關系。 承諾是否按時履行 是 如承諾超期未履行完畢的，應當詳

107、細說明未完成履行的具體原因及下一步的工作計劃 無 2、公司資產或項目存在盈利預測，且報告期仍處在盈利預測期間，公司就資產或項目達到原盈利預測及其原因做出說明 適用 不適用 四、控股股東及其關聯方對上市公司的非經營性占用資金情況 適用 不適用 五、董事會、監事會、獨立董事對會計師事務所本報告期“非標準審計報告”的說明 適用 不適用 六、與上年度財務報告相比，會計政策、會計估計和核算方法發生變化的情況說明 適用 不適用 財政部于2017年頒布了修訂后的企業會計準則第22號金融工具確認和計量、企業會計準則第23號金融資產轉移、企業會計準則第24號套期保值及企業會計準則第37號金融工具列報等(以下合稱

108、“新金融工具準則”)，并于2019年頒布了關于修訂印發2019年度一般企業財務報表格式的通知(財會20196號)，公司已采用上述準則和通知編制2019年度財務報表，上述會計政策變更對公司無重大影響，詳見本報告“第九節 財務報告”之“三、財務報表附注”中與重要會計政策變更相關的內容。 七、報告期內發生重大會計差錯更正需追溯重述的情況說明 適用 不適用 八、與上年度財務報告相比，合并報表范圍發生變化的情況說明 適用 不適用 參見本報告“第四節、經營情況討論與分析”之“二、主營業務分析”之“2、收入與成本”之“（6）報告期內合并范圍是否發生變動”。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度

109、報告全文 - 30 - 九、聘任、解聘會計師事務所情況 現聘任的會計師事務所 境內會計師事務所名稱 普華永道中天會計師事務所（特殊普通合伙） 境內會計師事務所報酬（萬元） 130.94 境內會計師事務所審計服務的連續年限 3 境內會計師事務所注冊會計師姓名 張津、陳睿 當期是否改聘會計師事務所 是 否 是否在審計期間改聘會計師事務所 是 否 聘請內部控制審計會計師事務所、財務顧問或保薦人情況 適用 不適用 公司聘用普華永道中天會計師事務所（特殊普通合伙）對公司2019年度與財務報告相關的內部控制有效性出具內部控制鑒證報告，報酬為32.23萬元。 十、年度報告披露后面臨暫停上市和終止上市情況 適

110、用 不適用 十一、破產重整相關事項 適用 不適用 公司報告期未發生破產重整相關事項。 十二、重大訴訟、仲裁事項 適用 不適用 本報告期公司無重大訴訟、仲裁事項。 十三、處罰及整改情況 適用 不適用 公司報告期不存在重大處罰及整改情況。 十四、公司及控股股東、實際控制人的誠信狀況 適用 不適用 報告期內，公司及控股股東、實際控制人不存在未履行法院生效判決、所負數額較大的債務到期未清償等情況。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 31 - 十五、公司股權激勵計劃、員工持股計劃或其他員工激勵措施的實施情況 適用 不適用 1、員工持股計劃 經公司第五屆董事會第十八次會議、

111、第五屆監事會第十二次會議以及公司 2017 年第一次臨時股東大會審議批準，公司在 2017 年度實施了員工持股計劃，共募集資金 6,291.50 萬元人民幣，并通過大宗交易以均價4.68元/股的價格，受讓公司實際控制人吳禮淦家族控制的合拍友聯轉讓的公司股票 1,337.90萬股，該員工持股計劃鎖定期于 2018年 11月 29日屆滿。 截止 2019 年 1 月 10 日，上述員工持股計劃已出售完畢并終止，詳見 2019 年 1 月 11日刊登于公司指定信息披露媒體證券時報、巨潮資訊網的公司關于員工持股計劃出售完畢暨終止的公告。 2、股權激勵 經公司第五屆董事會第二十三次會議、第五屆監事會第十

112、六次會議以及公司 2017 年度股東大會等審議通過，公司實施了限制性股票股權激勵計劃，2018年度公司先后分兩次向 418名激勵對象授予了共 4,496.09萬股限制性股票。 2019年 1月 2日，公司召開了第六屆董事會第三次會議與第六屆監事會第三次會議，審議通過了關于公司 2018 年限制性股票激勵計劃預留部分授予事項的議案，確定 2019 年 1 月 2 日為預留限制性股票的授予日，向 134 名激勵對象授予 600 萬股限制性股票。獨立董事對此發表了同意的獨立意見，監事會對本次股權激勵計劃預留部分授予事項進行了核查，律師出具了相應的法律意見。 2019年 1月 29日，公司披露了關于

113、2018年限制性股票激勵計劃預留股份授予登記完成的公告，至此，公司已完成限制性股票預留部分授予登記工作。 2019 年 3 月 24 日，公司召開第六屆董事會第五次會議與第六屆監事會第五次會議，審議通過了關于擬回購注銷部分限制性股票及調整公司 2018 年限制性股票激勵計劃回購價格的議案，由于公司原 7 名激勵對象因個人原因離職已不再滿足成為激勵對象的條件，根據激勵計劃的規定，公司擬在 2018 年度利潤分配方案實施完成后，回購注銷其持有的已獲授但尚未解鎖的 393,300股限制性股票，并相應調整公司 2018年限制性股票激勵計劃回購價格。其中于 2019 年授予的預留部分限制性股票回購價格由

114、 3.61 元/股調整至 3.51 元/股，其余限制性股票回購價格由 2.29 元/股調整至 2.19 元/股。公司獨立董事對此發表了同意的獨立意見，監事會對本次關于回購注銷部分限制性股票以及調整公司 2018 年限制性股票激勵計劃回購價格事項進行了核查，律師出具了相應的法律意見。 2019年 4月 25日，公司召開 2018年度股東大會，審議通過了關于擬回購注銷部分限制性股票及調整公司 2018 年限制性股票激勵計劃回購價格的議案、關于擬變更公司注冊資本并相應修訂的議案成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 32 - 等議案，公司將在 2018 年度利潤分配方案實施

115、完成后，回購注銷 7 名已離職的原激勵對象所持有的已獲授但尚未解鎖的 39.33 萬股限制性股票，在上述回購注銷實施完成后，公司注冊資本將相應減少人民幣 393,300 元，公司股份總數將相應減少 393,300股。 2019 年 4 月 26 日，公司披露了關于回購注銷部分限制性股票相應調整注冊資本并通知債權人的公告。 2019年 6月 17日，公司召開第六屆董事會第八次會議與第六屆監事會第七次會議，審議通過了關于首次授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件成就的議案、關于擬回購注銷部分限制性股票的議案，確認激勵計劃首次授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件已成就，符合解除限售條件

116、的激勵對象共計 409 人，可解除限售的限制性股票的數量共計 14,621,508 股，約占公司目前總股本的 0.85%；同時，由于公司原激勵對象陳劍因個人原因離職，其已不再具備激勵對象資格，其已獲授但尚未解鎖的限制性股票不得解鎖，同意公司回購注銷其持有的已獲授但尚未解鎖的 1 萬股限制性股票，回購價格為 2.19 元/股。公司獨立董事對此發表了同意的獨立意見，監事會對激勵計劃首次授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件成就及本次關于回購注銷部分限制性股票事項進行了核查，律師出具了相應的法律意見。 2019 年 6 月 18 日，公司披露了關于擬回購注銷部分限制性股票的公告及關于擬變更公司

117、注冊資本并相應修訂的公告。 2019年 6月 24日，公司披露了關于首次授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售股份上市流通的提示性公告，符合解除限售條件的激勵對象共計 409 人，可解除限售的限制性股票的數量共計 14,621,508股,上市流通的日期為 2019年 6月 26日。 2019年 7月 12日，公司召開 2019年第一次臨時股東大會，審議通過了關于擬回購注銷部分限制性股票的議案、關于擬變更公司注冊資本并相應修訂的議案等議案，由于公司原激勵對象陳劍因個人原因離職，其已不再具備激勵對象資格，其已獲授但尚未解鎖的限制性股票不得解鎖，同意公司回購注銷其持有的已獲授但尚未解鎖的 1萬股限

118、制性股票，回購價格為 2.19元/股。 2019年 8月 6日，公司披露了關于部分限制性股票回購注銷完成的公告，上述部分限制性股票回購注銷事宜已于 2019年 8月 2日完成。 2019年 8月 13日，公司召開第六屆董事會第九次會議與第六屆監事會第八次會議，審議通過了關于暫緩授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件成就的議案，確認激勵計劃暫緩授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件已成就，符合解除限售條件的激勵對象共計 1 人，可解除限售的限制性股票的數量共計 82,500股，約占公司目前總股本的 0.0048%。公司獨立董事對此發表了同意的獨立意見，監事會對激勵計劃暫緩授予的限制性

119、股票第一個解除限售期解除限售條件成就事項進行了核查，律師出具了相應的法律意見。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 33 - 2019年 8月 28日，公司披露了關于公司 2018年限制性股票激勵計劃暫緩授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售股份上市流通的提示性公告，符合解除限售條件的激勵對象共計 1 人，解除限售的限制性股票的數量共計 82,500股。 上述事項內容詳見 2018年 3月 22日、2018年 4月 19日、2018年 4月 25日、2018年 5月 24日、2018年6月 22日、2018年 7月 13日、2018年 8月 30日、2019年

120、1月 3日、2019年 1月 29日、2019年 3月 26日、2019年 4月 26日、2019年 6月 18日、2019年 6月 24日、2019年 7月 12日、2019年 8月 6日、2019年 8月14 日以及 2019 年 8 月 28 日在公司指定披露信息的網站巨潮資訊網（http:/）刊登的公告及相關信息披露文件。 十六、重大關聯交易 報告期內公司無重大關聯交易事項。 公司2019年度日常關聯交易定價遵循了公允、合理的原則，未損害公司利益。除絕對金額較小的房屋租賃業務外，公司日常關聯交易金額占同類交易金額的比例較低，且均履行了相應的關聯交易決策程序及信息披露義務。上述日常關聯交

121、易相關信息披露文件查詢索引參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“九、公司指定披露信息的媒體及公告索引”。 報告期內關聯交易的實際發生額及關聯債權債務往來的詳細情況參見本報告“第九節 財務報告” 之“三、財務報表附注”中與關聯方關系及其交易相關的內容。 十七、重大合同及其履行情況 1、托管、承包、租賃事項情況 適用 不適用 2、重大擔保 適用 不適用 （1）擔保情況 報告期內，除為公司合并報表范圍內子公司提供擔保，以及公司合并報表范圍內子公司之間提供擔保外，公司不存在其他對外擔保。截至報告期末，公司不存在逾期對外擔保、不存在涉及訴訟的擔保。 經公司于2017年4月27日召開的2016年度股

122、東大會審議通過，同意黃石滬士向中國建設銀行股份有限公司黃石黃金山支行（下稱“建設銀行”）申請總額折合人民幣不超過壹億元綜合授信額度，并由公司為其向建設銀行在授信額度范圍內提供連帶擔保，期限為兩年。截至報告期末，該綜合授信額度已到期，公司擔保責任已履行完畢。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 34 - 經公司于2017年6月26日召開的2017年第一次臨時股東大會審議通過，同意由滬士國際向中國建設銀行（亞洲）股份有限公司(China Construction Bank (Asia) Corporation Limited)(下稱:建行亞洲)申請的最高不超過1,30

123、0萬歐元貸款,期限累計不超過三年，并由公司開具銀行保函為其提供擔保，滬士國際向建行亞洲貸款的實際金額為1,261萬歐元。 經公司于2018年4月24日召開的2017年度股東大會審議通過，同意公司為子公司（滬士國際、黃石滬士、黃石供應鏈）申請綜合授信提供折合總額不超過6億元人民幣的連帶擔保，為子公司申請綜合授信提供的連帶擔保額度可循環使用，期限自股東大會審議通過之日起3年內有效。截至報告期末，黃石滬士未實際占用上述綜合授信額度。 上述擔保事項相關信息披露文件查詢索引參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“九、公司指定披露信息的媒體及公告索引”。 （2）違規對外擔保情況 適用 不適用 公司報告

124、期無違規對外擔保情況。 3、委托他人進行現金資產管理情況 （1）委托理財情況 參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“四、投資狀況分析”之“4、委托理財情況”。 （2）委托貸款情況 適用 不適用 4、其他重大合同 適用 不適用 十八、履行社會責任情況 1、公司履行社會責任的宗旨和理念 公司秉持“成長、長青、共利”的經營理念，積極追求企業發展與履行社會責任的有機統一。在致力于實現企業可持續發展，追求經濟效益、為股東創造價值的同時，積極維護員工、供應商、客戶等相關方的權益，堅守對健康、安全及環保的承諾，并通過與利益相關方分享發展機遇，共同應對挑戰等方式影響和推動利益相關方對社會責任的履行，以期

125、持續為經濟、環境和社會的長久健康和諧發展做出更大的貢獻。 為更好的履行社會責任，公司已逐步建立了與利益相關方的溝通機制，以及時了解利益相關方的訴求，學習他們的先進理念，積極聽取他們對公司發展的建議，并不斷識別出企業社會責任的關鍵領域與改進內容。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 35 - 利益相關方 主要溝通渠道 利益相關方的關注要點 股東 投資者 債權人 股東大會 投資者交流會議 投資者互動平臺 信息披露 清晰、健全的公司治理 經營狀況及重大事項信息 及時準確的披露信息 公平合理地回報股東和投資者 員工 員工溝通會議 職工代表大會 總經理信箱與郵件 稽核信箱

126、勞雇及員工福利、勞資關系 環保、健康、安全、舒適的工作環境職業發展與教育訓練 客戶 業務會議 客戶審核 客戶服務系統 客戶滿意度調查問卷 客戶服務與信息安全 供應鏈管理 道德誠信與反貪腐 長期穩定的供貨能力 供應商 供應鏈管理系統 供應商調查問卷 經濟績效 公開、公平、公正的競爭環境 政府 環境信息公開 環保技術采用 公文、研討會及檢查 合規經營、公司治理 就業與雇傭、依法納稅 環境保護與職業健康安全 媒體 專項采訪 信息披露 新聞發布 公司發展戰略 公司治理 重大事件 當地社區 公益活動 志愿服務 尊重當地的文化和習慣 為當地社會做貢獻 環境保護、公益活動 從2020年初開始的新型冠狀病毒肺

127、炎疫情防控期間，我們一直保持和各方的密切溝通，及時聆聽員工、客戶、供應商、政府等利益相關方與疫情相關的需求，與眾多利益相關方協同資源，共同克服疫情帶來的諸多挑戰。 2、股東和債權人權益保護 （1）保護股東和投資者的合法權益 公司嚴格按照公司法、證券法和深圳證券交易所股票上市規則、深圳證券交易所上市公司規范運作指引等相關法律、法規的規定，持續完善公司治理結構，優化內部控制體系，規范公司管理運作，嚴格履行信息披露義務、強化投資者關系管理，積極維護股東和投資者的合法權益，切實保障公司所有股東和投資者得到公平對待。公司時刻關注資本市場規范化、法治化進程，密切跟蹤監管轉型和政策動態，努力提升公司治理效果

128、和治理水平。公司治理情況可參見本報告“第八節 公司治理“之“一、公司治理的基本狀況”。 公司努力為股東創造價值，注重與股東和投資者共享成長收益，依據各年度盈利狀況、未來發展需求及股東意愿等綜合因素合理制定年度利潤分配方案，積極回報投資者。公司最近三年的現金分紅情況參見“本節之一、公司普通股利潤分配及資本公積金轉增股本情況”。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 36 - （2）保護債權人的合法權益 公司在經營過程中誠實守信，充分維護債權人的合法權益，嚴格遵守相關合同及制度，充分考慮債權人的合法權益，及時向債權人通報與債權人權益相關的重大信息，將維護債權人的合法權益

129、落到實處，實現股東利益與債權人利益的雙贏。 3、員工權益保護 （1）尊重員工，依法保護員工的合法權益 公司以勞動法律法規為基本準繩，保障并維護員工的合法權益，構建和諧勞資關系，營造良好企業文化，不斷增強企業凝聚力、向心力。 公司建立并不斷完善勞動用工管理制度，依法與員工簽訂勞動合同，建立勞動合同檔案，規范公司與員工之間的權利義務。公司尊重并保護員工合法權益，在招聘、選拔、任用、晉升、獎懲、培訓、薪酬福利等方面嚴禁因人種、膚色、年齡、性別、性取向、種族或民族、殘疾、懷孕、宗教信仰、政治派別、社團成員身份、婚姻狀況等方面原因歧視員工；公司依法給予女職工特殊勞動保護；公司尊重并保護員工自由選擇和加入

130、合法的工會組織和社團的權利，包括集體談判的權利；公司建立并執行有效的申訴和投訴程序，確保公司活動符合當地法規和社會責任標準的要求，確保員工享受應有的福利待遇。2019年公司榮獲“江蘇省文明單位”以及“2017-2018年度昆山市勞動關系和諧企業”；黃石滬士榮獲湖北省法治建設示范企業以及黃石市開發區企業宣傳展示評選活動“我的眼里職有你”十佳優勝企業獎。 （2）員工薪酬與福利 薪酬制度 公司建立并不斷發展完善薪酬福利與激勵體系，提供了極具市場競爭力的薪資架構。公司以崗位貢獻價值、員工能力與業績為導向，引導員工關注部門及公司業績的達成，并將其體現在員工的薪酬與激勵中，以吸引、留住和培養高質量人才。

131、員工福利及活動 公司除為員工提供養老、工傷、失業、生育、醫療、住房公積金等基礎社會保障外，還為員工提供子女教育補助金、婚喪禮金、生日禮金、節日禮金、年度旅游補貼、大病及困難補助等多方位、常態化的福利。 公司定期組織員工健康體檢與女職工專項體檢，為殘疾員工提供工作便利，在食堂開放尊重個人信仰的特色餐飲窗口，不斷改進餐飲衛生與質量，在廠區設立女職員哺乳專屬的“媽媽驛站”，不斷改善住宿及文娛環成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 37 - 境，配備圖書館、健身房、電子閱覽室、乒乓球室等設施打造多樣化宿舍生活區，不斷提高班車服務質量，提高員工滿意度。 2019年公司工會在集

132、團黨委的領導下，結合公司實際，全力支持公司舞蹈文藝、愛心公益、讀書、書畫攝影、羽毛球、籃球、足球、乒乓球、快樂騎行等社團組織開展各項活動，開設“陽光女工學堂”，豐富員工業余文化生活；積極組織開設專題教育課引導企業和職工模范遵紀守法。 員工職業發展與成長 公司歷來重視員工自身的成長發展，為員工提供了多種學習、培訓和技能提升渠道，為關鍵崗位員工設計詳盡的學習規劃，構建新員工入職課程、體系課程、通用課程、特色工種、專業技能等全方位教育訓練體系，促使員工持續學習，不斷提升能力，成就自我，實現夢想與價值。 員工職業健康安全 保障員工在勞動過程中的安全健康，是員工的權利，更是企業和管理者應當履行的基本義務

133、。公司已通過OHSAS 18001:2007職業健康安全管理體系認證。公司始終堅持“安全生產工作應當以人為本，堅持安全發展，堅持安全第一、預防為主、綜合治理”的方針，通過消防應急演練、檢查評審、隱患排查等多項制度與措施的建設、執行與完善，層層落實安全健康生產責任制，將自上而下、管理層深入車間安全行為觀察常態化，協助并督促解決員工在安全生產、職業健康中遇到的問題，時刻不敢懈怠。 公司按崗位需求為員工足額配備相關的勞動保護用品，并積極采取措施持續改善特殊崗位工作環境，定期組織員工進行體檢并建立健康檔案資料，保護職工免受健康危害因素傷害。 公司依照隱患排查制度組織安全生產日常檢查、崗位檢查和專業性檢

134、查，并每月至少組織一次安全生產全面檢查，消除安全隱患。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 38 - 公司開展了以“防風險、除隱患、遏事故”為主題的“安全生產月”活動，組織全體員工進行安全生產知識競賽、安全評比、各類安全生產應急預案演練、消防技能大賽；利用可參考的事故案例警示員工違反操作規程帶來的嚴重后果；持續推進“安全管理，我的責任”，引導員工由“要我安全”轉變為“我要安全”，不斷提高員工的安全防范意識，不斷提升員工突發事件應急反應和處置能力。 2020年初，疫情突如其來。非常時期，我們在第一時間成立了防疫應急小組，建立和規范同仁的安全防疫行為準則和檢查的辦法，

135、協調防疫物資，啟用線上防疫學習課程，以保障員工的健康和安全。 公司也將一如既往，持續完善職業健康安全管理體系，持續推進事故預防工作科學化、信息化、標準化，實現把風險控制在隱患形成之前、把隱患消滅在事故前面，保障員工在更加整潔、衛生、有序、安全、舒適、和諧的環境中愉快工作。 與員工的溝通 公司通過多種措施和渠道幫助員工解決工作及生活中的問題，以營造良好的工作環境，構建和諧的勞資關系。公司健全了多種溝通渠道，涵蓋微信平臺、熱線電話、意見箱、座談會、員工溝通會議等形式，通過平等的對話，暢通的建議渠道，全方位收集員工意見，讓員工充分參與到企業運營管理中；通過傾聽員工心聲，了解員工困難，積極響應員工的訴

136、求，及時高效地解決問題，以提高員工滿意度，增強員工歸屬感。 4、供應商、客戶權益保護 供應商、客戶是公司的合作伙伴，公司遵循核心價值觀和經營宗旨，與其協力合作，構建持續穩固的伙伴關系。公司積極與合作伙伴溝通與互動，以加強和業務伙伴的交流和連接，以開放、坦誠的姿態謀求共同進步，合作共贏。 公司建立了較為完善的供應商管理體系，執行一系列內部管控制度，對供應商的開發、選擇、評審和管理采用統一標準，保證合格供應商擁有同等的知情權、選擇權和參與權，保證采購工作在標準作業規范下進行，為合格供應商創造“公開、公平、公正”的競爭環境，保障其合理合法權益。須遵循基本的市場法則，如合法競爭、誠實守信等，包括商業秘

137、密的保護。 公司依照供應商責任商業聯盟行為準則， 要求供應商必須遵守其經營所在國家/地區的所有適用的法律法規，并以此作為合作的前提條件，對勞工、健康、安全、環境、管理體系和道德規范持續提升管理水平，在合理通知的情況下，公司有權對供應商的現場進行審核，以評估供應商對本準則遵守的情況。將CSR納入采購業務全流程，包括物料認證、供應商的認證、選擇、日常管理、績效評估、退出的全生命周期管理從而流暢地實施要求并易于驗證績效。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 39 - 公司十分注重與客戶的長期戰略合作關系，堅持以客戶為導向，秉承“以不斷進步的技術與經驗，及時提供客戶所需之

138、產品與服務”的品質政策，積極配合客戶進行項目研發或產品設計，努力成為其供應鏈中重要一環。 公司在商業活動中恪守商業道德以及法律法規，并通過培訓、宣傳、考核、問責等方式不斷強化員工的法律意識與合規意識。 公司已建立健全信息安全保密管理制度，實行信息安全保密責任制，并積極開展信息安全培訓，普及信息安全知識，以提高員工的信息安全意識。公司明確定義信息安全事件,及時記錄異常事件，積極修復內部薄弱點，并定期開展測試演練，以維護公司信息安全體系的可靠性。公司對研發、設計、制造、儲存、報廢等區域實施有效監控與管理,以保護客戶、供應商以及公司的合理合法權益。 為有效防范商業賄賂、不正當交易等情況的發生，公司設

139、有專門稽核部門對此實施監督與管理，并建立了完善的檢舉及反饋機制。公司內外部人員均可通過公司網站、微信公眾號、郵件、電話等方式進行實名或匿名檢舉。公司對舉報人有嚴格的保密和保護措施，確保舉報人不受打擊報復，對于檢舉查證屬實的，公司制定有相應的獎勵制度。 5、履行精準扶貧社會責任情況 公司報告期內暫未開展精準扶貧工作，也暫無后續精準扶貧計劃。 6、環境保護與可持續發展 上市公司及其子公司是否屬于國家環境保護部門規定的重污染行業 是 否 不適用 公司實施戰略環境安全管理, 秉持“遵守國際環保法規和客戶要求；貫徹產品環境質量的保護精神；制造百分之百環保的綠色產品；維護人與地球友好的生態環境”的產品環境

140、質量方針，將環境安全相關要求融入到各項核心業務活動中，以達到符合法規及客戶相關要求。公司在追求經濟效益的同時注重環境保護和節能降耗，圍繞能源耗用、碳排放、水環境、廢棄物、資源再利用等環境核心主題持續推動改善，把建設資源節約型和環境友好型企業作為可持續發展戰略的重要內容，在節能降耗的同時不斷改善周邊社區生活環境。 （1）環境安全管理運營情況 防治污染設施的建設和運行情況 公司已通過ISO14001:2015環境管理體系認證，配套建有比較先進的廢水深度處理、水回用、廢氣治理及生產廢料資源回收設施，配置專業環保管理團隊，針對不同污染物采取有效的防治措施，根據其特點進行分類處理，對危險廢物全部委托有資

141、質的單位處置，確保各類污染物達標排放和合規處置，以盡可能地減少在生產過程中對環境造成的影響。報告期，公司環保設施運行穩定，實現達標排放。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 40 - 建設項目環境影響評價及其他環境保護行政許可情況 公司按照要求編制建設項目環境影響評價報告并取得環境保護部門的批復；根據項目進展辦理環?？⒐を炇?，取得驗收報告；按照要求辦理并取得取水、排水、排污等許可證。 突發環境事件應急預案 公司已編制突發環境事件應急預案，并報送環境保護部門備案。同時公司按要求配置了突發環境事件應急物資，并按應急預案的要求組織應急演練。 環境自行監測方案 公司按要求

142、編制、執行環境自行監測方案，并報送環境保護部門備案。同時委托有資質的檢測單位定期對部分環境指標進行監測。 其他應該公開的環境信息 公司無其他應該公開的環境信息。 （2）排放達標情況 滬士電子股份有限公司 主要污染物及特征污染物的名稱 排放方式 排放口數量 排放口 分布情況 排放濃度 執行的污染物排放標準 排放總量(噸） 年度核定排放總量(噸） 報告期超標排放情況 廢水 COD 處理達標后排放 1 廠區西北側廢水處理設施 21.9mg/l 50mg/l 27.59 103.595 無 總磷 0.079mg/l 0.5mg/l 0.0993 0.752 無 氨氮 0.535mg/l 5mg/l 0

143、.665 4.01 無 總銅 0.078mg/l 0.3mg/l 0.0967 0.627 無 總鎳 0.022mg/l 0.1mg/l 0.000212 0.01012 無 總氮 8.229mg/l 15mg/l 10.202 24.02 無 廢氣 氮氧化物 處理達標后排放 43 廠房樓頂 1.975mg/m 200 mg/m 5.008 13.329 無 工業粉塵 1.463 mg/m 120 mg/m 1.158 11.117 無 硫酸霧 0.233 mg/m 30 mg/m 1.148 11.823 無 氯化氫 0.628 mg/m 30 mg/m 1.292 6.718 無 甲醛 0

144、.035 mg/m 25 mg/m 0.22 0.278 無 TVOC 0.219 mg/m 50 mg/m 0.208 1.35 無 氨 1.159 mg/m / 0.54 4.661 無 氰化氫 0 0.5 mg/m 0 0.013 無 二氧化硫 0 50 mg/m 0 0.665 無 煙塵 0 20 mg/ m 0 0.304 無 注：排放量和排放標準已根據最新環評要求更新，公司單位環保信用評價結果為藍色等級。 滬利微電 主要污染物及特征污染物的名稱 排放方式 排放口數量 排放口 分布情況 排放濃度 執行的污染物排放標準 排放總量(噸） 年度核定排放總量(噸） 報告期超標排放情況 廢水

145、COD 處理達標后排放 1 廠區東北側廢水處理設施 24.67 mg/l 50mg/l 22.8484 48.9125 無 總磷 0.09mg/l 0.5 mg/l 0.0834 0.297 無 氨氮 0.38mg/l 5mg/l 0.3519 3.123 無 總銅 0.04mg/l 0.3mg/l 0.0370 0.29386 無 總鎳 0.04mg/l 0.1mg/l 0.00008 0.00458 無 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 41 - 總氮 8.98mg/l 15mg/l 8.3169 9.308 無 廢氣 氮氧化物 處理達標后排放 27 廠房樓

146、頂 5.52mg/m3 200mg/m3 15.1433 39.286 無 工業粉塵 2.41mg/m3 120mg/m3 0.5300 0.57 無 硫酸霧 0.90mg/m3 30mg/m3 3.7523 7.1582 無 氯化氫 2.22mg/m3 30mg/m3 4.2811 4.4917 無 甲醛 0.58mg/m3 25mg/m3 0.084 0.1457 無 TVOC 0.50mg/m3 / 0.4151 19.1877 無 氨 3.79mg/m3 / 0.2790 0.472 無 氰化氫 0mg/m3 0.5mg/m3 0 0.2134 無 二氧化硫 1.70mg/m3 100

147、mg/m3 0.0145 0.3198 無 錫及其化合物 0mg/m3 / 0 1.67 無 煙塵 2.63mg/m3 30mg/m3 0.0185 0.698 無 注：滬利微電單位環保信用評價結果為藍色等級。 黃石滬士 主要污染物及特征污染物的名稱 排放方式 排放口數量 排放口 分布情況 排放濃度 執行的污染物排放標準 排放總量（噸） 年度核定排放總量（噸） 報告期超標排放情況 廢水 COD 排放至市政污水廠 1 廠房東側廢水處理設施 145.30mg/l 300mg/l 154.99 192.28 無 氨氮 6.50mg/l 25mg/l 6.99 15.7 無 總銅 0.11mg/l 0

148、.5mg/l 0.115 2.54 無 總鎳 0.013mg/l 0.5mg/l 0.00001 0.062 無 總錫 0.0005mg/l 5mg/l 0.000009 0.31 無 總銀 0.008mg/l 0.3mg/l 0.00003 0.003 無 廢氣 硫酸霧 處理達標后排放 38 廠房樓頂 1.13mg/m 30mg/m 7.06 - 無 氯化氫 5.89mg/m 30mg/m 6.96 - 無 氮氧化物 16.5mg/m 150mg/m 6.96 20.25 無 工業粉塵 15.41mg/m 120mg/m 0.52 17.52 無 氨 2.87mg/m 8.7kg/h 2.4

149、6 - 無 甲醛 0.3mg/m 25 mg/m 0.082 - 無 氰化氫 0mg/m 0.5mg/m 0 - 無 TVOC 3.42mg/m 120mg/m 2.2 12.71 無 二氧化硫 2.0mg/m 50mg/m 0.084 1.8 無 注：黃石滬士單位環保信用評價結果為綠色等級。 （3）節能減排，持續改善 公司是中國電子企業協會PCB綠色制造產業聯盟創始成員之一，始終視環境保護為最重要的企業社會責任，在推行綠色制造，清潔生產，在節約能源、降污減排、綠色發展等方面做出了真誠而積極的努力。公司結合環境法規要求和客戶需求，充分考慮產品和環境的影響，積極采用新技術、新工藝，努力提高資源的

150、利用率，盡可能地降低能耗、減少碳排放、減少污染，公司產品均符合RoHS2.0要求。 2019年公司整體投入約8,280.46萬元用于環保系統的維護運行和環保設施的升級改造。公司在生產過程中采用無鉛表面處理與工藝，結合客戶需求積極推動Halogen Free材料的使用，積極推進節能降耗工作，通過技術改造和精細化管理降低能源消耗，繼續深挖節水改善，提供水回收利用率，減少水資源耗用。以公司青淞廠為例，其2019年產品單位面積耗用新水量、單位面積耗用電量、工業用水重復利用率、金屬銅回收率等各項統計指標均優于行業清潔生產（HJ4502008）一級標準。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年

151、度報告全文 - 42 - 項目 公司青淞廠統計指標 行業清潔生產一級標準 （多層板（2+n 層） 2019 年度 2018 年度 新水量/(m3/m2) 1.82 2.35 (0.5+0.3n) 耗電量/(kWh/m2) 233.1 238.4 (45+20n) 覆銅板利用率 70.3% 71.4% (80-2n) 廢水產生量/(m3/m2) 1.62 1.98 (0.42+0.29n) 廢水中銅產生量/(g/m2) 58.44 51.51 (15+3n) 廢水中化學需氧量(COD)產生量/(g/m2) 165.6 204.0 (100+30n) 工業用水重復利用率 69% 59% 55% 金

152、屬銅回收率 99% 97% 95% 注：已按照2019年更新的算法對原披露的2018年數據進行了相應調整。 能源耗用和碳排放 公司持續開展節能減排工作，對水電等能源的使用進行管控，定期對全公司運營活動進行碳排查，采用并積極引入第三方機構的獨立調查與驗證，2019年度公司被江蘇省評為省級能源計量示范單位。公司通過屋頂分布式太陽能發電、引入排放量更低的天然氣、冷卻水余熱回收、采用水源熱泵設備、采用新型離心式冰水機等措施，改進工藝，提升效率，消除浪費，有效減少了單位面積能源耗用和碳排放。 水環境 公司通過增加線上和末端中水回用設施，增加水的回用，有效減少新鮮水資源的耗用，降低單位產品耗水量；優化廢水

153、處理工藝，采用新技術，增強廢水處理能力，盡可能減少污染物排放總量。 2019年度公司青淞廠中水回收率達到55%以上，工業用水循環利用率達到70%左右，廢水應急能力達到3天以上；滬利微電中水回收率達到57%以上，工業用水循環利用率達到70%，廢水應急能力達到3天以上。 公司滬利微電研發和采用活性污泥法+曝氣生物流化床法對廢水進行深度處理，排放水中COD、氨氮和總磷均達到地表水四類水標準，實現水污染物的超低排放。該技術取得昆山環境創意大賽一等獎，并取得兩項實用新型專利證書。 公司黃石廠內產生的廢水，經廠內一級處理達標后，再經專門管道排入城市集中式污水處理廠（湖北黃石市汪仁污水處理廠）進行二次處理，

154、達到城鎮污水處理廠污染物排放標準一級標準后再排入環境，更加符合環保要求。 廢棄物 公司嚴格按照國家規范進行危險廢棄物管理，建立并嚴格執行危險廢物防治責任制度以及年度危險廢棄物管理計劃；收集、儲存、運輸、利用、處置危險廢物的設施、場所均設置有危險廢物標識標志；貯存危險廢棄成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 43 - 物的場所設有防風、防雨、防曬、防滲、防盜等措施，不相容的危險廢物分開存放，并設有隔離間隔斷；危險廢棄物儲存設有臺帳，并配有出入庫記錄。 公司高度關注生產過程中的廢棄物對于環境的影響，持續開展專項改善工作，致力于減少生產過程中產生的廢棄物，尤其是危險廢棄物

155、。 2019年公司青淞廠持續進行危廢減量化動作，通過微蝕廢液電解、膠渣烘干、濾芯控水、廢藥水包裝桶廠商回收利用、原物料包裝物源頭替代等方式，減少企業危廢處置量；2019年青淞廠響應政府危廢減庫存目標，2019年危廢年終庫存量比2018年危廢年終庫存量降低30%。2019年公司通過了清潔生產審核驗收和信用管理貫標驗收。 2019年滬利微電采用在線膠渣脫水系統，含水率由50%降至30%；廢水處理沉淀污染采用高壓壓濾機，含水率降低50%，減量效果明顯。 2019年公司黃石廠采用硝酸銅廢液電解設施，將工廠產生的所有硝酸銅廢液進行電解體統，不僅將該廢液的委外處置量降為0，還將廢液中的銅提取資源化。 資源

156、再利用 公司高度重視資源回收利用，關注PCB行業資源再利用處理新技術，把資源再利用作為節約資源、提高資源利用效率的重要舉措。 公司陸續投入酸堿性蝕刻廢液回收設施、低銅電解回收設施、銅粉回收設施、廢棄PCB粉碎回收設施、廢溶劑回收設施、金銀電解回收設施以及金樹脂回收設施，針對生產過程中產生的微蝕廢液、銅粉、廢棄PCB等廢棄資源回收再利用，減少污染物排放，在保護和改善環境的同時也得以增加經濟收益。 7、公共關系和社會公益事業 （1）公益活動 公司積極參加公益活動，依托公司黨委和工會，組織憲法普法宣傳，設立司法行政服務站；帶領員工參與慈善公益捐贈；組織員工積極參與環?；顒?，提高環保意識；組織志愿者開

157、展社區志愿者服務；組織員工積極參加幫助困境兒童、社區結對資助困難學生等各種公益活動。 在新型冠狀病毒肺炎疫情防控的非常時期，公司積極履行社會責任，于2020年2月先后多批次向黃石開發區捐款、捐物，用于疫情防控，以盡綿薄之力。此外，公司黨委工會也積極行動，捐贈防疫物資，并組織黨員自愿捐款，支持疫情防控。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 44 - （2）不使用沖突礦物政策 “沖突礦物”是指錫/鉭/鎢/金（3TG），鈷（Co）等原產于剛果民主共和國及其周邊國家的礦物，這些礦物的銷售可能為這些國家持續的武裝沖突提供了財力支持，已造成嚴重的人權與環境問題。 沖突礦物問題

158、在電子和其他產業受到廣泛關注，公司不采購也不支持使用沖突礦物。公司要求所有供應商不得采購沖突礦物，必要時，會與供應商一同識別風險、確認原料的基本采購信息以及供應鏈中任何潛在的警示信號，及時采取應對措施，以確保不使用沖突礦物。 十九、其他重大事項的說明 報告期內，公司其他重大事項相關信息披露文件查詢索引參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“九、公司指定披露信息的媒體及公告索引”。除此之外，公司在報告期不存在需要說明的其他重大事項。 二十、公司子公司重大事項 適用 不適用 與公司子公司其他重大事項相關的信息披露文件查詢索引參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“九、公司指定披露信息的媒體

159、及公告索引”。除此之外，公司子公司在報告期不存在需要說明的其他重大事項。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 45 - 第六節 股份變動及股東情況 一、股份變動情況 1、股份變動情況 單位：股 本次變動前 本次變動增減（，） 本次變動后 數量 比例 發行新股 送股 公積金轉股 其他 小計 數量 比例 一、有限售條件股份 45,478,130 2.65% 6,000,000 - - -15,047,308 -9,047,308 36,430,822 2.11% 其中： 境內自然人持股 39,048,500 2.27% 5,289,300 - - -13,055,71

160、6 -7,766,416 31,282,084 1.81% 境外自然人持股 6,429,630 0.38% 710,700 - - -1,991,592 -1,280,892 5,148,738 0.30% 二、無限售條件股份 1,673,642,533 97.35% - - - 14,644,008 14,644,008 1,688,286,541 97.89% 其中：人民幣普通股 1,673,642,533 97.35% - - - 14,644,008 14,644,008 1,688,286,541 97.89% 三、股份總數 1,719,120,663 100% 6,000,000

161、- - -403,300 5,596,700 1,724,717,363 100% 股份變動的原因、批準情況、過戶情況 適用 不適用 報告期內，公司向134名激勵對象發行了6,000,000股限制性股票，并辦理完成了相應的授予登記，公司總股本由1,719,120,663股增加至1,725,120,663股。報告期內，激勵對象8人因離職已不符合激勵條件，公司對其已獲授但尚未解鎖的403,300股限制性股票進行回購注銷，并辦理完成了相應的注銷登記及工商變更登記，公司總股本由1,725,120,663股減少至1,724,717,363股。此外，根據中國證券登記結算有限責任公司深圳分公司提供的相關數據

162、，報告期內公司副總經理、董事會秘書李明貴先生新增解除高管鎖定股份數62,500股。 上述內容參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“九、公司指定披露信息的媒體及公告索引”以及 “第五節 重要事項”之“十五、公司股權激勵計劃、員工持股計劃或其他員工激勵措施的實施情況”。 股份變動對最近一年和最近一期基本每股收益、歸屬于公司普通股股東的每股凈資產等財務指標的影響 適用 不適用 報告期內，公司因向激勵對象授予限制性股票及回購注銷部分已獲授但尚未解鎖的限制性股票，總股本由1,719,120,663股變動至1,724,717,363股。如不考慮其他因素，按照總股本1,724,717,363股全面攤薄

163、計算，則公司最近一年和最近一期基本每股收益、歸屬于公司普通股股東的每股凈資產將相應被攤薄。 公司認為必要或證券監管機構要求披露的其他內容 適用 不適用 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 46 - 2、限售股份變動情況 適用 不適用 股東名稱 期初 限售股數 本期解除 限售股數 本期增加 限售股數 期末 限售股數 限售原因 解除限售日期 高文賢 300,000 99,000 24,000 225,000 限制性限制性股票、高管鎖定股 按高管鎖定股解鎖條件及公司股權激勵管理辦法解鎖 李明貴 767,230 145,000 82,500 704,730 限制性限制性股

164、票、高管鎖定股 朱碧霞 200,000 66,000 16,000 150,000 限制性限制性股票、高管鎖定股 其余 485 名限制性股票激勵計劃激勵對象 44,210,900 14,456,508 6,000,000 35,351,092 限制性股票 按公司股權激勵管理辦法解鎖 合計 45,478,130 14,766,508 6,122,500 36,430,822 - - 參見本節“1、股份變動情況”。 二、證券發行與上市情況 1、報告期內證券發行情況 適用 不適用 股票 發行日期 發行價格 發行數量 （股） 上市日期 獲準上市交易數量 交易終止日期 2018年股權激勵計劃限制性股票（

165、第三次預留股份授予） 2019年 1 月 30日 3.61 元/股 6,000,000 2019年 1 月 30日 尚未解除限售 - 合計 - 3.61 元/股 6,000,000 - 尚未解除限售 - 參見本節“1、股份變動情況”。 2、公司股份總數及股東結構的變動、公司資產和負債結構的變動情況說明 適用 不適用 報告期內，公司因向激勵對象授予限制性股票及回購注銷部分已獲授但尚未解鎖的限制性股票，總股本由1,719,120,663股變動至1,724,717,363股，其對公司的股東結構、資產、負債結構不產生重大影響。 3、現存的內部職工股情況 適用 不適用 成長 長青 共利 滬士電子股份有限

166、公司 2019年度報告全文 - 47 - 三、股東和實際控制人情況 1、公司股東數量及持股情況 單位：股 報告期末股東總數 222,572 年度報告披露日前上一月末普通股股東總數 198,552 持股 5%以上的股東或前 10 名股東持股情況 股東名稱 股東性質 持股比例（%） 報告期末持股數量 報告期內增 減變動情況 持有有限售條件的股份數量 持有無限售條件的股份數量 質押或 凍結情況 股份狀態 數量 BIGGERING(BVI) HOLDINGS CO., LTD. 境外法人 19.60% 337,999,943 - - 337,999,943 - - WUS GROUP HOLDINGS

167、 CO., LTD. 境外法人 12.85% 221,555,421 - - 221,555,421 - - 香港中央結算有限公司 境外法人 6.66% 114,937,261 -5,214,793 - 114,937,261 - - 中央匯金資產管理有限責任公司 國有法人 3.78% 65,144,800 - - 65,144,800 - - HAPPY UNION INVESTMENT LIMITED 境外法人 1.04% 18,010,239 - - 18,010,239 - - 中國農業銀行股份有限公司中證 500交易型開放式指數證券投資基金 其他 0.69% 11,986,120 -

168、886,138 - 11,986,120 - - 中國銀行股份有限公司華夏中證 5G通信主題交易型開放式指數證券投資基金 其他 0.63% 10,841,998 10,841,998 - 10,841,998 - - 中國人壽保險股份有限公司分紅個人分紅-005L-FH002深 其他 0.43% 7,418,400 7,272,700 - 7,418,400 - - 中國建設銀行股份有限公司中歐新藍籌靈活配置混合型證券投資基金 其他 0.39% 6,771,010 -4,250,713 - 6,771,010 - - 中國人壽保險（集團）公司傳統普通保險產品 其他 0.36% 6,203,40

169、0 6,203,400 - 6,203,400 - - 上述股東關聯關系或一致行動的說明 1 、 前十 名股 東中 BIGGERING(BVI) HOLDINGS CO.,LTD. 、HAPPY UNION INVESTMENT LIMITED 的實際控制人均為吳禮淦家族。 2、公司未知上述其他股東之間是否存在關聯關系，也未知是否屬于上市公司持股變動信息披露管理辦法中規定的一致行動人。 前 10名無限售條件股東持股情況 股東名稱 報告期末持有無限售條件股份數量 股份種類 股份種類 數量 BIGGERING(BVI) HOLDINGS CO., LTD. 337,999,943 人民幣普通股 3

170、37,999,943 WUS GROUP HOLDINGS CO., LTD. 221,555,421 人民幣普通股 221,555,421 香港中央結算有限公司 114,937,261 人民幣普通股 114,937,261 中央匯金資產管理有限責任公司 65,144,800 人民幣普通股 65,144,800 HAPPY UNION INVESTMENT LIMITED 18,010,239 人民幣普通股 18,010,239 中國農業銀行股份有限公司中證 500交易型開放式指數證券投資基金 11,986,120 人民幣普通股 11,986,120 中國銀行股份有限公司華夏中證 5G通信主題

171、交易型開放式指數證券投資基金 10,841,998 人民幣普通股 10,841,998 中國人壽保險股份有限公司分紅個人分紅-005L-FH002深 7,418,400 人民幣普通股 7,418,400 中國建設銀行股份有限公司中歐新藍籌靈活配置混合型證券投資基金 6,771,010 人民幣普通股 6,771,010 中國人壽保險（集團）公司傳統普通保險產品 6,203,400 人民幣普通股 6,203,400 前 10名無限售流通股股東之間，以及前 10名無限售流通股股東和前 10名股東之間關聯關系或一致行動的說明 1 、 前十 名股 東中 BIGGERING(BVI) HOLDINGS C

172、O.,LTD. 、HAPPY UNION INVESTMENT LIMITED 的實際控制人均為吳禮淦家族。 2、公司未知上述其他股東之間是否存在關聯關系，也未知是否屬于上市公司持股變動信息披露管理辦法中規定的一致行動人。 公司前 10 名普通股股東、前 10 名無限售條件普通股股東在報告期內未進行約定購回交易。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 48 - 2、公司控股股東情況 控股股東性質：外商控股法人 控股股東名稱 法定代表人 成立日期 組織機構代碼 主要經營業務 碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司 吳禮淦 1998年 05 月 01 日 - 主營投資業務

173、控股股東報告期內控股和參股的其他境內外上市公司的股權情況 無 公司控股股東報告期內未發生變更。 3、公司實際控制人情況 吳禮淦家族成員持有本公司控股股東碧景控股100%的權益，持有本公司股東合拍友聯75.82%的權益。截止2019年12月31日，吳禮淦家族可以控制本公司的股份數為356,010,182股，是本公司的實際控制人。 實際控制人姓名 國籍 是否取得其他國家或地區居留權 吳禮淦 中國臺灣地區、中國香港 是 陳梅芳 中國臺灣地區、中國香港 是 吳傳彬 中國臺灣地區、中國香港、新西蘭 是 吳傳林 中國臺灣地區 是 吳曉杉 中國臺灣地區、美國 是 鄧文瀾 中國香港、新西蘭 是 朱雨潔 中國臺

174、灣地區、中國香港、澳大利亞 是 胡詔棠 中國臺灣地區、美國 是 最近 5年內的職業及職務 吳禮淦、陳梅芳、吳傳彬、吳傳林的職務參見本報告第七節“董事、監事、高級管理人員和員工情況”之“三、任職情況”。 過去 10 年曾控股的境內外上市公司情況 過去 10 年吳禮淦家族曾控制在中國臺灣地區證券交易所上市的楠梓電子股份有限公司。 公司實際控制人報告期內未發生變更。公司與實際控制人之間的產權及控制關系的方框圖如下： 實際控制人通過信托或其他資產管理方式控制公司 適用 不適用 4、其他持股在 10%以上的法人股東 法人股東名稱 法定代表人 成立日期 組織機構代碼 注冊資本 主要經營業務或管理活動 滬士

175、集團控股有限公司 （WUS GROUP HOLDINGS CO., LTD.） 陳志康 1995年 03 月 10 日 - 5,000萬美元 投資業務 5、控股股東、實際控制人、重組方及其他承諾主體股份其他限制減持情況 適用 不適用 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 49 - 第七節 董事、監事、高級管理人員和員工情況 一、董事、監事和高級管理人員持股變動 姓名 職務 任職狀態 性別 年齡 任期起始日期 任期終止日期 期初持股數（股） 本期增持股份數量（股） 本期減持股份數量（股） 其他增減變動（股） 期末持股數（股） 吳禮淦 董事長 現任 男 79 2009年

176、 06 月 29 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 陳梅芳 副董事長 現任 女 74 2009年 06 月 29 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 吳傳彬 董事、總經理 現任 男 49 2009年 06 月 29 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 吳傳林 董事 現任 男 47 2015年 08 月 31 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 高文賢 董事、副總經理 現任 男 55 2018年 09 月 18 日 2021年 09 月 17 日 300,000 - - 300,000 林明彥 董事 現任 男 66

177、 2015年 08 月 31 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 李樹松 獨立董事 現任 男 58 2017年 04 月 27 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 吳安甫 獨立董事 現任 男 79 2014年 12 月 16 日 2020年 12 月 15 日 - - - - - 羅正英 獨立董事 現任 女 63 2015年 06 月 19 日 2021年 06 月 18 日 - - - - - 郭秀鑾 監事會主席 現任 女 61 2009年 06 月 29 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 陳惠芬 監事 現任 女 67 2009年

178、 06 月 29 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 林美真 監事 現任 女 56 2018年 09 月 18 日 2021年 09 月 17 日 - - - - - 李明貴 副總經理、董事會秘書 現任 男 63 2009年 06 月 29 日 2021年 09 月 17 日 939,640 - 234,910 704,730 朱碧霞 財務總監 現任 女 49 2014年 09 月 29 日 2021年 09 月 17 日 200,000 - - 200,000 合計 - - - - - - 1,439,640 - 234,910 1,204,730 注：本表持股數不包含間

179、接持股。報告期內，高文賢先生解鎖 99,000 股限制性股票，朱碧霞女士解鎖 66,000股限制性股票，李明貴先生解鎖 82,500 股限制性股票。 二、公司董事、監事、高級管理人員變動情況 適用 不適用 公司董事、監事和高級管理人員在報告期沒有發生變動。 三、任職情況 公司現任董事、監事、高級管理人員專業背景、主要工作經歷以及目前在公司的主要職責： 1、現任董事 吳禮淦先生：中國臺灣地區省籍（已取得香港永久性居民身份），1941年出生，畢業于中國臺灣地區東海大學化學系，本公司創始人，現任本公司董事長、公司控股股東碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司（BIGGERING(BVI) HOLDING

180、S CO., LTD.）董事。 陳梅芳女士：中國臺灣地區省籍（已取得香港永久性居民身份），1946年出生，畢業于中國臺灣地區臺灣大學化工系，現任本公司副董事長、公司控股股東碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司董事。 吳傳彬先生：中國香港籍，1971年出生，畢業于美國柏克萊大學，上海交通大學EMBA碩士。1995年進入本公司，先后擔任廠務制造經理、協理，現任本公司董事、總經理，公司控股股東碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司董事、公司股東合拍友聯有限公司（HAPPY UNION INVESTMENT LIMITED）執行董事。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 50

181、- 吳傳林先生：中國臺灣地區省籍，1973年出生，曾任亞洲微電股份有限公司協理；現任昆山碧景企業管理有限公司董事長、總經理；黃石滬士電子有限公司董事長、黃石滬士供應鏈管理有限公司董事、黃石鄰里物業服務有限公司執行董事、黃石聯虹房地產開發有限公司總經理、昆山惠昆包裝用品有限公司監事、本公司董事、采購總監。 高文賢先生：中國臺灣地區省籍,1965年出生, 中國臺灣地區清華大學工業管理系畢業，20余年印刷電路板行業經驗, 曾先后就職于中國臺灣地區飛利浦、楠梓電子股份有限公司。自1996年起任職于本公司，歷任組效、采購、物控、生產等部門主管，現任本公司董事、副總經理，青淞廠總經理、黃石一廠總經理。 林

182、明彥先生中國臺灣地區省籍，1954年出生，大學學歷，歷任楠梓電子股份有限公司總經理，現任昆山先創電子有限公司董事長、滬照能源（昆山）科技有限公司執行董事、本公司董事。 李樹松先生：男，中國香港籍，1962年出生，南京大學歷史系博士，美國哥倫比亞大學訪問學者，香港資深媒體人，現為臺商雜志社長兼總編輯、全國臺企聯通訊主編及全國臺灣同胞投資企業聯誼會文宣委員會副主委、全國臺灣同胞投資企業聯誼會上市公司委員會執行長、香港永兆控股股份有限公司董事長、本公司獨立董事。 羅正英女士：中國國籍，1957年出生，中共黨員，會計學教授，博士生導師。1982年畢業于西南財經大學會計系；1995年在北京大學光華管理學

183、院成本管理研究方向訪問研究；2000年在英國NAPIER大學資本市場與會計信息研究方向訪問研究；現任蘇州大學教授、博士生導師。目前兼任蘇州東山精密制造股份有限公司、蘇州晶方半導體科技股份有限公司、蘇州天孚光通信股份有限公司、蘇州龍杰特種纖維股份有限公司以及本公司獨立董事。 吳安甫先生：中國國籍，1941年出生，畢業于上?？萍即髮W，本科學歷，1965年至2001年任職于上海航天局803研究所歷任技術員、工程師、高級工程師，1995年至2005年在中國印制電路行業協會（CPCA）兼職，擔任技術交流中心副主任?，F任中國電子企業協會PCB綠色制造產業聯盟、中國臺灣電路板協會、上海印制電路行業協會、湖南

184、省電子電路行業協會、以及廣德印制線路板行業協會的顧問、江蘇普諾威電子股份有限公司董事及本公司獨立董事。 2、現任監事 郭秀鑾女士：中國臺灣地區省籍，1959年出生，大專學歷。曾就職于楠梓電子股份有限公司財務處、進出口部、物控部、稽核部，現任本公司監事會主席。 林美真女士：中國臺灣地區省籍，1964年出生，大學學歷，歷任楠梓電子股份有限公司業務處長，現任楠梓電子股份有限公司控制的昆山先創電子有限公司營運副總、本公司監事。 陳惠芬女士：中國籍，1953年出生，高中學歷，助理政工師，中共黨員。歷任昆山無線電專用設備廠職員昆山電線電纜廠職員、昆山市熱電公司副總經理。曾榮獲1997年1999年度蘇州市勞

185、動模范、2000年2001年成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 51 - 度蘇州市優秀黨務工作者、2002年度全國優秀工會積極分子、2004年度昆山市“十佳”黨支部書記、2005年度江蘇省勞動模范、2004-2006年江蘇省優秀思想政治工作者、2008年7月蘇州市優秀共產黨員；2011年6月江蘇省優秀黨務工作者、2011年7月全國優秀黨務工作者。2003年2月當選蘇州市第十三屆人大代表，2006年8月當選蘇州市第十次黨代會代表。2011年6月當選昆山市第十二次黨代會代表、2011年9月當選蘇州市第十一次黨代會代表、2011年11月當選江蘇省第十二次黨代會代表、20

186、16年7月當選昆山市第十三次黨代會代表、2016年9月當選蘇州市第十二次黨代會代表，現任本公司監事、黨委書記、工會主席。 3、現任高級管理人員 吳傳彬先生及高文賢先生：參見本節“三、任職情況“之“ 1、現任董事”。 李明貴先生：中國臺灣地區省籍，1957年出生，畢業于中國臺灣地區政治大學，本科學歷。曾先后就職于中國臺灣地區菲利浦公司、美商奇異公司、楠梓電子股份有限公司。自1993年起任職于本公司，歷任本公司副總經理、董事會秘書、財務總監，現任本公司副總經理、董事會秘書、全國臺灣同胞投資企業聯誼會常務副會長、全國臺灣同胞投資企業聯誼會上市公司委員會主任委員、湖北省黃石市臺灣同胞投資企業協會會長。

187、 朱碧霞女士：中國臺灣地區省籍，1971年出生，畢業于中國臺灣地區中央大學，碩士學歷，高級國際財務管理師，國際會計師公會全權會員，曾先后在華普飛機引擎科技股份有限公司、屈臣氏百佳股份有限公司等企業擔任會計經理、管理部長職務。自2007年起任職于本公司，歷任我公司內部審計負責人、資材處處長，現任本公司財務總監。 在股東單位任職情況 適用 不適用 任職人員姓名 股東單位名稱 在股東單位 在股東單位 吳禮淦 碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司 董事 否 陳梅芳 碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司 董事 否 吳傳彬 碧景（英屬維爾京群島）控股有限公司 董事 否 吳傳彬 合拍友聯有限公司 執行董事 否

188、在其他單位任職情況 適用 不適用 任職人員姓名 其他單位名稱 在其他單位擔任的職務 在其他單位是否領取報酬津貼 吳禮淦 昆山滬利微電有限公司 董事 否 吳禮淦 滬士國際有限公司 董事 否 吳禮淦 碧景企業有限公司 董事 否 吳禮淦 碧景發展有限公司 董事 否 吳禮淦 昆山碧景企業管理有限公司 董事 否 吳禮淦 昆山滬士房地產有限公司 監事 否 吳禮淦 哈爾濱滬士房地產開發有限公司 董事長 否 吳禮淦 昆山惠昆包裝用品有限公司 董事長、總經理 是 陳梅芳 昆山滬利微電有限公司 董事 否 陳梅芳 碧景企業有限公司 董事 否 陳梅芳 碧景發展有限公司 董事 否 陳梅芳 昆山碧景企業管理有限公司 董事

189、 否 陳梅芳 昆山滬士房地產有限公司 董事 否 陳梅芳 哈爾濱滬士房地產開發有限公司 副董事長 否 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 52 - 陳梅芳 昆山惠昆包裝用品有限公司 董事 否 吳傳彬 碧景企業有限公司 董事 否 吳傳彬 昆山滬利微電有限公司 董事長 否 吳傳彬 滬士國際有限公司 董事 是 吳傳彬 昆山先創利電子有限公司 董事長、總經理 否 吳傳彬 黃石滬士電子有限公司 董事、總經理 否 吳傳彬 黃石滬士供應鏈管理有限公司 董事 否 吳傳彬 昆山易惠貿易有限公司 執行董事、總經理 否 吳傳彬 Schweizer Electronic AG. 監事 否

190、吳傳林 黃石滬士電子有限公司 董事長 是 吳傳林 黃石滬士供應鏈管理有限公司 董事 否 吳傳林 黃石鄰里物業服務有限公司 執行董事 否 吳傳林 昆山碧景企業管理有限公司 董事長、總經理 否 吳傳林 黃石聯虹房地產開發有限公司 總經理 否 吳傳林 哈爾濱滬士房地產開發有限公司 董事 否 吳傳林 昆山惠昆包裝用品有限公司 監事 否 高文賢 昆山先創利電子有限公司 董事 否 林明彥 昆山先創電子有限公司 董事長 是 林明彥 楠梓電子股份有限公司 董事 否 林明彥 滬照能源（昆山）科技有限公司 執行董事 否 李樹松 臺商雜志社 社長、總編輯 是 李樹松 全國臺企聯通訊 主編 否 李樹松 全國臺灣同胞投

191、資企業聯誼會 文宣委員會副主委、上市公司委員會執行長 否 李樹松 香港永兆控股股份有限公司 董事長 是 李樹松 上海財源廣告有限公司 執行董事、總經理 否 羅正英 蘇州大學東吳商學院 教授、博士生導師 是 羅正英 蘇州東山精密制造股份有限公司 獨立董事 是 羅正英 蘇州晶方半導體科技股份有限公司 獨立董事 是 羅正英 蘇州天孚光通信股份有限公司 獨立董事 是 羅正英 蘇州龍杰特種纖維股份有限公司 獨立董事 是 吳安甫 中國電子企業協會 PCB綠色制造產業聯盟 顧問 否 吳安甫 江蘇普諾威電子股份有限公司 董事 是 吳安甫 中國臺灣電路板協會 顧問 否 吳安甫 上海印制電路行業協會 顧問 否 吳

192、安甫 湖南省電子電路行業協會 顧問 否 吳安甫 廣德印制線路板行業協會 顧問 否 吳安甫 上海市經濟和信息化委員會 專家組成員 否 郭秀鑾 昆山滬利微電有限公司 監事 否 郭秀鑾 昆山碧景企業管理有限公司 財務經理 是 郭秀鑾 昆山惠昆包裝用品有限公司 財務經理 否 林美真 昆山先創電子有限公司 營運副總 是 陳惠芬 昆山易惠貿易有限公司 監事 否 陳惠芬 昆山市龍江物業管理有限公司 執行董事兼總經理 否 李明貴 黃石滬士電子有限公司 董事 否 李明貴 黃石聯虹房地產開發有限公司 執行董事 否 李明貴 黃石滬士供應鏈管理有限公司 董事 否 李明貴 昆山先創利電子有限公司 董事 否 李明貴 湖北

193、省黃石市臺灣同胞投資企業協會 會長 否 李明貴 全國臺灣同胞投資企業聯誼會 常務副會長、上市公司委員會主任委員 否 朱碧霞 昆山先創利電子有限公司 監事 否 朱碧霞 黃石滬士電子有限公司 監事 否 朱碧霞 黃石滬士供應鏈管理有限公司 監事 否 公司現任及報告期內離任董事、監事和高級管理人員近三年證券監管機構處罰的情況 適用 不適用 四、董事、監事、高級管理人員報酬情況 董事、監事、高級管理人員報酬的決策程序、確定依據、實際支付情況 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 53 - 1、公司于2012年8月2日召開的2012年第二次臨時股東大會審議通過了關于調整公司董事

194、、監事薪酬的議案，將其薪酬調整為： （1）獨立董事薪酬不超過10萬元/年，按月平均發放。 （2）兼任公司（含子公司）其他職務的非獨立董事和監事按照相應的崗位領取職務薪酬；其他非獨立董事薪酬不超過50萬元/年；其他監事薪酬不超過20萬元/年。公司董事、監事因換屆、改選、任期內辭職等原因離任的，按其實際任期發放薪酬。 2、公司制定了高級管理人員薪酬及績效考核管理制度，通過對高級管理人員的工作能力、履職情況、責任目標完成情況等進行綜合考評確定其薪酬，經薪酬與考核委員會審核同意后報董事會批準。 3、公司于2019年3月24日召開的第六屆董事會第五次會議以及2019年4月25日召開的2018年度股東大會

195、審議通過了關于調整公司高管薪酬的議案，將其薪酬調整為： （1）總經理稅前薪酬不超過人民幣150萬元/年； （2）公司其他高級管理人員稅前薪酬不超過人民幣130萬元/年。 公司報告期內董事、監事和高級管理人員報酬情況 單位：萬元 姓名 職務 性別 年齡 任職狀態 從公司獲得的稅前報酬總額 是否在公司關聯方獲取報酬 吳禮淦 董事長 男 79 現任 未領薪 是 陳梅芳 副董事長 女 74 現任 36 否 吳傳彬 董事、總經理 男 49 現任 141.25 否 吳傳林 董事 男 47 現任 75.62 否 高文賢 董事、副總經理 男 55 現任 125.55 否 林明彥 董事 男 66 現任 7.2

196、是 李樹松 獨立董事 男 58 現任 7.2 否 吳安甫 獨立董事 男 79 現任 7.2 是 羅正英 獨立董事 女 63 現任 7.2 否 郭秀鑾 監事會主席 女 61 現任 7.2 是 陳惠芬 監事 女 67 現任 37.69 否 林美真 監事 女 56 現任 7.2 是 李明貴 副總經理、董事會秘書 男 63 現任 82.62 否 朱碧霞 財務總監 女 49 現任 122.47 否 合計 - - - - 664.38 - 公司董事、監事、高級管理人員報告期內被授予的股權激勵情況 適用 不適用 五、公司員工情況 1、員工數量、專業構成及教育程度 母公司在職員工的數量（人） 4,545 主要

197、子公司在職員工的數量（人） 3,072 在職員工的數量合計（人） 7,617 當期領取薪酬員工總人數（人） 7,617 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 54 - 專業構成 專業構成類別 專業構成人數（人） 生產人員 6,070 銷售人員 81 技術人員 1,066 財務人員 58 行政人員 342 合計 7,617 教育程度 教育程度類別 數量（人） 碩士以上 26 大學(含大專) 1,682 高中 5,022 高中以下 887 合計 7,617 2、薪酬政策 員工薪酬政策以企業經濟效益為出發點，根據公司年度經營計劃和經營任務，進行綜合績效考核，確定員工的年度

198、薪酬分配。同時制定并實施薪酬制度評價機制，使得薪資制度得到定期評估，確保其合理且執行有效。 3、培訓計劃 公司建立了以勝任力為導向的人員培訓體系，在此基礎上制定及實施有效的崗位技能培訓，切實提升員工隊伍整體素質和企業經營管理水平。 4、勞務外包情況 適用 不適用 5、公司員工保險事項 本公司實行勞動合同制，按照中華人民共和國勞動合同法和國家及地方他有關勞動法律、法規的規定，與員工簽訂勞動合同。公司嚴格執行國家用工制度、勞動保護制度、社會保障制度和醫療保障制度，按照國家規定為員工繳納醫療保險金、養老保險、失業保險、工傷保險、生育保險、住房公積金。截至報告期末，公司無需承擔費用的離退休人員。 6、

199、公司員工權益保護 參見本報告“第五節 重要事項”之“十八、履行社會責任情況”之 “3、員工權益保護”。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 55 - 第八節 公司治理 一、公司治理的基本狀況 報告期內，公司嚴格按照公司法、證券法及中國證監會、深圳證券交易所相關法律、法規、規范性文件的規定和要求，繼續完善公司治理結構，建立健全內控制度，加強信息披露工作，積極開展投資者關系管理工作，不斷提高公司治理水平。報告期內，公司根據最新的法律、行政法規、部門規章、規范性文件，結合公司的實際情況，修訂了公司章程，并對公司股東大會議事規則、公司董事會會議事規則、公司監事會會議事規則

200、、公司獨立董事制度、公司董事會審計委員會工作細則、公司董事會薪酬與考核委員會工作細則、公司董事會戰略委員會工作細則、公司總經理工作細則的相關條款進行了修訂。報告期內，公司的經營管理均嚴格按照各項制度要求執行，公司治理的實際狀況與中國證監會發布的有關上市公司治理的規范性文件不存在重大差異。 1、關于股東與股東大會 公司嚴格按照公司法、公司章程、公司股東大會議事規則的規定和要求，規范股東大會的召集、召開和表決程序。在報告期內公司股東大會的召集、召開程序、出席股東大會的人員資格及股東大會的表決程序均符合公司法、公司股東大會議事規則及其他法律法規的規定，公司平等對待全體股東，特別是中小股東，確保各個股

201、東充分行使自己的權力。 2、關于公司與控股股東 公司擁有獨立的業務和自主經營能力，在業務、人員、資產、機構、財務等方面與控股股東相互獨立，公司董事會、監事會和內部機構獨立運作，公司的重大決策由股東大會依法做出，控股股東依法行使股東權利，沒有超越公司股東大會直接或者間接干預公司的決策和經營活動的行為。報告期內不存在控股股東及其附屬企業占用公司資金的情形，普華永道中天會計師事務所（特殊普通合伙）對此出具了關于公司控股股東及其他關聯方占用資金情況專項報告（普華永道中天特審字(2020)第1012號），詳見2020年3月26日巨潮資訊網。 3、關于董事與董事會 公司嚴格按照公司法等相關法律法規和公司章

202、程規定的選聘程序選舉董事；董事會的人數及人員構成符合法律法規和公司章程的要求。公司董事會設立了戰略委員會、審計委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會，為董事會的決策提供專業意見和參考。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 56 - 公司全體董事能夠依據公司法、公司董事會議事規則、公司獨立董事工作制度等法規及制度開展工作，以認真負責的態度按時出席董事會和股東大會，積極參加相關知識的培訓，熟悉有關法律法規。 4、關于監事和監事會 報告期內，公司各位監事嚴格按照公司法等相關法律法規以及公司章程、公司監事會議事規則等公司制度的要求行使職權，對董事會決策程序、決議事項及公司依

203、法運作情況實施監督，對公司董事、經理和其他高級管理人員履行職責的合法合規性等進行有效監督。全體監事能夠切實履行職責，誠信、勤勉、盡責，監事會的召集、召開、表決及信息披露程序符合相關規定。 5、關于經理層 公司經理及其他高級管理人員職責清晰，能夠嚴格按照公司章程、公司總經理工作細則等各項管理制度履行職責，勤勉盡責，切實貫徹、執行董事會的決議。 6、信息披露與投資者關系 報告期內，公司嚴格按照有關法律法規及規范性文件中關于公司信息披露的規定，真實、準確、完整、及時地履行信息披露義務，并確保所有股東以平等的機會獲得信息。 公司在報告期內，嚴格按照有關法律法規、公司信息披露管理制度以及公司投資者關系管

204、理制度加強信息披露和投資者關系管理。公司指定披露信息的網站為巨潮資訊網，指定披露信息的報刊為證券時報。 在規范、充分的信息披露基礎上，公司通過業績說明會、投資者調研接待、互動易平臺答復問題、接受日常電話咨詢等方式，為廣大投資者提供公開、透明的互動平臺。并就公司戰略規劃、公司治理、經營業績等與廣大投資者進行準確、及時和清晰的雙向溝通，搭建公司與投資者及社會公眾之間公平、有效的溝通互動橋梁，向投資者及社會公眾傳遞公司價值，切實做好中小投資者合法權益保護工作。 報告期信息披露與投資者關系詳細情況參見本報告“第四節 經營情況討論與分析”之“八、報告期內接待調研、溝通、采訪等活動登記表”以及 “九、公司

205、指定披露信息的媒體及公告索引”。 7、關于相關利益者 公司秉持“成長、長青、共利”的經營理念，充分尊重和維護相關利益者的合法權益，積極與相關利益者合作，加強與各方的溝通和交流，實現社會、員工、股東、等各方利益的協調平衡，共同推動公司持續、健康的發展，參見本報告“第五節 重要事項”之“十八、履行社會責任情況”。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 57 - 二、公司相對于控股股東在業務、人員、資產、機構、財務等方面的獨立情況 公司在業務、資產、人員、財務、機構方面與控股股東、實際控制人及其他關聯方完全分離、相互獨立。公司擁有完整的采購、生產、銷售和研發體系及與主營業

206、務相適應的供應、生產、銷售和技術人員，完全具備獨立開拓業務的能力和面向市場的自主經營能力。 1、業務獨立情況：公司產、供、銷體系獨立完整，不依賴于控股股東或實際控制人。公司具有獨立的研發能力，研發不依賴于股東單位、實際控制人及其它關聯方。 2、資產獨立情況：公司擁有獨立的生產設施、輔助生產設施和配套設施等資產，具有完整獨立的法人財產，不存在股東單位、實際控制人及其它關聯方占用公司資金、資產和其它資源的情況。 3、人員獨立情況：公司董事、監事、高級管理人員的產生符合法律、法規、規范性文件以及公司章程的有關規定。公司的高級管理人員未在控股股東、實際控制人及其控制的其他企業擔任除董事、監事以外的任何

207、職務，未在控股股東、實際控制人及其控制的其他企業領薪。公司財務人員也未在第一大股東、實際控制人及其控制的其他企業兼職。 三、同業競爭情況 適用 不適用 四、報告期內召開的年度股東大會和臨時股東大會的有關情況 1、本報告期股東大會情況 會議屆次 會議類型 投資者參與比例 召開日期 披露日期 公告編號 2018年度股東大會 年度股東大會 35.52% 2019年 04 月 25 日 2019年 04 月 26 日 2019-027 2019年第一次臨時股東大會 臨時股東大會 34.91% 2019年 07 月 12 日 2019年 07 月 13 日 2019-044 2019年第二次臨時股東大會

208、 臨時股東大會 34.93% 2019年 11 月 19 日 2019年 11 月 20 日 2019-065 投資者參與比例是指參會的投資者持股數占公司總股本的比例。關于報告期內股東大會的公告索引參見本報告 “第四節 經營情況討論與分析”之“九、公司指定披露信息的媒體及公告索引”。 2、表決權恢復的優先股股東請求召開臨時股東大會 適用 不適用 五、報告期內獨立董事履行職責的情況 1、獨立董事出席董事會及股東大會的情況 獨立董事出席董事會及股東大會的情況 獨立董事姓名 本報告期應參加董事會次數 現場出席董事會次數 以通訊方式參加董事會次數 委托出席董事會次數 缺席董事會次數 是否連續兩次未親自

209、參加董事會會議 出席股東大會次數 吳安甫 10 7 3 - - 否 3 羅正英 10 7 3 - - 否 3 李樹松 10 7 3 - - 否 3 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 58 - 2、獨立董事對公司有關事項提出異議的情況 報告期內獨立董事對公司有關事項發表了獨立意見，未提出異議。 3、獨立董事履行職責的其他說明 獨立董事對公司有關建議是否被采納 是 否 2019年度，公司獨立董事勤勉盡責，積極主動了解公司的生產經營情況和規范運作情況，密切跟蹤外部環境及市場、技術變化對公司的影響，密切關注資本市場政策動態和網絡傳媒上有關公司的報道，定期審閱公司提供的信

210、息報告，積極參與探討公司經營發展中存在的機遇與挑戰，依照自身的專業優勢和豐富經驗，在深入了解公司及行業情況的基礎上，就相關事項發表獨立意見，并就公司發展戰略、經營決策、內部控制等事項提出了切實有效的建議，得到公司的重視和采納，對公司未來的持續發展和規范化運作助益良多。公司將進一步加強和完善內控制度建設，不斷夯實內部基礎管理工作，進一步完善公司治理結構，進一步提高董事會及其專門委員會科學決策水平，充分利用資本市場平臺，加快發展做優做強。 公司2019年度獨立董事述職報告詳見2020年3月26日巨潮資訊網。 六、董事會下設專門委員會在報告期內履行職責情況 本公司董事會下設戰略委員會、審計委員會、提

211、名委員會、薪酬與考核委員會，分別負責公司的發展戰略、審計、高級管理人員的推選、薪酬和考核等工作。各專門委員會各委員會組成情況詳見下表： 董事會下屬委員會 委員會組成 召集人 委員 委員 戰略委員會 吳禮淦 吳傳彬 高文賢 審計委員會 羅正英 陳梅芳 吳安甫 提名委員會 吳安甫 吳禮淦 李樹松 薪酬與考核委員 李樹松 吳傳彬 羅正英 1、戰略委員會履職情況 報告期內，公司董事會戰略委員會召開了4次會議，戰略委員會結合PCB細分行業特點、公司實際情況，對公司經營狀況和發展前景進行了深入地分析，從戰略角度對公司擬作出的重大決策提出寶貴的意見和建議，保證了公司發展規劃和戰略決策的科學性，為公司持續、穩

212、健發展提供戰略層面的支持。 2、審計委員會履職情況 報告期內，公司董事會審計委員會召開了5次會議，提議續聘審計機構、審議公司內部審計部門提交的工作報告，并在日常工作中不定期對公司內部審計部門工作進行指導，監督公司內控制度的落實及執行，詳細了解公司財務狀況和經營情況。董事會審計委員會還與審計人員就總體審計計劃、審計范圍、時間安排、風險判成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 59 - 斷、風險及舞弊的測試和評價方法、重大審計發現（包括關鍵審計事項）進行了溝通，有力的指導了年度審計工作的開展，為公司不斷完善內部控制，董事會科學決策起到了積極的作用。 3、薪酬與考核委員會履

213、職情況 報告期內，公司董事會薪酬與考核委員召開了3次會議，對公司股權激勵解鎖公司層面業績以及個人層面績效進行了考核，對公司薪酬體系進行了復核，并對公司激勵機制以及人力效率提升進行了研討，推動公司深化薪酬激勵體系改革，促進公司建立、健全長期有效的激勵約束機制，充分調動管理者和員工的積極性和創造性，吸引和留住優秀人才和業務骨干，提高公司員工的凝聚力和公司競爭力，確保公司長期、穩定發展。 4、提名委員會履職情況 公司董事會提名委員會主要負責對公司董事和高級管理人員的人選、選擇標準和程序進行選擇并提出建議，積極尋覓董事、高級管理人員的合適人選。報告期公司董事和高級管理人員未發生變更，公司董事會提名委員

214、會未召開會議。 七、監事會工作情況 監事會在報告期內的監督活動中發現公司是否存在風險 是 否 公司監事會對報告期內的監督事項無異議，公司2019年度監事會工作報告詳見2020年3月26日巨潮資訊網。 八、高級管理人員的考評及激勵情況 公司制定了高級管理人員薪酬及績效考核管理制度，通過對高級管理人員的工作能力、履職情況、責任目標完成情況等進行綜合考評確定其薪酬，經薪酬與考核委員會審核同意后報董事會批準。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 60 - 九、內部控制評價報告 1、報告期內發現的內部控制重大缺陷的具體情況 是 否 報告期內未發現內部控制重大缺陷。 2、內控自

215、我評價報告 內部控制評價報告全文披露日期 2020年 03 月 26 日 內部控制評價報告全文披露索引 巨潮資訊網 納入評價范圍單位資產總額占公司合并財務報表資產總額的比例 98% 納入評價范圍單位營業收入占公司合并財務報表營業收入的比例 99% 缺陷認定標準 類別 財務報告 非財務報告 定性標準 重大缺陷重大缺陷是指一個或多個控制缺陷的組合，可能導致企業嚴重偏離控制目標。出現下列特征的，認定為重大缺陷： 公司董事、監事和高級管理人員的舞弊行為； 公司更正已公布的財務報告； 注冊會計師發現的卻未被公司內部控制識別的當期財務報告中的重大錯報； 審計委員會和審計部門對公司的內部控制監督無效。 重要

216、缺陷重要缺陷是指一個或多個控制缺陷的組合,其嚴重程度和經濟后果低于重大缺陷但仍有可能導致企業偏離控制目標。出現以下特征的的,認定為重要缺陷： 控制環境無效； 未依照公認會計準則選擇和應用會計政策； 未建立反舞弊程序和控制措施； 對于非常規或特殊交易的賬務處理沒有建立相應的控制機制或沒有實施且沒有相應的補償性控制； 對于期末財務報告過程的控制存在一項或多項缺陷且不能合理保證編制的財務報表達到真實、完整的目標。 一般缺陷一般缺陷是指除重大缺陷和重要缺陷之外的其他控制缺陷。 非財務報告內部控制缺陷認定參照財務報告內部控制缺陷的認定標準 另外，以下跡象通常表明非財務報告內部控制可能存在重大缺陷重大缺陷

217、： 公司決策程序不科學，如決策失誤，導致企業并購后未能達到預期目標； 違犯國家法律、法規，如產品質量不合格； 公司中高級管理人員或關鍵技術人員流失嚴重； 媒體負面新聞頻現，涉及面廣且負面影響一直未能消除； 內部控制評價的結果特別是重大或重要缺陷未得到整改； 重要業務缺乏制度控制或制度系統性失效。 具有以下特征的缺陷，認定為重要缺陷重要缺陷： 公司決策程序導致出現一般失誤； 違反公司內部規章情形較為嚴重； 公司關鍵崗位業務人員流失嚴重； 媒體出現負面新聞，波及局部區域； 公司重要業務制度或系統存在缺陷； 公司內部控制重要或一般缺陷未得到整改。 定量標準 營業收入缺陷指標營業收入缺陷指標： 重大缺

218、陷:錯報營業收入的1% 重要缺陷:營業收入的0.5%錯報營業收入的1% 一般缺陷:錯報金額資產總額的1% 重要缺陷:資產總額的0.5%錯報資產總額的1% 一般缺陷:錯報金額營業收入的 1% 重要缺陷：重要缺陷：營業收入的0.5%直接財產損失營業收入的1% 一般缺陷一般缺陷：直接財產損失營業收入的 0.5% 財務報告重大缺陷數量 無 非財務報告重大缺陷數量 無 財務報告重要缺陷數量 無 非財務報告重要缺陷數量 無 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 61 - 十、內部控制審計報告或鑒證報告 內部控制審計報告中的審議意見段 財務報告內部控制審計意見：我們認為，滬電股份

219、于 2019 年 12 月 31 日按照企業內部控制基本規范和相關規定在所有重大方面保持了有效的財務報告內部控制。 內控審計報告披露情況 披露 內部控制審計報告全文披露日期 2020年 3 月 26日 內部控制審計報告全文披露索引 巨潮資訊網 內控審計報告意見類型 標準無保留意見 非財務報告是否存在重大缺陷 否 會計師事務所是否出具非標準意見的內部控制鑒證報告 是 否 會計師事務所出具的內部控制鑒證報告與董事會的自我評價報告意見是否一致 是 否 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 62 - 第九節 財務報告 一、審計報告 審計意見類型 標準無保留審計意見 審計報告

220、簽署日期 2020年 3月 24日 審計機構名稱 普華永道中天會計師事務所（特殊普通合伙） 審計報告文號 普華永道中天審字(2020)第 10026號 注冊會計師姓名 張津、陳睿 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 63 - 審計報告 普華永道中天審字(2020)第 10026號 (第一頁，共六頁) 滬士電子股份有限公司全體股東： 一、 審計意見 (一) 我們審計的內容 我們審計了滬士電子股份有限公司(以下簡稱“滬電股份”)的財務報表，包括 2019年 12月 31日的合并及公司資產負債表，2019 年度的合并及公司利潤表、合并及公司現金流量表、合并及公司股東權益

221、變動表以及財務報表附注。 (二) 我們的意見 我們認為，后附的財務報表在所有重大方面按照企業會計準則的規定編制，公允反映了滬電股份 2019 年 12 月 31 日的合并及公司財務狀況以及2019 年度的合并及公司經營成果和現金流量。 二、 形成審計意見的基礎 我們按照中國注冊會計師審計準則的規定執行了審計工作。審計報告的“注冊會計師對財務報表審計的責任”部分進一步闡述了我們在這些準則下的責任。我們相信，我們獲取的審計證據是充分、適當的，為發表審計意見提供了基礎。 按照中國注冊會計師職業道德守則，我們獨立于滬電股份，并履行了職業道德方面的其他責任。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 201

222、9年度報告全文 - 64 - 審計報告(續) 普華永道中天審字(2020) 第 10026 號 (第二頁，共六頁) 滬士電子股份有限公司全體股東： 三、 關鍵審計事項 關鍵審計事項是我們根據職業判斷，認為對本期財務報表審計最為重要的事項。這些事項的應對以對財務報表整體進行審計并形成審計意見為背景，我們不對這些事項單獨發表意見。 我們在審計中識別出的關鍵審計事項如下： 產品銷售收入的確認 關鍵審計事項 我們在審計中如何應對關鍵審計事項 (一) 產品銷售收入的確認 請參閱滬電股份合并財務報表附注二(24)(a)中“收入確認-銷售商品”和附注四(33)(a)中“產品銷售收入”。 2019 年度滬電股

223、份的印制電路板業務 的 產 品 銷 售 收 入 為 人 民 幣688,481 萬 元 , 較 2018 年 增 加29.57%。 滬電股份在已將產品所有權上的主要風險和報酬轉移給購貨方并且不再對該產品實施繼續管理和控制、與交易相關的經濟利益能夠流入本集團、相關的收入能夠可靠計量時，確認收入。 我們了解、評估和測試與產品銷售收入有關的內部控制，包括從客戶信用管理、訂單管理、銷售發貨、銷售開票、收入確認直至銷售收款的完整業務流程中的關鍵控制，其中包括與產品銷售收入確認相關的自動控制。 我們抽取了滬電股份主要客戶的銷售合同及訂單，檢查滬電股份與客戶的主要合作條款，包括訂單開立、產品交付、開票及收款等

224、，評估滬電股份收入確認的相關會計政策。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 65 - 審計報告(續) 普華永道中天審字(2020) 第 10026 號 (第三頁，共六頁) 滬士電子股份有限公司全體股東： 三、 關鍵審計事項(續) 關鍵審計事項 我們在審計中如何應對關鍵審計事項 產品銷售收入的確認(續) 由于滬電股份的印制電路板業務銷售量大，產品銷售收入來源于全球不同地區的眾多客戶，且不同交易模式下收入確認的時點存在差異，我們在審計中投入了大量資源，因此我們將產品銷售收入的確認確定為關鍵審計事項。 我們采用抽樣的方法，對產品銷售收入的確認主要執行了如下審計程序： 對

225、產品銷售收入進行測試：檢查相關收入確認的支持性文件，如銷售訂單、出貨單、貨運單據、收貨簽收記錄和提貨單據等； 基于交易金額、性質和客戶特點的考慮，對資產負債表日的應收賬款余額進行函證； 對于資產負債表日前后的產品銷售收入進行截止性測試，將收入確認記錄與出貨單、貨運單據、收貨簽收記錄和提貨單據等支持性文件進行核對，評估相關產品銷售收入是否確認在適當的會計期間。 根據我們所執行的審計工作，我們發現相關的滬電股份產品銷售收入的確認是有適當的證據來支持的。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 66 - 審計報告(續) 普華永道中天審字(2020) 第 10026 號 (第

226、四頁，共六頁) 滬士電子股份有限公司全體股東： 四、 其他信息 滬電股份管理層對其他信息負責。其他信息包括滬電股份 2019 年年度報告中涵蓋的信息，但不包括財務報表和我們的審計報告。 我們對財務報表發表的審計意見不涵蓋其他信息，我們也不對其他信息發表任何形式的鑒證結論。 結合我們對財務報表的審計，我們的責任是閱讀其他信息，在此過程中，考慮其他信息是否與財務報表或我們在審計過程中了解到的情況存在重大不一致或者似乎存在重大錯報?；谖覀円呀泩绦械墓ぷ?，如果我們確定其他信息存在重大錯報，我們應當報告該事實。在這方面，我們無任何事項需要報告。 五、 管理層和審計委員會對財務報表的責任 滬電股份管理層

227、負責按照企業會計準則的規定編制財務報表，使其實現公允反映，并設計、執行和維護必要的內部控制，以使財務報表不存在由于舞弊或錯誤導致的重大錯報。 在編制財務報表時，管理層負責評估滬電股份的持續經營能力，披露與持續經營相關的事項(如適用)，并運用持續經營假設，除非管理層計劃清算滬電股份、終止運營或別無其他現實的選擇。 審計委員會負責監督滬電股份的財務報告過程。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 67 - 審計報告(續) 普華永道中天審字(2020) 第 10026 號 (第五頁，共六頁) 滬士電子股份有限公司全體股東： 六、 注冊會計師對財務報表審計的責任 我們的目標是

228、對財務報表整體是否不存在由于舞弊或錯誤導致的重大錯報獲取合理保證，并出具包含審計意見的審計報告。合理保證是高水平的保證，但并不能保證按照審計準則執行的審計在某一重大錯報存在時總能發現。錯報可能由于舞弊或錯誤導致，如果合理預期錯報單獨或匯總起來可能影響財務報表使用者依據財務報表作出的經濟決策，則通常認為錯報是重大的。 在按照審計準則執行審計工作的過程中，我們運用職業判斷，并保持職業懷疑。同時，我們也執行以下工作： (一) 識別和評估由于舞弊或錯誤導致的財務報表重大錯報風險；設計和實施審計程序以應對這些風險，并獲取充分、適當的審計證據，作為發表審計意見的基礎。由于舞弊可能涉及串通、偽造、故意遺漏、

229、虛假陳述或凌駕于內部控制之上，未能發現由于舞弊導致的重大錯報的風險高于未能發現由于錯誤導致的重大錯報的風險。 (二) 了解與審計相關的內部控制，以設計恰當的審計程序。 (三) 評價管理層選用會計政策的恰當性和作出會計估計及相關披露的合理性。 (四) 對管理層使用持續經營假設的恰當性得出結論。同時，根據獲取的審計證據，就可能導致對滬電股份持續經營能力產生重大疑慮的事項或情況是否存在重大不確定性得出結論。如果我們得出結論認為存在重大不確定性，審計準則要求我們在審計報告中提請報表使用者注意財務報表中的相關披露；如果披露不充分，我們應當發表非無保留意見。我們的結論基于截至審計報告日可獲得的信息。然而，

230、未來的事項或情況可能導致滬電股份不能持續經營。 (五) 評價財務報表的總體列報(包括披露)、結構和內容，并評價財務報表是否公允反映相關交易和事項。成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 68 - 審計報告(續) 普華永道中天審字(2020) 第 10026 號 (第六頁，共六頁) 滬士電子股份有限公司全體股東： 六、 注冊會計師對財務報表審計的責任(續) (六) 就滬電股份中實體或業務活動的財務信息獲取充分、適當的審計證據，以對合并財務報表發表審計意見。我們負責指導、監督和執行集團審計，并對審計意見承擔全部責任。 我們與審計委員會就計劃的審計范圍、時間安排和重大審計發

231、現等事項進行溝通，包括溝通我們在審計中識別出的值得關注的內部控制缺陷。 我們還就已遵守與獨立性相關的職業道德要求向審計委員會提供聲明，并與審計委員會溝通可能被合理認為影響我們獨立性的所有關系和其他事項，以及相關的防范措施(如適用)。 從與審計委員會溝通過的事項中，我們確定哪些事項對本期財務報表審計最為重要，因而構成關鍵審計事項。我們在審計報告中描述這些事項，除非法律法規禁止公開披露這些事項，或在極少數情形下，如果合理預期在審計報告中溝通某事項造成的負面后果超過在公眾利益方面產生的益處，我們確定不應在審計報告中溝通該事項。 普華永道中天 會計師事務所(特殊普通合伙) 中國上海市 2020 年 3

232、 月 24 日 注冊會計師 注冊會計師 張津(項目合伙人) 陳睿 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 69 - 二、財務報表 2019 年 12 月 31 日合并及公司資產負債表 (除特別注明外，金額單位為人民幣元) 合并 公司 資 產 附注 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 流動資產 貨幣資金 四(1) 694,405,553 279,925,304 290,371,965 62,293,315 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 四(2) 130,6

233、94,740 130,694,740 應收票據 四(3)、十四(1) 6,847,606 51,950,853 6,847,606 51,708,388 應收賬款 四(4)、十四(2) 1,911,914,977 1,562,336,638 1,730,050,132 1,258,224,322 預付款項 四(5) 10,306,911 11,771,317 7,989,104 7,338,869 其他應收款 四(6)、十四(3) 696,502,317 321,780,387 907,362,171 407,114,302 存貨 四(7) 1,394,482,211 1,038,824,97

234、6 866,755,597 596,154,697 其他流動資產 四(8) 38,000,783 176,106,091 - 140,000,000 流動資產合計 4,752,460,358 3,573,390,306 3,809,376,575 2,653,528,633 非流動資產 可供出售金融資產 四(9) 17,738,900 - 長期股權投資 四(10)、六(2)、十四(4) 122,792,053 135,096,083 1,880,124,375 1,837,647,974 投資性房地產 四(11) 3,830,759 4,213,609 - - 固定資產 四(12) 2,610

235、,283,887 2,425,129,725 1,275,093,355 1,382,403,758 在建工程 四(13) 211,142,082 256,171,032 89,372,704 48,422,408 無形資產 四(14) 108,728,141 112,504,424 42,542,715 43,710,446 長期待攤費用 - 339,962 - - 遞延所得稅資產 四(16) 103,325,772 66,008,833 55,825,089 42,680,268 其他非流動資產 四(15) 323,655,001 7,453,219 315,487,610 2,770,0

236、24 非流動資產合計 3,483,757,695 3,024,655,787 3,658,445,848 3,357,634,878 資產總計 8,236,218,053 6,598,046,093 7,467,822,423 6,011,163,511 企業負責人：吳禮淦 主管會計工作的負責人：朱碧霞 會計機構負責人：李可欣 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 70 - 2019 年 12 月 31 日合并及公司資產負債表（續） (除特別注明外，金額單位為人民幣元) 合并 公司 負 債 和 股 東 權 益 附注 2019 年 12 月 31 日 2018 年 1

237、2 月 31 日 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 流動負債 短期借款 四(18) 517,294,191 166,665,062 328,603,351 103,637,993 應付票據 四(19) 107,805,087 84,552,227 132,821,392 84,552,227 應付賬款 四(20) 1,400,350,188 1,219,241,832 1,063,520,275 910,759,044 預收款項 四(21) 16,225,829 65,992,546 6,358,563 4,215,267 應付職工薪酬 四(22) 217,1

238、53,766 160,161,739 147,881,854 103,628,443 應交稅費 四(23) 124,188,040 109,093,200 104,675,522 80,798,840 其他應付款 四(24) 180,937,940 189,135,793 185,959,331 190,338,267 一年內到期的非流動負債 四(25) 98,553,455 - - - 流動負債合計 2,662,508,496 1,994,842,399 1,969,820,288 1,477,930,081 非流動負債 長期借款 四(26) - 98,954,453 - - 遞延收益 四(

239、27) 439,145,268 493,497,762 404,165,885 458,616,870 遞延所得稅負債 四(16) 503,593 1,417,727 - 104,211 非流動負債合計 439,648,861 593,869,942 404,165,885 458,721,081 負債合計 3,102,157,357 2,588,712,341 2,373,986,173 1,936,651,162 股東權益 股本 四(28) 1,724,717,363 1,719,120,663 1,724,717,363 1,719,120,663 資本公積 四(29) 330,642,

240、149 260,047,383 332,531,899 261,937,133 減：庫存股 八(1) (a) (86,439,366) (102,960,461) (86,439,366) (102,960,461) 其他綜合收益 四(30) (5,704,441) 1,666,654 - - 盈余公積 四(31) 462,735,693 352,827,386 463,546,359 353,638,051 未分配利潤 四(32) 2,708,109,298 1,778,632,127 2,659,479,995 1,842,776,963 歸屬于母公司股東權益合計 5,134,060,69

241、6 4,009,333,752 5,093,836,250 4,074,512,349 股東權益合計 5,134,060,696 4,009,333,752 5,093,836,250 4,074,512,349 負債和股東權益總計 8,236,218,053 6,598,046,093 7,467,822,423 6,011,163,511 后附財務報表附注為財務報表的組成部分 企業負責人：吳禮淦 主管會計工作的負責人：朱碧霞 會計機構負責人：李可欣 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 71 - 2019 年度合并及公司利潤表 (除特別注明外，金額單位為人民幣元

242、) 合并 公司 附注 2019 年度 2018 年度 2019 年度 2018 年度 一、營業收入 四(33)、十四(5) 7,128,544,582 5,496,885,226 5,415,229,987 3,945,687,466 減： 營業成本 四(33)、十四(5) (5,023,783,649) (4,210,229,440) (3,951,428,551) (3,184,657,974) 稅金及附加 四(34) (60,667,872) (53,774,231) (36,953,477) (32,571,190) 銷售費用 四(35)、四(39) (206,166,623) (20

243、2,643,534) (91,734,952) (106,780,775) 管理費用 四(36)、四(39) (143,310,103) (117,805,416) (79,179,482) (63,483,491) 研發費用 四(37)、四(39) (315,772,541) (242,717,434) (199,926,412) (153,645,795) 財務收入/(費用)-凈額 四(38) 1,418,239 (9,551,551) (1,043,611) (2,627,610) 其中：利息費用 (15,188,016) (16,417,206) (8,396,702) (11,715

244、,156) 利息收入 15,626,221 5,943,392 9,112,048 8,870,347 加： 其他收益 四(43) 66,493,911 63,339,586 61,461,040 58,490,539 投資收益 四(41)、十四(6) 5,793,027 19,082,696 206,123,021 166,971,289 其中：對聯營企業和合營企業的 投資收益 (8,687,043) 7,076,267 - - 以攤余成本計量的金融資產終止確認損益 10,190,449 9,685,080 公允價值變動(損失)/收益 四(40) (694,740) 694,740 (694

245、,740) 694,740 信用減值損失 四(44) (10,816,943) (6,260,896) 資產減值損失 四(45) (87,354,726) (71,274,375) (73,473,106) (55,381,130) 資產處置損失 四(42) (514,481) (1,399,850) (681,162) (2,255,343) 二、營業利潤 1,353,168,081 670,606,417 1,241,437,659 570,440,726 加： 營業外收入 四(46) 948,512 657,142 408,086 299,271 減： 營業外支出 四(47) (1,09

246、1,112) (2,233,693) (808,607) (1,011,375) 三、利潤總額 1,353,025,481 669,029,866 1,241,037,138 569,728,622 減： 所得稅費用 四(48) (147,044,986) (98,581,845) (141,954,062) (60,621,749) 四、凈利潤 1,205,980,495 570,448,021 1,099,083,076 509,106,873 按經營持續性分類 持續經營凈利潤 1,205,980,495 570,448,021 1,099,083,076 509,106,873 終止經營

247、凈利潤 - - - - 按所有權歸屬分類 少數股東損益 - - - - 歸屬于母公司股東的凈利潤 1,205,980,495 570,448,021 1,099,083,076 509,106,873 五、其他綜合收益的稅后凈額 (1,494,376) 416,827 - - 歸屬于母公司股東的其他綜合收益的 稅后凈額 (1,494,376) 416,827 - - 不能重分類進損益的其他綜合收益 (1,490,095) - - - 權益法下不能轉損益的其他綜合 收益 (2,870,540) - - - 其他權益工具投資公允價值變動 1,380,445 - 將重分類進損益的其他綜合收益 (4,

248、281) 416,827 - - 權益法下可轉損益的其他綜合收 益 29,283 (2,863,184) - - 可供出售金融資產公允價值變動 損益 3,269,053 - 外幣財務報表折算差額 (33,564) 10,958 - - 六、綜合收益總額 1,204,486,119 570,864,848 1,099,083,076 509,106,873 歸屬于母公司股東的綜合收益總額 1,204,486,119 570,864,848 1,099,083,076 509,106,873 歸屬于少數股東的綜合收益總額 - - - - 七、每股收益 基本每股收益(人民幣元) 四(49) 0.71

249、50 0.3407 不適用 不適用 稀釋每股收益(人民幣元) 四(49) 0.7053 0.3391 不適用 不適用 后附財務報表附注為財務報表的組成部分。 企業負責人：吳禮淦 主管會計工作的負責人：朱碧霞 會計機構負責人：李可欣 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 72 - 2019 年度合并及公司現金流量表 (除特別注明外，金額單位為人民幣元) 合并 公司 附注 2019 年度 2018 年度 2019 年度 2018 年度 一、經營活動收到的現金流量 銷售商品、提供勞務收到的現金 7,403,389,535 5,798,114,729 5,502,153,7

250、63 4,101,400,616 收到的稅費返還 148,158,730 198,775,725 45,672,227 64,469,180 收到其他與經營活動有關的現金 四(50)(a) 25,193,583 23,705,498 13,713,385 11,653,560 經營活動現金流入小計 7,576,741,848 6,020,595,952 5,561,539,375 4,177,523,356 購買商品、接受勞務支付的現金 (4,650,334,298) (3,789,177,284) (3,693,551,331) (2,094,044,367) 支付給職工以及為職工支付的現金

251、 (1,182,138,887) (969,982,649) (768,009,599) (596,970,610) 支付的各項稅費 (367,829,967) (236,377,449) (299,645,014) (879,280,791) 支付其他與經營活動有關的現金 四(50)(b) (312,257,447) (272,676,088) (146,039,178) (157,666,447) 經營活動現金流出小計 (6,512,560,599) (5,268,213,470) (4,907,245,122) (3,727,962,215) 經營活動收到的現金流量凈額 1,064,18

252、1,249 752,382,482 654,294,253 449,561,141 二、投資活動使用的現金流量 分得股利或利潤所收到的現金 - 1,261,130 192,183,739 157,391,324 取得投資收益所收到的現金 21,399,591 10,881,414 15,475,702 21,075,705 處置固定資產、無形資產和其他長期 資產收回的現金凈額 545,518 1,414,635 3,451,811 3,826,152 收到其他與投資活動有關的現金 四(50)(c) 8,165,449,166 4,902,507,000 5,749,322,728 3,436,

253、132,334 投資活動現金流入小計 8,187,394,275 4,916,064,179 5,960,433,980 3,618,425,515 購建固定資產、無形資產和其他長期 資產支付的現金 (439,628,128) (270,995,660) (143,304,079) (38,397,395) 投資支付的現金 - - (20,000,000) (93,000,000) 支付其他與投資活動有關的現金 四(50)(d) (8,550,000,000) (5,148,007,000) (6,279,011,506) (3,722,016,040) 投資活動現金流出小計 (8,989,6

254、28,128) (5,419,002,660) (6,442,315,585) (3,853,413,435) 投資活動使用的現金流量凈額 (802,233,853) (502,938,481) (481,881,605) (234,987,920) 三、籌資活動收到/(使用)的現金流量 吸收投資收到的現金 20,736,443 102,960,461 20,736,443 102,960,461 取得借款收到的現金 1,713,345,558 1,292,116,573 1,176,710,015 719,769,048 籌資活動現金流入小計 1,734,082,001 1,395,077,

255、034 1,197,446,458 822,729,509 償還債務支付的現金 (1,378,999,860) (1,709,119,108) (961,156,415) (1,064,356,022) 分配股利、利潤或償付利息支付的現金 (187,054,742) (100,346,293) (181,276,384) (95,503,107) 籌資活動現金流出小計 (1,566,054,602) (1,809,465,401) (1,142,432,799) (1,159,859,129) 籌資活動收到/(使用)的現金流量凈額 168,027,399 (414,388,367) 55,01

256、3,659 (337,129,620) 四、匯率變動對現金及現金等價物的影響 2,617,444 10,323,102 652,343 4,045,983 五、現金及現金等價物凈增加/(減少)額 四(51)(a) 432,592,239 (154,621,264) 228,078,650 (118,510,416) 加：年初現金及現金等價物余額 四(51)(a) 261,806,365 416,427,629 62,293,315 180,803,731 六、年末現金及現金等價物余額 四(51)(b) 694,398,604 261,806,365 290,371,965 62,293,315

257、 后附財務報表附注為財務報表的組成部分。 企業負責人：吳禮淦 主管會計工作的負責人：朱碧霞 會計機構負責人：李可欣 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 73 - 2019 年度合并股東權益變動表 (除特別注明外，金額單位為人民幣元) 項目 附注 歸屬于母公司股東權益 股東權益合計 股本 資本公積 減：庫存股 其他綜合收益 盈余公積 未分配利潤 2018 年 1 月 1 日年初余額 1,674,159,763 168,077,346 - 1,249,827 301,916,699 1,342,802,781 3,488,206,416 2018 年度增減變動額 綜合

258、收益總額 凈利潤 - - - - - 570,448,021 570,448,021 其他綜合收益 四(30) - - - 416,827 - - 416,827 股東投入和減少資本 - 股東投入資本 44,960,900 57,999,561 (102,960,461) - - - - 股份支付計入股東權益的金額 - 33,970,476 - - - - 33,970,476 利潤分配 提取盈余公積 四(31) - - - - 50,910,687 (50,910,687) - 對股東的分配 四(32) - - - - - (83,707,988) (83,707,988) 2018 年 1

259、2 月 31 日年末余額 1,719,120,663 260,047,383 (102,960,461) 1,666,654 352,827,386 1,778,632,127 4,009,333,752 2019 年 1 月 1 日年初余額 1,719,120,663 260,047,383 (102,960,461) 1,666,654 352,827,386 1,778,632,127 4,009,333,752 2019 年度增減變動額 綜合收益總額 凈利潤 - - - - - 1,205,980,495 1,205,980,495 其他綜合收益 四(30) - - - (1,494,

260、376) - - (1,494,376) 股東投入和減少資本 股東投入資本 5,596,700 15,139,743 (21,660,000) - - - (923,557) 股份支付計入股東權益的金額 - 55,455,023 38,181,095 - - - 93,636,118 利潤分配 提取盈余公積 四(31) - - - - 109,908,307 (109,908,307) - 對股東的分配 四(32) (172,471,736) (172,471,736) 股東權益內部結轉 其他綜合收益結轉留存收益 四(30) - - - (5,876,719) - 5,876,719 - 20

261、19 年 12 月 31 日年末余額 1,724,717,363 330,642,149 (86,439,366) (5,704,441) 462,735,693 2,708,109,298 5,134,060,696 后附財務報表附注為財務報表的組成部分。 企業負責人：吳禮淦 主管會計工作的負責人：朱碧霞 會計機構負責人：李可欣 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 74 - 2019 年度公司股東權益變動表 (除特別注明外，金額單位為人民幣元) 項目 附注 股本 資本公積 減：庫存股 盈余公積 未分配利潤 股東權益合計 2018 年 1 月 1 日年初余額 1,

262、674,159,763 169,967,096 - 302,727,364 1,468,288,765 3,615,142,988 2018 年度增減變動額 綜合收益總額 凈利潤 - - - - 509,106,873 509,106,873 股東投入和減少資本 股東投入資本 44,960,900 57,999,561 (102,960,461) - - - 股份支付計入股東權益的金額 - 33,970,476 - - - 33,970,476 利潤分配 提取盈余公積 - - - 50,910,687 (50,910,687) - 對股東的分配 - - - - (83,707,988) (83

263、,707,988) 2018 年 12 月 31 日年末余額 1,719,120,663 261,937,133 (102,960,461) 353,638,051 1,842,776,963 4,074,512,349 2019 年 1 月 1 日年初余額 1,719,120,663 261,937,133 (102,960,461) 353,638,051 1,842,776,963 4,074,512,349 2019 年度增減變動額 綜合收益總額 凈利潤 - - - - 1,099,083,076 1,099,083,076 股東投入和減少資本 股東投入資本 5,596,700 15,

264、139,743 (21,660,000) - - (923,557) 股份支付計入股東權益的金額 - 55,455,023 38,181,095 - - 93,636,118 利潤分配 提取盈余公積 - - - 109,908,308 (109,908,308) - 對股東的分配 - - - - (172,471,736) (172,471,736) 2019 年 12 月 31 日年末余額 1,724,717,363 332,531,899 (86,439,366) 463,546,359 2,659,479,995 5,093,836,250 后附財務報表附注為財務報表的組成部分。 企業負

265、責人：吳禮淦 主管會計工作的負責人：朱碧霞 會計機構負責人：李可欣 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 75 - 三、財務報表附注 (一) 公司基本情況 滬士電子股份有限公司原名為昆山滬士電子有限公司(以下簡稱“本公司”)，是由注冊于香港的碧景企業有限公司(“香港碧景”)投資設立的外商獨資企業。于 1992 年 4 月 14 日在中華人民共和國江蘇省昆山市注冊成立，注冊資本為 20,000,000 美元。本公司總部位于江蘇省昆山市。 于 1995 年 8 月 1 日，香港碧景將其擁有的本公司全部股權轉讓給注冊于西薩摩亞群島的滬士集團控股有限公司(“滬士控股”)。同

266、時本公司改名為滬士電子(昆山)有限公司。滬士控股的控股公司為注冊于中國臺灣的楠梓電子股份有限公司(以下簡稱“楠梓電子”)。 滬士控股受讓股權后對本公司進行數次增資。截止 2001 年 12 月 31 日，本公司注冊資本增至 67,500,000 美元。 根據于 2002 年 4 月簽署的股權轉讓協議，滬士控股將其擁有本公司股權中的 55%分別轉讓與碧景(英屬維爾京群島)控股有限公司(“碧景控股”)、中新蘇州工業園區創業投資有限公司、合拍友聯公司(“合拍友聯”)、杜昆電子材料(昆山)有限公司、昆山經濟技術開發區資產經營有限公司及蘇州工業園區華璽科技投資有限公司。該股權轉讓事宜于 2002 年 7

267、 月 26 日經中華人民共和國對外貿易經濟合作部以關于同意滬士電子(昆山)有限公司股權變更的批復批準。于 2002 年 8 月 20 日,本公司獲發新的營業執照，變更為中外合資經營企業，注冊資本 67,500,000 美元。 根據于 2002 年 9 月 22 日簽署的發起人協議及 2002 年 9 月 26 日的董事會決議，本公司以截至 2002 年 8 月 31 日止經審計的凈資產人民幣 612,030,326 元以 1:1 的比例折股整體變更為股份有限公司，每股面值 1 元，股本總額為 612,030,326 股。上述變更事宜分別由中華人民共和國對外貿易經濟合作部于 2002 年 12

268、月 25 日以外經貿資二函20021458 號文及江蘇昆山經濟技術開發區管委會于 2003 年 1 月 7 日以昆經開資2003字第 8 號文批準。普華永道中天會計師事務所對本公司整體變更為股份公司進行了驗資，并于 2003 年 1 月 7 日出具了普華永道驗字(2003)第 4 號驗資報告。于 2003 年 2 月 24 日,本公司獲發新的營業執照,變更為滬士電子股份有限公司，股本總額人民幣 612,030,326 元。 根據于 2006 年 5 月 18 日簽署的股權轉讓協議，滬士控股及碧景控股將其擁有的本公司的部分股權，分別占股本總額的 2%及 1%，轉讓于合拍友聯。上述股權轉讓事宜于

269、2007 年 1 月 9 日經中華人民共和國商務部以商務部關于同意滬士電子股份有限公司轉股的批復批準。于 2007 年 7 月 9 日，本公司獲發新的營業執照。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 76 - (一) 公司基本情況(續) 根據于 2008 年 6 月至 7 月間簽署的一系列股權轉讓協議，滬士控股將其擁有的本公司股權中的部分股權，共占股本總額的 16%分別轉讓予 HDF CO.,LTD.、深圳中科匯商創業投資有限公司、湖南中科岳麓創業投資有限公司、MULTI YIELD PLUS CO.,LTD.、碧景控股、昆山愛派爾投資發展有限公司、昆山恒達建設項目

270、咨詢服務有限公司、蘇州正信工程造價咨詢事務所有限責任公司及昆山市駿嘉控股有限公司。該股權轉讓事宜于 2008 年 9 月 23 日經中華人民共和國江蘇省對外貿易經濟合作廳以關于同意滬士電子股份有限公司股權變更的批復批準。 于 2009 年 2 月 24 日，江蘇省對外貿易經濟合作廳以蘇外經貿資2009178 號，批準本公司的股東合拍友聯將其持有的本公司 6%的股份轉讓給合拍友聯有限公司。 本公司于 2010 年 8 月 9 日向境內投資者發行了 80,000,000 股人民幣普通股，并于 2010 年 8 月 18 日在深圳證券交易所掛牌上市交易，發行后總股本增至人民幣 692,030,326

271、 元。 本公司于 2011 年 5 月 20 日實施了以本公司資本公積金向全體股東每 10 股轉 2 股的分配方案，本公司總股本由 692,030,326 股增至 830,436,391 股。 本公司于 2012 年 4 月 2 日實施了以本公司資本公積金向全體股東每 10 股轉 4 股的分配方案，本公司總股本由 830,436,391 股增加至 1,162,610,947 股。 本公司于 2013 年 4 月 24 日實施了以本公司資本公積金向全體股東每 10 股轉 2 股的分配方案，本公司總股本由 1,162,610,947 股增至 1,395,133,136 股。 本公司于 2014 年

272、 6 月 27 日實施了以本公司資本公積金向全體股東每 10 股轉 2 股的分配方案，本公司總股本由 1,395,133,136 股增至 1,674,159,763 股。 本公司 2018 年實施了限制性股票激勵計劃，于 2018 年 5 月 23 日向滿足條件的激勵對象授予限制性股票 44,710,900 股，于 7 月 12 日向暫緩授予的激勵對象授予限制性股票 250,000 股(附注八)。 本公司于 2019 年 1 月 2 日向激勵對象授予預留限制性股票 6,000,000 股，2019 年 8 月 2 日向已離職員工回購限制性股票 403,300 股(附注八)。 截至 2019 年

273、 12 月 31 日止，本公司累計發行股本總數為 1,724,717,363股，每股面值 1.00 元，股本共計 1,724,717,363 元(附注四(28)。 本公司及子公司(以下合稱“本集團”) 主要從事單、雙面及多層電路板、高密度互連積層板(HDI)、電路板組裝產品、電子設備使用的連接線和連接器等產品及同類和相關產品的批發、進出口業務；公司產品售后維修及技術服務。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 77 - (一) 公司基本情況(續) 本年度納入合并范圍的主要子公司詳見附注六。 本財務報表由本公司董事會于 2020 年 3 月 24 日批準報出。 (二)

274、 主要會計政策和會計估計 本集團根據生產經營特點確定具體會計政策和會計估計，主要體現在應收款項的預期信用損失的計提方法(附注二(9)、存貨跌價準備的計提方法(附注二(10)、投資性房地產和固定資產折舊(附注二(12)、(13)、預計負債(附注二(21)、遞延所得稅資產和遞延所得稅負債(附注二(26)等。 本集團在確定重要的會計政策時所運用的關鍵判斷詳見附注二(29)。 (1) 財務報表的編制基礎 本財務報表按照財政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期間頒布的企業會計準則基本準則、各項具體會計準則及相關規定(以下合稱“企業會計準則”)、以及中國證券監督管理委員會公開發行證券的公司信息披露

275、編報規則第 15 號財務報告的一般規定的披露規定編制。 本財務報表以持續經營為基礎編制。 (2) 遵循企業會計準則的聲明 本公司 2019 年度財務報表符合企業會計準則的要求，真實、完整地反映了本公司 2019 年 12 月 31 日的合并及公司財務狀況以及 2019 年度的合并及公司經營成果及現金流量等有關信息。 (3) 會計年度 會計年度為公歷 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 (4) 記賬本位幣 本公司記賬本位幣為人民幣。本公司下屬子公司根據其經營所處的主要經濟環境確定其記賬本位幣，所有子公司記賬本位幣為人民幣。本財務報表以人民幣列示。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司

276、2019年度報告全文 - 78 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (5) 企業合并 (a) 同一控制下的企業合并 合并方支付的合并對價及取得的凈資產均按賬面價值計量，如被合并方是最終控制方以前年度從第三方收購來的，則以被合并方的資產、負債(包括最終控制方收購被合并方而形成的商譽)在最終控制方合并財務報表中的賬面價值為基礎。合并方取得的凈資產賬面價值與支付的合并對價賬面價值的差額，調整資本公積(股本溢價)；資本公積(股本溢價)不足以沖減的，調整留存收益。為進行企業合并發生的直接相關費用于發生時計入當期損益。為企業合并而發行權益性證券或債務性證券的交易費用，計入權益性證券或債務性證券的初始

277、確認金額。 (b) 非同一控制下的企業合并 購買方發生的合并成本及在合并中取得的可辨認凈資產按購買日的公允價值計量。合并成本大于合并中取得的被購買方于購買日可辨認凈資產公允價值份額的差額，確認為商譽；合并成本小于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值份額的差額，計入當期損益。為進行企業合并發生的直接相關費用于發生時計入當期損益。為企業合并而發行權益性證券或債務性證券的交易費用，計入權益性證券或債務性證券的初始確認金額。 (6) 合并財務報表的編制方法 編制合并財務報表時，合并范圍包括本公司及全部子公司。 從取得子公司的實際控制權之日起，本集團開始將其納入合并范圍；從喪失實際控制權之日起停止納

278、入合并范圍。對于同一控制下企業合并取得的子公司，自其與本公司同受最終控制方控制之日起納入本公司合并范圍，并將其在合并日前實現的凈利潤在合并利潤表中單列項目反映。 在編制合并財務報表時，子公司與本公司采用的會計政策或會計期間不一致的，按照本公司的會計政策和會計期間對子公司財務報表進行必要的調整。對于非同一控制下企業合并取得的子公司，以購買日可辨認凈資產公允價值為基礎對其財務報表進行調整。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 79 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (6) 合并財務報表的編制方法(續) 集團內所有重大往來余額、交易及未實現利潤在合并財務報表編制

279、時予以抵銷。子公司的股東權益、當期凈損益及綜合收益中不屬于本公司所擁有的部分分別作為少數股東權益、少數股東損益及歸屬于少數股東的綜合收益總額在合并財務報表中股東權益、凈利潤及綜合收益總額項下單獨列示。本公司向子公司出售資產所發生的未實現內部交易損益，全額抵銷歸屬于母公司股東的凈利潤；子公司向本公司出售資產所發生的未實現內部交易損益，按本公司對該子公司的分配比例在歸屬于母公司股東的凈利潤和少數股東損益之間分配抵銷。子公司之間出售資產所發生的未實現內部交易損益，按照母公司對出售方子公司的分配比例在歸屬于母公司股東的凈利潤和少數股東損益之間分配抵銷。 如果以本集團為會計主體與以本公司或子公司為會計主

280、體對同一交易的認定不同時，從本集團的角度對該交易予以調整。 (7) 現金及現金等價物 現金及現金等價物是指庫存現金，可隨時用于支付的存款，以及持有的期限短、流動性強、易于轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。 (8) 外幣折算 (a) 外幣交易 外幣交易按交易發生日的即期匯率將外幣金額折算為記賬本位幣入賬。 于資產負債表日，外幣貨幣性項目采用資產負債表日的即期匯率折算為記賬本位幣。為購建符合借款費用資本化條件的資產而借入的外幣專門借款產生的匯兌差額在資本化期間內予以資本化；其他匯兌差額直接計入當期損益。以歷史成本計量的外幣非貨幣性項目，于資產負債表日采用交易發生日的即期匯率折算。匯率變動

281、對現金的影響額，在現金流量表中單獨列示。 (b) 外幣財務報表的折算 以非人民幣為記賬本位幣的子公司的資產負債表中的資產和負債項目，采用資產負債表日的即期匯率折算，股東權益中除未分配利潤項目外，其他項目采用發生時的即期匯率折算。以非人民幣為記賬本位幣的子公司的利潤表中的收入與費用項目，采用交易發生日的即期匯率折算。上述折算產生的外幣報表折算差額，計入其他綜合收益。以非人民幣為記賬本位幣的子公司的現金流量項目，采用現金流量發生日的即期匯率折算。匯率變動對現金的影響額，在現金流量表中單獨列示。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 80 - (二) 主要會計政策和會計估

282、計(續) (9) 金融工具 金融工具，是指形成一方的金融資產并形成其他方的金融負債或權益工具的合同。當本集團成為金融工具合同的一方時，確認相關的金融資產或金融負債。 (a) 金融資產 (i) 分類和計量 本集團根據管理金融資產的業務模式和金融資產的合同現金流量特征，將金融資產劃分為：(1) 以攤余成本計量的金融資產；(2) 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產；(3) 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。 金融資產在初始確認時以公允價值計量。對于以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產，相關交易費用直接計入當期損益；對于其他類別的金融資產，相關交易費用計入初始確認金額

283、。因銷售產品或提供勞務而產生的、未包含或不考慮重大融資成分的應收賬款或應收票據，本集團按照預期有權收取的對價金額作為初始確認金額。 債務工具 本集團持有的債務工具是指從發行方角度分析符合金融負債定義的工具，分別采用以下三種方式進行計量： 以攤余成本計量： 本集團管理此類金融資產的業務模式為以收取合同現金流量為目標，且此類金融資產的合同現金流量特征與基本借貸安排相一致，即在特定日期產生的現金流量，僅為對本金和以未償付本金金額為基礎的利息的支付。本集團對于此類金融資產按照實際利率法確認利息收入。此類金融資產主要包括貨幣資金、應收票據、應收賬款、其他應收款、債權投資和長期應收款等。本集團將自資產負債

284、表日起一年內(含一年)到期的債權投資和長期應收款，列示為一年內到期的非流動資產；取得時期限在一年內(含一年)的債權投資列示為其他流動資產。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 81 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (9) 金融工具(續) (a) 金融資產(續) (i) 分類和計量(續) 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益： 本集團管理此類金融資產的業務模式為既以收取合同現金流量為目標又以出售為目標，且此類金融資產的合同現金流量特征與基本借貸安排相一致。此類金融資產按照公允價值計量且其變動計入其他綜合收益，但減值損失或利得、匯兌損益和按照實際利率法計算

285、的利息收入計入當期損益。此類金融資產主要包括應收款項融資、其他債權投資等。本集團將自資產負債表日起一年內(含一年)到期的其他債權投資，列示為一年內到期的非流動資產；取得時期限在一年內(含一年)的其他債權投資列示為其他流動資產。 以公允價值計量且其變動計入當期損益： 本集團將持有的未劃分為以攤余成本計量和以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的債務工具，以公允價值計量且其變動計入當期損益，列示為交易性金融資產。自資產負債表日起超過一年到期且預期持有超過一年的，列示為其他非流動金融資產。 權益工具 本集團將對其沒有控制、共同控制和重大影響的權益工具投資按照公允價值計量且其變動計入當期損益，列示為交

286、易性金融資產；自資產負債表日起預期持有超過一年的，列示為其他非流動金融資產。 此外，本集團將部分非交易性權益工具投資指定為以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產，列示為其他權益工具投資。該類金融資產的相關股利收入計入當期損益。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 82 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (9) 金融工具(續) (a) 金融資產(續) (ii) 減值 本集團對于以攤余成本計量的金融資產、以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的債務工具投資和財務擔保合同等，以預期信用損失為基礎確認損失準備。 本集團考慮有關過去事項、當前狀況以及對未來

287、經濟狀況的預測等合理且有依據的信息，以發生違約的風險為權重，計算合同應收的現金流量與預期能收到的現金流量之間差額的現值的概率加權金額，確認預期信用損失。 于每個資產負債表日，本集團對于處于不同階段的金融工具的預期信用損失分別進行計量。金融工具自初始確認后信用風險未顯著增加的，處于第一階段，本集團按照未來 12 個月內的預期信用損失計量損失準備；金融工具自初始確認后信用風險已顯著增加但尚未發生信用減值的，處于第二階段，本集團按照該工具整個存續期的預期信用損失計量損失準備；金融工具自初始確認后已經發生信用減值的，處于第三階段，本集團按照該工具整個存續期的預期信用損失計量損失準備。 對于在資產負債表

288、日具有較低信用風險的金融工具，本集團假設其信用風險自初始確認后并未顯著增加，按照未來 12 個月內的預期信用損失計量損失準備。 本集團對于處于第一階段和第二階段、以及較低信用風險的金融工具，按照其未扣除減值準備的賬面余額和實際利率計算利息收入。對于處于第三階段的金融工具，按照其賬面余額減已計提減值準備后的攤余成本和實際利率計算利息收入。 對于因銷售商品、提供勞務等日常經營活動形成的應收票據、應收賬款和應收款項融資，無論是否存在重大融資成分，本集團均按照整個存續期的預期信用損失計量損失準備。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 83 - (二) 主要會計政策和會計估

289、計(續) (9) 金融工具(續) (a) 金融資產(續) (ii) 減值(續) 當單項金融資產無法以合理成本評估預期信用損失的信息時，本集團依據信用風險特征將應收款項劃分為若干組合，在組合基礎上計算預期信用損失，確定組合的依據和計提方法如下： 組合一 銀行承兌匯票、理財產品及利息 組合二 應收賬款組合 組合三 保證金、押金、等其他應收款組合 對于劃分為組合的應收賬款和因銷售商品、提供勞務等日常經營活動形成的應收票據和應收款項融資，本集團參考歷史信用損失經驗，結合當前狀況以及對未來經濟狀況的預測，編制應收賬款逾期天數與整個存續期預期信用損失率對照表，計算預期信用損失。除此以外的應收票據、應收款項

290、融資和劃分為組合的其他應收款，本集團參考歷史信用損失經驗，結合當前狀況以及對未來經濟狀況的預測，通過違約風險敞口和未來 12 個月內或整個存續期預期信用損失率，計算預期信用損失。 本集團將計提或轉回的損失準備計入當期損益。對于持有的以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的債務工具，本集團在將減值損失或利得計入當期損益的同時調整其他綜合收益。 (iii) 終止確認 金融資產滿足下列條件之一的，予以終止確認：(1) 收取該金融資產現金流量的合同權利終止；(2) 該金融資產已轉移，且本集團將金融資產所有權上幾乎所有的風險和報酬轉移給轉入方； (3) 該金融資產已轉移，雖然本集團既沒有轉移也沒有保留金

291、融資產所有權上幾乎所有的風險和報酬，但是放棄了對該金融資產控制。 其他權益工具投資終止確認時，其賬面價值與收到的對價以及原直接計入其他綜合收益的公允價值變動累計額之和的差額，計入留存收益；其余金融資產終止確認時，其賬面價值與收到的對價以及原直接計入其他綜合收益的公允價值變動累計額之和的差額，計入當期損益。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 84 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (9) 金融工具(續) (b) 金融負債 金融負債于初始確認時分類為以攤余成本計量的金融負債和以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債。 本集團的金融負債主要為以攤余成本計量

292、的金融負債，包括應付票據、應付賬款、其他應付款、借款及應付債券等。該類金融負債按其公允價值扣除交易費用后的金額進行初始計量，并采用實際利率法進行后續計量。期限在一年以下(含一年)的，列示為流動負債；期限在一年以上但自資產負債表日起一年內(含一年)到期的，列示為一年內到期的非流動負債；其余列示為非流動負債。 當金融負債的現時義務全部或部分已經解除時，本集團終止確認該金融負債或義務已解除的部分。終止確認部分的賬面價值與支付的對價之間的差額，計入當期損益。 (c) 金融工具的公允價值確定 存在活躍市場的金融工具，以活躍市場中的報價確定其公允價值。不存在活躍市場的金融工具，采用估值技術確定其公允價值。

293、在估值時，本集團采用在當前情況下適用并且有足夠可利用數據和其他信息支持的估值技術，選擇與市場參與者在相關資產或負債的交易中所考慮的資產或負債特征相一致的輸入值，并盡可能優先使用相關可觀察輸入值。在相關可觀察輸入值無法取得或取得不切實可行的情況下，使用不可觀察輸入值。 (10) 存貨 (a) 分類 存貨包括原材料、在產品、產成品、周轉材料及房地產開發成本等，按成本與可變現凈值孰低計量。房地產開發產品的成本包括土地出讓金、基礎配套設施支出、建筑安裝工程支出、開發項目完工之前所發生的借款費用及開發過程中的其他相關費用。 (b) 發出存貨的計價方法 存貨發出時的成本按加權平均法核算，庫存商品和在產品成

294、本包括原材料、直接人工以及在正常生產能力下按系統的方法分配的制造費用。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 85 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (10) 存貨(續) (c) 存貨可變現凈值的確定依據及存貨跌價準備的計提方法 存貨跌價準備按存貨成本高于其可變現凈值的差額計提?？勺儸F凈值按日?；顒又?，以存貨的估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用以及相關稅費后的金額確定。 (d) 本集團的存貨盤存制度采用永續盤存制。 (e) 低值易耗品和包裝物的攤銷方法 周轉材料包括低值易耗品和包裝物等，低值易耗品采用分次攤銷法、包裝物采用一次轉銷法進行攤

295、銷。 (11) 長期股權投資 長期股權投資包括：本公司對子公司的長期股權投資、本集團對聯營企業的長期股權投資。 子公司為本公司能夠對其實施控制的被投資單位。聯營企業為本集團能夠對其財務和經營決策具有重大影響的被投資單位。 對子公司的投資，在公司財務報表中按照成本法確定的金額列示，在編制合并財務報表時按權益法調整后進行合并；對聯營企業投資采用權益法核算。 (a) 投資成本確定 對于企業合并形成的長期股權投資：同一控制下企業合并取得的長期股權投資，在合并日按照被合并方所有者權益在最終控制方合并財務報表中的賬面價值的份額作為投資成本；非同一控制下企業合并取得的長期股權投資，按照合并成本作為長期股權投

296、資的投資成本。 對于以企業合并以外的其他方式取得的長期股權投資：支付現金取得的長期股權投資，按照實際支付的購買價款作為初始投資成本；發行權益性證券取得的長期股權投資，以發行權益性證券的公允價值作為初始投資成本。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 86 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (11) 長期股權投資(續) (b) 后續計量及損益確認方法 采用成本法核算的長期股權投資，按照初始投資成本計量，被投資單位宣告分派的現金股利或利潤，確認為投資收益計入當期損益。 采用權益法核算的長期股權投資，初始投資成本大于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的

297、，以初始投資成本作為長期股權投資成本；初始投資成本小于投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值份額的，其差額計入當期損益，并相應調增長期股權投資成本。 采用權益法核算的長期股權投資，本集團按應享有或應分擔的被投資單位的凈損益份額確認當期投資損益。確認被投資單位發生的凈虧損，以長期股權投資的賬面價值以及其他實質上構成對被投資單位凈投資的長期權益減記至零為限，但本集團負有承擔額外損失義務且符合預計負債確認條件的，繼續確認預計將承擔的損失金額。被投資單位除凈損益、其他綜合收益和利潤分配以外所有者權益的其他變動，調整長期股權投資的賬面價值并計入資本公積。被投資單位分派的利潤或現金股利于宣告分派時按照

298、本集團應分得的部分，相應減少長期股權投資的賬面價值。本集團與被投資單位之間未實現的內部交易損益按照持股比例計算歸屬于本集團的部分，予以抵銷，在此基礎上確認投資損益。本集團與被投資單位發生的內部交易損失，其中屬于資產減值損失的部分，相應的未實現損失不予抵銷。 (c) 確定對被投資單位具有控制及重大影響的依據 控制是指擁有對被投資單位的權力，通過參與被投資單位的相關活動而享有可變回報，并且有能力運用對被投資單位的權力影響其回報金額。 重大影響是指對被投資單位的財務和經營政策有參與決策的權力，但并不能夠控制或者與其他方一起共同控制這些政策的制定。 (d) 長期股權投資減值 對子公司及聯營企業的長期股

299、權投資，當其可收回金額低于其賬面價值時，賬面價值減記至可收回金額(附注二(18)。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 87 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (12) 投資性房地產 投資性房地產包括已出租的土地使用權和以出租為目的的建筑物以及正在建造或開發過程中將用于出租的建筑物，以成本進行初始計量。與投資性房地產有關的后續支出，在相關的經濟利益很可能流入本集團且其成本能夠可靠的計量時，計入投資性房地產成本；否則，于發生時計入當期損益。 本集團采用成本模式對所有投資性房地產進行后續計量，按其預計使用壽命及凈殘值率對投資性房地產計提折舊。投資性房地產的預計

300、使用壽命、凈殘值率及年折舊率列示如下： 預計使用壽命 預計凈殘值率 年折舊率 房屋建筑物 20 年 10% 4.50% 土地使用權 41 年 - 2.44% 投資性房地產的用途改變為自用時，自改變之日起，將該投資性房地產轉換為固定資產。自用房地產的用途改變為賺取租金或資本增值時，自改變之日起，將固定資產轉換為投資性房地產。發生轉換時，以轉換前的賬面價值作為轉換后的入賬價值。 對投資性房地產的預計使用壽命、預計凈殘值和折舊方法于每年年度終了進行復核并作適當調整。 當投資性房地產被處置、或者永久退出使用且預計不能從其處置中取得經濟利益時，終止確認該項投資性房地產。投資性房地產出售、轉讓、報廢或毀損

301、的處置收入扣除其賬面價值和相關稅費后的金額計入當期損益。 (13) 固定資產 (a) 固定資產確認及初始計量 固定資產包括房屋及建筑物、機器設備、運輸工具以及辦公設備等。 固定資產在與其有關的經濟利益很可能流入本集團、且其成本能夠可靠計量時予以確認。購置或新建的固定資產按取得時的成本進行初始計量。 與固定資產有關的后續支出，在與其有關的經濟利益很可能流入本集團且其成本能夠可靠計量時，計入固定資產成本；對于被替換的部分，終止確認其賬面價值；所有其他后續支出于發生時計入當期損益。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 88 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (1

302、3) 固定資產(續) (b) 固定資產的折舊方法 固定資產折舊采用年限平均法并按其入賬價值減去預計凈殘值后在預計使用壽命內計提。對計提了減值準備的固定資產，則在未來期間按扣除減值準備后的賬面價值及依據尚可使用年限確定折舊額。 固定資產的預計使用壽命、凈殘值率及年折舊率列示如下： 預計使用壽命 預計凈殘值率 年折舊率 房屋及建筑物 -房屋及建筑物 20 年/35 年 10% 4.5%/2.6% -公共設施 10 年 10% 9% 機器設備 -防治污染設備 10 年 10% 9% -主機設備 8 年/12 年 10% 11.3%/7.5% -輔助設備 6 年/10 年 10% 15%/9% 運輸設

303、備 5 年 10% 18% 辦公設備 6 年 10% 15% 對固定資產的預計使用壽命、預計凈殘值和折舊方法于每年年度終了進行復核并作適當調整。 (c) 當固定資產的可收回金額低于其賬面價值時，賬面價值減記至可收回金額(附注二(18)。 (d) 固定資產的處置 當固定資產被處置、或者預期通過使用或處置不能產生經濟利益時，終止確認該固定資產。固定資產出售、轉讓、報廢或毀損的處置收入扣除其賬面價值和相關稅費后的金額計入當期損益。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 89 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (14) 在建工程 在建工程按實際發生的成本計量。實際成

304、本包括建筑成本、安裝成本以及其他為使在建工程達到預定可使用狀態所發生的必要支出。在建工程在達到預定可使用狀態時，轉入固定資產并自次月起開始計提折舊。當在建工程的可收回金額低于其賬面價值時，賬面價值減記至可收回金額(附注二(18)。 (15) 借款費用 本集團發生的可直接歸屬于需要經過相當長時間的購建活動才能達到預定可使用狀態之資產的購建的借款費用，在資產支出及借款費用已經發生、為使資產達到預定可使用狀態所必要的購建活動已經開始時，開始資本化并計入該資產的成本。當購建的資產達到預定可使用狀態時停止資本化，其后發生的借款費用計入當期損益。如果資產的購建活動發生非正常中斷，并且中斷時間連續超過 3

305、個月，暫停借款費用的資本化，直至資產的購建活動重新開始。 對于為購建符合資本化條件的資產而占用的一般借款，按照累計資產支出超過專門借款部分的資本支出加權平均數乘以所占用一般借款的加權平均實際利率計算確定一般借款借款費用的資本化金額。實際利率為將借款在預期存續期間或適用的更短期間內的未來現金流量折現為該借款初始確認金額所使用的利率。 (16) 無形資產 無形資產包括土地使用權、計算機軟件等，以成本計量。 (a) 土地使用權 土地使用權按使用年限 40-50 年平均攤銷。外購土地及建筑物的價款難以在土地使用權與建筑物之間合理分配的，全部作為固定資產。 (b) 計算機軟件 計算機軟件按預計使用年限

306、5 年平均攤銷。 (c) 定期復核使用壽命和攤銷方法 對使用壽命有限的無形資產的預計使用壽命及攤銷方法于每年年度終了進行復核并作適當調整。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 90 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (16) 無形資產(續) (d) 研究與開發 內部研究開發項目支出根據其性質以及研發活動最終形成無形資產是否具有較大不確定性，被分為研究階段支出和開發階段支出。 研究階段的支出，于發生時計入當期損益。開發階段的支出，只有在同時滿足下列條件時，才能予以資本化，即：完成該無形資產以使其能夠使用或出售在技術上具有可行性；具有完成該無形資產并使用或出售

307、的意圖；無形資產產生經濟利益的方式，包括能夠證明運用該無形資產生產的產品存在市場或無形資產自身存在市場，無形資產將在內部使用的，能夠證明其有用性；有足夠的技術、財務資源和其他資源支持，以完成該無形資產的開發，并有能力使用或出售該無形資產；歸屬于該無形資產開發階段的支出能夠可靠地計量。 不滿足上述條件的開發階段的支出，于發生時計入當期損益。以前期間已計入損益的開發支出不在以后期間重新確認為資產。已資本化的開發階段的支出在資產負債表上列示為開發支出，自該項目達到預定用途之日起轉為無形資產。 (e) 無形資產減值 當無形資產的可收回金額低于其賬面價值時，賬面價值減記至可收回金額(附注二(18)。 (

308、17) 長期待攤費用 長期待攤費用包括已經發生但應由本期和以后各期負擔的、分攤期限在一年以上的各項費用，按預計受益期間分期平均攤銷，并以實際支出減去累計攤銷后的凈額列示。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 91 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (18) 長期資產減值 固定資產、在建工程、使用壽命有限的無形資產及對子公司、聯營企業的長期股權投資等，于資產負債表日存在減值跡象的，進行減值測試；尚未達到可使用狀態的無形資產，無論是否存在減值跡象，至少每年進行減值測試。減值測試結果表明資產的可收回金額低于其賬面價值的，按其差額計提減值準備并計入減值損失?？墒栈?/p>

309、金額為資產的公允價值減去處置費用后的凈額與資產預計未來現金流量的現值兩者之間的較高者。資產減值準備按單項資產為基礎計算并確認，如果難以對單項資產的可收回金額進行估計的，以該資產所屬的資產組確定資產組的可收回金額。資產組是能夠獨立產生現金流入的最小資產組合。 上述資產減值損失一經確認，以后期間不予轉回價值得以恢復的部分。 (19) 職工薪酬 職工薪酬是本集團為獲得職工提供的服務或解除勞動關系而給予的各種形式的報酬或補償，包括短期薪酬、離職后福利、辭退福利和其他長期職工福利等。 (a) 短期薪酬 短期薪酬包括工資、獎金、津貼和補貼、職工福利費、醫療保險費、工傷保險費、生育保險費、住房公積金、工會和

310、教育經費、短期帶薪缺勤等。本集團在職工提供服務的會計期間，將實際發生的短期薪酬確認為負債，并計入當期損益或相關資產成本。其中，非貨幣性福利按照公允價值計量。 (b) 離職后福利 本集團將離職后福利計劃分類為設定提存計劃。設定提存計劃是本集團向獨立的基金繳存固定費用后，不再承擔進一步支付義務的離職后福利計劃；于報告期內，本集團的離職后福利主要是為員工繳納的基本養老保險和失業保險，均屬于設定提存計劃。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 92 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (19) 職工薪酬(續) (b) 離職后福利(續) 基本養老保險 本集團職工參加了由

311、當地勞動和社會保障部門組織實施的社會基本養老保險。本集團以當地規定的社會基本養老保險繳納基數和比例，按月向當地社會基本養老保險經辦機構繳納養老保險費。職工退休后，當地勞動及社會保障部門有責任向已退休員工支付社會基本養老金。本集團在職工提供服務的會計期間，將根據上述社保規定計算應繳納的金額確認為負債，并計入當期損益或相關資產成本。 (c) 辭退福利 本集團在職工勞動合同到期之前解除與職工的勞動關系、或者為鼓勵職工自愿接受裁減而提出給予補償，在本集團不能單方面撤回解除勞動關系計劃或裁減建議時和確認與涉及支付辭退福利的重組相關的成本費用時兩者孰早日，確認因解除與職工的勞動關系給予補償而產生的負債，同

312、時計入當期損益。 (20) 股利分配 現金股利于股東大會批準的當期，確認為負債。 (21) 預計負債 因產品質量保證等形成的現時義務，當履行該義務很可能導致經濟利益的流出，且其金額能夠可靠計量時，確認為預計負債。 預計負債按照履行相關現時義務所需支出的最佳估計數進行初始計量，并綜合考慮與或有事項有關的風險、不確定性和貨幣時間價值等因素。貨幣時間價值影響重大的，通過對相關未來現金流出進行折現后確定最佳估計數；因隨著時間推移所進行的折現還原而導致的預計負債賬面價值的增加金額，確認為利息費用。 于資產負債表日，對預計負債的賬面價值進行復核并作適當調整，以反映當前的最佳估計數。 預期在資產負債表日起一

313、年內需支付的預計負債，列示為其他流動負債。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 93 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (22) 股份支付 本集團的股份支付為以權益結算的股份支付。以權益結算的股份支付，是指集團為獲取服務以股份或其他權益工具作為對價進行結算的交易。 以權益結算的股份支付換取職工提供服務的，以授予職工權益工具的公允價值計量。授予后立即可行權的，在授予日按照公允價值計入相關成本或費用，相應增加資本公積。完成等待期內的服務或達到規定業績條件才可行權的，在等待期內每個資產負債表日，本集團根據最新取得的可行權職工人數變動、是否達到規定業績條件等后續信

314、息對可行權權益工具數量作出最佳估計，以此為基礎，按照授予日的公允價值，將當期取得的服務計入相關成本或費用，相應增加資本公積。 在滿足業績條件和服務期限條件的期間，應確認以權益結算的股份支付的成本或費用，并相應增加資本公積?？尚袡嗳罩?，于每個資產負債表日為以權益結算的股份支付確認的累計金額反映了等待期已屆滿的部分以及本集團對最終可行權的權益工具數量的最佳估計。 對于最終未能達到可行權條件的股份支付，不確認成本或費用，除非可行權條件是市場條件或非可行權條件，此時無論是否滿足市場條件或非可行權條件，只要滿足所有可行權條件中的非市場條件，即視為可行權。 企業若以不利于職工的方式修改條款和條件，企業仍

315、應繼續對取得的服務進行會計處理，如同該變更從未發生，除非企業取消了部分或全部已授予的權益工具。此外，任何增加所授予權益工具公允價值的修改，或在修改日對職工有利的變更，均確認取得服務的增加。 如果取消了以權益結算的股份支付，則于取消日作為加速行權處理，立即確認尚未確認的金額。職工或其他方能夠選擇滿足非可行權條件但在等待期內未滿足的，作為取消以權益結算的股份支付處理。但是，如果授予新的權益工具，并在新權益工具授予日認定所授予的新權益工具是用于替代被取消的權益工具的，則以與處理原權益工具條款和條件修改相同的方式，對所授予的替代權益工具進行處理。 (23) 回購股份 回購自身權益工具支付的對價和交易費

316、用，減少股東權益。除股份支付之外，發行、回購、出售或注銷自身權益工具，均不確認任何利得或損失。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 94 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (24) 收入確認 收入的金額按照本集團在日常經營活動中銷售商品和提供勞務時，已收或應收合同或協議價款的公允價值確定。收入按扣除銷售折讓及銷售退回的凈額列示。 與交易相關的經濟利益很可能流入本集團、相關的收入能夠可靠計量且滿足下列各項經營活動的特定收入確認標準時，確認相關的收入： (a) 銷售商品 在已將產品所有權上的主要風險和報酬轉移給購貨方，并且不再對該產品實施繼續管理和控制、與交易

317、相關的經濟利益能夠流入本集團、相關的收入能夠可靠計量時，確認收入。 (b) 房產銷售收入 房產銷售收入僅在與房產所有權相關的所有重大風險和收益轉移給買方時確認，即相關房產竣工后并根據銷售合同將房產交付給買方、且能合理確保收取有關應收賬款時，確認收入。確認收入前已售房產收取的按揭款及分期付款計入預收賬款核算。 (c) 利息收入 利息收入按存款的存續期間和協議約定利率計算確認。 (d) 租賃收入 經營租賃的租金收入在租賃期內的各個期間按直線法確認為當期損益，或有租金在實際發生時計入當期損益。 (25) 政府補助 政府補助為本集團從政府無償取得的貨幣性資產或非貨幣性資產，包括稅費返還、財政補貼等。

318、政府補助在本集團能夠滿足其所附的條件并且能夠收到時，予以確認。政府補助為貨幣性資產的，按照收到或應收的金額計量。政府補助為非貨幣性資產的，按照公允價值計量；公允價值不能可靠取得的，按照名義金額計量。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 95 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (25) 政府補助(續) 與資產相關的政府補助，是指企業取得的、用于購建或以其他方式形成長期資產的政府補助。與收益相關的政府補助是指除與資產相關的政府補助之外的政府補助。 本集團將與資產相關的政府補助確認為遞延收益，并在相關資產使用壽命內按照合理、系統的方法分攤計入損益；與收益相關的政

319、府補助，用于補償以后期間的相關成本費用或損失的，確認為遞延收益，并在確認相關成本費用或損失的期間，計入當期損益，用于補償已發生的相關費用或損失的，直接計入當期損益。 與日?；顒酉嚓P的政府補助納入營業利潤，與日?；顒訜o關的政府補助計入營業外收支。 (26) 遞延所得稅資產和遞延所得稅負債 遞延所得稅資產和遞延所得稅負債根據資產和負債的計稅基礎與其賬面價值的差額(暫時性差異)計算確認。對于按照稅法規定能夠于以后年度抵減應納稅所得額的可抵扣虧損，確認相應的遞延所得稅資產。對于既不影響會計利潤也不影響應納稅所得額(或可抵扣虧損)的非企業合并的交易中產生的資產或負債的初始確認形成的暫時性差異，不確認相應

320、的遞延所得稅資產和遞延所得稅負債。于資產負債表日，遞延所得稅資產和遞延所得稅負債，按照預期收回該資產或清償該負債期間的適用稅率計量。 遞延所得稅資產的確認以很可能取得用來抵扣可抵扣暫時性差異、可抵扣虧損和稅款抵減的應納稅所得額為限。 對與子公司及聯營企業投資相關的應納稅暫時性差異，確認遞延所得稅負債，除非本集團能夠控制該暫時性差異轉回的時間且該暫時性差異在可預見的未來很可能不會轉回。對與子公司及聯營企業投資相關的可抵扣暫時性差異，當該暫時性差異在可預見的未來很可能轉回且未來很可能獲得用來抵扣可抵扣暫時性差異的應納稅所得額時，確認遞延所得稅資產。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019

321、年度報告全文 - 96 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (26) 遞延所得稅資產和遞延所得稅負債(續) 同時滿足下列條件的遞延所得稅資產和遞延所得稅負債以抵銷后的凈額列示： 遞延所得稅資產和遞延所得稅負債與同一稅收征管部門對本集團內同一納稅主體征收的所得稅相關； 本集團內該納稅主體擁有以凈額結算當期所得稅資產及當期所得稅負債的法定權利。 (27) 租賃 實質上轉移了與資產所有權有關的全部風險和報酬的租賃為融資租賃。其他的租賃為經營租賃。 (a) 經營租賃 經營租賃的租金支出在租賃期內按照直線法計入當期損益。 經營租賃的租金收入在租賃期內按照直線法確認，或有租金在實際發生時計入當期損益

322、。 (28) 分部信息 本集團以內部組織結構、管理要求、內部報告制度為依據確定經營分部，以經營分部為基礎確定報告分部并披露分部信息。 經營分部是指本集團內同時滿足下列條件的組成部分：(1) 該組成部分能夠在日?；顒又挟a生收入、發生費用；(2)本集團管理層能夠定期評價該組成部分的經營成果，以決定向其配置資源、評價其業績；(3)本集團能夠取得該組成部分的財務狀況、經營成果和現金流量等有關會計信息。兩個或多個經營分部具有相似的經濟特征，并且滿足一定條件的，則可合并為一個經營分部。 由于本集團收入及業績主要源自印制電路板的銷售業務，本集團綜合進行業績評價，審閱整體印制電路板的財務狀況、經營成果和現金流

323、量，且本集團資產主要在中國境內，本公司管理層未呈列分部分析。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 97 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (29) 重要會計估計和判斷 本集團根據歷史經驗和其他因素，包括對未來事項的合理預期，對所采用的重要會計估計和關鍵判斷進行持續的評價。 (a) 采用會計政策的關鍵判斷 下列重要會計估計及關鍵假設存在會導致下一會計年度資產和負債的賬面價值出現重大調整的重要風險： (i) 金融資產的分類 本集團在確定金融資產的分類時涉及的重大判斷包括業務模式及合同現金流量特征的分析等。 本集團在金融資產組合的層次上確定管理金融資產的業務模式

324、，考慮的因素包括評價和向關鍵管理人員報告金融資產業績的方式、影響金融資產業績的風險及其管理方式、以及相關業務管理人員獲得報酬的方式等。 本集團在評估金融資產的合同現金流量是否與基本借貸安排相一致時，存在以下主要判斷：本金是否可能因提前還款等原因導致在存續期內的時間分布或者金額發生變動；利息是否僅包括貨幣時間價值、信用風險、其他基本借貸風險以及與成本和利潤的對價。例如，提前償付的金額是否僅反映了尚未支付的本金及以未償付本金為基礎的利息，以及因提前終止合同而支付的合理補償。 (ii) 信用風險顯著增加的判斷 本集團判斷信用風險顯著增加的主要標準為開始逾期，或者以下一個或多個指標發生顯著變化：債務人

325、所處的經營環境、內外部信用評級、實際或預期經營成果的顯著變化、擔保物價值或擔保方信用評級的顯著下降等。 本集團判斷已發生信用減值的主要標準為逾期天數超過三年以上(即，已發生違約)，或者符合以下一個或多個條件：債務人發生重大財務困難，進行其他債務重組或很可能破產等。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 98 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (29) 重要會計估計和判斷(續) (b) 重要會計估計及其關鍵假設 (i) 預期信用損失的計量 本集團通過違約風險敞口和預期信用損失率計算預期信用損失，并基于違約概率和違約損失率確定預期信用損失率。在確定預期信用損失率

326、時，本集團使用內部歷史信用損失經驗等數據，并結合當前狀況和前瞻性信息對歷史數據進行調整。在考慮前瞻性信息時，本集團使用的指標包括經濟下滑的風險、預期失業率的增長、外部市場環境、技術環境和客戶情況的變化等。本集團定期監控并復核與預期信用損失計算相關的假設。上述估計技術和關鍵假設于 2019 年度未發生重大變化。 (ii) 存貨跌價準備 于資產負債表日，存貨按照成本與可變現凈值孰低計量，對成本高于可變現凈值的，計提存貨跌價準備，計入當期損益。這要求管理層分析存貨的估計售價、至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用以及相關稅費，來判斷可變現凈值是否低于存貨成本(附注二(10)。 (iii) 投資性

327、房地產和固定資產折舊 本集團的管理層為其投資性房地產和固定資產確定估計可使用年限及殘值率。此估計是以管理層在行業運營方面的經驗及投資性房地產和固定資產的狀況為基準，并可能因實際使用及改良情況，或者因科技創新及行業周期的變化而出現大幅變動。 本集團至少于每年年度終了對投資性房地產和固定資產的使用壽命和預計凈殘值進行復核。本年度本集團管理層未發現使本集團投資性房地產和固定資產使用壽命縮短或延長及需改變預計凈殘值的情況(附注二(12)、(13) )。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 99 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (29) 重要會計估計和判斷(續)

328、(b) 重要會計估計及其關鍵假設(續) (iv) 所得稅及遞延所得稅資產 本集團在正常的經營活動中，涉及的部分交易事項的最終稅務處理都存在不確定性，在計提的所得稅費用時本集團需要作出重大判斷。本集團就未來是否需要繳納額外稅款進行估計，并確認相應的所得稅負債。如果這些稅務事項的最終認定結果與最初入賬的金額存在差異，該差異將對作出上述最終認定期間的所得稅費用和遞延所得稅的金額產生影響。 本集團估計未來可能可以抵銷暫時性差異或可抵扣虧損的應納稅所得額，并確認相應與暫時性差異及可抵扣虧損有關的遞延所得稅資產。如果后期的估計金額與原估計不同，則該差異將對估計出現變動期間的遞延稅項資產及所得稅費用的金額產

329、生影響。 (v) 質量保證金 本集團根據合約條款、現有知識及歷史經驗，對產品質量保證計提相應準備。在該等或有事項已經形成一項現實義務，且履行該等現實義務很可能導致經濟利益流出本集團的情況下，以最佳估計數進行計量。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 100 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (30) 重要會計政策變更 財政部于 2017 年頒布了修訂后的企業會計準則第 22 號金融工具確認和計量、企業會計準則第 23 號金融資產轉移、企業會計準則第 24 號套期保值及企業會計準則第 37 號金融工具列報等(以下合稱“新金融工具準則”)，并于 2019 年頒

330、布了關于修訂印發 2019 年度一般企業財務報表格式的通知(財會20196 號)及修訂后的企業會計準則第 7 號非貨幣性資產交換(以下簡稱“非貨幣性資產交換準則”)和企業會計準則第 12 號債務重組(以下簡稱“債務重組準則”)，本集團已采用上述準則和通知編制 2019 年度財務報表。修訂后非貨幣性資產交換準則及債務重組準則對本集團及本公司無顯著影響，其他修訂對本集團及本公司報表的影響列示如下： (a) 一般企業報表格式的修改 (i) 對合并和公司資產負債表的影響列示如下： 會計政策變更的內容和原因 受影響的報表項目名稱 影響金額 本集團 本公司 2018 年 12 月 31 日 2018 年

331、1 月 1 日 2018 年 12 月 31 日 2018 年 1 月 1 日 本集團將應收票據及應收賬款項目分拆為應收賬款項目和應收票據項目。 應收賬款 1,562,336,638 1,231,679,618 1,258,224,322 944,788,744 應收票據 51,950,853 121,011,337 51,708,388 120,655,817 應收票據及應收賬款 (1,614,287,491) (1,352,690,955) (1,309,932,710) (1,065,444,561) 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 101 - (二)

332、主要會計政策和會計估計(續) (30) 重要會計政策變更(續) (a) 一般企業報表格式的修改(續) (i) 對合并和公司資產負債表的影響列示如下(續)： 會計政策變更的內容和原因 受影響的報表項目名稱 影響金額 本集團 本公司 2018 年 12 月 31 日 2018 年 1 月 1 日 2018 年 12 月 31 日 2018 年 1 月 1 日 本集團將應付票據及應付賬款項目分拆為應付賬款項目和應付票據項目。 應付賬款 1,219,241,832 1,014,928,322 910,759,044 752,710,762 應付票據 84,552,227 38,360,722 84,5

333、52,227 38,360,722 應付票據及應付賬款 (1,303,794,059) (1,053,289,044) (995,311,271) (791,071,484) (b) 金融工具 根據新金融工具準則的相關規定，本集團及本公司對于首次執行該準則的累積影響數調整 2019 年年初留存收益以及財務報表其他相關項目金額，比較財務報表未重列。于 2018 年 12 月 31 日及 2019 年 1 月 1 日，本集團和本公司均沒有指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 102 - (二) 主要會計政策和會計估計

334、(續) (30) 重要會計政策變更(續) (b) 金融工具(續) (i) 于 2019 年 1 月 1 日，本集團合并財務報表中金融資產按照原金融工具準則和新金融工具準則的規定進行分類和計量的結果對比表： 原金融工具準則 新金融工具準則 列報項目 計量類別 賬面價值 列報項目 計量類別 賬面價值 貨幣資金 攤余成本 279,925,304 貨幣資金 攤余成本 279,925,304 應收票據 攤余成本 51,950,853 應收票據 攤余成本 51,950,853 應收賬款 攤余成本 1,562,336,638 應收賬款 攤余成本 1,562,336,638 其他應收款 攤余成本 321,78

335、0,387 其他應收款 攤余成本 321,780,387 其他流動資產 攤余成本 144,500,000 其他應收款 攤余成本 144,500,000 可供出售金融資產 以公允價值計量且其變動計 入其他綜合收益(權益工具) 17,738,900 其他權益工具投資 以公允價值計量且其變 動計入其他綜合收益 17,738,900 以公允價值計量且其變動 計入當期損益的金融資產 以公允價值計量且其變動計 入當期損益 130,694,740 交易性金融資產 以公允價值計量且其變 動計入當期損益 130,694,740 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 103 - (二)

336、 主要會計政策和會計估計(續) (30) 重要會計政策變更(續) (b) 金融工具(續) (i) 于2019年1月1日，本公司財務報表中金融資產按照原金融工具準則和新金融工具準則的規定進行分類和計量的結果對比表： 原金融工具準則 新金融工具準則 列報項目 計量類別 賬面價值 列報項目 計量類別 賬面價值 貨幣資金 攤余成本 62,293,315 貨幣資金 攤余成本 62,293,315 應收票據 攤余成本 51,708,388 應收票據 攤余成本 51,708,388 應收賬款 攤余成本 1,258,224,322 應收賬款 攤余成本 1,258,224,322 其他應收款 攤余成本 407,

337、114,302 其他應收款 攤余成本 407,114,302 其他流動資產 攤余成本 140,000,000 其他應收款 攤余成本 140,000,000 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 以公允價值計量且其變動計入當期損益 130,694,740 交易性金融資產 以公允價值計量且其 變動計入當期損益 130,694,740 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 104 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (30) 重要會計政策變更(續) (b) 金融工具(續)： (ii) 于 2019 年 1 月 1 日，本集團及本公司根據新金融工具準則下的計量

338、類別，將原金融資產賬面價值調整為新金融工具準則下的賬面價值的調節表： 新金融工具準則下的計量類別 注釋 以攤余成本計量的金融資產 表 1 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 表 2 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產 表 3 表 1：新金融工具準則下以攤余成本計量的金融資產 注釋 賬面價值 合并 公司 貨幣資金 2018 年 12 月 31 日 279,925,304 62,293,315 減：轉出至以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產(新金融工具準則) - - 2019 年 1 月 1 日 279,925,304 62,293,315 應收款項(注釋 1) 2

339、018 年 12 月 31 日 1,936,067,878 1,717,047,012 加：其他流動資產轉入(原金融資產準則） i) 144,500,000 140,000,000 重新計量：預期信用損失合計 - - 2019 年 1 月 1 日 2,080,567,878 1,857,047,012 以攤余成本計量的金融資產合計(新金融工具準則) 2,360,493,182 1,919,340,327 注釋 1：于 2018 年 12 月 31 日和 2019 年 1 月 1 日，應收款項余額包括應收票據、應收賬款和其他應收款。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文

340、- 105 - (二) 主要會計政策和會計估計(續) (30) 重要會計政策變更(續) (b) 金融工具(續)： (ii) 于 2019 年 1 月 1 日，本集團及本公司根據新金融工具準則下的計量類別，將原金融資產賬面價值調整為新金融工具準則下的賬面價值的調節表(續)： 表 2：新金融工具準則下以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 注釋 賬面價值 合并 公司 交易性金融資產(含其他非流動金融資產) 2018 年 12 月 31 日 加：自衍生金融資產轉入(原金融工具準則) 130,694,740 130,694,740 重新計量：由攤余成本計量變為公允價值計量 - - 2019 年

341、1 月 1 日 130,694,740 130,694,740 衍生金融資產 2018 年 12 月 31 日 130,694,740 130,694,740 減：轉出至交易性金融資產(新金融工具準則) (130,694,740) (130,694,740) 2019 年 1 月 1 日 - - 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融 資產合計(新金融工具準則) 130,694,740 130,694,740 表 3：新金融工具準則下以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產 注釋 賬面價值 合并 公司 其他權益工具投資 2018 年 12 月 31 日 加：自可供出售金融資產轉入(原

342、金融工具準則) ii) 17,738,900 - 重新計量：由成本計量變為公允價值計量 - - 2019 年 1 月 1 日 17,738,900 - 可供出售金融資產 2018 年 12 月 31 日 17,738,900 - 減：轉出至以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產 (新金融工具準則) ii) (17,738,900) - 2019 年 1 月 1 日 - - 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金額資產合計(新金融工具準則) 17,738,900 - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 106 - (二) 主要會計政策和會計估計(續)

343、(30) 重要會計政策變更(續) (b) 金融工具(續) 注釋 i)：于 2018 年 12 月 31 日,本集團及本公司持有其他流動資產(國債逆回購)144,500,000 元，于2019 年 1 月 1 日，本集團及本公司列示為其他應收款。 注釋 ii)：于 2018 年 12 月 31 日,本集團持有可供出售金融資產(新三板股票)17,738,900 元，本集團列示為其他權益工具。 (iii) 于 2019 年 1 月 1 日，本集團將原金融資產減值準備調整為按照新金融工具準則規定的損失準備的調節表： 計量類別 按原金融工具準則計提的損失準備 重分類 重新計量 按照新金融工具準則計提的損

344、失準備 以攤余成本計量的金融資產 應收賬款減值準備 (15,766,400) - - (15,766,400) (iv) 于 2019 年 1 月 1 日，本公司將原金融資產減值準備調整為按照新金融工具準則規定的損失準備的調節表： 計量類別 按原金融工具準則計提的損失準備 重分類 重新計量 按照新金融工具準則計提的損失準備 以攤余成本計量的金融資產 應收賬款減值準備 (10,189,560) - - (10,189,560) 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 107 - (三) 稅項 (1) 本集團適用的主要稅種及其稅率列示如下： 稅種 計稅依據 稅率 企業所得

345、稅 應納稅所得額 15%及 25% 增值稅(a) 應納稅增值額(應納稅額按應納稅銷售額乘以適用稅率扣除當期允許抵扣的進項稅后的余額計算) 16%、13%、10%、9%、 6%及 5% 城市維護建設稅 繳納的增值稅稅額 7% 教育費附加 繳納的增值稅稅額 3% 地方教育費附加 繳納的增值稅稅額 2% 房產稅 應稅房屋的計稅余值或租金收入 1.2%/12% (a) 根據財政部、稅務總局及海關總署頒布的關于深化增值稅改革有關政策的公告(財政部 稅務總局 海關總署公告 2019 年第 39 號)及相關規定，自2019 年 4 月 1 日起，本集團的銷售商品業務收入適用的增值稅稅率為 13%，2019

346、年 4 月 1 日前該業務適用的增值稅稅率為 16%。 (2) 稅收優惠 本公司2018年獲得了由江蘇省科學技術廳、江蘇省財政廳、江蘇省國家稅務局及江蘇省地方稅務局頒發的高新技術企業證書 ( 證書編號為GR201832008275)，該證書的有效期為3年。根據中華人民共和國企業所得稅法第二十八條的有關規定，2019年度本公司適用的企業所得稅稅率為15%。 本公司的子公司昆山滬利微電有限公司2019年獲得了由江蘇省科學技術廳、江蘇省財政廳、江蘇省國家稅務局及江蘇省地方稅務局頒發的高新技術企業證書(證書編號為GR201932010265)，該證書的有效期為3年。根據中華人民共和國企業所得稅法第二十

347、八條的有關規定，2019年度該公司適用的企業所得稅稅率為15%。 本公司的子公司黃石滬士電子有限公司 2018 年獲得了由湖北省科學技術廳、湖北省財政廳、湖北省國家稅務局及湖北省地方稅務局頒發的高新技術企業證書(證書編號為 GR201842001640)，該證書的有效期為 3 年。根據中華人民共和國企業所得稅法第二十八條的有關規定，2019 年度該公司適用的企業所得稅稅率為 15%。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 108 - （四）合并財務報表項目附注 (1) 貨幣資金 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 庫存現金 134,2

348、39 143,122 銀行存款 688,687,498 256,696,048 其他貨幣資金(a) 5,583,816 23,086,134 694,405,553 279,925,304 (a) 于 2019 年 12 月 31 日，人民幣 6,949 元作為商品房首付和貸款資金受房管局監管而受限制(2018 年 12 月 31 日：16,694,788 元)，人民幣 5,576,867 元存放于證券賬戶，不受限制(2018 年 12 月 31 日：4,967,195 元)。于 2018 年12 月 31 日，余額還包括：人民幣 48,600 元的其他貨幣資金，作為 29,790歐元信用證保

349、證金而受限制；人民幣 973,551 元的其他貨幣資金，作為666,000 美元信用證保證金而受限制；人民幣 402,000 元的其他貨幣資金，作為 1,340,000 元保函保證金而受限制。 (2) 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 衍生金融資產 130,694,740 于 2018 年 12 月 31 日，本集團以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產包含購買的兩筆尚未到期的浮動收益理財產品。由于該理財產品含嵌入衍生工具的混合工具，本集團將其直接指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。根據合同條

350、款，該理財產品的收益掛鉤工具為黃金價格，期末需根據掛鉤工具的變動來確定理財產品收益率。因此，該理財產品期末的公允價值根據其收益掛鉤工具以 2018 年 12 月 31 日的觀察值確定。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 109 - （四）合并財務報表項目附注(續) (3) 應收票據 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 銀行承兌匯票 6,847,606 51,950,853 (a) 于 2019 年 12 月 31 日，本集團已背書或已貼現但尚未到期的應收票據如下： 已終止確認 未終止確認 銀行承兌匯票 296,539,567 -

351、(b) 壞賬準備 本集團的應收票據均按照整個存續期信用損失計量壞賬準備。本集團認為所持有的銀行承兌匯票不存在重大的信用風險，不會因銀行違約而產生重大損失，因此未對銀行承兌匯票計提壞賬準備。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 110 - （四）合并財務報表項目附注(續) (4) 應收賬款 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 應收賬款 1,938,498,320 1,578,103,038 減：壞賬準備 (26,583,343) (15,766,400) 1,911,914,977 1,562,336,638 (a) 應收賬款賬齡分析

352、如下： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 一年以內 1,938,431,604 1,578,102,420 一到二年 66,716 618 1,938,498,320 1,578,103,038 (b) 于 2019 年 12 月 31 日，按欠款方歸集的余額前五名的應收賬款匯總分析如下： 余額 壞賬準備金額 占應收賬款余額總額比例 余額前五名的應收賬款總額 1,077,704,674 (12,865,967) 55.59% 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 111 - （四）合并財務報表項目附注(續) (4) 應收賬款(續)

353、(c) 壞賬準備： (i) 本集團對于應收賬款，無論是否存在重大融資成分，均按照整個存續期的預期信用損失計量損失準備。 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 占總額比例 金額 計提比例 金額 占總額比例 金額 計提比例 按信用風險特征組合計提壞賬準備的應收賬款 1,938,498,320 100.00% (26,583,343) 1.37% 1,578,103,038 100.00% (15,766,400) 1.00% 組合計提壞賬準備的應收賬款分析如下： 2019 年 12 月 31 日 賬面余額 壞賬準備 金額

354、整個存續期預期信用損失率 金額 未逾期 1,896,329,693 1.32% (24,954,784) 逾期 1-30日 38,038,425 3.74% (1,421,108) 逾期 31-60 日 2,533,494 4.73% (119,785) 逾期 61-90 日 555,567 4.77% (26,499) 逾期超過 90 日 1,041,141 5.87% (61,167) 1,938,498,320 (26,583,343) (ii) 本年度計提的壞賬準備為 26,583,343 元(2018 年度壞賬準備計提金額為 15,767,032 元)，本年度轉回的壞賬準備為 15,

355、766,400 元(2018 年度壞賬準備轉回金額為 11,985,601 元)。 (d) 本年度無實際核銷的應收賬款(2018 年度：638 元)。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 112 - （四）合并財務報表項目附注(續) (5) 預付款項 (a) 預付款項賬齡分析如下： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 金額 占總額比例 金額 占總額比例 一年以內 10,306,911 100.00% 11,771,317 100.00% (b) 于 2019 年 12 月 31 日，按欠款方歸集的余額前五名的預付款項匯總分析如下：

356、金額 占預付賬款總額比例 余額前五名的預付款項總額 6,044,194 58.64% (6) 其他應收款 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 國債逆回購 361,500,000 理財產品(i) 320,000,000 310,000,000 銀行存款利息 3,503,594 24,181 認證、測試費 2,535,365 730,855 存出保證金 2,339,819 2,755,616 理財產品利息 1,729,773 2,076,836 員工借支款 1,263,497 2,464,343 應收出口退稅 234,054 596,721 國債逆回購利息 146,

357、568 100,142 其他 3,249,647 3,031,693 減：壞賬準備 - - 696,502,317 321,780,387 (i) 于 2019 年 12 月 31 日，本集團購買的尚未到期的銀行保本保收益理財產品本金金額約人民幣 320,000,000 元 (2018 年 12 月 31 日：310,000,000元)，根據合同規定，全部將于一年內到期，到期后利隨本清。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 113 - （四）合并財務報表項目附注(續) (6) 其他應收款(續) (a) 其他應收款賬齡分析如下： 2019 年 12 月 31 日 2

358、018 年 12 月 31 日 一年以內 695,564,764 318,794,275 一到二年 553,943 1,577,317 二年以上 383,610 1,408,795 696,502,317 321,780,387 (b) 損失準備及賬面余額變動表 于 2019 年 12 月 31 日，組合計提壞賬準備其他應收款均處于第一階段分析如下： 2019 年 12 月 31 日 賬面余額 損失準備 金額 金額 計提比例 組合計提： 國債逆回購 361,500,000 - 0.00% 理財產品 320,000,000 - 0.00% 銀行存款利息 3,503,594 - 0.00% 認證、

359、測試費 2,535,365 - 0.00% 存出保證金 2,339,819 - 0.00% 理財產品利息 1,729,773 - 0.00% 員工借支款 1,263,497 - 0.00% 應收出口退稅 234,054 - 0.00% 國債逆回購利息 146,568 - 0.00% 其他 3,249,647 - 0.00% 696,502,317 - (c) 于 2019 年 12 月 31 日，按欠款方歸集的余額前五名的其他應收款分析如下： 性質 余額 賬齡 占其他應收款余額總額比例 壞賬準備 某證券股份有限公司 國債逆回購 361,500,000 一年以內 51.90% - 某銀行股份有限

360、公司 理財產品 190,000,000 一年以內 27.28% - 某銀行股份有限公司 理財產品 130,000,000 一年以內 18.66% - 某供應商 其他應收供應商 1,281,788 一年以內 0.18% - 某天然氣銷售有限公司 存出保證金 987,000 一年以內 0.14% 683,768,788 98.16% - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 114 - （四）合并財務報表項目附注(續) (7) 存貨 (a) 存貨分類如下： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 賬面 余額 存貨跌 價準備 賬面 價值 賬面

361、余額 存貨跌 價準備 賬面 價值 產成品 951,616,550 (46,925,332) 904,691,218 645,534,112 (26,828,632) 618,705,480 在產品 284,574,589 (5,655,168) 278,919,421 191,905,285 (4,722,092) 187,183,193 原材料 97,703,445 (13,433,321) 84,270,124 104,727,437 (16,626,487) 88,100,950 周轉材料 16,044,689 (2,278,409) 13,766,280 14,406,104 (1,1

362、85,958) 13,220,146 房地產開發成本 112,835,168 - 112,835,168 131,615,207 - 131,615,207 1,462,774,441 (68,292,230) 1,394,482,211 1,088,188,145 (49,363,169) 1,038,824,976 (b) 存貨跌價準備分析如下： 2018 年 12 月 31 日 本年計提 本年轉銷 2019 年 12 月 31 日 產成品 26,828,632 46,925,332 (26,828,632) 46,925,332 原材料 16,626,487 13,433,321 (16

363、,626,487) 13,433,321 在產品 4,722,092 5,655,168 (4,722,092) 5,655,168 周轉材料 1,185,958 2,278,409 (1,185,958) 2,278,409 49,363,169 68,292,230 (49,363,169) 68,292,230 (c) 存貨跌價準備情況如下： 確定可變現凈值的具體依據 本年轉銷存貨跌價準備的原因 原材料 估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用以及相關稅費后的金額 投入生產并銷售 在產品 估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用以及相關稅費后的金額 完成生產并

364、銷售 產成品 估計售價減去成本、估計的銷售費用以及相關稅費后的金額 銷售/報廢 周轉材料 估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用以及相關稅費后的金額 投入生產并銷售 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 115 - （四）合并財務報表項目附注(續) (8) 其他流動資產 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 待抵扣增值稅進項 36,363,229 30,642,954 預繳所得稅 1,637,554 - 國債逆回購 144,500,000 其他 - 963,137 38,000,783 176,106,091 (9) 可

365、供出售金融資產 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 以公允價值計量 可供出售權益工具(i) 17,738,900 其他 - 減：列示于其他流動資產的可供 出售金融資產 - 17,738,900 (i) 于 2018 年 12 月 31 日，以公允價值計量的可供出售金融資產主要為本集團投資的某新三板股票，投資占比 8.98%，該投資有活躍的市場報價，公允價值可以可靠計量。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 116 - （四）合并財務報表項目附注(續) (9) 可供出售金融資產(續) (a) 可供出售金融資產相關信息分析如下： 以公允

366、價值計量的可供出售金融資產： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 可供出售權益工具 公允價值 17,738,900 成本 12,449,166 累計計入其他綜合收益 5,289,734 累計計提減值 - 其他 公允價值 - 成本 - 合計 公允價值 17,738,900 成本 12,449,166 累計計入其他綜合收益 5,289,734 累計計提減值 - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 117 - （四）合并財務報表項目附注(續) (10) 長期股權投資 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 聯營

367、企業(a) 122,792,053 135,096,083 減：長期股權投資減值準備 - - 122,792,053 135,096,083 (a) 聯營企業 本年增減變動 2018 年 12 月 31 日 追加投資 減少投資 按權益法調整的凈損益 其他綜合收益調整 其他權 益變動 宣告發放現金股利或利潤 其他 2019 年 12 月 31 日 Schweizer Electronic AG(“Schweizer”) 135,096,083 - - (8,687,043) (2,841,257) - - (775,730) 122,792,053 在聯營企業中的權益相關信息見附注六(2)。 成

368、長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 118 - （四）合并財務報表項目附注(續) (11) 投資性房地產 房屋及建筑物 土地使用權 合計 2018 年 12 月 31 日 7,914,397 1,100,013 9,014,410 本年增加 - - - 2019 年 12 月 31 日 7,914,397 1,100,013 9,014,410 累計折舊 2018 年 12 月 31 日 (4,570,564) (230,237) (4,800,801) 本年計提 (356,148) (26,702) (382,850) 2019 年 12 月 31 日 (4,92

369、6,712) (256,939) (5,183,651) 賬面價值 2019 年 12 月 31 日 2,987,685 843,074 3,830,759 2018 年 12 月 31 日 3,343,833 869,776 4,213,609 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 119 - （四）合并財務報表項目附注(續) (12) 固定資產 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 固定資產 2,610,283,887 2,425,129,725 房屋及建筑物 機器設備 運輸工具 辦公設備 合計 原價 2018 年 12 月 31

370、日 1,166,873,931 3,308,933,634 8,351,261 202,348,255 4,686,507,081 本年增加 購置 - 2,035 - 42,216 44,251 在建工程轉入 176,640,086 324,105,611 466,656 17,741,557 518,953,910 本年減少 處置及報廢 - (22,140,089) (1,299,260) (362,508) (23,801,857) 2019 年 12 月 31 日 1,343,514,017 3,610,901,191 7,518,657 219,769,520 5,181,703,38

371、5 累計折舊 2018 年 12 月 31 日 (287,869,703) (1,791,817,617) (7,033,491) (131,467,742) (2,218,188,553) 本年增加 計提 (40,356,953) (247,966,717) (520,837) (24,759,473) (313,603,980) 本年減少 處置及報廢 - 19,380,747 1,169,185 316,733 20,866,665 2019 年 12 月 31 日 (328,226,656) (2,020,403,587) (6,385,143) (155,910,482) (2,510

372、,925,868) 減值準備 2018 年 12 月 31 日 (8,490,731) (33,036,622) (32,272) (1,629,178) (43,188,803) 本年增加 計提 - (19,062,496) - - (19,062,496) 本年減少 處置及報廢 - 1,738,873 119 18,677 1,757,669 2019 年 12 月 31 日 (8,490,731) (50,360,245) (32,153) (1,610,501) (60,493,630) 賬面價值 2019 年 12 月 31 日 1,006,796,630 1,540,137,359

373、 1,101,361 62,248,537 2,610,283,887 2018 年 12 月 31 日 870,513,497 1,484,079,395 1,285,498 69,251,335 2,425,129,725 2019 年度固定資產計提的折舊金額為 313,603,980 元(2018 年度：301,701,006元)，其中計入營業成本、銷售費用、管理費用及研發費用的折舊費用分別為285,934,293 元、52,610 元及 10,012,897 元以及 17,604,180 元(2018 年：272,557,678 元、55,369 元及 12,107,333 元以及 1

374、6,980,626 元)。 由在建工程轉入固定資產的原價為 518,953,910 元(2018 年度：183,905,171 元)。 2019 年度計提的固定資產減值準備與本公司的閑置固定資產相關。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 120 - （四）合并財務報表項目附注(續) (13) 在建工程 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 賬面 余額 減值 準備 賬面 價值 賬面 余額 減值 準備 賬面 價值 新廠建設工程 89,372,705 - 89,372,705 48,422,408 - 48,422,408 滬利微電一號廠房

375、設備改良工程第六階段 - - - 18,516,763 - 18,516,763 滬利微電一號廠房第七階段 18,345,241 18,345,241 - - - 滬利微電二號廠房第一階段 4,866,697 - 4,866,697 7,032,403 - 7,032,403 黃石滬士二期汽車板項目 54,904,180 - 54,904,180 56,625,596 - 56,625,596 黃石滬士年產 300 萬平方米印制電路板和相關生產廢料資源回收、加工及生產配項目 43,653,259 - 43,653,259 125,573,862 - 125,573,862 211,142,08

376、2 - 211,142,082 256,171,032 - 256,171,032 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 121 - （四）合并財務報表項目附注(續) (13) 在建工程(續) (a) 重大在建工程項目變動 工程名稱 預算數 2018 年 12 月 31 日 本年增加 本年轉入固定 資產 2019 年 12 月 31 日 工程投入占預 算的比例 工程 進度 資金來源 新廠建設工程 1,320,000,000 48,422,408 154,674,653 (113,724,356) 89,372,705 93.08% 93.08% 動遷資金、自有資金

377、黃石滬士二期汽車板項目 613,000,000 56,625,596 205,351,920 (207,073,336) 54,904,180 42.74% 42.74% 自有資金 黃石滬士年產 300 萬平方米印制電路板和相關生 產廢料資源回收、加工及生產配套項目 2,687,000,000 125,573,862 71,792,102 (153,712,705) 43,653,259 36.10% 36.10% 自有資金 滬利微電一號廠房設備改良工程第六階段 180,000,000 18,516,763 12,272,746 (30,789,509) - 100.00% 100.00% 自

378、有資金 滬利微電一號廠房第七階段 180,000,000 - 21,708,876 (3,363,635) 18,345,241 12.06% 12.06% 自有資金 滬利微電二號廠房第一階段 190,340,000 7,032,403 8,124,663 (10,290,369) 4,866,697 67.91% 67.91% 自有資金 5,170,340,000 256,171,032 473,924,960 (518,953,910) 211,142,082 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 122 - （四）合并財務報表項目附注(續) (14) 無形資產

379、 土地使用權 計算機軟件 合計 原價 2018 年 12 月 31 日 134,844,039 25,111,921 159,955,960 本年增加 購置 - 1,614,144 1,614,144 2019 年 12 月 31 日 134,844,039 26,726,065 161,570,104 累計攤銷 2018 年 12 月 31 日 (26,965,090) (19,946,684) (46,911,774) 本年增加 計提 (2,870,111) (2,520,316) (5,390,427) 2019 年 12 月 31 日 (29,835,201) (22,467,000)

380、 (52,302,201) 減值準備 2018 年 12 月 31 日 (539,762) - (539,762) 本年增加 - - - 2019 年 12 月 31 日 (539,762) - (539,762) 賬面價值 2019 年 12 月 31 日 104,469,076 4,259,065 108,728,141 2018 年 12 月 31 日 107,339,187 5,165,237 112,504,424 2019 年度無形資產的攤銷金額為 5,390,427 元(2018 年度：5,867,382 元)。 (15) 其他非流動資產 2019 年 12 月 31 日 201

381、8 年 12 月 31 日 長期大額銀行存單 300,000,000 - 購置資產預付款 23,655,001 1,614,847 預付工程款 - 5,838,372 323,655,001 7,453,219 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 123 - （四）合并財務報表項目附注(續) (16) 遞延所得稅資產和遞延所得稅負債 (a) 未經抵銷的遞延所得稅資產 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 可抵扣暫時性差 異及可抵扣虧損 遞延所得稅資產 可抵扣暫時性差異及可抵扣虧損 遞延所得稅資產 資產減值準備 155,908,965

382、24,240,563 75,895,792 11,888,702 固定資產折舊 153,817,865 23,072,681 140,149,027 21,022,354 未實現內部交易收益 132,696,226 28,811,866 80,847,914 17,502,902 預提費用及其他 43,403,970 6,510,595 43,906,000 6,585,901 股份支付 57,835,806 8,675,370 30,147,403 4,522,110 遞延收益 29,231,074 4,384,661 29,912,423 4,486,864 可抵扣虧損 50,866,90

383、9 7,630,036 - - 623,760,815 103,325,772 400,858,559 66,008,833 其中： 預計于 1 年內(含 1 年)轉回的金額 47,159,033 40,601,819 預計于 1 年后轉回的 金額 56,166,739 25,407,014 103,325,772 66,008,833 (b) 未經抵銷的遞延所得稅負債 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 應納稅暫時性差異 遞延所得稅負債 應納稅暫時性 差異 遞延所得稅負債 非同一控制下企業 合并資產評估增值 2,014,370 503,593 2,080,22

384、5 520,056 可供出售金融資產公允價值變動 - - 5,289,734 793,460 交易性金融資產公允價值變動 - - 694,740 104,211 2,014,370 503,593 8,064,699 1,417,727 其中： 預計于 1 年內(含 1 年)轉回的金額 16,463 914,135 預計于 1 年后轉回的 金額 487,130 503,592 503,593 1,417,727 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 124 - （四）合并財務報表項目附注(續) (16) 遞延所得稅資產和遞延所得稅負債(續) (c) 本集團未確認遞延

385、所得稅資產的可抵扣暫時性差異及可抵扣虧損分析如下： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 可抵扣虧損 204,522,449 325,178,436 可抵扣暫時性差異 - 36,845,865 204,522,449 362,024,301 (d) 未確認遞延所得稅資產的可抵扣虧損將于以下年度到期： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 2019 - 2,378,501 2020 232,931 2,143,310 2021 - 2,767,555 2022 20,912 3,291,049 2023 21,843 4,427,343

386、 2024 13,327,997 36,488,391 2025 10,694,858 98,219,172 2026 88,111,937 88,111,937 2027 88,650,943 87,351,178 2028 3,461,028 - 204,522,449 325,178,436 (e) 抵銷后的遞延所得稅資產和遞延所得稅負債凈額列示如下： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 互抵金額 抵銷后余額 互抵金額 抵銷后余額 遞延所得稅資產 - 103,325,772 - 66,008,833 遞延所得稅負債 - (503,593) - (1,417

387、,727) 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 125 - （四）合并財務報表項目附注(續) (17) 資產減值準備 2018 年 12 月 31 日 本年 增加 本年減少 2019 年 12 月 31 日 轉回 轉銷 應收賬款壞賬準備 15,766,400 26,583,343 (15,766,400) - 26,583,343 存貨跌價準備 49,363,169 68,292,230 - (49,363,169) 68,292,230 固定資產減值準備 43,188,803 19,062,496 - (1,757,669) 60,493,630 無形資產減值準

388、備 539,762 - - - 539,762 108,858,134 113,938,069 (15,766,400) (51,120,838) 155,908,965 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 126 - （四）合并財務報表項目附注(續) (18) 短期借款 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 信用借款 517,294,191 166,665,062 于 2019 年 12 月 31 日，短期借款的年利率區間為 2.51%至 3.00%(2018 年12 月 31 日：3.21%至 3.50%)。 (19) 應付票據

389、2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 銀行承兌匯票 107,805,087 84,552,227 (20) 應付賬款 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 應付原材料采購款 1,169,091,813 1,070,230,228 應付工程設備款 184,245,066 92,318,978 應付銷售傭金 38,280,148 48,712,243 應付進出口運雜費 8,310,656 7,696,399 應付加工費 422,505 283,984 1,400,350,188 1,219,241,832 (i) 于 2019 年 12

390、月 31 日，賬齡超過一年的應付賬款為 7,426,414 元(2018 年12 月 31 日：11,515,071 元)，主要為應付設備工程款，由于工程尚未結算，該款項尚未進行最后清算。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 127 - （四）合并財務報表項目附注(續) (21) 預收款項 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 預收貨款 16,225,829 65,992,546 (a) 于 2019 年 12 月 31 日，賬齡超過一年的預收款項為 627,818 元(2018 年 12月 31 日：1,352,558 元)，主要為

391、預收客商的產品預收款，該項目由于進度調整尚未完成，因此該款項尚未結清。該項目預計將在一年內完成。 (22) 應付職工薪酬 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 應付短期薪酬(a) 214,118,581 157,327,733 應付設定提存計劃(b) 3,035,185 2,834,006 217,153,766 160,161,739 (a) 短期薪酬 2018 年 12 月 31 日 本年增加 本年減少 2019 年 12 月 31 日 工資、獎金、津貼和補貼 153,660,168 1,118,995,661 (1,062,878,164) 209,777,

392、665 職工福利費 - 34,248,639 (34,248,639) - 社會保險費 1,808,525 17,231,201 (16,925,755) 2,113,971 其中：醫療保險 1,162,581 13,952,372 (13,828,897) 1,286,056 工傷保險 235,904 1,553,053 (1,607,979) 180,978 生育保險 410,040 1,725,776 (1,488,879) 646,937 住房公積金 1,567,660 22,671,672 (22,212,458) 2,026,874 工會經費和職工教育經費 291,380 2,69

393、4,494 (2,785,803) 200,071 157,327,733 1,195,841,667 (1,139,050,819) 214,118,581 (b) 設定提存計劃 2018 年 12 月 31 日 本年增加 本年減少 2019 年 12 月 31 日 基本養老保險 2,761,346 43,835,834 (43,653,801) 2,943,379 失業保險費 72,660 971,286 (952,140) 91,806 2,834,006 44,807,120 (44,605,941) 3,035,185 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 -

394、 128 - （四）合并財務報表項目附注(續) (23) 應交稅費 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 應交企業所得稅 67,416,342 48,916,853 應交增值稅 29,169,212 30,199,749 應交關稅 5,407,450 9,115,330 應交城建稅 8,848,024 8,859,472 應交教育費附加 6,450,103 6,328,195 應交房產稅 2,568,992 2,631,805 應交個人所得稅 3,645,004 2,126,441 其他 682,913 915,355 124,188,040 109,093,20

395、0 (24) 其他應付款 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 限制性股票回購義務(附注八) 86,439,366 102,960,461 預提費用 47,403,280 34,086,802 預提質量保證金 29,883,616 26,174,003 保證金 11,012,381 20,239,781 應付勞務、專業服務費 1,294,234 1,329,000 應付短期借款利息 1,078,122 471,912 應付分期付息到期還本的長 期借款利息 295,114 296,314 其他 3,531,827 3,577,520 180,937,940 189,

396、135,793 (a) 于 2019 年 12 月 31 日，賬齡超過一年的其他應付款為 4,583,842 元(2018年 12 月 31 日：6,546,953 元)，主要為存入保證金。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 129 - （四）合并財務報表項目附注(續) (25) 一年內到期的非流動負債 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 一年內到期的長期借款 (附注四(26) 98,553,455 - (26) 長期借款 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 信用借款(a) 98,553,455 9

397、8,954,453 減：一年內到期的長期借款(附注四(25) (98,553,455) - - 98,954,453 (a) 于 2019 年 12 月 31 日，銀行信用借款本金為 12,610,000 歐元(2018 年 12 月31 日：12,610,000 歐元)，折合人民幣 98,553,455 元(2018 年 12 月 31 日：98,954,453 元)。借款利率為 EURIBOR+1.5%，利息每季度支付一次，于2020 年 6 月 19 日到期一次償還本金。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 130 - （四）合并財務報表項目附注(續) (2

398、7) 遞延收益 2018 年 12 月 31 日 本年增加 本年減少 2019 年 12 月 31 日 形成原因 政府補助 493,497,762 1,669,800 (56,022,294) 439,145,268 政府撥付 政府補助項目 2018 年 12 月 31 日 本年新增補助金額 本年計入其他收益金額 2019 年 12 月 31 日 與資產相關/與收益相關 黑龍江北路東側廠區的整體動遷 453,299,052 - (53,821,353) 399,477,699 與資產相關 黃石開發區基礎設施配套建設補助 29,912,423 - (681,350) 29,231,073 與資產

399、相關 2017 年度昆山市轉型升級創新發展(工業 經濟)專項資金-重點技改項目 3,144,244 - (667,095) 2,477,149 與資產相關 2018 年度工業企業技術改造綜合獎補資金 2,173,574 - (313,023) 1,860,551 與資產相關 黃石滬士公租房建設項目 1,448,035 - (90,976) 1,357,059 與資產相關 涉臺經濟專項獎勵扶持資金 506,363 900,000 (89,970) 1,316,393 與資產相關 黃石工業技改項目 1,431,140 - (224,418) 1,206,722 與資產相關 昆山工業企業技術改造綜合

400、獎補資金 521,933 - (50,204) 471,729 與資產相關 黃石市地方財政庫款 2016 第二批工業轉型 發展專項資金 862,510 - (50,000) 812,510 與資產相關 2019 年進口設備補助 - 414,700 (7,283) 407,417 與資產相關 2019 年度昆山市工業企業技術改造綜合獎 補助 - 355,100 (4,615) 350,485 與資產相關 2018 年進口設備補助 198,488 - (22,007) 176,481 與資產相關 493,497,762 1,669,800 (56,022,294) 439,145,268 成長 長

401、青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 131 - （四）合并財務報表項目附注(續) (27) 遞延收益(續) 本集團當年計入損益或沖減相關成本的政府補助的明細如下： 政府補助項目 種類 本年計入損益或沖減相關成本的金額 本年計入損益或沖減相關成本的列報項目 黑龍江北路東側廠區的整體動遷 與資產相關 53,821,353 其他收益 黃石開發區基礎設施配套建設補助 與資產相關 681,350 其他收益 2017 年度昆山市轉型升級創新發展(工業經濟)專項資金-重點技改項目 與資產相關 667,095 其他收益 2018 年度工業企業技術改造綜合獎補資金 與資產相關 313,02

402、3 其他收益 工業技改項目 與資產相關 224,418 其他收益 黃石滬士公租房建設項目 與資產相關 90,976 其他收益 涉臺經濟專項獎勵扶持資金 與資產相關 89,970 其他收益 昆山工業企業技術改造綜合獎補資金 與資產相關 50,204 其他收益 黃石市地方財政庫款 2016 第二批工業轉型 發展專項資金 與資產相關 50,000 其他收益 2018 年進口設備補助 與資產相關 22,007 其他收益 2019 年進口設備補助 與資產相關 7,283 其他收益 2019 年度昆山市工業企業技術改造綜合獎 補助 與資產相關 4,615 其他收益 56,022,294 成長 長青 共利

403、滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 132 - （四）合并財務報表項目附注(續) (28) 股本 2018 年 12 月 31 日 本年增減變動 2019 年 12 月 31 日 發行新股 送股 公積金轉股 其他 小計 有限售條件股份(a) 45,478,130 6,000,000 - - (15,047,308) (9,047,308) 36,430,822 無限售條件股份 1,673,642,533 - - - 14,644,008 14,644,008 1,688,286,541 1,719,120,663 6,000,000 - - (403,300) 5,596,700

404、1,724,717,363 2017 年 12 月 31 日 本年增減變動 2018 年 12 月 31 日 發行新股 送股 公積金轉股 其他 小計 有限售條件股份 689,640 44,960,900 - - (172,410) 44,788,490 45,478,130 無限售條件股份 1,673,470,123 - - - 172,410 172,410 1,673,642,533 1,674,159,763 44,960,900 - - - 44,960,900 1,719,120,663 (a) 本報告期有限售條件股份中限制性股票的情況具體參見附注八(1)(a)。 成長 長青 共利

405、滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 133 - （四）合并財務報表項目附注(續) (29) 資本公積 2018 年 12 月 31 日 本年增加 本年減少 2019 年 12 月 31 日 股本溢價(a) 223,905,401 47,249,692 (520,257) 270,634,836 股份支付(a) 36,141,982 55,455,023 (31,589,692) 60,007,313 260,047,383 102,704,715 (32,109,949) 330,642,149 2017 年 12 月 31日 本年增加 本年減少 2018 年 12 月 31 日

406、股本溢價 165,905,840 57,999,561 - 223,905,401 股份支付 2,171,506 33,970,476 - 36,141,982 168,077,346 91,970,037 - 260,047,383 (a) 本報告期因股本溢價和股份支付引起的資本公積變動情況具體參見附注八(1)(a)。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 134 - （四）合并財務報表項目附注(續) (30) 其他綜合收益 資產負債表中其他綜合收益 2019年度利潤表中其他綜合收益 2018年 12月31日 會計政 策變更 2019年 1月1日 稅后歸屬于母公司

407、 其他綜合收益轉留存收益 2019年 12月31日 本年所得稅前發生額 減：其他綜合收益本年轉出 減：所得稅費用 稅后歸屬于母公司 稅后歸屬于少數股東 不能重分類進損益的其他綜合收益 權益法下不能轉損益的其他綜合 收益 - - - (2,870,540) - (2,870,540) (2,870,540) - - (2,870,540) - 其他權益工具投資公允價值變動 4,496,274 4,496,274 1,380,445 (5,876,719) - 1,624,053 (243,608) 1,380,445 - 將重分類進損益的其他綜合收益 - 權益法下可轉損益的其他綜合 收益 (2,

408、863,184) - (2,863,184) 29,283 - (2,833,901) 29,283 - - 29,283 - 可供出售金融資產公允價值 變動損益 4,496,274 (4,496,274) 外幣財務報表折算差額 33,564 - 33,564 (33,564) - (33,564) - - (33,564) - 1,666,654 - 1,666,654 (1,494,376) (5,876,719) (5,704,441) (1,250,768) - (243,608) (1,494,376) - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 135 -

409、 （四）合并財務報表項目附注(續) (30) 其他綜合收益(續) 資產負債表中其他綜合收益 2018年度利潤表中其他綜合收益 2017年 12月31日 稅后歸屬于母公司 2018年 12月31日 本年所得稅前發生額 減：其他綜合收益本年轉出 減：所得稅費用 稅后歸屬于母公司 稅后歸屬于少數股東 將重分類進損益的其他綜合收益 權益法下可轉損益的其他綜合 收益 - (2,863,184) (2,863,184) (2,863,184) - - (2,863,184) - 可供出售金融資產公允價值變動 損益 1,227,221 3,269,053 4,496,274 3,845,944 - (576

410、,891) 3,269,053 - 外幣財務報表折算差額 22,606 10,958 33,564 10,958 - - 10,958 - 1,249,827 416,827 1,666,654 993,718 - (576,891) 416,827 - 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 136 - （四）合并財務報表項目附注(續) (31) 盈余公積 2018 年 12 月 31 日 本年提取 本年減少 2019 年 12 月 31 日 法定盈余公積金 345,979,173 109,908,307 - 455,887,480 任意盈余公積金 6,848,21

411、3 - - 6,848,213 352,827,386 109,908,307 - 462,735,693 2017 年 12 月 31 日 本年提取 本年減少 2018 年 12 月 31 日 法定盈余公積金 295,068,486 50,910,687 - 345,979,173 任意盈余公積金 6,848,213 - - 6,848,213 301,916,699 50,910,687 - 352,827,386 根據中華人民共和國公司法及本公司章程，本公司按年度凈利潤的 10%提取法定盈余公積金，當法定盈余公積金累計額達到注冊資本的 50%以上時，可不再提取。法定盈余公積金經批準后可用

412、于彌補虧損，或者增加股本。本公司 2019 年按凈利潤的 10%提取法定盈余公積金 109,908,307 元(2018 年：按凈利潤的 10%提取，共 50,910,687 元)。 本公司任意盈余公積的提取額由董事會提議，經股東大會批準。任意盈余公積經批準后可用于彌補以前年度虧損或增加股本。 (32) 未分配利潤 2019 年度 2018 年度 年初未分配利潤 1,778,632,127 1,342,802,781 加：本年歸屬于母公司股東的凈利潤 1,205,980,495 570,448,021 其他綜合收益轉入 5,876,719 - 減：提取法定盈余公積 (109,908,307)

413、(50,910,687) 應付股利(a) (172,471,736) (83,707,988) 年末未分配利潤 2,708,109,298 1,778,632,127 (a) 根據 2019 年 3 月 24 日股東大會決議，本公司以 2019 年 3 月 24 日的股本總數 1,725,120,663 股為基數，向全體股東每 10 股派發現金股利人民幣1.00 元(含稅)，共計 172,512,066 元(2018 年：83,707,988 元)。于 2019 年8 月，本公司回購注銷已離職人員持有的 403,300 股限制性股票，股本減少403,300 元(附注八)，應付股利相應減少 40

414、,330 元。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 137 - （四）合并財務報表項目附注(續) (33) 營業收入和營業成本 2019 年度 2018 年度 主營業務收入 6,948,212,311 5,313,548,704 其他業務收入 180,332,271 183,336,522 7,128,544,582 5,496,885,226 2019 年度 2018 年度 主營業務成本 4,845,449,683 4,028,703,102 其他業務成本 178,333,966 181,526,338 5,023,783,649 4,210,229,440 (

415、a) 主營業務收入和主營業務成本 2019 年度 2018 年度 主營業務收入 主營業務成本 主營業務收入 主營業務成本 產品銷售收入(印制電路板業務) 6,884,811,490 4,790,316,990 5,313,548,704 4,028,703,102 房屋銷售收入 62,793,787 54,538,631 - - 物業費收入 607,034 594,062 - - 6,948,212,311 4,845,449,683 5,313,548,704 4,028,703,102 (b) 其他業務收入和其他業務成本 2019 年度 2018 年度 其他業務收入 其他業務成本 其他業務

416、收入 其他業務成本 銷售材料 176,183,555 175,834,512 179,883,145 179,660,608 租金收入 4,148,716 2,499,454 3,453,377 1,865,730 180,332,271 178,333,966 183,336,522 181,526,338 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 138 - （四）合并財務報表項目附注(續) (34) 稅金及附加 2019 年度 2018 年度 城市維護建設稅 26,839,537 23,018,499 教育費附加 19,289,465 16,441,817 房產稅

417、 10,187,235 10,367,464 其他 4,351,635 3,946,451 60,667,872 53,774,231 (35) 銷售費用 2019 年度 2018 年度 銷售傭金 120,205,968 122,834,449 銷售運雜費 28,247,636 26,395,734 職工薪酬費用 21,406,703 17,920,593 產品質量保證金 15,495,513 21,031,930 財產保險費 5,020,984 3,893,207 股份支付費用 4,762,466 3,186,488 差旅費 1,462,266 1,520,166 其他 9,565,087

418、5,860,967 206,166,623 202,643,534 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 139 - （四）合并財務報表項目附注(續) (36) 管理費用 2019 年度 2018 年度 職工薪酬費用 82,282,166 58,984,327 折舊費和攤銷費用 13,506,237 15,610,877 股份支付費用 13,117,451 9,168,277 勞務費 5,158,238 4,052,376 綠化清潔費 3,696,324 4,737,215 差旅費 3,026,068 2,014,779 辦公費用 2,756,662 1,955,0

419、86 修理費 2,048,783 1,663,803 水電費 1,746,557 1,843,449 稅費 1,469,486 3,183,556 雜項零星購置 528,050 605,692 測試費 104,032 123,000 其他 13,870,049 13,862,979 143,310,103 117,805,416 (37) 研發費用 2019 年度 2018 年度 職工薪酬費用 179,625,742 141,956,392 測試費 91,679,969 64,179,896 折舊費和攤銷費用 17,604,180 16,980,626 股份支付費用 13,948,149 7,

420、365,037 修理費 2,694,349 2,851,042 雜項零星購置 2,566,793 2,756,651 勞務費 2,477,988 2,017,445 差旅費 2,163,755 1,879,618 水電費 1,788,422 1,839,420 辦公費用 262,193 245,534 其他 961,001 645,773 315,772,541 242,717,434 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 140 - （四）合并財務報表項目附注(續) (38) 財務(收入)/費用 2019 年度 2018 年度 利息支出 15,188,016 16

421、,417,206 減：利息收入 (15,626,221) (5,943,392) 匯兌收益 (1,899,802) (887,979) 其他 919,768 (34,284) (1,418,239) 9,551,551 (39) 費用按性質分類 利潤表中的營業成本、銷售費用、管理費用和研發費用按照性質分類，列示如下： 2019 年度 2018 年度 產成品及在產品存貨變動 (398,751,742) (227,313,014) 耗用的原材料和低值易耗品等 3,345,639,219 2,656,447,758 職工薪酬費用 1,240,648,787 988,668,983 折舊費和攤銷費用

422、319,717,219 308,479,965 水電費 222,248,504 211,519,125 購入產成品及半成品 139,468,513 175,234,046 修理費 131,692,355 125,648,214 銷售傭金 120,205,968 122,834,449 測試費 96,444,868 67,640,516 環境保護費 57,650,112 68,630,660 股份支付費用 55,455,023 33,970,476 房產開發成本 54,538,631 - 燃料動力費 29,887,847 28,077,065 銷售運雜費 28,247,636 26,395,73

423、4 產品質量保證金 15,495,513 21,031,930 差旅費 11,946,952 8,089,673 加工費 9,500,042 6,748,246 其他費用 208,997,469 151,291,998 5,689,032,916 4,773,395,824 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 141 - （四）合并財務報表項目附注(續) (40) 公允價值變動(損失)/收益 2019 年度 2018 年度 以公允價值計量且其變動計 入當期損益的金融資產 衍生金融資產 (694,740) 694,740 (41) 投資收益 2019 年度 2018

424、 年度 銀行理財產品及國債逆回購收益 17,764,967 11,019,229 處置衍生金融資產的投資收益 2,382,878 987,200 應收款項貼現損失(i) (5,699,971) 權益法核算的長期股權投資 (8,687,043) 7,076,267 其他 32,196 - 5,793,027 19,082,696 本集團不存在投資收益匯回的重大限制。 (i)本集團僅對少數應收款項進行了貼現并已終止確認，當期記入投資損失的貼現息為 5,699,971 元。 (42) 資產處置損失 2019 年度 2018 年度 計入 2019 年度非經常性損益的金額 固定資產處置損失 514,48

425、1 1,399,850 514,481 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 142 - （四）合并財務報表項目附注(續) (43) 其他收益 2019 年度 2018 年度 黑龍江北路東側廠區的整體動遷 53,821,353 53,909,237 與資產相關 昆山轉型創新發展工業經濟專項資金 2,136,100 2,487,700 與收益相關 2019 年昆山市高質量發展(工業經 技)專項 2,463,000 - 與收益相關 2018 年度省示范智能車間獎補項目 2,000,000 - 與收益相關 黃石開發區基礎設施配套建設補助 681,350 681,361 與

426、資產相關 2017 年度昆山市轉型升級創新發展 (工業經濟)專項資金-重點技改項目 667,095 455,756 與資產相關 黃石經濟技術開發區經濟發展局產業 特色引導資金 500,250 2,413,736 與收益相關 代扣代繳個人所得稅手續費返還 487,208 1,362,733 與收益相關 2018 年度工業企業技術改造綜合獎補資金 313,023 47,426 與資產相關 黃石工業技改項目 224,418 178,860 與資產相關 黃石滬士公租房建設補助 90,976 90,976 與資產相關 2017 年涉臺經濟專項獎勵扶持資金 89,970 38,798 與資產相關 昆山工業

427、企業技術改造綜合獎補資金 50,204 8,367 與資產相關 黃石市地方財政庫款 2016 第二批工 業轉型發展專項資金 50,000 50,000 與資產相關 2018 年進口設備補助 22,007 5,502 與資產相關 2019 年進口設備補助 7,283 - 與資產相關 2019 年度昆山市工業企業技術改造綜合獎補資金 4,615 - 與資產相關 其他 2,885,059 1,609,134 與收益相關 66,493,911 63,339,586 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 143 - （四）合并財務報表項目附注(續) (44) 信用減值損失 2

428、019 年度 2018 年度 應收賬款壞賬損失 10,816,943 (45) 資產減值損失 2019 年度 2018 年度 存貨跌價損失 68,292,230 49,363,169 固定資產減值損失 19,062,496 18,129,775 壞賬損失 3,781,431 87,354,726 71,274,375 (46) 營業外收入 2019 年度 2018 年度 計入 2019 年度非 經常性損益的金額 違約金 292,746 - 292,746 保險賠償款 - 210,246 - 其他 655,766 446,896 655,766 948,512 657,142 948,512 (

429、47) 營業外支出 2019 年度 2018 年度 計入 2019 年度非經常性損益的金額 固定資產報廢損失 117,524 2,208,596 117,524 罰款支出 3,200 25,097 3,200 其他 970,388 - 970,388 1,091,112 2,233,693 1,091,112 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 144 - （四）合并財務報表項目附注(續) (48) 所得稅費用 2019 年度 2018 年度 按稅法及相關規定計算的當期所得稅 184,482,599 113,043,370 遞延所得稅 (37,437,613) (

430、14,461,525) 147,044,986 98,581,845 將基于合并利潤表的利潤總額采用適用稅率計算的所得稅調節為所得稅費用： 2019 年度 2018 年度 利潤總額 1,353,025,481 669,029,866 按適用稅率(25%)計算的所得稅 338,256,370 167,257,466 稅率變動的影響 - 2,861,025 優惠稅率的影響 (139,099,800) (66,481,002) 限制性股票解鎖薪金扣除 (15,174,707) - 以前年度所得稅匯算清繳差異 (13,025,888) (3,680,130) 不得扣除的成本、費用和損失 803,036

431、 255,778 歸屬于聯營企業的損益 2,171,761 (1,769,067) 使用前期未確認遞延所得稅資產的可抵扣暫時性差異 (10,355,791) - 使用前期未確認遞延所得稅資產的可抵扣虧損 (12,231,959) (2,271,205) 當期未確認遞延所得稅資產的可抵扣虧損 3,332,000 1,106,836 當期確認遞延所得稅資產的可抵扣虧損 (7,630,036) 當期未確認遞延所得稅資產的可抵扣暫時性差異 - 1,302,144 所得稅費用 147,044,986 98,581,845 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 145 - （四

432、）合并財務報表項目附注(續) (49) 每股收益 (a) 基本每股收益 基本每股收益以歸屬于母公司普通股股東的合并凈利潤除以母公司發行在外普通股的加權平均數計算： 2019 年度 2018 年度 歸屬于母公司普通股股東的合并凈利潤 1,202,441,436 570,448,021 本公司發行在外普通股的加權平均數 1,681,678,131 1,674,159,763 基本每股收益 0.7150 0.3407 其中： 持續經營基本每股收益： 0.7150 0.3407 (b) 稀釋每股收益 稀釋每股收益以根據稀釋性潛在普通股調整后的歸屬于母公司普通股股東的合并凈利潤除以調整后的本公司發行在外

433、普通股的加權平均數計算。報告期公司實施限制性股票股權激勵計劃，年末發行在外的限制性股票股數為35,853,592 股， 此 部 分股 票 具 有稀 釋 性。 報 告 期 稀釋 每 股 收益 為0.7053(2018 年度：0.3391)。 (50) 現金流量表項目注釋 (a) 收到的其他與經營活動有關的現金 2019 年度 2018 年度 收到的政府補助 12,141,417 16,288,593 其他 13,052,166 7,416,905 25,193,583 23,705,498 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 146 - （四）合并財務報表項目附注(

434、續) (50) 現金流量表項目注釋(續) (b) 支付的其他與經營活動有關的現金 2019 年度 2018 年度 支付的各項管理費用、銷售和研發費用 310,086,110 271,597,283 銀行手續費 1,197,749 1,053,705 其他營業外支出 973,588 25,100 312,257,447 272,676,088 (c) 收到的其他與投資活動有關的現金 2019 年度 2018 年度 國債逆回購到期收回 6,563,000,000 4,572,507,000 理財產品到期收回 1,360,000,000 330,000,000 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金

435、融資產到期收回 230,000,000 - 處置其他權益工具投資 12,449,166 - 8,165,449,166 4,902,507,000 (d) 支付的其他與投資活動有關的現金 2019 年度 2018 年度 購買國債逆回購 6,780,000,000 4,438,007,000 購買理財產品 1,370,000,000 580,000,000 購買長期大額銀行存單 300,000,000 - 購買以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 100,000,000 130,000,000 8,550,000,000 5,148,007,000 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司

436、 2019年度報告全文 - 147 - （四）合并財務報表項目附注(續) (51) 現金流量表補充資料 (a) 現金流量表補充資料 將凈利潤調節為經營活動現金流量 2019 年度 2018 年度 凈利潤 1,205,980,495 570,448,021 加：資產減值準備 87,354,726 71,274,375 信用減值準備 10,816,943 投資性房地產折舊 382,850 382,849 固定資產折舊 313,603,980 301,701,006 無形資產攤銷 5,390,427 5,867,382 長期待攤費用攤銷 339,962 528,728 處置固定資產、無形資產和其他長

437、期資產的損失 514,481 1,399,850 固定資產報廢損失 117,524 2,208,596 遞延收益 (54,352,494) (55,466,283) 公允價值變動損失/(收益) 694,740 (694,740) 財務收入 30,859,319 46,105,606 投資收益 (5,793,027) (19,082,696) 遞延所得稅資產減少 (37,316,939) (14,549,272) 遞延所得稅負債(減少)/增加 (120,674) 87,747 存貨的增加 (423,949,465) (346,169,826) 經營性應收項目的增加 (309,674,494) (

438、246,701,551) 經營性應付項目的增加 183,877,872 401,072,214 股份支付費用 55,455,023 33,970,476 經營活動產生的現金流量凈額 1,064,181,249 752,382,482 現金及現金等價物凈變動情況 2019 年度 2018 年度 現金的年末余額 694,398,604 261,806,365 減：現金的年初余額 (261,806,365) (416,427,629) 現金及現金等價物凈增加/(減少)額 432,592,239 (154,621,264) 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 148 -

439、（四）合并財務報表項目附注(續) (51) 現金流量表補充資料(續) (b) 現金及現金等價物 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 現金 其中：庫存現金 134,239 143,122 可隨時用于支付的銀行存款 688,687,498 256,696,048 可隨時用于支付的其他貨幣資金 5,576,867 4,967,195 年末現金及現金等價物余額 694,398,604 261,806,365 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 149 - （四）合并財務報表項目附注(續) (52) 外幣貨幣性項目 2019年12月31日 外

440、幣余額 折算匯率 人民幣余額 貨幣資金 美元 27,958,734 6.9762 195,045,720 歐元 3,928,801 7.8155 30,705,544 日元 33,957 0.0641 2,177 港幣 153,720 0.8958 137,702 225,891,143 應收賬款 美元 86,804,324 6.9762 605,564,325 歐元 2,656,882 7.8155 20,764,861 626,329,186 其他應收款 美元 715,063 6.9762 4,988,423 歐元 59,229 7.8155 462,904 5,451,327 短期借款

441、美元 69,761,694 6.9762 486,671,531 應付賬款 美元 34,213,137 6.9762 238,677,686 歐元 300,296 7.8155 2,346,963 日元 19,436,000 0.0641 1,245,848 242,270,497 其他應付款 美元 1,572,154 6.9762 10,967,661 歐元 37,760 7.8155 295,113 11,262,774 一年內到期的非流動負債 歐元 12,610,000 7.8155 98,553,455 上述外幣貨幣性項目指除人民幣之外的所有貨幣。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公

442、司 2019年度報告全文 - 150 - （五）合并范圍的變更 (1) 收購和處置以外其他原因導致的合并范圍變動 本公司的全資子公司 Wus Irvine Inc.于 2019 年 3 月因注銷而不再納入本公司合并范圍。 （六）在其他主體中的權益 (1) 在子公司中的權益 (a) 企業集團的構成 子公司名稱 主要經營地 注冊地 業務性質 持股比例 取得方式 直接 間接 滬士國際有限公司 中國 中國香港特別行政區 商貿企業 100% - 投資設立 黃石滬士電子有限公司 中國 中國湖北省黃石市 生產型企業 100% - 投資設立 黃石滬士供應鏈管理有限公司 中國 中國湖北省黃石市 供應鏈管理、房地

443、產開發及相關配套服務 - 100% 投資設立 昆山滬利微電有限公司 中國 中國江蘇省昆山市綜合保稅區 生產型企業 100% - 同一控制下合并 昆山易惠貿易有限公司 中國 中國江蘇省昆山市 商貿企業 100% - 非同一控制下合并 昆山先創利電子有限公司 中國 中國江蘇省昆山市 生產型企業 100% - 非同一控制下合并 黃石鄰里物業服務有限公司 中國 中國湖北省黃石市 物業管理及房屋經紀服務 - 100% 投資設立 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 151 - （六）在其他主體中的權益(續) (1) 在合營企業和聯營企業中的權益 (a) 不重要聯營企業的匯總信

444、息 2019 年度 2018 年度 聯營企業： 投資賬面價值合計 122,792,053 135,096,083 下列各項按持股比例計算的合計數 凈利潤 (8,687,043) 7,076,267 其他綜合收益 (2,841,257) (2,863,184) 綜合收益總額 (11,528,300) 4,213,083 （七）關聯方關系及其交易 (1) 子公司情況 子公司的基本情況及相關信息見附注六。 (2) 聯營企業情況 與本集團發生關聯交易的聯營企業的情況如下： 公司名稱 與本集團的關系 Schweizer 聯營企業 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 152

445、- （七）關聯方關系及其交易(續) (3) 其他關聯方情況 與本集團的關系 吳禮淦家族 本公司第一大股東 楠梓電子股份有限公司(“楠梓電子”) 本公司第二大股東滬士控股之母公司 昆山先創電子有限公司(“先創電子”) 楠梓電子控制之企業 WUS Printed Circuit (Singapore) Pte.,Ltd. (“WUS Singapore”) 楠梓電子控制之企業 滬照能源(昆山)科技有限公司(“滬照能源”) 楠梓電子控制之企業 江蘇普諾威電子有限公司(“普諾威電子”) 本公司獨立董事出任董事 Schweizer Electronic Singapore PT (“Schweizer

446、Singapore”) Schweizer 之子公司 勝偉策電子(江蘇)有限公司(“Schweizer 常州”) Schweizer 之子公司 (4) 關聯交易 (a) 購銷商品、提供勞務 采購商品： 關聯方 關聯交易內容 關聯交易定價政策 2019 年度 2018 年度 楠梓電子 采購商品 市場價格 43,773,531 63,452,925 Schweizer 采購商品 市場價格 1,029,011 - 先創電子 采購商品 市場價格 415,264 1,366,011 滬照能源 采購商品 市場價格 486,367 236,385 45,704,173 65,055,321 銷售商品、提供勞

447、務： 關聯方 關聯交易內容 關聯交易定價政策 2019 年度 2018 年度 Schweizer Singapore 銷售商品 市場價格 83,414,040 42,782,937 Schweizer 常州 銷售商品 市場價格 25,565,902 - 先創電子 銷售商品 市場價格 10,349,755 12,686,393 普諾威電子 銷售商品/原材料/代加工 市場價格 459,767 550,954 滬照能源 銷售商品 市場價格 377,464 1,703,162 楠梓電子 銷售商品 市場價格 59,905 18,951 先創電子 提供技術服務 市場價格 - 1,058 120,226,8

448、33 57,743,455 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 153 - （七）關聯方關系及其交易(續) (4) 關聯交易(續) (b) 支付銷售傭金 關聯方 關聯交易內容 關聯交易定價政策 2019 年度 2018 年度 WUS Singapore 銷售傭金 市場價格 5,158,829 5,278,940 (c) 代墊費用 關聯方 關聯交易內容 關聯交易定價政策 2019 年度 2018 年度 楠梓電子 代墊材料認證費 代墊款 5,030,183 2,006,565 先創電子 代墊水電費 代墊款 - 5,774 5,030,183 2,012,339 (d)

449、 租賃 本集團作為出租方： 承租方名稱 租賃資產種類 2019 年度租賃收入 2018 年度租賃收入 先創電子 房屋建筑物 176,548 169,718 滬照能源 房屋建筑物 48,333 25,869 224,881 195,587 (e) 關鍵管理人員薪酬 2019 年度 2018 年度 關鍵管理人員薪酬 6,643,843 5,589,068 上述金額不包含2019年限制性股票激勵計劃中確認的關鍵管理人員股份支付費用(附注八)。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 154 - （七）關聯方關系及其交易(續) (5) 關聯方應收、應付款項余額 應收關聯方款項

450、： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 應收賬款 Schweizer Singapore 27,926,150 - 12,843,492 - Schweizer 常州 25,678,448 - - - 先創電子 2,128,048 - 2,040,126 - 滬照能源 10,837 - 162,015 - 普諾威電子 - - 93,741 - 55,743,483 - 15,139,374 - 其他應收款 先創電子 35,813 - 6,745 - 滬照能源 9,961 - 1,358 - 45,774 - 8,103 -

451、 應付關聯方款項： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 應付賬款 楠梓電子 11,945,971 20,536,962 WUS Singapore 1,538,881 1,669,844 先創電子 83,723 431,855 滬照能源 30,007 58,036 13,598,582 22,696,697 其他應付款 楠梓電子 41,565 27,267 預收賬款 WUS Singapore 22,666 - 先創電子 5,113 50,040 27,779 50,040 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 155 - （七）關聯

452、方關系及其交易(續) (6) 關聯方承諾 以下為本集團于資產負債表日，已簽約而尚不必在資產負債表上列示的與關聯方有關的承諾事項： 租賃 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 租出 先創電子 200,000 500,000 滬照能源 50,000 100,000 250,000 600,000 （八）股份支付 (1) 以權益結算的股份支付 (a) 限制性股票股份支付概況 2019 年 2018 年 年初發行在外的限制性股票份數 44,960,900 - 本年授予的限制性股票份數 6,000,000 44,960,900 本年行權的限制性股票份數 (14,704,00

453、8) - 本年失效的限制性股票份數 (403,300) - 年末發行在外的限制性股票份數 35,853,592 44,960,900 年末確認的金融負債 86,439,366 102,960,461 年末確認的庫存股票 86,439,366 102,960,461 股份支付情況說明： 本年以權益計算的股份支付確認的費用金額 55,455,023 33,970,476 累計以權益計算的股份支付確認的費用金額 89,425,499 33,970,476 限制性股票于授予日的公允價值，根據企業會計準則 11 號股份支付等規定，公司以授予日公司股票收盤價為基礎，對授予的限制性股票的公允價值進行了測算。

454、每股限制性股票的股份支付公允價值=授予日公司股票收盤價-授予價格。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 156 - （八）股份支付(續) (1) 以權益結算的股份支付(續) (a) 限制性股票股份支付概況(續) 公司 2018 年 4 月 24 日召開的 2017 年度股東大會審議通過的關于及其摘要的議案、關于的議案、關于提請股東大會授權董事會辦理公司限制性股票激勵計劃有關事項的議案，以及 2018年 5 月 23 日召開的第五屆董事會第二十五次會議審議通過的關于調整公司2018 年限制性股票激勵計劃授予價格、激勵對象及首次授予數量的議案、關于向激勵對象首次授予限

455、制性股票的議案，確定于 2018 年 5 月 23 日向滿足條件的 418 名激勵對象授予限制性普通股(A 股)股票 5,096.09 萬股，其中首次授予對象 417 名(董事及高級管理人員 3 名)，首次授予股票數量4,471.09 萬股(董事及高級管理人員 75 萬股)，股票面值 1 元，授予價格為人民幣 2.29 元/股，預留股票數量 600 萬股。 公司于 2018 年 7 月 12 日召開的第五屆董事會第二十六次會議、第五屆監事會第二十次會議，審議通過了關于向 2018 年限制性股票激勵計劃暫緩授予的激勵對象授予限制性股票的議案，鑒于公司 2018 年限制性股票激勵計劃（草案）規定的

456、暫緩授予條件已經解除，且授予條件已經滿足，根據公司 2017 年度股東大會的授權，公司董事會確定以 2018 年 7 月 12 日為授予日，向暫緩授予的激勵對象李明貴先生授予 25 萬股限制性股票，股票面值 1 元，授予價格為人民幣 2.29 元/股。 公司第六屆董事會第三次會議、第六屆監事會第三次會議于 2019 年 1 月 2日審議通過了關于公司 2018 年限制性股票激勵計劃預留部分授予事項的議案，根據公司 2017 年度股東大會的授權，公司董事會確定以 2019 年 1月 2 日為授予日，向 134 名激勵對象授予 600 萬股預留限制性股票，股票面值為 1 元，授予價格為人民幣 3.

457、61 元/股。 公司于 2019 年 5 月 13 日實施了 2018 年度權益分派方案，根據公司 2018年股東大會的決議，公司按照激勵計劃的規定對尚未解除限售的限制性股票的回購價格做相應的調整，其中于 2019 年授予的預留部分限制性股票回購價格由 3.61 元/股調整至 3.51 元/股；其余限制性股票回購價格由 2.29元/股調整至 2.19 元/股。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 157 - （八）股份支付(續) (1) 以權益結算的股份支付(續) (a) 限制性股票股份支付概況(續) 公司于 2019 年 6 月 17 日召開第六屆董事會第八次會

458、議、第六屆監事會第七次會議審議通過了關于首次授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件成就的議案,確認激勵計劃首次授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件已成就，符合解除限售條件的激勵對象共計 409 人，可解除限售的限制性股票的數量共計14,621,508 股。公司沖減限制性股票回購義務人民幣 32,021,103 元，相應調整庫存股；資本公積(股本溢價)增加 31,436,242 元，相應減少資本公積(其他資本公積)31,436,242 元。 公司于 2019 年 3 月 24 日召開第六屆董事會第五次會議、第六屆監事會第五次會議,于 2019 年 4 月 25 日召開 2018 年

459、度股東大會，審議通過了關于擬回購注銷部分限制性股票及調整公司 2018 年限制性股票激勵計劃回購價格的議案，決定對 7 名因離職不再具備激勵資格的激勵對象全部已授予但尚未解鎖的限制性股票合計 393,300 股進行回購注銷。公司于 2019 年 6 月 17日召開第六屆董事會第八次會議、第六屆監事會第七次會議，于 2019 年 7月 12 日召開 2019 年第一次臨時股東大會，審議通過了關于擬回購注銷部分限制性股票的議案，決定對 1 名因離職不再具備激勵資格的激勵對象全部已授予但尚未解鎖的限制性股票合計 10,000 股進行回購注銷。于 2019 年8 月 2 日，公司完成上述限制性股票回購

460、及注銷。 公司于 2019 年 8 月 13 日召開第六屆董事會第九次會議、第六屆監事會第八次會議審議通過了關于暫緩授予的限制性股票第一個解除限售期解除限售條件成就的議案，認為本次解除限售條件已成就，符合解除限售條件的激勵對象共計 1 人，可解除限售的限制性股票的數量共計 82,500 股。公司沖減限制性股票回購義務人民幣 180,675元，相應調整庫存股；資本公積(股本溢價)增加 153,450 元，相應減少資本公積(其他資本公積)153,450 元。 2019 年授予的限制性股票權益性工具于授予日的公允價值合計人民幣21,480,000 元(2018 年：96,593,435 元)，在限售

461、期內的每個資產負債表日，將取得職工提供的服務計入成本費用，同時計入資本公積。于 2019 年度，本集團確認費用及資本公積人民幣 55,455,023 元(2018 年：33,970,476元)，其中涉及董事及高級管理人員費用為 665,958 元。(2018 年：499,340元)。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 158 - （八）股份支付(續) (1) 以權益結算的股份支付(續) (a) 限制性股票股份支付概況(續) 合同剩余期限： 解除限售安排 解除限售時間 解除限售 比例 第一個解除限售期 自首次授予登記日起 12 個月后的首個交易日起至首次授予登記日

462、起 24 個月內的最后一個交易日當日止 33% 第二個解除限售期 自首次授予登記日起 24 個月后的首個交易日起至首次授予登記日起 36 個月內的最后一個交易日當日止 33% 第三個解除限售期 自首次授予登記日起 36 個月后的首個交易日起至首次授予登記日起 48 個月內的最后一個交易日當日止 34% 預留授予的限制性股票的解除限售期及各期解除限售時間安排如下表所示： 解除限售安排 解除限售時間 解除限售 比例 第一個解除限售期 自首次授予登記日起 12 個月后的首個交易日起至首次授予登記日起 24 個月內的最后一個交易日當日止 50% 第二個解除限售期 自首次授予登記日起 24 個月后的首個

463、交易日起至首次授予登記日起 36 個月內的最后一個交易日當日止 50% 按照本計劃，發行在外的限制性股票如下： 授予價格 限制性股票數量 人民幣元/股 股數 截止本報告期 2.29 29,853,592 3.61 6,000,000 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 159 - （九）承諾事項 (1) 資本性支出承諾事項 以下為本集團于資產負債表日，已簽約而尚不必在資產負債表上列示的資本性支出承諾： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 房屋、建筑物及機器設備 393,814,925 151,031,497 （十）資產負債表日后事項

464、 (1) 重要的非調整事項 對新型冠狀病毒肺炎疫情(“新冠疫情”)的影響評估 自 2020 年 1 月新冠疫情爆發以來，本集團積極響應并嚴格執行各級政府對新冠疫情防控的各項規定和要求，第一時間向湖北省黃石市進行了捐贈，并以防疫和避免客戶停線為優先逐步復產。 本集團預計此次新冠疫情及防控措施將對本集團的生產和經營造成一定的暫時性影響，影響程度取決于疫情防控的進展情況、持續時間以及各地防控政策的實施情況。 本集團將持續密切關注新冠疫情的發展情況，并評估和積極應對其對本集團財務狀況、經營成果等方面的影響。截止至本報告報出日，尚未發現對 2019年度財務報表產生重大不利影響，同時對 2020 年度的整

465、體經營業績的影響尚在評估中。 (2) 利潤分配情況說明 金額 擬分配的股利 344,943,473 根據 2020 年 3 月 24 日董事會決議，董事會提議以本公司最新總股本1,724,717,363 為基數，向全體股東每 10 股派發現金紅利 2 元，合計344,943,473 元，該分配預案未在本財務報表中確認為負債。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 160 - （十一）金融風險(續) 本集團的經營活動會面臨各種金融風險，主要包括市場風險(主要為外匯風險、利率風險和其他價格風險)、信用風險和流動性風險。上述金融風險以及本集團為降低這些風險所采取的風險管理

466、政策如下所述 ： 董事會負責規劃并建立本集團的風險管理架構，制定本集團的風險管理政策和相關指引并監督風險管理措施的執行情況。本集團己制定風險管理政策以識別和分析本集團所面臨的風險，這些風險管理政策對特定風險進行了明確規定，涵蓋了市場風險、信用風險和流動性風險管理等諸多方面。本集團定期評估市場環境及本集團經營活動的變化以決定是否對風險管理政策及系統進行更新。本集團的風險管理由風險管理委員會按照董事會批準的政策開展。風險管理委員會通過與本集團其他業務部門的緊密合作來識別、評價和規避相關風險。本集團內部審計部門就風險管理控制及程序進行定期的審核 ，并將審核結果上報本集團的審計委員會。 (1) 市場風

467、險 (a) 外匯風險 本集團的主要經營位于中國境內，主要業務以人民幣結算。本集團已確認的外幣資產和負債及未來的外幣交易(外幣資產和負債及外幣交易的計價貨幣主要為美元)存在外匯風險。本集團持續監控集團外幣交易和外幣資產及負債的規模，以最大程度降低面臨的外匯風險；為此，本集團通過簽署遠期外匯合約及貨幣互換合約的方式來達到規避外匯風險的目的。 于 2019 年 12 月 31 日及 2018 年 12 月 31 日，本集團內記賬本位幣為人民幣的公司持有的外幣金融資產和外幣金融負債折算成人民幣的金額列示如下： 2019 年 12 月 31 日 美元項目 其他外幣項目 合計 外幣金融資產 貨幣資金 19

468、5,045,720 30,845,423 225,891,143 應收賬款 605,564,325 20,764,861 626,329,186 其他應收款 4,988,423 462,904 5,451,327 805,598,468 52,073,188 857,671,656 外幣金融負債 短期借款 486,671,531 - 486,671,531 應付賬款 238,677,686 3,592,811 242,270,497 其他應付款 10,967,661 295,113 11,262,774 一年內到期的非流動 負債 - 98,553,455 98,553,455 736,316,

469、878 102,441,379 838,758,257 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 161 - （十一）金融風險(續) (1) 市場風險(續) (a) 外匯風險(續) 2018 年 12 月 31 日 美元項目 其他外幣項目 合計 外幣金融資產 貨幣資金 143,148,830 39,574,390 182,723,220 應收賬款 724,941,828 31,528,136 756,469,964 其他應收款 1,704,455 13,803 1,718,258 869,795,113 71,116,329 940,911,442 外幣金融負債 短期借

470、款 166,665,062 - 166,665,062 應付賬款 347,413,695 4,840,688 352,254,383 長期借款 - 98,954,453 98,954,453 其他應付款 9,980,767 296,314 10,277,081 524,059,524 104,091,455 628,150,979 于 2019 年 12 月 31 日，對于記賬本位幣為人民幣的公司各類美元金融資產和美元金融負債，如果人民幣對美元升值或貶值 4%，其他因素保持不變，則本集團將減少或增加利潤總額約 2,771,264 元(2018 年 12 月 31 日：約13,829,424 元

471、) 。 (b) 利率風險 本集團的利率風險主要產生于長期銀行借款及應付債券等長期帶息債務。浮動利率的金融負債使本集團面臨現金流量利率風險，固定利率的金融負債使本集團面臨公允價值利率風險。本集團根據當時的市場環境來決定固定利率及浮動利率合同的相對比例。于 2019 年 12 月 31 日，本集團無長期帶息債務(2018 年 12 月 31 日：98,954,453 元)(附注四(26)。 本集團總部財務部門持續監控集團利率水平。利率上升會增加新增帶息債務的成本以及本集團尚未付清的以浮動利率計息的帶息債務的利息支出，并對本集團的財務業績產生重大的不利影響，管理層會依據最新的市場狀況及時做出調整，這

472、些調整可能是進行利率互換的安排來降低利率風險。于 2019年度及 2018 年度本集團并無利率互換安排。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 162 - （十一）金融風險(續) (2) 信用風險 本集團信用風險主要產生于貨幣資金、應收票據、應收賬款、其他應收款、長期大額銀行存單等，以及未納入減值評估范圍的以公允價值計量且其變動計入當期損益的債務工具和衍生金融資產等。于資產負債表日，本集團金融資產的賬面價值已代表其最大信用風險敞口。 本集團貨幣資金、長期大額銀行存單主要為存放于聲譽良好并擁有較高信用評級的國有控股銀行和其他大中型上市銀行的銀行存款，本集團認為其不存在

473、重大的信用風險，幾乎不會產生因銀行違約而導致的重大損失。 此外，對于應收票據、應收賬款和其他應收款等，本集團設定相關政策以控制信用風險敞口。本集團基于對客戶的財務狀況、從第三方獲取擔保的可能性、信用記錄及其他因素諸如目前市場狀況等評估客戶的信用資質并設置相應信用期。本集團會定期對客戶信用記錄進行監控，對于信用記錄不良的客戶，本集團會采用書面催款、縮短信用期或取消信用期等方式，以確保本集團的整體信用風險在可控的范圍內。 于 2019 年 12 月 31 日，本集團無重大的因債務人抵押而持有的擔保物和其他信用增級。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 163 - （十

474、一）金融風險(續) (3) 流動性風險 本集團內各子公司負責其自身的現金流量預測。本集團在匯總各子公司現金流量預測的基礎上，在集團層面持續監控短期和長期的資金需求，以確保維持充裕的現金儲備和可供隨時變現的有價證券；同時持續監控是否符合借款協議的規定，從主要金融機構獲得提供足夠備用資金的承諾，以滿足短期和長期的資金需求。 于資產負債表日，本集團各項金融負債以未折現的合同現金流量按到期日列示如下： 2019 年 12 月 31 日 一年以內 一到二年 二到五年 五年以上 合計 短期借款 520,691,448 - - - 520,691,448 應付票據 107,805,087 - - - 107

475、,805,087 應付賬款 1,400,350,188 - - - 1,400,350,188 其他應付款 180,937,940 - - - 180,937,940 一年內到期的 非流動負債 99,199,858 - - - 99,199,858 2,308,984,521 - - - 2,308,984,521 2018 年 12 月 31 日 一年以內 一到二年 二到五年 五年以上 合計 短期借款 168,415,926 - - - 168,415,926 應付票據 84,552,227 - - - 84,552,227 應付賬款 1,219,241,832 - - - 1,219,24

476、1,832 其他應付款 189,135,793 - - - 189,135,793 長期借款 1,385,362 99,603,486 - - 100,988,848 1,662,731,140 99,603,486 - - 1,762,334,626 本集團沒有對外提供擔保。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 164 - （十二）公允價值估計(續) 公允價值計量結果所屬的層次，由對公允價值計量整體而言具有重要意義的輸入值所屬的最低層次決定： 第一層次：相同資產或負債在活躍市場上未經調整的報價。 第二層次：除第一層次輸入值外相關資產或負債直接或間接可觀察的輸入值

477、。 第三層次：相關資產或負債的不可觀察輸入值。 (1) 持續的以公允價值計量的資產 于 2019 年 12 月 31 日， 本集團沒有持續的以公允價值計量的資產。 于 2018 年 12 月 31 日，持續的以公允價值計量的資產按上述三個層次列示如下： 第一層次 第二層次 第三層次 合計 金融資產 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產 衍生金融資產 - 130,694,740 - 130,694,740 可供出售金融資產 可供出售權益工具 17,738,900 - - 17,738,900 17,738,900 130,694,740 - 148,433,640 成長 長青 共利 滬士

478、電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 165 - （十二）公允價值估計(續) (1) 持續的以公允價值計量的資產(續) 本集團以導致各層次之間轉換的事項發生日為確認各層次之間轉換的時點。本年度 無各層次間的轉換。 對于在活躍市場上交易的金融工具，本集團以其活躍市場報價確定其公允價值；對于不在活躍市場上交易的金融工具，本集團采用估值技術確定其公允價值。所使用的估值模型主要為現金流量折現模型和市場可比公司模型等。估值技術的輸入值主要包括無風險利率、基準利率、匯率、信用點差、流動性溢價、EBITDA 乘數、缺乏流動性折價等。 （十三）資本管理 本集團資本管理政策的目標是為了保障本集團能夠持續經

479、營，從而為股東提供回報，并使其他利益相關者獲益，同時維持最佳的資本結構以降低資本成本。 為了維持或調整資本結構，本集團可能會調整支付給股東的股利金額、向股東返還資本、發行新股或出售資產以減低債務。 本集團的總資本為合并資產負債表中所列示的股東權益。本集團不受制于外部強制性資本要求，利用資產負債率監控資本。 于2019年12月31日及2018年12月31日，本集團的資產負債比率列示如下 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 資產負債率 37.66% 39.23% 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 166 - （十四）公司財務報表附注(

480、續) (1) 應收票據 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 銀行承兌匯票 6,847,606 51,708,388 (a) 于 2019 年 12 月 31 日，本公司已背書或已貼現但尚未到期的應收票據如下： 已終止確認 未終止確認 銀行承兌匯票 268,757,861 - (b) 壞賬準備 本公司的應收票據均按照整個存續期信用損失計量壞賬準備。本公司認為所持有的銀行承兌匯票不存在重大的信用風險，不會因銀行違約而產生重大損失，因此未對銀行承兌匯票計提壞賬準備。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 167 - （十四）公司財務報表附注

481、(續) (2) 應收賬款 2019 年 12 月 31日 2018 年 12 月 31日 應收賬款 1,746,500,588 1,268,413,882 減：壞賬準備 (16,450,456) (10,189,560) 1,730,050,132 1,258,224,322 (a) 應收賬款賬齡分析如下： 2019 年 12 月 31日 2018 年 12 月 31日 一年以內 1,746,499,090 1,268,413,264 一到二年 1,498 618 1,746,500,588 1,268,413,882 (b) 于 2019 年 12 月 31 日，按欠款方歸集的余額前五名的應

482、收賬款匯總分析如下： 余額 壞賬準備金額 占應收賬款余額總額比例 余額前五名的應收賬款總額 1,339,747,609 (11,618,709) 76.71% 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 168 - （十四）公司財務報表附注(續) (2) 應收賬款(續) (c) 壞賬準備： (i) 本集團對于應收賬款，無論是否存在重大融資成分，均按照整個存續期的預期信用損失計量損失準備。 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 占總額比例 金額 計提比例 金額 占總額比例 金額 計提比例 按信用風險

483、特征組合計提壞賬準備的應收賬款 1,746,500,588 100.00% (16,450,456) 0.94% 1,268,413,882 100.00% (10,189,560) 0.80% 組合計提壞賬準備的應收賬款分析如下： 2019 年 12 月 31 日 賬面余額 壞賬準備 金額 整個存續期預期信用損失率 金額 未逾期 1,726,175,869 0.92% (15,907,301) 逾期 1-30日 18,305,436 2.61% (477,772) 逾期 31-60 日 1,473,406 3.22% (47,444) 逾期 61-90 日 207,099 3.28% (6,

484、793) 逾期超過 90 日 338,778 3.29% (11,146) 1,746,500,588 (16,450,456) (ii) 本年度計提的壞賬準備為 16,450,456 元(2018 年度壞賬準備計提金額為 10,190,192 元)；本年度轉回的壞賬準備為 10,189,560 元(2018 年度壞賬準備轉回金額為 7,971,244 元)。 (d) 本年度無實際核銷的應收賬款 (2018 年度：638 元)。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 169 - （十四）公司財務報表附注(續) (3) 其他應收款 2019 年 12 月 31 日 2

485、018 年 12 月 31 日 理財產品 320,000,000 310,000,000 國債逆回購 300,000,000 子公司借款 276,350,000 87,350,000 設備款 2,301,888 1,613,110 銀行存款利息 2,221,023 - 理財產品利息 1,729,773 2,076,836 存出保證金 1,478,701 1,199,422 國債逆回購利息 93,151 88,358 員工借支款 84,948 1,851,076 關聯方利息 - 629,359 其他 3,102,687 2,306,141 減：壞賬準備 - - 907,362,171 407,1

486、14,302 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 170 - （十四）公司財務報表附注(續) (3) 其他應收款(續) (a) 其他應收款賬齡分析如下： 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 一年以內 906,672,377 405,688,049 一到二年 538,764 153,038 二年以上 151,030 1,273,215 907,362,171 407,114,302 (b) 損失準備及賬面余額變動表 于 2019 年 12 月 31 日，組合計提壞賬準備其他應收款均處于第一階段分析如下： 2019 年 12 月 31

487、日 賬面余額 損失準備 金額 金額 計提比例 組合計提： 理財產品 320,000,000 - 0.00% 國債逆回購 300,000,000 - 0.00% 子公司借款 276,350,000 - 0.00% 設備款 2,301,888 - 0.00% 銀行存款利息 2,221,023 - 0.00% 理財產品利息 1,729,773 - 0.00% 存出保證金 1,478,701 - 0.00% 國債逆回購利息 93,151 - 0.00% 員工借支款 84,948 - 0.00% 其他 3,102,687 - 0.00% 907,362,171 - (c) 于 2019 年 12 月 3

488、1 日，按欠款方歸集的余額前五名的其他應收款分析如下： 性質 余額 賬齡 占其他應收款余額總額比例 壞賬準備 某證券股份有限公司 國債逆回購 300,000,000 一年以內 33.06% - 黃石滬士電子有限公司 借款及設備款 203,301,888 一年以內 22.41% - 某銀行股份有限公司 理財產品 190,000,000 一年以內 20.94% - 某銀行股份有限公司 理財產品 130,000,000 一年以內 14.33% - 黃石滬士供應鏈管理有限公司 借款 75,350,000 一年以內 8.30% - 898,651,888 99.04% - 成長 長青 共利 滬士電子股份

489、有限公司 2019年度報告全文 - 171 - （十四）公司財務報表附注(續) (4) 長期股權投資 2019 年 12 月 31 日 2018 年 12 月 31 日 子公司(a) 1,880,124,375 1,837,647,974 (a) 子公司 本年增減變動 2018 年 12 月 31 日 追加投資 減少投資 其他(i) 2019 年 12 月 31 日 本年宣告分派的現金股利 滬士國際 699,956 - - - 699,956 - 滬利微電 479,638,705 - - 17,991,504 497,630,209 - 易惠貿易 1,351,200 - - - 1,351,2

490、00 - 昆山先創利 72,135,040 - - - 72,135,040 - 黃石滬士 1,283,823,073 20,000,000 - 4,484,897 1,308,307,970 - 1,837,647,974 20,000,000 - 22,476,401 1,880,124,375 - (i)本公司于 2018 年 5 月 23 日向滬利微電 123 名激勵對象授予限制性普通股股票 1,348.97 萬股，向黃石滬士 76 名激勵對象授予限制性普通股股票501.09 萬股，授予價格為人民幣 2.29 元/股，公司于 2019 年 1 月 2 日向滬利微電 49 名激勵對象授予

491、限制性普通股股票 228.31 萬股，向黃石滬士 2 名激勵對象授予限制性普通股股票 13.00 萬股，授予價格為人民幣 3.61 元/股(附注八)。 于 2019 年度，本集團授予滬利微電和黃石滬士的限制性股票權益性工具分別確認費用人民幣 17,991,504 元及人民幣 4,484,897 元，已確認為本公司對相應子公司的長期股權投資。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 172 - (十四) 公司財務報表附注(續) (5) 營業收入和營業成本 2019 年度 2018 年度 主營業務收入 5,329,395,909 3,859,820,684 其他業務收入

492、85,834,078 85,866,782 5,415,229,987 3,945,687,466 2019 年度 2018 年度 主營業務成本 3,867,273,857 3,100,657,622 其他業務成本 84,154,694 84,000,352 3,951,428,551 3,184,657,974 (a) 主營業務收入和主營業務成本 2019 年度 2018 年度 主營業務收入 主營業務成本 主營業務收入 主營業務成本 印制電路板業務 5,329,395,909 3,867,273,857 3,859,820,684 3,100,657,622 (b) 其他業務收入和其他業務成

493、本 2019 年度 2018 年度 其他業務收入 其他業務成本 其他業務收入 其他業務成本 租金收入 1,456,636 421,778 1,652,226 452,860 銷售材料 84,377,442 83,732,916 84,214,556 83,547,492 85,834,078 84,154,694 85,866,782 84,000,352 (6) 投資收益 2019 年度 2018 年度 成本法核算的長期股權投資收益 192,183,739 157,391,325 銀行理財產品投資收益及國債逆回購收益 15,399,237 9,579,964 處置以公允價值計量且其變動計入當

494、期損益的金融資產取得的投資收益 2,431,278 - 應收款項貼現損失 (3,891,233) 206,123,021 166,971,289 本公司不存在投資收益匯回的重大限制。 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 173 - 四、補充資料 (1) 非經常性損益明細表 2019 年度 2018 年度 非流動資產處置及報廢損失-凈額 (632,005) (3,608,446) 計入當期損益的政府補助 66,493,911 63,339,586 除同本集團正常經營業務相關的有效套期保值業務外，持有交易性金融資產、交易性金融負債產生的公允價值變動損益，以及處置交易性

495、金融資產、交易性金融負債和可供出售金融資產取得的投資收益 1,688,138 1,681,940 除上述各項之外的其他營業外收入和支出-凈額 (25,076) 632,045 處置子公司收益 32,196 - 67,557,164 62,045,125 所得稅影響額 (9,610,303) (8,653,091) 57,946,861 53,392,034 非經常性損益明細表編制基礎 根據中國證券監督管理委員會公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第1 號非經常性損益2008的規定，非經常性損益是指與公司正常經營業務無直接關系，以及雖與正常經營業務相關，但由于其性質特殊和偶發性，影響報表使用人對

496、公司經營業績和盈利能力作出正確判斷的各項交易和事項產生的損益。 (2) 凈資產收益率及每股收益 加權平均 凈資產收益率(%) 每股收益 基本每股收益 稀釋每股收益 2019 年度 2018 年度 2019年度 2018 年度 2019 年度 2018年度 歸屬于公司普通股股東的凈利潤 26.73 15.34 0.7150 0.3407 0.7053 0.3391 扣除非經常性損益后歸屬于公司普通股股東的凈利潤 25.44 13.91 0.6805 0.3088 0.6714 0.3074 成長 長青 共利 滬士電子股份有限公司 2019年度報告全文 - 174 - 第十節 備查文件目錄 一、載有法定代表人、主管會計工作負責人、會計機構負責人簽名并蓋章的財務報告文本； 二、載有會計師事務所蓋章、注冊會計師簽名蓋章的審計報告原件； 三、報告期內在中國證監會指定網站上公開披露過的所有公司文件的正本及公告的原稿； 四、載有董事長簽名的2019年度報告文本原件； 五、以上備查文件的備置地點：江蘇省昆山市玉山鎮東龍路1號公司證券部。 滬士電子股份有限公司 董事長：吳禮淦 2020年3月24日