匯通控股：匯通控股首次公開發行股票并在主板上市招股說明書.pdf

1、 合肥匯通控股股份有限公司合肥匯通控股股份有限公司 Hefei Conver Holding Co.,Ltd.（住所：安徽省合肥市經濟技術開發區湯口路 99 號）首次公開發行股票并在主板上市首次公開發行股票并在主板上市 招股招股說明書說明書 保薦機構（主承銷商）保薦機構（主承銷商）（上海市浦東新區銀城中路（上海市浦東新區銀城中路 200 號中銀大廈號中銀大廈 39 層）層）合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-1 發行人聲明發行人聲明 中國證監會、交易所對本次發行所作的任何決定或意見，均不表明其對發行人注冊申請文件及所披露信息的真實性、準確性、完整性作出保證，也不表明其

2、對發行人的盈利能力、投資價值或者對投資者的收益作出實質性判斷或保證。任何與之相反的聲明均屬虛假不實陳述。根據證券法規定，股票依法發行后，發行人經營與收益的變化，由發行人自行負責；投資者自主判斷發行人的投資價值，自主作出投資決策，自行承擔股票依法發行后因發行人經營與收益變化或者股票價格變動引致的投資風險。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-2 發行人發行人致送投資者的致送投資者的聲明聲明 一、一、發行人上市的目的發行人上市的目的 發行人上市目的是以本次發行股票為契機，聚焦主營業務，精心實施募集資金投資項目，繼續擴大市場份額，進一步提升自身品牌影響力。同時，公司上市后將加

3、大研發投入及技術創新力度，從而實現對產品和技術的再創新，擴大公司經營規模，提升綜合競爭能力。本次首發上市后，公司將實現高質量規范運作、高效能持續發展的目標，與投資者共享公司未來發展成果，實現股東利益最大化。二二、發行人現代企業制度的建立健全情況發行人現代企業制度的建立健全情況 公司依據公司法 證券法 上市公司治理準則等相關法律、法規和規范性文件的要求，制定了公司章程，建立了由公司股東大會、董事會、監事會和高級管理人員組成的公司治理架構，形成了權力機構、決策機構、監督機構和管理層之間權責明確、運作規范的相互協調和相互制衡機制，為公司高效、穩健經營提供了組織保證。公司股東大會、董事會、監事會及高級

4、管理人員均根據公司法 公司章程行使職權和履行義務。公司根據相關法律、法規及公司章程制定了股東大會議事規則 董事會議事規則 監事會議事規則 獨立董事制度 對外擔保管理制度 關聯交易決策制度等一系列相關制度，為公司法人治理的規范化運行提供了制度保證。公司董事會下設戰略委員會、審計委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會四個專門委員會，分別負責公司的發展戰略、審計、董事和高級管理人員的提名、甄選、管理和考核等工作。公司內部控制制度的制定充分考慮了行業特點，治理結構和現有的內部控制制度基本能適應公司管理的需求，對經營風險起到了有效的控制作用，并能夠對編制真實、完整、公允的財務報表提供合理的保證，保證了公司

5、財產的安全、完整。容誠會計師事務所（特殊普通合伙）對公司內部控制進行了審核，并出具了內部控制鑒證報告（容誠專字2024230Z2042 號），認為公司于 2024 年 6 月30 日按照企業內部控制基本規范和相關規定在所有重大方面保持了有效的合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-3 財務報告內部控制。三三、發行人本次融資的必要性及募集資金使用規劃發行人本次融資的必要性及募集資金使用規劃 公司本次融資項目均投資于主營業務領域和補充流動資金。本次募投項目擬新建廠房、購置行業內先進的生產設備，擴大公司汽車造型部件和車輪總成分裝的生產規模，同時，擴大研發隊伍，改善精益生產模式，

6、建設信息化管理系統，全方位提升公司的同步開發能力、試驗驗證能力、項目管理能力、經營管理能力和及時交付能力，以全面提升公司的市場競爭力。本次募投項目實施后，一方面將有利于公司市場拓展和規模提升，能夠滿足自主品牌汽車快速增長的市場需求，充分利用合肥作為新能源汽車重鎮的區位優勢更好的把握新能源汽車發展機遇；另一方面將有利于公司生產和技術進步，通過增加公司自動化產線投入，有效提升生產效率，同時通過加大對研發、管理及人力資源投入，滿足業務快速發展需要。因此，本次募投項目滿足行業發展趨勢，能夠全面提升公司的管理、生產與研發等能力，為公司可持續發展夯實基礎。本次募集資金扣除發行費用后，將圍繞公司主營業務運用

7、，并按照項目資金需求輕重緩急的順序投入以下項目建設：單位：萬元 序號序號 項目名稱項目名稱 總投資額總投資額 擬投入募集資金擬投入募集資金 1 汽車飾件擴產建設項目 28,717.51 28,717.51 2 汽車車輪總成分裝項目 10,330.50 10,330.50 3 數字化及研發中心建設項目 9,977.97 9,977.97 4 補充流動資金 32,000.00 32,000.00 合計合計 81,025.98 81,025.98 四、發行人持續經營能力及未來發展規劃四、發行人持續經營能力及未來發展規劃 公司長期深耕汽車造型部件、汽車聲學產品及車輪總成分裝業務領域，經營模式成熟、運營

8、效率高、盈利能力較強，具有穩定的持續經營能力。公司未來將依托自身在汽車造型部件和汽車聲學產品等領域的技術創新、產品研發、制造工藝和客戶開發等方面的優勢不斷開發滿足客戶需求的產品，鞏固合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-4 現有客戶并積極開拓新客戶。同時，公司將建設“汽車飾件擴產”項目，進一步擴大公司現有產品的生產規模；將建設“車輪總成分裝”項目，完善產業鏈業務布局；并將投資“研發中心及數字化建設項目”，為公司技術創新和轉型升級提供助力，促進企業穩定、持續、健康、高質量發展。實際控制人、董事長：陳王保 合肥匯通控股股份有限公司 年 月 日 合肥匯通控股股份有限公司 首次

9、公開發行股票招股說明書 1-1-5 本次發行概況本次發行概況 發行股票類型 人民幣普通股（A 股）發行股數 本次公開發行股票 3,150.7704 萬股，占發行后總股本的 25%。本次發行全部為新股發行，原股東不公開發售股份。每股面值 人民幣 1.00 元 每股發行價格 人民幣 24.18 元 發行日期 2025 年 2 月 21 日 擬上市的交易所和板塊 上海證券交易所主板 發行后總股本 12,603.00 萬股 保薦機構（主承銷商）中銀國際證券股份有限公司 招股說明書簽署日期 2025 年 2 月 27 日 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-6 目錄目錄 發行人

10、聲明發行人聲明.1 發行人致送投資者的聲明發行人致送投資者的聲明.2 一、發行人上市的目的.2 二、發行人現代企業制度的建立健全情況.2 三、發行人本次融資的必要性及募集資金使用規劃.3 四、發行人持續經營能力及未來發展規劃.3 本次發行概況本次發行概況.5 目錄目錄.6 第一節第一節 釋義釋義.10 一、一般名詞釋義.10 二、專業名詞釋義.12 第二節第二節 概覽概覽.14 一、重大事項提示.14 二、發行人及本次發行的中介機構基本情況.17 三、本次發行基本情況.17 四、發行人生產經營情況.19 五、發行人板塊定位情況.23 六、主要財務數據及財務指標.34 七、發行人財務報告審計截止

11、日后主要財務信息及經營狀況.35 八、發行人選擇的具體上市標準.38 九、發行人募集資金運用與未來發展規劃.38 第三節第三節 風險因素風險因素.40 一、與發行人相關的風險.40 二、與行業相關的風險.45 第四節第四節 發行人基本情況發行人基本情況.48 一、發行人基本情況.48 二、發行人設立及改制情況.48 三、發行人報告期內的股本變化情況.50 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-7 四、發行人重大資產重組情況.52 五、發行人在其他證券市場的上市/掛牌情況.52 六、發行人股權結構圖.53 七、發行人重要子公司情況.54 八、持有發行人 5%以上股份的主要

12、股東及實際控制人的基本情況.55 九、發行人股本情況.61 十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況.67 十一、董事、監事、高級管理人員及核心技術人員其他主要對外投資.75 十二、公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員薪酬情況.76 十三、公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員對外兼職情況.77 十四、董事、監事、高級管理人員及核心技術人員與發行人簽訂的協議及重要承諾.78 十五、董事、監事及高級管理人員的任職資格.79 十六、發行人已經制定或實施的股權激勵及相關安排.79 十七、發行人員工及社會保障情況.83 第五節第五節 業務與技術業務與技術.87 一、主營業務、主要產品或

13、服務的基本情況.87 二、公司所屬行業情況.103 三、公司銷售情況和主要客戶.131 四、公司采購情況及主要供應商.137 五、公司主要固定資產及無形資產情況.140 六、公司的技術與研發情況.150 七、公司生產經營的環保情況.155 八、公司境外生產經營情況.158 第六節第六節 財務會計信息與管理層分析財務會計信息與管理層分析.159 一、財務報表.159 二、審計意見及關鍵審計事項.166 三、財務報表編制基礎、合并財務報表的范圍及變化情況.169 四、主要會計政策及會計估計.170 五、經注冊會計師鑒證的非經常性損益明細表.219 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明

14、書 1-1-8 六、主要稅收政策和繳納的主要稅種.220 七、主要財務指標.222 八、經營成果分析.223 九、資產質量分析.251 十、償債能力、流動性與持續經營能力分析.269 十一、資產負債表日后事項、或有事項及其他重要事項.282 十二、盈利預測.282 十三、財務報告審計截止日后主要財務信息及經營狀況信息.283 第七節第七節 募集資金運用與未來發展規劃募集資金運用與未來發展規劃.286 一、本次發行募集資金運用概況.286 二、募集資金投資項目的必要性和可行性分析.290 三、戰略規劃.294 第八節第八節 公司治理與獨立性公司治理與獨立性.298 一、公司法人治理制度建立健全及

15、運行情況.298 二、公司及子公司報告期內違法違規行為情況.299 三、發行人最近三年資金占用和對外擔保的情況.301 四、獨立運營情況.301 五、同業競爭情況.303 六、關聯方與關聯關系.304 七、關聯交易.306 第九節第九節 投資者保護投資者保護.312 一、本次發行完成前滾存利潤的分配安排和已履行的決策程序.312 二、本次發行前后股利分配政策差異情況.312 三、公司股利分配政策、決策程序及監督機制.312 四、公司報告期內股利分配情況.313 五、本次發行上市后的股利分配政策和前三年股東分紅回報規劃.314 第十節第十節 其他重要事項其他重要事項.316 一、重大合同.316

16、 二、對外擔保情況.321 三、對發行人可能產生較大影響的訴訟或仲裁事項.321 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-9 四、發行人控股股東、實際控制人、控股子公司以及董事、監事、高級管理人員和核心技術人員作為一方當事人的重大訴訟或仲裁事項.321 五、發行人董事、監事、高級管理人員和核心技術人員涉及刑事訴訟的情況.321 第十一節第十一節 聲明聲明.322 發行人全體董事、監事、高級管理人員聲明.322 發行人控股股東聲明.323 發行人實際控制人聲明.324 保薦機構（主承銷商）聲明.325 保薦機構（主承銷商）董事長聲明.326 保薦機構（主承銷商）總經理聲明.

17、327 發行人律師聲明.328 發行人會計師聲明.329 發行人驗資復核機構聲明.330 評估機構及簽字評估師聲明.331 第十二節第十二節 附件附件.332 一、備查文件目錄.332 二、查閱時間和查閱地點.332 三、招股說明書其他附件.332 附件一：落實投資者關系管理相關規定的安排、股利分配決策程序、股東投票機制建立情況的說明.334 附件二：發行人及其他責任主體作出的與本次發行上市相關的其他承諾340 附件三：發行人股東大會、董事會、監事會、獨立董事、董事會秘書制度的建立健全及運行情況說明.362 附件四：發行人審計委員會及其他專門委員會的設置情況說明.370 附件五：發行人募集資金

18、具體運用情況的說明.372 附件六：發行人子公司、參股公司簡要情況說明.380 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-10 第一節第一節 釋義釋義 本招股說明書中，除非文意另有所指，下列縮略語和術語具有如下含義：一、一般名詞釋義一、一般名詞釋義 本公司、公司、發行人、股份公司、匯通控股 指 合肥匯通控股股份有限公司 有限公司、匯通有限 指 合肥匯通汽車零部件有限公司，匯通控股前身 實際控制人 指 陳王保 控股股東、匯通集團、匯通經貿 指 安徽匯通控股集團有限公司，匯通控股的控股股東，曾用名“合肥匯通經貿發展有限公司”合肥保泰利、保泰利 指 合肥保泰利企業管理有限公司，曾

19、用名“安徽保泰利投資管理有限公司”合肥持盈、安徽澤熙 指 合肥持盈企業管理合伙企業（有限合伙），曾用名“安徽澤熙股權投資合伙企業（普通合伙）”寧波磐磬 指 寧波磐磬創業投資合伙企業（有限合伙），曾用名“寧波磐磬股權投資合伙企業（有限合伙）”及“合肥磐磬股權投資合伙企業（有限合伙）”海恒投資 指 合肥海恒產業發展投資基金合伙企業（有限合伙）聯元創投 指 安徽聯元創投有限責任公司，曾用名“安徽國元創投有限責任公司”海川部件 指 合肥海川汽車部件系統有限公司 合肥金美 指 合肥金美汽車部件有限公司 安徽金美 指 安徽金美電子有限公司 正芯電子 指 合肥正芯電子科技有限公司 大連金美 指 大連金美汽車

20、部件有限公司 蕪湖金美 指 蕪湖金美汽車部件有限公司 金合新材料 指 安徽金合新材料科技有限公司，曾用名“安徽金美新材料科技有限公司”金美部件 指 安徽金美汽車部件有限公司 合肥金兌 指 合肥金兌汽車科技有限公司 安慶海川 指 安慶海川汽車部件有限公司 庫爾特 指 江淮匯通庫爾特（合肥）有限公司，曾用名“江淮匯通恩偉馳（合肥）有限公司”福州金美 指 福州金美汽車部件有限公司 安慶金美 指 安慶金美汽車零部件有限公司 匯眾物流 指 合肥匯眾物流有限公司 車之寶 指 安徽車之寶汽車服務有限公司 江淮汽車 指 安徽江淮汽車集團股份有限公司及其下屬企業 長城汽車 指 長城汽車股份有限公司及其下屬企業

21、奇瑞汽車、奇瑞集團 指 奇瑞控股集團有限公司及其下屬企業 比亞迪汽車、比亞迪 指 比亞迪股份有限公司及其下屬企業 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-11 比亞迪供應鏈 指 深圳市比亞迪供應鏈管理有限公司 奇瑞捷豹路虎 指 奇瑞捷豹路虎汽車有限公司 蔚來汽車 指 上海蔚來汽車有限公司及其關聯企業 大眾汽車（安徽）指 大眾汽車（安徽）有限公司 零跑汽車 指 浙江零跑科技股份有限公司及其關聯企業 振宜汽車 指 振宜汽車有限公司 常春內飾 指 蕪湖市常春汽車內飾件有限公司 延鋒飾件 指 延鋒汽車飾件系統有限公司及其下屬企業 東南汽車 指 東南（福建）汽車工業股份有限公司 東

22、風日產 指 東風汽車有限公司東風日產乘用車公司 公司章程 指 合肥匯通控股股份有限公司章程 股東大會 指 合肥匯通控股股份有限公司股東大會 董事會 指 合肥匯通控股股份有限公司董事會 監事會 指 合肥匯通控股股份有限公司監事會 公司法 指 中華人民共和國公司法 證券法 指 中華人民共和國證券法 首發注冊辦法 指 首次公開發行股票注冊管理辦法 上市規則 指 上海證券交易所股票上市規則（2024年4月修訂）國務院 指 中華人民共和國國務院 國家發改委、發改委 指 中華人民共和國國家發展和改革委員會 工信部 指 中華人民共和國工業和信息化部 財政部 指 中華人民共和國財政部 商務部 指 中華人民共和

23、國商務部 科技部 指 中華人民共和國科學技術部 生態環境部 指 中華人民共和國生態環境部 合肥市經開區 指 國家級合肥經濟技術開發區 上海市科委 指 上海市科學技術委員會 證監會 指 中國證券監督管理委員會 上交所、交易所 指 上海證券交易所 深交所 指 深圳證券交易所 全國股轉系統、新三板 指 全國中小企業股份轉讓系統 中汽協 指 中國汽車工業協會 保薦人、保薦機構、主承銷商、中銀證券 指 中銀國際證券股份有限公司 天禾律師事務所、發行人律師 指 安徽天禾律師事務所 容誠、容誠會計師事務所、審計機構、驗資復核機構 指 容誠會計師事務所（特殊普通合伙）瑞華事務所 指 瑞華會計師事務所（特殊普通

24、合伙）中銘國際 指 中銘國際資產評估（北京）有限責任公司 最近三年、報告期 指 2021年度、2022年度、2023年度、2024年1-6月 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-12 報告期各期末 指 2021年12月31日、2022年12月31日、2023年12月31日、2024年6月30日 元、萬元、億元 指 人民幣元、人民幣萬元、人民幣億元 本次發行 指 本次匯通控股向社會公眾公開發行股票的行為 二、專業名詞釋義二、專業名詞釋義 主機廠 指 汽車制造集團下屬的專業汽車生產工廠 汽車造型部件、造型部件 指 起到裝飾、防護等效果和作用的部件。汽車標牌 指 用以識別汽

25、車品牌、型號等信息的標識。裝飾條、飾條 指 用于車身局部裝飾的條形裝飾件。格柵 指 汽車主要造型部件，同時用于進氣、通風、散熱。保險杠、保險杠總成 指 汽車主要造型部件，能夠保護和裝飾車身。汽車聲學產品、聲學產品 指 用于汽車發動機艙、車身、行李箱及底盤等隔音隔熱產品，汽車聲學產品也可稱為“NVH（Noise、Vibration、Harshness）聲學產品”。CAS面設計 指 Class-A-Surface，是設計具備很高質量的曲面，所謂曲面的質量在視覺上的直觀表達就是非常光順、沒有褶皺和無理由的不連續。ABS 指 一種熱塑性工程塑料，英文名為acrylonitrilebutadienest

26、yrene copolymer,簡稱ABS，化學名為丙烯腈-丁二烯-苯乙烯塑料。ABS具有優良的綜合物理和機械性能，極好的低溫抗沖擊性能。PC/ABS 指 是由聚碳酸酯（Polycarbonate）和丙烯腈-丁二烯-苯乙烯共聚物（ABS）合并而成的熱可塑性塑膠，結合了兩種材料的優異特性，ABS材料的成型性和PC的機械性、沖擊強度和耐溫、抗紫外線（UV）等性質，顏色是無色透明顆粒。表面處理 指 在塑料表面上造成與基體塑件物理和化學性能不同的工藝方法，包括但不限于電鍍工藝、燙印工藝、涂裝工藝、轉印工藝、真空鍍膜工藝（PVD）、滴注工藝等。PVD 指 Physical Vapor Depositio

27、n,即物理氣相沉積：指利用物理過程實現物質轉移，將原子或分子由源轉移到基材表面上的過程。它的作用是可以使某些有特殊性能（強度高、耐磨性、散熱性、耐腐性等）的微粒噴涂在性能較低的母體上，使得母體具有更好的性能。轉印 指 將圖像轉印到彎曲或不平整表面的生產工藝，主要有水轉印，熱轉印，冷轉印。滴注 指 利用專用設備及相應的程序，在基材上的LOGO凹槽表面點噴上一種或多種顏色的油漆以實現不同效果的一種工藝。TPMS 指 Tire Pressure Monitor System，即胎壓偵測系統，是一項提高汽車主動安全性的新技術。TPMS能實時監測所有輪胎的氣壓，對氣壓過低、氣壓過高以及快速漏氣等異常狀態

28、及時發出報警。PHEV 指 Plug-in Hybrid Electric Vehicle，即插電式混合動力合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-13 車型，是介于純電動汽車與燃油汽車兩者之間的一種新能源汽車，既有傳統汽車的發動機、變速器、傳動系統、油路、油箱，也有純電動汽車的電池、電動機、控制電路。和傳統燃油車型相比，PHEV車型因為有了電動機的存在，在急加速的時候發動機的負擔就得到了大大的緩解，因此可以降低油耗。PPAP 指 Production Part Approval Process，生產件批準程序，規定了包括生產和散裝材料在內的生產件批準的一般要求。BOM表

29、 指 Bill of Material，即物料清單，它詳細記錄一個項目所用到的所有材料及相關屬性。SOP 指 Standard Operating Procedure，標準作業程序，為執行復雜的日常生產事務及工業流程所設計的內部標準程序。PHC 指 Polyurethanes Composites，即聚氨酯復合材料，PHC為夾層結構，它以芯材為基板，上下復合面層，表面復合裝飾層而成。根據產品需要，其表面裝飾層可以復合面料、無紡布和 PVC 革等材料。PDM 指 PDM 的中文名稱為產品數據管理（Product Data Management），是一門用來管理所有與產品相關信息（包括零件信息、配

30、置、文檔、CAD 文件、結構、權限信息等）和所有與產品相關過程（包括過程定義和管理）的技術。新冠肺炎疫情、疫情 指 新型冠狀病毒肺炎疫情。特別說明：1.本招股說明書部分表格中單項數據加總與合計可能存在微小差異，均因計算過程中的四舍五入所形成。2.本招股說明書中涉及的我國、我國經濟以及行業的事實、預測和統計，包括本公司的市場份額等信息，來源于一般認為可靠的各種公開信息渠道。本公司從上述來源轉載或摘錄信息時，已保持了合理的謹慎，但是由于編制方法可能存在潛在偏差，或市場管理存在差異，或基于其它原因，此等信息可能與國內或國外所編制的其他資料不一致。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書

31、1-1-14 第二節第二節 概覽概覽 本概覽僅對招股說明書全文作扼要提示。投資者作出投資決策前，應認真閱讀招股說明書全文。一、重大事項提示一、重大事項提示 公司特別提請投資者注意，在作出投資決策之前，務必仔細閱讀本招股說明書中“第三節 風險因素”的全部內容，并特別關注以下重大事項。（一）重大風險因素（一）重大風險因素 1.主要客戶集中度較高的風險主要客戶集中度較高的風險 公司目前客戶主要是自主品牌汽車主機廠。2024 年 1-6 月，主要客戶比亞迪汽車、奇瑞汽車、江淮汽車、振宜汽車、東南汽車合計主營業務收入占比為 94.37%，客戶集中度較高。因此，如以上主要客戶的訂單量大幅下滑，可能導致公司

32、業績受到較大影響。此外，如主要客戶出現經營困難，可能導致公司應收賬款、前期投入等無法收回，進而對公司業績和經營風險產生不利影響。2.客戶體量、市場地位的提升可能降低公司議價能力的風險客戶體量、市場地位的提升可能降低公司議價能力的風險 公司的主要客戶為主機廠，其產品銷量的增加一方面會提升對公司產品的需求，另一方面，隨著客戶市場地位、品牌影響力等因素的提升，其議價能力會越來越強，對上游供應商的綜合運營能力、技術開發能力、生產供貨能力、物流配套能力、成本管理能力的要求會越來越高，公司的議價能力存在受到影響的風險。報告期內，公司主要客戶比亞迪、奇瑞汽車為銷量增速最快的主機廠，其中，2021-2024

33、年 1-6 月比亞迪汽車銷量分別為 74.01 萬臺、186.85 萬臺、302.44 萬臺和 161.30 萬臺，奇瑞集團 2021-2024 年 1-6 月汽車銷量分別為 96 萬臺、123萬臺、188 萬臺和 110.06 萬臺，其市場地位均穩步提升。隨著上述企業銷售規模的增加，公司的議價能力存在受到影響的風險。3.客戶流失及項目拓展受限風險客戶流失及項目拓展受限風險 汽車零部件企業一級配套商通過獲得主機廠的供應商認證和產品定點形成銷售，其綜合運營能力、技術開發能力、生產供貨能力、質量保證能力、物流配合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-15 套能力、成本管理能力

34、等對維系合作和保障持續的定點項目較為重要。如公司相關能力下降，無法滿足客戶需求，則會出現自身被替代等客戶流失風險。公司主要產品在主要客戶處采購占比相對較高，具備較好的市場地位；部分客戶具備部分與公司類似產能，比亞迪和長城汽車具備頂棚、地毯等汽車聲學產品產能，可能會對公司在特定領域的業務拓展存在不利影響。4.汽車技術革命對公司存在潛在影響的風險汽車技術革命對公司存在潛在影響的風險 電動化和智能化是汽車產業的技術革命方向，技術演進加速了整車行業的變革與洗牌。對主機廠來說，如果無法緊跟技術發展的方向，將面臨業績萎縮甚至被市場競爭淘汰的局面。如公司主要下游客戶未能抓住汽車技術革命的機遇，其業績下滑也將

35、給公司造成不利影響。以公司主要產品格柵為例，新能源汽車的技術革命對其影響分析如下：格柵是公司的核心產品之一，2021-2024 年 1-6 月，公司汽車格柵銷售收入分別為 15,493.65 萬元、30,475.24 萬元、27,828.97 萬元和 12,402.31 萬元，占公司營業收入的比例分別為 37.14%、48.50%、36.40%和 27.87%。由于發行人的格柵部件沒有使用在純電動車上，只應用于燃油車和插電式混合動力汽車。如未來的技術方向演變為向純電動車集中，則公司格柵產品存在銷量大幅下降的風險。5.生產工藝技術變革的風險生產工藝技術變革的風險 在當前的市場環境下，消費者喜好、

36、政策變動等因素可能對生產工藝技術產生影響。以塑料件表面處理技術為例，消費者需求的多樣性促進了表面處理技術的多樣化，除電鍍、噴涂技術外，公司燙印工藝的產品銷量在報告期獲得了快速增長，同時，公司也在拓展真空鍍膜（PVD）等表面處理技術。如生產工藝技術變革，而公司未能在短時間內跟上行業步伐，則有可能造成訂單流失，對業績產生不利影響。6.研發能力無法跟上客戶需求的風險研發能力無法跟上客戶需求的風險 近年來，消費者的品位和要求逐年提升，對新車型的要求也越來越高。公司的研發能力如不能緊跟市場趨勢和客戶需求，可能會影響公司的訂單獲取能力。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-16 7

37、.核心技術人員流失和核心技術泄密的風險核心技術人員流失和核心技術泄密的風險 穩定的核心研發團隊為公司持續的技術創新奠定了基礎，有利于鞏固并提升公司的技術優勢。如果公司的核心技術人員發生流失或核心技術外泄，將會對公司的生產經營帶來較大不利影響。8.外協風險外協風險 公司主要服務于國內自主品牌汽車主機廠，近年來，隨著自主品牌主機廠的快速發展，客戶的訂單量快速增加，公司現有產能滿足不了客戶需求。報告期內，公司外協采購金額占營業成本比例分別為 22.65%、18.31%、14.30%和 15.71%。產能不足影響了公司進一步的發展。同時，較高的外協比例增加了質量管控的壓力并增加了公司的成本。本次募集資

38、金項目的實施將緩解產能壓力。如果后續外協廠商發生供貨問題或成本大幅提升，將會對公司經營產生不利影響。9.應收賬款風險應收賬款風險 報告期各期末，公司應收賬款余額分別為 20,756.16 萬元、25,202.90 萬元、34,102.80萬元和38,667.75萬元，占當年營業收入的比例分別為49.75%、40.11%、44.60%和 43.44%。報告期末，公司應收賬款賬齡結構良好，一年以內賬齡的應收賬款占比超過 98%，且主要為比亞迪汽車、奇瑞汽車、江淮汽車、長城汽車等綜合實力強、信譽度高的主機廠。若公司客戶財務狀況出現惡化或者經營情況和商業信用發生重大不利變化，公司應收賬款仍有無法收回的

39、可能性，這將對公司的正常經營和盈利能力產生不利影響。（二）本次發行相關主體作出的重要承諾（二）本次發行相關主體作出的重要承諾 發行人提示投資者認真閱讀本公司、股東、董事、監事、高級管理人員以及本次發行的保薦人及證券服務機構等作出的重要承諾，未能履行承諾的約束措施，以及公司發行上市后的利潤分配政策、現金分紅的最低比例、上市后三年內利潤分配計劃和長期回報規劃。具體承諾事項詳見本招股說明書“第十二節 附件”之“附件二 發行人及其他責任主體作出的與本次發行上市相關的其他承諾”。（三）本次發行前滾存利潤的分配安排（三）本次發行前滾存利潤的分配安排 本次公開發行股票前滾存的未分配利潤在公司首次公開發行股票

40、并在主板合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-17 上市后由新老股東共同享有。二、發行人及本次發行的中介機構基本情況二、發行人及本次發行的中介機構基本情況（一）發行人基本情況 發行人名稱 合肥匯通控股股份有限公司 成立日期 2006 年 3 月 29 日 注冊資本 9,452.2296 萬元 法定代表人 陳王保 注冊地址 安徽省合肥經濟技術開發區湯口路 99 號廠房 主要生產經營地 安徽省合肥經濟技術開發區湯口路 99 號廠房 控股股東 安徽匯通控股集團有限公司 實際控制人 陳王保 行業分類 C3670 汽車零部件及配件制造 在其他交易場所（申請）掛牌或上市的情況 無（

41、二）本次發行的有關中介機構 保薦人 中銀國際證券股份有限公司 主承銷商 中銀國際證券股份有限公司 發行人律師 安徽天禾律師事務所 其他承銷機構 無 審計機構 容誠會計師事務所（特殊普通合伙）評估機構 中銘國際資產評估（北京）有限責任公司 發行人與本次發行有關的保薦人、承銷機構、證券服務機構及其負責人、高級管理人員、經辦人員之間存在的直接或間接的股權關系或其他利益關系 無（三）本次發行其他有關機構 股票登記 機構 中國證券登記結算有限責任公司上海分公司 收款銀行 中國銀行上海市中銀大廈支行 其他與本次發行有關的機構 無 三、本次發行基本情況三、本次發行基本情況（一）本次發行的基本情況 股票種類

42、人民幣普通股（A 股）每股面值 人民幣 1.00 元 發行股數 3,150.7704 萬股 占發行后總股本比例 25.00%其中：發行新股數量 3,150.7704 萬股 占發行后總股本比例 25.00%股東公開發售股份 數量 無 占發行后總股本比例 無 發行后總股本 12,603.00 萬股 每股發行價格 24.18 元 發行市盈率 20.72 倍（發行價格/發行后每股收益，每股收益按 2023 年度經審計的扣除非經常性損益前后孰低的凈利潤除以本次發行后總股本計算）發行前每股凈資產 7.17 元/股（按 2024 年 6 月 30 日經審計的歸屬于母公司股東權益除以本次發行前總股本計算）發行

43、前每股收益 1.5561 元（按 2023 年度經審計的扣除非經常性損益前后孰低的歸屬于母公司股東的凈利潤除以本次發行前總股本計算）發行后每股凈資產 10.7642 元/股（按 2024 年 6 月 30 日經審計的歸屬于母公司股東權益合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-18 與募集資金凈額之和除以本次發行后總股本計算）發行后每股收益 1.1670 元/股（按 2023 年度經審計的扣除非經常性損益前后孰低的歸屬于母公司股東的凈利潤除以發行后總股本計算）發行市凈率 2.25 倍（按發行價格除以發行后每股凈資產計算）發行方式 本次發行采用網下向符合條件的投資者詢價配售與

44、網上向持有上海市場非限售 A 股股份和非限售存托憑證市值的社會公眾投資者定價發行相結合的方式進行 發行對象 符合資格的網下投資者和已開立上海證券交易所股票賬戶的境內自然人、法人等投資者以及符合中國證監會、上海證券交易所規定的其他投資者（國家法律、法規等禁止參與者除外）承銷方式 余額包銷 公開發售股份的股東名稱 不適用 發行費用的分攤原則 本次發行的保薦費用、承銷費用、律師費用、審計及驗資費用、用于本次發行的信息披露費用、發行手續費用等其他發行費用由發行人承擔 募集資金總額 76,185.63 萬元 募集資金凈額 67,856.04 萬元 募投資金投資項目 汽車飾件擴產建設項目 汽車車輪總成分裝

45、項目 數字化及研發中心建設項目 補充流動資金 發行費用 保薦承銷費用（1）輔導及保薦費用：226.42 萬元（不含增值稅）（2）承銷費用：5,433.61 萬元（不含增值稅）審計及驗資費 1,541.13 萬元（不含增值稅）律師費用 566.04 萬元（不含增值稅）用于本次發行的信息披露費用 519.81 萬元（不含增值稅）發行手續費用及其他 42.58 萬元（不含增值稅）注：1.上述費用均為不含增值稅金額。2.前次披露的招股意向書中發行手續費及其他為25.62萬元，差異系印花稅16.97萬元。除上述調整外，發行費用不存在其他調整情況。合計數與各部分數直接相加之和在尾數存在的差異系四舍五入造成

46、。（二）本次發行上市的重要日期 刊登初步詢價公告 日期 2025 年 2 月 13 日 初步詢價日期 2025 年 2 月 18 日 刊登發行公告日期 2025 年 2 月 20 日 申購日期 2025 年 2 月 21 日 繳款日期 2025 年 2 月 25 日 股票上市日期 本次股票發行結束后將盡快申請在上海證券交易所主板上市 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-19 四、發行人生產經營情況四、發行人生產經營情況（一）發行人主營業務概述（一）發行人主營業務概述 公司主要從事汽車造型部件和汽車聲學產品的研發、生產和銷售，以及汽車車輪的總成分裝業務。經過多年的技術積

47、累和市場開拓，已與比亞迪汽車、奇瑞汽車、東南汽車、長城汽車、江淮汽車、蔚來汽車、大眾汽車（安徽）等整車生產企業建立了一級配套合作關系。公司是國家高新技術企業，組建了安徽省汽車通用飾件工程技術研究中心、安徽省認定企業技術中心。公司榮獲安徽省質量獎，是國家級專精特新“小巨人”企業、安徽省“專精特新”冠軍企業、安徽省創新型試點企業。報告期內，公司業務生態不斷拓展，與多家主機廠形成了穩定的一級配套合作關系。隨著國內自主品牌汽車在新能源汽車和汽車出口領域的快速發展，以及合肥在新能源汽車產業中區位優勢的建立，公司業務進入了快速增長期。2021-2024 年上半年，公司營業收入分別為 41,719.73 萬

48、元、62,831.93 萬元、76,458.57 萬元和 44,505.64 萬元，其中 2021-2023 年新能源汽車配套銷售收入分別為 9,561.94 萬元、34,197.25 萬元、31,394.39 萬元。2024 年 1-6 月新能源汽車配套銷售收入為17,940.59萬元，2023年1-6月為15,632.16萬元，同比增長14.77%。同時，公司主要客戶奇瑞汽車、比亞迪汽車業務大幅增長，特別是整車出口業務2023 年分別同比增長 101.1%和 334%，帶動公司收入特別是出口配套業務收入大幅增長。公司將進一步提升核心業務研發、制造和服務能力，進一步擴大在新能源汽車、汽車出口

49、等優質汽車市場的配套，從而實現主營業務長期穩定增長。（二）發行人主要產品情況（二）發行人主要產品情況 公司主要產品包括了汽車造型部件、汽車聲學產品和車輪總成分裝三部分。其中，汽車造型部件主要包括了格柵、飾條及字標、保險杠等；汽車聲學產品主要包括頂棚、地毯、隔音隔熱墊、行李箱蓋板及儲物盒等；車輪總成分裝是按照主機廠的要求，將輪胎、輪轂、胎壓傳感器等進行組裝。公司主要產品情況詳見本招股說明書之“第五節 業務與技術”之“一、公司的主營業務、主要產品及設立以來的變化情況”之“（一）公司的主營業務和產品介紹”。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-20（三）發行人主要業務模式（三

50、）發行人主要業務模式 1.采購模式采購模式 公司主要實行“以產定購”的采購模式，采購流程主要包括“制定采購計劃”、“采購訂單的執行”、“來料報驗及入庫”三個環節。采購部根據生產、研發計劃等需求情況組織采購活動直至貨物交付。2.生產模式生產模式 公司主要實行“以銷定產、合理備貨”的生產模式，生產流程主要包括“生產前置程序”、“生產過程”和“產品交付”三個環節。公司產品具有非標準、定制化的特征，均對應了客戶整車車型，因此公司根據客戶的不同需求，區分定制化程度以及是否需要模具工裝開發，制定具體的生產計劃。3.銷售模式銷售模式 公司采取直銷的銷售模式，主要客戶包括主機廠及汽車零部件一級供應商。公司的銷

51、售流程包括“客戶開發管理”、“銷售定價及合同簽訂”、“產品銷售及售后階段”三個環節，公司主要通過招投標、商務談判等方式獲取訂單。公司業務模式的詳細內容請參見本招股說明書“第五節 業務與技術”之“一、主營業務、主要產品或服務的基本情況”之“（二）公司主要經營模式及分析”。（四）發行人主要客戶及供應商（四）發行人主要客戶及供應商 1.發行人銷售及主要客戶情況發行人銷售及主要客戶情況 公司為國內多家自主品牌汽車廠商的一級配套供應商，下游整車行業集中度較高，同時汽車零部件行業一般存在較高的供應鏈準入門檻，因此汽車零部件行業普遍具有客戶集中度較高的特征，并與主機廠具有較高的合作黏性。報告期內，公司主要銷

52、售渠道為主機廠客戶，公司與客戶的合作關系良好且穩定，主要客戶均是汽車行業知名品牌企業，具有較大的經營規模和較強的抗風險能力。報告期內，公司主要產品銷售情況如下：單位：萬元 產品分類產品分類 2024 年年 1-6 月月 2023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-21 產品分類產品分類 2024 年年 1-6 月月 2023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 汽車造型部件 22,696.41 48,191.87 49,752.20 29,084.58 其中：格柵 12,402.31 27,828.97

53、 30,475.24 15,493.65 其中：飾條 9,015.00 17,286.91 17,367.22 12,659.62 其中：保險杠 304.72 887.60-汽車聲學產品 18,084.67 20,489.40 8,435.71 8,777.20 車輪總成分裝 1,849.33 3,241.92 2,237.10 2,045.51 模具 386.98 1,641.90 959.71 346.05 其他 1,143.84 2,244.83 940.27 1,045.05 合計合計 44,161.23 75,809.92 62,324.99 41,298.40 報告期內，公司前五大

54、客戶銷售金額及占比情況如下：期間期間 序號序號 客戶名稱客戶名稱 銷售金額（萬元）銷售金額（萬元）主營業務收入占比主營業務收入占比 2024 年1-6 月 1 奇瑞汽車 21,473.33 48.62%2 比亞迪 12,234.97 27.71%3 東南汽車 3,814.25 8.64%4 江淮汽車 2,193.07 4.97%5 振宜汽車 1,958.36 4.43%合計合計 41,673.97 94.37%2023 年度 1 奇瑞汽車 27,296.63 36.01%2 比亞迪 25,128.76 33.15%3 江淮汽車 7,047.54 9.30%4 振宜汽車 4,879.88 6.4

55、4%5 東南汽車 4,026.09 5.31%合計合計 68,378.89 90.20%2022 年度 1 比亞迪 33,309.97 53.45%2 奇瑞汽車 15,057.36 24.16%3 江淮汽車 7,110.53 11.41%4 振宜汽車 2,796.94 4.49%5 長城汽車 1,772.36 2.84%合計合計 60,047.16 96.35%2021 年度 1 奇瑞汽車 17,351.70 42.02%2 比亞迪 10,417.46 25.22%3 江淮汽車 6,795.46 16.45%4 長城汽車 3,372.56 8.17%5 常春內飾 794.66 1.92%合計合

56、計 38,731.84 93.79%注：奇瑞汽車包括奇瑞汽車股份有限公司、奇瑞汽車股份有限公司備件分公司、奇瑞汽車股份有限公司大連分公司、奇瑞汽車股份有限公司鄂爾多斯分公司、奇瑞汽車河南有限公合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-22 司、奇瑞商用車（安徽）有限公司、奇瑞新能源汽車股份有限公司、奇瑞新能源汽車股份有限公司合肥分公司、奇瑞捷豹路虎汽車有限公司、奇瑞商用車（安徽）有限公司河南分公司、奇瑞汽車股份有限公司青島分公司、東南（福建）汽車工業股份有限公司（系根據東南汽車股權變動工商變更等完成后月度的收入計入奇瑞汽車）等的金額，下同。江淮汽車包括安徽江淮汽車集團股份有

57、限公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司轎車分公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司輕型商用車分公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司商務車分公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司重型車分公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司多功能商用車分公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司安慶分公司、安徽江淮汽車集團股份有限公司阜陽分公司、安徽江淮安馳汽車有限公司、安徽江淮專用汽車有限公司、安慶振風新能源汽車科技有限公司、四川江淮汽車有限公司、揚州江淮輕型汽車有限公司、江淮汽車（阜陽）有限公司等的金額，下同。長城汽車包括長城汽車股份有限公司、長城汽車股份有限公司徐水售后分公司、重慶市永川區長城汽車零部件有限公司、諾博汽車零部件（

58、重慶）有限公司、諾博汽車系統有限公司、諾博汽車系統有限公司保定徐水分公司、諾博汽車系統有限公司天津分公司、長城汽車股份有限公司荊門分公司、保定億新汽車配件有限公司、日照魏牌汽車有限公司、諾博汽車零部件（天津）有限公司、長城汽車股份有限公司重慶采購分公司、重慶市長城汽車售后服務有限公司等的金額，下同。2.發行人采購及主要供應商情況發行人采購及主要供應商情況 公司原材料按對應產品劃分包括注塑原料、電鍍原料、燙印原料、汽車聲學原料和噴涂原料。公司對主要供應商均不存在依賴。報告期內，公司前五大供應商采購金額及占比情況如下：期間期間 序號序號 供應商名稱供應商名稱 采購內容采購內容 采購金額采購金額（萬

59、元）（萬元）占采購總額占采購總額 百分比百分比 2024年1-6月 1 浙江瑞發科技有限公司 汽車聲學原料 1,673.10 8.46%2 石家莊市亞東化工貿易有限公司 汽車聲學原料 1,628.06 8.24%3 上海錦湖日麗塑料有限公司 注塑原料 913.05 4.62%4 蘇州達庫優科壓燙科技有限公司 燙印原料 875.95 4.43%5 第八元素環境技術有限公司 注塑原料 721.99 3.65%合計合計 5,812.16 29.40%2023 年度 1 上海錦湖日麗塑料有限公司 注塑原料 1,523.32 4.85%2 第八元素環境技術有限公司 注塑原料 1,459.90 4.65%

60、3 武漢華聚新材料科技有限公司 汽車聲學原料 1,430.28 4.56%4 江蘇高鵬實業投資有限公司 電鍍原料 1,421.04 4.53%5 庫爾茲壓燙科技（合肥）有限公司 燙印原料 1,202.92 3.83%合計合計 7,037.47 22.41%2022 年度 1 蘇州達庫優科壓燙科技有限公司 燙印原料 1,666.83 6.89%2 江蘇高鵬實業投資有限公司 電鍍原料 1,595.42 6.59%3 第八元素環境技術有限公司 注塑原料 1,311.70 5.42%4 上海錦湖日麗塑料有限公司 注塑原料 1,194.43 4.94%合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書

61、 1-1-23 5 合肥晟景塑業有限公司 外協 1,161.15 4.80%合計合計 6,929.53 28.67%2021 年度 1 武漢永佳和新材料有限公司 注塑原料 1,192.15 5.87%2 第八元素環境技術有限公司 注塑原料 1,075.70 5.30%3 合肥晟景塑業有限公司 外協 990.33 4.88%4 江蘇高鵬實業投資有限公司 電鍍原料 931.47 4.59%5 安徽恒茂宜高電鍍科技有限公司 外協 856.05 4.22%合計合計 5,045.70 24.86%（五）發行人行業（五）發行人行業地位地位 公司是國內規模較大、產品品類較為齊全的汽車造型部件一級供應商。公司

62、在所處細分行業內，具有長期的工藝技術積淀、較強的同步開發能力、完善的質量管理體系、及時響應交付能力等；公司長期深耕于汽車零部件行業，已經進入了國內多個汽車品牌的一級供應商配套體系，公司與比亞迪汽車、奇瑞汽車、東南汽車、長城汽車、江淮汽車、蔚來汽車、大眾汽車（安徽）等多家大型汽車主機廠建立了穩定的配套合作關系。在主要產品市場占有率方面，公司立足于自主品牌汽車，并大力拓展新能源汽車客戶。以公司核心產品格柵和飾條為例，2024 年 1-6 月，公司格柵產品銷售數量48.57萬套，2023年1-6月格柵產品銷售數量為43.67萬套，同比增長11.22%；此外，公司飾條產品中用于新能源汽車前保險杠飾條

63、36.41 萬套。根據中汽協數據，同期國內乘用車銷量 1,197.9 萬輛，而同期純電動汽車銷量 301.9 萬輛，剔除純電動汽車測算格柵市場需求量約為 896.0 萬套，國內新能源汽車銷量累計494.4 萬輛。因此，公司格柵占乘用車市場約為 5%，前保險杠飾條占新能源汽車市場約為 7%。五、發行人板塊定位情況五、發行人板塊定位情況（一）公司具有成熟的業務模式（一）公司具有成熟的業務模式 1.公司屬于汽車零部件行業的一級供應商公司屬于汽車零部件行業的一級供應商 我國汽車零部件行業的供應商體系發展成熟，形成了相對分散和充分競爭的格局，以供應商層次劃分，主要分為一級供應商和二、三級供應商。一級供應

64、商直接面向主機廠供貨，二、三級供應商為一級供應商提供部分配套零部件產品，間接為主機廠供貨。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-24 公司是國內規模較大、產品品類較為齊全的汽車造型部件一級供應商，已經進入了國內多個汽車品牌的一級供應商配套體系，公司與比亞迪汽車、奇瑞汽車、東南汽車、長城汽車、江淮汽車、蔚來汽車、大眾汽車（安徽）等多家大型汽車主機廠建立了穩定的配套合作關系。2.公司長期服務于主機廠，具備成熟的業務模式公司長期服務于主機廠，具備成熟的業務模式 一級供應商直接面向主機廠供貨，主機廠在生產效率、產品質量和庫存周轉等方面設定了嚴格的標準，要求合格的配套零部件供應商

65、不僅要具備優秀的產品質量、充足的供貨能力，也要具備技術研發、高效生產、及時響應的能力。公司長期深耕于汽車零部件行業，在所處細分行業內，具有長期的工藝技術積淀、較強的同步開發能力、完善的質量管理體系、及時響應交付能力等。同時，針對不同客戶不同業務產品的特點，公司長期積累了豐富的經驗和良好的基礎。（1）汽車造型部件）汽車造型部件 造型部件屬于裝飾件，其技術特點主要體現在產品結構的多樣化和表面處理的精細化。造型部件迭代周期短，主機廠關注度高，用于造型部件開發的投入多。公司長期專注于造型部件的研發和生產，積累了精湛的電鍍工藝、燙印工藝、涂裝工藝等表面處理技術，在主要工藝領域中積累了較為豐富的技術優勢和

66、經驗。公司近兩年大力拓展保險杠業務，在蕪湖、安慶等地新建保險杠涂裝生產線，并已取得奇瑞汽車多個重要車型的保險杠總成項目定點。隨著公司在汽車造型部件行業中的地位提升，公司不斷擴充汽車造型部件品類，公司的經營規模將會進一步增加。（2）汽車聲學產品）汽車聲學產品 汽車聲學產品屬于功能件，其研發具有集成化、模塊化的特征。汽車聲學產品由多種材料復合加工而成，從而達到隔音隔熱及減震效果。公司長期以來自主研發 EVA 復合材料，不斷優化改良材料配方和性能，并得到主機廠的認可。公司在福州、大連圍繞主機廠建設汽車聲學產品生產基地，2023 年以來，公司汽車聲學產品收入大幅提升，2023 年較上一年度增長 140

67、%以上；2024 年上半年同比增長 240%以上。汽車聲學產品是公司未來新的增長點。（3）車輪總成分裝業務）車輪總成分裝業務 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-25 車輪總成是汽車重要的安全件，同時，由于車輪總成分裝依托整車產線而建，車輪分裝生產線前期規劃及生產過程控制必須經過主機廠嚴格的審核確認。因此，車輪總成分裝業務存在較高的進入門檻。公司車輪總成分裝業務自 2007 年開展以來，目前已經形成了商用車、乘用車兩大類車輪總成分裝業務，建設了分揀、組裝、檢測、排序供貨等自動化生產線，主要客戶為江淮汽車、蔚來汽車、振宜汽車、東南汽車等。2024 年 1-6 月，車輪總

68、成分裝業務營業收入較去年同期增長45.42%。（二）公司經營業績穩步上升（二）公司經營業績穩步上升 報告期內，公司經營業績穩定，銷售收入逐年提升，各年度均為盈利且盈利水平整體呈現上升趨勢，具體如下：單位：萬元 項目項目 2024 年年 1-6 月月 2023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 營業收入 44,505.64 76,458.57 62,831.93 41,719.73 營業利潤 9,496.47 17,050.31 17,650.52 6,761.81 利潤總額 9,497.86 17,514.33 17,772.46 6,702.89 凈利潤 8,280.72 1

69、5,299.06 16,204.71 5,677.84 歸屬于母公司股東的凈利潤 8,291.25 15,236.08 16,213.61 5,690.96 扣除非經常性損益后歸屬母公司股東的凈利潤 8,256.28 14,708.24 15,678.40 5,614.02 容誠會計師事務所出具了審計報告（容誠審字2024230Z4305 號），根據該報告，2021 年度至 2024 年 1-6 月扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤分別為 5,614.02 萬元、15,678.40 萬元、14,708.24 萬元和 8,256.28 萬元，營業收入分別為 41,719.73 萬元、62

70、,831.93 萬元、76,458.57 萬元和 44,505.64 萬元。受益于發行人主要客戶終端銷量增長及新客戶的開拓，2023 年營業收入較上年上升 21.69%，隨著業務規模增長，公司以客戶和市場需求為導向，集中研發優勢力量以滿足不同客戶對產品的特定需求，研發投入較上年大幅增長;同時2023 年公司在大連、福州等地新建生產基地，隨著以上生產基地陸續建成投產，管理人員人數進一步增加，管理費用較上年大幅增長。綜合收入和費用同步增長的影響，2023年扣除非經常性損益后歸屬母公司股東的凈利潤較上年小幅下滑。得益于主要客戶的快速發展和公司運營效率的提升，公司 2024 年 1-6 月營業收合肥匯

71、通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-26 入較上年同期上升 40.88%，2024 年 1-6 月扣除非經常性損益后歸屬母公司股東的凈利潤較上年同期上升 16.06%。綜上，公司經營業績整體穩定，具有較強的盈利能力。（三）公司業務規模較大符合分類標準（三）公司業務規模較大符合分類標準 1.公司經營規模滿足上海證券交易所主板上市財務指標公司經營規模滿足上海證券交易所主板上市財務指標 根據公司 2021-2024 年 1-6 月的審計報告，2021-2024 年 1-6 月扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤分別為 5,614.02 萬元、15,678.40 萬元、14,

72、708.24萬元和8,256.28萬元；營業收入分別為41,719.73萬元、62,831.93萬元、76,458.57 萬元和 44,505.64 萬元；經營活動產生的現金流量凈額分別為 3,416.77萬元、13,569.89 萬元、7,277.83 萬元和 7,031.12 萬元。公司 2021-2024 年 1-6 月財務數據符合上市規則3.1.2 條規定的主板第一套上市標準。公司2023年扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤為14,708.24萬元，營業收入為 76,458.57 萬元，經營活動產生的現金流量凈為 7,277.83 萬元。公司最近一期主要上市相關財務指標與去年同

73、期相比保持穩定。2.公司營業收入規模大于國家統計局對大型工業企業的分類指標公司營業收入規模大于國家統計局對大型工業企業的分類指標 根據國家統計局統計上大中小微型企業劃分辦法（2017），對工業企業的規模分類要求如下：行業行業名稱名稱 指標名稱指標名稱 計量計量單位單位 大型大型 中型中型 小型小型 微型微型 工業 從業人員（X）人 X1000 300X1000 20X300 X20 營業收入（Y）萬元 Y40000 2000Y40000 300Y2000 Y300 根據公司經審計的財務數據，2023 年度和 2024 年 1-6 月，公司營業收入分別為 7.65 億元和 4.45 億元；同時，

74、截至 2024 年 6 月 30 日，公司員工總數為 1,137人。根據上述數據可知，公司營業收入和員工人數指標均符合大型企業標準。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-27（四）公司為行業代表性企業（四）公司為行業代表性企業 1.公司屬于快速向新能源汽車供應鏈轉型的零部件廠商公司屬于快速向新能源汽車供應鏈轉型的零部件廠商 發展新能源汽車是我國從汽車大國邁向汽車強國的必由之路，是應對氣候變化、推動綠色發展的戰略舉措。根據中國汽車工業協會發布統計數據顯示，2024年 1-6 月中國新能源汽車產銷累計分別完成 492.9 萬輛和 494.4 萬輛，分別同比增長 30.1%和

75、 32%。其中，PHEV 混合動力汽車銷量 192.2 萬輛，同比增長 85.2%。公司積極抓住機遇，利用自身技術積累，有效拓展了多家新能源主機廠。2021-2023 年度，公司新能源汽車配套產品業務收入從 9,561.94 萬元增加至31,394.39 萬元，占營業收入比例從 22.92%增加至 41.06%，占比逐年提高，較快實現了新能源汽車相關產品業務的市場布局。以公司核心產品格柵和飾條為例，2024 年 1-6 月，公司格柵產品銷售數量 48.57 萬套；此外，公司飾條產品中用于新能源汽車前保險杠飾條 36.41 萬套。2.公司屬于長期扎根自主品牌汽車市場的零部件廠商公司屬于長期扎根自

76、主品牌汽車市場的零部件廠商 改革開放后，我國汽車工業通過引進外資、吸收國際先進技術得到長足發展，故長期以來，合資品牌占據我國汽車銷量的主導地位。隨著我國汽車工業逐步走向成熟，國內汽車產業鏈技術水平與國際先進水平的差距不斷縮小，自主品牌汽車的競爭力不斷提升。根據中國汽車工業協會數據，2009-2023 年度，我國國內汽車消費市場的中國品牌乘用車銷量從 263.2 萬輛增長至 1,459.6 萬輛，占國內汽車消費比重從 31.4%增長至 56%。2024 年 1-6 月，國內自主品牌汽車市場占有率已超 61%，增長趨勢明顯。公司長期扎根自主品牌汽車市場，目前已經成為比亞迪汽車、奇瑞汽車、東南汽車、

77、長城汽車、江淮汽車、蔚來汽車、零跑汽車等自主品牌汽車的一級供應商，自主品牌汽車收入占比 90%以上。公司緊跟自主品牌汽車市場快速發展的需求，不斷擴大產品系列，自身業務也獲得較快發展。以公司核心產品格柵為例，2024 年 1-6 月，公司格柵產品銷售數量 48.57 萬套。2024 年 1-6 月乘用車銷量 1,197.9 萬輛，而同期純電動汽車銷量 301.9 萬輛，合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-28 剔除純電動汽車測算格柵市場需求量約為 896.0 萬套，計算發行人格柵占乘用車市場比例約為 5%。（五五）公司在主營業務所屬行業內具有較高地位公司在主營業務所屬行

78、業內具有較高地位 報告期內，公司的業務主要以汽車造型部件為主，公司在汽車造型部件所屬行業內具有較高地位，具體如下：1.在生產工藝在生產工藝技術技術領域，公司具有較高領域，公司具有較高的行業的行業地位地位和影響力和影響力 表面處理是汽車造型部件的核心工藝，即分別采用電鍍、燙印或噴涂等工藝技術，實現造型部件多種色彩搭配效果。公司是中國表面工程協會常務理事單位，公司在表面處理領域的行業地位體現在以下方面：（1）電鍍工藝技術完善，參與電鍍國際標準的修訂工作）電鍍工藝技術完善，參與電鍍國際標準的修訂工作 公司具有長期的電鍍工藝技術積淀，電鍍技術較為完善，在掛具設計、工藝開發、降低產品電鍍燒焦積瘤等多方面

79、形成了核心技術。由于國際上現行涉及車用塑料件電鍍工藝標準尚未統一，2019 年 10 月，公司與安徽工業大學合作，對車用塑料件電鍍國際標準進行整理修訂。車用塑料件電鍍國際標準的修訂，將清理各國因不同標準體系對行業的束縛，增強我國電鍍工業在全球車用塑料件領域的競爭優勢。（2）積極投入技術研究，在燙印工藝具有先發優勢）積極投入技術研究，在燙印工藝具有先發優勢 公司開發汽車零部件燙印工藝超過 10 年，先后與江淮、奇瑞、長城、比亞迪等自主品牌合作，同步開發了江淮第一款燙印格柵瑞風 S4 格柵、奇瑞第一款燙印格柵瑞虎 7 格柵、參與設計了長城第一款燙印格柵，積累了豐富的燙印產品開發經驗。通過多年技術工

80、藝積累，公司現已建立完備的燙印產品開發流程，擁有自主的燙印產品設計標準和生產質量控制標準，在燙印面夾角、階梯狀復雜結構等方面具備獨特技術優勢，在燙印工裝設計開發上擁有自主專利技術。（3）積極投入環保工藝研發，參與環保技術研究）積極投入環保工藝研發，參與環保技術研究 電鍍工藝會產生含重金屬廢水。公司自建了污水處理站，在廢水處理等方面已擁有核心技術并已形成專利。為進一步提升廢水綜合利用的技術水平，解決污泥回收重金屬難度高、水回收過程中反滲透膜負荷大等問題，2020 年，公司與合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-29 上海市科委、上海交通大學合作建設“上海市長三角科技創新項

81、目示范工程電鍍重金屬在線分離原位回用技術”項目。2023 年 2 月，該項目已獲得上海市科委組織的專家組驗收通過。該項目編制了長三角地區重金屬源頭控制與資源化利用協同開發及應用示范科技報告、長三角地區合作與推廣方案，并進行了推廣。項目對于推動長三角地區電鍍工業的發展和重金屬污染源頭控制具有重要意義。2.公司擁有優質客戶資源，與公司擁有優質客戶資源，與行業內龍頭企業建立了行業內龍頭企業建立了長期長期穩定的合作關系穩定的合作關系 公司作為一級汽車零部件供應商，主要產品與服務均圍繞下游主機廠開展，長期穩定的客戶關系對公司持續發展具有重要意義。公司經過多年的技術積累和市場開拓，已與比亞迪汽車、奇瑞汽車

82、、東南汽車、長城汽車、江淮汽車、蔚來汽車、大眾汽車（安徽）等整車生產企業建立了一級配套合作關系。此外，隨著國內自主品牌汽車快速發展，以及合肥在汽車產業中的區位優勢，公司將抓住機遇，進一步擴大生產銷售規模。公司主要客戶為兼具規模優勢和增長速度的主機廠。其中，公司主要客戶比亞迪為 2023 年銷量第一的中國新能源汽車主機廠，其年銷量同時進入全球主機廠排名前十。主要客戶奇瑞汽車連續 21 年位居中國自主品牌乘用車出口第一名。此外，公司已通過某頭部新能源主機廠審核并進入其供應商體系，客戶結構及市場地位進一步提升。3.公司地位公司地位在在其他方面其他方面的體現的體現 公司是國家高新技術企業，組建了安徽省

83、汽車通用飾件工程技術研究中心和安徽省認定企業技術中心。公司榮獲安徽省質量獎，是國家級專精特新“小巨人”企業，安徽省“專精特新”冠軍企業，安徽省創新型試點企業。（六）公司經營規模在同行業排名靠前（六）公司經營規模在同行業排名靠前 報告期內，公司的業務主要以汽車造型部件為主，其中主要產品為格柵。1.格柵市場的主要參與者情況格柵市場的主要參與者情況 報告期內，公司的業務主要以汽車造型部件為主，其中主要產品為格柵。行業內擁有汽車格柵業務的企業情況如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-30 主要主要 參與者參與者 主要參與者類別主要參與者類別 數量描述數量描述 典型企業典型

84、企業 較大規模參與者 主機廠直屬配件廠和子公司 國內大型整車集團基本設有零部件公司，大部分均擁有內外飾件業務，但明確從事格柵生產的企業相對較少，按照整車集團的數量計算，約為 5-10 家左右。華域汽車、一汽富維、以及長安汽車集團、廣汽集團下屬零部件企業等。國內從事格柵的零部件生產企業 行業內擁有較大格柵業務的企業預計約 10 家左右。敏實集團有限公司、江南模塑科技股份有限公司、寧波四維爾工業有限責任公司、寧波中駿森馳汽車零部件股份有限公司、信邦控股有限公司、寧波華翔電子股份有限公司、華楷控股集團有限公司、上海瑞爾實業有限公司、湖南浩潤汽車零部件有限公司、廣州市金鐘汽車零件股份有限公司等?？鐕?/p>

85、車零部件企業在國內的合資或獨資公司 全球主要汽車內外飾企業在華投資大部分采取與國內主機廠或大型零部件企業合資的模式，因此，基本與前兩項存在重合，獨資企業從事格柵業務的約2家左右。豐田合成、SRG（美國飾而杰）等。中小規模參與者 一般為具備一定外飾件生產能力的中小企業 數量較多，估算約 100 家以上，主要是微型車等小型汽車外飾件供應商。-2.格柵行業整體較為分散格柵行業整體較為分散 與內外飾件的其他產品相比，格柵行業整體較為分散，主要原因如下：（1）具備典型的造型部件特征，迭代速度快具備典型的造型部件特征，迭代速度快 汽車格柵，俗稱“車臉”。格柵是汽車品牌的視覺符號，體現汽車家族臉譜的形象。同

86、時，格柵也是同一車型歷代改款之間最明顯的區分標識之一。格柵的更換速度較快，每次產品更新，相應的模具、加工和組裝工序都需要重新設計，車間需要重新適應新產品制程，導致格柵行業規模效應的形成相對緩慢。（2）格柵制造環節較多、工藝較為復雜格柵制造環節較多、工藝較為復雜 格柵的制造工藝環節較多，除注塑成型、焊接、覆膠、裝配等工藝外，還需要專業的表面處理技術，包括燙印、電鍍、噴涂等，較為復雜，任一環節的差錯均可導致產品損壞甚至良率下降，導致格柵企業的制造工藝積累較為緩慢。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-31（3）格柵的結構復雜，包裝和運輸的成本相對較高格柵的結構復雜，包裝和運

87、輸的成本相對較高 格柵屬于內外飾件中結構最為復雜的產品之一，尺寸較大，且存在大量鏤空結構，在運輸中遭到損壞的概率較高，其運輸一般需要額外包裝，運輸成本較高。（4）大型零部件廠商的格柵業務大型零部件廠商的格柵業務 擁有較大規模外飾件業務的零部件廠商往往從事保險杠業務，保險杠是汽車外飾件中單車價值最大的產品之一，從事保險杠生產的一級配套商具備一定的格柵生產能力。綜上所述，格柵企業的制造工藝積累較為緩慢，格柵的生產制造必須經過長期、大量的生產經驗才能形成較為有效的工藝沉淀，從而形成規模效應和競爭優勢。在此背景下，專業格柵生產企業的成長較為緩慢，在工藝要求相對簡單的產品領域，存在較多的中小型企業，整體

88、市場較為分散。3.公司格柵行業占比較高公司格柵行業占比較高 2024 年 1-6 月，公司格柵產品銷售數量 48.57 萬套。根據中國汽車工業協會統計，2024 年 1-6 月乘用車銷量 1,197.9 萬輛，而同期純電動汽車銷量 301.9 萬輛，剔除純電動汽車測算格柵市場需求量約為 896.0 萬套，計算發行人格柵占乘用車市場比例約為 5%。綜上，格柵行業整體較為分散，公司已具備較大市場規模，行業占比較高,公司經營規模在同行業排名靠前。（七）主營業務密切相關的核心技術和工藝相對成熟、符合行業趨勢、能夠（七）主營業務密切相關的核心技術和工藝相對成熟、符合行業趨勢、能夠促進穩定經營和轉型升級促

89、進穩定經營和轉型升級 1.公司的產品核心技術和工藝屬于成熟技術公司的產品核心技術和工藝屬于成熟技術 公司的產品核心技術和工藝，包括汽車造型部件所采用的注塑技術，表面處理涵蓋的電鍍、燙印、噴涂等技術，汽車聲學產品涉及的模壓、發泡等技術，以及車輪總成分裝相關技術。這些技術本身屬于成熟的技術。行業內的技術升級方向主要為：通過長期的工藝積累，以提升效率和質量。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-32 2.公司的產品核心技術和工藝符合行業趨勢公司的產品核心技術和工藝符合行業趨勢（1）汽車造型部件的技術發展狀況及未來汽車造型部件的技術發展狀況及未來趨勢趨勢 公司的業務主要以汽車造

90、型部件為主，以主要產品格柵為例，汽車格柵未來將朝向個性化、多樣化、大型化、時尚化的方向發展，因此涉及到造型設計和生產制造工藝的要求越來越高；同時各方面對生產過程的綠色環保理念越來越重視，節能減排是未來重要的發展趨勢。公司長期從事汽車造型部件生產制造，擁有全面的集模具開發、注塑成型、電鍍、燙印、噴涂、焊裝等工藝為一體全流程生產制造體系，培養了具有豐富生產經驗的一線員工隊伍和精湛工藝的工程技術隊伍，能夠滿足客戶產品多樣化的生產需求；同時，公司在燙印、電鍍及環保工藝等方面具有長期積累，符合綠色環保的行業發展趨勢。公司在蕪湖經濟技術開發區、安慶經濟技術開發區兩地投資建設大型汽車保險杠生產基地，增加汽車

91、造型部件的品類，同時較大幅度提升汽車造型部件的規模，進一步鞏固和擴大公司在汽車造型部件的行業優勢。（2）汽車聲學產品的技術發展狀況及未來趨勢汽車聲學產品的技術發展狀況及未來趨勢 汽車聲學產品品質和競爭力的核心是有效降低汽車行駛過程中的噪音和震動的傳遞。目前，行業內采用的主流技術是使用吸音和隔音性能優越的材料，并且通過設計合理的聲學包結構，填充車身內部空腔，降低行駛過程中產生的噪聲和震動的傳遞。未來，汽車聲學產品會朝著輕量化、功能化的方向演進。公司應用的濕法頂棚和 PU 發泡、PHC 等工藝行業領先，汽車聲學產品核心材料 EVA 片材由公司自主研發生產，具備較好的性能。同時，公司技術開發人員具備

92、與主機廠同步開發聲學包設計能力，符合行業發展需求。公司已在福州、大連建設汽車聲學產品生產基地并于 2023 年投產，進一步提高公司在汽車聲學產品領域的規模和競爭力。（3）車輪總成分裝的技術發展狀況及未來趨勢車輪總成分裝的技術發展狀況及未來趨勢 車輪總成分裝對生產線硬件投入和專業化管理要求較高。車輪總成分裝線的發展趨勢是信息化、自動化、智能化，從分揀、裝配、測試、檢驗、儲存到排序合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-33 上線等必須做到可識別和可追溯。公司使用的車輪總成分裝技術基于生產線設備全程自動化和其中的數據采集軟件程序，通過一體化完成掃描胎壓傳感器 ID，可以綁定輪

93、胎與輪轂本身出廠狀態及各裝配工序狀態，并連續進行優化調整和動態監測、動力平衡檢測和修正等，對每一個車輪與整車的 VIN 編碼形成一體化對應。符合行業發展趨勢。3.公司的產品核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級公司的產品核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級（1）汽車造型部件產品核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級）汽車造型部件產品核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級 公司長期從事汽車造型部件產品的生產制造，產品已涵蓋格柵、飾條及字標車標，對與奇瑞汽車、江淮汽車、長城汽車的合作期間較長，合作時間都在 10年以上，經營較為穩定；公司造型部件產品已逐漸形成對新能源汽車車型的產品布局，隨著業務的發展，公

94、司不斷拓展新產品，未來，保險杠業務成為公司新的業務增長點。同時，公司正在蕪湖、安慶等地新建大型保險杠涂裝生產線，并且已獲取多個重要車型的保險杠總成項目定點。（2）汽車聲學產品核心技術和工藝促進穩定經營和轉型）汽車聲學產品核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級升級 公司長期從事汽車聲學產品的生產，產品主要包括頂棚、地毯、隔音隔熱墊、行李箱蓋板及儲物盒等，長期向奇瑞汽車、江淮汽車等客戶穩定供貨。公司已經承接奇瑞汽車、東南汽車、東風日產、蔚來汽車、零跑汽車等主機廠的多個主力車型的汽車聲學產品設計開發項目，隨著公司福州、大連生產基地的投產和新開發的汽車聲學產品在 2023 年陸續投產供貨，2023 年以

95、來，公司汽車聲學產品收入大幅提升，2023 年較上一年度增長 140%以上；2024 年上半年同比增長 240%以上。（3）車輪總成分裝核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級）車輪總成分裝核心技術和工藝促進穩定經營和轉型升級 車輪總成分裝業務屬于制造服務業，與主機廠合作緊密，合同期限長，業務穩定性和客戶黏性高。公司子公司海川部件長期為客戶提供車輪總成分裝服務。隨著業務拓展，公司核心車輪總成分裝客戶新工廠（1 期）已基本建成投產，且已將服務拓展至安慶、福州等地區。2023 年，車輪總成分裝新項目已逐漸產生效益，業務收入較上一年度增長 50%以上。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書

96、 1-1-34 六、主要財務數據及財務指標六、主要財務數據及財務指標 根據容誠會計師事務所出具的“容誠審字2024230Z4305 號”標準無保留意見的審計報告，發行人報告期內主要財務數據和財務指標如下：項目項目 2024 年年 6 月月 30日日/2024 年年 1-6月月 2023年年12月月31 日日/2023年度年度 2022年年12月月31日日/2022年年度度 2021 年年 12月月 31 日日/2021 年度年度 資產總額（萬元）132,872.96 103,488.72 82,268.71 58,848.36 歸屬于母公司股東權益（萬元）67,805.48 59,453.88

97、 44,097.09 27,715.41 資產負債率（母公司）（%）38.73 41.08 46.12 53.58 營業收入（萬元）44,505.64 76,458.57 62,831.93 41,719.73 凈利潤（萬元）8,280.72 15,299.06 16,204.71 5,677.84 歸屬于母公司股東的凈利潤（萬元）8,291.25 15,236.08 16,213.61 5,690.96 扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤（萬元）8,256.28 14,708.24 15,678.40 5,614.02 基本每股收益（元）0.88 1.61 1.72 0.60 稀釋每

98、股收益（元）0.88 1.61 1.72 0.60 加權平均凈資產收益率（%）13.03 29.43 45.16 22.30 經營活動產生的現金流量凈額（萬元）7,031.12 7,277.83 13,569.89 3,416.77 現金分紅（萬元）-945.22 研發投入占營業收入的比例（%）4.61 4.25 3.67 3.64 報告期內，公司業務規模逐年提升，資產總額和盈利能力呈穩定增長趨勢，凈資產收益率維持在較高水平。2024 年 6 月末資產總額為 132,872.96 萬元，2023年末資產總額為 103,488.72 萬元，2024 年 6 月末較 2023 年末增長 28.39

99、%，主要系客戶訂單增加，公司因現有產能不足，在安徽蕪湖和安慶兩地建設廠房、購建機器設備以擴充產能，公司的非流動資產增加所致。2024 年 1-6 月營業收入較上年同期上升 40.88%，2024 年 1-6 月扣除非經常性損益后歸屬母公司股東的凈利潤較上年同期上升 16.06%，公司上述經營成果一方面得益于國內自主品牌汽車在新能源汽車和汽車出口領域的快速發展，以及安徽在汽車產業中的區位優勢；另一方面也得益于公司積極內部挖潛，加大研發投入以提升產品競爭力，同時提升內部管理以提高公司運營效率。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-35 七、發行人財務報告審計截止日后主要財務

100、信息及經營狀況七、發行人財務報告審計截止日后主要財務信息及經營狀況（一）審計截止日后的主要經營狀況（一）審計截止日后的主要經營狀況 公司最近一期財務報告的審計基準日為 2024 年 6 月 30 日，財務報告審計截止日至本招股說明書簽署日期間，公司經營狀況良好。財務報告審計截止日后，公司產業政策、稅收政策、行業周期及市場環境、業務模式、競爭趨勢、主要原材料的采購規模，主要產品的生產、銷售規模及銷售價格、重大訴訟或仲裁、主要客戶群體和供應商、重大合同條款及執行情況、安全生產情況未發生重大變化，董事、監事、高級管理人員及核心技術人員未發生重大變更，公司未發生其他可能影響投資者判斷的重大事項。綜上所

101、述，公司財務報告審計截止日后總體運營情況良好，不存在重大異常變動情況，公司持續經營能力未發生重大不利變化。（二）（二）2024 年年 1-12 月財務數據審閱情況月財務數據審閱情況 容誠會計師事務所（特殊普通合伙）對公司 2024 年 12 月 31 日的合并及母公司資產負債表，2024 年 1-12 月的合并及母公司利潤表、合并及母公司現金流量表以及財務報表附注進行了審閱，并出具了容誠專字2025230Z0150 號審閱報告。主要財務信息及變動情況如下：1.合并資產負債表主要數據合并資產負債表主要數據 單位：萬元 項目項目 2024.12.31 2023.12.31 變動情況變動情況 資產總

102、額 153,890.64 103,488.72 48.70%負債總額 77,092.29 43,652.99 76.60%所有者權益 76,798.35 59,835.73 28.35%歸屬于母公司所有者權益 76,367.14 59,453.88 28.45%截至 2024 年 12 月 31 日，公司資產總額為 153,890.64 萬元，較上年末上升48.70%，主要系應收賬款和固定資產增加所致；公司負債總額為 77,092.29 萬元，較上年末上升 76.60%,主要系應付賬款和長期借款增加所致；公司歸屬于母公司所有者權益為 76,367.14 萬元，較上年末上升 28.45%。合肥匯

103、通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-36 2.合并利潤表主要數據合并利潤表主要數據 單位：萬元 項目項目 2024 年年 1-12 月月 2023 年年 1-12 月月 變動情況變動情況 營業收入 107,490.99 76,458.57 40.59%營業利潤 19,347.31 17,050.31 13.47%利潤總額 19,346.67 17,514.33 10.46%凈利潤 16,841.91 15,299.06 10.08%歸屬于母公司股東凈利潤 16,792.54 15,236.08 10.22%扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東凈利潤 16,532.68 14,

104、708.24 12.40%2024 年 1-12 月，公司實現的營業收入為 107,490.99 萬元，較上年同期上升40.59%，一方面系公司業務增長，其中汽車聲學產品收入增幅較大，另一方面系主要客戶整車銷量強勁增長帶動公司訂單量大幅提升。歸屬于母公司股東的凈利潤為 16,792.54 萬元，扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤為16,532.68 萬元，分別較上年同期上升 10.22%和 12.40%。隨著公司主要客戶業務的增長，公司與其合作進一步加深，經營業績呈現穩定增長趨勢；同時，公司積極拓展新客戶新業務，隨著新開發保險杠產品等汽車造型部件逐步量產，豐富了造型部件的品類，將促進公

105、司經營規模較快提升。3.合并現金流量表主要數據合并現金流量表主要數據 單位：萬元 項目 2024 年 1-12 月 2023 年 1-12 月 變動情況 經營活動產生的現金流量凈額 14,903.37 7,277.83 104.78%投資活動產生的現金流量凈額-24,028.64-11,601.15-107.12%籌資活動產生的現金流量凈額 10,398.68 3,562.38 191.90%2024 年 1-12 月，公司經營活動產生的現金流量凈額為 14,903.37 萬元，較上年同期增加 104.78%，隨著公司營業收入不斷增長，公司經營活動產生的現金流量凈額有所增加。公司投資活動產生的

106、現金流量凈額為-24,028.64 萬元，較上年同期減少 107.12%，主要系公司購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金增加所致。公司籌資活動產生的現金流量凈額為 10,398.68 萬元，較上年同期增加 191.90%，主要系公司新增借款規模增加所致。4.非經常損益明細表主要數據非經常損益明細表主要數據 單位：萬元 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-37 項目項目 2024 年年 1-12 月月 2023 年年 1-12 月月 非流動性資產處置損益，包括已計提資產減值準備的沖銷部分 8.05 16.84 計入當期損益的政府補助，但與公司正常經營業務密切相

107、關、符合國家政策規定、按照確定的標準享有、對公司損益產生持續影響的政府補助除外 214.66 609.75 債務重組損益 79.13 4.58 單獨進行減值測試的應收款項減值準備轉回 2.26 8.24 除上述各項之外的其他營業外收入和支出 2.49-15.96 非經常性損益總額 306.60 623.45 減：非經常性損益的所得稅影響數 46.34 95.37 非經常性損益凈額 260.25 528.08 減：歸屬于少數股東的非經常性損益凈額 0.39 0.24 歸屬于公司普通股股東的非經常性損益凈額 259.86 527.84（三）（三）2025 年年 1-3 月業績預計情況月業績預計情況

108、 結合實際經營狀況以及未來發展情況，發行人合理預計 2025 年 1-3 月經營業績情況如下：單位：萬元 項目項目 2025 年年 1-3 月月 2024 年年 1-3 月月 變動情況變動情況 營業收入 22,000.00 至 25,000.00 19,548.35 12.54%至 27.89%歸屬于母公司所有者的凈利潤 3,350.00 至 4,000.00 3,616.88-7.38%至 10.59%扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤 3,300.00 至 3,950.00 3,616.37-8.75%至 9.23%2025 年 1-3 月公司營業收入為 22,000.00 萬元

109、至 25,000.00 萬元，較 2024 年同期的變動率為 12.54%至 27.89%；歸屬于母公司所有者凈利潤為 3,350.00 萬元至 4,000.00 萬元，較 2024 年同期的變動率為-7.38%至 10.59%；扣除非經常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤為 3,300.00 萬元至 3,950.00 萬元，較 2024 年同期的變動率為-8.75%至 9.23%。上述 2025年 1-3 月業績情況系公司初步預計數據，未經會計師審計或審閱，不構成公司的盈利預測或業績承諾。具體情形參見本招股說明書之“第六節 財務會計信息與管理層分析”之“十三、財務報告審計截止日后的主要財務信

110、息及經營狀況”。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-38 八、發行人選擇的具體上市標準八、發行人選擇的具體上市標準 根據發行人 2021-2024 年 1-6 月的審計報告，公司 2021-2024 年 1-6 月扣除非經常性損益后歸屬于母公司股東的凈利潤分別為 5,614.02 萬元、15,678.40 萬元、14,708.24 萬元和 8,256.28 萬元；營業收入分別為 41,719.73 萬元、62,831.93萬元、76,458.57 萬元和 44,505.64 萬元；經營活動產生的現金流量凈額分別為3,416.77 萬元和 13,569.89 萬元、7,

111、277.83 萬元和 7,031.12 萬元。發行人 2021 至 2024 年 1-6 月財務數據符合 上市規則 3.1.2 條規定的主板第一套上市標準。九、發行人募集資金運用與未來發展規劃九、發行人募集資金運用與未來發展規劃（一）發行人募集資金運用情況（一）發行人募集資金運用情況 根據本次發行方案，公司向社會公眾公開發行人民幣普通股 3,150.7704 萬股A 股股票，占發行后總股本的 25%。本次募集資金扣除發行費用后，將圍繞公司主營業務運用，并按照項目資金需求輕重緩急的順序投入以下項目建設：單位：萬元 序號序號 項目名稱項目名稱 總投資額總投資額 擬投入募集資金擬投入募集資金 1 汽

112、車飾件擴產建設項目 28,717.51 28,717.51 2 汽車車輪總成分裝項目 10,330.50 10,330.50 3 數字化及研發中心建設項目 9,977.97 9,977.97 4 補充流動資金 32,000.00 32,000.00 合計合計 81,025.98 81,025.98 若本次股票發行后，實際募集資金數額（扣除發行費用后）大于上述投資項目的資金需求，超過部分將根據中國證監會及上海證券交易所的有關規定用于公司主營業務的發展。若本次股票發行后，實際募集資金小于上述投資項目的資金需求，不足部分公司將用自籌資金補足。如果本次募集資金到位前公司需要對上述擬投資項目進行先期投入

113、，則公司將用自籌資金投入，待募集資金到位后以募集資金置換自籌資金。關于本次募集資金項目詳細情況詳見本招股說明書之“第七節 募集資金運用”。（二）發行人未來發展規劃（二）發行人未來發展規劃 未來三年內公司將繼續擴大汽車造型部件、汽車聲學產品和車輪總成分裝的合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-39 規模，保持公司的優勢地位；加大與各主機廠的產品研發力度和自身的技術創新力度，豐富產品結構，滿足更多客戶定制化需求；拓展國內外新客戶，大力拓展出口市場，提升公司的市場地位；培養、引進技術和管理人才，提升公司管理水平和增強公司研發實力。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股

114、說明書 1-1-40 第三節第三節 風險因素風險因素 投資者在評價本公司此次發售的股票時，除本招股投資者在評價本公司此次發售的股票時，除本招股說明書說明書提供的其他各項提供的其他各項資料外，應特別考慮下述各項風險因素。下述風險因素是根據重要性原則和可資料外，應特別考慮下述各項風險因素。下述風險因素是根據重要性原則和可能影響投資者決策的程度大小排序，但并不表示風險因素依次發生。能影響投資者決策的程度大小排序，但并不表示風險因素依次發生。一、與發行人相關的風險一、與發行人相關的風險（一）與發行人客戶相關的風險（一）與發行人客戶相關的風險 1.主要客戶集中度較高的風險主要客戶集中度較高的風險 公司目

115、前客戶主要是自主品牌汽車主機廠。2024 年 1-6 月，主要客戶比亞迪汽車、奇瑞汽車、江淮汽車、振宜汽車、東南汽車合計主營業務收入占比為 94.37%，客戶集中度較高。因此，如以上主要客戶的訂單量大幅下滑，可能導致公司業績受到較大影響。此外，如主要客戶出現經營困難，可能導致公司應收賬款、前期投入等無法收回，進而對公司業績和經營風險產生不利影響。2.客戶體量、市場地位的提升可能降低公司議價能力的風險客戶體量、市場地位的提升可能降低公司議價能力的風險 公司的主要客戶為主機廠，其產品銷量的增加一方面會提升對公司產品的需求，另一方面，隨著客戶市場地位、品牌影響力等因素的提升，其議價能力會越來越強，對

116、上游供應商的綜合運營能力、技術開發能力、生產供貨能力、物流配套能力、成本管理能力的要求會越來越高，公司的議價能力存在受到影響的風險。報告期內，公司主要客戶比亞迪、奇瑞汽車為銷量增速最快的主機廠，其中，2021-2024 年 1-6 月比亞迪汽車銷量分別為 74.01 萬臺、186.85 萬臺、302.44 萬臺和 161.30 萬臺，奇瑞集團 2021-2024 年 1-6 月汽車銷量分別為 96 萬臺、123萬臺、188 萬臺和 110.06 萬臺，其市場地位均穩步提升。隨著上述企業銷售規模的增加，公司的議價能力存在受到影響的風險。3.客戶流失及項目拓展受限風險客戶流失及項目拓展受限風險 汽

117、車零部件企業一級配套商通過獲得主機廠的供應商認證和產品定點形成銷售，其綜合運營能力、技術開發能力、生產供貨能力、質量保證能力、物流配套能力、成本管理能力等對維系合作和保障持續的定點項目較為重要。如公司相關能力下降，無法滿足客戶需求，則會出現自身被替代等客戶流失風險。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-41 公司主要產品在主要客戶處采購占比相對較高，具備較好的市場地位；部分客戶具備部分與公司類似產能，比亞迪和長城汽車具備頂棚、地毯等汽車聲學產品產能，可能會對公司在特定領域的業務拓展存在不利影響。4.年降風險年降風險 年降政策在汽車零部件行業內較為普遍。在獲取項目定點時，

118、公司與主機廠確認產品供貨價格，年降政策通常約定在產品批量生產后次年開始執行，雙方會定期對價格進行協商。報告期內，年降影響占公司利潤總額的比例分別為 6.46%、10.59%、11.42%和 18.26%。2021-2024 年上半年比例逐年增高，主要原因系公司報告期內量產新產品配套較多暢銷車型，其在第二年進入年降期后銷售繼續大幅增加所致。如后續因客戶規模擴大、市場競爭加劇等因素造成公司議價能力下降，可能導致年降幅度增大，對公司業績會造成不利影響。（二）與技術相關的風險（二）與技術相關的風險 1.汽車技術革命對公司存在潛在影響的風險汽車技術革命對公司存在潛在影響的風險 電動化和智能化是汽車產業的

119、技術革命方向，技術演進加速了整車行業的變革與洗牌。對主機廠來說，如果無法緊跟技術發展的方向，將面臨業績萎縮甚至被市場競爭淘汰的局面。如公司主要下游客戶未能抓住汽車技術革命的機遇，其業績下滑也將給公司造成不利影響。以公司主要產品格柵為例，新能源汽車的技術革命對其影響分析如下：格柵是公司的核心產品之一，2021-2024 年 1-6 月，公司汽車格柵銷售收入分別為 15,493.65 萬元、30,475.24 萬元、27,828.97 萬元和 12,402.31 萬元，占公司營業收入的比例分別為 37.14%、48.50%、36.40%和 27.87%。由于發行人的格柵部件沒有使用在純電動車上，只

120、應用于燃油車和插電式混合動力汽車。如未來的技術方向演變為向純電動車集中，則公司格柵產品存在銷量大幅下降的風險。2.生產工藝技術變革的風險生產工藝技術變革的風險 在當前的市場環境下，消費者喜好、政策變動等因素可能對生產工藝技術產生影響。以塑料件表面處理技術為例，消費者需求的多樣性促進了表面處理技術合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-42 的多樣化，除電鍍、噴涂技術外，公司燙印工藝的產品銷量在報告期獲得了快速增長，同時，公司也在拓展真空鍍膜（PVD）等表面處理技術。如生產工藝技術變革，而公司未能在短時間內跟上行業步伐，則有可能造成訂單流失，對業績產生不利影響。3.研發能力

121、無法跟上客戶需求的風險研發能力無法跟上客戶需求的風險 近年來，消費者的品位和要求逐年提升，對新車型的要求也越來越高。公司的研發能力如不能緊跟市場趨勢和客戶需求，可能會影響公司的訂單獲取能力。4.核心技術人員流失和核心技術泄密的風險核心技術人員流失和核心技術泄密的風險 穩定的核心研發團隊為公司持續的技術創新奠定了基礎，有利于鞏固并提升公司的技術優勢。如果公司的核心技術人員發生流失或核心技術外泄，將會對公司的生產經營帶來較大不利影響。（三）采購風險（三）采購風險 1.原材料價格波動風險原材料價格波動風險 公司采購的原材料主要為塑料粒子、貴金屬及其它化工類產品等。上述原材料屬于大宗商品，其價格隨宏觀

122、經濟形勢、供需情況等因素而波動。如原材料價格大幅上漲，可能影響公司盈利能力水平。2.外協風險外協風險 公司主要服務于國內自主品牌汽車主機廠，近年來，隨著自主品牌主機廠的快速發展，客戶的訂單量快速增加，公司現有產能滿足不了客戶需求。報告期內，公司外協采購金額占營業成本比例分別為 22.65%、18.31%、14.30%和 15.71%。產能不足影響了公司進一步的發展。同時，較高的外協比例增加了質量管控的壓力并增加了公司的成本。本次募集資金項目的實施將緩解產能壓力。如果后續外協廠商發生供貨問題或成本大幅提升，將會對公司經營產生不利影響。（四）人力資源風險（四）人力資源風險 1.招工難、技術工人短缺

123、的風險招工難、技術工人短缺的風險 公司的主要生產基地位于長三角經濟區，隨著國內整體生活水平提高，以及合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-43 沿海地區工業逐步內遷，合肥本地的人工成本逐漸提升。同時，隨著眾多大型汽車企業在合肥設立生產基地，合肥本地對汽車行業技術工人的需求大幅增加，招工難問題逐漸顯現。招工難、技術工人短缺將會影響公司產能擴張。2.持續引進高質量人才壓力的風險持續引進高質量人才壓力的風險 隨著公司業務的發展，為滿足客戶需要，公司將跟隨主機廠在多地開展經營活動。公司后續如在引進高質量人才方面進展較慢，可能會跟不上業務需求，影響公司發展速度，并對公司經營效率、

124、盈利能力產生不利影響。（五）財務風險（五）財務風險 1.高收入增長率、高毛利率的可持續性風險高收入增長率、高毛利率的可持續性風險 業績高速成長的公司會面臨增速放緩的風險，新能源汽車主要原材料的價格上漲、國家宏觀政策對市場消費的影響等因素均有可能造成新能源汽車增速的放緩。在增速放緩的環境下，主機廠會加強對成本的控制，其采購“年降”政策會導致公司盈利能力下降，同時，行業競爭加劇，也會影響公司的盈利水平。屆時，公司的盈利能力將會受到影響，出現包括收入增長放緩、毛利率下降的情形。2021 年至 2024 年 1-6 月，公司營業收入分別為 41,719.73 萬元、62,831.93萬元、76,458

125、.57 萬元和 44,505.64 萬元，同期，公司產品的綜合毛利率分別為28.84%、38.89%、33.71%和 32.84%。報告期內公司收入快速增長，且毛利率整體處于較高水平。高收入增長率主要受公司下游新能源汽車銷量快速增長推動，隨著新能源汽車的銷量增速逐漸放緩，發行人的收入增長率會受到一定影響。同時，隨著整體增速下降，市場競爭加劇，且隨著主要客戶規模進一步增大，市場地位提升，發行人的議價能力會受到一定影響。上述因素會通過招投標、年降等形式影響發行人的產品定價水平，從而降低發行人目前的毛利率水平，影響發行人的盈利能力。發行人 2022 年毛利率提升主要受新產品毛利率提升、燙印產品數量增

126、長、生產規模效應、自產產能擴大、原材料價格下降等因素影響；2023 年受毛利率相對較低的聲學產品銷售規模增加影響，整體毛利率有所下降。雖然公司主要產品造型部件的產品特征決定了其毛利率高于一般汽車零部件，公司仍需通過新產品的持續開發、擴大較高毛利率產品業務規模以及提升規模效應等方式維持毛利合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-44 率水平。如公司未能持續開發新產品、擴大業務規模，則收入增長率和毛利率水平均會受到不利影響，同時，如較高毛利率產品業務規模下降，較低毛利率產品業務規模增加，或原材料價格上升等也均會導致公司毛利率下降。在毛利率下降的情形下，如公司無法持續擴大業務規

127、模，則存在盈利能力下降的風險。2.應收賬款風險應收賬款風險 報告期各期末，公司應收賬款余額分別為 20,756.16 萬元、25,202.90 萬元、34,102.80萬元和38,667.75萬元，占當年營業收入的比例分別為49.75%、40.11%、44.60%和 43.44%。報告期末，公司應收賬款賬齡結構良好，一年以內賬齡的應收賬款占比超過 98%，且主要為比亞迪汽車、奇瑞汽車、江淮汽車、長城汽車等綜合實力強、信譽度高的主機廠。若公司客戶財務狀況出現惡化或者經營情況和商業信用發生重大不利變化，公司應收賬款仍有無法收回的可能性，這將對公司的正常經營和盈利能力產生不利影響。（六）汽車聲學產品

128、市場占有率小的（六）汽車聲學產品市場占有率小的風險風險 報告期內，公司汽車聲學產品收入分別為 8,777.20 萬元、8,435.71 萬元、20,489.40 萬元和 18,084.67 萬元，2024 年上半年汽車聲學產品收入快速增長，但仍低于拓普集團等行業內大型企業，存在業務規模偏小、市場占有率偏低的風險。汽車聲學產品業務缺乏規模效應、抗風險能力較低。公司正在積極拓展汽車聲學產品業務，已積極拓展東南汽車、蔚來汽車、零跑汽車等新客戶；同時，公司在大連、福州、蕪湖等地正在建設新的生產基地，用以配套服務周邊的主機廠，提升公司快速響應能力和覆蓋范圍。如果公司無法在未來持續豐富產品結構、拓展客戶、

129、提高業務規模和市場占有率，將可能在市場競爭或行業可能出現的巨大波動中受到不利影響。（七七）募集資金項目產能消化募集資金項目產能消化風險風險 本次募集資金項目包括汽車飾件擴產建設項目、汽車車輪總成分裝項目、數字化及研發中心建設項目和補充流動資金。其中，汽車飾件擴產建設項目主要滿足公司造型部件產能需求，汽車車輪總成分裝項目主要滿足主要客戶新建生產基地對車輪總成分裝的配套要求，數字化及研發中心建設項目和補充流動資金主要合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-45 是滿足公司對后續業務發展的技術和資金需求。隨著主要客戶的產銷量提升以及新基地的逐漸建成投產，公司的募集資金項目產能具

130、備合理的市場需求。但如主要客戶的產銷量大幅下降，或相關生產基地的建設和投產進度發生較大變動，則公司的募集資金建設項目會受到影響，相關產能存在無法及時消化的風險，進而影響公司的盈利水平。二、與行業相關的風險二、與行業相關的風險（一）整車行業產銷量下降會導致汽車零部件行業需求不足的風險（一）整車行業產銷量下降會導致汽車零部件行業需求不足的風險 1.宏觀經濟與汽車行業景氣度下行會導致整車產銷量下降宏觀經濟與汽車行業景氣度下行會導致整車產銷量下降 汽車零部件行業的銷量取決于下游整車的產量，而汽車行業的發展與宏觀經濟波動具有較明顯的相關性，全球和國內經濟的周期性波動均會對汽車及其零部件行業造成重大影響。

131、例如，受芯片缺貨等影響，2020 年全球汽車銷量大幅下滑，較 2019 年下滑約 13%。隨著客戶的拓展和業務量的增長，公司越來越積極地融入國內乃至全球汽車市場。因此，如果未來全球及國內宏觀經濟形勢惡化或增速放緩，汽車產業將可能受到沖擊，從而對公司生產經營和盈利能力造成不利影響。2.消費者喜好會影響特定車型的銷量，從而影響上游供應商消費者喜好會影響特定車型的銷量，從而影響上游供應商 公司汽車造型部件作為汽車外觀的重要組成部分，對消費者的觀感體驗、購買決策具有直接的影響，因此，消費者喜好會直接影響汽車銷量，進而影響公司的訂單和業績。消費者喜好對公司的影響主要體現在兩個方面，一是如果公司配套的主要

132、車型不符合消費者偏好，可能導致公司的訂單減少，從而影響經營業績；二是消費者喜好快速變化導致汽車造型部件的更新速度加快，如公司未能及時量產新產品，銷售情況可能受到不利影響。（二）市場開拓風險（二）市場開拓風險 汽車零部件企業需要通過嚴格的主機廠認證審核，因此行業形成了較高的進入壁壘，已通過客戶認證并進入供應商體系具有顯著的先發優勢，但開拓新市場和發展新客戶仍然是汽車零部件企業發展壯大的重要途徑。因新客戶拓展存在認證周期長、審核嚴等客觀要求，發行人新客戶拓展存在相應的風險。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-46 如果公司不能持續順利開拓新客戶、開發新產品，可能導致公司對

133、現有客戶和產品的依賴，對公司的持續經營造成不利影響。（三）同行業競爭加劇導致訂單下滑的風險（三）同行業競爭加劇導致訂單下滑的風險 主機廠為保障供貨，通常會對同一類零部件保留 3-5 家供應商，公司在價格談判上會面臨競爭。近年來，隨著自主品牌汽車和新能源汽車的崛起，相關主機廠對上游零部件的需求較大，后續不排除隨著行業競爭加劇，主機廠的市場競爭壓力將逐步傳導至上游供應鏈，從而對公司收入和盈利能力產生不利影響。同行業競爭加劇主要會通過兩個方式對公司產生影響，一是在獲取項目定點時，主機廠通過招投標最終確定定點廠家及價格，同行業競爭加劇會導致中標價較低，或者導致公司無法中標；二是在產品配套期間，主機廠與

134、供應商會定期對價格進行協商，即“年降”，市場競爭加劇會導致價格協商難度加大，會導致年降幅度加大、或相關產品不再合作等情形。（四）產品質量控制風險（四）產品質量控制風險 汽車零部件行業對于產品質量有著嚴格的要求，公司的主要客戶多為國內知名主機廠，公司與客戶簽署的合作協議中均對質量問題約定了相關條款，如果因公司產品質量問題導致下游客戶產品出現質量缺陷，公司將面臨被客戶索賠的風險，進而對公司的業務發展和財務狀況產生不利影響。（五）環保風險（五）環保風險 公司在生產經營過程中會產生廢水、廢氣、固廢等污染性排放，如果處理不當會污染環境。公司雖然持續加大環保投入力度，但仍存在因工作人員疏忽等原因導致公司面

135、臨行政處罰等風險，從而對公司的生產經營產生不利影響。此外，隨著經營所在地制定并實施更為嚴格的環境保護政策，公司將面臨環保成本提高的風險。（六）疫情及其他不可抗力風險（六）疫情及其他不可抗力風險 區域性或全球性的經濟蕭條、政局動蕩、戰爭、疫情等因素會使本公司的商業環境產生重大變化；而災難性的自然現象，則會對公司的生產設施、商業環境造成較大的改變，進而對公司的經營業績乃至存續產生不同程度的影響，極端情合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-47 況下甚至可能導致公司營業利潤下滑 50%。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-48 第四節第四節 發行人基

136、本情況發行人基本情況 一、發行人基本情況一、發行人基本情況 中文名稱 合肥匯通控股股份有限公司 英文名稱 Hefei Conver Holding Co.,Ltd.注冊資本 94,522,296 元 法定代表人 陳王保 有限公司成立日期 2006 年 3 月 29 日 股份公司成立日期 2014 年 3 月 7 日 新三板掛牌日期 2014 年 10 月 20 日 新三板摘牌日期 2022 年 4 月 6 日 公司住所 安徽省合肥市經濟技術開發區湯口路 99 號廠房 郵政編碼 230601 信息披露事務負責人 周文竹 電話 0551-63845636 傳真 0551-63845666 郵箱 網

137、站 本次證券發行類型 首次公開發行人民幣普通股（A 股）股票并上市 二、發行人設立及改制情況二、發行人設立及改制情況（一）有限責任公司設立情況（一）有限責任公司設立情況 2006 年 2 月 20 日，匯通有限全體股東匯通經貿、陳王保召開股東會，一致決議成立匯通有限；確定 2 名股東分別以貨幣出資，其中陳王保出資 100 萬元、匯通經貿出資 200 萬元。2006 年 3 月 13 日，安徽正大會計師事務所出具驗資報告（皖正大驗字2006026 號），經審驗，截至 2006 年 3 月 9 日止，公司（籌）已收到全體股東繳納的注冊資本合計人民幣 300 萬元，其中，匯通經貿繳納人民幣 200

138、萬元；陳王保繳納人民幣 100 萬元。2006 年 3 月 29 日，合肥市工商局核發企業法人營業執照。設立時，匯通有限的股權結構如下：序號序號 股東股東 出資額（萬元）出資額（萬元）出資比例（出資比例（%）出資方式出資方式 1 匯通經貿 200.00 66.67 貨幣 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-49 序號序號 股東股東 出資額（萬元）出資額（萬元）出資比例（出資比例（%）出資方式出資方式 2 陳王保 100.00 33.33 貨幣 合計合計 300.00 100.00-（二）股份公司設立情況（二）股份公司設立情況 1.發行人股份公司設立方式發行人股份公司設

139、立方式 匯通控股系由匯通有限以整體變更方式設立的股份有限公司。2014 年 2 月 15 日，瑞華會計師事務所（特殊普通合伙）安徽分所出具審計報告（瑞華皖審字201434010007 號），截至 2014 年 1 月 31 日，匯通有限賬面凈資產 2,648.87 萬元。2014 年 2 月 17 日，中銘國際資產評估（北京）有限責任公司出具資產評估報告（中銘評報2014第 9003 號），截至 2014 年 1 月 31日，匯通有限經評估的凈資產為 3,683.31 萬元。2014 年 2 月 18 日，匯通有限股東匯通集團、保泰利、陳王保、陳方明 4 名發起人簽署關于設立合肥匯通控股股份有

140、限公司的發起人協議書。同日，匯通有限召開股東會會議，審議通過了公司組織形式變更為股份有限公司；以截至2014 年 1 月 31 日止，經瑞華事務所安徽分所出具的瑞華皖審字（2014）34010007號審計報告審計的賬面凈資產 26,488,693.56 元折成 2,360.00 萬股作為股份公司的股本，出資折股后的余額 2,888,693.56 元計入資本公積等事項。2014 年 3 月 3 日，瑞華會計師事務所（特殊普通合伙）安徽分所對本次整體變更的出資情況進行審驗并出具了驗資報告（瑞華皖驗字201434010003號）。2014 年 3 月 7 日，匯通控股就本次整體變更辦理了工商變更登記

141、手續，領取了合肥市工商行政管理局核發的營業執照（注冊號 340107000024578），注冊資本 2,360 萬元。2.股份公司發起人情況股份公司發起人情況 匯通控股設立時的股權結構如下：序號序號 股東姓名股東姓名 持股數額（萬股）持股數額（萬股）持股比例（持股比例（%）1 匯通集團 1,360 57.63 2 陳王保 700 29.66 3 保泰利 200 8.47 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-50 序號序號 股東姓名股東姓名 持股數額（萬股）持股數額（萬股）持股比例（持股比例（%）4 陳方明 100 4.24 合計合計 2,360 100.00 三、發行

142、人報告期內的股本變化情況三、發行人報告期內的股本變化情況（一）發行人在全國股轉系統掛牌及交易情況（一）發行人在全國股轉系統掛牌及交易情況 2014 年 3 月 26 日，公司召開 2014 年第二次臨時股東大會，審議通過了 關于公司股票申請進入全國中小企業股份轉讓系統公開轉讓的議案。2014 年 10月 20 日，全國股轉公司同意公司股票掛牌公開轉讓，證券代碼為 831204。匯通控股在掛牌以后共經歷 4 次增資，其中 2 次股票發行、1 次資本公積及未分配利潤轉增股本、1 次未分配利潤轉增股本。2022 年 3 月，公司自全國股轉系統摘牌前，匯通控股共有股東 61 名，其中自然人股東 49

143、名，非自然人股東12 名。（二）發行人報告期內的股本變化情況（二）發行人報告期內的股本變化情況 報告期內，發行人的股本和股東變化情況如下：1.2022 年年 3 月，自全國股轉系統摘牌月，自全國股轉系統摘牌 2022 年 1 月 10 日，匯通控股召開第三屆董事會第九次會議，審議通過關于擬申請公司股票在全國中小企業股份轉讓系統終止掛牌的議案 關于擬申請公司股票終止掛牌對異議股東權益保護措施的議案等議案。公司獨立董事發表了獨立意見。同日，公司于全國股轉系統發布了關于擬申請公司股票在全國中小企業股份轉讓系統終止掛牌的提示性公告等公告。2022 年 1 月 26 日，公司召開 2022 年第一次臨時

144、股東大會，審議通過關于擬申請公司股票在全國中小企業股份轉讓系統終止掛牌的議案 關于擬申請公司股票終止掛牌對異議股東權益保護措施的議案等議案。2022 年 3 月 31 日，全國股轉公司出具的關于同意合肥匯通控股股份有限公司股票終止在全國中小企業股份轉讓系統掛牌的函（股轉系統函2022793號），公司股票自 2022 年 4 月 6 日起終止在全國股轉系統掛牌。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-51 摘牌期間，根據公司股票終止掛牌對異議股東權益保護措施的約定，陳方明按照成本價回購湯艷玲、張浩等兩名異議股東持有公司全部股份。本次股份轉讓業經回購各方確認，且公司制作了新的

145、股東名冊。2.2022 年年 12 月，報告期內第一次股權轉讓月，報告期內第一次股權轉讓 2022 年 12 月 4 日，匯通控股原股東寧波磐磬與新增股東海恒投資、聯元創投共同簽署了股份轉讓協議，約定寧波磐磬將其持有公司 300 萬股股份轉讓給海恒投資；將其持有公司 150 萬股股份轉讓給聯元創投，轉讓價格均為每股11 元/股。同日，轉讓方與受讓方共同向公司出具了關于股份轉讓的告知函，告知前述轉讓事宜。2022 年 12 月 7 日，轉讓方與受讓方共同向公司發送了關于股份轉讓的交割確認函，確認雙方股權已經交割完畢，不存在糾紛。截至本招股說明書出具之日，匯通控股現有股東 60 名，其中自然人股東

146、 47名，非自然人股東 13 名；在掛牌期間通過股轉系統交易增加的股東 53 名，非通過股轉系統交易增加的股東 7 名。匯通控股現有股東如下：序號序號 股東名稱股東名稱/姓名姓名 持有數量持有數量（股）（股）比例比例（%）序號序號 股東名稱股東名稱/姓名姓名 持有數量持有數量（股）（股）比例比例（%）1 匯通集團 54,600,181 57.7643 31 上海茂實投資合伙企業（有限合伙）1,000 0.0011 2 陳王保 17,963,400 19.0044 32 巫玟翰 1,000 0.0011 3 保泰利 9,229,932 9.7648 33 章理堅 1,000 0.0011 4 合

147、肥持盈 5,505,079 5.8241 34 呂衛英 1,000 0.0011 5 合肥海恒產業發展投資基金合伙企業（有限合伙）3,000,000 3.1739 35 上海首禾投資管理合伙企業（有限合伙）1,000 0.0011 6 安徽聯元創投有限責任公司 1,500,000 1.5869 36 姜文 1,000 0.0011 7 陳方明 2,567,100 2.7158 37 張維霞 1,000 0.0011 8 李慶元 72,900 0.0771 38 呂勇 1,000 0.0011 9 王紅俠 11,321 0.0120 39 呂衛芳 1,000 0.0011 10 翟德杏 6,42

148、9 0.0068 40 杜劍峰 1,000 0.0011 11 劉文俊 6,000 0.0063 41 王潤江 1,000 0.0011 12 王宏柏 5,000 0.0053 42 祝永進 1,000 0.0011 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-52 序號序號 股東名稱股東名稱/姓名姓名 持有數量持有數量（股）（股）比例比例（%）序號序號 股東名稱股東名稱/姓名姓名 持有數量持有數量（股）（股）比例比例（%）13 湯濤 4,999 0.0053 43 宿州中新智能企業管理咨詢中心合伙企業（有限合伙）1,000 0.0011 14 蔣峰 3,467 0.0037

149、 44 上海弘誠良行投資管理有限公司 1,000 0.0011 15 蔡鴻飛 3,030 0.0032 45 上海朗聚投資管理合伙企業（有限合伙）1,000 0.0011 16 汪洪濤 3,000 0.0032 46 肖利平 800 0.0008 17 陳啟昌 2,400 0.0025 47 龍景雄 800 0.0008 18 陳飛 2,000 0.0021 48 安徽道蒞技術有限責任公司 700 0.0007 19 齊沖 1,963 0.0021 49 吳宇豪 700 0.0007 20 馬炳花 1,798 0.0019 50 張英姿 500 0.0005 21 吳卓好 1,400 0.00

150、15 51 陳翔 500 0.0005 22 劉昱 1,316 0.0014 52 齊剛 400 0.0004 23 蔣南 1,316 0.0014 53 彭兆鼎 301 0.0003 24 衛秀玲 1,316 0.0014 54 李己明 300 0.0003 25 孫吉昌 1,100 0.0012 55 周杰 200 0.0002 26 鞠悅 1,000 0.0011 56 朱剛 200 0.0002 27 孔靈 1,000 0.0011 57 荊菲菲 200 0.0002 28 劉志梅 1,000 0.0011 58 吳飛 100 0.0001 29 上海積趣醫療器械有限公司 1,000

151、0.0011 59 陳一輝 100 0.0001 30 上海源耀投資有限公司 1,000 0.0011 60 徐晗 48 0.0001 注：公司股東上海道蒞實業發展有限公司于 2023 年 9 月更名為安徽道蒞技術有限責任公司 除上述股權轉讓事項外，報告期內公司不存在其他股權變動。四、發行人重大資產重組情況四、發行人重大資產重組情況 截至本招股說明書出具之日，發行人無重大資產重組情況。五、發行人在其他證券市場的上市五、發行人在其他證券市場的上市/掛牌情況掛牌情況 發行人股票自 2014 年 10 月 20 日起在全國股轉系統掛牌公開轉讓，2022 年4 月 6 日起終止掛牌，具體情況如下：合肥

152、匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-53（一）發行人在全國股轉系統掛牌（一）發行人在全國股轉系統掛牌 2014 年 3 月 26 日，公司召開 2014 年第二次臨時股東大會，審議通過了 關于公司股票申請進入全國中小企業股份轉讓系統公開轉讓的議案。2014 年 10 月 20 日，全國股轉公司同意公司股票掛牌公開轉讓，證券代碼為 831204。（二）發行人在全國股轉系統終止掛牌（二）發行人在全國股轉系統終止掛牌 2022 年 1 月 10 日，公司召開第三屆董事會第九次會議，審議通過關于擬申請公司股票在全國中小企業股份轉讓系統終止掛牌的議案 關于擬申請公司股票終止掛牌對異

153、議股東權益保護措施的議案等議案。公司獨立董事發表了獨立意見。同日，公司于全國股轉系統發布了關于擬申請公司股票在全國中小企業股份轉讓系統終止掛牌的提示性公告等公告。2022 年 1 月 26 日，公司召開 2022 年第一次臨時股東大會，審議通過關于擬申請公司股票在全國中小企業股份轉讓系統終止掛牌的議案 關于擬申請公司股票終止掛牌對異議股東權益保護措施的議案等議案。2022 年 3 月 31 日，全國股轉公司出具的關于同意合肥匯通控股股份有限公司股票終止在全國中小企業股份轉讓系統掛牌的函（股轉系統函2022793號），公司股票自 2022 年 4 月 6 日起終止在全國股轉系統掛牌。（三）掛牌期

154、間受到處罰的情況（三）掛牌期間受到處罰的情況 發行人在全國股轉系統掛牌期間，不存在受到中國證監會、全國股轉公司處罰的情況。六、發行人股權結構圖六、發行人股權結構圖 截至本招股說明書出具之日，發行人的股權結構如下圖所示：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-54 發行人股權結構圖 注：王永秀為陳王保配偶；陳方明為陳王保弟弟。七、發行人重要子公司情況七、發行人重要子公司情況 截至本招股說明書出具之日，發行人有 1 家控股子公司庫爾特；并有 9 家一級全資子公司分別為海川部件、大連金美、合肥金美、正芯電子、蕪湖金美、金美部件、金合新材料、福州金美和安慶金美。其中，發行人全資子

155、公司海川部件下設 2 家全資二級子公司分別為金兌汽車、安慶海川。綜合考慮發行人子公司的收入、利潤、總資產、凈資產等財務指標占公司合并報表相關指標的比例，以及子公司經營業務、未來發展戰略、持有資質或證照等對公司的影響等因素，認定庫爾特、海川部件為發行人報告期內的重要子公司。重要子公司的具體情況如下：（一）庫爾特（一）庫爾特 截至本招股說明書出具之日，庫爾特的基本情況如下：公司名稱 江淮匯通庫爾特（合肥）有限公司 統一社會信用代碼 91340100396888666E 成立時間 2014 年 8 月 8 日 法定代表人 趙虎 注冊資本 6,200 萬元 實收資本 3,720 萬元 注冊地址 安徽省

156、合肥市經濟技術開發區方興大道 10789 號 主要生產經營地 安徽省合肥市經濟技術開發區方興大道 10789 號 經營范圍 汽車零部件、高分子材料及其他汽車內外裝飾部件、模具的研發、生產、加工、銷售及售后服務；自營和代理各類商品和技術的進出口業務（但國家限定企業經營或禁止進出口的商品和技術除外）。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-55 股權結構 發行人持有 65%股權 庫爾特所屬發行人的業務板塊為“汽車聲學部件”，經容誠會計師事務所審計，庫爾特截至 2023 年 12 月 31 日和 2024 年 6 月 30

157、 日的總資產分別為 2,139.34 萬元和 1,950.75 萬元，凈資產分別為 1,091.00 萬元和 1,060.93 萬元；庫爾特 2023年度和 2024 年 1-6 月的營業收入分別為 3,504.17 萬元和 1,249.94 萬元，凈利潤分別為 179.94 萬元和-30.07 萬元。（二）海川部件（二）海川部件 截至本招股說明書出具之日，海川部件的基本情況如下：公司名稱 合肥海川汽車部件系統有限公司 統一社會信用代碼 913401006614497887 成立時間 2007 年 5 月 23 日 法定代表人 陳方明 注冊資本 2,400 萬元 實收資本 2,400 萬元 注

158、冊地址 安徽省合肥市經濟技術開發區始信路合肥海川汽車部件系統有限公司 1 號廠房 主要生產經營地 安徽省合肥市經濟技術開發區始信路合肥海川汽車部件系統有限公司 1 號廠房 經營范圍 汽車零部件開發、設計、生產和銷售；汽車零部件總成裝配、加工；倉儲配送；信息服務；車輪及配件的銷售。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）股權結構 發行人持有 100%股權 海川部件所屬發行人的業務板塊為“車輪總成及分裝業務”，經容誠會計師事務所審計，海川部件截至 2023 年 12 月 31 日和 2024 年 6 月 30 日的總資產分別為 9,969.28 萬元和 11,110.77 萬元，凈

159、資產分別為 8,261.90 萬元和 9,308.24 萬元；海川部件 2023 年度和 2024 年 1-6 月的營業收入分別為 4,855.00 萬元和 2,668.74萬元，凈利潤分別為 1,274.98 萬元和 1,046.33 萬元。發行人其他子公司情況詳見本招股說明書之“第十二節 附件”之“附件六：發行人子公司、參股公司簡要情況說明”。八、持有發行人八、持有發行人 5%以上股份的主要股東及實際控制人的基本情況以上股份的主要股東及實際控制人的基本情況（一）控股股東（一）控股股東 截至本招股說明書出具之日，匯通集團持有發行人 54,600,181 股股份，占發合肥匯通控股股份有限公司

160、首次公開發行股票招股說明書 1-1-56 行人股本總額的 57.7643%，為發行人的控股股東。匯通集團基本情況如下：公司名稱 安徽匯通控股集團有限公司 公司曾用名稱 合肥匯通經貿發展有限公司 統一社會信用代碼 9134011175098810XK 成立時間 2003 年 7 月 4 日 法定代表人 陳王保 注冊資本 3,000 萬元 實收資本 3,000 萬元 注冊地址 安徽省合肥市經濟技術開發區湯口路 99 號 主要生產經營地 安徽省合肥市經濟技術開發區湯口路 99 號 經營范圍 汽車（不含小轎車）、橡膠輪胎銷售、配送、代理及咨詢服務；股權投資（除專項）；房屋租賃服務。（依法須經批準的項目

161、，經相關部門批準后方可開展經營活動）截至本招股說明書出具之日，匯通集團的股權結構如下：股東姓名股東姓名 出資額（萬元）出資額（萬元）出資比例（出資比例（%）陳王保 2,700.00 90.00 王永秀 300.00 10.00 根據安徽律銘會計師事務所出具的 審計報告（皖律銘審字20241257 號），截至 2023 年 12 月 31 日和 2024 年 6 月 30 日，匯通集團經審計的總資產分別為102,810.94 萬元和 132,574.57 萬元，凈資產分別為 59,510.23 萬元和 67,906.20 萬元；2023 年度和 2024 年 1-6 月的營業收入分別為 76,4

162、58.57 萬元和 44,505.64 萬元，凈利潤分別為 15,396.63 萬元和 8,335.62 萬元。（二）實際控制人（二）實際控制人 陳王保直接持有發行人17,963,400股股份，占發行人股本總額的19.0044%；同時通過匯通集團、保泰利和合肥持盈分別間接控制發行人 57.7643%、9.7648%和 5.8241%股份，據此，陳王保合計控制發行人 92.3576%表決權。陳王保在發行人擔任董事長及總經理職務，對公司日常生產運行及決策起決定性作用，因此，陳王保系發行人的實際控制人。公司實際控制人簡歷如下：陳王保，簡歷詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監

163、事、高級管理人員與核心人員概況”之“（一）董事會成員”。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-57（三）實際控制人的一致行動人王永秀、陳方明（三）實際控制人的一致行動人王永秀、陳方明 截至本招股說明書簽署日，王永秀為陳王保配偶，通過匯通集團間接持有公司股份 5.7764%股份；陳方明為陳王保弟弟，在公司擔任董事，直接持有公司2.7158%股權，通過保泰利及合肥持盈分別間接持有匯通控股 0.3477%股份和3.5806%股份。2023 年 5 月 29 日，陳王保與王永秀、陳方明簽署了一致行動協議，協議自發行人首次公開發行股票并上市之日起三年內有效。簽署各方約定在協議有效

164、期內，行使表決權時保持一致，一致行動人內部先對相關議案或表決事項進行協調，出現意見不一致時，以一致行動人中所持股份最多的股東意見為準。公司實際控制人的一致行動人簡歷如下：王永秀，女，1963 年 8 月生，中國國籍，無境外永久居留權。1983 年 7 月至 2018 年 8 月，在合肥市第一人民醫院工作。陳方明，簡歷詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況”之“（一）董事會成員”。陳王保、王永秀和陳方明三人簽署了一致行動人關于持股意向及減持意向的承諾，承諾將嚴格遵守上市前做出的股份鎖定及減持限制措施，并在上市后按照合并計算持股的比例，履行增減

165、持股份的限制、公告及披露義務。承諾詳見本招股說明書“附件二：發行人及其他責任主體作出的與本次發行上市相關的其他承諾”之“（十一）其他承諾事項”之“3.一致行動人關于持股意向及減持意向的承諾”。（四）其他主要股東（四）其他主要股東 截至本招股說明書出具之日，除控股股東匯通集團、實際控制人陳王保及其一致行動人外，持有公司 5%以上股份的股東為保泰利、合肥持盈，分別持有公司 9,229,932 股股份和 5,505,079 股股份，分別占發行人股本總額的 9.7648%和5.8241%。發行人除控股股東及實際控制人外，持股 5%以上的股東情況如下：1.保泰利保泰利 公司名稱 合肥保泰利企業管理有限公

166、司 公司曾用名稱 安徽保泰利投資管理有限公司 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-58 統一社會信用代碼 91340111090754593J 成立時間 2014 年 1 月 3 日 法定代表人 陳王保 注冊資本 702 萬元 實收資本 702 萬元 注冊地址 安徽省合肥市經濟技術開發區百丈路東、湯口路南綜合樓 主要生產經營地 安徽省合肥市經濟技術開發區百丈路東、湯口路南綜合樓 經營范圍 企業管理咨詢；工業項目投資；人力資源開發。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）截至本招股說明書出具之日，保泰利的股權結構如下：序號序號 股東及出資信息股東及出資信

167、息 持股比例持股比例 認繳出資額（萬元）認繳出資額（萬元）1 陳王保 64.7344%454.4352 2 張麗 7.6577%53.7568 3 陳方明 3.5613%25 4 程輝艷 2.5641%18 5 張斌 2.2792%16 6 丁紹成 1.9943%14 7 黃華 1.9761%13.872 8 陳曉亮 1.7094%12 9 吳梅 1.4245%10 10 吳朝文 1.4154%9.936 11 程安裕 1.2821%9 12 王巧生 1.1396%8 13 孟宇 0.9972%7 14 汪生滿 0.8547%6 15 陳登明 0.8547%6 16 陳文慧 0.8547%6

168、17 陳文娟 0.8547%6 18 王麗芬 0.7123%5 19 江禮峰 0.7123%5 20 范偉 0.4274%3 21 周書濤 0.4274%3 22 周濤 0.4274%3 23 郭超 0.4274%3 24 殷磊 0.2849%2 25 王良銀 0.2849%2 26 殷習武 0.1425%1 合計合計 100.00%702.00 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-59 保泰利截至 2023 年 12 月 31 日和 2024 年 6 月 30 日的總資產分別為 747.03萬元和 747.03 萬元，凈資產分別為 701.91 萬元和 701.92

169、 萬元；保泰利 2023 年度和 2024 年 1-6 月的營業收入分別為 0 萬元和 0 萬元，凈利潤分別為 0.07 萬元和 0.00 萬元（以上數據未經審計）。保泰利除持有發行人 9.7648%股份外，未從事其他業務。2.合肥持盈合肥持盈 公司名稱 合肥持盈企業管理合伙企業（有限合伙）公司曾用名稱 安徽澤熙股權投資合伙企業（普通合伙）統一社會信用代碼 91340111328019020X 成立時間 2015 年 1 月 12 日 法定代表人 陳王保 注冊資本 649 萬元 實收資本 649 萬元 注冊地址 安徽省合肥市經濟技術開發區百丈路東湯口路南綜合樓 主要生產經營地 安徽省合肥市經濟

170、技術開發區百丈路東湯口路南綜合樓 經營范圍 企業管理咨詢。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）截至本招股說明書出具之日，合肥持盈的股權結構如下：序號序號 合伙人信息合伙人信息 出資比例出資比例 認繳出資額（萬元）認繳出資額（萬元）1 陳方明 61.4792%399 2 陳王保 15.6148%101.34 3 周文竹 3.6826%23.9 4 王玉霞 3.0817%20 5 李明友 2.1248%13.79 6 吳照娟 1.8166%11.79 7 蔡衛民 1.8166%11.79 8 徐雙全 1.8166%11.79 9 高玉佳 1.5408%10 10 張高博 1.0

171、786%7 11 高敏 0.9091%5.9 12 范偉 0.9091%5.9 13 殷習武 0.9091%5.9 14 江洋 0.9091%5.9 15 黃志鵬 0.7704%5 16 徐蘇 0.4622%3 17 王嬋玉 0.3082%2 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-60 序號序號 合伙人信息合伙人信息 出資比例出資比例 認繳出資額（萬元）認繳出資額（萬元）18 魯紅光 0.3082%2 19 胡仙芬 0.3082%2 20 范厚俊 0.1541%1 合計合計 100.00%649.00 合肥持盈截至2023年12月31日和2024年6月30日的總資產分別

172、為660.85萬元和 660.85 萬元，凈資產分別為 649.04 萬元和 649.07 萬元；合肥持盈 2023年度和 2024 年 1-6 月的營業收入分別為 0 萬元和 0 萬元，凈利潤分別為 0.02 萬元和 0.02 萬元（以上數據未經審計）。合肥持盈除持有發行人 5.8241%股份外，未從事其他業務。（五）控股股東和實際控制人控制的其他企業的情況（五）控股股東和實際控制人控制的其他企業的情況 截至本招股說明書出具之日，除匯通控股外，發行人控股股東匯通集團還持有車之寶的控股權；發行人實際控制人陳王保還持有匯通集團、保泰利、合肥持盈 3 家公司的控制權。1.匯通集團基本情況詳見本招股

173、說明書“第四節 發行人基本情況”之“九、持有發行人 5%以上股份的主要股東及實際控制人的基本情況”之“（一）控股股東”。2.保泰利和合肥持盈的基本情況詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“九、持有發行人 5%以上股份的主要股東及實際控制人的基本情況”之“（三）其他主要股東”。3.車之寶 公司名稱 安徽車之寶汽車服務有限公司 統一社會信用代碼 91340100328020945B 成立時間 2015 年 1 月 19 日 法定代表人 張斌 注冊資本 1,000 萬元 實收資本 1,000 萬元 注冊地址 安徽省合肥市經濟技術開發區湯口路南、百丈路東綜合樓 經營范圍 汽車銷售、維修及相關配

174、件的銷售；二手車交易；汽車事務代理；汽車租賃及改裝服務；房屋租賃；物流配送；自營和代理各類商品和技術的進出口業務（但國家限定企業經營或禁止進出口的商品和技術除外）（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-61 營活動）截至本招股說明書出具之日，車之寶為匯通集團的全資子公司。車之寶 2023年 12 月 31 日和 2024 年 6 月 30 日的總資產分別為 224.27 萬元和 236.02 萬元，凈資產為 14.02 萬元和-4.22 萬元；車之寶 2023 年度和 2024 年 1-6 月的營業收入分別為 0 萬元和 0

175、 萬元，凈利潤分別為-48.79 萬元和-18.24 萬元。（六）控股股東和實際控制人直接或間接持有發行人的股份不存在質押或（六）控股股東和實際控制人直接或間接持有發行人的股份不存在質押或其他有爭議的情況其他有爭議的情況 截至本招股說明書出具之日，發行人控股股東匯通集團、實際控制人陳王保直接和間接持有的發行人股份不存在質押或其他有爭議的情況。（七）控股股東、實際控制人及發行人不存在重大違法違規情況（七）控股股東、實際控制人及發行人不存在重大違法違規情況 報告期內，發行人控股股東、實際控制人不存在貪污、賄賂、侵占財產、挪用財產或者破壞社會主義市場經濟秩序的刑事犯罪，也不存在欺詐發行、重大信息披露

176、違法或者其他涉及國家安全、公共安全、生態安全、生產安全、公眾健康安全等領域的重大違法行為。九、發行人股本情況九、發行人股本情況（一）本次發行前后的股本情況（一）本次發行前后的股本情況 本次發行前公司總股本為 9,452.2296 萬股，本次發行 3,150.7704 萬股股票，占本次發行完成后股本總額的 25%。本次發行前后發行人股本結構如下：單位：萬股 序號序號 股東名稱股東名稱 發行前發行前 發行后發行后 持股數量持股數量 持股比例持股比例 持股數量持股數量 持股比例持股比例 1 匯通集團 5,460.0181 57.7643%5,460.0181 43.3232%2 陳王保 1,796.

177、3400 19.0044%1,796.3400 14.2533%3 保泰利 922.9932 9.7648%922.9932 7.3236%4 合肥持盈 550.5079 5.8241%550.5079 4.3681%5 海恒投資 300.0000 3.1739%300.0000 2.3804%6 聯元創投 150.0000 1.5869%150.0000 1.1902%7 陳方明 256.7100 2.7158%256.7100 2.0369%8 李慶元 7.2900 0.0771%7.2900 0.0578%9 王紅俠 1.1321 0.0120%1.1321 0.0090%合肥匯通控股股

178、份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-62 10 翟德杏 0.6429 0.0068%0.6429 0.0051%11 劉文俊 0.6000 0.0063%0.6000 0.0048%12 王宏柏 0.5000 0.0053%0.5000 0.0040%13 新三板摘牌后其他小股東 5.4954 0.0581%5.4954 0.0436%14 本次發行后社會公眾股-3150.7704 25.00%合計合計 9452.2296 100.00%12,603.0000 100.00%注：發行人股東戶數合計為 60 個，其中自然人股東共計 47 名，合計持股數為 2,067.9404萬股；機

179、構股東共計 13 個，合計持股數為 7,384.2892 萬股。以上單獨列示的為本次發行前持股數量在 5,000 股及以上的股東（二）發行人前十名股東、前十名自然人股東及其在公司任職情況（二）發行人前十名股東、前十名自然人股東及其在公司任職情況 本次公開發行前，發行人前十名股東及其持股情況如下：序號序號 股東姓名股東姓名 持股數量（萬股）持股數量（萬股）持股比例（持股比例（%）1 匯通集團 5,460.0181 57.7643 2 陳王保 1,796.3400 19.0044 3 保泰利 922.9932 9.7648 4 合肥持盈 550.5079 5.8241 5 海恒投資 300.000

180、0 3.1739 6 聯元創投 150.0000 1.5869 7 陳方明 256.7100 2.7158 8 李慶元 7.2900 0.0771 9 王紅俠 1.1321 0.0120 10 翟德杏 0.6429 0.0068 合計合計 9,445.63 99.9301 本次公開發行前，公司前十名自然人股東及其在公司任職情況如下：序號序號 股東姓名股東姓名 持股數量（萬股）持股數量（萬股）持股比例（持股比例（%）任職情況任職情況 1 陳王保 1,796.3400 19.0044 董事長、總經理 2 陳方明 256.7100 2.7158 董事 3 李慶元 7.2900 0.0771 無任職

181、4 王紅俠 1.1321 0.0120 無任職 5 翟德杏 0.6429 0.0068 無任職 6 劉文俊 0.6000 0.0063 無任職 7 王宏柏 0.5000 0.0053 無任職 8 湯濤 0.4999 0.0053 無任職 9 蔣峰 0.3467 0.0037 無任職 10 蔡鴻飛 0.3030 0.0032 無任職 合計合計 2,064.3646 21.8399-合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-63（三）發行人國有股份及外資股份的情況（三）發行人國有股份及外資股份的情況 截至本招股說明書出具之日，發行人不存在國有股及外資股。（四）發行人股東中的戰略

182、投資者持股情況（四）發行人股東中的戰略投資者持股情況 截至本招股說明書出具之日，本次發行前的股東中不存在戰略投資者。（五）發行人（五）發行人申報前申報前 12 個月個月新增股東情況新增股東情況 1.申報前申報前 12 個月個月新增股東的基本情況新增股東的基本情況（1）海恒投資）海恒投資 海 恒 投 資 成 立 于 2022 年 1 月 28 日，統 一 社 會 信 用 代 碼 為91340111MA8NMWLF69，企業類型為有限合伙企業，注冊地址為安徽省合肥市經濟技術開發區清潭路 693 號中德合作創新園 9 號樓 809 室，執行事務合伙人為合肥經開創業投資管理有限公司，經營期限為 202

183、2 年 1 月 28 日至 2032 年 1 月27 日，經營范圍為一般項目：以自有資金從事投資活動；以私募基金從事股權投資、投資管理、資產管理等活動（須在中國證券投資基金業協會完成登記備案后方可從事經營活動）；創業投資（限投資未上市企業）（除許可業務外，可自主依法經營法律法規非禁止或限制的項目）。海恒投資的合伙人情況如下：序號序號 合伙人姓名合伙人姓名/名稱名稱 出資額出資額（萬元）（萬元）出資比例出資比例（%）合伙人性質合伙人性質 1 合肥經開創業投資管理有限公司 50.00 0.50 普通合伙人 2 合肥經開公共安全產業基金有限公司 2,000.00 20.00 有限合伙人 3 合肥海恒

184、創新投資管理有限公司 1,500.00 15.00 有限合伙人 4 合肥恒創智能科技有限公司 1,500.00 15.00 有限合伙人 5 合肥海恒資本管理有限公司 1950.00 19.50 有限合伙人 6 合肥海恒國際物流有限公司 1,000.00 10.00 有限合伙人 7 陶文濤 2,000.00 20.00 有限合伙人 合計合計 10,000.00 100.00-海恒投資為私募基金管理人合肥經開創業投資管理有限公司（登記編號P1072502）于中國證券投資基金業協會備案的私募基金，基金編號為 STV411。海恒投資穿透后，股東結構如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說

185、明書 1-1-64 （2）聯元創投 聯 元 創 投 成 立 于 2010 年 6 月 13 日，統 一 社 會 信 用 代 碼 為91340100557801518X，企業類型為其他有限責任公司，注冊資本 50,000 萬元，注冊地址為安徽省合肥市經濟技術開發區翠微路 6 號海恒大廈 316#、318#，法定代表人為李向軍，經營期限為無固定期限，經營范圍為創業投資及咨詢；為創業企業提供創業管理服務業務；參加設立創業投資企業與創業投資管理顧問；股權管理咨詢。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）。聯元創投的股東情況如下：序號序號 股東姓名股東姓名/名稱名稱 認繳出資額（萬元）認

186、繳出資額（萬元）出資比例（出資比例（%）1 深圳市中投投資控股有限公司 27778.00 55.556 2 安徽國元資本有限責任公司 16667.00 33.334 3 合肥海恒控股集團有限公司 5555.00 11.11 合計合計 50,000.00 100.00 聯元創投穿透后股權結構如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-65 上述新增股東與發行人實際控制人，與發行人其他股東、董事、監事、高級管理人員、本次發行中介機構及其負責人、高級管理人員、經辦人員不存在親屬關系、關聯關系、委托持股、信托持股或其他利益輸送安排，其所持發行人的股份均為其真實持有，不存在股份代

187、持情形。2.申報前申報前 12 個月個月新增股東入股原因新增股東入股原因 公司原股東寧波磐磬因自身投資規劃原因擬退出持股，海恒投資作為發行人轄區內國有私募股權投資基金，看好公司的行業及發展前景，因此有意受讓部分股份；聯元創投作為專業投資公司，因看好公司的行業及發展前景，亦有意受讓公司股份。3.申報前申報前 12 個月個月新增股東取得股權時間、方式及定價依據新增股東取得股權時間、方式及定價依據 2022 年 12 月，公司原股東寧波磐磬將其持有的匯通控股 450 萬股股份（占總股本的 4.7608%）轉讓給海恒投資和聯元創投，轉讓價格為 11 元/股。經三方協商一致，寧波磐磬將其持有的 300

188、萬股，占匯通控股 3.1739%的股份以 11 元/股轉讓給海恒投資；并將其持有的 150 萬股，占匯通控股 1.5869%的股份以 11元/股轉讓給聯元創投，上述三方已經于 2022 年 12 月 4 日簽署 股權轉讓協議并向匯通控股出具了關于股份轉讓的告知函，2022 年 12 月 7 日，完成了轉讓款支付，本次轉讓事項已經完成。本次股權轉讓以匯通控股 2022 年 1-6 月經審計歸屬于母公司股東的扣除非經常性損益凈利潤 6,100.04 萬元計算的預計年化凈利潤為基準利潤，本次交易公司的市盈率估值為 8.53 倍，該定價為轉讓雙方協商一致確定的，因此本次轉讓價格無明顯異常。4.申報前申

189、報前 12 個月個月新增股東關聯關系及代持情況核查新增股東關聯關系及代持情況核查（1）海恒投資和聯元創投分別出具了承諾函，承諾海恒投資、聯元創投與匯通控股實際控制人、其他股東及董事、監事、高級管理人員不存在關聯關系；與本次發行的中介機構及其負責人、高級管理人員、經辦人員也不存在關聯關系。（2）合肥海恒系國有控制投資基金，聯元創投系國有參股公司。轉讓方與受讓方共同出具了關于股份轉讓的交割確認函，確認本次股份轉讓款已經支付完畢，股份已完成交割，新增股東與股份出讓方寧波磐磬不存在關聯關系及業合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-66 務往來情形，新增股東不存在股份代持情形。5

190、.發行人申報前發行人申報前 12 個月新增股東的鎖定安排個月新增股東的鎖定安排 根據 監管規則適用指引關于申請首發上市企業股東信息披露 的要求，發行人提交申請前 12 個月內新增股東的，新增股東自取得股份之日起 36 個月和發行人上市之日起 12 個月內不得轉讓。海恒投資和聯元創投均已承諾，自股份取得之日起 36 個月和發行人上市之日起 12 個月內不轉讓持有發行人股權。（六）本次發行前各股東間的關聯關系及各自持股比例（六）本次發行前各股東間的關聯關系及各自持股比例 本次發行前的各自然人股東之間，陳方明系陳王保弟弟，直接持有匯通控股2.7158%的股權、通過保泰利及合肥持盈分別間接持有匯通控股

191、 0.3477%股份和3.5806%股份，陳方明擔任發行人董事職務；王永秀系陳王保配偶，通過發行人之控股股東匯通集團間接持有匯通控股 5.7764%股份，王永秀不直接持有發行人股權，且不在發行人任職、不參與實際經營管理。王永秀、陳方明均為實際控制人陳王保的一致行動人。本次發行前的自然人與機構股東之間，陳王保在匯通集團、保泰利和合肥持盈中分別持股 90.00%、64.73%和 15.61%；陳王保之弟陳方明在保泰利和合肥持盈中分別持股 3.56%和 61.48%；陳王保之妻王永秀在匯通集團持股 10.00%。合肥海恒控股集團有限公司是聯元創投重要出資人，同時是海恒投資的重要合伙人，故聯元創投和海

192、恒投資存在關聯關系。上述關聯方在本次發行前的直接持股數量及持股比例如下：序號序號 股東姓名股東姓名 持股數量（萬股）持股數量（萬股）持股比例（持股比例（%）1 匯通集團 5,460.0181 57.7643 2 陳王保 1,796.3400 19.0044 3 保泰利 922.9932 9.7648 4 合肥持盈 550.5079 5.8241 5 海恒投資 300.0000 3.1739 6 聯元創投 150.0000 1.5869 7 陳方明 256.7100 2.7158 合計合計 9,436.5692 99.8342 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-67（

193、七）本次發行前股東所持股份的流通限制和自愿鎖定股份的承諾（七）本次發行前股東所持股份的流通限制和自愿鎖定股份的承諾 關于本次發行前股東所持股份的流通限制和自愿鎖定股份承諾的具體內容，詳見本招股說明書“第十二節 附件”之“附件二：發行人及其他責任主體作出的與本次發行上市相關的其他承諾”。（八）發行人內部職工股、工會持股、職工持股會持股、信托持股、委托（八）發行人內部職工股、工會持股、職工持股會持股、信托持股、委托持股或股東數量超過二百人的情況持股或股東數量超過二百人的情況 截至本招股說明書出具之日，發行人未發行過內部職工股，亦不存在工會持股、職工持股會持股、信托持股、委托持股或股東數量超過二百人

194、的情況。十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況（一）董事會成員（一）董事會成員 發行人董事會由 9 名董事組成，其中獨立董事 3 名，任期 3 年。公司董事均由董事會提名，并經股東大會選舉產生。2022 年 10 月 24 日，發行人召開 2022 年第二次臨時股東大會，選舉顏蘇為公司獨立董事，任期至第三屆董事會屆滿日止。2023 年4 月21 日，發行人召開2023 年第一次臨時股東大會，審議通過了 關于董事會換屆暨提名第四屆董事會董事的議案，選舉陳王保、陳方明、張麗、王巧生、黃華、丁紹成、戴欣苗、張圣亮、顏蘇為公司第四屆董事會成員，其中

195、戴欣苗、張圣亮、顏蘇為獨立董事。2023 年 4 月 21 日，發行人召開第四屆董事會第一次會議，選舉陳王保為公司第四屆董事會董事長。發行人現任董事基本情況如下：姓名姓名 職位職位 本屆董事會任職期限本屆董事會任職期限 陳王保 董事長、總經理 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 陳方明 董事 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 張麗 董事、副總經理 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 王巧生 董事、財務總監 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 黃華 董事、副總經理 2023 年 4

196、月 21 日-2026 年 4 月 21 日 丁紹成 董事、采購總監 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-68 姓名姓名 職位職位 本屆董事會任職期限本屆董事會任職期限 戴欣苗 獨立董事 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 張圣亮 獨立董事 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 顏蘇 獨立董事 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 陳王保，男，1965 年 5 月生，中國國籍，無境外永久居留權，研究生學歷。1984 年 7 月

197、至 1997 年 10 月就職于合肥市化工輕工總公司，擔任副總經理；1997年 10 月至 2003 年 5 月就職于安徽省徽商集團汽車股份有限公司、安徽徽商時代汽車有限公司，擔任副總經理；2003 年 5 月至 2006 年 3 月，擔任匯通經貿執行董事、總經理；2006 年 3 月至 2014 年 3 月，擔任匯通有限執行董事、總經理；2014 年 3 月至今，擔任匯通控股董事長、總經理。陳方明，男，1973 年 12 月生，中國國籍，無境外永久居留權，研究生學歷。1991 年 12 月至 2003 年 12 月在中國人民解放軍南京軍區服役；2004 年 2 月至2006年3月在匯通經貿任

198、工廠廠長；2006年3月至2013年3月任匯通有限經理；2013 年 4 月至今擔任海川部件執行董事；現任匯眾物流執行董事、匯通控股董事。張麗，女，1976 年 9 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。1999 年 9 月至 2002 年 5 月在東莞長安元鈿電子廠擔任品管部經理；2002 年 12月至 2004 年 1 月在才眾電腦（深圳）有限公司擔任 SQE 主管；2004 年 1 月至2007年5月在東莞長安烏沙聯基電業制品廠擔任品管部經理；2007年5月至2009年 10 月在東莞長安霄邊龍明電子廠擔任品管部經理；2009 年 10 月加入本公司，先后擔任品質部經理、總經理

199、助理等職務；現任匯通控股董事、副總經理。王巧生，男，1974 年 4 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。2002 年 7 月至 2003 年 7 月在安徽華星化工股份有限公司擔任會計；2003 年7 月到 2004 年 7 月在合肥太古可口可樂有限公司擔任會計；2004 年 7 月到 2006年 9 月在安徽升鴻電子有限公司擔任財務科長；2006 年 10 月加入本公司，先后在公司財務部擔任會計、副經理、經理；現任匯通控股董事、財務總監。黃華，男，1978 年 11 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。2004 年 7 月至 2010 年 1 月任安徽新南港汽車內飾件

200、有限公司客戶部副經理、經理；2010 年 4 月加入本公司，先后擔任公司銷售部主管、副部長、營銷中心主合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-69 任；現任匯通控股董事、副總經理。丁紹成，男，1983 年 9 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。2005 年 7 月至 2006 年 7 月任安徽新華學院團委指導老師、輔導員；2006 年7 月加入本公司，曾任品質部經理、部長，采購部部長、采購總監、副總經理，現任匯通控股董事、采購總監。戴欣苗，女，1963 年 2 月生，中國國籍，無境外永久居留權，研究生學歷。1984 年 7 月至 2023 年 2 月在上海財

201、經大學任副教授；2023 年 4 月至今擔任匯通控股獨立董事。張圣亮，男，1964 年 12 月生，中國國籍，無境外永久居留權，研究生學歷。1985 年 7 月至 1990 年 9 月、及 1994 年 7 月至 1999 年 7 月在河南師范大學先后擔任輔導員、副教授；1999 年 7 月至今在中國科學技術大學擔任副教授；2023年 4 月至今擔任匯通控股獨立董事。顏蘇，男，1978 年 3 月生，中國國籍，無境外永久居留權，博士學歷。2006年 5 月至 2010 年 6 月在上海華益律師事務所北京分所擔任律師；2011 年 8 月至今在北京工商大學任系主任；2022 年 10 月至今擔任

202、匯通控股獨立董事。（二）監事會成員（二）監事會成員 發行人監事會由 3 名監事組成，其中包括 1 名職工代表監事，任期 3 年。公司非職工監事均由監事會提名，并經股東大會選舉產生；職工監事由職工代表大會選舉產生。2023 年 4 月 6 日，發行人召開 2023 年第一次職工代表大會，會議選舉王麗芬擔任第四屆監事會職工代表監事，任期自決議通過之日起至第四屆監事會任期屆滿日止。2023 年 4 月 21 日，發行人召開 2023 年第一次臨時股東大會，審議通過了 關于公司監事會換屆暨提名第四屆監事會非職工監事的議案，選舉張斌、程輝艷為第三屆監事會非職工監事。2023 年 4 月 21 日，公司召

203、開第四屆監事會第一次會議，選舉張斌為公司監事會主席。發行人監事基本情況如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-70 姓名姓名 職位職位 本屆監事會任職期限本屆監事會任職期限 張斌 監事會主席 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 程輝艷 監事 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 王麗芬 職工代表監事 2023 年 4 月 6 日-2026 年 4 月 21 日 張斌，男，1967 年 5 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學?？茖W歷。1985 年 7 月至 1992 年 5 月在合肥化工機械廠工作，擔任成本會計

204、職務；1992 年6 月至 1999 年 10 月在合肥農業機械總公司工作，任財務經理職務；1999 年 10月至 2003 年 6 月在合肥江淮汽車空調器有限公司工作，任財務經理職務；2003年 7 月至 2011 年 12 月在匯通集團擔任財務負責人；2012 年 1 月至 2017 年 3 月在匯通控股擔任財務負責人；2017 年 4 月至今在匯通集團擔任財務負責人；2017年 7 月至今在車之寶擔任董事長兼法定代表人，2023 年 10 月至今在車之寶擔任總經理；現任匯通控股監事會主席。程輝艷，男，1971 年 6 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學?？茖W歷。1991 年 7 月至

205、 1999 年 6 月在安徽省徽商集團合肥第二物資公司擔任經營科科長；1999 年 6 月至 2004 年 12 月在安徽省徽商集團股份有限公司擔任地產品牌部經理、審計部副部長、瑞風 4S 店副總經理；2005 年 4 月至 2011 年 4 月在匯眾物流擔任副經理；2011 年 4 月至 2017 年 6 月在匯通控股擔任營業部部長；2017 年 7 月至 2017 年 11 月在庫爾特擔任副總經理；2017 年 11 月至 2018 年 12月在海川部件擔任總經理；2019 年 1 月至 2023 年 10 月在車之寶擔任總經理，現任匯通控股監事。王麗芬，女，1979 年 9 月生，中國國

206、籍，無境外永久居留權，大學?？茖W歷。2003 年 7 月至 2006 年 2 月在匯通經貿財務部擔任會計；2006 年 3 月至今在本公司財務部擔任會計，現任匯通控股職工代表監事。（三）高級管理人員（三）高級管理人員 發行人共有高級管理人員 6 名，其中，總經理陳王保、副總經理張麗、黃華、蔡衛民，財務總監王巧生，董事會秘書周文竹。公司高級管理人員于第四屆董事會第一次會議聘任，任期 3 年，任期與公司第四屆董事會期限一致。發行人高級管理人員的基本情況如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-71 姓名姓名 職位職位 任職時間任職時間 陳王保 總經理 2023 年 4 月

207、 21 日-2026 年 4 月 21 日 張麗 副總經理 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 黃華 副總經理 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 蔡衛民 副總經理 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 王巧生 財務總監 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 周文竹 董事會秘書 2023 年 4 月 21 日-2026 年 4 月 21 日 陳王保，簡歷詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況”之“（一）董事會成員”。張麗，簡歷詳見本招

208、股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況”之“（一）董事會成員”。黃華，簡歷詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況”之“（一）董事會成員”。蔡衛民，男，1980 年 9 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學?？茖W歷。2003 年 6 月至 2006 年 3 月在溧陽市重型機械廠擔任工藝員；2006 年 4 月至2007 年 12 月在北京思歐捷投資咨詢有限公司擔任項目經理；2008 年 3 月至 2017年 4 月在延鋒汽車飾件系統（合肥）有限公司擔任工廠經理；2017 年 11 月加入本公司，

209、現任公司副總經理。王巧生，簡歷詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況”之“（一）董事會成員”。周文竹，女，1993 年 8 月生，中國國籍，無永久境外居留權，大學本科學歷，中國注冊會計師，稅務師，中級會計師。2015 年 10 月至 2021 年 3 月在天健會計師事務所（特殊普通合伙）擔任高級項目經理；2021 年 3 月加入本公司，現任公司董事會秘書。（四）核心技術人員簡要情況（四）核心技術人員簡要情況 發行人核心技術人員基本情況如下：張麗，簡歷詳見本招股說明書“第四節 發行人基本情況”之“十、公司董事、監事、高級管理人員與核心人員概況

210、”之“（一）董事會成員”。李明友，男，1985 年 3 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學?？茖W合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-72 歷。2008 年 3 月至 2013 年 6 月在昆山欣科塑膠有限公司任技術工程部經理；2013年 7 月至 2015 年 7 月在銳速電子科技（蘇州）有限公司任開發部經理；2016 年1 月加入本公司，現任技術中心飾件工程技術部部長。陳曉亮，男，1982 年 12 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。2006 年 11 月至 2007 年 12 月在蕪湖維豐塑料電器有限公司擔任技術員；2008年 1 月至 2009

211、 年 9 月在常州新泉汽車內飾有限公司擔任生產技術科長；2010 年1 月加入本公司，現任技術中心聲學工程技術部部長。王新普，男，1981 年 4 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。2003 年 7 月至 2008 年 7 月在安徽江淮汽車股份有限公司任產品工程師；2011年1月至2011年7月在國軒高科股份有限公司任結構工程師；2011年8月至2016年 1 月在奇瑞汽車股份有限公司任外飾工程師；2016 年 1 月加入本公司，現任技術中心主任工程師。劉兵，男，1991 年 3 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學本科學歷。2015 年 8 月至 2016 年 6 月在蕪湖伯

212、特利汽車安全系統股份有限公司任職項目經理，2016 年 7 月加入本公司，現任技術中心飾件工程技術部副部長。柳四青，男，1989 年 9 月生，中國國籍，無境外永久居留權，大學?？茖W歷。2012 年 1 月至 2013 年 1 月在東莞市百強橡塑科技有限公司任模具鉗工；2013年 3 月加入本公司，現任技術中心工藝工程部副部長。（五）董事、監事和高級管理人員近三年的變動情況和原因（五）董事、監事和高級管理人員近三年的變動情況和原因 報告期內，發行人對經營管理團隊進行了擴充和調整，公司董事、監事和高級管理人員基本保持穩定，沒有發生對發行人經營管理和本次發行并上市構成重大影響的變化。1.董事變動情

213、況董事變動情況 報告期初，發行人第三屆董事會人員包括了陳王保、陳方明、張麗、王巧生、黃華、丁紹成、王蔚松、郭平、張邦龍 9 人。2023 年 4 月 21 日，因第三屆董事任期屆滿，發行人召開2023 年第一次臨時股東大會，審議通過了關于董事會換屆暨提名第四屆董事會董事的議案，選合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-73 舉陳王保、陳方明、張麗、王巧生、黃華、丁紹成、戴欣苗、張圣亮、顏蘇為公司第四屆董事會成員，其中戴欣苗、張圣亮、顏蘇為獨立董事。2023 年 4 月 21日，發行人召開第四屆董事會第一次會議，選舉陳王保為公司第四屆董事會董事長。除上述董事會任期變動外，報

214、告期內公司董事會成員的變動情況如下：姓名姓名 時間時間 變動變動 變動情況變動情況 張邦龍-離任 獨立董事張邦龍離世 顏蘇 2022 年 10 月 24 日 聘任 增補顏蘇為獨立董事 除上述情形之外，報告期內發行人董事未發生其他變化。2.監事變動情況監事變動情況 報告期初，發行人監事會成員包括了張斌、程輝艷、王麗芬三人。2023 年 4 月 6 日，發行人召開 2023 年第一次職工代表大會，會議選舉王麗芬擔任第四屆監事會職工代表監事，任期自決議通過之日起至第四屆監事會任期屆滿日止。2023 年 4 月 21 日，發行人召開 2023 年第一次臨時股東大會，審議通過了 關于公司監事會換屆暨提名

215、第四屆監事會非職工監事的議案，選舉張斌、程輝艷為第三屆監事會非職工監事。2023 年 4 月 21 日，公司召開第四屆監事會第一次會議，選舉張斌為公司監事會主席。報告期內發行人監事會成員未發生變動。3.高級管理人員變動情況高級管理人員變動情況 報告期初，發行人高級管理人員包括了陳王保、張麗、王巧生、黃華、廖如海、丁紹成 6 人。2023 年 4 月 21 日，因董事會換屆，發行人召開第四屆董事會第一次會議，選舉陳王保為公司董事長，并聘任其為公司總經理；聘任張麗、黃華、蔡衛民成為公司副總經理；聘任王巧生為公司財務總監；聘任周文竹為董事會秘書。除上述高級管理人員任期變動外，報告期內公司高級管理人員

216、的變動情況如下：姓名姓名 時間時間 變動變動 變動情況變動情況 廖如海 2021 年 1 月 20 日 離任 因個人工作變動原因辭去副總經理職務 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-74 姓名姓名 時間時間 變動變動 變動情況變動情況 王玉霞 2022 年 6 月 1 日 調任 王玉霞在本公司內部工作調動，辭去董事會秘書職位 周文竹 2022 年 6 月 1 日 聘任 聘任周文竹為董事會秘書 蔡衛民 2022 年 10 月 8 日 聘任 聘任蔡衛民為副總經理 除上述情況外，報告期內公司高級管理人員未發生其他變化。報告期內，公司董事、高級管理人員發生變動的人數及比例較小

217、，前述人員變動事宜均符合有關法律法規和公司章程的規定，并已履行了必要的法律程序。因此，報告期內發行人董事和高級管理人員的變動未對發行人管理決策和生產經營產生不利影響。（六）公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員及其近親屬持有股（六）公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員及其近親屬持有股份情況份情況 1.董事、監事、高級管理人員及核心技術人員相互之間存在的親屬關系董事、監事、高級管理人員及核心技術人員相互之間存在的親屬關系 公司董事陳方明系董事長陳王保兄弟；董事丁紹成系董事長陳王保外甥。除此之外，公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員相互之間不存在親屬關系。2.直接持有公司股份情況直

218、接持有公司股份情況 截至本招股說明書出具之日，發行人董事、監事、高級管理人員、核心技術人員及其近親屬直接持有公司股份的情況如下：姓名姓名 職務職務 持股數量（萬股）持股數量（萬股）持股比例（持股比例（%）持股方式持股方式 陳王保 董事長、總經理 1,796.3400 19.0044 直接持股 陳方明 董事 256.7100 2.7158 直接持股 注：陳方明為陳王保弟弟，其他董監高人員近親屬不存在直接持有公司股權情況 3.間接持有公司股份情況間接持有公司股份情況 截至本招股說明書出具之日，公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員及其近親屬通過匯通集團（持有公司 57.7643%股權）、保泰利

219、（持有公司 9.7648%股權）、合肥持盈（持有公司 5.8241%股權）間接持有公司股份的情況如下：姓名姓名 在公司擔任的職務在公司擔任的職務 主體主體 持股數量（萬股）持股數量（萬股）持股比例持股比例 陳王保 董事長、總經理 匯通集團 4,914.02 51.9879%保泰利 597.49 6.3212%合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-75 姓名姓名 在公司擔任的職務在公司擔任的職務 主體主體 持股數量（萬股）持股數量（萬股）持股比例持股比例 合肥持盈 85.96 0.9094%王永秀-匯通集團 546.00 5.7764%陳方明 董事 保泰利 32.87 0

220、.3477%合肥持盈 338.45 3.5806%張麗 董事，副總經理 保泰利 70.68 0.7478%王巧生 董事，財務總監 保泰利 10.52 0.1113%黃華 董事，副總經理 保泰利 18.24 0.1930%丁紹成 董事，采購總監 保泰利 18.41 0.1947%張斌 監事會主席 保泰利 21.04 0.2226%程輝艷 監事 保泰利 23.67 0.2504%王麗芬 職工代表監事 保泰利 6.57 0.0695%蔡衛民 副總經理 合肥持盈 10.00 0.1058%周文竹 董事會秘書 合肥持盈 20.27 0.2145%李明友 技術中心飾件工程技術部部長 合肥持盈 11.70

221、0.1238%陳曉亮 技術中心聲學工程部部長 保泰利 15.78 0.1669%注：王永秀為陳王保配偶，陳方明為陳王保弟弟，丁紹成為陳王保外甥，其他董監高人員近親屬不存在間接持有公司股權情況 除上述持股情況外，公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員及其近親屬均未以任何方式直接或間接持有公司股份。4.所持股份的質押或凍結情況所持股份的質押或凍結情況 截至招股說明書出具之日，上述董事、監事、高級管理人員、核心技術人員及其近親屬所持公司的股份不存在質押或凍結的情況。十一、董事、監事、高級管理人員及核心技術人員其他主要對外投資十一、董事、監事、高級管理人員及核心技術人員其他主要對外投資 發行人現任

222、董事、監事、高級管理人員及核心技術人員除了對匯通控股及其子公司，以及兩家員工持股平臺保泰利、合肥持盈的投資外，其他主要的對外投資情況如下：姓名姓名 對外投資單位對外投資單位 出資比例出資比例 投資單位主營業務投資單位主營業務 陳王保 匯通集團 90.00%汽車（不含小轎車）、橡膠輪胎銷售、配送、代理及咨詢服務；股權投資；房屋租賃 匯眾物流 42.00%貨物配送、倉儲（除危險品）服務、貨物裝卸；汽車（不含小轎車）銷售；勞務咨詢 陳方明 匯眾物流 58.00%貨物配送、倉儲（除危險品）服務、貨物裝卸；汽車（不含小轎車）銷售；勞務咨詢 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-7

223、6 發行人現任董事、監事、高級管理人員及核心技術人員在保泰利、合肥持盈的投資情況如下：序號序號 姓名姓名 對外投資單位對外投資單位 出資比例出資比例 投資單位主營業務投資單位主營業務 1 陳王保 保泰利 64.7344%企業管理咨詢；工業項目投資；人力資源開發。（依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動）合肥持盈 15.6148%2 張麗 保泰利 7.6577%3 陳方明 保泰利 3.5613%合肥持盈 61.4792%4 丁紹成 保泰利 1.9943%5 黃華 保泰利 1.9761%6 王巧生 保泰利 1.1396%7 張斌 保泰利 2.2792%8 程輝艷 保泰利 2.5641

224、%9 王麗芬 保泰利 0.7123%10 蔡衛民 合肥持盈 1.8166%11 周文竹 合肥持盈 3.6826%12 李明友 合肥持盈 2.1248%13 陳曉亮 保泰利 1.7094%除上述對外投資外，公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員無其他對外重大投資情況，上述人員的對外投資均不與發行人業務產生利益沖突。上述董事、監事、高級管理人員、核心技術人員的對外投資、在外兼職（獨立董事為其他任職）不影響相關人員在公司的履職，與公司及子公司不存在利益沖突。十二、公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員薪酬情況十二、公司董事、監事、高級管理人員及核心技術人員薪酬情況 2023 年度及 2024

225、 年 1-6 月，發行人董事、監事、高級管理人員和核心技術人員在公司及關聯方領取薪酬的情況如下：姓名姓名 在發行人任職在發行人任職 2024 年年 1-6 月薪月薪酬（萬元酬（萬元）2023 年薪酬年薪酬（萬元）（萬元）是否在關聯是否在關聯企業領薪企業領薪 陳王保 董事長 16.00 31.00 否 陳方明 董事 15.46 30.92 否 張麗 董事、副總經理 25.27 78.06 否 王巧生 董事、財務總監 18.68 51.38 否 黃華 董事、副總經理 15.14 32.32 否 丁紹成 董事、采購總監 17.79 47.01 否 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書

226、 1-1-77 姓名姓名 在發行人任職在發行人任職 2024 年年 1-6 月薪月薪酬（萬元酬（萬元）2023 年薪酬年薪酬（萬元）（萬元）是否在關聯是否在關聯企業領薪企業領薪 王蔚松 獨立董事-2.50 否 郭平 獨立董事-2.50 否 顏蘇 獨立董事 2.50 5.00 否 戴欣苗 獨立董事 2.50 3.75 否 張圣亮 獨立董事 2.50 3.75 否 張斌 監事會主席 10.75 29.12 是 程輝艷 監事 13.17 29.15 是 王麗芬 職工代表監事 6.23 12.78 否 蔡衛民 副總經理 20.22 56.87 否 周文竹 董事會秘書 12.83 39.87 否 李明友

227、 技術中心飾件工程技術部部長 22.34 49.70 否 陳曉亮 技術中心聲學工程部部長 14.79 34.06 否 王新普 技術中心主任工程師 10.07 17.98 否 劉兵 飾件工程技術部副部長 16.47 26.48 否 柳四青 工藝工程部副部長 11.25 20.41 否 注：王蔚松、郭平因第三屆董事任期屆滿，于 2023 年 4 月 21 日不再擔任公司獨立董事 發行人董事（不含獨立董事）、監事、高級管理人員及核心技術人員中，監事張斌不在發行人領薪，監事程輝艷 2023 年 1-9 月不在發行人領薪，上述兩名監事在兼職期間的職務及領薪情況如下：姓名姓名 在發行人任職在發行人任職 領

228、薪公司領薪公司 在領薪公司任職在領薪公司任職 領薪公司領薪公司與與發行發行人關聯關系人關聯關系 張斌 監事會主席 車之寶 董事長，法定代表人 實際控制人控制的其他企業 程輝艷 監事 車之寶 總經理 實際控制人控制的其他企業 注：程輝艷 2023 年 1-9 月在車之寶擔任總經理并領薪，10-12 月調任海川部件。張斌現任車之寶董事長、總經理兼法定代表人 在發行人及其子公司領薪的董事（不含獨立董事）、監事、高級管理人員及核心技術人員的薪酬主要由基本工資、績效工資、崗位津貼、工齡工資等組成，依據發行人所處地區的薪酬水平，并結合公司的實際經營情況制定。十三、公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員

229、對外兼職情況十三、公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員對外兼職情況 截至本招股說明書出具之日，公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員目前對外兼職情況如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-78 姓名姓名 公司職務公司職務 兼職單位兼職單位 兼職職務兼職職務 與公司關聯關系與公司關聯關系 陳王保 董事長 總經理 匯通集團 執行董事 控股股東 保泰利 執行董事 持股 5%以上股東 合肥持盈 執行事務合伙人 持股 5%以上股東 車之寶 董事 實際控制人控制的其他企業 陳方明 董事 匯眾物流 執行董事 發行人董監高控制的其他企業 車之寶 董事 實際控制人控制的其他

230、企業 丁紹成 董事 采購總監 車之寶 監事 實際控制人控制的其他企業 戴欣苗 獨立董事 益方生物科技（上海）股份有限公司 獨立董事 無 張圣亮 獨立董事 中國科學技術大學 副教授 無 顏蘇 獨立董事 愛麗家居科技股份有限公司 獨立董事 無 北京工商大學 系主任 無 張斌 監事會 主席 車之寶 董事長、總經理、法定代表人 實際控制人控制的其他企業 匯眾物流 監事 發行人董監高控制的其他企業 匯通集團 財務負責人 控股股東 除上述人員外，公司其他董事、監事、高級管理人員及核心技術人員均不存在對外兼職情況。十四、董事、監事、高級管理人員及核心技術人員與發行人簽訂的協十四、董事、監事、高級管理人員及核

231、心技術人員與發行人簽訂的協議及重要承諾議及重要承諾（一）公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員所簽署的協議（一）公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員所簽署的協議 根據國家有關規定，公司與在公司領薪的董事（獨立董事除外）、監事、高級管理人員及核心技術人員簽訂了勞動合同，并在勞動合同中約定了保密條款、競業禁止條款。截至本招股說明書出具之日，上述合同均履行正常，不存在違約情形。除上述情形外，公司未與董事、監事、高級管理人員及核心技術人員簽訂其他協議。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-79（二）公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員所作出的重要承諾（二）公司董

232、事、監事、高級管理人員、核心技術人員所作出的重要承諾 公司董事、監事、高級管理人員所作出的重要承諾詳見本招股說明書之“第十二節 附件”之“附件二 發行人及其他責任主體作出的與本次發行上市相關的其他承諾”之“（一）公司股份流通限制、自愿鎖定承諾”、“（四）關于招股說明書不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏的承諾”、“（七）填補被攤薄即期回報的措施及承諾”和“（十一）其他承諾事項 2.未履行承諾的約束措施”。除上述承諾外，公司董事、監事、高級管理人員、核心技術人員未向公司作出其他重要承諾，公司未與董事、監事、高級管理人員、核心技術人員簽訂重大商務協議。十五、董事、監事及高級管理人員的任職資格十五、

233、董事、監事及高級管理人員的任職資格 截至本招股說明書出具之日，公司董事、監事、高級管理人員的任職資格均符合公司法 證券法等相關法律法規、規范性文件及公司章程的規定。公司董事、監事、高級管理人員具備任職資格，獨立董事任職符合中組部及教育部等關于黨政領導干部在企業兼職（任職）的相關規定。報告期內，公司董事、監事和高級管理人員不存在重大違法違規行為，不涉及行政處罰、監督管理措施、紀律處分或自律監管措施、被司法機關立案偵查、以及被中國證監會立案調查的情形。十六、發行人已經制定或實施的股權激勵及相關安排十六、發行人已經制定或實施的股權激勵及相關安排（一）股權激勵及相關安排（一）股權激勵及相關安排 1.持

234、股平臺的基本情況持股平臺的基本情況 匯通控股設立保泰利、合肥持盈兩個持股平臺由公司骨干員工或有貢獻人員持股?；诜€定公司核心員工和實現激勵效果的目的，兩家持股平臺分別在公司章程和合伙協議中約定了股權激勵的方案。截至本招股說明書出具之日，保泰利持有匯通控股 9.7648%股權，合肥持盈持有匯通控股 5.8241%股權。保泰利、合肥持盈的基本情況詳見本招股說明書之“第四節 發行人基本情況”之“九、持有發行人 5%以上股份的主要股東及實際合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-80 控制人的基本情況”之“（三）其他主要股東”。（1）保泰利持股平臺股東構成及出資情況）保泰利持股平

235、臺股東構成及出資情況 保泰利的股東主要為匯通控股（含子公司）的董事、監事、高級管理人員、核心員工及實際控制的人親屬，保泰利的股東、出資情況及在匯通控股的任職情況如下：序號序號 姓名姓名 認繳出資（萬元）認繳出資（萬元）與匯通控股關系與匯通控股關系 1 陳王保 454.4352 董事長 2 張麗 53.7568 董事、副總經理 3 陳方明 25 董事、海川部件負責人 4 程輝艷 18 監事 5 張斌 16 監事會主席 6 丁紹成 14 董事、采購總監 7 黃華 13.872 董事、副總經理 8 陳曉亮 12 核心技術人員 9 吳梅 10 業務骨干 10 吳朝文 9.936 歷史員工 11 程安裕

236、 9 業務骨干 12 王巧生 8 董事、財務總監 13 孟宇 7 業務骨干 14 汪生滿 6 業務骨干 15 陳登明 6 業務骨干 16 陳文慧 6 陳王保之親屬 17 陳文娟 6 陳王保之親屬 18 王麗芬 5 職工代表監事 19 江禮峰 5 業務骨干 20 范偉 3 業務骨干 21 周書濤 3 業務骨干 22 周濤 3 業務骨干 23 郭超 3 業務骨干 24 殷磊 2 業務骨干 25 王良銀 2 業務骨干 26 殷習武 1 業務骨干 合計合計 702-保泰利股東中，除陳文慧、陳文娟外，均為匯通控股及其子公司董監高及骨干員工，陳文慧、陳文娟系執行董事陳王保兄長的女兒，二人持有保泰利股份一是

237、基于家族對匯通控股發展的支持，二是由于自身對匯通控股發展前景的看好，合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-81 因此通過入股保泰利間接持有匯通控股股份。上述股東出資均為自有資金且已實繳完畢，不存在潛在糾紛，也不存在股權代持、委托持股、信托持股、利益輸送或其他利益安排。（2）合肥持盈持股平臺合伙人構成及出資情況）合肥持盈持股平臺合伙人構成及出資情況 合肥持盈的合伙人全部為匯通控股（含子公司）的董事、監事、高級管理人員及公司核心員工組成，合肥持盈的合伙人、出資情況及在匯通控股的任職情況如下：序號序號 姓名姓名 認繳出資（萬元）認繳出資（萬元）與匯通控股關系與匯通控股關系 1

238、 陳王保 101.34 董事長 2 陳方明 399 董事、子公司負責人 3 胡仙芬 2 業務骨干 4 徐蘇 3 業務骨干 5 王嬋玉 2 業務骨干 6 范厚俊 1 業務骨干 7 張高博 7 業務骨干 8 魯紅光 2 業務骨干 9 高玉佳 10 業務骨干 10 黃志鵬 5 業務骨干 11 王玉霞 20 董事長助理 12 李明友 13.79 核心技術人員 13 周文竹 23.9 董事會秘書 14 蔡衛民 11.79 副總經理 15 徐雙全 11.79 安環總監 16 吳照娟 11.79 總經理助理 17 高敏 5.9 行政總監 18 江洋 5.9 業務骨干 19 殷習武 5.9 業務骨干 20 范

239、偉 5.9 業務骨干 合計合計 649.00-經核查，上述股東出資均為自有資金且已實繳完畢，不存在潛在糾紛，也不存在股權代持、委托持股、信托持股、利益輸送或其他利益安排。2.持股平臺離職后股權持股平臺離職后股權/持股份額處理及鎖定期安排持股份額處理及鎖定期安排 保泰利及合肥持盈的平臺持股方案中，包括了議事規則及權利義務、股權/合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-82 合伙份額的鎖定期、入股及退股等事項。兩家持股平臺股權激勵方案的核心條款基本一致。主要方案主要方案 保泰利公司章程條款內容保泰利公司章程條款內容 合肥持盈合伙協議條款內容合肥持盈合伙協議條款內容 議事規則及

240、權利 義務 股東會為最高權力機構，股東按照出資比例行使表決權，對公司合并、分立、解散、清算或變更公司形式、增減資等須經 2/3 以上表決權股東同意。但基于保泰利設立目的，為實現骨干員工的股權激勵的目標，全體股東一致同意：（1）陳王保對股東表決事項具有一票否決權；（2）陳王?？蓻Q定因吸收員工入股或員工離職導致的增減資等事項 合伙人對執行合伙事務享有同等權力，經全體合伙人決定，委托陳王保為執行合伙事務的合伙人，負責合伙企業的管理事務，執行合伙事務的合伙人對外代表企業 鎖定期 鎖定期自 2022 年 1 月 1 日起 5 年內，原則上不得轉讓所持股權/份額，不得主動申請退股/退伙，不得要求平臺轉讓所

241、持匯通控股股份 轉讓規則 鎖定期內，各股東/合伙人若出現下列情形之一的，除雙方另行協商一致外，各股東/合伙人所持有股權應轉讓給執行董事/執行合伙人或其指定的第三方，并將持股期間分紅款以貨幣形式返還：（1）與匯通控股或其所在關聯公司解除或終止勞動合同；（2）因個人原因主動離職；（3）其他原因離開公司；（4）因個人考核不合格或經公司認定不能勝任工作崗位（二）股份支付金額及確認方式（二）股份支付金額及確認方式 匯通控股股權激勵的授予形式包括兩類，一是通過激勵對象增資或由執行董事/執行事務合伙人陳王保授予的方式，取得股份的定價依據為參照前一年度每股凈資產并經雙方協商確定；二是通過離職或退休員工轉讓的方

242、式，根據保泰利公司章程及合肥持盈合伙協議約定規則退還所持平臺股份，受讓人為陳王?；蚱渲付ü締T工。匯通控股報告期內的股份支付金額如下：項目項目 2024 年年 1-6 月月 2023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 公司本期授予的各項權益工具總額（股份數量）-118,753.63 1,404,337.60 公司本期行權的各項權益工具總額（股份數量）-118,753.63 499,604.58 授予日權益工具公允價值的確定方法 -股權評估價值 股權評估價值 可行權權益工具數量的確定依據 -股權轉讓協議 股權轉讓協議 以權益結算的股份9,727,851.70 9,124,301.

243、58 7,917,201.34 6,236,491.23 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-83 項目項目 2024 年年 1-6 月月 2023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 支付計入資本公積的累計金額 本期以權益結算的股份支付確認的費用總額 603,550.12 1,207,100.24 1,680,710.11 2,742,313.11（三）股權激勵對發行人的影響（三）股權激勵對發行人的影響 通過實施股權激勵，有利于增強公司核心團隊和主要員工的凝聚力，有利于公司的業務發展。股權激勵實施前后，公司控制權未發生變化。（四）發行人已經制定、上市后

244、實施的股權激勵的基本情況（四）發行人已經制定、上市后實施的股權激勵的基本情況 截至本招股說明書簽署之日，發行人不存在已經制定、上市后實施的股權激勵計劃。十七、發行人員工及社會保障情況十七、發行人員工及社會保障情況（一）員工基本情況（一）員工基本情況 報告期各期末，公司及其子公司的員工數量及其變化情況如下：項目項目/時點時點 2024.06.30 2023.12.31 2022.12.31 2021.12.31 員工總數 1,137 1,181 743 584 1.員工崗位結構員工崗位結構 報告期各期末，發行人員工的專業結構如下：單位：人 崗位類別崗位類別 2024-06-30 2023-12-

245、31 2022-12-31 2021-12-31 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 生產人員 667 58.66%771 65.28%493 66.35%405 69.35%研發人員 197 17.33%144 12.19%98 13.19%50 8.56%銷售人員 69 6.07%66 5.59%45 6.06%45 7.71%管理人員 204 17.94%200 16.93%107 14.40%84 14.38%合計合計 1,137 100.00%1,181 100.00%743 100.00%584 100.00%注：截至 2024 年 6

246、月 30 日，公司生產人員人數較上年末下降。由于公司 2024 年汽車聲學產品銷量顯著增加，公司將部分需要人工較多的汽車聲學產品外協生產，以及將部分簡單工序的產品勞務外包，導致公司收入增長的情況下，生產人員人數下降。2.員工受教育程度員工受教育程度 報告期各期末，發行人員工的受教育情況如下：單位：人 學歷學歷 2024-06-30 2023-12-31 2022-12-31 2021-12-31 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-84 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 碩士及以上 10 0.88%8 0.68%8 0.9

247、6%5 0.86%本科 201 17.68%145 12.28%83 9.96%46 7.88%?？?184 16.18%190 16.09%108 12.97%76 13.01%?？埔韵?742 65.26%838 70.96%544 76.11%457 78.25%合計合計 1,137 100.00%1,181 100.00%743 100.00%584 100.00%3.員工年齡分布員工年齡分布 報告期各期末，發行人員工的年齡結構如下：單位：人 年齡分布年齡分布 2024-06-30 2023-12-31 2022-12-31 2021-12-31 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比

248、 人數人數 占比占比 人數人數 占比占比 51 歲以上 227 19.96%248 21.00%177 21.25%146 25.00%41 至 50 歲（含）299 26.30%346 29.30%246 29.53%206 35.27%31 至 40 歲（含）332 29.20%340 28.79%213 25.57%172 29.45%30 歲以下 279 24.54%247 20.91%107 23.65%60 10.27%合計合計 1,137 100.00%1,181 100.00%743 100.00%584 100.00%（二）社會保障情況（二）社會保障情況 發行人實行勞動合同制

249、，根據中華人民共和國勞動合同法和其他有關勞動法律、法規的規定，與員工簽訂勞動/勞務合同。發行人根據勞動法和當地政府的相關政策，為員工辦理了各項社會保險，包括基本養老保險、醫療保險、失業保險、生育保險及工傷保險，同時建立了住房公積金制度，為員工繳存了住房公積金。1.關于社會保險和住房公積金的繳納情況關于社會保險和住房公積金的繳納情況 報告期各期末，發行人為員工繳納社會保險和住房公積金情況如下：單位：人 時間時間 員工人員工人數數 社保繳納情況社保繳納情況 公積金繳納情況公積金繳納情況 繳納人數繳納人數 未繳納人數未繳納人數 繳納人數繳納人數 未繳納人數未繳納人數 2021 年 584 404 1

250、80 404 180 2022 年 743 589 154 582 161 2023 年 1,181 992 189 977 204 2024 年 1-6 月 1,137 975 162 962 175 2.未繳納社會保險及住房公積金的原因未繳納社會保險及住房公積金的原因 公司部分員工未參加公司統一辦理的社會保險繳費或住房公積金的主要原合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-85 因系未繳納人員大多來自公司周邊農村，已在戶籍所在地參加城鄉居民基本養老保險、城鄉居民基本醫療保險，無繳納公積金或社保訴求。報告期末，發行人及子公司未繳納社會保險和住房公積金具體原因如下：社會保險

251、社會保險 未繳納原因未繳納原因 人數（人）人數（人）占員工總數占員工總數 參加城鄉居民基本醫療保險、城鄉居民基本養老保險 60 5.28%達到退休年齡/退休 38 3.34%當月入職/離職 48 4.22%因個人其他原因未繳納情形 16 1.41%合計合計 162 14.25%住房公積金住房公積金 未繳納原因未繳納原因 人數（人）人數（人）占員工總數占員工總數 達到退休年齡/退休 43 3.78%當月入職/離職 53 4.66%因個人其他原因未繳納 79 6.95%合計合計 175 15.39%3.社會保險、住房公積金主管部門的合法證明社會保險、住房公積金主管部門的合法證明 合肥市人力資源和社

252、會保障局于 2023 年 2 月出具證明，匯通控股、海川部件及庫爾特依法足額繳納各項社會保險費，自 2020 年 1 月 1 日至證明出具日未發現勞動用工違法行為（拖欠農民工工資違法行為），無人力資源和社會保障行政部門行政處罰的不良記錄。安慶市社會保險費征繳稽核中心于 2023 年 2 月出具證明，安慶海川在該中心辦理了企業職工基本養老保險、工傷保險、失業保險參保登記手續，截至 2023 年 1 月上述各項社會保險均無欠費；安慶市醫療保障服務中心于 2023 年 2 月出具證明，安慶海川已參加安慶市市級職工基本醫療保險，截至 2023 年 1 月底該單位職工基本醫療保險已按規定繳納。合肥經濟技

253、術開發區組織人事局于 2023 年 2 月出具證明，匯通控股、海川部件及庫爾特自 2020 年 1 月 1 日至證明出具日，一直遵守國家及地方勞動法律法規相關規定，未受到行政處罰。安慶經濟技術開發區人力資源和社會保障局于2023 年 2 月出具證明，安慶海川自設立以來遵守勞動用工相關法律法規，未受到勞動監察方面的行政處罰。合肥市住房公積金管理中心于 2023 年 2 月出具單位住房公積金繳存證明，證明自匯通控股（2017 年 5 月）、海川部件（2017 年 6 月）和庫爾特（2015 年合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-86 10 月）在該中心開戶繳存職工住房公積

254、金以來，根據國務院住房公積金管理條例和合肥市住房公積金歸集管理辦法等規定，上述主體住房公積金繳存正常，未發現違反住房公積金相關法律的行為，公司未因住房公積金問題而受到行政處罰。安慶市住房公積金管理中心于 2023 年 2 月出具證明，安慶海川自 2022年 6 月開戶至 2023 年 1 月，無拖欠情況，未受到該中心處罰。安徽省公共信用信息服務中心出具了“信用安徽”公共信用信息報告（無違法違規證明版），基于安徽省公共信用信息共享服務平臺截至報告生成時間歸集的公共信用信息，認定截至 2024 年 8 月 28 日，公司在人力資源和社會保障領域不存在行政處罰、嚴重失信主體名單等違法違規信息。（三）

255、關于公司社保及住房公積金的承諾（三）關于公司社保及住房公積金的承諾 公司實際控制人陳王保出具承諾函：若發行人因社會保險金和住房公積金繳納事宜存在或可能存在的瑕疵問題，而給發行人造成直接和間接損失及/或因此產生相關費用（包括但不限于被有權部門要求補繳、被處罰）被有關政府部門要求為其員工補繳社會保險和住房公積金的，將全額承擔經有關政府部門認定的需由發行人補繳的全部社會保險、住房公積金等費用，以及因上述事項給發行人造成的相關損失。報告期內，發行人及其子公司不存在因違反社會保險、住房公積金相關法律法規而受到處罰的情形。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-87 第五節第五節 業

256、務與技術業務與技術 一、主營業務、主要產品或服務的基本情況一、主營業務、主要產品或服務的基本情況（一）公司的主營業務和產品介紹（一）公司的主營業務和產品介紹 公司從事汽車造型部件和汽車聲學產品的研發、生產和銷售，以及汽車車輪總成分裝業務。經過多年的技術積累和市場開拓，已與比亞迪汽車、奇瑞汽車、東南汽車、長城汽車、江淮汽車、蔚來汽車、大眾汽車（安徽）等整車生產企業建立了一級配套合作關系。公司重視技術人才和管理人才的培養、引進，具備與主機廠同步研發的能力，在造型部件的設計開發、聲學包的設計開發、智能化車輪總成分裝等方面具有長期的技術積累。公司是國家高新技術企業，組建了安徽省汽車通用飾件工程技術研究

257、中心和安徽省認定企業技術中心。公司榮獲安徽省質量獎，是國家級專精特新“小巨人”企業，安徽省“專精特新”冠軍企業，安徽省創新型試點企業。公司是中國表面工程協會常務理事單位，與安徽工業大學合作制定表面處理專利技術和相關國際標準，與上海市科委、上海交通大學合作建設“上海市長三角科技創新項目示范工程電鍍重金屬在線分離原位回用技術”項目。報告期內，公司業務生態不斷拓展，與多家主機廠形成了穩定的一級配套合作關系。隨著國內自主品牌汽車在新能源汽車和汽車出口領域的快速發展，以及合肥在新能源汽車產業中的區位優勢，公司業務進入了快速增長期。2021-2024年上半年，公司營業收入分別為 41,719.73 萬元、

258、62,831.93 萬元、76,458.57 萬元和 44,505.64 萬元，其中 2021-2023 年新能源汽車配套銷售收入分別為 9,561.94萬元、34,197.25 萬元、31,394.39 萬元。2024 年 1-6 月新能源汽車配套銷售收入為 17,940.59 萬元，2023 年 1-6 月為 15,632.16 萬元，同比增長 14.77%。同時，公司主要客戶奇瑞汽車、比亞迪汽車業務大幅增長，特別是整車出口業務 2023年分別同比增長 101.1%和 334%，帶動公司收入特別是出口配套業務收入大幅增長。公司將進一步提升核心業務研發、制造和服務能力，進一步擴大在新能源汽車

259、、汽車出口等優質汽車市場的配套，從而實現主營業務長期穩定增長。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-88 1.公司造型部件產品公司造型部件產品 汽車造型部件作為體現汽車顏值、時尚性的重要產品，一直以來受到主機廠的高度重視，也是消費者購買決策的重要參考。公司深度參與主機廠的造型部件前期開發，造型部件品類不斷豐富。公司造型部件產品主要為格柵、飾條及字標車標、保險杠。2021-2024 年 1-6 月，公司造型部件產品的銷售收入分別為29,084.58 萬元、49,752.20 萬元、48,191.87 萬元和 22,696.41 萬元，占主營業務收入的比例分別為 70.43

260、%、79.83%、63.57%和 51.39%。（1）格柵）格柵 汽車格柵，俗稱“車臉”。格柵是汽車品牌的視覺符號，體現汽車家族臉譜的形象。其質量要求高，不僅要求外形美觀，而且要滿足耐高低溫、耐酸性鹽霧、耐溶劑、耐沖擊、耐光老化等多項性能要求。格柵尺寸大、產品結構和制造工藝復雜，涉及到注塑成型、燙印、電鍍、噴涂、焊接、覆膠、裝配等工藝；同時，還具有汽車造型部件迭代速度快的特征。以公司配套的比亞迪宋 PLUS-Dmi 的龍臉造型格柵和奇瑞瑞虎 8PLUS 鉆石造型格柵為例，其造型如下：格柵是公司的核心產品之一，2021-2024 年 1-6 月，公司汽車格柵銷售收入分別為15,493.65萬元、

261、30,475.24萬元、27,828.97萬元和12,402.31萬元，2021-2023年復合增長率為 34.02%。公司格柵部分應用于新能源汽車中的 PHEV 混合動力車型。根據中汽協發布數據，2024年1-6月中國乘用車銷量累計1,197.9萬輛，同期純電動汽車銷量301.9萬輛，剔除純電動汽車測算格柵市場需求量約為 896.0 萬套。2024 年 1-6 月，公司銷售汽車格柵 48.57 萬套，占全國乘用車市場比例約 5%。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-89（2）飾條及字標車標）飾條及字標車標 飾條包括保險杠飾條、翼子板飾條、側圍飾條、尾門飾條等外部飾條

262、，以及儀表板飾條、門板飾條、出風口飾條等內部飾條。汽車飾條主要應用如下：汽車飾條及應用示意圖 以公司配套的比亞迪秦 PLUS-EV 電動汽車前保險杠飾條為例，其造型如下：2021-2024年1-6月，公司汽車飾條銷售收入分別為12,659.62萬元、17,367.22萬元、17,286.91 萬元和 9,015.00 萬元，2021-2023 年復合增長率為 16.86%。公司的汽車飾條品類較多，以新能源汽車前保險杠飾條為例，2024 年 1-6月公司銷售新能源汽車前保險杠飾條 36.41 萬套，根據中汽協發布數據，2024 年1-6 月中國新能源汽車銷量累計 494.4 萬輛，公司前保險杠飾

263、條占新能源汽車市場約 7.37%。（3）保險杠）保險杠 公司的主要產品保險杠總成是轎車車身的重要組成部分，其作用為當轎車與合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-90 其他車輛或障礙物發生碰撞時能保護車身，并具有裝飾和美化車身的功能。隨著汽車工業的發展，現代轎車的保險杠在造型方面，已成為整車造型的重要組成部分，與車身有機地融合成為一個整體。以公司配套的奇瑞 QQ 冰淇淋電動汽車后保險杠為例，其造型如下：同時，公司正在蕪湖、安慶等地新建大型保險杠涂裝生產線，并且已獲取奇瑞汽車多個重要車型的保險杠總成項目定點，保險杠業務將會成為公司新的業務增長點。報告期內，公司造型部件產品及

264、應用的主要品牌或車型如下：產品類型產品類型 應用的主要品牌或車型應用的主要品牌或車型 格柵 比亞迪：比亞迪：王朝系列（宋、漢、秦等）；奇瑞汽車：奇瑞汽車：瑞虎系列（瑞虎 8、瑞虎 7 等）、星途、捷途等；長城汽車：長城汽車：哈弗系列（哈弗 H6、H9、梟龍等）；江淮汽車：江淮汽車：瑞風、思皓等 飾條 比亞迪：比亞迪：王朝系列（秦、宋、元等）、方程豹、海洋系列（驅逐艦、海獅等）；奇瑞汽車：奇瑞汽車：瑞虎系列（瑞虎 8、瑞虎 7 等）、捷途、星途、艾瑞澤等；長城汽車：長城汽車：哈弗系列（哈弗 H6、H9、梟龍等）；江淮汽車：江淮汽車：瑞風、思皓等；奇瑞捷豹路虎：奇瑞捷豹路虎：捷豹 XEL、捷豹 X

265、FL 等 字標/車標 比亞迪：比亞迪：王朝系列（秦、宋、元等）、海洋系列（海豚、海豹等）；奇瑞汽車：奇瑞汽車：瑞虎系列（瑞虎 8、瑞虎 7 等）、星途等；長城汽車：長城汽車：哈弗、坦克等；江淮汽車：江淮汽車：瑞風、思皓等 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-91 2.汽車聲學產品汽車聲學產品 汽車聲學產品主要包括頂棚、地毯、隔音隔熱墊、行李箱蓋板及儲物盒等。2021-2024 年 1-6 月，公司汽車聲學產品銷售基本穩定，銷售收入分別為 8,777.20萬元、8,435.71 萬元、20,489.40 萬元和 18,084.67 萬元，分別占主營業務收入的21.25%

266、、13.54%、27.03%和 40.95%。公司汽車聲學產品在汽車中的應用如下：汽車聲學產品及應用示意圖 報告期內，公司汽車聲學產品及應用的主要品牌或車型如下：產品類型產品類型 圖示圖示 應用的主要品牌或車型應用的主要品牌或車型 頂棚 江淮汽車：江淮汽車：瑞風、思皓；奇瑞汽車：奇瑞汽車：探索 06、小螞蟻、瑞虎 地毯 奇瑞汽車：奇瑞汽車：瑞虎、艾瑞澤、捷途、探索 06、旅行者；江淮汽車：江淮汽車：瑞風、思皓；蔚來汽車：蔚來汽車：螢火蟲 隔音隔熱墊 前機蓋隔熱墊 奇瑞汽車奇瑞汽車：瑞虎、艾瑞澤、捷途、星途、探索 06、旅行者；江淮汽車江淮汽車：瑞風、思皓；蔚來汽車蔚來汽車：LARY、EC7、螢

267、火蟲；零跑汽車零跑汽車：C01；長城汽車長城汽車：哈弗 H6、歐拉 前艙外隔音 隔熱墊 前艙內隔音 減震墊 地板隔音 減震墊 中通道隔音 隔熱墊 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-92 產品類型產品類型 圖示圖示 應用的主要品牌或車型應用的主要品牌或車型 外輪罩隔音 減震墊 車門內隔音墊 行李箱蓋板及儲物盒 行李箱蓋板 奇瑞汽車奇瑞汽車：瑞虎、艾瑞澤、捷途、探索 06、旅行者；江淮汽車江淮汽車：瑞風、思皓；長城汽車長城汽車：哈弗 H6、梟龍；蔚來汽車蔚來汽車：LARY、螢火蟲；零跑汽車零跑汽車：C01；大眾汽車：大眾汽車：Tavascan 儲物盒 3.車輪總成分裝業

268、務車輪總成分裝業務 車輪總成分裝業務是按照主機廠的要求，將輪胎、輪轂、胎壓傳感器等進行組裝，通過對輪胎平衡性、胎壓等模塊的檢測和調試，提升車輪的靜平衡、動平衡和偶力測量，從而有效控制整車噪音和顛簸，并提升車輛的穩定性和安全性。公司車輪總成分裝業務自 2007 年開展以來，目前已經形成了商用車、乘用車兩大類車輪總成分裝業務，建設了分揀、組裝、檢測、排序供貨等自動化生產線，主要客戶為江淮汽車、蔚來汽車、振宜汽車、東南汽車等。2021-2024 年 1-6月，車輪總成分裝銷量分別為 211.39 萬套、205.34 萬套、296.07 萬套和 170.43萬套，銷售收入分別為 2,045.51 萬元

269、、2,237.10 萬元、3,241.92 萬元和 1,849.33萬元，報告期內，車輪總成分裝業務規模呈現穩步上升趨勢。車輪總成分裝業務屬于制造服務業，與主機廠合作緊密，合同期限長，業務穩定性和客戶黏性高。隨著比亞迪汽車、蔚來汽車、大眾汽車（安徽）等主機廠在合肥建立新能源整車生產基地，公司擴大車輪總成分裝業務，可以充分發揮區位優勢，擴大業務規模，車輪總成分裝業務是公司重點發展的業務之一。車輪總成分裝業務對應的產品和應用如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-93 車輪總成分裝應用示意圖 公司車輪總成分裝應用的主要品牌或車型如下：產品分類產品分類 具體產品描述具體產

270、品描述 商用車車輪 總成分裝 江淮汽車江淮汽車：帥鈴、駿鈴、轎卡、皮卡 乘用車車輪（燃油車）總成分裝 江淮汽車：江淮汽車：思皓 X4、X6、X8 振宜汽車：振宜汽車：瑞虎 7、瑞虎 5X 東南汽車：東南汽車：旅行者 乘用車車輪（新能源車）總成分裝 蔚來汽車蔚來汽車：ES8/ES6/EC6/ET7/ET5/ES7 （二）公司主要經營模式及分析（二）公司主要經營模式及分析 公司的經營模式主要由主機廠一級供應商的地位決定，以滿足主機廠對產品合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-94 質量、供貨能力、技術研發、高效生產、實時響應等多方面的需求。我國汽車零部件行業的供應商體系經過

271、多年發展已較為成熟，報告期內及可預見的未來，公司主要經營模式維持基本不變。1.采購模式采購模式 公司主要實行“以產定購”的采購模式，采購流程主要包括“制定采購計劃”、“采購訂單的執行”、“來料報驗及入庫”三個環節。在制定采購計劃階段，針對公司已經實現量產的產品，由計劃物流部門根據客戶訂單擬定月度生產計劃，采購部根據計劃物流部下發的月度生產計劃編制采購計劃；針對公司需要定制開發的新產品，技術中心根據開發階段原材料及輔材的需求擬訂采購申請報告，由公司分管負責人批準后，技術中心下發采購申請單給采購部執行，采購部跟蹤供應商直至貨物交付。在采購計劃執行及來料驗收入庫階段，采購部負責供應商的遴選、詢價、議

272、價，根據汽車生產件與相關服務件的質量管理體系制定供方控制程序，并根據采購計劃向選定的合格供應商下達采購訂單。供應商來料或外協產品交付后，倉庫清點采購數量、質量管理部對原材料質檢合格后方可入庫，財務部審核付款申請并支付款項。公司建立了完善的供應商評估和準入制度，并對進入名錄的供應商實施定期審核。對于新供應商的開發核準，公司針對技術能力、質量保證及價格比較等綜合考評。對于已進入合格供方名錄的供應商，公司按月組織實施供應商績效評價，對供應商的供貨質量及價格、交付周期、快速反應和服務等進行打分。報告期內，公司采購模式未發生變更。具體采購流程圖示如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書

273、 1-1-95 采購流程示意圖 2.生產模式生產模式 公司主要實行“以銷定產、合理備貨”的生產模式，生產流程主要包括“生產前置程序”、“生產過程”和“產品交付”三個環節。公司產品具有非標準、定制化的特征，均對應了客戶整車車型，因此公司根據客戶的不同需求，區分定制化程度以及是否需要模具工裝開發，制定具體的生產計劃。針對公司需要定制并開發模具的新產品，由相關部門成立項目小組，并制定生產控制計劃及作業指導類文件，明確各工序的操作指導書等全套工藝文件、檢驗和試驗要求等指導生產和檢驗的資料；產品開發及試制完成，通過 PPAP 認證并達到量產條件后，針對公司已經實現量產的產品，與客戶簽訂框架性銷售合同并確

274、定總體生產計劃，并在每月由計劃物流部根據客戶訂單的實際要求形成具體生產計劃。在生產過程和產品交付階段，計劃物流部根據生產計劃向各生產車間分配生產任務，各車間確保相關生產人員具備相關崗位的勝任能力、相關基礎設施和設備、安全防護裝備符合生產要求。質量管理部每月對生產現場的工藝執行情況進行工序檢查，并加以記錄。產品生產完成后由質量管理部檢測合格，確認達到交付條件后包裝入庫。報告期內，公司生產模式未發生變更。具體生產流程圖示如下：生產流程示意圖 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-96 3.銷售模式銷售模式 公司采取直銷的銷售模式，主要客戶包括主機廠及汽車零部件一級供應商。公

275、司的銷售流程包括“客戶開發管理”、“銷售定價及合同簽訂”、“產品銷售及售后階段”三個環節。在客戶開發管理階段，公司通過招投標、商務談判等方式獲取訂單，以營銷中心為客戶開發的核心部門。營銷中心通過參與客戶的招標會議等方式獲取業務機會，通過與現有客戶的業務交流和需求挖掘達成持續性合作意向。在銷售定價及合同簽訂階段，公司按照行業慣例，采用“成本加成”的定價方式，并參考產品對應車型的市場定位、對應車型銷售價格等綜合因素確定產品價格。在產品銷售及售后階段，公司營銷中心持續與客戶溝通，關注客戶需求并及時反饋至公司技術中心，實現與各汽車主機廠同步進行產品設計開發。公司通過在各地設立辦事處，形成覆蓋客戶的服務

276、網絡，根據客戶訂單下達情況，將產成品及時發運至客戶指定的地點或中轉庫。營銷中心與運營中心共同負責產品售后相關事宜，將客戶反饋及時和公司相關部門進行溝通。報告期內，公司銷售模式未發生變更。具體銷售流程圖示如下：合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-97 銷售流程示意圖 （三）公司主營業務、產品和經營模式的演變情況（三）公司主營業務、產品和經營模式的演變情況 公司自成立以來專注于汽車造型部件和汽車聲學產品研發、生產和銷售，及車輪總成分裝業務。主營業務圍繞下游客戶需求及行業發展不斷拓展和延伸。首先，公司不斷擴大技術研發和生產工藝的覆蓋面，逐漸成為一家集產品設計、模具開發、部件

277、成型、表面處理及產品裝配于一體的集成化方案提供商；其次，公司合理拓展自身產品體系，現已構建起以造型部件為主、聲學產品和車輪總成分裝業務為重要發展方向的業務布局；此外，公司通過在生產制造方面的工藝積淀、供應鏈等方面管理經驗的持續積累，生產制造能力不斷提升。報告期內，公司的主營業務、產品和經營模式未發生變化。（四）公司主要業務經營情況（四）公司主要業務經營情況 公司從事汽車造型部件和汽車聲學產品的研發、生產和銷售，以及汽車車輪總成分裝業務。報告期內，公司業務生態不斷拓展，與多家主機廠形成了穩定的一級配套合作關系。隨著國內自主品牌汽車在新能源汽車領域的快速發展，以及合肥在新能源汽車產業中的區位優勢，

278、公司業務進入了快速增長期。2021-2024年 1-6 月，公司營業收入分別為 41,719.73 萬元、62,831.93 萬元、76,458.57 萬元和 44,505.64 萬元，其中新能源汽車配套銷售收入分別為 9,561.94 萬元、34,197.25萬元、31,394.39 萬元和 17,940.59 萬元。2023 年發行人新能源配套收入及收入滲透率在高位調整，收入略有下降，主要是發行人始終與客戶保持高度協同，2023年部分核心客戶銷售收入增長較快，其主要增長的驅動力來自于出口業務，出口產品線以燃油車為主，如核心客戶奇瑞汽車 2023 年出口汽車 937,148 輛，同比合肥匯通

279、控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-98 增長 101.1%；同時部分核心客戶的訂單結構也略有變化。因此發行人綜合考慮客戶訂單、自身產能等因素，不斷調整生產計劃和產品結構，因此新能源配套收入略有下降。2024 年上半年發行人生產穩步發展，持續穩定地獲取核心客戶訂單，以汽車聲學產品為首的產能利用率維持在高位水平，發行人新能源汽車配套收入實現回升。公司將進一步提升核心業務研發、制造和服務能力，進一步擴大在新能源汽車的應用，從而實現主營業務長期穩定增長。（五）公司主要產品的工藝流程圖（五）公司主要產品的工藝流程圖 公司主要產品和服務包括造型部件以及汽車聲學產品部件和車輪總成分裝業務

280、。1.造型部件生產工藝及流程造型部件生產工藝及流程 汽車造型部件的生產工藝主要包括注塑、電鍍、燙印、噴涂、焊接、組裝等。（1）注塑工藝流程圖）注塑工藝流程圖 注塑工藝是將塑料粒子熔融后注入模具并注塑成型的過程。注塑工藝充分發揮材料的可塑性優勢，可實現精密造型工藝要求，對于汽車飾件產品的造型細節具有較好的表現能力。公司汽車造型部件注塑的主要工藝流程如下：注塑工藝流程圖 （2）電鍍工藝流程圖）電鍍工藝流程圖 電鍍工藝是指利用電解原理在導電體表面鍍上其他金屬。由于塑料是非金屬絕緣體，因此不能直接進行電鍍，需要采取特殊的化學處理方法，使金屬離子還原于塑料制品表面作為導電層，然后再電鍍。汽車造型部件電鍍

281、的主要工藝流程如下：電鍍工藝流程圖 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-99 （3）燙印工藝流程圖）燙印工藝流程圖 燙印工藝是將不同顏色燙印膜片壓燙到注塑件表面，起到表面裝飾的效果。汽車造型部件燙印的主要工藝流程如下：燙印工藝流程圖 （4）噴涂工藝流程圖）噴涂工藝流程圖 噴涂是將半成品工件表面去除油污和灰塵，將油漆通過噴涂的方式均勻附著在產品表面，以實現產品表面色彩的多樣化效果。汽車造型部件噴涂的主要工藝流程如下：噴涂工藝流程圖 2.汽車聲學產品的生產工藝及流程汽車聲學產品的生產工藝及流程 作為汽車功能性的軟內飾產品，汽車聲學產品要求具備優越的聲學性能，通過隔音吸音材

282、料的使用和產品結構的改良設計，有效減少汽車外部噪音和駕乘艙空間內因震動造成的高低頻噪聲，從而有效提升駕乘的舒適性。（1）汽車隔音隔熱墊及地毯的工藝流程圖）汽車隔音隔熱墊及地毯的工藝流程圖 汽車隔音隔熱墊和地毯是汽車聲學產品的重要組成部分，使用于汽車駕乘艙、發動機艙和其他部位，通過聚氨酯隔熱隔聲泡沫墊、橡膠墊等材料吸收和阻合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-100 隔噪音并減少震動。汽車隔音隔熱墊和地毯的主要生產工藝包括了模壓和發泡，在相應節點分別運用公司自主研發的模切一體成型技術和發泡模架技術，主要工藝流程如下：模壓工藝流程圖 發泡工藝流程圖 （2）汽車頂棚的工藝流程

283、圖）汽車頂棚的工藝流程圖 汽車頂棚作為內部大型覆蓋件，一般采用聚氨酯泡沫材料復合熱壓成型，汽車頂棚具有面積較大、支撐點較少、接觸干涉面較多的特點，為達到隔音降噪的聲學效果，在頂棚材料及密度的選擇、頂棚壓制工藝和產品尺寸精確度上具有較高要求。汽車頂棚產品的主要工藝流程如下：汽車頂棚的工藝流程圖 （3）汽車行李箱蓋板和儲物盒總成工藝流程圖）汽車行李箱蓋板和儲物盒總成工藝流程圖 汽車行李箱蓋板主要采用 PHC 蜂窩板，通過 PHC 和 PU 壓制復合成型；儲物盒總成主要采用注塑或發泡工藝。汽車行李箱蓋板及儲物盒總成的工藝技術特點主要包括了隔音降噪、承載性和遮蔽性三個特點，在隔音降噪方面，行李箱蓋板可

284、以隔離部分汽車底盤和后輪制造的噪音；在承載性方面，行李箱儲物盒需要承載部分儲物的實用性功能，因此要求牢固耐用性；在遮蔽性方面，行李箱蓋板合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-101 及儲物盒需要實現行李箱區域的平整和布局一致性。汽車行李箱蓋板的主要工藝流程如下：汽車行李箱蓋板的工藝流程圖 3.汽車車輪總成分裝服務工藝及流程汽車車輪總成分裝服務工藝及流程 汽車車輪總成分裝產品的工藝技術直接決定了輪胎、輪輞和 TPMS 合成的精度，并最終影響整車的安全性、平穩性和舒適性。車輪總成是將輪胎、輪輞和TPMS 裝配成為一體，將 TPMS 扭矩鎖緊，并按照氣壓標準進行輪胎充氣，總成

285、完成后進行動態平衡修正，以確保車輛安全使用性能。汽車車輪總成分裝產品的主要工藝流程如下：車輪總成分裝工藝流程圖 4.結合流程圖關鍵節點說明核心技術的具體使用情況和效果結合流程圖關鍵節點說明核心技術的具體使用情況和效果 公司經過多年的技術積累，核心技術涵蓋汽車造型部件、汽車聲學產品以及汽車車輪總成分裝三大領域。公司汽車造型部件類核心技術在注塑、電鍍、燙印、噴涂等工藝環節均有體現，起到提升表面處理效果、提高生產效率以及廢物處理效率的功能；汽車聲學產品類核心技術在模壓、發泡、擠出等工藝環節均有體現，通過材料配方研發提升聲學效果，并起到提升生產效率的功能；車輪總成分裝類合肥匯通控股股份有限公司 首次公

286、開發行股票招股說明書 1-1-102 核心技術體現在輪胎潤滑、數據追溯和胎壓檢測等環節，起到提升產品質量和數據可追溯性的功能。上述核心技術的具體使用情況和效果請參見本招股說明書“第五節 業務與技術”之“六、公司的技術與研發情況”之“（一）核心技術或關鍵生產環節”。（六）公司代表性業務指標及變動情況（六）公司代表性業務指標及變動情況 報告期內，公司主營業務收入結構如下：單位：萬元 項目項目 2024 年年 1-6 月月 2023 年度年度 2022 年度年度 2021 年度年度 金額金額 占比占比 金額金額 占比占比 金額金額 占比占比 金額金額 占比占比 汽 車 造 型部件 22,696.41

287、 51.39%48,191.87 63.57%49,752.20 79.83%29,084.58 70.43%其中：格柵 12,402.31 28.08%27,828.97 36.71%30,475.24 48.90%15,493.65 37.52%其中：飾條 9,015.00 20.41%17,286.91 22.80%17,367.22 27.87%12,659.62 30.65%其中：保險杠 304.72 0.69%887.60 1.17%-汽 車 聲 學產品 18,084.67 40.95%20,489.40 27.03%8,435.71 13.54%8,777.20 21.25%車

288、輪 總 成分裝 1,849.33 4.19%3,241.92 4.28%2,237.10 3.59%2,045.51 4.95%模具 386.98 0.88%1,641.90 2.17%959.71 1.54%346.05 0.84%其他 1,143.84 2.59%2,244.83 2.96%940.27 1.51%1,045.05 2.53%合計合計 44,161.23 100.00%75,809.92 100.00%62,324.99 100.00%41,298.40 100.00%1.汽車造型部件的變動汽車造型部件的變動分析分析 報告期各期，公司汽車造型部件實現銷售收入 29,084.

289、58 萬元、49,752.20 萬元、48,191.87 萬元和 22,696.41 萬元，占公司當期主營業務收入的比例分別為70.43%、79.83%、63.57%和 51.39%。公司經過多年在造型部件領域的技術積累和市場拓展，與比亞迪汽車、奇瑞汽車、江淮汽車和長城汽車等國內知名自主品牌汽車主機廠建立長期合作關系，汽車造型部件銷售收入占比較高。保險杠總成作為公司大力開發的造型部件產品之一，其單車價值量普遍高于格柵總成，普遍用于燃油車和新能源汽車，純電動汽車配備性能優良的保險杠總成替代格柵，使保險杠在純電動汽車上的重要性和價值量進一步凸顯。2023 年，公司大力拓展保險杠生產業務，在蕪湖、安

290、慶等地新建大型保險杠涂裝生產線，并且已獲取奇瑞汽車多個重要車型的保險杠總成項目定點。通過拓展保險杠業務合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-103 豐富公司造型部件收入結構，同時有效增加了單車公司價值量，未來將帶動收入增長。上半年整車市場環境、各主機廠的整車銷售情況等綜合因素使得發行人的產品生產結構隨訂單情況靈活變動，綜合因素導致 2024 年上半年汽車造型部件銷售收入與上年同期基本持平，收入占比下降。2.汽車聲學產品收入變動分析汽車聲學產品收入變動分析 報告期各期，汽車聲學產品實現銷售收入 8,777.20 萬元、8,435.71 萬元、20,489.40萬元和18,

291、084.67萬元，占公司當期主營業務收入的比例分別為21.25%、13.54%、27.03%和 40.95%。隨著公司新開發的汽車聲學產品在 2023 年陸續投產供貨，2023 年至今汽車聲學產品收入占主營業務收入比例有較大幅度提升。3.車輪總成分裝收入變動分析車輪總成分裝收入變動分析 車輪總成分裝主要系公司為客戶在合肥等地區生產的整車提供車輪總成裝配服務。報告期各期，公司車輪總成分裝實現銷售收入 2,045.51 萬元、2,237.10萬元、3,241.92 萬元和 1,849.33 萬元，收入穩步增長。（七）公司符合產業政策和國家經濟發展戰略情況（七）公司符合產業政策和國家經濟發展戰略情況

292、 公司符合產業政策和國家經濟發展戰略。公司是國家高新技術企業，組建了安徽省汽車通用飾件工程技術研究中心和安徽省認定企業技術中心。公司榮獲安徽省質量獎，是國家級專精特新“小巨人”企業，安徽省“專精特新”冠軍企業，安徽省創新型試點企業。二、公司所屬行業情況二、公司所屬行業情況（一）公司所屬行業（一）公司所屬行業 公司從事汽車造型部件和汽車聲學產品的研發、生產、銷售，以及車輪分裝業務。根據國民經濟行業分類標準（GBT4754-2017），公司所屬行業為“C36汽車制造業”之“C3670 汽車零部件及配件制造”類別。（二）行業監管體制及相應法律、法規和政策（二）行業監管體制及相應法律、法規和政策 1.

293、行業主管部門與管理體制行業主管部門與管理體制 公司所處的汽車零部件行業在我國國內已形成了完整、成熟的市場化競爭格合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-104 局，行業采取政府監督與行業自律相結合的監管機制，國家發改委和工信部為行業主管部門，中國汽車工業協會為行業自律組織。國家發改委作為汽車零部件行業宏觀管理調控的職能部門，通過制定行業政策和審批投資項目等方式，制定行業發展規劃、引導行業結構調整、監管行業運行等；工信部作為擬定汽車零部件及配件制造行業標準的監管部門，主要負責組織起草法律法規草案和行業規章；此外，各省、地市級政府也相應設立行業監管部門，在規定權限內負責汽車零

294、部件及配件制造行業建設項目規劃、審核和批準。汽車零部件行業的自律性組織是中國汽車工業協會（CAAM）及各省級分會，其主要職能包括提供政策研究建議、自律管理、信息引導、咨詢服務、國際交流、行業培訓等。2.行業主要法規及政策行業主要法規及政策 汽車產業是我國國民經濟的重要支柱產業之一，在國民經濟和社會發展中發揮著重要作用。汽車零部件作為構成汽車整體的各單元及服務于汽車整車生產的產品，是汽車工業的基礎和重要組成部分，也是支撐產業持續健康發展的前提和關鍵環節。隨著行業持續發展，國務院、發改委、工信部等相關部門出臺了一系列政策法規，規范行業發展、引導產業轉型升級。近年來，汽車零部件行業的主要法律法規及產

295、業政策情況具體如下：序序號號 法規或政策名稱法規或政策名稱 發布發布 時間時間 發布機構發布機構 相關內容相關內容 1 關于促進汽車消費的若干措施 2023.07 國家發改委等 加快鄉縣、高速公路和居住區等場景充電基礎設施建設，引導用戶廣泛參與智能有序充電和車網互動，鼓勵開展新能源汽車與電網互動應用試點示范工作。持續推動換電基礎設施相關標準制定，增強兼容性、通用性。鼓勵企業立足城鄉不同消費群體需求，針對生產、生活、交通等使用場景，以及客貨郵融合發展等組織模式，優化豐富高性價比的車型供給，為消費者提供多元化選擇。2 關于搞活汽車流通擴大汽車消費的若干措施 2022.07 商務部等17 部門 明確

296、了汽車業是國民經濟的戰略性、支柱性產業。文件要求，各地政府應大力支持新能源汽車購買使用、加快活躍二手車市場交易、促進汽車更新消費、推動汽車平行進口持續健康發展、優化汽車使用環境并豐富汽車金融服務 3 關于印發商務 2021.02 商務部 從汽車全生命周期著眼，將擴大汽車消費和促進合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-105 領域促進汽車消費工作指引和部分地方經驗做法的通知 產業長遠發展相結合，不斷完善汽車消費政策，有序取消行政性限制消費購買規定，推動汽車由購買管理向使用管理轉變，加快建設現代汽車流通體系，助力形成強大國內市場，促進汽車市場高質量發展 4 新能源汽車產業發

297、展規劃（2021-2035年）2020.11 國務院 到 2035 年，純電動汽車成為新銷售車輛的主流，公共領域用車全面電動化，燃料電池汽車實現商業化應用，高度自動駕駛汽車實現規?；瘧?，充換電服務網絡便捷高效，氫燃料供給體系建設穩步推進 5 外商投資準入特別管理措施（負面清單）（2020年版）2020.06 國家發改委、商務部 除專用車、新能源汽車、商用車外，汽車整車制造的中方股比不低于 50%，同一家外商可在國內建立兩家及兩家以下生產同類整車產品的合資企業。（2022 年取消乘用車制造外資股比限制以及同一家外商可在國內建立兩家及兩家以下生產同類整車產品的合資企業的限制）6 關于穩定和擴大汽

298、車消費若干措施的通知 2020.04 發改委、科技部等 11部委 調整國六排放標準實施有關要求、完善新能源汽車購置相關財稅支持政策、加快淘汰報廢老舊柴油貨車、暢通二手車流通交易、用好汽車消費金融等 7 智能汽車創新發展戰略 2020.02 發改委、工信部等 11個國家 部委 順應新一輪科技革命和產業變革趨勢，抓住產業智能化發展戰略機遇，加快推進智能汽車創新發展，提出到 2025 年，中國標準智能汽車的技術創新、產業生態、基礎設施、法規標準、產品監管和網絡安全體系基本形成。到 2035 年，中國標準智能汽車體系全面建成的目標 8 新能源汽車產業發展規劃（2021-2035 年）（征求意見稿）20

299、19.12 工信部 2025 年新能源汽車新車銷量占比達到 25%左右。2025 年純電動乘用車新車平均電耗降至 12.0 千瓦時/百公里，插電式混合動力（含增程式）乘用車新車平均油耗降至 2.0 升/百公里 9 產業結構調整指導目錄 2019.11 發改委 國家鼓勵發展汽車輕量化材料應用，其中包括：高強度鋼、鋁合金、鎂合金、復合塑料、粉末冶金、高強度復合纖維等；先進成形技術應用：3D打印成型、激光拼焊板的擴大應用、內高壓成形、超高強度鋼板熱成形、柔性滾壓成形等；環保材料應用：水性涂料、無鉛焊料等 10 關于加快發展流通促進商業消費的意見 2019.08 國務院 辦公廳 釋放汽車消費潛力。實施

300、汽車限購的地區要結合實際情況，探索推行逐步放寬或取消限購的具體措施。有條件的地方對購置新能源汽車給予積極支持。11 鼓勵外商投資產業目錄（2019年版）2019.06 發改委、商務部 汽車發動機制造及發動機研發機構建設、汽車關鍵零部件制造及關鍵技術研發、汽車電子裝置制造與研發、新能源汽車關鍵零部件制造及研發、智能汽車關鍵零部件制造及研發等屬于鼓勵類外商投資產業 12 推動重點消費品更新升級，暢通資源循環利用實施方案（2019-2020年）2019.06 發改委、生態環境部、商務部 牢牢把握新一輪產業變革大趨勢，大力推動汽車產業電動化、智能化、綠色化，包括大幅降低新能源汽車成本、加快發展使用便利

301、的新能源汽車、穩步推動智能汽車創新發展等。著力破除限制消費的市場壁壘，綜合應用各類政策工具，積極推合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-106 動汽車產品更新消費，包括堅決破除乘用車消費障礙、大力推動新能源汽車消費使用、研究制定促進老舊汽車淘汰更新政策、著力培育汽車特色消費市場等 13 進一步優化供給推動消費平穩增長促進形成強大國內市場的實施方案 2019.01 發改委、工信部等部門 引導企業順應居民消費升級大趨勢，加快轉型升級提升供給質量和水平，以高質量的供給催生創造新的市場需求，促進形成強大國內市場，推動消費平穩增長。第一條即是多措并舉促進汽車消費，更好滿足居民出行

302、需要。一是有序推進老舊汽車報廢更新。二是持續優化新能源汽車補貼結構。三是促進農村汽車更新換代。四是穩步推進放寬皮卡車進城限制范圍。五是加快繁榮二手車市場。六是進一步優化地方政府機動車管理措施 14 關于印發完善促進消費體制機制實施方案（20182020年）的通知 2018.10 國務院 辦公廳 促進汽車消費優化升級。繼續實施新能源汽車車輛購置稅優惠政策，完善新能源汽車積分管理制度，落實好乘用車企業平均燃料消耗量與新能源汽車積分并行管理辦法，研究建立碳配額交易制度。實施汽車銷售管理辦法，打破品牌授權單一模式，鼓勵發展共享型、節約型、社會化的汽車流通體系。深入推進汽車平行進口試點。積極發展汽車賽事

303、、旅游、文化、改裝等相關產業，深挖汽車后市場潛力 15 汽車產業中長期發展規劃 2017.05 工信部、發改委、科技部 突破車用傳感器、車載芯片等先進汽車電子以及輕量化新材料、高端制造裝備等產業鏈短板，培育具有國際競爭力的零部件供應商，形成從零部件到整車的完整產業體系。到 2020 年，形成若干家超過 1000 億規模的汽車零部件企業集團，在部分關鍵核心技術領域具備較強的國際競爭優勢；到 2025 年，形成若干家進入全球前十的汽車零部件企業集團 16“十三五”國家戰略性新興產業發展規劃 2016.12 國務院 到 2020 年，實現當年產銷 200 萬輛以上，累計產銷超過 500 萬輛，形成一

304、批具有國際競爭力的新能源汽車整車和關鍵零部件企業。全面提升電動汽車整車品質與性能。加快推進電動汽車系統集成技術創新與應用，重點開展整車安全性、可靠性研究和結構輕量化設計。提升關鍵零部件技術水平、配套能力與整車性能（三）公司所屬行業特點及發展態勢（三）公司所屬行業特點及發展態勢 1.所屬細分行業情況所屬細分行業情況 公司的主要產品和業務為汽車造型部件、汽車聲學產品和車輪總成分裝，包括了汽車格柵、飾條、保險杠、車標、字標、汽車隔音墊、減震墊、隔熱墊、吸音墊、頂棚、地毯、行李箱等產品和車輪總成分裝業務等。（1）汽車造型類部件的行業情況汽車造型類部件的行業情況 汽車造型部件屬于裝飾件，產品技術和工藝工

305、程具有融合性強、跨度大、更合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-107 新快的顯著特點，尤其是隨著主機廠對汽車外觀、產品性能、產品質量、生產成本等方面的要求日益提高，汽車造型部件行業的技術水平和技術含量不斷提升。根據 J.D.Power 在 2020 年 3 月 6 日發布的調查報告中，總結了受訪意向購車者購車考慮的十項因素，其中，汽車品牌形象和聲譽因素排位第四，占受訪者人數的 60.1%；車輛外型具有吸引力排位第六，占受訪人數的 52.3%。汽車造型部件的需求隨著消費者群體的年輕化，美觀性、舒適性的需求持續增長，已經有超過半數購車人將車輛外觀作為核心考慮因素之一。受訪

306、意向購車者購車考慮的十項因素 數據來源：J.D.Power 根據中泰證券研報，我國家用轎車外飾造型部件單車價值量大約在2,200-3,000 元。隨著整車價格的提升以及汽車目標客戶的年輕化，造型部件的價值量也相應增長。（2）汽車聲學產品的行業情況）汽車聲學產品的行業情況 汽車聲學產品屬于功能件，應用領域涵蓋了汽車發動機艙、駕乘艙和行李箱，是衡量整車性能的重要依據。根據 J.D.Power 調查在受訪意向購車者購車考慮的十項因素中，性能優勢排位第三，占受訪者人數的 68.6%。汽車噪聲源、傳播途徑和接受者是汽車聲學產品設計和生產過程中需要考慮的三個核心環節。公司通過聲學包設計和材料選用優化整車聲

307、學性能，綜合應用吸音、隔音、減震等聲學技術實現汽車降噪減震的目標。根據西部證券研報，聲學產品的單車價值量大約2,000 元。（3）車輪總成分裝的行業情況）車輪總成分裝的行業情況 車輪總成屬于安全件。由于車輪總成的氣密性、平衡性對安全駕駛具有重要31.4%36.7%42.7%46.5%52.3%56.2%60.1%68.6%69.1%82.3%0.0%10.0%20.0%30.0%40.0%50.0%60.0%70.0%80.0%90.0%多樣化配置選擇維修及保養費用低維修保養方便車內空氣安全車輛外觀造型具有吸引力價格或折扣具有競爭力品牌形象及聲譽性能優勢安全性產品質量合肥匯通控股股份有限公司

308、首次公開發行股票招股說明書 1-1-108 意義，為此，主機廠對車輪總成分裝業務僅選定有長期經驗積累的專業供應商。我國車輪分裝行業目前呈現整體規模較小，且較為分散的市場格局。與產品型零部件供應商相比，車輪總成分裝作為制造服務型業務，整體市場規模相對較小。2023 年，我國汽車銷量為 3,009.4 萬輛，測算我國針對新車的車輪分裝市場容量約為 1.46 億條/年，按照 15 元/條的服務費計算，整體服務費市場規模約為21.8 億元/年。車輪總成是汽車重要的安全件，同時，由于車輪總成分裝依托整車產線而建，車輪分裝生產線前期規劃及生產過程控制必須經過主機廠嚴格的審核確認。因此，車輪總成分裝業務存在

309、較高的進入門檻。隨著新能源汽車銷量在我國的快速增長，各大主機廠擴大了新能源汽車產線的建設。合肥作為我國新能源汽車重要的生產基地，目前已有比亞迪汽車、大眾汽車（安徽）、蔚來汽車為代表的多個整車項目。由于公司為江淮汽車、蔚來汽車長期服務的專業成熟經驗，在承接新客戶業務方面具備較強的競爭優勢。2.公司所屬行業的技術水平及特點公司所屬行業的技術水平及特點（1）造型部件：設計開發及表面處理工藝技術）造型部件：設計開發及表面處理工藝技術 由于主機廠同一平臺會開發多種車型，造型部件迭代快，因此，造型部件設計開發是不斷創新的工程技術。公司全過程深度參與主機廠造型部件的設計開發，包括 CAS 面設計、結構數據設

310、計、模具設計、工裝設計等，及表面處理工藝方案和包裝物流方案。汽車造型部件的生產包括了“注塑成型”、“表面處理”和“焊裝”三個制程。在注塑成型工序，采用工程塑料通過精密模具注塑成型，實現產品造型的多樣化；在表面處理工序，分別采用電鍍、燙印或噴涂等工藝技術，實現造型部件多種色彩搭配效果；在焊裝工序，通過焊接工裝及壓合技術實現多種零件的組合，從而生產出模塊化的汽車造型部件。（2）聲學產品：汽車聲學包開發技術）聲學產品：汽車聲學包開發技術 提高汽車的 NVH 性能除了主動降噪，如優化發動機及車身機構、提高車身動靜剛度、改進底盤系統等方法來控制噪聲源及傳播路徑，還需要必要的輔助手合肥匯通控股股份有限公司

311、 首次公開發行股票招股說明書 1-1-109 段，汽車聲學包作為一種輔助降噪的手段便應運而生了。汽車聲學包就是指跟汽車 NVH 性能相關的各類吸音、隔音、減震、密封的部件的總稱，如前圍板隔熱墊、地毯、頂棚等。汽車聲學包按照裝配在汽車的部位可分為前機艙部件、駕駛艙部件、行李箱部件三部分；按照所起的作用可分為隔音部件、吸音部件、減震部件、密封部件。對于未來的汽車，聲學包將是更為重要的一部分。隨著汽車技術的不斷發展，新材料、新工藝將不斷涌現并大量運用在汽車聲學包中來降低車內噪聲，為消費者提供更加舒適的駕乘感受。（3）車輪總成分裝：生產設備優化升級相關技術）車輪總成分裝：生產設備優化升級相關技術 車輪

312、總成分裝對生產線硬件投入和專業化管理要求較高。車輪總成分裝線的發展趨勢是信息化、自動化、智能化，從分揀、裝配、測試、檢驗、儲存到排序上線等必須做到可識別和可追溯。公司為蔚來汽車 F1 和 F2 工廠投入的兩條車輪總成分裝線均可滿足上述要求。3.公司行業進入壁壘公司行業進入壁壘（1）生產制造能力及工藝技術的壁壘）生產制造能力及工藝技術的壁壘 汽車零部件行業的制造門檻較高，一方面因為汽車零部件行業具有技術密集型特征，生產制造涉及多種材料及多種工藝技術，需要長期工藝技術積淀；另一方面因為產品的定制化、多樣化，對生產制造的柔性化、靈活性要求較高，需要不同專業的工藝工程技術人員。公司長期從事汽車零部件生

313、產制造及服務，培養了具有豐富生產經驗的一線員工隊伍和精湛工藝的工程技術隊伍；同時，公司重視年輕化專業化人才引進，并大力推動定期輪崗等方式培養多技能人才，持續不斷為制造部門補充新鮮血液。而行業內新進入者需要長時間積累生產制造能力并培養專業的工藝技術人員，因此，公司長期積累的生產制造能力及工藝技術等形成了較深的護城河。（2）供應商準入壁壘）供應商準入壁壘 主機廠與零部件供應商之間一般采用供應商準入和車型定制化配套的合作模式，因此主機廠和零部件供應商之間具有較強的業務黏性，雙方合作關系具有合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-110 長期和穩定的特點。一方面，主機廠在選擇上游

314、供應商時，需經過長期及嚴格的考核和認證，配套供應商提供的產品及服務必須達到主機廠的多維度考評標準，涉及到供應商的研發設計能力、質量控制能力、生產組織能力、供貨保障能力及售后服務能力等。另一方面，主機廠在新車型的開發過程中，一般優先選擇合作時間長、產品開發能力和品質保證能力強的供應商。因此，進入主機廠供應鏈體系具有較高的行業壁壘。（3）工程技術能力與質量體系壁壘）工程技術能力與質量體系壁壘 主機廠在選擇零部件供應商時，傾向于具有自主設計開發能力與完善質量體系能力的企業，并同時要求零部件供應商提供同步研發和定制化服務。主機廠對零部件供應商技術和質量的嚴格要求對新進供應商形成的壁壘主要體現在以下兩方

315、面：一方面，汽車行業競爭加劇，新車型更新換代的周期不斷縮短，主機廠對零部件供應商的同步開發能力要求不斷提升，以縮短新車研發的周期，控制新車開發成本，只有具備較強同步開發能力的零部件供應商才能在激烈競爭中占有一席之地；另一方面，完善的質量管理體系是零部件供應商進入該行業另一個重要條件，零部件供應商需要在 IATF 16949：2016 質量體系標準的基礎上，通過主機廠獨立的質量體系審核。（4）企業管理經驗壁壘）企業管理經驗壁壘 汽車零部件行業呈現出研發周期短、響應速度快、質量要求高等特點，對汽車零部件企業項目管理、供應鏈管理、生產管理等要求不斷提高。公司長期從事汽車造型部件和聲學產品及車輪總成分

316、裝業務，積累了豐富的行業管理經驗。一方面，公司通過實施 PDM 產品數據管理系統對產品的全生命周期進行管理，加強對文檔，圖紙，數據的高效利用，使工作流程規范化；另一方面，公司通過實施精益管理，對供應鏈、生產制造、計劃物流等環節持續改善，能夠有效地控制生產成本減少浪費；同時和主機廠長期合作的經驗積累，共同形成了企業管理經驗的壁壘。（5）快速響應壁壘）快速響應壁壘 合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-111 隨著我國自主品牌汽車的崛起，以及新能源汽車銷量爆發式增長，市場份額不斷擴張，原有的市場格局被打破，傳統燃油汽車和合資品牌汽車正面臨激烈的市場競爭。面對新技術不斷迭代、

317、新品牌不斷涌現、新車型不斷推出，零部件企業需要建立對客戶需求快速響應的能力，這需要企業全方位打造以客戶需求為核心的企業文化，反應較慢的市場參與者可能面臨難以抓住市場機遇的風險。4.公司所在行業面臨的機遇與風險公司所在行業面臨的機遇與風險（1）行業機遇）行業機遇 行業轉型升級，報告期內新能源汽車持續發展 A新能源汽車整體滲透率穩步提升 根據中汽協發布數據，2024年上半年我國新能源汽車產銷量繼續高速增長，2024 年 1-6 月中國新能源汽車產銷累計分別完成 492.9 萬輛和 494.4 萬輛，分別同比增長 30.1%和 32%，市場占有率增至 35.2%，發展逐漸趨穩。數據來源：中國汽車工業

318、協會 隨著國家對新能源汽車各項扶持政策的推出、消費者對新能源汽車認可度的逐步提高、公共充電設施的不斷完善，新能源汽車近幾年發展勢頭強勁，成為我國汽車行業發展的主要增長點。伴隨著新能源技術快速發展，市場占有率逐步提升，新能源汽車將進入到良性持續發展階段，未來有望繼續保持較快的發展速度，-20.00%0.00%20.00%40.00%60.00%80.00%100.00%120.00%140.00%160.00%180.00%020040060080010001200201520162017201820192020202120222023我國新能源汽車產銷量及變動趨勢產量（萬輛）銷量（萬輛）產量增

319、長率（%）銷量增長率（%）合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-112 在我國汽車市場的占比將逐漸提升。B新能源汽車技術路線方面，純電動規模較大，混合動力增長迅速、潛力大 由于我國新能源汽車從純電動開始起步，因此我國純電動汽車占新能源汽車的比例較高。隨著以比亞迪汽車為代表的自主品牌在混合動力技術上的逐步成熟，混合動力汽車增長較為迅速，長城汽車、奇瑞汽車等均推出混合動力汽車。根據中汽協發布數據，2024年1-6月中國純電動汽車銷量301.9萬輛，同比增長11.6%；插電式混合動力汽車銷量 192.2 萬輛，同比增長 85.2%。插電式混合動力汽車由于其續航里程長、使用成本

320、低等優勢，越來越受到市場消費者追捧。同時，根據財政部等四部委發布的關于 2022 年新能源汽車推廣應用財政補貼政策的通知，2022 年新能源汽車補貼政策于 2022 年 12 月 31 日終止，2022 年12 月 31 日之后上牌的車輛不再給予補貼。根據現有的2022 年新能源汽車推廣補貼方案，現有純電動乘用車的補貼額度大于插電式混合動力汽車。因此，補貼政策取消后，插電式混合動力汽車較純電動汽車的成本和價格優勢將更加突出。自主品牌市場占有率逐年提高 改革開放后，我國汽車工業通過引進外資、吸收國際先進技術得到長足發展，故長期以來，合資品牌占據我國汽車銷量的主導地位。隨著我國汽車工業逐步走向成熟

321、，國內汽車產業鏈技術水平與國際先進水平的差距不斷縮小，自主品牌汽車的競爭力不斷提升。根據中國汽車工業協會數據，2009-2023 年度，我國國內汽車消費市場的中國品牌乘用車銷量從 263.2 萬輛增長至 1,459.6 萬輛，占國內汽車消費比重從 31.4%增長至 56%，增長趨勢明顯。而根據中汽協發布 2024 年 6 月中國品牌乘用車銷售數據，1-6 月中國品牌乘用車共銷售 741.9 萬輛，同比增長 23.9%，占乘用車銷售總量的 61.9%。2009 年以來，我國國內汽車消費市場自主品牌汽車的銷量及占有率情況如下：我國自主品牌汽車的銷量及市場占有率穩步提升 合肥匯通控股股份有限公司 首

322、次公開發行股票招股說明書 1-1-113 我國自主品牌汽車的銷量及市場占有率穩步提升 數據來源：中國汽車工業協會 近年來，我國國民經濟繼續保持健康發展的良好態勢，隨著我國居民家庭人均可支配收入不斷增長，居民的消費水平也逐漸提高，汽車消費需求不斷增長。根據國家統計局數據，自 2013 年以來我國人均可支配收入不斷增長，從 2013年的 18,310.80 元/人增長至 2023 年的 39,218.00 元/人，居民收入上升和消費升級是我國汽車消費的長期驅動因素。全球競爭力逐年增強，出口逐年提升 隨著中國汽車產業競爭力的增強，汽車出口逐年提升。根據中國汽車工業協會發布的數據顯示，2024 年 1

323、-6 月，國內汽車企業出口產品 279.3 萬輛，同比增長 30.5%。其中新能源汽車出口 60.5 萬輛，同比增長 13.2%。其中，奇瑞汽車已連續 21 年位于中國自主品牌乘用車出口第一名。國內人均汽車保有量仍存在差距，汽車市場具有較大發展空間 根據世界銀行公布的 2020 年度每千人汽車保有量數據，中國的千人汽車保有量為 201 輛。根據全球各國汽車保有量前 20 名的國家的數據統計，發達國家共 12 個，平均汽車保有量為 650.25 輛/千人；發展中國家共 8 個，平均汽車保有量為 226.13 輛/千人。我國 2020 年度的人均 GDP 為 11,251 美元、總人口 14 億，

324、經濟發展及人口總數均位居主要的發展中國家汽車消費第一位，但我國千人汽車保有量為可比發展中國家第六位，僅高于印度和印度尼西亞。綜合考慮國家人口和人均 GDP 情況，我國汽車保有量有較大的發展空間。263.2 379.6 406.2 463.4 559.8 619.1 761.1 979.9 1,020.5 948.7 840.7 774.9 964.3 1,176.6 1,459.6 31.4%33.7%32.7%34.0%34.3%33.7%38.0%41.4%42.2%40.8%39.2%38.4%44.4%49.90%56%0.0%10.0%20.0%30.0%40.0%50.0%60.0

325、%70.0%80.0%0%10%20%30%40%50%60%70%80%90%100%200920102011201220132014201520162017201820192020202120222023中國品牌銷量（萬輛）合資品牌銷量（萬輛）中國品牌占比合資品牌占比合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-114 2020 年度全球主要國家汽車保有量比較 數據來源：世界銀行公布數據（2）行業風險）行業風險 行業技術水平有待提高 公司所在行業得益于不斷增長的國內市場需求迅速發展，但目前國內行業大多數企業同質化競爭激烈，品牌意識薄弱，產品缺乏創新性，產品附加值低，行業技術

326、水平有待提高。行業集中度較低 公司所在行業內中小企業數量眾多，多數企業規模較小、資金實力薄弱、技術創新匱乏、產品缺乏競爭力，使得市場集中度較低，進而導致大部分中小企業在較高的市場化競爭環境中缺乏溢價能力。5.公司所屬行業的周期性、區域性和季節性公司所屬行業的周期性、區域性和季節性（1）周期性）周期性 汽車零部件生產企業作為汽車行業的上游配套供應商，其市場需求與下游整8186253636317297446066327486824687570100002000030000400005000060000700000100200300400500600700800900美國日本俄羅斯德國法國意大利英國

327、西班牙波蘭加拿大韓國澳大利亞發達國家經濟及人均汽車保有量情況千人汽車保有量（輛/千人）2020年度人均GDP（美元）20122132027992652174590200040006000800010000120000100200300400500中國巴西墨西哥印度印度尼西亞泰國土耳其馬來西亞發展中國家經濟及千人汽車保有量情況千人汽車保有量（輛/千人）2020年度人均GDP（美元）合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-115 車產銷狀況密切相關，而整車行業受國民經濟的發展周期影響較大，對國家宏觀經濟發展、居民消費水平及國家產業政策變動等較為敏感。（2）區域性）區域性 目前

328、我國汽車產業已有了長三角、珠三角、東北等產業集群。受到生產運輸半徑的影響，汽車零部件企業生產銷售具有一定的區域性。（3）季節性）季節性 汽車零部件行業主要受到下游汽車行業的影響，與宏觀經濟、市場供求狀況等關聯度較高，并無明顯季節性特征。6.公司所屬行業未來發展趨勢公司所屬行業未來發展趨勢（1）需要快速適應新技術、新品牌、新車型）需要快速適應新技術、新品牌、新車型 隨著我國自主品牌汽車的崛起，以及新能源汽車銷量爆發式增長，市場份額不斷擴張，原有的市場格局被打破，傳統燃油汽車和合資品牌汽車正面臨激烈的市場競爭。面對新技術不斷迭代、新品牌不斷涌現、新車型不斷推出，行業的機遇和挑戰并存。如行業內企業不

329、能快速適應環境變化，將會被市場淘汰。（2）與主機廠同步設計開發不斷提高）與主機廠同步設計開發不斷提高 為加快新車型的開發速度和降低開發成本，主機廠在進行新車型開發時，會將部分零部件的開發設計任務轉移給選定的專業供應商。因此，被選定同步開發的專業供應商具有競爭優勢。（3）造型部件、聲學產品需求升級）造型部件、聲學產品需求升級 隨著我國消費者收入水平日漸提高，消費需求逐步升級，汽車不再是單一的代步工具，消費者逐漸關注汽車的各種感官體驗，包括外觀時尚、駕乘舒適、功能完善等。在消費者年輕化趨勢下，對汽車顏值的要求越來越高，因此汽車造型部件越來越受到主機廠的重視；同時，隨著新能源汽車爆發式增長，智能化程

330、度越來越高，汽車已經成為移動的終端，消費者對噪音振動的要求顯著提高，因此，汽車聲學產品也越來越受到主機廠的重視。合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-116（4）節能環保、輕量化將成為趨勢）節能環保、輕量化將成為趨勢 近年來，我國相關政策和法規對汽車的排放要求不斷提高，節能環保成為汽車發展的必然趨勢。同時，在材料開發與應用上，綠色環保、輕量化材料逐漸受到主機廠的青睞；在生產工藝上，汽車零部件生產企業通過不斷改善生產設備和工藝降低能耗和排放。（5）模塊化供貨提高生產的質量和效率）模塊化供貨提高生產的質量和效率 汽車零部件模塊化是將多個相關聯的零部件產品集成到整體模塊上。汽

331、車零部件設計及生產的模塊化，將有利于縮短制程、減少裝配時間及勞動力、降低生產成本、并有效提升產品質量。模塊化供貨已成為一種趨勢，公司產品和業務，格柵總成、地毯總成、頂棚總成和車輪總成等，均實現模塊化供貨。（6）發行人主要產品技術發展狀況及未來趨勢）發行人主要產品技術發展狀況及未來趨勢 汽車格柵及保險杠的技術發展狀況及未來趨勢 發行人的主要產品汽車格柵廣泛應用于混合動力汽車和燃油車。隨著混合動力汽車市場占有率越來越高，發行人的市場競爭力會越來越強。發行人參與主機廠汽車格柵的同步設計，集模具開發、注塑成型、電鍍、燙印、噴涂、焊裝等工藝為一體全流程生產制造。汽車格柵未來將朝向個性化、多樣化、大型化、

332、時尚化的方向發展，因此涉及到造型設計和生產制造工藝的要求越來越高；同時各方面對生產過程的綠色環保理念越來越重視，節能減排是未來重要的發展趨勢。汽車保險杠產品是目前發行人重點研究、開發及投入的產品線，保險杠產品不僅是發行人未來收入增長點之一，同時保險杠產品廣泛適用于燃油車和新能源汽車，有助于進一步完善發行人的業務線。發行人目前已經獲取多個重要車型的保險杠總成項目定點，并在蕪湖、安慶等地新建大型保險杠涂裝生產線，未來發行人將推進保險杠產品線與現有產品線的有機結合，推進保險杠產品向功能化、大型化、個性化的方向發展，同時加強與主機廠協同設計的配合度，并不斷提升公司銷售規模。汽車聲學產品的技術發展狀況及

333、未來趨勢 汽車聲學產品品質和競爭力的核心是有效降低汽車行駛過程中的噪音和震合肥匯通控股股份有限公司 首次公開發行股票招股說明書 1-1-117 動的傳遞。目前，行業內采用的主流技術是使用吸音和隔音性能優越的材料，并且通過設計合理的聲學包結構，填充車身內部空腔，降低行駛過程中產生的噪聲和震動的傳遞。未來，汽車聲學產品會朝著輕量化、功能化的方向演進，發行人應用的濕法頂棚和 PU 發泡、PHC 等工藝行業領先，汽車聲學產品核心材料 EVA片材由公司自主研發生產，具備較好的性能。同時，發行人技術開發人員具備與主機廠同步開發聲學包設計能力。發行人已經承接蔚來汽車、奇瑞汽車、零跑汽車等主機廠的多個主力車型的汽車聲學產品設計開發項目。車輪總成分裝的技術發展狀況及未來趨勢 衡量車輪總成質量優劣的核心標準之一，是該車輪總成能否在高速運轉下保持安全、舒適和動態平衡。在生產中，車輪總成分裝的核心技術體現在輪胎輪