中國平安保險（集團）股份有限公司2016年年度報告（286頁）.PDF

1、二零一六年年報二零一六年年報股份代碼:601318關于我們i釋義ii重要提示1公司概覽2平安大事記4董事長致辭6業績概覽9榮譽和獎項10財務摘要經營情況討論及分析12客戶經營分析16主要業務經營分析16 概覽19 保險業務32 銀行業務36 資產管理業務42 互聯網金融44內含價值分析51流動性及財務資源53風險管理63企業社會責任64未來發展展望公司管治66股本變動及股東情況78董事、監事、高級管理人員和員工情況92公司治理報告106董事會報告110監事會報告112重要事項財務報表118審計報告125合并資產負債表128合并利潤表130合并股東權益變動表132合并現金流量表134公司資產負債

2、表135公司利潤表136公司股東權益變動表137公司現金流量表138財務報表附注277附錄 ： 財務報表補充資料其他信息279公司信息280備查文件目錄有關前瞻性陳述之提示聲明除歷史事實陳述外，本報告中包括了某些 “前瞻性陳述” 。所有本公司預計或期待未來可能或即將發生的 （包括但不限于） 預測、目標、估計及經營計劃都屬于前瞻性陳述。前瞻性陳述涉及一些通?；蛱貏e的已知和未知的風險與不明朗因素。某些陳述，例如包含 “潛在” 、 “估計” 、 “預期” 、 “預計” 、 “目的” 、 “有意” 、 “計劃” 、 “相信” 、 “將” 、 “可能” 、 “應該” 等詞語或慣用詞的陳述，以及類似用語，

3、均可視為前瞻性陳述。讀者務請注意這些因素，其大部分不受本公司控制，影響著公司的表現、運作及實際業績。受上述因素的影響，本公司未來的實際結果可能會與這些前瞻性陳述出現重大差異。這些因素包括但不限于 ： 匯率變動、市場份額、同業競爭、環境風險、法律、財政和監管變化、國際經濟和金融市場條件及其他非本公司可控制的風險和因素。任何人需審慎考慮上述及其他因素，并不可完全依賴本公司的 “前瞻性陳述” 。此外，本公司聲明，本公司沒有義務因新信息、未來事件或其他原因而對本報告中的任何前瞻性陳述公開地進行更新或修改。本公司及其任何員工或聯系人，并未就本公司的未來表現作出任何保證聲明，及不為任何該等聲明負上責任。目

4、錄釋義i本報告中，除非文義另有所指，下列詞語具有下述含義 ：平安、公司、本公司、 集團、本集團、平安集團指中國平安保險 （集團） 股份有限公司平安壽險指中國平安人壽保險股份有限公司，是本公司的子公司平安產險指中國平安財產保險股份有限公司，是本公司的子公司平安健康險指平安健康保險股份有限公司，是本公司的子公司平安養老險指平安養老保險股份有限公司，是本公司的子公司平安信托指平安信托有限責任公司，是本公司的子公司平安證券指平安證券股份有限公司，是平安信托的子公司平安資產管理指平安資產管理有限責任公司，是本公司的子公司平安銀行指平安銀行股份有限公司，是本公司的子公司深發展、原深發展指原深圳發展銀行股份

5、有限公司，2010年5月開始是本公司的聯營公司，2011年7月轉為本公司的子公司，于2012年7月27日更名為 “平安銀行股份有限公司”原平安銀行指原平安銀行股份有限公司，2011年7月前是本公司的子公司，2011年7月開始是深發展的子公司，因被深發展合并，于2012年6月12日注銷平安海外控股指中國平安保險海外 （控股） 有限公司，是本公司的子公司平安融資租賃指平安國際融資租賃有限公司，是本公司的子公司平安金融科技指深圳平安金融科技咨詢有限公司，是本公司的子公司平安香港指中國平安保險 （香港） 有限公司，是平安海外控股的子公司平安資產管理 （香港）指中國平安資產管理 （香港） 有限公司，是平

6、安海外控股的子公司平安期貨指平安期貨有限公司，是平安證券的子公司平安財智指平安財智投資管理有限公司，是平安證券的子公司平安磐海資本指平安磐海資本有限責任公司，是平安證券的子公司平安證券 （香港）指中國平安證券 （香港） 有限公司，是平安證券的子公司平安創新資本指深圳市平安創新資本投資有限公司，是平安信托的子公司平安科技指平安科技 （深圳） 有限公司，是平安金融科技的子公司平安金服指深圳平安綜合金融服務有限公司，是平安金融科技的子公司平安大華基金指平安大華基金管理有限公司，是平安信托的子公司陸金所控股指陸金所控股有限公司，是本公司的聯營公司陸金所指上海陸家嘴國際金融資產交易市場股份有限公司，是陸

7、金所控股的子公司錦聯有限指錦聯有限公司，是陸金所控股的子公司普惠金融指錦聯有限旗下開展融資擔保、商業保理、小額貸款等業務的公司的總稱重金所指重慶金融資產交易所有限責任公司，是陸金所控股的子公司前交所指深圳前海金融資產交易所有限公司，是錦聯有限的子公司壹錢包指平安壹錢包電子商務有限公司，是平安金融科技的子公司平安好醫生指平安健康互聯網股份有限公司，是平安金融科技的子公司金融壹賬通指上海億賬通互聯網科技有限公司，是平安金融科技的子公司萬家醫療指平安萬家醫療投資管理有限責任公司，是平安金融科技的子公司平安醫療健康管理、 城市一賬通指平安醫療健康管理股份有限公司，是平安金融科技的子公司元指除特別注明外

8、，為人民幣元聯交所上市規則指香港聯合交易所有限公司證券上市規則上交所上市規則指上海證券交易所股票上市規則企業管治守則指聯交所上市規則附錄14所載的企業管治守則，前稱企業管治常規守則證券及期貨條例指證券及期貨條例 （香港法例第571章）標準守則指聯交所上市規則附錄10所載的上市公司董事進行證券交易的標準守則公司章程指中國平安保險 （集團） 股份有限公司章程卜蜂集團有限公司指Charoen Pokphand Group Company Limited，是卜蜂集團的旗艦公司重要提示ii本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證本報告所載數據不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內

9、容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。本公司第十屆董事會第十一次會議于2017年3月22日審議通過了本公司 2016年年度報告 正文及摘要。會議應出席董事17人，實到董事17人。本公司年度財務報告已經普華永道中天會計師事務所 （特殊普通合伙） 審計，并出具了標準無保留意見的審計報告。本公司不存在被控股股東及其關聯方非經營性占用資金情況。本公司不存在違反規定決策程序對外提供擔保的情況。本公司在2016年中期已分配股息每股0.20元 （含稅） ，共計3,656,048,282.00元。公司建議，以總股本18,280,241,410股為基數，派發公司2016年末期股息，每股派發現金股息0.5

10、5元 （含稅） ，共計10,054,132,775.50元，其余未分配利潤結轉至2017年度。利潤分配建議尚須公司2016年年度股東大會審議通過后實施。本公司2016年利潤分配方案符合公司章程及相關審議程序的規定，充分保護了中小投資者的合法權益，已經獨立董事發表同意的獨立意見。本公司經營中面臨的風險主要有保險風險、信用風險、市場風險、操作風險等。本公司已經采取各種措施，有效管理和控制各類風險，詳見 “風險管理” 部分。本公司董事長兼首席執行官馬明哲，首席財務官兼總精算師姚波及財務總監項有志保證本年度報告中財務報告的真實、準確、完整。公司概覽關于我們二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限

11、公司1平安致力于成為國際領先的個人金融生活服務提供商。通過 “一個客戶、多種產品、一站式服務”的綜合金融經營模式，依托本土化優勢，踐行國際化標準的公司治理，本公司為3.46億互聯網用戶和1.31億客戶提供保險、銀行、資產管理和互聯網金融產品及服務。 平安壽險 平安產險 平安養老險 平安健康險 平安香港保險業務是本公司的核心業務之一。經過多年的發展，本公司由經營單一財產保險業務，逐步建立了以平安壽險、平安產險、平安養老險和平安健康險四大子公司為核心，向客戶提供全方位保險產品和服務的完整業務體系。保險 平安銀行本公司通過平安銀行經營銀行業務。平安銀行大力推進零售轉型，通過持續的產品、組織和服務創新

12、，打造智能化的零售銀行 ； 公司銀行業務堅持 “輕資產、輕資本”道路，打造 “行業化、專業化、投行化” 為特色的 “商行+投行” 的綜合金融服務模式。銀行 平安信托 平安證券 平安資產管理 平安海外控股 平安資產管理 （香港） 平安大華基金 平安融資租賃資產管理業務是本公司另一重要業 務 支 柱。 平 安 信 托、 平 安 證券、平安資產管理、平安海外控股、平安資產管理 （香港） 、平安大華基金和平安融資租賃共同構成本公司資產管理業務平臺，致力于滿足不同層次客戶的投資產品和服務需求。資產管理陸金所 普惠金融 平安好醫生 金融壹賬通 萬家醫療平安醫療健康管理 壹錢包 平安科技 平安金服中國平安繼

13、續貫徹 “科技引領金融” 的理念，圍繞廣大用戶的 “醫、食、住、行” 需求，不斷豐富金融、生活場景，加強互聯網用戶經營，提升用戶體驗，推動互聯網用戶及客戶遷徙，最終實現 “一個客戶、多種產品、一站式服務” ，讓平安成為客戶的 “財富管家、健康顧問、生活助手” ?；ヂ摼W金融及其他中國平安保險 （集團） 股份有限公司平安大事記二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司2公司成立邁向全國壽險第一單匯豐入股引進外資集團成立1988年5月27日“平安保險公司” 成立，為中國第一家股份制保險企業。1992年6月4日公司更名為中國平安保險公司，成為一家全國性保險公司。1994年中國平安率先引入個人壽

14、險營銷體系，開創中國個人壽險業務先河。1995年10月平安證券有限責任公司成立，平安實現了保險以外的金融業務的突破。2002年10月8日匯豐集團入股平安，成為中國平安的單一最大股東。1994年中國平安引進摩根斯坦利和高盛兩家外資股東，成為國內首家引進外資的金融機構。2003年2月14日中國平安保險 （集團） 股份有限公司成立，成為中國金融業綜合化經營的試點企業。2003年12月中國平安獲準收購福建亞洲銀行，銀行業務由此正式開端。1996年4月中國平安收購中國工商銀行珠江三角洲金融信托聯合公司，并更名為 “平安信托投資公司” 。1988 199219941995199620022003關于我們二

15、零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司3A股上市陸金所全球前50強H股上市控股深發展全球第一2007年3月1日中國平安集團在上海證券交易所掛牌上市，創下當時全球最大的保險公司IPO。2012年陸金所成立，平安互聯網金融全面布局。2016年平安壽險規模保費超過3,000億元，新契約保費突破千億元，新業務價值增幅32.2%，利潤居行業第一。中國平安名列 財富 世界500強第41位、 福布斯 全球上市公司2000強第20位，蟬聯中國保險業首位。2006年5月中國平安全國運營管理中心在上海張江投入運營，成為亞洲最大的集中運營平臺。2006年7月中國平安收購深圳市商業銀行，之后更名為平安銀行。

16、2004年6月24日中國平安集團在香港整體上市，成為當年度香港最大宗的首次公開招股，壯大了公司的資本實力。2011年7月中國平安成為深圳發展銀行的控股股東。之后深發展吸收合并原平安銀行，并更名為平安銀行，建立起了全國性的銀行業務布局。2014年5月21日Millward Brown發布最具價值全球品牌100強，中國平安憑借124億美元的品牌價值，位居全球保險行業第一。2004200620072011201220142016董事長致辭二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司4簡單地說，平安的戰略可以概括為 “一個定位，兩個聚焦，四個生態服務” ：首先是 “一個定位” 。平安的戰略定位是

17、 “國際領先的個人金融生活服務提供商” 。中國是人口大國，社會的穩定、經濟的持續發展、居民財富的快速增長，讓中國擁有了全球最龐大的中高收入群體，成為世界最大、增長最快的個人消費市場。平安聚焦龐大的中產階層為主的目標客戶群，積極開拓這一客群的零售市場、個人消費市場、個人金融服務市場。而個人零售是相對穩定的業務，其需求受經濟周期和市場波動的影響最小。其次是 “兩個聚焦” 。平安聚焦于大金融資產和大醫療健康兩大產業。中國作為世界的經濟大國，未來經濟發展將仍然快于全球的增長，而金融及資產管理產業、醫療健康服務產業，將會保持快于其他產業的發展速度。過去的十年，我們堅持在戰略上 “有所為、有所不為” ，集

18、中公司的資源大力發展大金融資產和大醫療健康產業，構建差異化的競爭優勢平臺。2016年，中國經濟向 “新常態” 深度調整和轉型，對金融業而言更是深刻變革、充滿挑戰的一年。我們保持一貫以來的穩健增長步伐，實現了持續領先市場的發展。2016年，平安實現凈利潤723.68億元，同比增長11.0%，歸屬于母公司股東的凈利潤623.94億元，同比增長15.1% ； 截至2016年12月31日，歸屬于母公司股東權益為3,834.49億元，較2015年底增長14.7%。同時，平安躋身 財富 世界500強前50名。截至2016年12月31日，平安的市值位居全球上市公司第57名、金融集團第15名、保險集團第1名。

19、回顧30年的發展歷程，平安之所以能夠始終保持一年上一個臺階的進步， “杰出的團隊、清晰的戰略” 是我們的秘訣。特別是平安的戰略和價值，我們在每年年報中都會詳盡地介紹，相信大多數金融業的投資者都很熟悉，也很認同，但對于一些非專業金融投資者來說，綜合金融模式的價值，在一定程度上顯得不那么容易理解。為了讓更多投資者能簡易讀懂平安的年報。今年，我們在金融業標準的報告模式上，增加一種 “簡易通俗、深入淺出” 的方法，它既能讓職業的金融投資者和分析師更加深入、清晰地了解平安的戰略和價值，也讓廣大其他的投資者讀起來簡單明了?！帮L雨送春歸，飛雪迎春到”。每年春季到來的時候，我們都會以年報的方式，把我們一年來風

20、雨兼程、艱苦努力的成果，向廣大投資者做全面的匯報。我們希望公司的業績年年有進步，歲歲“花枝俏”。1. 2016年9月，平安壽險舉辦 “平安福(2016)+平安RUN 健行天下” 體驗日活動，業內首推 “保險+健康” 理念，呼吁公眾積極運動起來，養成運動的良好習慣。2. 2016年10月20日，平安產險宣布“好車主” app品牌定位升級，聚焦 “用車助手、安全管家” ，致力為車主打造更完善的用車生活平臺。平安產險還在業內率先推出全線上移動理賠服務，效率和質量處全球領先水平。3. 2016年9月8日，平安養老險舉辦 “互聯網+金融保險服務論壇” ，首次提出了 “領先的科技互聯新平臺” 和 “最佳的

21、養老健康心體驗” 兩項全新服務戰略，旨在依托創新科技與互聯服務，實現客戶服務的移動化、智能化、定制化。213關于我們二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司5我們的金融客戶，無論是互聯網用戶還是金融客戶，持有平安的產品數量在不斷增加，客均利潤也在穩定增加。截至2016年底，平安個人客戶數達到1.31億，較2016年初增長20.1% ； 客均合同數達到2.21個 ； 客均利潤從289元增至312元。2016年，平安個人業務實現利潤408.29億元，同比增長29.5%，占集團歸屬于母公司股東凈利潤的65.4%。個人業務價值的穩步提升，已成為平安價值增長強勁的內生動力?！扒我膊粻幋?，只把春

22、來報，待到山花爛漫時，它在叢中笑” 。我們一直兢兢業業專注于自己的經營管理，努力用持續增長的業績，回報廣大投資者。我們也一直認真聆聽來自所有投資者和客戶的意見和建議，你們持續的關注、信任和支持，一定會使平安裝點出更加明媚的春天。董事長兼首席執行官中國深圳2017年3月22日最后是 “四個生態服務” 。平安堅持從人的需求出發，圍繞 “醫、食、住、行” 中與金融相關的領域提供服務。社會在發展，時代在進步，個人的金融生活服務及需求總是在不斷提升，平安創建新的現代金融發展模式，利用互聯網科技及大數據，將人們的日常生活服務與金融服務實現無縫銜接，為廣大客戶提供便捷、專業、差異化的金融生活服務。那么，如何

23、看待平安戰略帶來的價值增長呢？對于從事零售行業，也包括金融的零售行業公司，判斷其現有價值和未來增長空間，通常人們最關注三點 ： 客戶規模、客均產品、客均利潤。平安作為個人金融生活服務提供商，其價值正是體現在這三個指標的持續快速的增長上。我們堅持近20年的 “一個客戶、多種產品、一站式服務” 的綜合金融經營模式，其巨大的成效逐漸在爆發呈現。這一模式對于客戶，讓服務變得更加便捷、更加高效、帶來更多的價值 ； 對于公司，我們通過不同產品與服務之間的交叉銷售，客戶的體驗得到更好的提升，降低了獲客成本、管理成本、經營成本，大大提高了客戶留存率、忠誠度、滿意度，提升了公司的競爭優勢。在后面的數據中大家不難

24、發現，過去的幾年里，我們的用戶、客戶數量不斷快速增長，平安互聯網產品用戶不斷轉化為4. 2016年10月19日，平安健康險與南方醫科大學深圳醫院簽署戰略協議，開啟了國內專業健康險公司與公立醫院管理式醫療合作的新局面?；谠摵献?，雙方將為參保人提供醫療服務、專家服務、健康管理服務、增值服務等四項核心服務。5. 2016年8月，平安銀行開啟零售轉型2.0戰略大幕，以建設 “中國最卓越、全球領先的零售銀行” 為愿景。四個月下來，平安銀行轉型成績可圈可點 ： 新一貸審批最快8分鐘放款 ； 汽車金融邁入 “后千億時代” ； 信用卡流通戶數突破2,200萬，APP月活躍用戶數逾400萬，居行業前三。6.

25、2016年5月，平安好醫生宣布著手構建國內最大的互聯網醫療健康生態圈。一方面，平安好醫生在提供健康咨詢、預約就醫、藥品配送等核心服務的同時，還加速推進與三甲醫院的合作 ； 另一方面，通過健康直播、健康頭條、健康計劃等健康管理功能與用戶互動，助力疾病發生率的降低。456業績概覽二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司6總收入 （人民幣百萬元）歸屬于母公司股東的凈利潤 （人民幣百萬元）總資產 （人民幣百萬元）歸屬于母公司股東權益 （人民幣百萬元）每股股息(1)(2)（人民幣元）新業務價值(4)（人民幣百萬元）基本每股收益(1)（人民幣元）內含價值(4)（人民幣百萬元）（1） 本公司于20

26、15年8月4日完成以每10股轉增10股的比例將資本公積金轉增股本，最新股本總數為18,280百萬股。公司重新計算了以前各期間的基本每股收益和每股股息。 （2） 每股股息指每股現金股利，包括中期股息和末期股息。（3） 其中0.55元為待2016年年度股東大會批準的末期股息。（4） 2016年是實施償二代后的評估結果，2015年數據已回溯更新 ； 2014年及之前期間是償一代下的評估結果。462,882712,45320132014201220152016299,372362,631619,9902013201420122015201628,15420,05039,27954,20362,3942

27、01320142012201520163,360,3122,844,2664,005,9114,765,1595,576,90320132014201220152016182,709159,617289,564334,248383,449201320122014201520161.781.272.472.983.50201320122014201520160.3250.2250.3750.530.75(3)集團整體業務經營成果458,812637,70320132014201220152016285,874329,653551,5142013201420122015201618,16315,9

28、1521,96638,42050,805關于我們二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司7集團個人業務經營成果客戶特征70.6%70.6%的客戶分布在經濟發達的華東、華南、華北地區39.2%具有大專及以上學歷客戶占整體客戶比例達39.2%38.1歲客戶平均年齡38.1歲，低于社會平均年齡5.3歲62.4%中產及以上客戶占比62.4%， 高凈值客戶人均合同數10.63個互聯網用戶總量3.46億較年初增長43.4%個人業務凈利潤408.29億元同比增長29.5%用戶人均使用線上服務1.94項較年初增長16.2%個人客戶數1.31億較年初增長20.1%互聯網渠道新增客戶857萬占當年新增客

29、戶數22.3%新增客戶3,842萬同比增長25.0%客均合同數2.21個較年初增長8.9%客均利潤311.51元2015年 ： 289.07元月均活躍用戶6,199萬同比增長42.3%業績概覽二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司82016年度經營業績十大亮點業績表現客戶經營市場地位2016年公司實現歸屬于母公司股東的凈利潤623.94億元，同比增長15.1% ； 全年每股股息0.75元，同比增長41.5% ； 總資產約5.58萬億元，較年初增長17.0% ； 償付能力充足壽險業務實現新業務價值508.05億元，同比增長32.2% ； 平安壽險實現凈利潤244.44億元 ； 個人壽

30、險代理人隊伍規模超110萬，較年初增長27.7%，產能持續提升平安產險實現保費收入1,779.08億元，同比增長8.7%，凈利潤127.00億元 ； 綜合成本率95.9%，持續優于行業 ； 憑借理賠服務體驗的不斷升級，平安產險連續6年榮獲車險最佳品牌平安銀行實現營業收入1,077.15億元，同比增長12.0%，加大撥備力度，化解資產風險，大力推進零售戰略資產管理業務全年實現凈利潤99.50億元，其中證券凈利潤22.15億元，信托凈利潤23.22億元，平安資產管理凈利潤22.21億元，租賃凈利潤13.52億元互聯網業務布局日趨完善，價值逐步體現，陸金所控股完成B輪12億美元融資，估值185億美元

31、，平安好醫生完成A輪5億美元融資，估值30億美元互聯網用戶數達3.46億，較年初增長43.4%，人均使用1.94項線上服務 ；大力推進 “先服務，再多項服務，后多個產品” 策略個人客戶數1.31億，每10個中國人中有1位平安的客戶 ； 客均合同數2.21個，客均利潤從289.07元提升至311.51元，客戶價值逐步顯現公司規模不斷壯大，擁有5,000多個機構網點，超140萬員工及業務員，每1,000個中國人中就有1個在平安工作中國平安名列 財富 世界41強，市值列居世界金融集團第15位、保險集團第1位 ； 自2004年上市以來，利潤復合增長率達28.4%關于我們榮譽和獎項二零一六年年報中國平安

32、保險 （集團） 股份有限公司9 董事會 雜志第十二屆中國上市公司董事會金圓桌獎之 “最佳董事會獎”企業社會責任 經濟觀察報 &北京大學管理案例中心中國最受尊敬企業 世界環保大會國際碳金獎碳金生態實踐獎 CSR中國教育獎最佳可持續發展獎、CSR新媒體傳播視頻特別獎 第一財經 中國企業社會責任榜杰出企業獎 南方周末 年度盛典年度責任貢獻獎 人民網第十一屆人民企業社會責任獎 年度案例獎 第六屆中國公益節2016年度責任品牌獎品牌 英國華通明略品牌研究機構(Millward Brown&WPP)“BrandZ 100最具價值全球品牌” 榜單第57位，全球保險品牌第一“BrandZ最具價值中國品牌100

33、強” 前10，中國保險品牌第一 品牌咨詢公司FutureBrand全球品牌100強 FutureBrand Index 2016 第17位，位列全球金融企業第一品牌，在中國上榜企業中排名第一 世界品牌實驗室(World Brand Lab)入選2016年 世界品牌500強 ，位列255名 胡潤研究院2016胡潤品牌榜 “最具價值中國民營品牌10強” 第6位企業實力 美國 財富 (Fortune)世界500強企業第41位，居中國保險企業第1位 美國 財富 （中文版）中國500強企業第8位“最受贊賞的中國公司” 排行榜第20位，居中國金融業首位 美國 福布斯 (Forbes)全球上市公司2000強

34、第20位，蟬聯中國保險企業第1位 中央電視臺2016年度 “中國十佳上市公司” 美國 機構投資者亞洲最受尊敬企業(Most Honored Company) 中國企業家協會&中國企業聯合會中國企業500強榜排名第9位 深圳市質量大會榮膺 “深圳市市長質量獎” 唯一大獎公司治理 美國 機構投資者最佳投資者關系公司最佳分析師日最佳網頁最佳首席執行官馬明哲最佳首席財務官姚波 香港 亞洲企業管治 “亞洲卓越大獎” 評選最佳首席執行官 （投資者關系）最佳首席財務官 （投資者關系）中國區最佳投資者關系公司 香港 財資3A企業大獎白金獎 中國上市公司協會、上海證券交易所、深圳證券交易所共同主辦的 “上市公司

35、監事會最佳實踐評選活動”上市公司監事會最佳實踐獎2016年，平安品牌價值繼續保持領先，在綜合實力、公司治理和企業社會責任等方面廣受海內外評級機構和媒體的認可與好評，獲得多個榮譽獎項。財務摘要二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司10主要會計數據及財務指標（人民幣百萬元）2016年12月31日2015年12月31日本年末比上年末增減(%)2014年12月31日總資產5,576,9034,765,15917.04,005,911總負債5,090,4424,351,58817.03,652,095權益總額486,461413,57117.6353,816歸屬于母公司股東權益383,449

36、334,24814.7289,564總股本18,28018,2808,892（人民幣百萬元）2016年2015年本年比上年增減(%)2014年營業收入712,453619,99014.9462,882營業利潤93,36892,9470.562,341利潤總額94,41193,4131.162,353凈利潤72,36865,17811.047,930歸屬于母公司股東凈利潤62,39454,20315.139,279歸屬于母公司股東的扣除非經常性損益后的凈利潤61,51653,89214.139,215經營活動產生的現金流量凈額227,821135,61868.0170,260主要財務指標2016

37、年12月31日2015年12月31日本年末比上年末增減(%)2014年12月31日歸屬于母公司股東的每股凈資產 （人民幣元）20.9818.2814.816.28資產負債比率(%)93.193.0上升0.1個百分點92.8（人民幣元）2016年2015年本年比上年增減(%)2014年基本每股收益3.502.9817.42.47稀釋每股收益3.492.9817.12.34扣除非經常性損益后的基本每股收益3.452.9616.62.46加權平均凈資產收益率(%)17.417.1上升0.3個百分點18.3扣除非經常性損益后的加權平均凈資產收益率(%)17.117.0上升0.1個百分點18.2每股經營

38、活動產生的現金流量凈額12.777.4671.210.69分季度主要財務數據（人民幣百萬元）2016年第一季度2016年第二季度2016年第三季度2016年第四季度營業收入208,857167,800169,461166,335歸屬于母公司股東凈利潤20,70020,07615,7325,886歸屬于母公司股東的扣除非經常性損益后的凈利潤20,50820,03515,5305,443經營活動產生的現金流量凈額119,272(53,274)(83,023)244,846非經常性損益項目（人民幣百萬元）2016年2015年2014年非流動資產處置損益(51)(14)(134)計入當期損益的政府補助

39、1,035612282捐贈支出(37)(76)(55)除上述各項之外的其他營業外收支凈額96(56)(81)所得稅影響數(199)(166)(27)少數股東應承擔的部分341179合計87831164注 ： 本公司對非經常性損益項目的確認依照中國證監會公告 【2008】 43號 公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第1號非經常性損益 的規定執行。本公司作為綜合性金融集團，投資業務是本公司的主營業務之一，持有或處置金融資產及股權投資而產生的投資收益均屬于本公司的經常性損益。關于我們二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司11中國會計準則和國際財務報告準則財務報表差異說明本公司按照中國會

40、計準則編制的合并財務報表中列示的凈利潤以及股東權益，與按照國際財務報告準則編制的合并財務報表中列示的并無差異。 其他主要業務數據和監管指標（人民幣百萬元）2016年2015年2014年集團合并內含價值(1)637,703551,514458,812保險資金投資資產1,971,7981,731,6191,474,098保險資金凈投資收益率(%)6.05.85.3保險資金總投資收益率(%)5.37.85.1集團綜合償付能力充足率(%)(1)210.0204.9205.1保險業務壽險業務已賺保費288,064215,627179,169已賺保費增長率(%)33.620.320.3凈投資收益率(%)6

41、.05.75.3總投資收益率(%)5.38.05.0賠付支出55,71443,65137,527退保率(%)(2)1.41.81.3內含價值(1)360,312325,474264,223平安壽險綜合償付能力充足率(%)(1)225.9219.7219.9產險業務已賺保費153,556134,219109,610已賺保費增長率(%)14.422.520.1凈投資收益率(%)6.86.35.3總投資收益率(%)4.86.55.6未到期責任準備金90,61482,61072,154未決賠款準備金63,05356,25443,629賠付支出84,52274,47465,132綜合成本率(%)95.9

42、95.695.3賠付率(%)54.456.757.7平安產險綜合償付能力充足率(%)(1)267.3269.5164.5銀行業務(3)凈利息收入76,41168,46153,046凈利潤22,59921,86519,802凈利差(%)2.602.622.40凈息差(%)2.752.812.57成本收入比(%)25.9731.3136.33吸收存款1,921,8351,733,9211,533,183發放貸款和墊款1,475,8011,216,1381,024,734資本充足率(%)11.5310.9410.86不良貸款率(%)1.741.451.02撥備覆蓋率(%)155.37165.8620

43、0.90資產管理業務信托業務(4)營業收入5,1586,9245,857凈利潤2,3222,8882,212信托資產管理規模677,221558,435399,849證券業務營業收入7,8709,3103,826凈利潤2,2152,478924(1) 2016年是實施償二代后的評估結果，2015年數據已回溯更新 ； 2014年及之前期間是償一代下的評估結果。(2) 退保率=退保金 （壽險責任準備金期初余額長期健康險責任準備金期初余額長期險保費收入） 。(3) 銀行業務數據摘自平安銀行2016年年度報告。(4) 信托業務包括平安信托法人及其旗下開展信托業務的子公司。(5) 若干數據已重分類或重列

44、，以符合相關期間的呈列方式。 平安服務總人數(1)3.79億，其中個人客戶(2)總量1.31億，互聯網用戶(3)總量3.46億。 客戶人均持有2.21個合同。 互聯網用戶人均使用1.94項線上服務。 集團個人業務凈利潤408.29億元，占公司整體凈利潤65.4%，實現客均利潤311.51元。二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司12客戶經營分析客戶經營戰略平安致力于成為國際領先的個人金融生活服務提供商，堅持 “一個客戶，多種產品，一站式服務” 的客戶經營理念，圍繞 “醫、食、住、行” 中與金融相關的領域，提供豐富的產品和優質的服務，實現各項業務穩健增長。2016年，集團實現歸屬于母

45、公司股東的凈利潤623.94億元，其中個人業務的利潤貢獻為408.29億元，占比65.4%，同比提升7.3個百分點，個人業務價值的穩步提升，已成為平安價值強勁增長的內生動力 ； 機構及其他業務凈利潤215.65億元，服務的各類機構超260萬家。集團個人業務的快速發展，主要來自于個人客戶數量快速增長和客戶價值的穩步提升。平安始終堅持以個人客戶為中心，構建多元化的核心金融產品線及互聯網服務線，并通過 “任意門” 實現公司用戶、客戶、服務和產品的協同共享。同時，公司按照既定戰略，不斷搭建、完善互聯網平臺，持續提升傳統金融渠道和互聯網渠道的服務能力，真正實現 “平安在你身邊” 。截至2016年底，集團

46、個人客戶數達1.31億，較年初增長20.1%，當年新增客戶3,842萬，同比增長25.0% ； 互聯網用戶規模達3.46億，較年初增長43.4%。平安不斷深化綜合金融戰略，推動用戶、客戶遷徙，客戶在各產品線之間高度交叉滲透，客戶人均持有合同數（以下簡稱 “客均合同數” ） 穩步增長。截至2016年底，客均合同數2.21個，較年初增長8.9%。同時，通過科技創新和高效管理，主要產品線均保持健康、可持續的盈利能力。2016年，集團實現客均利潤311.51元，同比增長7.8%。 （1） 服務總人數 ： 包括集團個人客戶數和互聯網用戶數，并進行除重處理。（2） 客戶 ： 指持有平安集團旗下核心金融公司

47、有效金融產品的個人客戶。（3） 用戶 ： 指使用平安集團旗下互聯網金融公司和核心金融公司的互聯網服務平臺 （包括網頁平臺及移動APP） 并注冊生成賬戶的互聯網用戶。經營情況討論及分析二零一六年年報中國平安保險 （集團） 股份有限公司13集團個人客戶數及互聯網用戶數快速增長，客戶遷徙效果顯著 集團個人客戶1.31億，較年初增長20.1%，當年新增客戶3,842萬，同比提升25.0%。 集團互聯網用戶3.46億，APP用戶2.33億，用戶人均使用1.94項線上服務。個人客戶構成 （表1）累計客戶數新增客戶數（萬人）2016年12月31日2015年12月31日2016年2015年人壽保險4,6234

48、,123722615車險3,4243,1001,4561,354銀行零售4,0473,1761,272811信用卡2,3311,805678582證券基金信托1,7427611,078392其他2,2618921,779508集團整體13,10710,9103,8423,073(1) 因對購買多個金融產品的客戶進行除重處理，累計客戶和新增客戶的明細數分別相加不等于其總數。(2) 因有客戶流失，2016年客戶數不等于2015年客戶數加本期新增客戶數。(3) 保險公司客戶數按有效保單的投保人數統計。(4) “其他” 包含互聯網金融、其他貸款、其他保險產品線。(5) 個人客戶數按統一標準重新梳理，2

49、015年數據同步更新。個人客戶傳統金融渠道包含代理人、網點柜面和電話中心等渠道，截至2016年底，代理人數量超110萬，銀行網點柜面1,072個，電話中心坐席人數5.26萬。平安通過不斷加強渠道管理，提升客戶體驗，傳統金融渠道的個人客戶總量保持快速增長。2016年新增客戶2,985萬，其中代理人渠道通過 “金管家” APP獲客425萬?；ヂ摼W渠道建設逐步成型，2016年新增客戶857萬，占當年整體新增客戶的22.3%，已成為客戶增長的重要驅動?；ヂ摼W用戶平安通過 “任意門” 將各互聯網服務平臺緊密相連，用戶可以在平安構建的互聯網生態圈中自由穿梭，實現服務與產品的協同共享。截至2016年底，集團

50、通過各項服務積累的互聯網用戶數達3.46億，APP用戶2.33億，用戶在各互聯網平臺之間的遷徙量達6,905萬人次，同比增長31.0%，平均每個互聯網用戶使用平安1.94項服務，較年初增長16.2%。同時，用戶的活躍度逐步提升，2016年月均活躍用戶達6,199萬人，同比增長42.3%。全年累計高活躍用戶(1)占比19.1%，用戶黏性持續增強。（1） 全年累計高活躍用戶指年登陸次數在48次以上的用戶。20162015201420162015201420162015201420162015201420162015201420162015201420162015201420162015201420