《科爾尼：2016中國化工企業的轉型之路（11頁）.pdf》由會員分享，可在線閱讀，更多相關《科爾尼：2016中國化工企業的轉型之路（11頁）.pdf（11頁珍藏版）》請在三個皮匠報告上搜索。

1、中國化工企業轉型之路 處于經濟轉型時期的中國，產能持續過剩，加工成本居高不下，中國化工企業的發展舉步維艱。為了盡快走出困境，中國企業改革進入深水區。1中國化工企業轉型之路中低速發展的經濟新常態倒逼化工行業深度改革 過去的10-15年里，中國GDP一直保持著年均兩位數的增長，化工行業也實現了超過20%的增長。目前，中國正努力從投資和出口型經濟向消費型經濟的結構性轉型。2015年中國實際GDP增速已經降至7%以下，為近20年來最低水平，預計2016年增長將低至6.5%。許多業內人士認為實際GDP增長則更低，在3-5%左右?；ば袠I，尤其是大宗化工品領域，正面臨轉型沖擊，總體增長量低下，產品組合有待

2、優化調整(例如轉向特種化工等)。在此背景下，中國化工行業亟需轉型，領先企業或努力達到全球卓越運營水平，或積極提高研發能力和市場洞察力。企業需要在戰略、組織架構與日常運營等各方面做出改變。上述改變將有機會為虧損公司改善盈利狀況，讓ROCE（已動用資本回報率）提升10-15%。而未能有效轉型的企業將面臨利潤被擠壓，甚至虧損的風險，最終被擠出市場。設計轉型方案是一項艱巨的任務，不僅需要遵循結構化的方法，同時要求企業家具有戰略眼光與領導力。成功的轉型設計需要管理層在初期就關鍵問題達成共識，并由企業家親力親為。在方案中，需要明確各環節待改進內容、改進方向和改進目標、和成功改進路徑圖；在實施中，需要與之相

3、匹配的新的運作模式、調整管理和績效流程、調整考核指標；在整個轉型過程中，需要關注變革管理，確保整個組織架構平穩過渡，實現成功轉型。此外，成功轉型落地要求掃清轉型障礙。通常，轉型項目需要一個得到高層授權的專職項目團隊負責企業轉型的整體實施。項目團隊需要得高管層的全力支持以保證轉型的成功落地。為保證項目團隊帶領企業度過轉型中最艱難的階段，變革管理力量不容忽視。領先慣例顯示，成功的企業轉型中，轉型項目團隊往往由該組織的現任領導班子和未來領導班子共同組成。那些具有專項改革班底的中國化工企業將能夠在行業逆境中砥礪前行。轉型荊棘之路中國化工企業的轉型成功面臨著一系列嚴峻的考驗，包括多個細分領域增長放緩、大

4、范圍產能過剩、生產成本高企不下、市場競爭力薄弱以及割裂而低效的組織架構帶來的管理困境。產品細分領域增長放緩中國化工行業的增長正在放緩。根據中國國家統計局的數據（見圖1），除2009年金融危機后增長出現大幅滑坡外，化工行業在過去數年經歷了增長超過20%的快速發展。然而從2011年起，行業收入的同比增速開始呈現結構性下降趨勢，截止至2016年已下降至5%以下。與此同時，行業盈利性也面臨嚴峻挑戰。2012-2014年，行業毛利率持續下滑；雖然2015和2016年有所回升，但利潤仍低于早期水平。大范圍產能過剩一些基礎化工品產能過剩問題更加嚴重了，主要原因是市場準入門檻過低，以及夸大投資效益所導致的基礎

5、化工品過度投資。而地方政府的政策大多利于大型資本支出項目，致使產能過剩的情況進一步加劇。例如，2016年，國內甲醇裝置的平均產能利用率僅為52%，而全球平均水平為84%。2中國化工企業轉型之路? 1 ?5%15%10%20%25%30%35%5%15%10%20%25%30%35%33.3%201312.3%2010201212.9%20118.5%2.3%20144.6%20152016 10?30.6%6.7%20106.6%20155.5%2016 10?5.4%201220115.5%20135.0%20145.4%? 2 ?(?)?(?)?%?%8174574742343623201

6、6E20152011201349%63%46%52%84%?3中國化工企業轉型之路? 3 ? (?)? (?)?CAGR 2011-20158.6%9.1%7.18.48.37.66.76.06.17.27.26.65.75.120161?-10?20152012201120142013市場競爭力薄弱許多中國化工企業供應鏈不完整，缺乏長期穩定具有競爭力的原材料供應儲備，缺乏差異化的技術優勢（往往是技術落后）以及應用產品開發能力和客戶整合能力較為有限。由于整體成本失去競爭優勢，限制了企業向高利潤（和快速發展的）特種化工產品和細分市場的轉化。割裂而低效的組織架構由于歷史變革與行業整合，中國許多大型

7、化工集團旗下擁有十幾家甚至幾十家的不同層級的子公司，分散在全國各地，缺乏整體協調管理，形成各自為政的局面。中國企業多采用戰略管控模式即母公司為子公司制定業績目標并嚴格控制其日常運營。集團母公司和各級子公司都面臨一系列包括目標不統一、日常管理缺乏協調性等問題。也因為缺乏全局協調管理，供應鏈、采購和營銷端等可通過集中管理而產生的效益并沒有完全發揮出來，影響了企業利潤表現。小訂單多批次制造這類的高復雜度低效率生產時有發生。子公司之間內部競爭激烈，而總部中心的職權尚不清晰，行動缺乏統一性。在復雜的化工行業成功實施企業轉型，需要一套系統方法論?？茽柲峤涍^多年實戰，開發出一套經過驗證的、行之有效的中國企業

8、轉型方法。成本高漲全國范圍內的化工企業都面臨生產成本上漲的挑戰。目前，大宗品化工廠大多鄰近消費市場，如華東、華中、華北等地區。然而，高昂的原料成本和低運營效率抵消了終端產品的物流優勢。過去幾年，成本上升的速度高于銷售收入上升的速度，化工企業的盈利性和投資回報率面臨挑戰（見 圖3）。息稅前利潤為負數的化工企業數量不斷上升。4中國化工企業轉型之路? 4 ?/?/? / IT? /? (KPI)?精心設計與積極落實的轉型策略決定企業的成敗成功的轉型需要進行一系列細致入微的評估與行動，分為三個層次：戰略方向、經營模式和運營效率（見圖4）。對于正在經歷虧損和現金流緊張的企業，提升運營效率是首先應當得到關

9、注的。這個環節往往能有立竿見影的效果和回報，并可能在短期（數月內）內扭虧為盈，扭轉企業的頹勢。對于尋求長期轉型的企業而言，戰略與經營模式同樣重要，例如企業發展戰略未度，探索鄰近行業或市場進入的可能性等?？茽柲岬霓D型方法涵蓋五個主要階段。我們會根據客戶的特殊情況對各個階段的具體側重對項目方法進行調整。前四個階段，每個階段都需要1-2個月的時間，而最后一個階段則需要更長時間完成，具體進度取決于客戶的執行能力以及與外部團隊的合作程度。（見圖5）接下來，我們逐一詳述五個階段。1. 闡明問題根據科爾尼咨詢經驗，中國化工企業尤其是國有化工企業，在戰略制定、經營模式與運營效率三個層面均存在提升空間。 （見圖

10、6） 在戰略層面，許多大型國企往往過度投資于低利潤率或是產能過剩的價值鏈環節。這些企業常由于受制于原材料及運營成本高企、規模不足及技術落后等因素，而導致工廠整體競爭力不足。5中國化工企業轉型之路 在經營模式層面，國有企業也存在諸多問題：許多國有企業經營模式非常分散，各子公司分別控制零散的資產；同時，企業內部轉移價格無法反應市場狀況，導致部分子公司激勵機制失效。國有企業的組織架構與管控能力也較差，尤其體現在職能重復、缺少共享服務（特別在采購與銷售環節）以及從下至上信息流動不足等方面。這些問題往往導致集團總部很難全面了解下屬子公司的實際經營狀況。? 5 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?

11、? ? ? ?/? ? ? ? ? ? ?1-2?1-2?1-2?1-2?3-12? 6 ? ? ? ?23451011167891213146中國化工企業轉型之路 在運營效率方面，我們發現國有企業均存在不足。在運營領域的所有環節，包括采購、維修、生產、銷售、營銷及物流，均存在提升空間。為了系統地了解這些問題及產生的根本原因，與管理層就轉型重點達成共識，科爾尼認為在轉型的初始階段對企業進行全面的現狀評估十分重要?，F狀評估應當涵蓋所有重點子公司（或有代表性的子公司），并對企業的整體表現做出評估，以便我們可以把重心放在企業面臨的最嚴峻的問題上?？茽柲嵬ǔζ髽I各業務單元的某幾個產品細分進行分析。

12、該分析將通過與競爭對手的對標分析評估各業務的財務表現，并對該業務在整體業務組合中的相對吸引力與競爭地位進行評估。我們將構建一個全面的財務模型，對企業在接下來5-10年內的業務表現做出全面的預測。在經營層面上，我們將對企業關鍵財務及運營指標進行對標分析。我們針對五大關鍵運營領域為企業進行深度分析，包括：制造、質量控制、庫存與材料、檢修/備品備件管理以及EHS（環境、健康、安全）。我們還為企業的經營模式進行定性評估，通過員工調研、深度訪談和國內外領先企業對標的形式評估分析企業的日常運營狀況。在這個階段，項目主要成果是明確企業所面臨的問題，并且設定轉型完成后需要達成的“自上而下”的目標。在理想情況下

13、，這個階段還能確定一系列可能的提升假設，其中部分假設在這個階段就足夠清晰，可以付諸實施。下圖所展示的是我們近期一個化工國企轉型項目的成果：該企業息稅前利潤存在12%的提升空間，足以使該業務從虧損轉變為相對盈利。（見圖7）? 7 ?C?B?A?(?)?-XX%XX%7中國化工企業轉型之路2. 設計運營轉型科爾尼方法的第二個階段是設計運營轉型。我們重點關注于運營，是因為運營環節通?？梢詫崿F短期效益（通常在三至六個月內）。在這個階段，我們將使用綜合價值鏈框架提升企業運營（見圖8）。與外部對標企業相比，中國國有企業在價值鏈各環節間都存在著巨大差距。比如國際領先企業的維護成本在初始投資中通常只占 2%，

14、而在國有企業中這個比例通常達到4%。運營提升舉措必須對企業產生直接的經濟改善?？茽柲嵩趯φ麠l價值鏈進行運營提升分析后，可以量化計算出運營轉型所能帶來的潛在成本節省，這也是這個階段的關鍵成果。3. 設計經營模式轉型與運營提升不同，經營模式的轉型更為復雜，因此需要更長的時間（1-2年）完成設計與實施。在經營模式設計中有四大關鍵要素：組織大部分大型國有企業本身由許多零散的地方資產與工廠合并而來。例如，企業可能有4-5個管理層級，在業務層面，地方工廠有很大的決策自主權。我們觀察到至少存在兩類主要的組織架構改進內容：其一是內部工廠間的整合，其二是職能部門的集中化管理。通過這兩項改進，我們可以幫助客戶節省

15、成本，并在輔助職能中實現協同效應，包括定價、優化的決策制定以及更為有效的決策實施。流程在完成組織架構調整后，企業需要對所有業務相關流程做出全面轉型，包括銷售、分銷、業務運營、供應鏈及客戶/產品細分等。? 8 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?IT? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ?/? ? ?/?8中國化工企業轉型之路信息系統大部分中國國有企業面臨一體化IT系統缺失的問題。為確保企業擁有可靠的基礎數據，并以此做出業務決策，科爾尼建議國有企業應力所能及地建立企業范圍的IT系統?？冃Ч芾砜冃Ч芾硎墙洜I模式的關鍵組成部分之一。為確

16、保全面徹底的企業轉型成功落地，企業需要設計與之匹配的關鍵績效指標體系與績效管理系統，并將關鍵績效指標體系及結構化的激勵機制和企業的戰略目標及轉型項目掛鉤。4. 調整戰略重心傳統上，多數中國國有化工企業往往把發展重心放在如何擴大規模，而對提升利潤水平重視程度不高。然而，均衡發展的戰略應當實現增長投資和提高現有運營現金流之間的平衡。在化工行業中，大致存在兩種增長模式。（見圖9）。第一種是“資產驅動”模式，這種模式往往強調成本效益，需要有低價格的原材料供給、良好的融資能力以及需求波動管理能力。另一種是“專業焦聚”模式，這種模式重點關注高利潤的產品，通過先進的技術水平、密切互動的客戶關系以及創新能力為

17、客戶提供多樣化的產品或解決方案。中國國有企業的產品大部分是基礎化工品，這些產品要求企業擁有較低的成本結構以實現盈利。目前化工企業都希望向第二種模式轉型，生產特種化工品。這種模式要求企業在并購和研發方面有很強的能力。如果缺少這兩項能力，企業可能會陷入一個尷尬的境地，即采用高成本結構的模式，但特種化工品所帶來的回報卻并不顯著?？茽柲嵴J為這是目前大多數國有企業戰略的關鍵風險所在。5. 實施轉型在實施階段，企業通常把注意力集中在執行最佳戰略方案上。但是為了保證轉型實施的成功，企業還? 9 ?9中國化工企業轉型之路作者陸浩文， 科爾尼公司合伙人 常駐上海辦事處 王宇，科爾尼公司董事 常駐北京辦事處 李健

18、，科爾尼公司合伙人 常駐上海辦事處 章怡雋，科爾尼公司經理 常駐上海辦事處 必須對三個關鍵性因素有全面的理解：領導層決心來自高層管理團隊的決心對轉型的實施起到至關重要的作用。在明確轉型目標時，領導層團隊就應當下定轉型的決心，同時他們需要在企業內部傳遞強有力的信號，鼓勵變革文化的傳播與發展。專職項目管理辦公室專職的轉型項目管理辦公室負責指導轉型方案的日常實施、控制項目整體進度以及協調企業內外部關系以推進變革管理。這個團隊一般在項目開始時組建，在整個項目進程中發揮作用，直到轉型成功結束。變革管理化工企業需要努力達到國際卓越運營水平。此外，制定清晰的戰略也十分重要，抑或通過成本優勢實現差異化競爭，抑

19、或專注于創新與產品開發，或者兩者兼顧。轉型成功的企業不僅會前景光明并有望在國際市場上占有不敗之地中國化工企業在行業困境中力圖尋找最佳發展路徑，企業領導者認識到只有機構性徹底變革才有可能取得先機。擁抱組織變革的企業更有望大幅提高收入水平，遠離利潤下滑的而被淘汰的窘境。成功的變革管理應當能通過及時的日常信息流通，實現關鍵信息在企業中自上而下及自下而上的有效傳遞。企業的成功轉型需要有最高管理層的親力主抓，變革措施在組織上下得到貫徹，只有滿足這些條件才能徹底釋放出轉型效果。A.T. Kearney是全球領先的管理咨詢公司，在40多個國家設有辦事處。自1926年以來，我們一直是全球最重要組織所信賴的顧問

20、。A.T. Kearney是由合伙人擁有的公司，致力于協助客戶達成立即影響，并在最關鍵問題上協助其發揮優勢。若要取得更多咨詢，請上網站 . 美洲 亞洲 歐洲 中東及非洲 曼谷北京香港雅加達吉隆坡墨爾本孟買新德里首爾上海新加坡悉尼臺北東京阿布扎比多哈迪拜約翰內斯堡麥納麥利雅得如欲了解更多資訊或得到轉印或翻譯本文之許可，以及所有其他通訊，請寄電子郵件至： .本文件封面上與本公司同名和創辦人Andrew Thomas Kearney之簽名，代表我們對實踐其挹注于本公司的價值觀之承諾，以及保證我們所作任何事皆須有基本正當性。 2016, A.T. Kearney 公司版權所有。阿姆斯特丹柏林布魯塞爾布加勒斯特布達佩斯哥本哈根杜塞爾多夫法蘭克福赫爾辛基伊斯坦布爾基輔里斯本盧布爾雅那倫敦馬德里米蘭莫斯科慕尼黑奧斯陸巴黎布拉格羅馬斯德哥爾摩斯圖加特維也納華沙蘇黎世亞特蘭大波哥大波士頓卡爾加里芝加哥達拉斯底特律休士敦墨西哥城紐約帕羅奧多 舊金山圣保羅多倫多華盛頓特區