瀘州老窖股份有限公司2011年年度報告（130頁）.PDF

1、 瀘州老窖股份有限公司瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告年年度報告 二二一一二二年年四四月月二十二十日日 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 1 釋釋 義義 -“公司公司”、“本公司本公司”、 “瀘州老窖”、 “瀘州老窖”指瀘州老窖股份有限公司指瀘州老窖股份有限公司 -“老窖集團老窖集團”指瀘州老窖集團有限責任公司指瀘州老窖集團有限責任公司 -“興瀘集團興瀘集團”指瀘州市興瀘投資集團有限公司指瀘州市興瀘投資集團有限公司 -“瀘州市國資委瀘州市國資委”指瀘州市國有資產監督管理委員會指瀘州市國有資產監督管理委員會 - “華西證券華西證券”指華西證券有限責任公司指華西證券有限責任公司

2、 - “鑫霸公司鑫霸公司”指指鑫霸實業有限責任公司鑫霸實業有限責任公司 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 2 重要提示重要提示 本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證本報告所載資料不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。 羅孝銀獨立董事、何賢波獨立董事因工作原因未能出席現場會議，委托郝珠江獨立董事代行表決權。 本公司年度財務報告已經四川華信（集團）會計師事務所審計并出具標準無保留意見的審計報告。 本公司董事長謝明先生、總經理張良先生、財務總監敖治平先生、財務部長趙軍先生聲明：保證年度報告中財務報告的真實、完整。 瀘

3、州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 3 目目 錄錄 一、公司基本情況簡介-4 二、會計數據和業務數據摘要-5 三、股本變動及股東情況-7 四、董事、監事、高級管理人員和員工情況-11 五、公司治理結構-17 六、股東大會情況簡介-26 七、董事會報告-27 八、監事會報告-41 九、重要事項-43 十、財務報告-54 十一、備查文件目錄-129 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 4 第一章第一章 公司基本情況簡介公司基本情況簡介 一、公司法定中、英文名稱 中文名稱：瀘州老窖股份有限公司 英文名稱：LU ZHOU LAO JIAO CO.，LTD 二、公司法定代表人：謝 明 三、

4、公司董事會秘書：曾 穎 聯系地址：四川省瀘州市南光路瀘州老窖營銷網絡指揮中心 聯系電話：08302398826 傳真： 08302398864 電子信箱： 四、公司注冊地址：四川省瀘州市國窖廣場 公司辦公地址：四川省瀘州市南光路瀘州老窖營銷網絡指揮中心 郵政編碼：646000 公司電子信箱：L 公司國際互聯網網址：http:/www.Lzlj 五、公司選定的信息披露報刊： 中國證券報 、 證券時報 、 證券日報 刊登公司年度報告的網址：http:/ 公司年度報告備臵地點：公司董事會辦公室 六、公司股票上市交易所：深圳證券交易所 公司股票簡稱：瀘州老窖 公司股票代碼：000568 七、公司首次

5、注冊日期：1994 年 3 月 15 日 公司首次注冊地點：四川省瀘州市工商行政管理局 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 5 企業法人營業執照注冊號：5105001800002 稅務登記號碼：510501310200005 組織機構代碼：204706718 公司最近一次注冊日期：2008 年 11 月 18 日 公司注冊地點：四川省瀘州市工商行政管理局 企業法人營業執照注冊號：510500000018123 稅務登記號碼：510501310200005 組織機構代碼：204706718 八、公司聘請的會計師事務所名稱： 四川華信（集團）會計師事務所有限責任公司 辦公地址：四川省成都市

6、洗面橋街 18 號金茂禮都南 28 樓 簽字會計師：何壽福、徐家敏 第二章第二章 會計數據和業務數據摘要會計數據和業務數據摘要 一、報告期末會計數據和業務數據摘要一、報告期末會計數據和業務數據摘要 （一）主要利潤指標摘要 項目 金額（元） 營業利潤 4,031,847,143.77 利潤總額 4,044,732,104.31 歸屬于上市公司股東的凈利潤 2,905,027,184.03 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益后的凈利潤 2,895,852,327.05 經營活動產生的現金流量凈額 3,972,567,616.98 （二）非經常性損益項目 單位（元） 瀘州老窖股份有限公司 2011

7、 年年度報告 6 項目 2011 2010 2009 非流動資產處臵損益 -5,449,987.11 399,903.49 498,739.98 計入當期損益的政府補助 21,737,715.61 13,267,668.41 2,987,988.89 除上述各項之外的其他營業外收支 -3,402,767.96 -11,619,461.42 -6,235,828.24 所得稅影響額 -3,221,240.14 -512,027.62 687,274.84 少數股東權益影響額 -488,863.42 -435,515.09 -44,759.71 合 計 9,174,856.98 1,100,567

8、.77 -2,106,584.24 二、截止報告期末公司前三年的主要會計數據和財務指標二、截止報告期末公司前三年的主要會計數據和財務指標 （一）主要會計數據 單位：元 2011 年 2010 年 本年比上年增減（） 2009 年 營業總收入（元） 8,427,910,004.45 5,370,871,771.66 56.92% 4,370,422,479.87 營業利潤（元） 4,031,847,143.77 2,916,895,557.75 38.22% 2,154,556,595.36 利潤總額（元） 4,044,732,104.31 2,918,943,668.23 38.57% 2,1

9、51,807,495.99 歸屬于上市公司股東的凈利潤（元） 2,905,027,184.03 2,205,243,966.21 31.73% 1,673,339,089.69 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤（元） 2,895,852,327.05 2,204,143,398.44 31.38% 1,675,445,673.93 經營活動產生的現金流量凈額（元） 3,972,567,616.98 1,351,281,543.47 193.99% 1,067,357,076.58 2011 年末 2010 年末 本年末比上年末增減（） 2009 年末 資產總額（元） 12,477,

10、231,527.42 8,026,265,190.17 55.46% 5,982,690,119.66 負債總額（元） 5,252,392,443.81 2,463,911,210.43 113.17% 1,718,235,689.28 歸屬于上市公司股東的所有者權益（元） 7,168,915,946.09 5,517,362,155.05 29.93% 4,248,055,713.96 總股本（股） 1,394,239,476.00 1,394,239,476.00 0.00% 1,394,239,476.00 2、主要財務指標 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 7 2011 年

11、2010 年 本年比上年增減（） 2009 年 基本每股收益（元/股） 2.08 1.58 31.65% 1.20 稀釋每股收益（元/股） 2.08 1.58 31.65% 1.20 扣除非經常性損益后的基本每股收益（元/股） 2.08 1.58 31.65% 1.20 加權平均凈資產收益率（%） 41.68% 41.21 0.47% 38.78 扣除非經常性損益后的加權平均凈資產收益率（%） 41.55% 41.19 0.36% 38.83 每股經營活動產生的現金流量凈額（元/股） 2.85 0.97 193.81% 0.77 2011 年末 2010 年末 本年末比上年末增減（） 2009

12、 年末 歸屬于上市公司股東的每股凈資產（元/股） 5.14 3.96 29.80% 3.05 資產負債率（%） 42.10% 30.70 11.40% 28.72 第三章第三章 股本變動及股東情況股本變動及股東情況 一、公司股本變動情況一、公司股本變動情況 （一）股份變動情況表 單位：股 本次變動前 本次變動增減（，） 本次變動后 數量 比例 發行新股 送股 公積金轉股 其他 小計 數量 比例 一、有限售條件股份 678,901,777 48.69% 678,901,777 48.69% 1、國家持股 2、國有法人持股 678,888,277 48.69% 678,888,277 48.69%

13、 3、其他內資持股 其中： 境內法人持股 境內自然人持股 、外資持股 其中： 境外法人持股 境外自然人持股 高管持股 13,500 13,500 二、無限售條件股份 715,337,699 51.31% 715,337,699 51.31% 1、人民幣普通股 715,337,699 51.31% 715,337,699 51.31% 2、境內上市的外資股 3、境外上市的外資股 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 8 4、其他 三、股份總數 1,394,239,476 100% 1,394,239,476 100% （二）限售股份變動情況表 單位：股 股東名稱 年初限售股數 本年解除 限

14、售股數 本年增加限售股數 年末限售股數 限售原因 解除限售日期 瀘州老窖集團有限公司 300,000,000 0 0 300,000,000 股改限售 見備注 瀘州市興瀘投資集團有限公司 280,000,000 0 0 280,000,000 瀘州市國有資產監督管理委員會 98,888,277 0 0 98,888,277 江域會 6,000 0 0 6,000 董事持股 依據董事監事高級管理人員持股的相關規定辦理 楊本紅 7,500 0 0 7,500 監事持股 備注：瀘州市國資委、老窖集團、興瀘集團所持限售股份已于 2012 年2 月 21 日解除限售。 二二、最近三年證券發行與上市情況、

15、最近三年證券發行與上市情況 （一）到報告期末為止的前三年歷次證券發行情況 到報告期末為止的前三年公司未發行證券。 （二）報告期內因送股、轉增股本等原因導致股份總數及結構變動、資產負債結構變動情況 報告期內公司股份總數及結構未發生變動，資產負債結構也未發生變動。 （三）現存內部職工股情況 公司目前已沒有內部職工股。 三、股東和實際控股人情況三、股東和實際控股人情況 （一）前十名股東持股及前十名無限售條件股東持股情況 單位：股 截止報告期末公司股東總數（戶） 46,500 本報告公布日前一月末股東總數（戶） 41,654 前 10 名股東持股情況 股東名稱 股東性質 持股比例 持股總數 持有有限售

16、條件股份數量 質押或凍結的股份數量 瀘州老窖集團有限責任公司 國有股東 21.52% 300,000,000 300,000,000 0 瀘州市興瀘投資集團有限公司 國有股東 20.22% 281,971,142 280,000,000 124,000,000 瀘州市國有資產監督管理委員會 國有股東 11.92% 166,200,250 98,888,277 0 中國工商銀行廣發聚豐股票型證券投資基金 其他 2.10% 29,277,058 0 0 中國工商銀行南方成份精選股票型其他 0.91% 12,625,475 0 0 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 9 證券投資基金 中國工

17、商銀行廣發策略優選混合型證券投資基金 其他 0.84% 11,753,977 0 0 中國銀行易方達深證 100 交易型開放式指數證券投資基金 其他 0.80% 11,154,429 0 0 中國農業銀行長城安心回報混合型證券投資基金 其他 0.79% 11,000,787 0 0 中國農業銀行易方達消費行業股票型證券投資基金 其他 0.70% 9,712,601 0 0 中國建設銀行長城消費增值股票型證券投資基金 其他 0.65% 9,082,799 0 0 前 10 名無限售條件股東持股情況 股東名稱 持有無限售條件股份數量 股份種類 瀘州市國有資產監督管理委員會 67,311,973 人

18、民幣普通股 中國工商銀行廣發聚豐股票型證券投資基金 29,277,058 人民幣普通股 中國工商銀行南方成份精選股票型證券投資基金 12,625,475 人民幣普通股 中國工商銀行廣發策略優選混合型證券投資基金 11,753,977 人民幣普通股 中國銀行易方達深證 100 交易型開放式指數證券投資基金 11,154,429 人民幣普通股 中國農業銀行長城安心回報混合型證券投資基金 11,000,787 人民幣普通股 中國農業銀行易方達消費行業股票型證券投資基金 9,712,601 人民幣普通股 中國建設銀行長城消費增值股票型證券投資基金 9,082,799 人民幣普通股 中國農業銀行景順長城

19、內需增長貳號股票型證券投資基金 9,080,407 人民幣普通股 中國民生銀行股份有限公司東方精選混合型開放式證券投資基金 8,180,515 人民幣普通股 上述股東關聯關系或一致行動的說明 1、老窖集團和興瀘集團均為瀘州市國資委下轄國有獨資公司。 2、廣發聚豐股票型證券投資基金、廣發策略優選混合型證券投資基金的管理人均為廣發基金管理有限公司。 3、長城消費增值股票型證券投資基金、長城安心回報混合型證券投資基金的管理人均為長城基金管理有限公司。 4、 易方達消費行業股票型證券投資基金、 易方達深證 100交易型開放式指數證券投資基金的管理人均為易方達基金管理有限公司。 5、除此之外，其余股東之

20、間是否存在關聯關系或是否屬于一致行動人未知。 （二）持有本公司 5%以上股份股東報告期內股份未有增減變動的情況 （三）持有本公司 5%以上股份股東質押、凍結情況 2007 年 10 月，興瀘集團將所持 6,400 萬股瀘州老窖股權質押給中國建設銀行瀘州分行，為其發行企業債作擔保，質押期限自 2007 年 10 月 10日至 2017 年該企業債清算完畢為止。 2011 年 3 月， 興瀘集團又將所持 6,000 萬股瀘州老窖股權質押給中信建投證券有限責任公司，為其發行公司債券作擔保，質押期限為 2011 年 3月 1 日至 2021 年該債券清算完畢為止。 截止本報告期末，興瀘集團共計質押 1

21、2,400 萬股“瀘州老窖”股權。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 10 （四）控股股東及實際控制人情況 1、控股股東介紹 老窖集團為瀘州市國資委下轄國有獨資公司，成立于 2000 年 11 月 9日，注冊資金：194,695 萬元人民幣，現任法定代表人為謝明先生。 老窖集團經營范圍為：許可經營項目：生產加工大米（憑許可證及其有效期經營）。銷售：五金、交電，化工產品、建材；自有房屋租賃，企業管理咨詢服務；農副產品儲存、加工、收購、銷售；農業科技開發、咨詢服務；設計、制作，發布：路牌、燈箱、霓虹燈、車身、布展廣告；媒體廣告代理。 2、實際控制人介紹 本公司的實際控制人為瀘州市國資委。

22、該委直接持有持有本公司11.92%的股份，加上通過其獨資公司老窖集團、興瀘集團分別持有本公司 21.52%、20.22%的股份，該委直接、間接持有本公司 53.66%的股份。 瀘州市國資委原名瀘州市政府國有資產監督管理委員會，成立于 2005年 3 月，為地方國有資產授權經營管理機構，其現任負責人為王春芳先生。 公 司 與 實 際 控 制 人 之 間 的 產 權 和 控 制 關 系 如 下 圖 所 示 ： 3、持股 10%以上其他股東介紹 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 11 興瀘集團為瀘州市國資委下轄國有獨資公司，成立于 2003 年 1 月 28日，注冊資金：110,000 萬

23、元人民幣，現任法定代表人為黃毅先生。 興瀘集團經營范圍為：從事能源、交通、基礎設施、支柱產業及高新技術產業的投資；對公用企業、經營性項目進行參股、控股；對授權的國有資產進行經營、管理，并通過資本運營，開展投資、融資業務；開發建設、投資理財的信息咨詢及委托代理業務。以上經營項目不含法律、法規和國務院決定的前臵審批和許可項目。 第四章第四章 董事、監事、高級管理人員和員工情況董事、監事、高級管理人員和員工情況 一、現任董事、監事、高級管理人員情況一、現任董事、監事、高級管理人員情況 （一）現任及報告期內離任董事、監事、高級管理人員基本情況 姓名 性別 職務 任期起止 年初持股數（股） 年末持股數（

24、股） 變動 原因 2011 年度稅前報酬總額 （萬元） 是否在股東單位或其他關聯單位領取報酬 謝明 男 董事長 20092012 0 0 149.42 否 張良 男 董事、總經理、黨委書記 20092012 0 0 149.42 否 江域會 女 董事、黨委副書記 20092012 8,000 8,000 119.54 否 蔡秋全 男 董事、副總經理 20092012 0 0 0.00 是 沈才洪 男 董事、副總經理 20092012 0 0 119.54 否 何賢波 男 獨立董事 20092012 0 0 10.00 否 任曉善 男 獨立董事 20092012 10.00 否 郝珠江 男 獨立

25、董事 20092012 0 0 10.00 否 羅孝銀 男 獨立董事 20092012 0 0 10.00 否 益智 男 獨立董事 20092012 0 0 10.00 否 張橋云 男 董事 20092012 0 0 8.68 否 劉俊濤 女 監事會主席 20092012 0 0 0.00 是 楊本紅 女 監事 20102012 10,000 10,000 18.61 否 趙金松 男 監事 20092011 0 0 4.37 否 楊甲平 男 監事 20112012 0 0 8.66 否 王力 男 監事 20092012 0 0 4.34 否 徐勇 男 監事 20092012 0 0 16.22

26、 否 劉淼 男 副總經理 20092012 0 0 119.54 否 郭智勇 男 副總經理 20092012 0 0 119.54 否 張順澤 男 副總經理 20092012 0 0 119.54 否 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 12 孫躍 男 副總經理 20112012 0 0 119.54 否 敖治平 男 財務負責人 20112012 0 0 119.54 否 曾穎 男 董事會秘書 20092012 0 0 36.35 否 總計 1,282.85 備注：劉俊濤女士在股東單位興瀘集團領取薪酬，蔡秋全先生在華西證券領取薪酬。 （二）現任董事、高級管理人員獲授股票期權情況 激勵對

27、象 獲授股票期權數量（萬份） 12年可行權股數 （萬份） 已行權數 （萬份） 行權價 （元） 報告期末市價 （元） 謝明 58 17.4 0 12.78 37.30 張良 58 17.4 江域會 41 12.3 蔡秋全 41 12.3 沈才洪 41 12.3 郭智勇 41 12.3 劉淼 41 12.3 張順澤 41 12.3 敖治平 41 12.3 孫躍 20 6.0 曾穎 18 5.4 備注： 1、前述股票期權尚未行權。依據公司股票期權激勵計劃（修訂稿） ，股票期權激勵計劃實施考核辦法等相關規定，激勵對象2011年績效考核已達標，將在2012年行使獲授股票期權總量的30%。關于公司股票期權

28、激勵計劃相關情況請參見本報告第九章重要事項之股票期權激勵事項。 2、依據國有控股上市公司（境內）實施股權激勵試行辦法之規定，公司未向監事授予股票期權。 （三）現任董事、監事、高級管理人員最近五年主要工作經歷、在股東單位任職及在其他單位的任職或兼職情況 謝明，男，生于 1955 年 10 月，研究生，高級經濟師。最近五年一直擔任瀘州老窖股份有限公司董事長，瀘州老窖集團有限責任公司董事局主席。 張良，男，生于 1965 年 11 月，碩士，教授級高級工程師，中國釀酒大 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 13 師，非物質文化傳承人，中國白酒科技獎勵委員會會員，四川省第二屆專家評審（議）委員

29、會委員，四川省食品發酵協會副理事長，享受國務院政府津貼專家。最近五年一直擔任瀘州老窖股份有限公司董事、總經理，黨委書記，瀘州老窖集團有限公司董事、總裁。 江域會，女，生于 1962 年 11 月，研究生，高級政工師。最近五年曾任瀘州老窖股份有限公司監事會主席、紀委書記?，F任公司董事、工會主席、黨委副書記、紀委書記。 蔡秋全，男，生于 1966 年 11 月，研究生，經濟師。最近五年一直擔任瀘州老窖股份有限公司董事、副總經理，瀘州老窖集團有限公司董事、副總裁，自 2009 年 1 月起兼任華西證券有限責任公司董事長。 沈才洪，男，生于 1966 年 3 月，碩士，教授級高級工程師，國家首批非物質

30、文化遺產傳承人，享受國務院政府津貼專家，中國釀酒大師，四川省第二屆專家評審（議）委員會委員，中國白酒技術專委會副主任，瀘州市酒業協會會長，四川省政協提案委副主任，瀘州市政協副主席。最近五年一直擔任瀘州老窖股份有限公司董事、副總經理、總工程師，自 2010 年5 月起兼任瀘州品創科技有限公司董事長。 任曉善，男，生于 1945 年 5 月，大學，教授級高級工程師，享受國務院津貼專家，中國石油化工協會副會長，四川省上市公司協會副會長，四川省企業家協會企業家聯合會副會長。最近五年曾任瀘天化（集團）有限責任公司總裁，四川瀘天化股份有限公司董事長，四川化工控股（集團）有限責任公司董事長。自 2006 年

31、 5 月起擔任瀘州老窖股份有限公司獨立董事。 郝珠江，男，生于 1953 年 3 月，大學，律師，中國國際經濟貿易仲裁委員會仲裁員、深圳市仲裁委員會仲裁員。最近五年一直擔任北京地平線律師事務所深圳分所專職律師，自 2006 年 5 月起擔任瀘州老窖股份有限公 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 14 司獨立董事。 羅孝銀，男，生于 1962 年 5 月，大學, 注冊會計師、高級會計師、司法會計鑒定人。曾任四川省注冊會計師協會常務理事、副秘書長，現任四川省注冊會計師協會常務理事、秘書長，自 2006 年 5 月起擔任瀘州老窖股份有限公司獨立董事。 何賢波，男，生于 1970 年 7 月，

32、雙學士。最近五年一直擔任廣東華商律師事務所合伙人律師，自 2009 年 5 月起擔任瀘州老窖股份有限公司獨立董事。 張橋云，男，生于 1963 年 4 月，經濟學博士，教授，博士生導師；最近五年曾任西南財經大學研究生部副主任、主任；現任西南財經大學金融學院執行院長，其間曾先后在美國杜肯大學、美國加州大學圣地亞哥分校作訪問學者。自 2009 年 5 月起擔任瀘州老窖股份有限公司董事。 益智，男，生于 1971 年 7 月，經濟學博士，金融學博士后，金融學教授，浙江財經學院金融學院副院長，浙江省中青年學科帶頭人。最近五年曾在浙江工商大學金融學院任職。兼任上海中大經濟研究院院長，致公黨中央經濟委員會

33、委員，自 2010 年 6 月起擔任瀘州老窖股份有限公司獨立董事。 劉俊濤，女，生于 1969 年 3 月，碩士，高級會計師。最近五年一直擔任瀘州市興瀘投資集團有限公司副總經理，瀘州市興瀘水務集團有限公司董事長，自 2010 年 6 月起擔任瀘州老窖股份有限公司監事會主席。 王力，男，生于 1958 年 7 月，工商管理碩士，教授級高級工程師，享受國務院特殊津貼專家，中國工程機械協會常務理事，中國起重機協會副理事長，四川省企業家聯合會企業家協會理事，四川省工程機械學會副理事長，四川省物料搬運協會理事長。最近五年一直擔任四川長江工程起重機有限公司總裁，瀘州金融投資公司董事長，自 2010 年 6

34、 月起擔任瀘州老 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 15 窖股份有限公司監事。 楊本紅，女，生于1966 年5 月，大學，高級政工師。最近五年曾任瀘州老窖股份有限公司人力資源部副部長?，F任公司工會副主席，自2010年6月起擔任公司監事。 徐勇，男，生于 1977 年 9 月，大學，注冊會計師，注冊稅務師。最近五年一直擔任瀘州老窖股份有限公司監事、審計室主任。 楊甲平，男，生于1984年4月，碩士。2009年7 月進入公司工作，現任瀘州老窖釀酒有限公司生技處工藝組副組長。自2011年7月起擔任瀘州老窖股份有限公司監事。 劉淼，男，生于1969年10月，美國萊特州立大學工商管理碩士。最近

35、五年歷任瀘州老窖股份有限公司總經理助理、瀘州老窖銷售公司總經理?，F任公司副總經理。 郭智勇，男，生于 1967 年 11 月，大專。最近五年曾任瀘州老窖股份有限公司總經理助理、瀘州老窖房地產公司董事長、重慶國窖房地產開發公司董事長?，F任公司副總經理。 張順澤，男，生于 1968 年 5 月，法學碩士，律師。最近五年曾任瀘州老窖股份有限公司總經理助理、總調度長?，F任瀘州老窖股份有限公司副總經理，瀘州老窖股份有限公司銷售公司總經理。 孫躍，男，生于 1968 年 11 月，博士，高級經濟師。最近五年曾任青島啤酒（西南）營銷公司董事長、總經理，瀘州老窖股份有限公司總經理特別助理?，F任公司副總經理。

36、敖治平，男，生于 1966 年 1 月，研究生，高級會計師。最近五年曾任瀘州老窖股份有限公司財務部部長，現任瀘州老窖股份有限公司財務負責人。 曾穎，男，生于 1973 年 3 月，大專，經濟師，最近五年歷任董事辦副 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 16 主任兼證券事務代表，主任兼證券事務代表?，F任瀘州老窖股份有限公司董事會秘書、董事辦主任。 （四）董事、監事、高級管理人員薪酬決定程序及確定依據 獨立董事、外部董事、外部監事的津貼及其他待遇由股東大會決定：根據公司 2010 年度股東大會決議， 獨立董事津貼為每人每年 8 萬元 （稅后） ，外部董事為每人每年 7 萬元（稅后） ，外部

37、監事為每人每年 4 萬元（稅后） 。其出席股東大會、董事會及依法行使權利所產生的合理費用依據公司財務制度報銷。 其余董事、監事、高級管理人員的薪酬均依據國家有關規定及瀘州老窖股份有限公司薪酬管理辦法確定。 （五）報告期內董事、監事、高級管理人員變化情況 2011 年 5 月 25 日，趙金松先生因個人原因向公司監事會提交了辭呈，辭去了所任職工監事職務。 2011 年 7 月 19 日，經投票選舉，公司職工代表大會決定增補楊甲平先生為第六屆監事會職工監事。 報告期內其它人員未有變化。 二、公司員工情況二、公司員工情況 截止本報告期末，公司現有員工 1,815 人。其中，生產人員 765 人，銷售

38、人員 385 人，技術人員 185 人，財務人員 60 人，行政人員 421 人。 生產人員銷售人員技術人員財物人員行政人員 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 17 公司員工受過大學?？萍耙陨蠈W歷教育的員工占員工總數的 88%。 公司離退休職工共計 810 人，已全部進入社會化管理，公司按國家規定承擔部分費用。 第五章第五章 公司治理結構公司治理結構 一、公司治理情況一、公司治理情況 公司自上市以來，按照公司法、證券法、上市公司治理準則等法律、行政法規、部門規章、規范性文件的規定，不斷完善公司法人治理結構,規范公司運作，建立了以公司章程為基礎，以股東大會議事規則、董事會議事規則、監事

39、會議事規則等為主要架構的規章體系，形成了以股東大會、董事會、監事會及管理層為主體結構的治理體系。2011年，公司董事會先后榮獲第七屆中國上市公司董事會“金圓桌最佳董事會”獎、“2011中國主板上市公司最佳董事會（10強）”。 中國證監會四川證監局于 2010 年 5 月對公司進行了例行巡檢，出具了監管意見函 （川證監上市201036 號） ，指出公司高管兼職存在不規范：公司總經理張良先生、副總經理蔡秋全先生分別兼任老窖集團總經理、副總經理。 公司控股股東老窖集團及實際控制人瀘州市國資委承諾： 嚴格按照 上市公司治理準則 第二十二條控股股東與上市公司應實行人員、資產、財務分開，機構、業務獨立，各

40、自獨立核算、獨立承擔責任和風險之規定，保證公司獨立性，盡快解決公司和老窖集團高管交叉任職問題，完善公司治理結構，提升公司治理水平。 公司各項制度列示如下： 序號 披露時間 制度名稱 最近審議主體 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 18 1 2010.05.20 瀘州老窖股份有限公司章程 2009年度股東大會 2 2003.06.24 股東大會議事規則 2002年度股東大會 3 2007.06.23 董事會議事規則 2006年度股東大會 4 2007.06.23 監事會議事規則 2006年度股東大會 5 2006.12.08 總經理工作規則 五屆董事會五次會議 6 2006.05.27

41、 審計委員會議事規則 2005年度股東大會 7 2006.05.27 薪酬與考核委員會議事規則 2005年度股東大會 8 2006.05.27 提名委員會議事規則 2005年度股東大會 9 2006.05.27 發展戰略委員會議事規則 2005年度股東大會 10 2004.06.30 募集資金使用管理辦法 2003年度股東大會 11 2008.03.15 審計委員會年度審計工作規程 五屆董事會十七次會議 12 2008.03.15 獨立董事年度報告工作制度 五屆董事會十七次會議 13 2008.07.19 關聯交易管理制度 五屆董事會二十一次會議 14 2008.07.19 對外擔保管理制度

42、五屆董事會二十一次會議 15 2008.07.19 信息披露事務管理制度 五屆董事會二十一次會議 16 2007.12.29 董事、監事和高級管理人員買賣本公司股票管理制度 五屆董事會十六次會議 17 2007.12.29 投資者關系管理制度 五屆董事會十六次會議 18 2012.02.27 內幕信息知情人及外部信息使用人管理制度 六屆董事會二十二次會議 19 2011.03.26 對外投資管理制度 六屆董事會十三次會議 20 2011.12.27 年報信息披露重大差錯責任追究制度 六屆董事會二十一次會議 21 2011.12.27 重大信息內部報告制度 六屆董事會二十一次會議 上述制度均上掛

43、于深圳證券交易所網站。 二、獨立董事履行職責情況二、獨立董事履行職責情況 （一）獨立董事出席會議情況 姓名 應出席次數 現場出席次數 以通訊方式參加會議次數 委托出席次數 缺席次數 任曉善 10 4 5 1 0 郝珠江 10 4 5 1 0 何賢波 10 1 5 4 0 羅孝銀 10 5 5 0 0 益智 10 5 5 0 0 年內召開董事會會議次數 10 其中：現場會議次數 5 通訊方式召開會議次數 5 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 19 現場結合通訊方式召開會議次數 0 （二）獨立董事異議情況 報告期內，獨立董事對公司相關事項未提出異議。 （三）獨立董事發表獨立意見情況 序號

44、 發表時間 涉及事項 意見類型 1 2011.01.15 公司購買酒檢中心在建工程事項 贊成 2 2011.01.15 2011.04.15 公司放棄對華西證券股權優先購買權事項 贊成 3 2011.03.26 2010 年控股股東及其他關聯方占用公司資金情況、對外擔保情況的專項說明事項 確認公司不存在控股股東及其他關聯方占用公司資金的情況，也無違規擔保 4 2011.03.26 2010 年度公司內部控制自我評價報告 贊成 5 2011.03.26 2011 年日常關聯交易 贊成 6 2011.08.19 2011 年上半年控股股東及其他關聯方占用公司資金、對外擔保情況的專項說明事項 確認公

45、司不存在控股股東及其他關聯方占用公司資金的情況，也無違規擔保 7 2011.12.02 2011.12.10 重大資產出售暨關聯交易 贊成 （四）獨立董事工作情況 報告期內，任曉善先生、郝珠江先生、羅孝銀先生、何賢波先生、益智先生五位獨立董事認真聽取了公司管理團隊對2010年度生產經營情況及重大事項進展情況的匯報，積極和公司管理團隊交流、溝通，以自己專業的知識和豐富的經驗為公司的發展提供了寶貴的意見，并實地考察了公司10萬噸酒庫及安寧科技園區的建設。 羅孝銀先生、何賢波先生作為董事會審計委員會委員，兩位委員與年審會計師共同確定了2010年年報審計進度；在進入審計程序后，勤勉盡責的審閱公司財報并

46、發表審閱意見，通過多種方式不斷加強和會計事務所的溝通，并以書面形式督促審計工作進度；在對會計師事務所的年度審計情 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 20 況進行總結后，向董事會提出了續聘會計師事務所的建議。 郝珠江先生、何賢波先生作為董事會薪酬與考核委員會委員，對年度報告披露的董事、監事、高級管理人員2010年度薪酬情況進行了審核，并以其專業的知識，按照公司實際情況，為公司薪酬考核制度提供科學的改進建議。 任曉善先生、益智先生作為董事會提名委員會主任委員，廣泛地搜尋董事和高級管理人員的人選，建立人才儲備，為公司健康、持續發展提供了保障。 益智先生作為作為發展戰略委員會委員，積極研究宏

47、觀經濟形勢及行業發展趨勢，為董事會相關決策提供了專業意見，有效地保障了公司的戰略方向。 三、公司的獨立性情況三、公司的獨立性情況 公司具有獨立完整的生產經營系統和自主決策的經營能力。公司與控股股東及其控股子公司不存在同業競爭。公司與控股股東及其控股子公司有日常關聯交易發生，該部分日常關聯交易屬于合理配臵資源的需要，不會對公司獨立性產生影響。對于關聯交易，公司嚴格履行了相關決策程序和信息披露義務，實行獨立董事事前審查，關聯董事（股東）回避制度。 （一）資產方面 資產完整?？毓晒蓶|投入公司的資產獨立、權屬清晰。公司擁有獨立完整的生產、供應、銷售系統及輔助生產系統及配套設施，公司使用的工業產權、商標

48、和非專利技術等無形資產均由公司擁有。不存在控股股東將公司資產任意占用、劃撥的情況。 （二）業務方面 業務分開。 本公司自成立伊始就完全獨立經營瀘州老窖、 國窖 1573系列酒的生產和銷售，具備面向市場獨立經營的能力。公司董事會和經理 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 21 層均能在相應權限范圍內獨立作出生產經營決策。 （三）人員方面 人員獨立。公司在勞動、人事及工資管理等方面完全獨立管理；制訂了較為完善的勞資管理制度和崗位責任制度；董事長、總經理、董事會秘書、財務負責人等高級管理人員均在公司領取薪酬，未在控股股東處領取薪酬。 公司部分高管人員在控股股東同時擔任高管人員，不符合相關要求

49、，具體情況參見本章公司治理情況。 （四）機構獨立 機構獨立。公司具有獨立的生產經營機構和體系，有獨立的辦公和生產經營場所，設有獨立的治理機構、職能機構、分支機構。 （五）財務方面 財務獨立。公司擁有獨立的財務會計部門，建立了獨立的會計核算體系和財務管理制度。公司獨立在銀行開戶及對外結算，依法獨立納稅。 四、四、公司對高級管理人員的考評及激勵情況公司對高級管理人員的考評及激勵情況 公司不斷研究改進高級管理人員的績效評價與激勵約束機制，力圖建立和完善符合現代企業制度要求的高級管理人員考評機制，使公司高級管理人員的考評和激勵標準化、制度化。 根據上市公司股權激勵管理辦法（試行） 、 國有控股上市公司

50、（境內）實施股權激勵試行辦法等法律、行政法規、部門規章、規范性文件的規定，公司制定了首期股票期權激勵計劃。股票期權激勵計劃的實施將股東利益和高級管理人員的利益更緊密地結合在一起，有利于公司平衡短期目標與長期目標，激勵持續價值的創造，并促進公司吸引與保有優秀人才，增強公司競爭力，保證企業的長期穩健發展。 關于股票期權激勵計劃的詳細情況請參見本報告第四章之“現任董事、 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 22 高級管理人員獲授股票期權情況”及第九章之“股票期權激勵實施情況” 。 五、五、內部控制內部控制體系體系的建立和健全情況的建立和健全情況 （一）內部控制自我評價 報告期內，公司對納入評

51、價范圍的業務與事項均已建立了內部控制，并得以有效執行，達到了公司內部控制的目標，不存在重大缺陷。 自內部控制評價報告基準日至內部控制評價報告發出日之間沒有對評價結論產生實質性影響的內部控制的重大變化。公司在未來經營發展中，將不斷深化管理，繼續完善內部控制制度，規范內部控制制度執行，強化內部控制監督檢查，促進公司健康、可持續發展。 （二）董事會對于內部控制責任的聲明 董事會是公司的決策機構，對公司內部控制體系的建立健全和有效實施負責。 公司董事會一貫重視內控體系的建設和內控制度的有效實施， 依據 企 業內部控制基本規范及企業內部控制配套指引的要求，公司將進一步梳理流程和制度，建立以風險管理為核心

52、，以內部環境、風險評估、控制活動、信息與溝通及內部監督為主要內容的運行有效的內控管理體系，保障公司健康、持續、快速發展。 （三）內部控制評價范圍 本次內部控制評價范圍為母公司及其下屬瀘州老窖釀酒有限責任公司、瀘州老窖股份有限公司銷售公司。納入評價范圍的業務和事項包括：內部環境、風險評估、信息與溝通、內部監督、資金管理、采購管理、存貨管理、固定資產與無形資產管理、銷售管理、研究與開發管理、工程項目管理、預算管理、財務報告與披露管理、合同管理、人力資源管理、一般信息系統管理、擔保管理、業務外包管理。 內部控制評價過程中關注的風險領域主要包括： 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 23 （1

53、）行業政策風險 （2）戰略風險 （3）合規風險 （4）市場風險 （5）操作風險 （6）供求風險 （7）經營風險 （8）產品質量風險 上述業務和事項的內部控制已充分考慮企業內部控制基本規范及企業內部控制評價指引的要求，涵蓋了公司當前經營管理的主要方面，不存在重大遺漏。 （四）內部控制制度建立與運行情況 公司以制度建設為入手點，梳理、建立了完善的組織架構，建立了符合公司產業和經營現狀、滿足未來發展需求的崗位體系；按照流程驅動原則，繪制流程圖，識別關鍵控制，匹配管理制度，查找問題，優化改進；按照業務信息化原則，利用信息化建設固化業務流程，實現控制措施落地執行。 2011年，公司在以下方面持續改進內部

54、控制工作： 1、進一步完善信息披露管理制度，規范信息披露工作。 2011年，公司第六屆董事會二十一次會議審議通過了重大信息內部報告制度 ，對重大信息的范圍、報告程序做出了明確規定，同時審議通過了年報信息披露重大差錯責任追究制度 ，使年報信息披露重大差錯的界定、處理程序及責任追究有了清晰的制度依據。 2011年6月13日，深圳證券交易所公布了上市公司2010年度信息披露考核結果，瀘州老窖再次被評為“信息披露優秀單位” 。公司自2005年以來連 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 24 續6年獲得 “信息披露優秀單位”這一殊榮。 2、制定了對外投資管理制度 ，進一步規范公司對外投資行為。

55、通過制定對外投資管理制度 ，對對外投資的審批流程、管理體系予以進一步明確，有利于控制對外投資風險，提高資金運作效率，保障本公司對外投資的保值、增值。 3、深入業務，致力于打通業務流程節點，實現業務流程化、流程扁平化。 （1）完善生產經營計劃流程體系建設，統一公司各級單位目標，提升資源協同性。為提升經營計劃實施力度，減少計劃調整的非嚴肅性和非科學性，修訂完善了計劃費用申報調整流程；通過開展公司生產經營計劃體系建設項目，初步打通了經營計劃目標管理體系建設流程為中心的計劃編制模式，持續改進全面預算管理；為建立生產經營計劃體系與績效考核體系的連接點，促成公司年度經營計劃目標的實現，通過生產經營季度分析

56、，恢復建立了一套可供高層決策指揮系統；為提升公司年度經營計劃和目標有效執行效果，通過 “數字化考核”手段，采用目標管理的框架，進行分段績效考核，創新建立一套多層面的數字化績效考核體系，最終形成“計劃編制”“跟蹤分析”“考核兌現”的完整鏈條。 （2）為改變部分產品供應響應速度不及時問題，通過打通營銷業務生產業務物流業務流程和數據信息通道，提升產品供應能力。以博大公司為試點，推行MTA供應鏈優化管理模式，優化設計生產計劃管理的流程、制度和運算模型，提升產品及時供貨率和倉儲周轉率；為提升供應鏈協作能力和公司產品保障能力，深化“體制小改革、機制大創新”經營理念，分段打造柔性供應鏈，提升供應鏈協作能力和

57、競爭力；為提升供應鏈板塊各業務單位的協作能力，明確產品供應鏈各業務主體的責任和流程節點及權限，通過制定訂單管理考核激勵辦法和產品保障目標責任書 ，以 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 25 價值損失標準衡量責任。 4、梳理并修訂完善關鍵制度，實現制度清晰化、責任明確化，進一步健全公司工作流（行政流） 。 （1）為規范公司硬件資產管理和信息化項目管理規則，制定了公司硬件資產管理系列制度和信息化項目有關管理辦法；為進一步規范公司人力資源招聘、培訓、員工關系、薪酬、考核及人力資源管控權限等相關流程和管理辦法，年內修訂并更新了系列制度或辦法；為統一質量體系工作標準、技術標準和管理標準，通過梳

58、理質量企業標準化建設體系，為打造標準化供應鏈體系夯實基礎。 （2）深化人力資源大盤點，構建人力資源信息化系統平臺，完善公司人力資源信息流數據庫，為人力資源效能開發提供保障。通過人力資源大盤點，分析人力資源數據，為完成人才的“招、錄、用、培、留” 做好準備工作；為有效激勵核心崗位人員和關鍵人才積極性，通過崗位體系梳理，打通員工晉升通道，確保關鍵人才的供給平衡。 5、建設信息高速公路，實現流程和制度信息化，提升業務效率。 為提高營銷業務效率，改變過去手工辦理工作流程及流程不可控問題，通過建立“供應鏈運營管理系統”平臺固化流程，集成訂單與物流、資金費用模塊數據信息，建立前端（營銷體系）信息高速公路；

59、為打通前端（營銷體系）中端（采供體系）后端（物流體系）的數據信息，通過開展“產品條碼優化管理項目” 、 “物流模塊優化管理項目”和“供應商協同平臺建設項目” ，建設供應鏈信息化高速公路，實現流程信息化；為實現人力資源信息系統化，集成并共享各業務單元組織架構、人員、權限管理功能和信息，通過開展人力資源管理系統優化設計及SAP深化應用項目，借助信息化手段實現人力資源信息數據共享，保障人資信息數據及時性和統一性。 （五）獨立董事對公司內部控制自我評價報告的意見 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 26 獨立董事認為：公司內部控制制度較為健全，內部控制活動已基本涵蓋了公司的所有營運環節，形成了

60、較為科學、有效的內部控制體系，符合企業內部控制基本規范 、 企業內部控制應用指引及深圳證券交易所主板上市公司規范運作指引的要求。公司對子公司、關聯交易、對外擔保、重大投資、信息披露等事項的內部控制嚴格、有效，保證了公司的經營管理的正常進行。公司2011 年度內部控制自我評價報告真實客觀地反映了目前公司內部控制體系建設、內控制度執行和檢查監督的實際情況。 第六章第六章 股東大會情況簡介股東大會情況簡介 報告期內，公司共召開了二次股東大會。 一、一、2010 年年度股東大會年年度股東大會 本次股東大會于 2011 年 6 月 10 日在公司本部召開。出席本次會議的股東及股東代表共 18 名，代表有

61、表決權股份 803,805,491 股。 本次股東大會以記名投票表決方式審議通過了2010 年度董事會工作報告 、 2010 年度監事會工作報告 、 2010 年度財務決算報告 、 2010 年年度報告 、 2010 年度利潤分配預案 、 關于續聘四川華信（集團）會計師事務所為公司 2011 年度審計會計師事務所的議案 。決議刊登在 2011 年6 月 11 日的中國證券報、證券時報、證券日報上。 二、二、2011 年第一次臨時股東大會情況年第一次臨時股東大會情況 本次股東大會采取現場投票與網絡投票相結合的方式，于 2011 年 12 月 26 日在公司本部召開。出席現場會議的股東及股東代表

62、6 人，持有表決權股份 3,719,924 股；參加網絡投票的股東及股東代表 195 人，持有表決權股份 348,380,367 股。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 27 本次臨時股東大會以特別決議方式審議通過了關于公司符合重大資產重組條件的議案 、 附條件生效的 、 及摘要 、 公司重大資產出售暨關聯交易符合第四條規定的議案 、 關于提請股東大會授權董事會全權辦理本次重大資產出售暨關聯交易相關事宜的議案 ，并逐項審議通過了公司重大資產出售暨關聯交易方案 及其子議案。 決議刊登在 2011 年 12 月 27 日的 中國證券報、證券時報、證券日報上。 第七章第七章 董事會報告董事

63、會報告 一、經營情況分析與討論一、經營情況分析與討論 （一）報告期內公司經營情況的回顧 本公司屬飲料制造業中的酒精及飲料酒制造業，主營國窖 1573、瀘州老窖系列酒的生產和銷售。 2011 年是公司改革創新，轉型發展的承接之年，一年以來，公司上下，特別是營銷人員以正視危險、拼搶機遇、堅決突破、務求打贏的精神面貌，在公司董事會和管理團隊帶領下，緊緊圍繞企業發展戰略，扎實工作，奮力拼搏，圓滿完成了董事會確定的全年生產經營目標，保障了公司健康、持續、快速的發展。 2011年， 公司共計銷售白酒14.29萬噸。 2011年實現銷售收入842,791.00萬元， 同比增長 56.92%； 實現利潤總額

64、404,473.21 萬元， 同比增長 38.57%；實現歸屬上市公司所有者的凈利潤 290,502.72 萬元，同比增長 31.73%；實現歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益后的凈利潤 289,585.23 萬元，較去年同期增長 31.38%。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 28 2011 年公司經營特征有以下幾點： 1、深入營銷文化深入營銷文化，提升品牌提升品牌新高度新高度 公司通過登陸央視黃金資源段廣告、“中國品味 2011 珍藏版發布活動” 、2011 年酒業博覽會及國窖 1573 酒封藏大典等系列文化活動，多點位、高標準、深層次的宣傳白酒文化，以文化高度塑造品牌高度，

65、大力推動瀘州老窖的品牌提升。同時，順應消費形勢需求，適時推出窖齡酒90 年補位國窖 1573 品牌提升后遺留下的市場空白，及時贏得中高端市場。在品牌和價格的雙支撐下，銷售規模取得新突破。 2、質量、質量為先為先、安全、生產標準不斷提升、安全、生產標準不斷提升 公司的全員質量意識不斷強化，質量保障體系更加有力。公司“國窖紅一號高粱”獲得農業部頒發農產品地理標志證書，成為我國第一個獲地理標志保護的高粱品牌，從源頭上為國窖 1573 提供了質量保障；同時，積極開展質量體系建設、成本控制、生產保障、安全環保、內控管理、重點項目六大創新創效工作，以后端精細化保障，有力支持前端市場狼性化，初步實現了前后方

66、的無縫對接。 3、升級營銷體系，升級營銷體系，強化營銷力量強化營銷力量 公司加大銷售體系改革力度，組建十二支獨立運作的公司化狼性營銷隊伍，通過營銷聯席會議，把整個集群化營銷體系的協調、聯系與指揮統一起來，實現前端市場狼性化和后端保障精細化及管理運籌的系統化。通過一線營銷隊伍對市場資源的拼、搶、奪，大招商，招大商 快速形成瀘州老窖在整個白酒市場強大的商氣聚集，使整個社會資源成倍數的與瀘州老窖形成合作關系。 4、綜合管理與改革實現新跨綜合管理與改革實現新跨越越 加強執行力建設，形成數字化考評體系，公司倡導“立德重孝” ， “立德”就是以義取利、誠招天下； “重孝”即重視企業文化規范管理，并通過 瀘

67、州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 29 將考核數字化、用人專業化、管理扁平化、執行效率化作為企業文化宣傳的再認識再學習的內容，形成了健康、持續、高速發展的文化氛圍；加強信息化建設，實現流程驅動、圍繞訂單實現協同和透明、初步建立后勤保障業務 KPI 指標并實現信息化支持、并逐步完善了可追溯體系的建設。 5、建立人才樂園體系建立人才樂園體系，保障公司健康長遠發展，保障公司健康長遠發展 加強人才隊伍的建設，堅持“奔馬、賽馬、薦馬”的選拔方法，通過建立瀘州老窖商學院、國窖家園書友會、國窖青年活動中心，加快對青年人才隊伍的培養節奏，初步形成人才支撐系統；同時，研究學習型組織的實施內容、實施計劃，

68、加大給種類型的培訓力度，建設學習型組織，培養技能型人才、管理型人才和技術管理型人才，保證公司人才規劃和目標的實現，保障公司的長遠發展。 （二） 主營業務范圍及經營情況 1、主營業務分行業、產品情況 單位：萬元 行業 營業收入 營業成本 營業利潤率（%） 營業收入同比增減(%) 營業成本同比增減(%) 營業利潤率同比增減(%) 酒類 823,244.23 283,607.67 65.55% 58.66% 74.53% -3.13% 產品 營業收入 營業成本 營業利潤率（%） 營業收入同比增減(%) 營業成本同比增減(%) 營業利潤率同比增減(%) 高檔酒 564,131.83 101,951.3

69、5 81.93% 60.33% 83.65% -2.29% 中低檔酒 259,112.39 181,656.32 29.89% 55.15% 69.80% -6.05% 合計 823,244.23 283,607.67 65.55% 58.66% 74.53% -3.13% 備注：高檔酒包含瀘州老窖特曲及其以上產品；中低檔酒為瀘州老窖特曲以下產品。 2、主營業務分地區情況 單位：萬元 地區 營業收入 營業收入比上年同期增減(%) 華北地區 224,124.45 39.84 華中地區 133,596.98 65.17 西南地區 243,255.45 69.77 瀘州老窖股份有限公司 2011 年

70、年度報告 30 其他地區 222,267.35 65.35 合計 823,244.23 58.66 （三）主要客戶供應商情況 單位：萬元 前五名供應商采購金額 188,123.16 公司總采購金額比重 66.90% 前五名客戶的營業收入 255,411.13 占公司全部營業收入比重 31.02% （四）報告期內，營業費用、管理費用、財務費用、等數據情況 單位：萬元 項目 2011 年度 2010 年度 增減率（%） 銷售費用 38,954.93 32,336.81 20.47 管理費用 50,064.64 39,046.67 28.22 財務費用 -315.19 756.41 -141.67

71、備注： 1、銷售費用本期較上期增加 6,618.12 萬元，增幅 20.47%，主要是隨著公司產品銷量的增長，倉儲運輸費及廣告宣傳費同比增長影響所致。 2、管理費用與去年同期相比增加了 11,017.97 元，比去年同期增長28.22，主要是職工薪酬、期權費用及研發費用較上期略有增長； 3、財務費用本期較上期減少 1,071.60,萬元，減幅 141.67%，主要是本期期酒財務費用減少 8,793,300.52 元影響所致影響所致。 （五）報告期內資產構成變動情況 項目 2011 年 12 月 31 日 2010 年 12 月 31 日 本年占總資產比例較上年增減 金額（萬元） 占總資產比例%

72、 金額（萬元） 占總資產比例% 應收帳款 5,955.75 0.48 4,711.31 0.59 -0.11 其他應收款 2,396.93 0.20 2,641.56 0.33 -0.11 存貨 213,316.77 17.10 148,555.41 18.51 -1.41 投資性房地產 - - 預收款項 255,138.05 20.44 105,678.38 13.16 7.28 長期股權投資 199,719.51 16.01 198,410.27 24.72 -8.71 長期債權投資 - - 固定資產 101,239.18 8.12 85,450.01 10.65 -2.53 在建工程 6

73、,083.40 0.49 11,707.90 1.46 -0.97 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 31 短期借款 - - 長期借款 - - 資產總額 1,247,723.15 100 802,626.52 100 0 備注: 1、長期股權投資占總資產比例較上年減少，主要原因是本年度資產規模增大，長期股權投資增加幅度較小，占比下降。 2、固定資產占比較上年下降，主要原因是本年度資產規模增大，固定資產增加幅度較小，占比下降。 3、預收款項占比較上年上升，主要原因是年末經銷商購貨量增大，預收貨款大幅度增加。 4、公司沒有采用公允價值計量的資產項目。 （六）報告期內，現金流量相關數據構成

74、及變動原因 單位：萬元 項目 2011 年度 2010 年度 增減變化(%) 經營活動產生的現金流量凈額 397,256.76 135,128.15 193.99 投資活動產生的現金流量凈額 -8,800.11 -22,155.47 60.28 籌資活動產生的現金流量凈額 -181,432.61 -98,716.16 -83.80 備注： 1、經營活動產生的現金流量凈額同比增加 193.99%，主要是本年收入及利潤增加導致經營活動現金流入所致。 2、 投資活動產生的現金流量凈額同比增加 60.28%， 主要是今年收到華西證券分紅款較去年增長以及固定資產投資較去年略有下降影響所致。 3、籌資活動

75、產生的現金流量凈額同比減少 83.80%，主要是 2011 年現金分紅較上期大幅增長影響所致。 （七）公司主要子公司及參股公司的經營情況及業績分析 單位：萬元 公司名稱 控股比例（%） 業務性質 注冊資本 資產規模 歸屬上市公司所有者的凈利潤 華西證券有限責任公司 24.99 證券經濟、自營、投資銀行等 141,311.37 1,639,750.08 3,588.22 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 32 瀘州老窖股份有限公司銷售公司 100 瀘州老窖系列定型包裝白酒銷售 10,000.00 553,940.88 227,184.41 瀘州老窖釀酒有限責任公司 100 瀘州老窖系列

76、酒生產銷售、曲藥生產銷售 3,000.00 195,050.17 18,999.95 備注： 1、華西證券有限責任公司2011年實現主營業務收入166,052.01萬元，實現凈利潤61,023.83萬元，對本公司2011年凈利潤的貢獻率約為1.17%。 2、瀘州老窖股份有限公司銷售公司2011年實現主營業務收入776,043.14萬元，實現凈利潤241,861.34萬元，對本公司2011年凈利潤的貢獻率約為79.15%。 3、瀘州老窖釀酒有限責任公司2011年實現主營業務收入219,941.94萬元， 實現凈利潤189,99.95萬元， 對本公司2011年凈利潤的貢獻率約為6.22%。 二、公

77、司未來發展展望二、公司未來發展展望 （一）公司所處行業的發展趨勢及面臨的市場競爭格局 2011年，白酒業持續穩定增長，高端市場依然景氣，中端產品增長迅猛，整個市場潛力巨大。隨著白酒產業逐步的規?；?、全國化、消費者消費理念的日趨成熟化，白酒業未來將逐步向品牌酒原產地集中，原產地概念將慢慢深入人心。 白酒行業因生產的高度離散型，低門檻導致業內企業數量龐大。同時，國外及業外的資本對白酒行業高度繁榮的覬覦、國家政策的未知變化、白酒消費文化的升級等都對2012年白酒企業提出了新的挑戰。但伴隨著行業分化的進一步加劇，品牌差距的持續擴大，預計未來幾年白酒行業將逐步走出“戰國時代”。 （二）公司未來發展的機遇

78、與挑戰以及公司戰略發展規劃 公司未來的發展面臨較大的競爭壓力，這主要表現在：一是公司和行業龍頭企業在經營實力、品牌競爭力等方面仍有一定差距，部分行業對手的飛速發展給公司帶來較大的競爭壓力；二是國家政策的未知變動對白酒 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 33 行業的影響；三是內部中高端人才的缺失對公司發展的制約。 面對艱巨的挑戰，我們做好了充分的準備：第一，作為中國濃香型白酒的鼻祖，公司擁有得天獨厚、不可復制、行業數量最多的老窖池，公司產品質量具有較強競爭力；第二，超高端新品“中國品味”上市推廣成功，公司兩大核心品牌國窖1573、瀘州老窖特曲深入人心，“窖齡酒”表現突出；第三，公司擁有

79、一個和諧共贏、充滿激情的核心管理團隊；第四，公司幾年來不斷地引進新鮮血液，完善人才引進和激勵機制，在內部管理上嚴抓內控，在營銷手段上敢于創新，為公司的未來打下了堅實的基礎。 （三）2012年經營計劃及保障措施 2012年是公司榮膺1952年頒發的首屆四大名白酒60周年的榮耀之年，公司將繼續堅持“改革創新，全員營銷，激情飛躍，勤奮求實，全員拼搏，指標翱翔”的工作精神，把“簡單、超越、分享”作為制定管理辦法、考核方案及工作創效的行為理念，實現創新型、規?；?、跨越式裂變擴張，書寫公司新的榮耀。 1、強化質量建設強化質量建設 始終如一的堅持“質量是企業生命線”的理念，實現科技引領質量、生產新跨越；堅持

80、生產、質量、科研規劃超前銷售需求5年，對國窖1573、特曲等產品建立裝瓶以后的儲存體系，使產品品質的過程監管更有保障；堅持質量第一、成本第二的理念，實現瀘州老窖產品品質和服務品質新的飛躍。 2、深化品牌戰略深化品牌戰略 堅持“雙品牌塑造，多品牌運作”的品牌戰略，保障國窖1573實現品質高度、文化高度、品牌高度、價格高度的穩步提升。強力打造瀘州老窖品牌厚度，重點推出瀘州老窖特曲老酒，喚醒消費者記憶，實現馬到成功、一舉揚名；窖齡酒創新傳播概念，實現營銷團購大突破，價格提升持續給 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 34 力。積極借助各種紀念事項，喚醒消費群體對瀘州老窖的榮耀記憶，促進瀘州老

81、窖品牌力提升；繼續大力推進控制力型多品牌運作模式，夯實塔基，提高市場占有率。 3、持續持續創新營銷模式創新營銷模式、拼搏創業、拼搏創業 進一步加強12支狼性營銷團隊建設，互相給力，做好營銷一盤棋。銷售公司進行分類管理，簡政放權，實現大步跨越，同時進一步引導經銷商成立聯盟公司，支持聯盟公司優化管理與運營系統，使聯盟公司在數量、規模和實力上得到更大發展。加快專賣店建設，2012年建成專賣店1,000家，加強系統化VIP消費者關系管理，建立300人的國窖1573品牌顧問隊伍，堅持“大招商、招大商”的思路，實現經銷商隊伍多元化和建立經銷隊伍競爭優化平臺。 4、升級綜合管理、升級綜合管理 通過管理挖潛，

82、實現管理升級，實施“人力驅動向流程驅動升級”，創新標準，實現保障效率大跨越。進一步完善內控體系建設，優化流程，同時強化信息化建設，打通資金流、信息流、管理流，實現效率與效益的雙提升。同時，瀘州老窖作為雙國寶資源擁有者、濃香鼻祖，傳承歷史，創新發展，要真正做到“以品質博王位，以文化得人心”，做好“文化營銷”，潛移默化地提升瀘州老窖在各領域意見領袖群中的影響力。 5、推進“人才樂園”和“員工樂園”建設、推進“人才樂園”和“員工樂園”建設 不斷培養和引進公司發展所需要的各類人才，充分發揮好瀘州老窖商學院、青年活動中心、國窖家園書友會的作用，深入人力資源效能開發，盡快形成擴張發展所需的人才支撐系統。通

83、過提高員工待遇，讓員工朋友們充分享受到公司發展的成果；通過精神激勵，不斷提高員工幸福感與自豪感，增強公司的向心力、凝聚力與戰斗力。 三、報告期內投資情況三、報告期內投資情況 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 35 （一）募集資金投資項目 報告期內公司無募集資金投資項目。 （二）非募集資金重大投資項目 單位（萬元） 項目名稱 金額 進度情況 收益狀況 10萬噸儲存基地項目 38,900.00 已經完成工程建設，目前已進入試運行并部分正式投用 累計儲存原度基礎酒59,420噸 安寧科技工業園區包裝生產線進行技術改造項目 2,800.00 已完成兩條生產線的改造 由改革前3,000瓶/小時

84、，提升到6,000-8,000瓶/小時。 釀造固液副產物資源化利用項目 6,136.00 項目已完成了項目總平方案設計和總體規劃及相關技術應用試驗，正進入設計報規階段。 尚在建設中 安寧穿梭板倉庫建設項目 4,850.00 尚在方案設計階段 尚在建設中 投資總額 52,686.00 - - 四、董事會日常工作情況四、董事會日常工作情況 （一）董事會會議情況 報告期內，公司董事會共召開了十次會議。 1、第六屆董事會十二次會議于 2011 年 1 月 14 日在公司總部二樓會議室召開，會議審議了2011 年生產經營計劃大綱 、 關于瀘州品創科技有限公司向瀘州酒業集中發展區購買酒檢中心在建工程的議案

85、 、 關于對四川明星電力股份有限公司擬轉讓的華西證券有限責任公司股權放棄優先購買權的議案 。 2、第六屆董事會十三次會議于 2011 年 3 月 25 日在湖南常德共和酒店 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 36 召開， 會議審議了 2010 年度董事會工作報告 、2010 年度財務決算報告 、2010 年度內部控制自我評價報告 、 2010 年度社會責任報告 、 2010 年年度報告及摘要、 2010 年度分紅預案 、 2010 年資產報損的議案 、 對外投資管理制度 、 關于本次董事會暫不確定 2010 年度股東大會時間的議案 、 關于預計 2011 年日常關聯交易的議案 、 2

86、011 年度實施內控規范體系工作計劃 、 關于捐資成立中國音樂文學國窖愛我中華獎勵專項基金的議案 、 關于投資建設釀造固液副產物資源化利用項目的議案 、 關于公司與鑫霸公司進行資產交易的議案 、 關于對湖南武陵酒有限公司同比例增資的議案 ，聽取了董事會審計委員會關于華信（集團）會計師事務所 2010 年度審計工作總結報告及續聘會計師事務所的建議。 3、 第六屆董事會十四次會議于 2011 年 4 月 15 日以通訊表決方式召開，會議審議了2011 年第一季度報告 、 關于對攀鋼集團財務有限公司擬轉讓華西證券有限責任公司股權放棄優先購買權的議案 。 4、 第六屆董事會十五次會議于 2011 年

87、5 月 19 日以通訊表決方式召開，會議審議了關于召開 2010 年度股東大會的議案 、 關于增加送外培訓費用并與銷售收入變動掛鉤的議案 。 5、第六屆董事會十六次會議于 2011 年 6 月 10 日在公司總部二樓會議室召開， 會議審議了 關于湖南武陵酒有限公司引進戰略合作伙伴的議案 、關于對安寧科技工業園區包裝生產線進行技術改造的議案 。 6、 第六屆董事會十七次會議于 2011 年 8 月 17 日以通訊表決方式召開，會議審議了2011 年半年度報告 。 7、第六屆董事會十八次會議于 2011 年 10 月 28 日以通訊表決方式召開，會議審議了2011 年第三季度報告 、 關于投資建設

88、安寧穿梭板倉庫的議案及關于贈送七輛即將退役工作車輛的議案 。 8、第六屆董事會十九次會議于 2011 年 11 月 30 日在公司總部二樓會 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 37 議室召開，會議審議了協議轉讓華西證券有限責任公司 12%股權可行性研究報告 、 關于公司符合重大資產重組條件的議案 、 關于公司進行重大資產重組的議案 、 關于公司重大資產重組構成關聯交易的議案 、 重大資產出售暨關聯交易預案 、 關于公司重大資產出售暨關聯交易符合關于規范上市公司重大資產重組若干問題的規定第四條規定的議案 、 關于簽訂華西證券有限責任公司股權轉讓框架協議書的議案 、 關于提請股東大會授權

89、董事會全權辦理本次重大資產出售暨關聯交易相關事宜的議案 、 關于暫緩發出召開公司臨時股東大會通知的議案及關于重大資產出售暨關聯交易履行法定程序的完備性、合規性及提交的法律文件的有效性議案 。 9、 第六屆董事會二十次會議于 2011 年 12 月 9 日以通訊表決方式召開，會議審議了公司重大資產出售暨關聯交易方案 、 公司重大資產出售暨關聯交易報告書（草案） 及摘要、 關于評估機構的獨立性評估假設前提的合理性、評估方法與評估目的的相關性以及評估定價的公允性的議案 、關于批準本次重大資產重組有關評估報告的議案 、 關于簽訂華西證券有限責任公司股權轉讓協議書的議案 、 重大資產出售暨關聯交易履行法

90、定程序的完備性、合規性及提交的法律文件的有效性議案及關于提請召開公司 2011 年第一次臨時股東大會的議案 。 10、第六屆董事會二十一次會議于 2011 年 12 月 26 日在公司總部二樓會議室召開，會議聽取了2011 年內部審計工作總結 ，審議了2012 年審計工作計劃 、 2012 年生產經營計劃大綱 、 重大信息內部報告制度 、年報信息披露重大差錯責任追究制度及關于綜合統計職能調整的議案 。 各次會議決議刊登情況列示如下： 序召開日期 召開屆次 披露日期 披露媒體 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 38 號 1 2011.01.14 六屆董事會十二次會議 2011.01.2

91、3 中國證券報 、 證券時報及證券日報 2 2011.03.25 六屆董事會十三次會議 2011.03.26 中國證券報 、 證券時報及證券日報 3 2011.04.15 六屆董事會十四次會議 2011.04.16 中國證券報 、 證券時報及證券日報 4 2011.05.19 六屆董事會十五次會議 2011.05.20 中國證券報 、 證券時報及證券日報 5 2011.06.10 六屆董事會十六次會議 2011.06.11 中國證券報 、 證券時報及證券日報 6 2011.08.17 六屆董事會十七次會議 2011.08.19 中國證券報 、 證券時報及證券日報 7 2011.10.28 六屆

92、董事會十八次會議 2011.10.29 中國證券報 、 證券時報及證券日報 8 2011.11.30 六屆董事會十九次會議 2011.12.02 中國證券報 、 證券時報及證券日報 9 2011.12.09 六屆董事會二十次會議 2011.12.10 中國證券報 、 證券時報及證券日報 10 2011.12.26 六屆董事會二十一次會議 2011.12.27 中國證券報 、 證券時報及證券日報 （二）董事會對股東大會決議的執行情況 報告期內股東大會的各項決議均得到了董事會的認真遵守和執行。 1、2011 年 7 月 02 日，公司執行了 2010 年現金分紅方案，向全體股東每 10 股派發現金

93、紅利 10 元（含稅，扣稅后個人股東、投資基金實際每10 股派 9 元現金） 。 2、根據公司 2011 年第一次臨時股東大會決議，公司董事會已于 2011年 12 月 28 日將公司重大資產出售暨關聯交易方案及其相關材料報送至中國證券監督管理委員會。 由于該事項不屬于重大資產重組， 公司于 2012年 4 月申請撤回行政審批申請。 （三）董事會審計委員會工作情況 1、指導內部審計工作情況 2011 年 2 月，董事會審計委員會及董事會先后審議通過了2011 年審計工作計劃 ，確定了公司 2011 年內部審計工作重點。報告期內，在董事會審計委員會的指導下，公司審計室嚴格按照2011 年審計工作

94、計劃開展內部審計工作，對被審計單位的效益和效率的提升，以及內部控制建設和管理風險的整體控制起到了積極作用。 2、2010 年年度審計情況 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 39 根據公司董事會審計委員會年度審計工作規程 ，董事會審計委員會與四川華信(集團)會計師事務所協商于 2011 年初確定了公司年度審計工作計劃。 董事會審計委員會在審閱公司財務報表后，提示審計會計師關注：收入確認、銷售費用、母公司報表口徑等事項。 進入審計程序后，審計委員會不斷加強與會計師事務所的溝通，兩次以書面形式督促其在約定時限內提交審計報告。在年審注冊會計師出具初步審計意見后，審計委員會再次審閱了公司財務會

95、計報表，并發表了書面意見：通過對會計師出具的年報初稿的審閱，審計委員會認為公司財務會計報告真實、準確、完整地反映了公司的整體情況，同意會計師事務所的出具的初步審計意見。審計委員會在審議通過年度報告后決定將其提交董事會審議；在對會計師事務所的年度審計情況進行總結后，向董事會提出了續聘會計師事務所的建議。 （四）董事會薪酬與考核委員會工作情況 董事會薪酬與考核委員會對年度報告披露的董事、監事、高級管理人員 2010 年度薪酬情況進行了審核，認為董事、監事、高級管理人員 2010年度薪酬的發放符合公司相關薪酬管理制度要求，年度報告所披露董事、監事、高級管理人員薪酬數據真實反映了董事、監事、高級管理人

96、員的薪資水平。 五、董事會利潤分配及資本公積金轉增股本預案五、董事會利潤分配及資本公積金轉增股本預案 （一）利潤分配政策的制定、執行情況 2005 年，在進行股權分臵改革時，公司控股股東作出了分紅承諾：在公司股權分臵改革方案實施之后，瀘州老窖今后五年的現金分紅比例不低于公司當年實現可供投資者分配利潤的 70%。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 40 在其后，公司繼續延續了這一承諾，將分紅政策在公司章程中予以固化， 章程第一百七十一條記載：公司注重對股東的投資回報，公司現金或股票方式分紅比例不低于公司當年可供分配利潤的 70%，其中現金分紅比例不低于公司當年可供分配利潤的 30%。

97、公司嚴格執行了這一分紅政策。 （二）2011 年度分配預案 2011 年， 公司共實現歸屬于上市公司所有者的凈利潤 290,502.72 萬元，在提取法定盈余公積金 29,453.55 萬元后，加上上年未分配利潤 134,936.34萬元，可供投資者分配的利潤為 395,985.51 萬元，董事會根據公司實際情況，擬向全體股東每 10 股派發現金紅利 14 元（含稅） 。上述方案經本次董事會審議通過后，尚須經公司 2011 年年度股東大會審議通過。 （三）前三年度的現金分紅情況 時間 實現凈利潤 分配方案 現金分配占 凈利潤比例 2010 220,524.40 萬元 每 10 股派發現金紅利

98、10 元（含稅） 63.22% 2009 167,333.91 萬元 每 10 股派發現金紅利 7.5 元（含稅） 62.49% 2008 126,598.79 萬元 每 10 股派發現金紅利 6.5 元（含稅） 71.58% 最近三年累計現金分紅金額占最近年均凈利潤的比例 195.13% 六、公司指定信息披露報紙變化情況六、公司指定信息披露報紙變化情況 報告期內，公司指定信息披露報紙沒有發生變化， 仍為 中國證券報 、證券時報及證券日報 。 七、七、董事會對于內部控制責任的聲明及建立健全內部控制體系的董事會對于內部控制責任的聲明及建立健全內部控制體系的情況情況 參見第五章“內部控制體系的建立

99、和健全情況” 。 八八、獨立董事關于控股股東及其他關聯方占用公司資金、公司對外擔獨立董事關于控股股東及其他關聯方占用公司資金、公司對外擔保情況的專項說明和獨立意見保情況的專項說明和獨立意見 公司獨立董事就報告期內公司控股股東及其他關聯方占用公司資金、公司對外擔保事項進行了調查和核實，確認報告期內公司不存在控股股東 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 41 及其他關聯方占用公司資金的情況，也沒有以前期間發生但延續到報告期的占用；未發現公司為控股股東及其他關聯方、任何非法人單位或個人提供擔保，公司當期無對外擔保，也沒有以前期間發生但延續到報告期的對外擔保。 九、內幕信息九、內幕信息知情人管

100、理知情人管理制度建制度建立立和執行和執行情況情況 2010 年 4 月 14 日，公司第六屆董事會六次會議審議通過了內幕信息知情人及外部信息使用人管理制度。 2012 年，公司根據中國證監會關于上市公司建立內幕信息知情人登記管理制度的規定（證監會公告201130 號），對內幕信息知情人及外部信息使用人管理制度予以進一步完善，并已經公司六屆董事會二十二次會議審議通過。 報告期內，公司嚴格按照內幕信息知情人及外部信息使用人管理制度的規定，加強內幕信息保密工作，認真做好內幕信息知情人的登記管理工作，如實、完整地記錄了內幕信息在公開披露前的各流轉環節所有內幕信息知情人名單。 報告期內，公司不存在內幕信

101、息知情人利用內幕信息買賣公司股票及其衍生品種的情況，未發生公司及相關人員因涉嫌內幕交易被監管部門采取監管措施及行政處罰措施的情形。 第八章第八章 監事會報告監事會報告 一、一、監事會會議情況監事會會議情況 報告期內，監事會共召開了四次會議。 （一）公司第六屆監事會九次會議于 2011 年 3 月 25 日在湖南常德共和酒店召開。本次會議審議通過了公司2010 年年度報告及摘要，2010 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 42 年度監事會工作報告 ， 并審閱了公司 2010 年度內部控制自我評價報告 。該次會議決議公告刊登在 2011 年 3 月 26 日的中國證券報 、 證券時報及證

102、券日報上。 （二）公司第六屆監事會十次會議于 2011 年 4 月 15 日。以通訊表決方式召開。本次會議審議通過了、2011 年第一季度報告。該次會議決議公告刊登在 2011 年 4 月 16 日的中國證券報 、 證券時報及證券日報上。 （三）公司第六屆監事會十一次會議于 2011 年 8 月 17 日以通訊表決方式召開。本次會議審議通過了2011 年半年度報告及其摘要。該次會議決議公告刊登在 2011 年 8 月 19 日的中國證券報 、 證券時報及證券日報上。 （四）公司第六屆監事會十二次會議于 2011 年 10 月 28 日以通訊表決方式召開。本次會議審議通過了2011 年第三季度報

103、告。 二、公司依法運作情況二、公司依法運作情況 報告期內，公司監事會依據國家有關法律、法規對公司股東大會、董事會的召開程序、召開過程、決議事項，董事會對股東大會決議的執行情況，公司董事及高級管理人員履行職責的行為及公司內部控制制度的建立和執行情況進行了監督。公司監事會認為： （一）公司能夠按照相關政策法規和公司章程規范運作，股東大會和董事會的召開程序、議事規則和決策程序合法, 符合公司法等法律法規和公司章程的有關規定。報告期內，公司進一步完善了內部控制制度；公司董事及高級管理人員能夠守法經營，認真執行股東大會決議，具有較強的進取精神。公司董事及高級管理人員執行職務時未發現違反國家法律、法規、公

104、司章程及各項規章制度的行為，也未發現損害公司利益和職工利益的行為。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 43 （二）通過對公司財務的日常監督和專項檢查，監事會確信，四川華信（集團）會計師事務所有限責任公司所出具的標準無保留審計意見符合公司實際情況，公司 2011 年度財務報告真實地反映了公司的財務狀況和經營成果。 （三）公司最近一次募集資金實際投入項目和承諾投入項目一致。 （四）公司收購、出售資產價格合理，沒有發現內幕交易，沒有損害中小股東權益，也沒有造成公司資產流失。 （五）公司 2011 年進行的關聯交易，價格公允，表決程序合規，未損害公司及中小股東利益。 三、三、監事會對公司內部

105、控制自我評價報告的意見監事會對公司內部控制自我評價報告的意見 監事會認為：公司內控制度已基本涵蓋了公司的所有營運環節，內部控制體系已基本成型，內部控制機制和內部控制制度不存在重大缺陷。公司2011 年度內部控制自我評價報告真實、客觀地反映了目前公司內部控制的實際狀況。 四、四、內幕信息知情人內幕信息知情人管理制度管理制度執行情況執行情況 監事會認為：報告期內，內幕信息知情人登記管理制度在公司得到了有效貫徹和執行。公司不存在內幕信息知情人利用內幕信息買賣公司股票及其衍生品種的情況，未發生公司及相關人員因涉嫌內幕交易被監管部門采取監管措施及行政處罰措施的情形。 第九章第九章 重要事項重要事項 一、

106、報告期內重大訴訟、仲裁事項一、報告期內重大訴訟、仲裁事項 1994 年 3 月，四川海格瑪裝飾玻璃有限公司與中國銀行瀘州分行簽訂100 萬美元借款合同，瀘州老窖酒廠科技實驗廠為其出具了擔保函；后四川 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 44 海格瑪裝飾玻璃有限公司因破產清算未完全償還該筆貸款。2009 年，該筆債權持有人四川省鑫基資產管理有限公司向瀘州市中級人民法院提出訴訟， 要求本公司償還欠款及利息合計人民幣 1,639.4 萬元， 承擔案件訴訟費。經開庭審理，瀘州市中級人民法院于 2010 年 1 月 4 日作出判決，駁回四川省鑫基資產管理有限公司訴訟請求。事后，四川省鑫基資產管理

107、有限公司向四川省高級人民法院提起上訴，經開庭審理，2010 年 6 月 28 日，四川省高級人民法院作出終審判決，駁回上訴，維持原判。2010 年 10 月四川省鑫基資產管理有限公司向最高人民法院提起再審申請，最高人民法院于 2010年 11 月立案審查，2011 年 3 月 28 日，最高人民法院作出（2010）民申字第 1606 號民事裁定書，裁定駁回四川省鑫基資產管理有限公司再審申請。至此，該案件已完結。 二、破產重整相關事項二、破產重整相關事項 報告期內，公司無破產重整事項。 三、持有其他上市公司、非上市金融企業股三、持有其他上市公司、非上市金融企業股權及證券投資情況權及證券投資情況

108、（一）持有其他上市公司股權情況 截止本報告期末,公司持有四川北方硝化棉股份有限公司（股票簡稱：北化股份，股票代碼：002246）104.24 萬股無限售條件股份，約占該公司總股權數的 0.53%。本公司為該公司發起人股東。 （二）持有非上市金融企業股權情況 1、截止本報告期末，公司共計持有華西證券 35,316.48 萬股股權，占該公司總股權數的 24.99%，是該公司第一大股東。華西證券于 2011 年實施增資擴股計劃，截止 2011 年 7 月 28 日，其注冊資本變更為 141,311.37 萬股，本公司持股比例由 34.85%下降至 24.99%。2011 年 12 月公司擬將持有華西

109、證券 12%的股權轉讓給老窖集團，轉讓完畢后公司持股比例將由24.99%進一步降為 12.99%。具體交易情況請參見本章“出售華西證券 12% 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 45 股權事項” 。 2、 2007 年， 公司認購了國泰君安證券股份有限公司增資配股 1,177.70萬股股權。目前，該增資計劃已獲得中國證監會的的核準，并于 2012 年 3月 7 日完成了工商變更登記。 3、截止本報告期末，公司持有瀘州市商業銀行股份有限公司 1,000 萬股股權，占該行總股權數的 2.21%。 所持對象名稱 初始投資金額(萬元) 持有數量 (萬股) 占該公司股權比例（%） 期末賬面值(

110、萬元) 會計核算 科目 股份來源 華西證券有限責任公司 112,218.80 35,316.48 24.99 185,672.00 長期股權投資 （權益法） 發起人股份及收購 國泰君安證券股份有限公司 1,271.92 1,177.70 0.19 1,271.92 長期股權投資 （成本法） 認購配股 瀘州市商業銀行股份有限公司 1,000.00 1,000.00 2.21 1,000.00 長期股權投資 （成本法） 發起人股份 （三）報告期內證券投資情況 報告期內公司未進行證券投資。 四四、報告期報告期內收購或出售內收購或出售資產資產、吸收合并事項、吸收合并事項 1、出售華西證券 12%股權事

111、項 報告期內，經2011年11月30日公司第六屆董事會十九次會議、2011年12月9日公司第六屆董事會二十次會議和2011年12月26日公司2011年第一次臨時股東大會審議，并依據上海銀信資產評估有限公司以2011年9月30日為基準日出具的瀘州老窖股份有限公司所持有的華西證券股份有限責任公司12%股權股東全部權益價值評估報告 （滬銀信評報字（2011）第752號） ，華西證券資產賬面價值為601,050.92萬元，市場公允價值為904,379.00萬元，因證券公司的經營水平和盈利能力對證券市場行情及其走勢有較強的依賴性，通過市場法評估獲得的評估價值為904,172.00萬元， 對應的12%股權

112、的評估價值為108,500.64萬元，經瀘州市國資委評估備案無異議后，公司擬將持有華西證券12%的股權按評估值108,500.64萬元轉讓給老窖集團。 在本次交易獲得有權機構審核通過后，交易對方老窖集團將向本公司一次付清股權轉讓款。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 46 此次交易完成后，本公司持有華西證券的股權比例將進一步下降為12.99%，不再為華西證券第一大股東。 交易對方老窖集團為公司控股股東，此次交易構成關聯交易，相關關聯董事已回避表決。 此次交易已獲公司獨立董事事前認可，并對此交易發表了“交易定價公允，交易定價基礎合理”的獨立意見；已于2011年12月20日獲得瀘州市國資

113、委 關于華西證券有限責任公司股權轉讓方案的批復 （瀘國資委發2011234號） ，批準此次交易的實施；此次交易尚需中國證券監督管理委員會的核準。 此次交易的標的華西證券主要從事證券經營業務， 與公司白酒釀造和銷售的主營業務無關，該交易對公司主營業務、業務連續性、管理層穩定性均不會產生不利影響。交易完成后，公司將剝離業績波動較大的證券業務，并進一步做大做強白酒業務，有利于熨平公司業績的周期性波動，提高經營業績的穩定性；同時由于公司白酒主業在盈利能力、營運能力水平等方面顯著高于華西證券所從事的證券行業， 公司將此次交易獲得的資金用于白酒主業發展后，將有利于提高瀘州老窖的盈利能力。 上述交易詳細情況

114、見2011年12月10日刊載于“巨潮資訊網”的重大資產出售暨關聯交易報告書（草案） 、 華西有限責任公司審計報告 、 擬向瀘州老窖集團有限責任公司轉讓所持有的華西證券有限責任公司12%股權所涉及的華西證券有限責任公司股東全部權益價值評估報告等相關公告。 由于該事項不屬于重大資產重組，公司于2012年4月申請撤回行政審批申請。 2、與鑫霸公司資產交易事項 （1）報告期內，因鑫霸公司擁有的部分資產混同在公司羅漢基地內，形成廠中廠，造成雙方管理不便。經公司六屆十三次董事會會議決議，根據 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 47 瀘州長信評估事務所出具的評估報告（川信資評報【2012】第601

115、6號） ，公司以評估值758.29萬元購入鑫霸公司在羅漢所有資產。 （2）報告期內，因漕溪基地地處偏遠，不便于公司管理，公司在2000年就將該基地停止生產并租賃給給鑫霸公司使用， 經公司六屆十三次董事會會議決議，根據瀘州長信評估事務所出具的評估報告（川信資評報【2012】第6015號） ，公司以評估值1,088.75萬元出售該部分資產給鑫霸公司。 上述資產交易已于2011年8月完成，交易完成后進一步整合配臵了公司資產資源，優化了公司羅漢生產基地的管理。 3、報告期內，無其他出售、收購資產、吸收合并事項。 五五、股票期權激勵實施情況、股票期權激勵實施情況 （一）股票期權激勵計劃審議、授權情況 2

116、010年2月9日，公司2010年第一次臨時股東大會審議通過了股票期權激勵計劃（修訂稿） ；2010年2月10日，公司第六屆董事會五次會議決定以當天為授權日，向全體激勵對象一次性授予1,344萬份股票期權；2010年3月9日，股票期權授予登記手續完成。 （二）行權條件、行權價格 在20112013年的3個會計年度中，分年度進行績效考核，每個會計年度考核一次，以達到績效考核目標作為激勵對象的行權條件。 各年度績效考核目標如下表所示： 考核目標年度考核目標年度 行權條件行權條件 2011年度 扣除非經常性損益后凈利潤比上年增長不低于12%； 凈資產收益率不得低于30%且不得低于同行業上市公司75位值

117、 2012年度 扣除非經常性損益后凈利潤比上年增長不低于12%； 凈資產收益率不得低于30%且不得低于同行業上市公司75位值 2013年度 扣除非經常性損益后凈利潤比上年增長不低于12%； 凈資產收益率不得低于30%且不得低于同行業上市公司75位值 在20122014年，如達到績效考核條件，激勵對象可按獲授股票期權 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 48 總額的30%、30%、40%行權，行權價格為12.78元。 （三）股票期權費用的會計處理 1、會計處理的原則 根據會計準則的要求， 公司根據激勵計劃授予的股票期權按照如下原則進行會計處理：在等待期內的每個資產負債表日，應當以對可行權

118、股票期權數量的最佳估計為基礎，按照股票期權授予日的公允價值，將當期取得的激勵對象的服務計入成本費用和其他資本公積。 在資產負債表日， 后續信息表明可行權股票期權的數量與以前估計不同的，應當進行調整，并在可行權日調整至實際可行權的股票期權數量。 2、預計授權后各年度的期權費用分攤 授權后的各年內，期權費用的攤銷安排如下： 會計年度 預計需計提的期權費用（萬元） 2010年 10,885.21 2011年 11,874.78 2012年 7,209.686 2013年 3,675.526 2014年 282.7328 合計 33,927.94 （四）近兩年績效考核情況 單位： 萬元 項目 2011

119、年度 2010年度 2009年度 扣除非經常性損益后凈利潤 289,585.23 220,414.34 167,544.57 比上年增長比例 31.38% 31.56% 32.95% 全面攤薄凈資產收益率 40.52% 39.98% 39.39% 加權平均凈資產收益率 41.68% 41.21% 38.78% 從2011年上述指標實際完成情況看， 扣除非經常性損益后凈利潤比上年增長超過30%，遠遠高于行權條件的考核指標12%；凈資產收益率在40%以上，也遠高于行權條件的考核指標。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 49 六六、重大關聯交易情況、重大關聯交易情況 （一）與日常經營相關的

120、關聯交易 1、接受勞務 瀘州老窖建筑安裝工程有限公司（老窖集團之三級公司）2011 年計劃為本公司工程項目、技改項目及維修工程提供勞動服務。此項交易在四川省建筑工程計價定額及配套文件標準的基礎上下浮 5%8%進行結算。截止本報告期末，該公司實際為本公司提供了 3,446.01 萬元的勞動服務。占該類交易的 100%。 單位（萬元） 項目 金額 羅漢污水站產能擴容工程 620.00 羅漢糧倉擴建工程 520.00 原羅沙米車間改造成品庫工程進度款 397.00 安寧參觀通廊工程 304.31 大驛壩二期改造工程 2,88.00 大驛壩包裝車間及食堂改造內裝工程 258.14 羅漢雨污分流工程 1

121、65.60 南區窖泥挖運工程 102.36 手工作坊工程 98.00 羅漢熱水回收池工程 79.38 優質高等級酒、基礎配套酒陶壇庫工程 74.96 羅漢食堂改造工程 74.95 羅漢行車梁改造工程 45.15 零星工程 418.16 合計 3,446.01 上述工程有利于公司提高生產能力，提高設備運行效率，有助于提升公司的經營業績，不會對上市公司的獨立性造成影響。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 50 2、關聯采購 本公司全資子公司瀘州老窖釀酒有限公司將向瀘州紅高粱現代農業開發有限公司（老窖集團之控股子公司）采購用以生產國窖 1573 等高檔酒的有機原糧，預計采購數量為 9,00

122、0 噸，關聯采購金額為 6,700 萬元，此項交易的收購價格在有機原糧生產成本的基礎上上浮 15%進行結算。 截止本報告期末，為減少資金占用，公司全資子公司瀘州老窖釀酒有限公司按需實際采購有機原糧 4,035 噸，金額 2,979.64 萬元。 該項交易有利于進一步提高公司高檔酒的品質，以滿足市場有機、環保、安全的消費需求，不會對上市公司獨立性造成影響。 （上述兩項交易具體情況請參見第十章財務報告之會計報表附注關聯方關系及其交易。 ） （二）資產收購、出售發生的關聯交易 1、報告期內公司與關聯方發生資產出售發生的關聯交易。 具體情況請參見本章“出售華西證券 12%股權事項” 。 （三）公司與關

123、聯方共同對外投資發生的關聯交易 報告期內公司與關聯方未發生共同對外投資發生的關聯交易。 （四）關聯債權債務往來、為關聯方擔保事項 1、報告期內，公司與關聯方無債權債務往來。 2、報告期內，公司沒有為關聯方提供擔保，也沒有以前期間發生但延續到報告期的關聯擔保。 （五）其他重大關聯交易 1、讓渡增資擴股認購權的關聯交易 華西證券按4.00元/股增資擴股40,000萬股，公司按比例可認購13,943 萬股，需資金55,772 萬元。公司為集中力量發展白酒主業，決定將華西證券增資擴股認購權讓渡給老窖集團行使，由老窖集團出資參與華西證券的增 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 51 資擴股。 該

124、項交易已獲華西證券股東會通過，并于2011年6月3日獲得中國證券監督管理委員會（證監許可2011847號文件）核準，截止報告期末，華西證券增資擴股計劃已實施完畢，公司在華西證券的持股比例已由34.86%下降至24.99%，但仍為第一大股東。 2、公司無其他重大關聯交易。 七七、重大合同及履行情況、重大合同及履行情況 1、重大交易進展情況 （1）讓渡華西證券增資擴股權 2011 年 7 月 28 日，華西證券增資擴股事項實施完畢，公司在華西證券的持股比例由 34.86%下降至 24.99%，但仍為第一大股東，老窖集團持有華西證券 14,950 萬股，持股比例 10.58%，為第二大股東。該交易將

125、對本公產生如下影響：方案實施完成后，公司持有華西證券的股權比例降低，本公司享有的權益相應減少。根據上市公司執行企業會計準則監管問題解答（2011 年第一期） 要求，華西證券增資擴股方案實施完成后，導致公司當期凈利潤減少 1.60 億元。 （2）轉讓華西證券股權 具體情況請參見本章“出售華西證券 12%股權事項” 。 （3）湖南武陵酒有限公司定向發行股份 報告期內， 湖南武陵酒有限公司決定在評估值的基礎上再溢價 30% （約相當于 1.66 元/股） ，向聯想控股有限公司定向發行股份 7,843 萬股（占湖南武陵酒有限公司增資擴股后總股本的 39%） ，向黃星耀（自然人）定向發行股份 2,815

126、 萬股（占湖南武陵酒有限公司增資擴股后總股本的 14%） 。 該事項已于 2011 年 6 月 16 日獲得湖南武陵酒有限公司 2011 年第二次臨時股東會審議通過，并于 2011 年 9 月實施完畢，截至報告期末，我公 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 52 司仍持有湖南武陵酒有限公司 32.90%的股權。 2、報告期內，公司托管、承包、租賃其他公司資產或其他公司托管、承包、租賃公司資產事項。 租賃其他公司資產情況詳見本章“租賃土地房屋的關聯交易” 。 3、報告期內，公司沒有對外提供擔保，也沒有在以前期間發生但延續到報告期的重大擔保事項。 4、報告期內，公司沒有委托他人進行現金資產

127、管理事項，沒有委托貸款事項，也沒有以前期間發生但持續到報告期的現金資產委托管理及委托貸款事項。 5、報告期內，公司沒有其它重大合同。 八八、承諾事項履行情況承諾事項履行情況 持續到報告期內，上市公司、控股股東及實際控制人無承諾事項。 九九、聘任會計師事務所及支付報酬情況聘任會計師事務所及支付報酬情況 公司 2010 年度股東大會聘任四川華信（集團）會計師事務所有限責任公司為公司 2011 年度審計會計師事務所。公司為此次年度審計共支付審計費 75 萬元。 四川華信（集團）會計師事務所有限責任公司自 1999 年開始已連續十三年為公司提供審計服務。 十十、公司及董事公司及董事、監事、高級管理人員

128、、公司股東、實際控制人受處、監事、高級管理人員、公司股東、實際控制人受處罰情況罰情況 報告期內，公司及董事、監事、高級管理人員、公司股東、實際控制人沒有發生被有權機關調查、司法紀檢部門采取強制措施、被移送司法機關或追究刑事責任、中國證監會稽查、中國證監會行政處罰、證券市場禁入、認定為不適當人選的情形；也沒有被其他行政管理部門處罰及深圳證券交易所公開譴責。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 53 十十一一、其他重大事項、其他重大事項 （一）向控股子公司提供財務資助情況 報告期內，公司未向控股子公司提供任何財務資助情況的發生。 （二）董事、監事、高級管理人員、持股 5%以上的股東違反相關

129、規定買賣公司股票情況 報告期內，公司董事、監事、高級管理人員、持股 5%以上的股東沒有違反相關規定買賣公司股票的情況發生。 （三）報告期內，公司無其他重大事項。 十十二二、接待調研及采訪的相關情況、接待調研及采訪的相關情況 接待時間 接待地點 接待方式 接待對象類型 接待對象 談論的主要內容及提供的資料 2011 年 01 月 08 日 公司本部 實地調研 機構 平安證券 公司發展規劃、新產品推廣情況 2011 年 01 月 19 日 公司本部 實地調研 機構 興業證券 公司銷售模式、產品線情況 2011 年 03 月 18 日 公司本部 實地調研 機構 申萬、中金、華夏基金等 參觀酒博會 2

130、011 年 03 月 31 日 公司本部 實地調研 機構 易方達基金 公司發展戰略、營銷體系 2011 年 04 月 19 日 公司本部 實地調研 機構 海通證券、 中金公司、 銀華基金 公司銷售體系、生產經營情況 2011 年 04 月 26 日 公司本部 實地調研 機構 理財周報投資者考察團 公司生產經營情況、產品政策 2011 年 05 月 04 日 公司本部 實地調研 機構 廣發證券 行業狀況、公司銷售策略 2011 年 05 月 23 日 公司本部 實地調研 機構 老虎環球基金 行業發展、公司規劃 2011 年 06 月 10 日 公司本部 實地調研 機構 中信證券、 國泰君安、 安

131、信證券、 大成基金、 廣發基金景順長城基金等 公司生產經營形勢 2011 年 07 月 15 日 公司本部 實地調研 機構 瑞銀證券 公司上半年生產經營情況 2011 年 07 月 20 日 公司本部 實地調研 機構 光大證券、 長城證券、 天治基金 公司中長期規劃 2011 年 07 月 27 日 公司本部 實地調研 機構 瑞信方正 公司品牌策略、價格策略等 2011 年 08 月 24 日 公司本部 實地調研 機構 復華證券 公司發展戰略、運營模式等 2011 年 08 月 25 日 公司本部 實地調研 機構 南京證券、 盛信資產、 中信證券、 建信基金、 廣發基金 公司上半年生產經營情況

132、 2011 年 09 月 05 日 公司本部 實地調研 機構 天風證券 公司營銷模式、發展規劃等 2011 年 09 月 06 日 公司本部 實地調研 機構 美國資本策略研究公司 公司生產經營情況 2011 年 09 月 08 日 公司本部 實地調研 機構 宏源證券、 長江證券、 廣發證券、 招商證券、 華夏基金、博時基金等 公司生產經營情況 2011 年 10 月 17 日 公司本部 實地調研 機構 國信證券、 融通基金、 海富通基金 公司新產品推廣情況 2011 年 10 月 18 日 公司本部 實地調研 機構 博時基金、KB 資產運用 公司生產經營情況、行業情況 2011 年 10 月

133、25 日 公司本部 實地調研 機構 易方達基金 行業情況及公司發展趨勢 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 54 第十章第十章 財務報告財務報告 審審 計計 報報 告告 川華信審（2012）020 號 瀘州老窖股份有限公司全體股東： 我們審計了后附的瀘州老窖股份有限公司（以下簡稱“瀘州老窖” ）財務報表，包括 2011 年 12 月 31 日的資產負債表和合并資產負債表，2011年度的利潤表和合并利潤表、現金流量表和合并現金流量表、股東權益變動表和合并股東權益變動表以及財務報表附注。 一、管理層對財務報表的責任一、管理層對財務報表的責任 按照 企業會計準則 的規定編制財務報表是瀘州老窖

134、管理層的責任。這種責任包括： （1）設計、實施和維護與財務報表編制相關的內部控制，以使財務報表不存在由于舞弊或錯誤而導致的重大錯報； （2）選擇和運用恰當的會計政策； （3）作出合理的會計估計。 二、注冊會計師的責二、注冊會計師的責任任 我們的責任是在實施審計工作的基礎上對財務報表發表審計意見。我們按照中國注冊會計師審計準則的規定執行了審計工作。中國注冊會計師審計準則要求我們遵守職業道德規范，計劃和實施審計工作以對財務報表是否不存在重大錯報獲取合理保證。 審計工作涉及實施審計程序，以獲取有關財務報表金額和披露的審計證據。選擇的審計程序取決于注冊會計師的判斷，包括對由于舞弊或錯誤導致的財務報表重

135、大錯報風險的評估。在進行風險評估時，我們考慮與財務報表編制相關的內部控制，以設計恰當的審計程序，但目的并非對內部控制的有效性發表意見。審計工作還包括評價管理層選用會計政策的恰當 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 55 性和作出會計估計的合理性，以及評價財務報表的總體列報。 我們相信，我們獲取的審計證據是充分、適當的，為發表審計意見提供了基礎。 三、審計意見三、審計意見 我們認為，瀘州老窖財務報表已經按照企業會計準則 的規定編制，在所有重大方面公允反映了瀘州老窖 2011 年 12 月 31 日的財務狀況以及2011 年度的經營成果、現金流量。 四川華信(集團)會計師事務所 中國注冊會

136、計師：何壽福 有限責任公司 中國 成都 中國注冊會計師：徐家敏 二一二年四月十八日瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 56 會計報表會計報表 資產負債表資產負債表 編制單位：瀘州老窖股份有限公司 2011 年 12 月 31 日 單位：元 項目 期末余額 年初余額 合并 母公司 合并 母公司 流動資產： 貨幣資金 3,148,898,506.79 1,828,329,131.56 1,079,108,611.48 911,489,638.17 結算備付金 拆出資金 交易性金融資產 應收票據 3,439,678,051.38 18,100,000.00 1,799,095,476.98

137、1,430,000.00 應收賬款 59,557,461.53 2,211.74 47,113,084.31 2,334.62 預付款項 45,681,664.40 22,993,930.00 116,404,012.05 72,087,945.99 應收保費 應收分保賬款 應收分保合同準備金 應收利息 應收股利 35,316,480.00 35,316,480.00 其他應收款 23,969,331.76 3,045,030,619.03 26,415,564.82 2,192,500,233.20 買入返售金融資產 存貨 2,133,167,694.92 419,100.00 1,485,

138、554,084.87 一年內到期的非流動資產 其他流動資產 流動資產合計 8,850,952,710.78 4,914,874,992.33 4,589,007,314.51 3,212,826,631.98 非流動資產： 發放委托貸款及墊款 可供出售金融資產 持有至到期投資 長期應收款 長期股權投資 1,997,195,088.52 2,355,039,719.14 1,984,102,728.29 2,368,541,121.25 投資性房地產 固定資產 1,012,391,815.16 773,094,682.87 854,500,069.10 586,480,957.32 在建工程 6

139、0,834,002.50 53,036,115.74 117,079,045.36 115,162,640.17 工程物資 固定資產清理 生產性生物資產 油氣資產 無形資產 327,295,975.69 318,483,191.50 352,396,987.80 335,326,130.79 開發支出 商譽 長期待攤費用 遞延所得稅資產 228,561,934.77 73,240,926.45 129,179,045.11 42,074,787.48 其他非流動資產 非流動資產合計 3,626,278,816.64 3,572,894,635.70 3,437,257,875.66 3,447

140、,585,637.01 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 57 資產總計 12,477,231,527.42 8,487,769,628.03 8,026,265,190.17 6,660,412,268.99 流動負債： 短期借款 向中央銀行借款 吸收存款及同業存放 拆入資金 交易性金融負債 應付票據 365,979,887.24 應付賬款 588,792,103.76 10,673,236.33 294,407,782.90 10,137,408.84 預收款項 2,551,380,451.61 91,681,920.00 1,056,783,768.23 252,615,000

141、.00 賣出回購金融資產款 應付手續費及傭金 應付職工薪酬 77,117,169.97 40,984,608.53 46,805,230.42 22,124,589.66 應交稅費 1,224,239,026.46 244,780,183.83 751,809,618.12 136,098,385.57 應付利息 應付股利 31,717,537.65 73,995,994.42 4,586,400.00 其他應付款 399,390,389.81 758,260,621.29 227,809,323.64 583,075,954.97 應付分保賬款 保險合同準備金 代理買賣證券款 代理承銷證券款

142、 一年內到期的非流動負債 其他流動負債 6,177,028.11 6,177,028.11 3,645,169.00 3,645,169.00 流動負債合計 5,244,793,594.61 1,152,557,598.09 2,455,256,886.73 1,012,282,908.04 非流動負債： 長期借款 應付債券 長期應付款 專項應付款 預計負債 遞延所得稅負債 其他非流動負債 7,598,849.20 6,298,849.20 8,654,323.70 7,354,323.70 非流動負債合計 7,598,849.20 6,298,849.20 8,654,323.70 7,35

143、4,323.70 負債合計 5,252,392,443.81 1,158,856,447.29 2,463,911,210.43 1,019,637,231.74 所有者權益（或股東權益） ： 實收資本（或股本） 1,394,239,476.00 1,394,239,476.00 1,394,239,476.00 1,394,239,476.00 資本公積 604,011,022.35 599,235,608.24 463,244,939.34 462,212,747.48 減：庫存股 專項儲備 盈余公積 1,210,780,374.99 1,210,780,374.99 916,668,31

144、4.99 916,244,899.12 一般風險準備 未分配利潤 3,959,885,072.75 4,124,657,721.51 2,743,209,424.72 2,868,077,914.65 外幣報表折算差額 歸屬于母公司所有者權益合計 7,168,915,946.09 7,328,913,180.74 5,517,362,155.05 5,640,775,037.25 少數股東權益 55,923,137.52 44,991,824.69 所有者權益合計 7,224,839,083.61 7,328,913,180.74 5,562,353,979.74 5,640,775,037.

145、25 負債和所有者權益總計 12,477,231,527.42 8,487,769,628.03 8,026,265,190.17 6,660,412,268.99 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 58 利潤表利潤表 編制單位：瀘州老窖股份有限公司 2011 年 1-12 月 單位：元 項目 本期金額 上期金額 合并 母公司 合并 母公司 一、營業總收入 8,427,910,004.45 1,708,801,270.53 5,370,871,771.66 1,127,173,462.22 其中：營業收入 8,427,910,004.45 1,708,801,270.53 5,370

146、,871,771.66 1,127,173,462.22 利息收入 已賺保費 手續費及傭金收入 二、營業總成本 4,433,952,669.96 1,257,180,327.45 2,805,018,445.98 934,189,059.99 其中：營業成本 2,846,009,311.66 833,970,853.16 1,643,185,783.51 611,615,980.17 利息支出 手續費及傭金支出 退保金 賠付支出凈額 提取保險合同準備金凈額 保單紅利支出 分保費用 營業稅金及附加 695,230,132.81 17,687,750.23 437,864,126.52 9,538

147、,038.65 銷售費用 389,549,268.39 323,368,124.96 管理費用 500,646,378.58 405,046,206.59 390,466,729.63 305,981,415.73 財務費用 -3,151,869.54 -2,042,125.66 7,564,052.32 8,236,419.27 資產減值損失 5,669,448.06 2,517,643.13 2,569,629.04 -1,182,793.83 加：公允價值變動收益（損失以“-”號填列） 投資收益 （損失以 “-”號填列） 37,889,809.28 2,601,360,795.02 35

148、1,042,232.07 2,037,837,412.26 其中：對聯營企業和合營企業的投資收益 193,608,864.14 193,608,864.14 351,008,166.56 351,008,166.56 匯兌收益（損失以“-”號填列） 三、營業利潤（虧損以“-”號填列） 4,031,847,143.77 3,052,981,738.10 2,916,895,557.75 2,230,821,814.49 加：營業外收入 32,845,340.92 18,944,315.17 17,566,101.91 12,847,457.38 減：營業外支出 19,960,380.38 16,

149、679,026.48 15,517,991.43 10,367,211.46 其中：非流動資產處置損失 10,856,370.23 7,797,854.48 159,902.99 159,902.99 四、利潤總額（虧損總額以“-”號填列） 4,044,732,104.31 3,055,247,026.79 2,918,943,668.23 2,233,302,060.41 減：所得稅費用 989,132,613.49 109,892,268.06 638,239,621.47 49,374,054.44 五、凈利潤（凈虧損以“-”號填列） 3,055,599,490.82 2,945,354

150、,758.73 2,280,704,046.76 2,183,928,005.97 歸屬于母公司所有者的凈利潤 2,905,027,184.03 2,945,354,758.73 2,205,243,966.21 2,183,928,005.97 少數股東損益 150,572,306.79 75,460,080.55 六、每股收益： （一）基本每股收益 2.0800 1.58 （二）稀釋每股收益 2.0800 1.58 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 59 七、其他綜合收益 22,018,283.01 18,275,060.76 889,981.92 924,047.43 八、綜合

151、收益總額 3,077,617,773.83 2,963,629,819.49 2,281,594,028.68 2,184,852,053.40 歸屬于母公司所有者的綜合收益總額 2,927,045,467.04 2,963,629,819.49 2,206,133,948.13 2,184,852,053.40 歸屬于少數股東的綜合收益總額 150,572,306.79 75,460,080.55 現金流現金流量表量表 編制單位：瀘州老窖股份有限公司 2011 年 1-12 月 單位：元 項目 本期金額 上期金額 合并 母公司 合并 母公司 一、經營活動產生的現金流量： 銷售商品、提供勞務收

152、到的現金 9,690,062,542.65 1,812,054,878.46 5,453,850,551.30 1,254,163,560.53 客戶存款和同業存放款項凈增加額 向中央銀行借款凈增加額 向其他金融機構拆入資金凈增加額 收到原保險合同保費取得的現金 收到再保險業務現金凈額 保戶儲金及投資款凈增加額 處置交易性金融資產凈增加額 收取利息、手續費及傭金的現金 拆入資金凈增加額 回購業務資金凈增加額 收到的稅費返還 1,231,595.10 73,918.06 收到其他與經營活動有關的現金 83,860,342.79 20,166,958.88 81,303,967.53 76,648

153、,069.60 經營活動現金流入小計 9,775,154,480.54 1,832,221,837.34 5,535,228,436.89 1,330,811,630.13 購買商品、接受勞務支付的現金 3,081,432,715.82 1,648,826,191.43 2,285,436,772.28 734,500,103.72 客戶貸款及墊款凈增加額 存放中央銀行和同業款項凈增加額 支付原保險合同賠付款項的現金 支付利息、手續費及傭金的現金 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 60 支付保單紅利的現金 支付給職工以及為職工支付的現金 201,785,777.64 71,227,0

154、00.63 234,866,610.75 118,839,322.90 支付的各項稅費 2,199,556,056.33 206,299,906.14 1,395,661,462.17 153,155,942.93 支付其他與經營活動有關的現金 319,812,313.77 111,843,862.54 267,982,048.22 553,052,119.26 經營活動現金流出小計 5,802,586,863.56 2,038,196,960.74 4,183,946,893.42 1,559,547,488.81 經營活動產生的現金流量凈額 3,972,567,616.98 -205,97

155、5,123.40 1,351,281,543.47 -228,735,858.68 二、投資活動產生的現金流量： 收回投資收到的現金 1,000,000.00 取得投資收益收到的現金 140,228,168.02 2,703,365,500.76 34,859,345.01 1,720,351,424.28 處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金凈額 2,104,796.40 954,263.43 732,811.74 處置子公司及其他營業單位收到的現金凈額 收到其他與投資活動有關的現金 投資活動現金流入小計 142,332,964.42 2,703,365,500.76 35,813

156、,608.44 1,722,084,236.02 購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金 181,684,056.17 142,452,333.63 257,368,312.03 212,780,597.81 投資支付的現金 48,650,000.00 48,650,000.00 質押貸款凈增加額 取得子公司及其他營業單位支付的現金凈額 支付其他與投資活動有關的現金 投資活動現金流出小計 230,334,056.17 191,102,333.63 257,368,312.03 212,780,597.81 投資活動產生的現金流量凈額 -88,001,091.75 2,512,263,1

157、67.13 -221,554,703.59 1,509,303,638.21 三、籌資活動產生的現金流量： 吸收投資收到的現金 21,000,000.00 其中：子公司吸收少數股東投資收到的現金 21,000,000.00 取得借款收到的現金 發行債券收到的現金 收到其他與籌資活動有關的現金 11,999,342.66 9,802,553.26 254,814,411.00 253,206,635.48 籌資活動現金流入小計 11,999,342.66 9,802,553.26 275,814,411.00 253,206,635.48 償還債務支付的現金 分配股利、利潤或償付1,569,76

158、0,964.70 1,398,825,876.00 1,078,452,530.06 1,057,166,871.86 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 61 利息支付的現金 其中：子公司支付給少數股東的股利、利潤 175,309,023.46 17,749,290.63 支付其他與籌資活動有關的現金 256,564,497.23 425,227.60 184,523,494.71 184,102,088.99 籌資活動現金流出小計 1,826,325,461.93 1,399,251,103.60 1,262,976,024.77 1,241,268,960.85 籌資活動產生的現

159、金流量凈額 -1,814,326,119.27 -1,389,448,550.34 -987,161,613.77 -988,062,325.37 四、匯率變動對現金及現金等價物的影響 -450,510.65 -737,635.28 五、現金及現金等價物凈增加額 2,069,789,895.31 916,839,493.39 141,827,590.83 292,505,454.16 加：期初現金及現金等價物余額 1,079,108,611.48 911,489,638.17 937,281,020.65 618,984,184.01 六、期末現金及現金等價物余額 3,148,898,506.

160、79 1,828,329,131.56 1,079,108,611.48 911,489,638.17 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 62 合并所有者權益變動表合并所有者權益變動表 編制單位： 瀘州老窖股份有限公司 2011 年度 單位： 元 項目 本期金額 上年金額 歸屬于母公司所有者權益 少數股東權益 所有者權益合計 歸屬于母公司所有者權益 少數股東權益 所有者權益合計 實收資本（或股本） 資本公積 減： 庫存股 專項儲備 盈余公積 一般風險準備 未分配利潤 其他 實收資本（或股本） 資本公積 減： 庫存股 專項儲備 盈余公積 一般風險準備 未分配利潤 其他 一、上年年末余額

161、 1,394,239,476.00 463,244,939.34 916,668,314.99 2,743,209,424.72 44,991,824.69 5,562,353,979.74 1,394,239,476.00 353,502,857.46 698,275,514.39 1,802,037,866.11 16,398,716.42 4,264,454,430.38 加：會計政策變更 前期差錯更正 其他 -423,415.87 423,415.87 -377,584.77 377,584.77 二、本年年初余額 1,394,239,476.00 463,244,939.34 916

162、,244,899.12 2,743,632,840.59 44,991,824.69 5,562,353,979.74 1,394,239,476.00 353,502,857.46 697,897,929.62 1,802,415,450.88 16,398,716.42 4,264,454,430.38 三、本年增減變動金額（減少以“-”號填列） 140,766,083.01 294,535,475.87 1,216,252,232.16 10,931,312.83 1,662,485,103.87 109,742,081.88 218,346,969.50 941,217,389.71

163、28,593,108.27 1,297,899,549.36 （一）凈利潤 2,905,027,184.03 150,572,306.79 3,055,599,490.82 2,205,243,966.21 75,460,080.55 2,280,704,046.76 （二）其他綜合收益 22,018,283.01 22,018,283.01 889,981.92 889,981.92 上述（一）和（二）小計 22,018,283.01 2,905,027,184.03 150,572,306.79 3,077,617,773.83 889,981.92 2,205,243,966.21 75

164、,460,080.55 2,281,594,028.68 （三）所有者投入和減少資本 118,747,800.00 118,747,800.00 108,852,099.96 21,000,000.00 129,852,099.96 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 63 1 所有者投入資本 21,000,000.00 21,000,000.00 2 股份支付計入所有者權益的金額 118,747,800.00 118,747,800.00 108,852,099.96 108,852,099.96 3其他 （四）利潤分配 294,535,475.87 -1,688,774,951.8

165、7 -139,640,993.96 -1,533,880,469.96 218,346,969.50 -1,264,026,576.50 -67,866,972.28 -1,113,546,579.28 1提取盈余公積 294,535,475.87 -294,535,475.87 218,346,969.50 -218,346,969.50 2 提取一般風險準備 3對所有者（或股東）的分配 -1,394,239,476.00 -139,640,993.96 -1,533,880,469.96 -1,045,679,607.00 -67,866,972.28 -1,113,546,579.28

166、4其他 （五）所有者權益內部結轉 1 資本公積轉增資本（或股本） 2 盈余公積轉增資本（或股本） 3 盈余公積彌補虧損 4其他 （六）專項儲備 1本期提取 2本期使用 （七）其他 四、本期期末余額 1,394,239,4604,011,02 1,210,780,3 3,959,885,0 55,923,137.7,224,839,01,394,239,4463,244,93 916,244,89 2,743,632,8 44,991,824.5,562,353,9瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 64 76.00 2.35 74.99 72.75 52 83.61 76.00 9.3

167、4 9.12 40.59 69 79.74 母公司所有者權益變動表母公司所有者權益變動表 編制單位： 瀘州老窖股份有限公司 2011 年度 單位： 元 項目 本期金額 上年金額 實收資本（或股本） 資本公積 減：庫存股 專項儲備 盈余公積 一般風險準備 未分配利潤 所有者權益合計 實收資本（或股本） 資本公積 減：庫存股 專項儲備 盈余公積 一般風險準備 未分配利潤 所有者權益合計 一、上年年末余額 1,394,239,476.00 462,212,747.48 916,668,314.99 2,871,888,657.48 5,645,009,195.95 1,394,239,476.00

168、352,436,600.09 698,275,514.39 1,952,033,059.11 4,396,984,649.59 加：會計政策變更 前期差錯更正 其他 -423,415.87 -3,810,742.83 -4,234,158.70 -377,584.77 -3,398,262.98 -3,775,847.75 二、本年年初余額 1,394,239,476.00 462,212,747.48 916,244,899.12 2,868,077,914.65 5,640,775,037.25 1,394,239,476.00 352,436,600.09 697,897,929.62

169、1,948,634,796.13 4,393,208,801.84 三、本年增減變動金額（減少以“-”號填列） 137,022,860.76 294,535,475.87 1,256,579,806.86 1,688,138,143.49 109,776,147.39 218,346,969.50 919,443,118.52 1,247,566,235.41 （一）凈利潤 2,945,354,758.73 2,945,354,758.73 2,183,469,695.02 2,183,469,695.02 （二）其他綜合收益 18,275,060.76 18,275,060.76 924,0

170、47.43 924,047.43 上述（一）和（二）小計 18,275,060.76 2,945,354,758.73 2,963,629,819.49 924,047.43 2,183,469,695.02 2,184,393,742.45 （三）所有者投入和減少資本 118,747,800.00 118,747,800.00 108,852,099.96 108,852,099.96 1 所有者投入資本 2 股份支付計入所 118,747 118,747 108,852 108,852瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 65 有者權益的金額 ,800.00 ,800.00 ,099

171、.96 ,099.96 3其他 （四）利潤分配 294,535,475.87 -1,688,774,951.87 -1,394,239,476.00 218,346,969.50 -1,264,026,576.50 -1,045,679,607.00 1提取盈余公積 294,535,475.87 -294,535,475.87 218,346,969.50 -218,346,969.50 2 提取一般風險準備 3對所有者（或股東）的分配 -1,394,239,476.00 -1,394,239,476.00 -1,045,679,607.00 -1,045,679,607.00 4其他 （五）

172、所有者權益內部結轉 1 資本公積轉增資本（或股本） 2 盈余公積轉增資本（或股本） 3 盈余公積彌補虧損 4其他 （六）專項儲備 1本期提取 2本期使用 （七）其他 四、本期期末余額 1,394,239,476.00 599,235,608.24 1,210,780,374.99 4,124,657,721.51 7,328,913,180.74 1,394,239,476.00 462,212,747.48 916,244,899.12 2,868,077,914.65 5,640,775,037.25 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 66 會計報表附注會計報表附注 一、公司的基

173、本情況一、公司的基本情況 1、公司歷史沿革、公司歷史沿革 瀘州老窖股份有限公司 （以下簡稱公司或本公司） 前身為瀘州老窖酒廠， 始建于 1950年 3 月，1993 年 9 月 20 日經四川省經濟體制改革委員會川體改(1993)105 號文批準，由瀘州老窖酒廠以其經營性資產獨家發起以募集方式設立的股份有限公司。1993 年 10 月 25 日經四川省人民政府川府函（1993）673 號文和中國證券監督管理委員會證監發審字（1993）108 號文批準公開發行股票，于 1994 年 5 月 9 日在深交所掛牌交易。 2005年10月27日公司股東大會審議通過了 瀘州老窖股份有限公司股權分臵改革方

174、案 ，于 2005 年 11 月 3 日辦妥股份變更登記手續。變更后，公司股本總數未發生變化，仍為841,399,673.00 股，其中，控股股東瀘州市國有資產監督管理委員會持有的本公司國家股由585,280,800.00 股下降到 508,445,139.00 股，占公司總股本的比例由 69.56%下降到 60.43%。 2006年11月公司定向增發獲得批準，總股本由841,399,673.00股增加到871,399,673.00股；瀘州市國有資產監督管理委員會占公司總股本的比例由60.43%下降到58.35%。 2007 年 2 月 27 日控股股東瀘州市國有資產監督管理委員會已累計售出本

175、公司股票42,069,983 股，出售后還持有本公司股份 466,375,156 股，占公司總股本的 53.52%，仍為本公司第一大股東。 經公司 2007 年度股東大會批準，本公司于 2008 年 5 月 19 日用資本公積、未分配利潤轉增股本 522,839,803 股，累計股本達到 1,394,239,476 股，其中，控股股東瀘州市國有資產監督管理委員會持有本公司股份 746,200,250 股，占公司總股本比例仍為 53.52%。 2010 年 9 月 3 日經國務院國資委國資產權2010817 號文件批準， 瀘州市國資委將持有本公司股權 30,000 萬股股份、28,000 萬股股

176、份分別劃轉給瀘州老窖集團有限責任公司（以下簡稱老窖集團）和瀘州市興瀘投資集團有限公司（以下簡稱興瀘集團） ，于 2010 年 9 月 21日辦妥股份過戶登記，至此，老窖集團、興瀘集團、瀘州市國資委分別持有本公司股權 30,000萬股、28,197.11 萬股、16,620.025 萬股，持股比例分別為 21.52%、20.22%、11.92%，老窖集團成為本公司第一大股東。 2、公司注冊地址、組織形式和總部地址、公司注冊地址、組織形式和總部地址 公司注冊地址和總部位于四川瀘州龍馬潭區南光路 9 號瀘州老窖營銷指揮中心，組織形式為股份有限公司。 3、公司的業務性質和主要經營活動、公司的業務性質和

177、主要經營活動 公司所屬行業為釀酒食品行業。 公司經營范圍：瀘州老窖系列酒的生產、銷售（憑許可證及其有效期經營） ；進出口經營瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 67 業務；技術推廣服務；發酵制品生產及銷售；銷售：汽車配件、建材及化工原料（以上經營項目不含法律、法規和國務院決定的前臵審批和許可項目） 。 公司產品主要有：國窖 1573 系列酒、瀘州老窖精品特曲系列酒、百年老窖系列酒等。 4、母公司以及最終實質控制人名稱、母公司以及最終實質控制人名稱 目前公司的第一大股東為瀘州老窖集團有限責任公司；最終實質控制人為瀘州市國有資產監督管理委員會。 5、財務報告的批準報出者和財務報告批準報出日

178、、財務報告的批準報出者和財務報告批準報出日 公司財務報告的批準報出者是公司董事會，報出日期為 2012 年 4 月 18 日。 二、會計政策、會計估計和前期差錯二、會計政策、會計估計和前期差錯 1、財務報表的編制基礎、財務報表的編制基礎 本公司具有完全的持續經營條件； 公司財務報告執行 企業會計準則 及其后續規定 （以下統一稱為企業會計準則 ） 。 2、遵循遵循企業企業會計準則的聲明會計準則的聲明 本公司編制的財務報表及附注符合企業會計準則的要求，真實、完整地反映了本公司 2011 年 12 月 31 日的財務狀況以及 2011 年度經營成果和現金流量等有關信息。 3、會計期間、會計期間 本公

179、司會計年度自公歷每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 4、記賬本位幣、記賬本位幣 以人民幣為記賬本位幣。 5、同一控制下和非同一控制下企業合并的會計處理方法、同一控制下和非同一控制下企業合并的會計處理方法 同一控制下的企業合并，合并方在企業合并中取得的資產和負債，按照合并日在被合并方的賬面價值計量。合并方取得的凈資產賬面價值與支付的合并對價賬面價值（或發行股份面值總額）的差額，調整資本公積；資本公積不足沖減的，調整留存收益。合并方發生的審計、法律服務、評估咨詢等中介費用以及其他相關管理費用，應當于發生時計入當期損益。合并形成母子公司關系的，母公司編制合并日的合并資產負債表、合并利潤

180、表和合并現金流量表。合并資產負債表中被合并方的各項資產、負債，按其賬面價值計量。合并利潤表包括參與合并各方自合并當期期初至合并日所發生的收入、費用和利潤。被合并方在合并前實現的凈利潤，在合并利潤表中單列項目反映。合并現金流量表包括參與合并各方自合并當期期初至合并日的現金流量。 非同一控制下的企業合并，購買方在購買日為取得對被購買方的控制權而付出的資產、發生或承擔的負債以及發行的權益性證券的公允價值加上各項直接相關費用為合并成本。購買方在購買日對作為企業合并對價付出的資產、發生或承擔的負債按照公允價值計量，公允價值與其賬面價值的差額，計入當期損益。購買方對合并成本大于合并中取得的被購買方可瀘州老

181、窖股份有限公司 2011 年年度報告 68 辨認凈資產公允價值份額的差額，確認為商譽。購買方合并成本小于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值份額時，應對取得的被購買方各項可辨認資產、負債及或有負債的公允價值以及合并成本的計量進行復核；經復核后合并成本仍小于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值份額的，其差額計入當期損益。企業合并形成母子關系的，母公司編制購買日的合并資產負債表，因企業合并取得的被購買方各項可辨認資產、負債及或有負債以公允價值列示。 6、合并會計報表的編制方法、合并會計報表的編制方法 （1）合并范圍的確定原則 本公司合并財務報表的合并范圍以控制為基礎予以確定，即本公司直接或

182、通過子公司間接擁有被投資單位半數以上表決權；或本公司對被投資單位符合下列條件之一的，均將其納入合并財務報表范圍： 通過與被投資單位其他投資者之間的協議，擁有被投資單位半數以上的表決權。 根據公司章程或協議，有權決定被投資單位的財務和經營政策。 有權任免被投資單位的董事會或類似機構的多數成員。 在被投資單位的董事會或類似機構占多數表決權。 （2）合并的會計方法 以母公司及納入合并范圍的子公司個別會計報表為基礎，將母公司會計報表中對子公司的長期股權投資及其相關科目按權益法進行調整后，匯總各項目數額，抵銷母子公司間和子公司間的投資、往來款項和重大的內部交易后，編制合并會計報表。 少數股東權益，在合并

183、資產負債表中所有者權益項目下以少數股東權益項目列示。少數股東損益，在合并利潤表中凈利潤項目下以少數股東收益項目列示。 母公司在報告期內因同一控制下企業合并增加的子公司，將該子公司合并當期期初至報告期末的收入、費用、利潤納入合并利潤表。因非同一控制下企業合并增加的子公司，將該子公司購買日至報告期末的收入、費用、利潤納入合并利潤表。母公司在報告期內處臵子公司，將該子公司期初至處臵日的收入、費用、利潤納入合并利潤表。 購買方對合并成本大于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值份額的差額，確認為商譽。 7、現金及現金等價物的確定標準、現金及現金等價物的確定標準 本公司在編制現金流量表時所確定的現金等

184、價物，是指本公司持有的期限短（一般是指從購買日起，三個月內到期） 、流動性強、易于轉換為已知金額現金且價值變動風險很小的投資。 受到限制的銀行存款，不作為現金流量表中的現金及現金等價物。 8、外幣業務折算、外幣業務折算 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 69 公司在處理外幣交易進行折算時，采用交易發生日的中國人民銀行公布的當日人民幣外匯牌價的中間價將外幣金額折算為人民幣金額反映；公司發生的外幣兌換業務或涉及外幣兌換的交易事項，按照交易實際采用的匯率（即銀行買入價或賣出價）折算。 9、金融工具的確認和計量、金融工具的確認和計量 （1）金融資產和金融負債的分類 金融資產包括交易性金融資產

185、、指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產、持有至到期投資、貸款、應收款項、可供出售金融資產等。金融負債包括交易性金融負債、指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債。 （2）金融工具確認依據和計量方法 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產，包括交易性金融資產和直接指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。 本公司購入的股票、債券、基金等，確定以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產，按照取得時的公允價值作為初始確認金額，相關的交易費用在發生時計入當期損益。支付的價款包含已宣告但尚未發放的現金股利或債券利息，單獨確認為應收項目。 本公司在持有該等金融資產

186、期間取得的利息或現金股利，于收到時確認為投資收益。 資產負債表日，本公司將該等金融資產的公允價值變動計入當期損益。 處臵該等金融資產時，該等金融資產公允價值與初始入賬金額之間的差額確認為投資收益，同時調整公允價值變動損益。 持有至到期投資 持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且本公司有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產。 本公司購入的固定利率國債、浮動利率公司債券等持有至到期投資，按取得時的公允價值和相關交易費用之和作為初始確認金額。支付的價款中包含已宣告發放債券利息的，單獨確認為應收項目。 持有至到期投資在持有期間按照攤余成本和實際利率確認利息收入，計入投資收益。實際

187、利率在持有至到期投資時確定，在隨后期間保持不變。實際利率與票面利率差別很小的，也可按票面利率計算利息收入，計入投資收益。 處臵持有至到期投資時，將所取得價款與投資賬面價值之間的差額確認為投資收益。 如本公司因持有意圖或能力發生改變，使某項投資不再適合作為持有至到期投資，則將其重分類為可供出售金融資產，并以公允價值進行后續計量。重分類日，該投資的賬面價值與公允價值之間的差額計入所有者權益， 在該可供出售金融資產發生減值或終止確認時轉出，計入當期損益。 應收款項 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 70 本公司應收款項（包括應收賬款和其他應收款）按合同或協議價款作為初始入賬金額。 可供出售

188、金融資產 可供出售金融資產，是指初始確認時即被指定為可供出售的非衍生金融資產，以及除下列各類資產以外的金融資產：以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產，持有至到期投資，貸款和應收款項的金融資產。 本公司可供出售金融資產按取得時的公允價值和相關費用之和作為初始確認金額。支付的價款中包含已到付息期但尚未領取的債券利息或已宣告但尚未發放的現金股利，單獨確認為應收項目。 本公司可供出售金融資產持有期間取得的利息或現金股利，于收到時確認為投資收益。 資產負債表日，可供出售金融資產按公允價值計量，其公允價值變動計入資本公積其他資本公積。 處臵可供出售金融資產時，將取得的價款和該金融資產的賬面價值之間

189、的差額，計入投資收益，同時，將原直接計入所有者權益的公允價值變動累計額對應處臵部分的金額轉出，計入投資損益。 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債，包括交易性金融負債和直接指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債。 本公司持有該類金融負債按公允價值計價，并不扣除將來結清金融負債時可能發生的交易費用。如不適合按公允價值計量時，本公司將該類金融負債按攤余成本計量。 其他金融負債。本公司擁有的其他不屬于以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債的財務擔保合同等，按其公允價值和相關交易費用之和作為初始確認金額。在初始計量后按企業會計準則或有事項確定的金額和按企業會計準則收入的原則確

190、定的累計攤銷額后的余額兩者中的較高者進行后續計量。 （3）金融資產、金融負債的公允價值的確定 存在活躍市場的金融資產或金融負債，以活躍市場的報價確定其公允價值，活躍市場的報價包括易于定期從交易所、經紀商、行業協會、定價服務機構等獲得的價格，且代表了在公平交易中實際發生的市場交易額的價格；不存在活躍市場的金融資產或金融負債，采用估值技術確定其公允價值。估值技術包括參考熟悉情況并自愿交易的各方最近進行的市場交易中使用的價格、參照實質上相同的其他金融資產或金融負債的當前公允價值、現金流量折現法和期權定價模型等。 （4）金融資產的減值準備 期末，本公司對以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產以外

191、的金融資產的賬面價值進行檢查，有客觀證據表明該金融資產發生減值的，計提減值準備。計提減值準備時，對單項金額重大的進行單獨減值測試；對單項金額不重大的，在具有類似信用風險特征的金瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 71 融資產組中進行減值測試。 主要金融資產計提減值準備方法分別如下： 可供出售金融資產能以公允價值可靠計量的，以公允價值低于賬面價值部分計提減值準備，計入當期損益；可供出售金融資產以公允價值不能可靠計量的，以預計未來現金流量（不包括尚未發生的的信用損失）現值低于賬面價值部分計提減值準備，計入當期損益?？晒┏鍪劢鹑谫Y產發生減值時，即使該金融資產沒有終止確認，原直接計入所有者權益

192、的因公允價值下降形成的累計損失，予以轉出，計入當期損益。 持有至到期的投資以預計未來現金流量（不包括尚未發生的未來信用損失）現值低于賬面價值部分計提減值損失，計提后如有證據表明其價值已恢復，原確認的減值損失予以轉回，記入當期損益，但該轉回的價值不超過假定不計提減值準備情況下該金融資產在轉回日的攤余成本。 10、應收款項、應收款項 （1）單項金額重大并單項計提壞賬準備的應收款項：）單項金額重大并單項計提壞賬準備的應收款項： 單項金額重大的應收款項確認標準 單項應收賬款余額在500萬元以上、單項其他應收款余額在300萬元以上，逾期的單項應收票據、預付賬款、長期應收款余額在500萬元以上。 單項金額

193、重大并單項計提壞賬準備的計提方法 取得債務人償債能力信息進行分析可能發生的壞賬損失；對無法取得債務人償債能力信息（或取得成本過高）難以進行單項測試的，將這些應收款項按類似信用風險特征劃分為若干組合，再依據該組合在資產負債表日余額按照一定比例計算確定減值損失，計提壞賬準備。 （2）按組合計提壞賬準備應收款項：）按組合計提壞賬準備應收款項： 確定組合的依據 單項金額不重大但按信用風險特征組合后該組合的風險較大的應收款項 賬齡在 5 年以上（含 5 年）且余額在單項金額重大額度以下的應收賬款和其他應收款；賬齡在 5 年以內但預計部分收回后損失高于風險組合計提的壞賬準備；逾期且余額在單項金額重大額度以

194、下的應收票據、預付賬款、長期應收款 其他不重大的應收款項 除上述以外的其他應收款項 按組合計提壞賬準備的計提方法賬齡分析法 結算期內 結算期內和合同約定時間內的預付款項；同一控制下的企業間的正常往來欠款，能夠控制其收款，無風險。 極小風險 除前述外的賬齡在1年以內，預計將來收回金額的現值占賬面金額欠款的比例不低于95%，極小風險。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 72 低風險 賬齡1-2年，收回有一定難度，預計將來能夠收回金額的現值占賬面欠款的比例不低于90%。 風險低偏中 賬齡2-3年， 收回難度較大， 預計將來能夠收回金額的現值占賬面欠款的比例不低于80%。 中風險 賬齡3-4

195、年， 收回難度較大， 預計將來能夠收回金額的現值占賬面欠款的比例不低于60%。 風險中偏高 賬齡4-5年， 收回難度較大， 預計將來能夠收回金額的現值占賬面欠款的比例不低于20%。 高風險 賬齡在5年以上； 債務人嚴重資不抵債， 已無力歸還欠款， 預計收回欠款的可能性極小， 。 組合中，采用賬齡分析法計提壞賬準備的： 賬齡 應收賬款計提比例(%) 其他應收款計提比例(%) 1年以內 5 5 1-2年 10 10 2-3年 20 20 3-4年 40 40 4-5年 80 80 5年以上 100 100 （3）單項金額雖不重大但單項計提壞賬準備的應收賬款）單項金額雖不重大但單項計提壞賬準備的應收

196、賬款 單項計提壞賬準備的理由 按組合計提壞賬準備明顯低于該筆應收款可能發生的損失 壞賬準備的計提方法 根據其未來現金流量現值低于其賬面價值的差額，確認減值損失。 合并范圍內公司之間應收款項不計提壞賬準備。 11、存貨、存貨 （1）存貨分類 存貨分類為：在途物資、原材料、包裝物、低值易耗品、自制半成品、庫存商品、在產品、委托加工物資等。 （2）發出存貨的計價方法 原材料、包裝物采用標準成本進行日常核算，按月結轉其應負擔的材料成本差異，將標準成本調整為實際成本；在產品、半成品按實際成本核算，領用、發出采用加權平均法核算。庫存商品以上月末的實際成本作為標準成本，發出按標準成本計價，月末通過分攤成本差

197、異將月末庫存的標準成本調整為實際成本。 （3）存貨可變現凈值的確定依據及存貨跌價準備的計提方法 期末時，存貨按照成本與可變現凈值孰低計量，存貨成本高于其可變現凈值的差額計提存貨跌價準備，計入當期損益。與具有類似目的或最終用途并在同一地區生產和銷售的產品系列相關，且難以將其與該產品系列的其他項目區別開來進行估價的存貨，合并計提；對于數量繁多、單價較低的存貨，按存貨類別計提。 為生產而持有的材料等，用其生產的產成品的可變現凈值高于成本的，該材料仍然應當瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 73 按照成本計量，材料價格的下降表明產成品的可變現凈值低于成本的，該材料按照可變現凈值計量。 （4）存

198、貨盤存制度 存貨實行永續盤存制，一般在每年 7-8 月季節性停產期和年底時進行全面的清查盤點。 （5）低值易耗品的攤銷方法 低值易耗品采用一次性攤銷法。 12、長期股權投資、長期股權投資 （1）初始投資成本確定： 企業合并形成的長期股權投資，按照下列規定確定其初始投資成本： 同一控制下的企業合并，在合并日按照取得被合并方所有者權益賬面價值的份額 作為長期股權投資的初始投資成本，合并方發生的審計、法律服務、評估咨詢等中介費用以及其他相關管理費用，應當于發生時計入當期損益；長期股權投資初始投資成本與支付的對價之間的差額調整資本公積；資本公積不足沖減的調整留存收益。 非同一控制下的企業合并，合并成本

199、為購買方在購買日取得對被購買方的控制權 而付出的資產、發生或承擔的負債以及發行的權益證券的公允價值；如果是通過多次交換交易分步實現的企業合并，合并成本為每一單項交易成本之和；購買方為企業合并發生的審計、法律服務、評估咨詢等中介費用以及其他相關管理費用，應當于發生時計入當期損益；購買方作為合并對價發行的權益性證券或債務性證券的交易費用，應當計入權益性證券或債務性證券的初始確認金額。除企業合并形成的長期股權投資以外，其他方式取得的長期股權投資，應當按照下列規定確定其初始投資成本： .以支付現金取得的長期股權投資，按照實際支付的購買價款作為初始投資成本。初始投資成本包括與取得長期股權投資直接相關的費

200、用、稅金及其他必要支出。實際支付的價款中包含的已宣告但尚未領取的現金股利，作為應收項目單獨核算； .以發行權益性證券取得的長期股權投資，按照發行權益性證券的公允價值作為初 始投資成本； .投資者投入的長期股權投資，按照投資合同或協議約定的價值作為初始投資成 本，但合同或協議約定價值不公允的除外； .通過非貨幣性資產交換取得的長期股權投資，如果該交換具有商業實質且換入資產或換出資產的公允價值能夠可靠計量，其長期股權投資成本以換出資產的公允價值計量；如果該交換不具有商業實質且換入資產或換出資產的公允價值不能可靠計量，則長期股權投資成本以換出資產的賬面價值計量。 .通過債務重組取得的長期股權投資，將

201、放棄債權而享有的股份的公允價值確認為對債務人的投資，重組債權的賬面余額與長期股權投資的公允價值之間的差額，記入當期損益；瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 74 債權人已計提壞賬準備的，先將該差額沖減減值準備，不足沖減的部分，記入當期損益。 （2）后續計量及損益確認方法 對子公司的投資采用成本法進行核算，編制合并財務報表時按照權益法進行調整。 如果對被投資單位不具有共同控制或重大影響，并且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資，采用成本法核算。 對被投資單位具有共同控制或重大影響的長期股權投資，采用權益法核算。 采用成本法核算的單位，在被投資單位宣告分派利潤或現金股利

202、時，確認投資收益。 采用權益法核算的單位，中期期末或年度終了，按分享或分擔的被投資單位實現的凈利潤或發生的凈虧損的份額，確認投資損益。 處臵股權投資時，將股權投資的賬面價值與實際取得的價款的差額，作為當期投資的損益。采用權益法核算的長期股權投資，因被投資單位除凈損益以外所有者權益的其他變動而計入所有者權益的，處臵該項投資時應當將原計入所有者權益的部分按相應比例轉入當期損益。長期股權投資減值準備的計提見資產減值相關會計政策。減值損失一經確認，在以后會計期間不得轉回。 （3）確定對被投資單位具有共同控制、重大影響的依據 共同控制的判斷依據：指合同約定對某項經濟活動所共有的控制，僅在與該項經濟活動相

203、關的重要財務和生產經營決策需要分享控制權的投資方一致同意時存在。投資企業與其他方對被投資單位實施共同控制的，被投資單位為其合營企業。 重大影響的判斷依據：指對一個企業的財務和經營政策有參與決策的權利，但并不能夠控制或者與其他方一起共同控制這些政策的制定。投資企業能夠對被投資單位施加重大影響的，被投資單位為聯營企業。通常母公司持有被投資單位20%以上但低于50%的表決權時，一般認為具有重大影響，除非有確鑿證據表明不能參與被投資單位的生產經營決策，不形成重大影響。 （4）減值測試方法及減值準備計提方法 期末時，若長期投資由于市價持續下跌或被投資單位經營狀況惡化等原因導致其可收回金額低于長期投資的賬

204、面價值，則按單項長期投資可收回金額低于賬面價值的差額計提長期投資減值準備。 13、投資性房地產、投資性房地產 投資性房地產包括已出租的土地使用權、持有并準備增值后轉讓的土地使用權以及已出租的房屋建筑物。本公司對投資性房地產的后續支出采用成本模式進行后續計量。 投資性房地產的折舊或攤銷方法：按照本公司固定資產或無形資產的會計政策計提折舊或進行攤銷。 減值準備計提依據：期末時，根據各項投資性房地產預計給企業帶來未來經濟利益的能力，瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 75 按單項投資性房地產預計可收回金額低于其賬面價值的差額計提投資性房地產減值準備。 14、固定資產、固定資產 （1）固定資產

205、確認條件 固定資產是指本公司為生產商品、提供勞務、出租或經營管理而持有的使用壽命超過1年的房屋建筑物、通用設備、專用設備、運輸設備及其他設備等。于該固定資產有關的經濟利益很可能流入企業，以及該固定資產的成本能夠可靠地計量時予以確認。 （2）各類固定資產的折舊方法 除對已提足折舊仍繼續使用的固定資產外，本公司對所有固定資產計提折舊，固定資產折舊采用年限平均法計算。 本公司根據固定資產的性質和使用情況，確定固定資產的使用壽命和預計凈殘值，并在年度終了，對固定資產的使用壽命、預計凈殘值和折舊方法進行復核。固定資產使用壽命、預計凈殘值和折舊方法的改變作為會計估計變更處理。 本公司的固定資產分類、預計使

206、用年限、預計凈殘值率和年折舊率如下： 固定資產類別 折舊年限（年） 殘值率（%） 年折舊率（%） 房屋建筑物 1035 5 9.502.71 專用設備 530 5 19.003.17 通用設備 415 5 23.756.33 交通運輸設備 6 5 15.83 其他設備 416 5 23.755.94 （3）固定資產的減值測試方法、減值準備計提方法 期末固定資產按賬面價值與可收回金額孰低計價，對由于市價持續下跌，或技術陳舊、損壞、長期閑臵等原因導致固定資產可收回金額低于賬面價值的，按單項固定資產可收回金額低于賬面價值的差額計提固定資產減值準備，單項資產的可收回金額難以進行估計的，以該資產所屬的資

207、產組為基礎確定資產組的可收回金額。固定資產減值損失一經確認，在以后會計期間不得轉回。 已計提減值準備的固定資產在計提折舊時，按照該項固定資產的賬面價值（即固定資產原價減去累計折舊和已計提的減值準備） ，以及尚可使用年限重新計算確定折舊率和折舊額。 資產負債表日，固定資產按照賬面價值與可收回金額孰低計價。 （4）融資租入固定資產的認定依據、計價方法 購買固定資產的價款超過正常信用條件延期支付，實質上具有融資性質的，固定資產成本以購買價款的現值為基礎確定。實際支付價款與購買價款的現值之間的差額，除應予資本化的以外，在信用期間內計入當期損益。 融資租賃的固定資產，按租賃開始日租賃資產的公允價值與最低

208、租賃付款額的現值兩者瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 76 中較低者作為入賬價值； 15、在建工程、在建工程 （1）在建工程，是指為建造或修理固定資產而進行的各項建筑和安裝工程。包括新建、改擴建、大修理工程等所發生的實際支出，以及改擴建工程等轉入的固定資產凈值。 （2）在建工程按工程項目分類核算，采用實際成本計價，在各項工程達到預定可使用狀態之前發生的借款費用計入該工程成本。在工程完工驗收合格交付使用的當月結轉固定資產。對已達到預定可使用狀態但尚未辦理竣工決算的，自達到預定可使用狀態之日起，根據工程預算、造價或工程實際成本等，按估計的價值確定轉入固定資產的成本，并計提折舊；待辦理竣工

209、決算后，按實際成本調整原來的暫估價值，但不調整已計提的折舊額。 （3）建造期間所發生的借款利息及相關費用應予以資本化的金額計入在建工程成本。 （4）資產負債表日，在建工程按照賬面價值與可收回金額孰低計價。 16、借款費用、借款費用 （1）借款費用的內容及其資本化條件 本公司只對發生在資本化期間的，可直接歸屬于符合資本化條件的資產的有關借款費用包括借款利息、折價或者溢價的攤銷、輔助費用以及因外幣借款而發生的匯兌差額等予以資本化。 借款費用資本化，在以下三個條件同時具備時開始：資產支出已經發生，借款費用已經發生，為使資產達到預定可使用狀態所必要的購建活動已經開始。 （2）資本化金額的確定 借款費用

210、資本化金額的計算方法如下：為購建或生產符合資本化條件的資產而借入專門借款的，以專門借款當期實際發生的利息費用，減去尚未動用的借款資金存入銀行取得的利息或進行暫時性投資取得的投資收益后的金額確定；為購建或生產符合資本化條件的資產而占用一般借款的，根據累計資產支出超過專門借款部分的資產支出加權平均數乘以所占用一般借款的資本化率計算確定；每一會計期間的利息資本化金額，不應超過當期相關借款實際發生的利息金額。借款存在折價或溢價的，按照實際利率法確定每一會計期間應攤銷的折價或溢價金額，調整每期利息金額。專門借款發生的輔助費用，在相關資產達到預定可使用或可銷售狀態之前發生的，在發生時根據其發生額予以資本化

211、，在相關資產達到預定可使用或可銷售狀態之后發生的，確認為費用，計入當期損益。 （3）資本化率的確定 為購建固定資產而借入一筆專門借款，資本化率為該項借款的利率； 為購建固定資產借入一筆以上的專門借款，資本化率為這些借款的加權平均利率。 （4）暫停資本化 若資產在購建或者生產過程中發生非正常中斷、且中斷時間連續超過 3 個月的，應當暫瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 77 停借款費用的資本化。在中斷期間發生的借款費用應當確認為費用，計入當期損益，直至資產的購建或者生產活動重新開始。 （5）停止資本化 購建或者生產的符合資本化條件的資產達到預定可使用或可銷售狀態時，借款費用應當停止資本化

212、。在符合資本化條件的資產達到預定可使用或者可銷售狀態之后所發生的借款費用，應當在發生時根據其發生額確認為費用，計入當期損益。購建或者生產的資產的各部分分別完工，但必須等到整體完工后才可使用或者可對外銷售的，應當在該資產整體完工時停止借款費用的資本化。 17、無形資產、無形資產 無形資產，是指本公司擁有或者控制的沒有實物形態的可辨認非貨幣性資產。 （1）無形資產的計價 外購的無形資產，按照其購買價款、相關稅費以及直接歸屬于使該資產達到預定用途所發生的實際成本入賬； 投資者投入的無形資產，按投資合同或協議約定的價值計價； 公司內部研究開發項目研究階段的支出，于發生時計入當期損益；公司內部研究開發項

213、目開發階段發生的支出，滿足下列條件時確認為無形資產，否則于發生時計入當期損益： a、形成該無形資產以使其能夠使用或出售在技術上具有可行性； b、有完成該無形資產并使用或出售的意圖； c、形成資產產生經濟利益的方式，包括能夠證明運用該無形資產生產的產品存在市場或無形資產自身存在市場，無形資產將在內部使用的，應當證明其有用性； d、足夠的技術、財務資源和其他資源支持，以完成該無形資產的開發，并有能力使用或出售該無形資產； e、屬于該無形資產開發階段的支出能夠可靠地計量。 購買無形資產的價款超過正常信用條件延期支付，實質上具有融資性質的，無形資產的成本以購買價款的現值為基礎確定。實際支付價款與購買價

214、款的現值之間的差額，除應予資本化的以外，在信用期間內計入當期損益。 （2）無形資產攤銷方法 使用壽命有限的無形資產，自該無形資產可供使用時起在使用壽命期內平均攤銷。 使用壽命不確定的無形資產不予攤銷。無形資產攤銷金額為其成本扣除預計殘值后的金額。已計提減值準備的無形資產，還應扣除已經提取的減值準備金額。 （3）本公司在每個會計期間對使用壽命不確定的無形資產的使用壽命進行復核。于每年年終對使用壽命有限的無形資產的使用壽命及攤銷方法進行復核。 （4）資產負債表日，無形資產按照賬面價值與可收回金額孰低計價。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 78 18、長期待攤費用、長期待攤費用 長期待攤

215、費用按實際發生額入賬，采用直線法在受益期限或規定的攤銷期限內攤銷。長期待攤的費用項目不能使以后會計期間受益則將尚未攤銷的該項目的攤余價值全部轉入當期損益。 19、應付職工薪酬、應付職工薪酬 職工薪酬，是指本公司為獲得職工提供的服務而給予各種形式的報酬以及其他相關支出，包括職工工資、獎金、津貼和補貼；職工福利費；養老保險、失業保險、工傷保險等社會保險費；住房公積金；工會經費和職工教育經費；非貨幣性福利；因解除與職工的勞動關系給予的補償；其他與獲得職工提供的服務相關支出。 （1）以股份為基礎的薪酬 本公司授予某些職工權益工具，按授予職工權益工具的公允價值計量。授予后立即可行權的在授予日按照權益工具

216、的公允價值計入相關成本或費用，相應增加資本公積。在完成等待期內的服務或達到規定業績條件才可行權的，在等待期內的每個資產負債表日，以對可行權權益工具數量的最佳估計數為基礎，按照權益工具授予日的公允價值，將當期取得的服務計入相關成本或費用和資本公積。在可行權日之后不再對已確認的相關成本或費用和所有者權益總額進行調整。 本公司為獲取某些職工的服務而承擔的以股份或其他權益工具為基礎確定對職工負債的，按照本公司承擔的以股份或其他權益工具為基礎計算確定的負債的公允價值計量。授予后立即可行權的，在授予日以企業承擔負債的公允價值計入相關成本或費用，相應增加負債。在完成等待期內的服務或達到規定業績條件以后才可行

217、權的以現金結算的股份支付，在等待期內的每個資產負債表日，應當以對可行權情況的最佳估計為基礎，按照企業承擔負債的公允價值金額，將當期取得的服務計入成本或費用和相應的負債。在相關負債結算前的每個資產負債表日以及結算日，對負債的公允價值重新計量，其變動計入當期損益。 （2）辭退福利 本公司在職工勞動合同到期之前解除與職工的勞動關系，或者為鼓勵職工自愿接受裁減而提出給予補償的建議，當本公司已經制定正式的解除勞動關系計劃（或提出自愿裁減建議）并即將實施，且本公司不能單方面撤回解除勞動關系計劃或裁減建議的，確認因解除與職工的勞動關系給予補償而產生的預計負債，同時計入當期損益。 （3）其他方式的職工薪酬 本

218、公司在職工提供服務的會計期間，將應付的職工薪酬確認為負債，除辭退福利外，根據職工提供服務的受益對象計入相應的產品成本、勞務成本、資產成本、期間費用。 20、預計負債的確認原則、預計負債的確認原則 如發生與或有事項相關的義務并同時符合以下條件時，將其確認為預計負債。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 79 該義務是公司承擔的現實義務； 該義務的履行很可能導致經濟利益流出公司； 該義務的金額能夠可靠地計量。 預計負債所需支付全部或部分預期由第三方或其他方補償時，或者補償金額在基本確定能收到時，作為資產單獨確認，確認的補償金額不超過所確認負債的賬面價值。 在資產負債表日，本公司對預計負債的

219、賬面價值進行復核，有確鑿證據表明該賬面價值不能真實反映當前最佳估計數的，按照當前最佳估計數對該賬面價值進行調整。 21、股份支付及權益工具、股份支付及權益工具 （1）股份支付的種類 公司的股份支付分為以權益結算的股份支付和以現金結算的股份支付。 （2）權益工具公允價值的確定方法 以權益結算的股份支付，以授予職工權益工具的公允價值計量；以現金結算的股份支付，按照公司承擔的以股份或其他權益工具為基礎計算確定的負債的公允價值計量。 對于授予的股票期權公允價值，采用股票期權定價模型確定其公允價值，考慮以下因素：標的股份的現行價格、期權的行權價格、期權有效期內的無風險利率、期權的有效期、股價預計波動率。

220、 （3）確認可行權權益工具最佳估計的依據 授予后立即可行權的以權益結算的股份支付，在授予日以權益工具的公允價值計入相關成本或費用，相應增加資本公積。授予日，是指股份支付協議獲得批準的日期。 完成等待期內的服務或達到規定業績條件才可行權的換取職工服務的以權益結算的股份支付，在等待期內的每個資產負債表日，以對可行權權益工具數量的最佳估計為基礎，按照權益工具授予日的公允價值，將當期取得的服務計入相關成本或費用和資本公積，不確認后續公允價值變動。等待期內每個資產負債表日，公司根據最新取得的可行權職工人數變動等后續信息作出最佳估計，修正預計可行權的權益工具數量。在可行權日，最終預計可行權權益工具的數量與

221、實際可行權工具的數量一致。 （4）實施、修改、終止股份支付計劃的相關會計處理 對于權益結算的股份支付，在可行權日之后不再對已確認的成本費用和所有者權益總額進行調整。公司在行權日根據行權情況，確認股本和股本溢價，同時結轉等待期內確認的資本公積。 無論已授予的權益工具的條款和條件如何修改，或者取消權益工具的授予或結算該權益工具，公司確認按照所授予的權益工具在授予日的公允價值來計量獲取的相應的服務，除非因不能滿足權益工具的可行權條件（除市場條件外）而無法可行權。 22、收入、收入 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 80 （1）銷售商品的收入 在下列條件均能滿足時確認收入實現：已將商品所有權

222、上的主要風險和報酬轉移給購貨方；既沒有保留通常與所有權相聯系的繼續管理權，也沒有對已售出的商品實施控制；與交易相關的經濟利益能夠流入本公司；相關的收入和成本能夠可靠地計量。 （2）提供勞務的收入 在同一會計年度內開始并完成的勞務，在完成勞務時確認收入；如果勞務的開始和完成分屬不同的會計年度，在提供勞務交易的結果能夠可靠估計的情況下，在資產負債表日按完工百分比法確認相關的勞務收入；在提供勞務交易的結果不能可靠估計的情況下，按謹慎性原則對勞務收入進行確認和計量。 （3）讓渡資產使用權的收入 在下列條件同時滿足時確認收入實現：與交易相關的經濟利益能夠流入企業；收入金額能夠可靠的計量。 23、政府補助

223、、政府補助 政府補助是指公司從政府無償取得貨幣性資產或非貨幣性資產，但不包括政府作為企業所有者投入的資本。政府補助分為與資產相關的政府補助和與收益相關的政府補助。 （1）與資產相關的政府補助 與資產相關的政府補助是指公司取得的、用于購建或以其他方式形成長期資產的政府補助，確認為遞延收益，在相關資產使用壽命內平均分配，計入當期損益。但是，按照名義金額計量的政府補助，直接計入當期損益。 （2）與收益相關的政府補助 與收益相關的政府補助是指除與資產相關的政府補助之外的政府補助，分別下列情況處理： 用于補償公司以后期間的相關費用或損失的，確認為遞延收益，并在確認相關費用的期間，計入當期損益。 用于補償

224、公司已發生的相關費用或損失的，直接計入當期損益。 （3）政府補助的返還 已確認的政府補助需要返還的，分別下列情況處理： 存在相關遞延收益的，沖減相關遞延收益賬面余額，超出部分計入當期損益。 不存在相關遞延收益的，直接計入當期損益。 24、遞延所得稅資產及遞延所得稅負債、遞延所得稅資產及遞延所得稅負債 本公司的所得稅采用資產負債表債務法核算。 本公司在下列條件同時滿足時確認遞延所得稅資產：暫時性差異在可預計的未來很可能轉回，未來很可能獲得用來抵扣可抵扣暫時性差異的應納稅所得額，并以很可能取得的瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 81 應納稅所得額為限。 在資產負債表日，對于當期和以前期間

225、形成的當期所得稅負債（或資產） ，按照稅法規定計算的預期應交（或返還）的所得稅金額計量；對于遞延所得稅資產和遞延所得稅負債，根據稅法規定，按照預期收回該資產或清償該負債期間的適用稅率計量。 資產負債日，本公司對遞延所得稅資產和遞延所得稅負債的賬面價值進行復核。除企業合并、直接在所有者權益中確認的交易或者事項產生的所得稅外，本公司當期所得稅和遞延所得稅作為所得稅費用或收益計入當期損益。 25、主要會計政策、會計估計的變更、主要會計政策、會計估計的變更 （1）會計政策變更 報告期內，未發生會計政策變更事項。 （2）會計估計變更 報告期內，未發生會計估計變更事項。 26、前期會計差錯更正、前期會計差

226、錯更正 報告期內，未發生重大會計差錯更正事項。 三、稅項三、稅項 主要稅種及稅率：主要稅種及稅率： 稅費項目 計稅基數 稅費率 增值稅 所有系列酒銷售收入 17% 消費稅（從價計征）注注 1 白酒 20 消費稅（從量計征）注注 1 白酒 1 元/公斤 營業稅 咨詢費收入、技術服務費收入 3%、5% 城市維護建設稅 流轉稅 7 教育費附加 流轉稅 3 地方教育費附加注注 4 流轉稅 1%、2% 所得稅注注 2 應納稅所得額 見注 2 房產稅注注 3 房產原值*70%；房屋租金 1.2%、12% 土地使用稅 土地面積 3、4.5、6 至 24 元/平方米 其他稅項 按國家規定計繳 注1： 根據國家

227、稅務總局 關于部分白酒消費稅計稅價格核定及相關管理事項的通知 (國稅函2010416號)、四川省國家稅務局關于轉發國家稅務總局核定白酒消費稅計稅價格的通知 （川國稅函2010220號） 、四川省國家稅務局關于部分白酒消費稅最低計稅價格核定及相關管理事項的通知 （川國稅函2010222號） ，由國家稅務總局及四川省國家稅務局核定消費稅計稅價格的白酒，從2010年8月1日開始執行。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 82 注2：除以下公司外，其他企業均按應納稅所得額的25%計繳。 本公司之控股子公司瀘州品創科技有限公司2010年7月28日取得四川省科技廳、財政廳、國稅局、地稅局頒發高新技

228、術企業證書 ，享受高新技術企業的稅收優惠政策，按15%的稅率交納企業所得稅。 注3：自用房以房產原值70%為計稅基數，按1.2%的稅率計繳；出租房按租金收入的12%計繳。 注4：根據財政部財綜函20113號批復，自2011年2月1日起，四川省地方教育費附加由按應交流轉稅1%提高至2%征收。 四、企業合并及合并財務報表四、企業合并及合并財務報表 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 83 1、子公司情況、子公司情況 子公司均系投資方式設立，具體情況如下： 子 公 司 全 稱 子 公 司 類 型 注 冊 地 業 務 性 質 注 冊 資 本 （ 萬 元 ） 經 營 范 圍 期 末 實 際 出

229、資額 （ 萬 元 ） 實 質 上 構 成 對 子公 司 凈 投 資 的 其他 項 目 余 額 （ 元 ） 持 股 比 例 (%) 表 決 權 比 例(%) 是 否 合并 報 表 少 數 股 東 權 益（ 萬 元 ） 少 數 股 東權 益 中 用于 沖 減 少數 股 東 損益 的 金 額 從 母 公 司 所 有 者 權 益 沖減 子 公 司 少 數 股 東 分 擔的 本 年 虧 損 超 過 少 數 股東 在 該 子 公 司 期 初 所 有者 權 益 中 所 享 有 份 額 后的 余 額 瀘 州 老 窖 釀 酒 有 限 責 任 公 司 全 資 子 公 司 瀘 州 市 釀 酒 3000.00 瀘 州

230、 老 窖 系 列 酒 生 產 、銷 售 ； 曲 藥 生 產 、 銷 售 20,426.18 100.00 100.00 是 瀘 州 老 窖 博 大 釀 酒 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 釀 酒 1000.00 蒸 餾 酒 生 產 、 包 裝 、 銷 售 1,000.00 100.00 100.00 是 瀘 州 老 窖 股 份 有 限 公 司 銷 售 公 司 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 10000.00 瀘州老窖系列定型包裝白 酒 銷 售 10,316.24 100.00 100.00 是 瀘 州 老 窖 盛 世 濃 香 酒 業 銷

231、售 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 蒸 餾 酒 銷 售 500.00 100.00 100.00 是 瀘 州 品 味 共 享 酒 業 銷 售 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 銷 售 ： 酒 500.00 100.00 100.00 是 瀘 州 銀 珍 酒 業 銷 售 有 限 公 司 注注3 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 批 發 零 售 ： 酒 類 產 品 500.00 100.00 100.00 是

232、瀘 州 鼎 力 酒 業 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 定 型 包 裝 白 酒 銷 售 500.00 100.00 100.00 是 瀘 州 鼎 益 酒 業 銷 售 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 蒸 餾 酒 銷 售 500.00 100.00 100.00 是 瀘 州 鼎 昊 酒 業 銷 售 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 銷 售 ： 白 酒 500.00 100.00 100.00

233、是 瀘 州 紫 砂 陶 大 曲 營 銷 有 限 公 司 全 資 子 公 司 的 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 500.00 酒類銷售(經營有效期至2012-2-19) 500.00 100.00 100.00 是 瀘 州 老 窖 永 盛 酒 業 銷 售 有 限 公 司 全 資 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 100.00 酒 類 批 發 零 售 100.00 100.00 100.00 是 瀘 州 老 窖 進 出 口 貿 易 有 限 公 司 控 股 子 公 司 瀘 州 市 進 出 口 300.00 自 營 和 代 理 進 出 口 業 務 300.00 100.00 1

234、00.00 是 瀘 州 天 和 玻 璃 有 限 公 司 控 股 子 公 司 瀘 州 市 生 產 、 銷 售 玻 璃制 品 400.00 生 產 、 銷 售 玻 璃 制 品 是 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 84 瀘 州 老 窖 國 窖 文 化 旅 行 社 有 限 責 任 公 司 控 股 子 公 司 瀘 州 市 旅 游 業 480.00 國 內 旅 游 業 務 、 服 務 等 480.00 100.00 100.00 是 瀘 州 老 窖 博 大 酒 業 營 銷 有 限 公 司 控 股 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 12,000.00 酒 類 銷 售 (蒸 餾 酒 ) 9,

235、000.00 75.00 75.00 是 5,206.58 瀘 州 老 窖 貴 賓 服 務 有 限 公 司 控 股 子 公 司 的 控 股 子 公 司 瀘 州 市 商 務 服 務 、 酒 類銷 售 490.00 商 務 服 務 、 酒 類 銷 售 465.50 95.00 95.00 是 49.00 瀘 州 品 創 科 技 有 限 公 司 控 股 子 公 司 瀘 州 市 技 術 研 發 5,000.00 技 術 服 務 、 咨 詢 等 4,750.00 95.00 95.00 是 336.73 湖 南 武 陵 酒 有 限 公 司 控 股 子 公 司 、 聯 營 企 業 常 德 市 釀 酒 20

236、,108.00 白 酒 生 產 銷 售 8,721.69 32.90 32.90 是 瀘 州 時 代 酒 業 有 限 公 司 注注1 控 股 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 1,000.00 生 產 銷 售 白 酒 504.12 51.00 51.00 否 瀘 州 龍 馬 潭 福 鑫 釀 酒 有 限 公 司 注注1 控 股 子 公 司 的 控 股 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 50.00 批 發 、 零 售 白 酒 等 50.00 100.00 51.00 否 瀘 州 滋 補 酒 業 有 限 責 任 公 司 注注2 控 股 子 公 司 瀘 州 市 酒 類 生 產 1,000.

237、00 生 產 、 銷 售 滋 補 大 曲 系 列 510.00 51.00 51.00 否 瀘 州 市 鑫 鑫 釀 酒 有 限 公 司 注注2 控 股 子 公 司 的 控 股 子 公 司 瀘 州 市 白 酒 銷 售 50.00 生 產 銷 售 白 酒 等 50.00 100.00 51.00 否 合 計 58,478.00 60,173.73 5,592.31 注注1：瀘州時代酒業有限責任公司及其子公司瀘州龍馬潭福鑫釀酒有限公司已由合資方四川福華集團實業有限公司承包，承包期為2004年4月8日2011年4月7日，目前，出資雙方就公司發展正在洽談，公司尚未擁有該公司的實際控制權，故未納入合并報表

238、范圍。 注注2：瀘州滋補酒業有限責任公司及其子公司瀘州市鑫鑫釀酒有限公司已由合資方瀘州土產果品經營站承包，承包期為2004年5月1日2011年4月30日，目前，出資雙方就公司發展正在洽談，公司尚未擁有該公司的實際控制權，故未納入合并報表范圍。 注注3：瀘州銀珍酒業銷售有限公司于2011年12月清算注銷。瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 85 2、合并范圍發生變更的說明合并范圍發生變更的說明 （1）瀘州天和玻璃有限公司于 2011 年 8 月破產清算，本公司不再具有控制權，從 2011年 9 月起不再納入合并報表范圍；2011 年 12 月 29 日取得四川省瀘縣人民法院(2011)瀘

239、破字第 2-2 號民事裁定書，至此，該公司破產清算完畢。 （2）2011 年 9 月初，聯想控股有限公司等新股東（以下統稱“聯想公司” ）對湖南武陵酒有限公司增資，致使本公司持有該公司股權由 70%下降到 32.90%，失去控制權，但仍具有重大影響，從 2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法。 3、本期不再納入合并范圍的主體、本期不再納入合并范圍的主體 本期不再納入合并范圍的主體包括瀘州天和玻璃有限公司、湖南武陵酒有限公司。 名稱 退出合并范圍日期 退出日凈資產（元） 期初至退出日凈利潤（元） 瀘州天和玻璃有限公司 2011 年 8 月 31 日 -2,5

240、88,660.65 371,759.95 湖南武陵酒有限公司 2011 年 8 月 31 日 83,072,719.28 104,658.22 4、本期放棄增資喪失控制權而減少的子公司本期放棄增資喪失控制權而減少的子公司 子公司 增資時間 損益確認方法 湖南武陵酒有限公司 2011 年 9 月初 1-8 月合并報表，9-12 月權益法核算 五、合并財務報表重要項目注釋五、合并財務報表重要項目注釋（期末數是指 2011 年 12 月 31 日余額，期初數是指 2010年 12 月 31 日余額） 1、 貨幣資金貨幣資金 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 原幣金額 折算 匯率 折合人民幣

241、 原幣金額 折算 匯率 折合人民幣 現金 28,654.97 28,654.97 19,764.32 19,764.32 其中：人民幣 28,654.97 28,654.97 19,764.32 19,764.32 銀行存款 3,148,869,851.82 1,079,088,847.16 其中：人民幣 3,133,069,067.96 3,133,069,067.96 1,061,683,218.74 1,061,683,218.74 美元 2,507,702.69 6.3009 15,800,783.86 2,628,177.09 6.6227 17,405,628.42 其他貨幣資金

242、合計 3,148,898,506.79 1,079,108,611.48 注：期末較期初增加 2,069,789,895.31 元，增幅 191.81%，主要系經營活動產生的現金流量增加影響所致。 2、 應收票據應收票據 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 86 （1）應收票據分類 單位：元幣種：人民幣 票據種類 期末數 期初數 銀行承兌匯票 3,439,678,051.38 1,799,095,476.98 合計 3,439,678,051.38 1,799,095,476.98 注：期末較期初增加 1,640,582,574.4 元，增幅 91.19%，主要原因：一是為了促進經銷商

243、營銷老窖系列白酒業務做大做強，鼓勵經銷商用銀行承兌匯票結算貨款；二是本期業務量的大幅度上升。 （2）本公司期末應收票據不存在減值跡象，故未計提壞賬準備。 （3）期末無已質押的、出票人無力履約而將票據轉為應收賬款的、已經背書給他方或已貼現但尚未到期的應收票據。 3、 應收賬款應收賬款 （1） 應收賬款按種類披露： 單位：元幣種：人民幣 種類 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% A類 B類 72,396,857.66 100.00 12,839,396.13 17.73 57,778,209.04 100.00 10,66

244、5,124.73 18.46 C類 合計 72,396,857.66 100.00 12,839,396.13 17.73 57,778,209.04 100.00 10,665,124.73 18.46 注：A 類是指單項金額重大并單項計提減值準備的應收賬款、B 類是指按組合計提減值準備的應收賬款、C 類是指單項金額雖不重大但單項計提減值準備的應收賬款。 （2） 組合中，按賬齡分析法計提壞賬準備的應收賬款： 單位：元幣種：人民幣 賬齡 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例(%) 金額 比例(%) 1 年以內 41,598,985.35 57.47 2,078,7

245、27.22 42,524,340.21 73.60 2,124,560.36 1 至 2 年 16,131,706.31 22.28 1,613,170.63 7,244,581.43 12.53 724,458.14 2 至 3 年 6,785,821.60 9.37 1,357,164.32 130,862.73 0.23 26,172.55 3 至 4 年 130,862.73 0.18 52,345.09 57,464.00 0.10 22,985.60 4 至 5 年 57,464.00 0.08 45,971.20 270,062.96 0.47 216,050.37 瀘州老窖股份

246、有限公司 2011 年年度報告 87 5 年以上 7,692,017.67 10.62 7,692,017.67 7,550,897.71 13.07 7,550,897.71 合計 72,396,857.66 100.00 12,839,396.13 57,778,209.04 100.00 10,665,124.73 （3） 本報告期應收賬款中無持本公司 5以上（含 5）表決權股份的股東單位款項。 （4） 應收賬款金額前五名單位情況 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 與本公司關系 金額 年限 占應收賬款總額的比例 上海海煙物流發展有限公司 客戶 32,812,447.80 1 年以內 45.

247、32% 瀘州瓊香酒業有限責任公司 客戶 20,432,823.53 1-3 年 28.22% 遼寧北方名酒銷售有限公司 客戶 4,208,944.42 5 年以上 5.81% 四川世家老窖酒業有限公司 客戶 1,500,000.00 1 年以內 2.07% 廈門商福糖酒貿易有限公司 客戶 1,000,170.00 2-3 年 1.38% 合計 59,954,385.75 82.80% （5） 本報告期內無應收關聯方賬款情況。 4、 預付款項預付款項 （1） 賬齡分析列示如下： 單位：元幣種：人民幣 賬齡 期末數 期初數 金額 比例(%) 金額 比例(%) 一年以內 42,749,377.74

248、93.58 108,714,476.62 93.39 一至二年 121,950.80 0.27 1,583,400.00 1.36 二至三年 2,510,335.86 5.50 6,106,135.43 5.25 三年以上 300,000.00 0.65 合計 45,681,664.40 100.00 116,404,012.05 100.00 （2） 期末較期初減少 70,722,347.65 元，減幅 60.76%，主要系預付陜西建工集團第一建筑工程有限公司、四川省華川安裝工程有限公司、四川省建筑工程總公司德陽鋼窗廠的工程款分別減少 11,688,300.00 元、12,920,000.0

249、0 元和 11,440,712.50 元等因素影響所致。 （3） 期末一年以上的預付款項中，主要系預付瀘州市電業局的電費 330,000.00 元、預付瀘州市航權商貿有限公司的貨款 926,935.86 元以及預付瀘州老窖天地飄香酒業銷售有限公司的貨款 1,500,000.00 元。 （4） 預付款項金額前五名單位情況 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 與本公司關系 金額 預付時間 未結算原因 瀘州市龍馬潭區資通酒業銷售有限公司 供應商 12,158,383.67 1 年以內 結算期內 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 88 安丘耀發機器有限公司 供應商 7,909,680.00 1

250、年以內 結算期內 四川省工業設備安裝公司 供應商 7,820,000.00 1 年以內 結算期內 瀘州佳展商貿有限公司 供應商 6,800,000.00 1 年以內 結算期內 四川森朗通信網絡工程建設有限公司 供應商 3,219,221.00 1 年以內 結算期內 合計 37,907,284.67 （5） 本報告期預付款項中無持本公司 5以上（含 5）表決權股份的股東單位款項。 （6） 本公司期末預付款項不存在減值跡象，故未計提壞賬準備。 5、 應收股利應收股利 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 期末數 期初數 華西證券有限責任公司 35,316,480.00 合計 35,316,480.00

251、6、 其他應收款其他應收款 （1）其他應收款按種類披露： 單位：元幣種：人民幣 種類 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% A類 B類 45,906,594.81 100.00 21,937,263.05 47.79 47,253,174.37 100.00 20,837,609.55 44.10 C類 合計 45,906,594.81 100.00 21,937,263.05 47.79 47,253,174.37 100.00 20,837,609.55 44.10 注：A 類是指單項金額重大并單項計提減值準備的應收

252、款、B 類是指按組合計提減值準備的應收款、C 類是指單項金額雖不重大但單項計提減值準備的應收款。 （2）組合中，按賬齡分析法計提壞賬準備的其他應收款： 單位：元幣種：人民幣 風險類別 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例(%) 金額 比例(%) 1年以內 15,092,673.00 32.88 511,116.75 17,694,001.71 37.45 870,508.77 1 至 2 年 1,726,969.22 3.76 172,696.92 8,420,946.12 17.82 842,094.61 2 至 3 年 8,094,641.00 17.63 1

253、,618,928.20 2,333,134.74 4.94 466,626.95 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 89 3 至 4 年 2,219,650.69 4.84 887,860.28 130,000.00 0.28 52,000.00 4 至 5 年 130,000.00 0.28 104,000.00 343,562.92 0.73 274,850.34 5 年以上 18,642,660.90 40.61 18,642,660.90 18,331,528.88 38.78 18,331,528.88 合計 45,906,594.81 100.00 21,937,263.

254、05 47,253,174.37 100.00 20,837,609.55 注：本期核銷的其他應收款賬面余額 2,329,917.66 元，相應的壞賬準備 2,329,917.66 元，系應收本公司之控股子公司瀘州天和玻璃有限公司的欠款。 瀘州天和玻璃有限公司于 2011 年8 月破產清算，已于 2011 年 12 月 29 日清算完畢。 （3）本報告期其他應收款中無持本公司 5以上（含 5）表決權股份的股東單位款項。（4）金額較大的其他應收款的性質或內容： 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 金額 性質或內容 四川電子科技大學教育發展基金會 7,000,000.00 暫付款 瀘州天地印務有限公司

255、 3,585,110.35 借款 注 合計 10,585,110.35 注：應收瀘州天地印務有限公司的借款 3,585,110.35 元，本公司已按其賬齡（5 年以上）分析計提了 100.00%的壞賬準備。 （5）其他應收款金額前五名單位情況 單位：元幣種：人民幣 債務人 性質或內容 賬齡 金額 四川電子科技大學教育發展基金會 暫付款 2-3 年 7,000,000.00 瀘州天地印務有限公司 借款 5 年以上 3,585,110.35 曾衛國 備用金借款 1 年以內 2,303,837.16 海南華南租賃有限公司 借款 5 年以上 2,000,000.00 瀘州市打假辦公室 備用金借款 1

256、年以內 1,552,000.00 小計 16,440,947.51 （6）本報告期內無其他應收關聯方賬款情況。 7、 存貨存貨 （1） 存貨分類 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 賬面余額 跌價準備 賬面價值 賬面余額 跌價準備 賬面價值 原材料 3,874,616.20 3,874,616.20 2,128,865.66 2,128,865.66 周轉材料 344,907.10 344,907.10 1,605,281.39 1,605,281.39 自制半成品 836,452,571.25 836,452,571.25 843,842,931.26 843,842,931.26

257、瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 90 庫存商品 1,239,890,573.14 1,239,890,573.14 590,814,306.66 590,814,306.66 在產品 52,605,027.23 52,605,027.23 47,162,699.90 47,162,699.90 合計 2,133,167,694.92 2,133,167,694.92 1,485,554,084.87 1,485,554,084.87 注：期末較期初增加 647,613,610.05 元，增幅 43.59%，主要系隨著銷售規模的增長，生產、采購和庫存量相應增加影響所致。 （2） 存貨

258、跌價準備 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期增加額 本期減少額 期末數 周轉材料 5,645.35 5,645.35 合計 5,645.35 5,645.35 注：存貨跌價準備本期增加額系湖南武陵酒有限公司計提，計提方法是資產可變現凈值與成本孰低；本期減少額系湖南武陵酒有限公司退出合并范圍而轉出。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 91 8、 對聯營企業投資對聯營企業投資 單位：萬元幣種：人民幣 被投資單位名稱 本企業持股比例 本企業在被投資單位 表決權比例 期末資 產總額 期末負 債總額 期末凈資 產總額 本期營業 收入總額 本期 凈利潤 華西證券有限責任公 司 24.99%

259、 24.99% 1,639,750.08 1,027,699.35 612,050.73 166,709.95 61,025.82 湖南武陵酒有限公司 注 32.90% 32.90% 27,445.64 4,928.69 26,511.82 1,351.94 498.38 注：湖南武陵酒有限公司 2011 年 1-8 月納入本公司合并報表范圍，對該公司投資自 2011 年 9 月起采用權益法核算，故本期營業收入總額、本期凈利潤系 2011 年 9-12 月份數據。 9、 長期股權投資長期股權投資 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 核算 方法 投資成本 期初余額 增減變動 期末余額 在被投資單位

260、持股比例 在被投資單位表決權比例 在被投資單位持股比例與表決權比例不一致的說明 減值準備 本年計提減值準備 本年現金紅利 華西證券有限責任公 司 注注1 權益法 705,920,000.00 1,930,844,486.98 -74,124,521.12 1,856,719,965.86 24.99% 24.99% 4,938,195.04 104,578,035.02 湖南武陵酒有限公司 注注2 權益法 66,073,336.91 87,216,881.35 87,216,881.35 32.90% 32.90% 國泰君安證券股份有 限公司 成本法 12,719,156.76 12,719,

261、156.76 12,719,156.76 0.19% 0.19% 國泰君安投資管理有 限公司 成本法 22,611,834.24 22,611,834.24 22,611,834.24 1.07% 1.07% 瀘州市商業銀行股份 有限公司 成本法 10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 10.00% 10.00% 深圳新港豐發展公司 成本法 2,354,000.00 2,354,000.00 2,354,000.00 1,350,000.00 四川和益電力股份公 司 成本法 1,650,000.00 1,650,000.00 1,650,000.00

262、 2.00% 2.00% 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 92 海南匯通國際信托公 司 成本法 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 0.89% 0.89% 1,000,000.00 四川德陽金泰飯店 成本法 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00 3.05% 3.05% 四川北方硝化棉有限 公司 成本法 1,030,000.00 1,030,000.00 1,030,000.00 瀘州時代酒業有限公 司 注注3 成本法 5,727,689.63 5,727,689.63 5,727,689.63 51.

263、00% 51.00% 瀘州滋補酒業有限責 任公司 注注3 成本法 1,453,755.72 1,453,755.72 1,453,755.72 51.00% 51.00% 合計 832,539,773.26 1,991,390,923.33 13,092,360.23 2,004,483,283.56 7,288,195.04 104,578,035.02 注 1：本公司年初持有華西證券有限責任公司（以下簡稱華西證券）股權 35,316.48 萬股，持股比例 34.86%，2011 年 7 月華西證券增資，本公司將增資配股權讓渡給本公司第一大股東瀘州老窖集團有限責任公司， 至此， 本公司持有華

264、西證券股份數量不變， 持股比例下降至 24.99%，對華西證券仍具有重大影響。 注 2：2011 年 9 月初，聯想公司對湖南武陵酒有限公司增資，致使本公司持有該公司股權由 70.00%下降到 32.90%，失去控制權，但仍具有重大影響，從 2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法。 注 3：對瀘州時代酒業有限責任公司、瀘州滋補酒業有限責任公司的投資余額以 2004 年對外承包經營時按權益法確認的投資余額為準。 注 4：本公司投資變現及投資收益的匯回不存在重大限制。瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 93 10、 固定資產固定資產 （1） 固定資產情

265、況 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期增加額 本期減少額 期末數 一、賬面原值合計： 1,550,278,596.16 255,445,915.82 34,887,022.70 1,770,837,489.28 其中：房屋建筑物 837,224,817.57 5,707,658.08 16,628,029.19 826,304,446.46 專用設備 322,311,010.71 136,150,970.66 4,924,297.23 453,537,684.14 通用設備 92,569,025.88 6,995,002.56 3,462,709.75 96,101,318.69 交通運

266、輸設備 29,897,954.79 2,702,470.25 592,016.18 32,008,408.86 其他設備 268,275,787.21 103,889,814.27 9,279,970.35 362,885,631.13 期初數 本期新增 本期計提 本期減少額 期末數 二、累計折舊合計 693,951,678.05 90,969,999.13 27,990,151.02 756,931,526.16 其中：房屋建筑物 332,677,709.14 34,931,419.02 13,210,958.76 354,398,169.40 專用設備 232,971,655.23 22,

267、050,675.05 4,479,705.37 250,542,624.91 通用設備 39,547,424.50 8,597,740.91 3,161,831.43 44,983,333.98 交通運輸設備 16,726,589.74 2,331,413.33 566,365.37 18,491,637.70 其他設備 72,028,299.44 23,058,750.82 6,571,290.09 88,515,760.17 三、賬面凈值合計： 856,326,918.11 1,013,905,963.12 其中：房屋建筑物 504,547,108.43 471,906,277.06 專用

268、設備 89,339,355.48 202,995,059.23 通用設備 53,021,601.38 51,117,984.71 交通運輸設備 13,171,365.05 13,516,771.16 其他設備 196,247,487.77 274,369,870.96 四、減值準備合計 1,826,849.01 20,912.75 333,613.80 1,514,147.96 其中：房屋建筑物 81,370.67 81,370.67 專用設備 861,660.64 37,033.36 824,627.28 通用設備 33,872.99 20,912.75 54,785.74 - 交通運輸設備

269、 6,552.59 6,552.59 其他設備 843,392.12 241,794.70 601,597.42 五、賬面價值合計 854,500,069.10 1,012,391,815.16 其中：房屋建筑物 504,465,737.76 471,824,906.39 專用設備 88,477,694.84 202,170,431.95 通用設備 52,987,728.39 51,117,984.71 交通運輸設備 13,164,812.46 13,510,218.57 其他設備 195,404,095.65 273,768,273.54 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 94 本

270、期折舊額為 90,969,999.13 元。 本期由在建工程轉入固定資產原值為 221,899,959.06 元。 （2）固定資產減值準備本期增加額系湖南武陵酒有限公司計提，計提方法是資產可變現凈值與成本孰低；本期減少額中有 20,912.75 元系湖南武陵酒有限公司退出合并范圍而轉出。 （3）本報告期末無固定資產用于抵押、暫時閑臵、持有待售的情況。 11、 在建工程在建工程 （1） 在建工程情況 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 賬面余額 減值準備 賬面凈值 賬面余額 減值準備 賬面凈值 10 萬噸酒儲存基地工程 105,154,362.81 105,154,362.81 大驛壩辦

271、公樓改造 21,625,748.19 21,625,748.19 7,898,129.58 7,898,129.58 羅漢糧倉改造工程 10,975,642.22 10,975,642.22 零星工程 9,432,430.08 9,432,430.08 3,988,552.97 4,026,552.97 羅漢污水處理站改造工程 7,404,316.26 7,404,316.26 安寧包裝中心包裝改造工程 6,214,915.35 6,214,915.35 38,000.00 釀造固液副產物資源化利用項目工程 5,180,950.40 5,180,950.40 合計 60,834,002.50

272、60,834,002.50 117,079,045.36 117,079,045.36 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 95 （2） 重大在建工程項目變動情況 單位：元幣種：人民幣 項 目 名 稱 預 算 數 (萬 元 ） 期 初 數 本 期 增 加 轉 入 固 定 資 產 和 無 形 資 產 其 他減 少 工 程 投 入 占預 算 比 例 工 程 進 度 利 息 資本 化 累計 金 額 其 中 ： 本 期利 息 資 本 化金 額 本 期 利息 資 本化 率 資 金 來 源 期 末 數 10 萬噸酒儲存基地工程 31,500.00 105,154,362.81 110,308,87

273、3.06 215,463,235.87 68.40% 100.00% 自籌 大驛壩辦公樓改造 2,872.50 7,898,129.58 13,727,618.61 75.29% 85.00% 自籌 21,625,748.19 羅漢糧倉改造工程 1,219.52 10,975,642.22 90.00% 90.00% 自籌 10,975,642.22 羅漢污水處理站改造工程 822.70 7,404,316.26 90.00% 90.00% 自籌 7,404,316.26 安寧包裝中心包裝線改造工程 2,860.00 38,000.00 9,301,492.20 3,124,576.85 21

274、.73% 20.00% 自籌 6,214,915.35 釀造固液副產物資源化利用項目工程 5,419.00 5,180,950.40 9.56% 10.00% 自籌 5,180,950.40 酒檢中心工程 500.00 3,312,146.34 3,312,146.34 66.24% 100.00% 自籌 合 計 45,193.72 113,090,492.39 160,211,039.09 221,899,959.06 51,401,572.42 （3）本報告期末在建工程無可變現凈值低于賬面成本的情形，故未計提在建工程減值準備。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 96 12、 無形

275、資產無形資產 （1） 無形資產情況 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期增加額 本期減少額 期末數 一、原價合計 421,885,667.26 369,163.00 23,639,640.58 398,615,189.68 土地使用權 398,474,101.96 210,879.00 18,286,802.72 380,398,178.24 商標使用權 6,028,776.98 108,284.00 5,022,108.18 1,114,952.80 SAP 軟件 16,344,163.58 255,929.68 16,088,233.90 財務軟件 786,488.00 74,800.

276、00 711,688.00 郵件系統及防火墻 252,136.74 50,000.00 302,136.74 二、累計攤銷額合計 69,488,679.46 17,759,992.15 15,929,457.62 71,319,213.99 土地使用權 62,482,971.70 16,017,554.92 10,815,897.78 67,684,628.84 商標使用權 5,482,661.10 34,060.64 5,022,108.18 494,613.56 SAP 軟件 1,357,337.82 1,608,823.39 16,651.66 2,949,509.55 財務軟件 149

277、,740.18 67,610.36 74,800.00 142,550.54 郵件系統及防火墻 15,968.66 31,942.84 47,911.50 三、賬面凈值合計 352,396,987.80 327,295,975.69 土地使用權 335,991,130.26 312,713,549.40 商標使用權 546,115.88 620,339.24 SAP 軟件 14,986,825.76 13,138,724.35 財務軟件 636,747.82 569,137.46 郵件系統及防火墻 236,168.08 254,225.24 三、減值準備合計 土地使用權 商標使用權 SAP 軟

278、件 財務軟件 郵件系統及防火墻 四、賬面價值合計 352,396,987.80 327,295,975.69 土地使用權 335,991,130.26 312,713,549.40 商標使用權 546,115.88 620,339.24 SAP 軟件 14,986,825.76 13,138,724.35 財務軟件 636,747.82 569,137.46 郵件系統及防火墻 236,168.08 254,225.24 本期攤銷額 17,759,992.15 元。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 97 本期無在建工程轉入無形資產情形。 （2） 本報告期末無形資產無可變現凈值低于賬面

279、成本的情形， 故未計提無形資產減值準備。 13、 遞延所得稅資產遞延所得稅資產 （1） 已確認的遞延所得稅資產 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 1、資產減值準備所得稅影響 10,894,750.55 10,079,901.18 其中：應收賬款壞賬準備所得稅影響 3,209,849.03 2,666,281.18 其他應收款壞賬準備所得稅影響 5,484,315.76 5,209,402.39 固定資產減值準備所得稅影響 378,536.99 382,168.85 長期投資減值準備所得稅影響 1,822,048.76 1,822,048.76 2、稅法的工資所得稅影響 18,884,

280、532.73 11,258,772.06 3、內部銷售未實現利潤所得稅影響 141,882,676.50 80,627,346.88 4、計提股票期權費用所得稅影響 56,899,974.99 27,213,024.99 合計 228,561,934.77 129,179,045.11 （2） 應納稅差異項目明細 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 1、資產減值準備 43,579,002.18 40,319,604.70 其中：應收賬款壞賬準備 12,839,396.13 10,665,124.73 其他應收款壞賬準備 21,937,263.05 20,837,609.55 固定資產減

281、值準備 1,514,147.96 1,826,849.01 長期投資減值準備 7,288,195.04 7,288,195.04 2、稅法不允許抵扣的工資所得稅影響額 75,538,130.93 45,035,088.24 3、內部銷售未實現利潤 567,530,706.01 322,509,387.52 4、計提的股票期權費用 227,599,899.96 108,852,099.96 合計 914,247,739.08 517,014,354.05 14、 資產減值準備資產減值準備 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期增加額 本期減少額 期末數 轉回 轉銷 轉出 一、壞賬準備 31,5

282、02,734.28 5,642,889.96 2,329,917.66 39,047.40 34,776,659.18 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 98 二、存貨跌價準備 5,645.35 5,645.35 三、 長期股權投資減值準備 7,288,195.04 7,288,195.04 四、固定資產減值準備 1,826,849.01 20,912.75 312,701.05 20,912.75 1,514,147.96 合計 40,617,778.33 5,669,448.06 2,642,618.71 65,605.50 43,579,002.18 注：存貨跌價準備和固定資產

283、減值準備本期增加額均系湖南武陵酒有限公司計提，計提方法是資產可變現凈值與成本孰低；本期轉出數均系湖南武陵酒有限公司退出合并范圍而轉出。 15、 應付票據應付票據 應付票據分類： 單位：元幣種：人民幣 類別 期末數 期初數 銀行承兌匯票 365,979,887.24 合計 365,979,887.24 注：期末應付票據系全資子公司瀘州老窖釀酒有限責任公司采購原材料而給供應商開具的票據，將于 2012 年到期的應付票據金額為 365,979,887.24 元。 16、 應付賬款應付賬款 （1） 賬齡分析列示如下： 單位：元幣種：人民幣 賬齡結構 期末數 期初數 1 年以內 481,931,308.

284、83 289,243,203.85 1 年至 2 年 105,018,698.91 1,833,224.88 2 年至 3 年 907,974.94 2,183,366.00 3 年以上 934,121.08 1,147,988.17 合計 588,792,103.76 294,407,782.90 （2） 期末較期初增加 294,384,320.86 元，增幅 99.99%，主要系隨著銷售規模的增長，賒購規模相應增加影響所致。 （3） 本報告期應付賬款中無應付持有公司5% （含5%） 以上表決權股份的股東單位款項。 （4） 賬齡超過1年的應付賬款中，主要系未結算的貨款和工程尾款。 （5） 應

285、付賬款中應付關聯方的款項情況如下表所述： 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 期末數 期初數 瀘州老窖建筑安裝工程有限公司 644,467.35 547,101.43 合計 644,467.35 547,101.43 17、 預收款項預收款項 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 99 （1） 賬齡分析列示如下： 單位：元幣種：人民幣 賬齡結構 期末數 期初數 1 年以內 2,536,419,501.44 1,052,617,317.42 1 年至 2 年 11,838,992.75 2,660,877.26 2 年至 3 年 1,842,350.99 231,183.24 3 年以上 1,

286、279,606.43 1,274,390.31 合計 2,551,380,451.61 1,056,783,768.23 注：期末較期初增加 1,494,596,683.38 元，增幅 141.43%，主要原因：一是本年末與春節較近，年末經銷商購貨量增大，預收貨款大幅度增加。 （2） 本報告期預收款項中無預收持有公司 5%(含 5%)以上表決權股份的股東單位款項。 （3） 期末賬齡 1 年以上的預收款項系未結算的貨款尾款。 （4） 本報告期預收款項中無預收關聯方款項。 18、 應付職工薪酬應付職工薪酬 （1）應付職工薪酬分項目 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期增加額 本期支付額 期末數

287、 一、工資、獎金、津貼和補貼 36,514,441.24 153,202,310.88 123,536,887.15 66,179,864.97 二、職工福利費 17,334,999.50 17,334,999.50 三、社會保險費 8,286,174.97 28,810,709.87 27,738,618.88 9,358,265.96 其中：1醫療保險費 5,683,282.13 6,559,548.61 6,100,160.15 6,142,670.59 2基本養老保險費 1,825,728.16 18,832,629.82 18,651,971.68 2,006,386.30 3失業保

288、險費 405,667.38 2,054,448.61 1,499,525.45 960,590.54 4工傷保險費 122,363.70 810,548.14 910,520.10 22,391.74 5生育保險費 249,133.60 548,464.09 571,370.90 226,226.79 6.其他保險 5,070.60 5,070.60 四、住房公積金及住房補貼 1,556,302.29 17,380,697.89 17,679,486.07 1,257,514.11 五、工會經費和職工教育經費 448,311.92 11,266,302.84 11,393,089.83 321

289、,524.93 六、非貨幣性福利 七、因解除勞動關系給予的補償 八、其他 其中：以現金結算的股份支付 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 100 合計 46,805,230.42 227,995,020.98 197,683,081.43 77,117,169.97 注：年末較年初增加 30,311,939.55 元，增幅 64.76%，主要系公司效益大幅度上升，計提績效工資增加影響所致。 （2）本報告期無因解除勞動關系給予補償。 19、 應交稅費應交稅費 （1） 應交稅費分項目： 單位：元幣種：人民幣 稅費項目 期末數 期初數 企業所得稅 559,697,382.70 279,416

290、,725.59 增值稅 255,182,220.69 216,670,785.72 消費稅 242,809,729.54 125,834,075.80 城市維護建設稅 71,272,040.22 50,623,161.53 個人所得稅 33,256,290.68 14,219,410.45 教育費附加 37,461,276.29 23,745,164.54 地方教育附加 20,141,289.45 6,373,236.48 房產稅 195,728.39 11,351,943.66 土地使用稅 1,251.28 12,124,156.33 營業稅 3,177,884.92 7,830,986.9

291、0 印花稅 2,088,172.72 4,172,162.16 契稅 180,828.00 交通建設費附加 1,500.26 1,500.26 副食品風險調控基金 -92,065.48 -92,065.48 地方建設基金 -124,858.71 -124,858.71 鐵路建設基金 -1,009,644.49 -1,009,644.49 土地增值稅 603,570.58 車船稅 69,306.80 合計 1,224,239,026.46 751,809,618.12 注：期末較期初增加 472,429,408.34 元，增幅 62.84%，主要系未付的企業所得稅和消費稅分別增加 280,280

292、,657.11 元和 116,975,653.74 元等因素影響所致。 （2） 本公司上述稅項的法定稅率詳見附注四、稅項。 20、 應付股利應付股利 單位：元幣種：人民幣 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 101 項目 期初數 本期分配股利 本期支付股利 期末數 母公司：母公司： 分配 2010 年度股利 1,394,239,476.00 1,394,239,476.00 山東國窖酒業銷售有限公司等 8 家股東 4,586,400.00 4,586,400.00 小計 4,586,400.00 1,394,239,476.00 1,398,825,876.00 控股子公司分配控股子公

293、司分配 2011 年股利：年股利： 子公司應付少數股東股利 69,409,594.42 137,616,966.69 175,309,023.46 31,717,537.65 小計 69,409,594.42 137,616,966.69 175,309,023.46 31,717,537.65 合計 73,995,994.42 1,531,856,442.69 1,574,134,899.46 31,717,537.65 21、 其他應付款其他應付款 （1）賬齡分析列示如下： 單位：元幣種：人民幣 賬齡結構 期末數 期初數 1 年以內（含 1 年） 281,596,482.12 127,36

294、7,146.47 1 年至 2 年（含 2 年） 70,048,412.38 45,788,679.24 2 年至 3 年（含 3 年） 18,388,693.98 18,299,338.12 3 年以上 29,356,801.33 36,354,159.81 合計 399,390,389.81 227,809,323.64 注：期末較期初增加171,581,066.17元，增幅75.32%，主要系本期隨著銷售規模的增長，產品銷售保證金、質保金相應增加影響所致。 （2）賬齡超過1年的其他應付款主要系尚未結算的產品銷售保證金、質保金等。 （3）本報告期其他應付款中無應付持有公司5%(含5%)以上

295、表決權股份的股東單位款項。 （4）本報告期其他應付款中應付關聯方的款項情況如下表所述： 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 期末數 期初數 瀘州老窖集團有限責任公司 168,759.59 108,654.59 瀘州酒業集中發展區有限公司 1,586,627.07 1,586,627.07 瀘州老窖園林工程公司 181,922.54 181,922.54 瀘州老窖建筑安裝工程有限公司 546,276.42 546,276.42 合計 2,483,585.62 2,423,480.62 （5）本報告期其他應付款中金額較大的款項列示如下： 單位名稱 款項性質 賬齡 金額 蘭州劍沱酒類經營有限公司 保證金

296、 1 年以內 6,192,950.12 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 102 瀘州老窖柒泉聚成酒業銷售有限公司 保證金 1-2 年 6,000,000.00 曹縣曹城鎮正旺酒水經營部 保證金 1 年以內 5,201,270.00 怡亞通供應鏈股份有限公司 保證金 1 年以內 5,072,114.00 瀘州老窖柒泉營銷華北酒業股份有限公司 保證金 1-2 年 5,000,000.00 合計 27,466,334.12 22、 其他流動負債其他流動負債/其他非流動負債其他非流動負債 （1）分類情況 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 其他流動負債（未來一年內很可能確認的收入）

297、： 遞延收益與資產相關的政府補助 135,300.92 106,134.26 遞延收益與收益相關的政府補助 6,041,727.19 3,539,034.74 小計 6,177,028.11 3,645,169.00 其他非流動負債（很可能在未來一年后確認的收入）： 遞延收益與資產相關的政府補助 904,976.85 1,050,810.18 遞延收益與收益相關的政府補助 6,693,872.35 7,603,513.52 小計 7,598,849.20 8,654,323.70 合計 13,775,877.31 12,299,492.70 （2）政府補助分項目情況 單位：元幣種：人民幣 項目

298、 撥款單位 文號 期末數 期初數 雙床熱解氣化規?；a生物質燃氣設備研發與示范項目 瀘州市財政 川科函計【2010】12號 1,003,571.43 3,333,333.33 釀酒專用優質高粱現代產業鏈關鍵技術研究及產業化示范項 目 瀘州市財政 川科函計【2010】12號、川財預2010】39號 1,451,612.90 3,000,000.00 中國白酒金三角項目 瀘州市財政 瀘市財建 【2010】 147號、 瀘市建【2010】289 2,100,000.00 資源勘探電力信息等事務支持中小企業發展和管理支出中小企業發展專項-1573陳釀服務工程 瀘州市財政 川財企【2010】74號 1

299、,300,000.00 1,300,000.00 財政清潔酒項目技術 改造資金 瀘州市財政 瀘市財建（2008）43號 1,040,277.77 1,156,944.44 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 103 生產裝備系統建設 瀘州市財政 川財投2010337號 3,330,000.00 固態釀造固液副產 物高值化利 用 項目 瀘州市財政 川財教2010421號 1,000,000.00 釀造副產物清潔化生 產與示范工 程 瀘州市財政 瀘市財建201195號 2,250,000.00 其他項目 2,400,415.21 1,409,214.93 合計 13,775,877.31

300、12,299,492.70 23、 股本股本 （1） 股本結構（單位：股） ： 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本次變動增減（+、一 ） 送股 公積金轉股 其他 小計 期末數 一、有限售條件股份 678,901,777.00 678,901,777.00 1、國家持股 2、國有法人持股 678,888,277.00 678,888,277.00 3、其他內資持股 13,500.00 13,500.00 (1)境內法人持股 (2)公司高管持股 13,500.00 13,500.00 二、無限售條件股份 715,337,699.00 715,337,699.00 1、人民幣普通股 715,33

301、7,699.00 715,337,699.00 2、境內上市的外資股 三、股份總數 1,394,239,476.00 1,394,239,476.00 （2） 股東明細 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期 增加 本期 減少 期末數 股數 比例 股數 比例 1、瀘州市國資委 166,200,250.00 11.92% 166,200,250.00 11.92% (1)有限售條件流通股 98,888,277.00 7.09% 98,888,277.00 7.09% (2)無有限售條件流通股 67,311,973.00 4.83% 67,311,973.00 4.83% 2、老窖集團 300,

302、000,000.00 21.52% 300,000,000.00 21.52% (1)有限售條件流通股 300,000,000.00 21.52% 300,000,000.00 21.52% (2)無有限售條件流通股 0.00% 0.00% 3、興瀘集團 281,986,142.00 20.23% 15,000.00 281,971,142.00 20.22% (1)有限售條件流通股 280,000,000.00 20.08% 280,000,000.00 20.08% (2)無有限售條件流通股 1,986,142.00 0.14% 15,000.00 1,971,142.00 0.14% 4

303、、其他股東 646,053,084.00 46.34% 15,000.00 646,068,084.00 46.34% 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 104 (1)有限售條件流通股 13,500.00 0.00% 13,500.00 0.00% (2)無有限售條件流通股 646,039,584.00 46.34% 15,000.00 646,054,584.00 46.34% 合計 1,394,239,476.00 100.00% 15,000.00 15,000.00 1,394,239,476.00 100.00% 24、 資本公積資本公積 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數

304、 本期增加 本期減少 期末數 股本溢價 343,007,108.35 343,007,108.35 其他資本公積 120,237,830.99 146,194,755.79 5,428,672.78 261,003,914.00 合計 463,244,939.34 146,194,755.79 5,428,672.78 604,011,022.35 注：其他資本公積本期增加數包括：計提的期權費用 118,747,800.00 元；2011 年 9 月初，聯想公司對原子公司湖南武陵酒有限公司溢價增資，致使本公司持有該公司股權由 70%下降到 32.90%， 按享有權益比例計算增加權益 27,44

305、6,955.79 元。 本期減少數系按持股比例確認華西證券可供出售金融資產公允價值變動而引起的其他資本公積減少額。 25、 盈余公積盈余公積 單位：元幣種：人民幣 項目 期初數 本期增加 本期減少 期末數 法定盈余公積 916,244,899.12 294,535,475.87 1,210,780,374.99 合計 916,244,899.12 294,535,475.87 1,210,780,374.99 注：2011 年 9 月初，本公司之控股子公司湖南武陵酒有限公司（以下簡稱“湖南武陵” ）引進投資者，致使本公司持有湖南武陵股權由 70%下降到 32.90%，失去控制權，但仍具有重大影

306、響，從 2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法。 根據企業會計準則規定，上述業務影響母公司報表調整 2011 年期初留存收益-4,234,158.70 元，其中，盈余公積-423,415.87 元、未分配利潤-3,810,742.83 元，對合并報表的期初留存收益無影響，但是，因母公司報表盈余公積調整-423,415.87 元，合并報表盈余公積也相應調整-423,415.87 元，同時調整未分配利潤 423,415.87 元。 26、 未分配利潤未分配利潤 單位：元幣種：人民幣 項目 分配比例 2011 年度 調整前上年末未分配利潤 2,743,209,4

307、24.72 調整年初未分配利潤合計數（調增+，調減-） 423,415.87 調整后年初未分配利潤 2,743,632,840.59 加：本年歸屬于母公司所有者的凈利潤 2,905,027,184.03 減：提取法定盈余公積 母公司凈利294,535,475.87 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 105 潤的 10% 應付普通股股利 注 1,394,239,476.00 轉作股本的普通股股利 期末未分配利潤 3,959,885,072.75 注：本公司于 2011 年 6 月 10 日召開股東大會批準分配 2010 年的股利。 27、 營業收入、營業成本營業收入、營業成本 （1）

308、營業收入、營業成本 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 主營業務收入 8,232,442,278.12 5,188,723,576.37 其他業務收入 195,467,726.33 182,148,195.29 營業成本 2,846,009,311.66 1,643,185,783.51 （2） 主營業務（分行業） 單位：元幣種：人民幣 產品名稱 2011 年度 2010 年度 主營業務收入 主營業務成本 主營業務收入 主營業務成本 酒類 8,232,442,278.12 2,836,076,674.80 5,188,723,576.37 1,624,959,431.5

309、8 合計 8,232,442,278.12 2,836,076,674.80 5,188,723,576.37 1,624,959,431.58 （3） 主營業務（分產品） 單位：元幣種：人民幣 產品名稱 2011 年度 2010 年度 主營業務收入 主營業務成本 主營業務收入 主營業務成本 高檔酒類 5,641,318,332.23 1,019,513,464.24 3,518,602,634.12 555,136,504.76 中低檔酒類 2,591,123,945.89 1,816,563,210.56 1,670,120,942.25 1,069,822,926.82 合計 8,232

310、,442,278.12 2,836,076,674.80 5,188,723,576.37 1,624,959,431.58 注：主營業務收入本年較上年增加3,043,718,701.75 元，增幅58.66%，主要原因：一是中低檔白酒銷量上升；二是酒類產品全面提價。 （4） 公司前五名客戶的主營業務收入為 2,554,111,267.28 元，占公司全部主營業務收入的 31.02%，明細列示如下： 單位：元幣種：人民幣 項目 金額 占全部主營業務收入的比例 瀘州老窖柒泉營銷華北酒業股份有限公司 1,023,395,470.42 12.43% 瀘州老窖柒泉營銷西南酒業股份有限公司 609,29

311、4,232.82 7.40% 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 106 瀘州老窖柒泉營銷華中酒業股份有限公司 529,186,391.98 6.43% 瀘州老窖柒泉聚成酒業銷售有限公司 227,188,859.04 2.76% 瀘州老窖柒泉營銷山城酒業股份有限公司 165,046,313.02 2.00% 合計 2,554,111,267.28 31.02% 28、 營業稅金及附加營業稅金及附加 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 計繳標準 消費稅 519,852,628.54 334,940,938.59 20、1 元/公斤 營業稅 4,572,569.97

312、 3,571,508.85 3%、5% 城建稅 100,739,515.74 63,207,823.92 7 教育費附加 43,234,695.35 27,107,906.87 3 地方教育費附加 26,830,723.21 9,035,948.29 2011 年 1 月 1%；2011年 2 月起 2% 合計 695,230,132.81 437,864,126.52 29、 銷售費用銷售費用 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 運輸和倉儲保管費 126,468,791.84 72,228,226.80 宣傳廣告費 75,851,370.69 27,685,566.7

313、8 職工薪酬 37,309,297.62 36,384,515.24 配售酒費用 36,425,845.27 75,859,665.44 促銷費 27,737,100.62 18,565,549.75 差旅費 22,381,894.17 23,565,066.16 業務招待費 18,570,908.94 10,512,919.40 辦公費 17,522,116.06 15,017,418.62 咨詢中介費 11,572,524.97 20,374,147.49 其他 15,709,418.21 23,175,049.28 合計 389,549,268.39 323,368,124.96 30、

314、 管理費用管理費用 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 職工薪酬 130,269,697.13 92,106,109.23 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 107 期權費用 118,747,800.00 108,852,099.96 折舊費 72,701,400.58 67,104,920.07 研發支出 53,085,437.43 41,556,325.63 稅費 17,828,465.38 11,739,009.97 管理費和服務費 14,704,123.04 1,871,369.00 車輛費用 11,474,779.52 6,064,962.45 無形

315、資產攤銷 10,274,711.80 8,954,080.24 保險費 6,720,395.86 2,897,012.55 業務招待費 5,649,406.62 1,953,331.66 其他 59,190,161.22 47,367,508.87 合計 500,646,378.58 390,466,729.63 31、 財務費用財務費用 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 利息支出 7,547,665.24 16,340,965.76 減：利息收入 11,999,342.66 9,814,411.00 匯兌凈損失 450,510.65 737,635.28 金融機構手

316、續費 849,297.23 299,862.28 合計 -3,151,869.54 7,564,052.32 注： 本期較上期減少 10,715,921.86 元， 減幅 141.67%， 主要系利息支出減少 8,793,300.52元影響所致。 32、 資產減值損失資產減值損失 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 壞賬準備 5,642,889.96 2,569,629.04 存貨跌價準備 5,645.35 固定資產減值準備 20,912.75 合計 5,669,448.06 2,569,629.04 33、 投資收益投資收益 （1）投資收益明細情況 單位：元幣種：人民

317、幣 項目 2011 年度 2010 年度 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 108 成本法核算的長期股權投資收益 333,653.00 34,065.51 權益法核算的長期股權投資收益 197,843,022.84 351,008,166.56 處臵長期股權投資產生的投資收益 -160,286,866.56 合計 37,889,809.28 351,042,232.07 （2）按成本法核算的長期股權投資收益 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 2011 年度 2010 年度 本期比上期增減變動的原因 四川北方硝化棉有限公司 333,653.00 被投資單位上期未分利 瀘州老窖生物工程有

318、限責任公司 34,065.51 被投資單位已清算注銷 合計 333,653.00 34,065.51 （3）按權益法核算的長期股權投資收益 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 2011 年度 2010 年度 本期比上期增減變動的原因 華西證券有限公司 196,169,053.24 351,008,166.56 被投資單位利潤下降且持股比例下降 湖南武陵酒有限公司 1,673,969.60 按權益法核算確認9-12月份的投資收益 合計 197,843,022.84 351,008,166.56 （4）處臵長期股權投資產生的投資收益 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 2011 年度 2010 年度

319、說明 華西證券有限公司 -160,286,866.56 注 注：本公司年初持有華西證券股權 35,316.48 萬股，持股比例 34.86%，2011 年 7 月華西證券增資，本公司將增資配股權讓渡給本公司第一大股東瀘州老窖集團有限責任公司，至此，本公司持有華西證券股份數量不變，持股比例下降至 24.99%，按持股比例計算享有華西證券權益減少 160,286,866.56 元，根據上市公司執行企業會計準則監管問題解答（2011 年第 1期，總第 5 期） 規定，視同長期股權投資處臵，確認投資收益-160,286,866.56 元。 （5）本期投資收益收回不存在重大限制。 34、 營業外收入營業

320、外收入 （1） 營業外收入明細情況： 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 計入當期非經常性損益的金額 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 109 非流動資產處臵利得合計 5,406,383.12 587,757.14 5,406,383.12 其中：固定資產處臵利得 5,406,383.12 587,757.14 5,406,383.12 罰款收入 459,103.64 459,103.64 政府補助 21,737,715.61 13,267,668.41 21,737,715.61 賠償收入 461,884.00 253,662.57 461,884.00 索

321、賠收入 615,818.05 615,818.05 代扣代交個人所得稅手續費收入 724,290.88 1,271,095.38 724,290.88 獎勵收入 251,150.00 251,150.00 其他收入 3,188,995.62 2,185,918.41 3,188,995.62 其中：無法支付的應付款項 2,588,660.65 1,303,100.92 2,588,660.65 合計 32,845,340.92 17,566,101.91 32,845,340.92 注：本期較上期增加 15,279,239.01 元，增幅 86.98%，主要系本期收到的政府補助增加8,470,

322、047.20 元以及固定資產處臵利得增加 4,818,625.98 元等因素影響所致。 （2） 政府補助明細列示如下： 單位：元幣種：人民幣 項目 2011年度 2010年度 說明 釀造副產物清潔化生產與示范工程 6,750,000.00 瀘市財建201195 號 中國白酒金三角項目 2,100,000.00 瀘市財建2010147 號、瀘市建2010289 釀酒專用優質高粱現代產業鏈關鍵技術研究及產業化示范項目 1,548,387.10 1,000,000.00 川科函計【2010】12 號、川財預2010】39 號-文件號 區酒業局酒類企業獎勵 1,144,500.00 撥付 2011 年

323、營業收入上臺階企業獎勵款 1,000,000.00 瀘市財建201189 號 拆遷補償款（安寧北沿線） 948,507.00 瀘州老窖50000t/a優質酒糟及伴生副產物利用及資源化工程 900,000.00 川財教2011110 號 發酵食品生產用功能微生物改良和發酵技術 4,800,000.00 國科發計2010118 號-文件號 困難企業崗位補助 1,825,950.00 瀘州市就業服務管理局-撥款單位 技術改造獎勵 1,500,000.00 常財企指200953 號-文件號 人工窖泥培養關鍵技術研究及產業化補貼 1,300,000.00 175,000.00 瀘市財企（2010）47

324、號-文件號 其他項目 6,046,321.51 3,966,718.41 合計 21,737,715.61 13,267,668.41 35、 營業外營業外支出支出 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 計入當期非經常瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 110 性損益的金額 處臵非流動資產損失合計 10,856,370.23 159,902.99 10,856,370.23 其中：固定資產處臵損失 10,856,370.23 159,902.99 10,856,370.23 固定資產盤虧 27,950.66 罰款支出 240,555.79 0.77 240,555

325、.79 捐贈支出 8,706,000.00 11,978,501.87 8,706,000.00 補償費 157,355.00 3,086,370.64 157,355.00 其他 99.36 265,264.50 99.36 合計 19,960,380.38 15,517,991.43 19,960,380.38 36、 所得稅費用所得稅費用 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 按稅法及相關規定計算的當期所得稅 1,088,515,503.15 664,989,946.98 遞延所得稅費用 -99,382,889.66 -26,750,325.51 合計 989,13

326、2,613.49 638,239,621.47 注：所得稅稅率詳見附注四。 37、基本每股收益和稀釋每股收益的計算過程、基本每股收益和稀釋每股收益的計算過程 （1）基本每股收益的計算過程 基本每股收益=P0 S S=S0S1Si Mi M0Sj Mj M0-Sk 其中：P0為歸屬于公司普通股股東的凈利潤或扣除非經常性損益后歸屬于普通股股東的凈利潤；S為發行在外的普通股加權平均數；S0為期初股份總數；S1為報告期因公積金轉增股本或股票股利分配等增加股份數；Si為報告期因發行新股或債轉股等增加股份數；Sj為報告期因回購等減少股份數；Sk為報告期縮股數；M0報告期月份數；Mi為增加股份次月起至報告期

327、期末的累計月數；Mj為減少股份次月起至報告期期末的累計月數。 （2） 稀釋每股收益的計算過程 稀釋每股收益=P1/(S0S1Si Mi M0Sj Mj M0Sk+認股權證、股份期權、可轉換債券等增加的普通股加權平均數) 其中，P1為歸屬于公司普通股股東的凈利潤或扣除非經常性損益后歸屬于公司普通股股東的凈利潤，并考慮稀釋性潛在普通股對其影響，按企業會計準則及有關規定進行調整。公司在計算稀釋每股收益時，應考慮所有稀釋性潛在普通股對歸屬于公司普通股股東的凈利潤或扣除非經常性損益后歸屬于公司普通股股東的凈利潤和加權平均股數的影響，按照其稀釋程度從大到小的順序計入稀釋每股收益，直至稀釋每股收益達到最小值

328、。 38、其他綜合收益、其他綜合收益 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 111 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 按照權益法核算的在被投資單位其他綜合收益中所享有的份額 22,018,283.01 924,047.43 減： 按照權益法核算的在被投資單位其他綜合收益中所享有的份額產生的所得稅影響 前期計入其他綜合收益當期轉入損益的凈額 34,065.51 合計 22,018,283.01 889,981.92 39、現金流量表項目注釋、現金流量表項目注釋 （1）收到的其他與經營活動有關的現金 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 品牌使

329、用費收入 56,109,436.00 53,340,737.42 政府補助收入 23,214,100.22 24,293,550.00 個人所得稅手續費返還 724,290.88 1,271,095.38 租賃收入 2,024,560.00 1,155,090.58 其他 1,787,955.69 1,243,494.15 合計 83,860,342.79 81,303,967.53 （2）支付的其他與經營活動有關的現金 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 廣告宣傳費 77,895,073.93 29,123,626.35 技術開發費 31,221,524.34 18,

330、836,121.94 促銷及展覽費 29,493,301.31 100,015,485.65 辦公費及會議費 28,242,682.57 22,793,903.09 差旅費 25,461,300.85 22,193,409.66 業務招待費 24,220,315.56 12,845,558.76 車輛使用費 16,611,138.62 6,064,962.45 其他 86,666,976.59 56,108,980.32 合計 319,812,313.77 267,982,048.22 （3）收到的其他與籌資活動有關的現金 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 銀行存款利

331、息收入 11,999,342.66 9,814,411.00 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 112 收到信托公司支付的期酒款 245,000,000.00 合計 11,999,342.66 254,814,411.00 （4）支付的其他與籌資活動有關的現金 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 支付國投信托期酒收益權轉讓款 184,000,000.00 支付中海信托期酒收益權款 255,715,200.00 金融機構手續費支出 849,297.23 299,862.28 票據貼現利息支出 223,632.43 合計 256,564,497.23 184,52

332、3,494.71 40、合并現金流量表補充資料、合并現金流量表補充資料 （1）合并現金流量表補充資料披露如下： 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 1、將凈利潤調節為經營活動現金流量： 凈利潤 3,055,599,490.82 2,280,704,046.76 加：資產減值準備 5,669,448.06 2,569,629.04 固定資產折舊、油氣資產折耗、生產性生物資產折舊 90,969,999.13 82,810,591.64 無形資產攤銷 17,759,992.15 9,114,969.25 長期待攤費用攤銷 處臵固定資產、 無形資產和其他長期資產的損失 （收益以

333、-填列） 5,449,987.11 -399,903.49 固定資產報廢損失（收益以-填列） 公允價值變動損失（收益以-填列） 財務費用（收益以-填列） -3,151,869.54 7,564,052.32 投資損失（收益以-填列） -37,889,809.28 -351,042,232.07 遞延所得稅資產減少（增加以-填列） -99,382,889.66 -26,750,325.51 遞延所得稅負債增加（減少以-填列） 存貨的減少（增加以-填列） -647,613,610.05 -289,946,408.40 經營性應收項目的減少（增加以-填列） -1,585,527,818.97 -1,

334、120,229,379.67 經營性應付項目的增加（減少以-填列） 3,170,684,697.21 756,886,503.60 其他 經營活動產生的現金流量凈額 3,972,567,616.98 1,351,281,543.47 2、不涉及現金收支的投資和籌資活動 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 113 債務轉為資本 一年內到期的可轉換公司債券 融資租入固定資產 3、現金及現金等價物凈變動情況： 現金的期末數 3,148,898,506.79 1,079,108,611.48 減：現金的期初數 1,079,108,611.48 937,281,020.65 加：現金等價物的期末

335、數 減：現金等價物的期初數 現金及現金等價物凈增加額 2,069,789,895.31 141,827,590.83 （2）合并現金和現金等價物的披露如下： 單位：元幣種：人民幣 項目 期末數 期初數 1、現金 3,148,898,506.79 1,079,108,611.48 其中：庫存現金 28,654.97 19,764.32 可隨時用于支付的銀行存款 3,148,869,851.82 1,079,088,847.16 可隨時用于支付的其他貨幣資金 可用于支付的存放中央銀行款項 存放同業款項 拆放同業款項 2、現金等價物 其中：三個月內到期的債券投資 3、期末現金及現金等價物余額 3,1

336、48,898,506.79 1,079,108,611.48 六、關聯方關系及其交易六、關聯方關系及其交易 1、 本企業的控股股東情況本企業的控股股東情況 單位：萬元幣種：人民幣 控股股東名稱 關聯關系 企業類型 注冊地 法人 代表 業務 性質 注冊資本 對本企業的持股比例 對本企業 的表決權比例 本企業 最終控制方 組織機構代碼 瀘 州 老 窖 集 團 有 限 責 任公 司 第一大股東 國 有 獨資 瀘州市 謝明 釀酒食品行業 194,695.15 21.52% 21.52% 瀘 州 市 國 有 資 產 監 督 管 理 委員 會 72320334-6 控股股東情況的說明 公司名稱：瀘州老窖集

337、團有限責任公司；企業性質：國有獨資；注冊地址：瀘州市；辦公地點：瀘州市國窖廣場；經營范圍：銷售：五金、交電、化工產品、建材（以上經營項目不含法律、法規和國務院決定的前臵審批和許可項目），生產加工大米（憑許可證及其有效期經營），設計、制作、發布：路牌、燈箱、霓虹燈、車身、布展廣告，媒體廣告代理。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 114 本公司的最終控制方瀘州市國有資產監督管理委員會持有本公司 11.92%的股份，加上通過其獨資公司老窖集團、興瀘集團分別持有本公司 21.52%、20.23%的股份，共計持有本公司 53.67%的股份。 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 115

338、 2、 本企業的子公司情況本企業的子公司情況 單位：萬元幣種：人民幣 子公司全稱 子公司類型 企業類型 注冊地 法人 代表 業務性質 注冊資本 持股 比例% 表決權 比例% 組織機構 代碼 瀘州老窖釀酒有限責 任公司 全資子公司 有限責任公司 瀘州市 何誠 釀酒 3000.00 100.00 100.00 20475518-1 瀘州老窖博大釀酒有 限公司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 劉淼 釀酒 1000.00 100.00 100.00 67578218-6 瀘州老窖股份有限公司銷售公司 全資子公司 有限責任公司 瀘州市 張順澤 白酒銷售 10000.00

339、100.00 100.00 90471341-7 瀘州老窖盛世濃香酒業銷售有限公司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒銷售 500.00 100.00 100.00 79786367-0 瀘州品味共享酒業銷售有限公司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒銷售 500.00 100.00 100.00 79788489-3 瀘州銀珍酒業銷售有限公司注注5 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒銷售 500.00 100.00 100.00 66539948-2 瀘州鼎力酒業有限

340、公 司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒銷售 500.00 100.00 100.00 67140783X 瀘州鼎益酒業銷售有 限公司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒銷售 500.00 100.00 100.00 671417982 瀘州鼎昊酒業銷售有 限公司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒銷售 500.00 100.00 100.00 671428526 瀘州紫砂陶大曲營銷有限公司 全 資 子 公 司 的 全 資子 公 司 有限責任公司 瀘州市 戴旭濤 白酒

341、銷售 500.00 100.00 100.00 671422888 瀘州老窖永盛酒業銷售有限公司 全資子公司 有限責任公司 瀘州市 杜朝林 白酒銷售 100.00 100.00 100.00 瀘州老窖進出口貿易 有限公司 控股子公司 有限責任公司 瀘州市 蒲剛 進出口 300.00 100.00 100.00 73834210-3 瀘州天和玻璃有限公 司 注注1 控股子公司 有限責任公司 瀘州市 張芮健 生產、銷售玻璃制品 400.00 99.00 99.00 70893448-2 湖南武陵酒有限公司 注注2 控股子公司、聯營企業 有限責任公司 湖南常德 路通 釀酒 20,108.00 32.

342、90 32.90 758009180 瀘州老窖國窖文化旅 行社有限責任公司 控股子公司 有限責任公司 瀘州市 陽青 旅游業 480.00 100.00 100.00 66958579-2 瀘州老窖博大酒業營 銷有限公司 控股子公司 有限責任公司 瀘州市 李小剛 白酒銷售 12,000.00 75.00 75.00 66958732-2 瀘州老窖貴賓服務有 限公司 控 股 子 公 司 的 控 股子 公 司 有限責任公司 瀘州市 李愛萍 商務服務、酒類銷售 490.00 95.00 95.00 684160418 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 116 瀘州品創科技有限公 司 控股子公

343、司 有限責任公司 瀘州市 沈才洪 技術研發 5,000.00 95.00 95.00 68416726-5 瀘州時代酒業有限公 司 注注3 控股子公司 有限責任公司 瀘州市 左喬生 白酒銷售 1,000.00 51.00 51.00 20473642-3 瀘州龍馬潭福鑫釀酒 有限公司注注3 控 股 子 公 司 的 控 股子 公 司 有限責任公司 瀘州市 白酒銷售 50.00 100.00 51.00 瀘州滋補酒業有限責 任公司注注4 控股子公司 有限責任公司 瀘州市 吳敏 酒類生產 1,000.00 51.00 51.00 70892625-5 瀘州市鑫鑫釀酒有限 公司 注注4 控 股 子 公

344、 司 的 控 股子 公 司 有限責任公司 瀘州市 白酒銷售 50.00 100.00 51.00 注注 1：瀘州天和玻璃有限公司于 2011 年 8 月破產清算，本公司不再具有控制權，從 2011年 9 月開始不再納入合并報表范圍。 注注 2：2011 年 9 月初，聯想公司等新股東對湖南武陵酒有限公司增資，致使本公司持有該公司股權由 70%下降到 32.90%，失去控制權，但仍具有重大影響，從 2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法。 注注3： 瀘州時代酒業有限責任公司及其子公司瀘州龍馬潭福鑫釀酒有限公司已由合資方四川福華集團實業有限公司承包，承包期為2

345、004年4月8日2011年4月7日，目前，出資雙方就公司發展正在洽談，公司尚未擁有該公司的實際控制權，故未納入合并報表范圍。 注注4： 瀘州滋補酒業有限責任公司及其子公司瀘州市鑫鑫釀酒有限公司已由合資方瀘州土產果品經營站承包，承包期為2004年5月1日2011年4月30日，目前，出資雙方就公司發展正在洽談，公司尚未擁有該公司的實際控制權，故未納入合并報表范圍。 注注 5：瀘州銀珍酒業銷售有限公司于 2011 年 12 月清算注銷。 3、 本企業的聯營企業情況本企業的聯營企業情況 單位：萬元幣種：人民幣 被投資單位名稱 企業類型 注冊地 法人代表 業務性質 注冊資本 本企業持股比例 本企業在被投

346、資單位表決權比例 關聯關系 組織機構代碼 華 西 證 券 有 限 責 任公 司 有 限 責 任 公 司 成都市 張慎修 證券業 141,311.37 24.99% 24.99% 聯營企業 20181132-8 湖南武陵酒有限公司 有 限 責 任 公 司 湖 南 常 德 沈才洪 釀酒 20,108.00 32.90% 32.90% 聯營企業 758009180 注：2011 年 9 月初，聯想公司對湖南武陵酒有限公司增資，致使本公司持有該公司股權由 70%下降到 32.90%，失去控制權，但仍具有重大影響，從 2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法。瀘州老窖

347、股份有限公司 2011 年年度報告 117 4、 本企業的其他關聯方情況本企業的其他關聯方情況 其他關聯方名稱 其他關聯方與本公司關系 組織機構代碼 瀘州老窖建筑安裝工程有限公司 第一大股東的全資子公司之全資子公司 20486820-7 瀘州酒業集中發展區有限公司 第一大股東的全資子公司 78470806-5 5、關聯交易情況、關聯交易情況 （1）接受勞務： 單位：元幣種：人民幣 關聯方 關聯交易內容 關聯交易定價方式及決策程序 2011年度 2010年度 金額 占同類交易 金額的比例 金額 占同類交易 金額的比例 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 羅漢污水站產能擴容 工程 協議價 6,200,

348、000.00 17.99% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 羅漢糧倉擴建工程 協議價 5,200,000.00 15.09% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 原羅沙米車間改造成品庫工程進度款 協議價 3,970,000.00 11.52% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 安寧參觀通廊工程 協議價 3,043,153.76 8.83% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 大驛壩二期改造工程 協議價 2,880,000.00 8.36% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 大驛壩廠包裝車間及食堂改造內裝工程 協議價 2,581,388.16 7.49% 3,841,480.97 24.63% 瀘州老窖建筑

349、安裝工 程有限公司 羅漢雨污分流工程 協議價 1,656,024.95 4.81% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 南區窖泥挖運工程 協議價 1,023,577.60 2.97% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 手工作坊工程 協議價 980,000.00 2.84% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 羅漢熱水回收池工程 協議價 793,821.89 2.30% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 優質高等級酒、基礎配套酒陶壇庫工程 協議價 749,612.24 2.18% 4,373,588.91 28.04% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 羅漢食堂改造工程 協議價 749,481.36 2.17

350、% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 羅漢行車梁改造工程 協議價 451,504.59 1.31% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 羅漢13號樓維修工程 協議價 1,058,646.04 6.79% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 酒檢中心工程 協議價 4,820,589.25 30.90% 瀘州老窖建筑安裝工 程有限公司 零星工程 協議價 4,181,570.63 12.13% 1,504,816.73 9.65% 合計 34,460,135.18 100.00% 15,599,121.90 100.00% （2）采購商品 單位：元幣種：人民幣 關聯方名稱 交易項目 定價政策 2011年度 2

351、010年度 瀘州紅高梁現代農業開發有限公司 糧食類 協議價 29,796,403.07 （3）讓渡華西證券增資權 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 118 經 2010 年 7 月召開 2010 年第二次臨時股東大會審議通過，本公司將華西證券有限責任公司增資擴股認購權讓渡給本公司第一大股東瀘州老窖集團有限責任公司行使，2011 年 7 月華西證券完成增資，至此，本公司持有華西證券股份數量不變，持股比例由 34.86%下降到24.99%，按持股比例計算享有華西證券權益減少 160,286,866.56 元，根據上市公司執行企業會計準則監管問題解答（2011 年第 1 期，總第 5 期）

352、 規定，視同長期股權投資處臵，確認投資收益-160,286,866.56 元。 6、關聯方應收應付款項余額、關聯方應收應付款項余額 單位：元幣種：人民幣 項目 單位名稱 期末數 期初數 應付賬款 瀘州老窖建筑安裝工程有限公司 644,467.35 547,101.43 其他應付款 瀘州老窖集團有限責任公司 168,759.59 108,654.59 其他應付款 瀘州酒業集中發展區有限公司 1,586,627.07 1,586,627.07 其他應付款 瀘州老窖園林工程公司 181,922.54 181,922.54 其他應付款 瀘州老窖建筑安裝工程有限公司 546,276.42 546,276

353、.42 合計 3,128,052.97 2,970,582.05 八、或有事項八、或有事項 截至 2011 年 12 月 31 日止，本公司沒有需要披露的重大或有事項。 九、承諾事項九、承諾事項 本公司向中國工商銀行瀘州分行承諾，在本公司使用該行貸款和銀行匯票等金融產品期間，不用本公司下列有效經營的房地產(羅漢基地、制曲中心、包裝中心)向他人設定抵（質）押，或對外提供擔保。承諾在使用以下資產辦理抵（質）押登記及對外提供保證之前，先征得該行同意。相應資產的賬面價值如下： 房屋建筑物： 單位：元幣種：人民幣 原值 折舊 凈額 109,034,051.73 76,991,936.11 32,042,

354、115.62 土地使用權： 單位：元幣種：人民幣 初始費用總額 起止攤銷日期 累計已攤銷 攤余價值 36,679,115.05 1999.01-2048.12 11,909,455.57 24,769,659.48 除上述事項外，截至2011年12月31日止，本公司無需說明的其他承諾事項。 十、資產負債表日后非調整事項十、資產負債表日后非調整事項 2011年，本公司共實現歸屬于上市公司所有者的凈利潤290,502.72萬元，在提取法定盈余瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 119 公積金29,453.55萬元后，加上上年未分配利潤（扣除已分配利潤）274,363.28萬元，可供投資者分

355、配的利潤為535,412.45萬元，董事會根據公司實際情況，擬向全體股東每10股派發現金紅利14元（含稅） 。 除上述事項外，截至2012年4月18日止，本公司無需說明的資產負債表日后非調整事項 十一、其他重要事項十一、其他重要事項 1、本公司的控股子公司瀘州滋補酒業有限公司(以下簡稱滋補公司)與原獨家經銷商四川川南糖酒公司(以下簡稱川南公司)因發生經濟合同糾紛，經四川省高院終審判決， 川南公司應償付滋補公司貨款4,244,047.70元及利息， 滋補公司應付川南公司違約金1,819,855.80元，品疊后滋補公司應收川南公司的債權為 2,424,191.90 元貨款及利息；滋補公司已提請瀘州

356、中院強制執行，法院正在調查和執行過程中。 2、根據本公司與四川福華集團實業有限公司簽訂的承包經營合同，由四川福華集團實業有限公司承包瀘州時代酒業有限公司，承包期限 7 年。在承包期間由四川福華集團實業有限公司獨立享有瀘州時代酒業有限公司的生產經營管理權、人事管理權等。在承包期間，四川福華集團實業有限公司每年固定向本公司支付承包費 60 萬元人民幣。目前，出資雙方就公司發展正在洽談，公司尚未收回該公司的實際控制權。 3、根據本公司與瀘州土產果品經營站簽訂的承包經營合同，由瀘州土產果品經營站承包瀘州滋補有限責任公司，承包期限 7 年。在承包期間由瀘州土產果品經營站獨立享有瀘州滋補酒業有限責任公司的

357、生產經營管理權、人事管理權等。在承包期間，從 2005 年 5 月 1 日起瀘州土產果品經營站每年固定向本公司支付承包費 60 萬元人民幣。目前，出資雙方就公司發展正在洽談，公司尚未收回該公司的實際控制權。 4、根據本公司 2010 年第一次臨時股東大會審議通過后的瀘州老窖股份有限公司股票期權激勵計劃 （以下簡稱計劃） ，本公司第六屆五次董事會決定以 2010 年 2 月 10 日為授權日，將 1344 萬份期權一次性授予全體激勵對象，激勵對象在滿足行權全部條件情況下，可在兩年等待期后進行首批行權；按照計劃第七條的行權安排規定，假設計劃第七條規定的行權條件全部滿足，則在授權后的各個會計年度內計

358、提期權費用；2011 年度共計提期權費用 118,747,800.00 元，減少 2011 年業績 0.09 元/股；2010 年度共計提期權費用 108,852,099.96元，減少 2010 年業績 0.08 元/股。 5、1994 年 3 月，四川海格瑪裝飾玻璃有限公司與中國銀行瀘州分行簽訂 100 萬美元借款合同，瀘州老窖酒廠科技實驗廠為其出具了擔保函；后四川海格瑪裝飾玻璃有限公司因破產清算未完全償還該筆貸款?，F該筆債權持有人四川省鑫基資產管理有限公司向瀘州市中級人民法院提出訴訟，要求本公司償還欠款及利息合計人民幣 1639.4 萬元，承擔案件訴訟費。經開庭審理，瀘州市中級人民法院已于

359、 2010 年 1 月 4 日作出判決，駁回四川省鑫基資產管理有限公司訴訟請求。嗣后，四川省鑫基資產管理有限公司向四川省高級人民法院提起上訴，瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 120 經開庭審理，2010 年 6 月 28 日，四川省高級人民法院作出終審判決，駁回上訴，維持原判。2010 年 10 月四川省鑫基資產管理有限公司向最高人民法院提起再審申請，最高人民法院于2010 年 11 月立案審查，2011 年 3 月 28 日，最高人民法院作出（2010）民申字第 1606 號民事裁定書，裁定駁回四川省鑫基資產管理有限公司再審申請。 除上述事項外，截至 2011 年 12 月 31

360、 日止，本公司沒有需要披露的其他重要事項。 十一、母公司財務報表重要項目注釋十一、母公司財務報表重要項目注釋 1、 應收賬款應收賬款 （1） 按種類披露： 單位：元幣種：人民幣 種類 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% A類 B類 2,457.49 100.00 245.75 10.00 2,457.49 100.00 122.87 5.00 C類 合計 2,457.49 100.00 245.75 10.00 2,457.49 100.00 122.87 5.00 注：A 類是指單項金額重大并單項計提減值準備的應收賬

361、款、B 類是指按組合計提減值準備的應收賬款、C 類是指單項金額雖不重大但單項計提減值準備的應收賬款。 （2） 組合中，按賬齡分析法計提壞賬準備的應收賬款： 單位：元幣種：人民幣 賬齡 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例(%) 金額 比例(%) 1年以內 2,457.49 100.00 122.87 1-2年 2,457.49 100.00 245.75 合計 2,457.49 100.00 245.75 2,457.49 100.00 122.87 （3） 本報告期應收賬款中無持本公司 5以上 （含 5） 表決權股份的股東單位款項。 （4） 本報告期末無應收關聯

362、方賬款情況。 2、 其他應收款其他應收款 （1） 按種類披露： 單位：元幣種：人民幣 種類 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% 金額 比例% A類 13,767,865.71 0.62 13,767,865.71 100.00 瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 121 B類 3,062,062,458.55 100.00 17,031,839.52 0.56 2,208,981,188.55 99.38 16,480,955.35 0.75 C類 合計 3,062,062,458.55 100.00 17,031,839.

363、52 0.56 2,222,749,054.26 100.00 30,248,821.06 1.36 注：A 類是指單項金額重大并單項計提減值準備的應收款項、B 類是指按組合計提減值準備的應收款、C 類是指單項金額雖不重大但單項計提減值準備的應收款。 （2） 組合中，按賬齡分析法計提壞賬準備的其他應收款： 單位：元幣種：人民幣 賬齡 期末數 期初數 賬面余額 壞賬準備 賬面余額 壞賬準備 金額 比例(%) 金額 比例(%) 無風險 3,038,886,730.30 99.26 2,185,743,044.25 98.34 1年以內 4,079,032.33 0.13 203,951.62 3,

364、881,695.48 0.17 194,084.77 1-2年 94,783.12 0.00 9,478.31 1,391,746.12 0.06 139,174.61 2-3年 1,069,641.00 0.03 213,928.20 2,169,650.69 0.10 433,930.14 3-4年 2,169,650.69 0.07 867,860.28 130,000.00 0.01 52,000.00 4-5年 130,000.00 0.00 104,000.00 16,430.90 0.00 13,144.72 5年以上 15,632,621.11 0.51 15,632,621.

365、11 29,416,486.82 1.32 29,416,486.82 合計 3,062,062,458.55 100.00 17,031,839.52 2,222,749,054.26 100.00 30,248,821.06 注：無風險其他應收款系子（孫）公司欠款。 （3） 期末較期初增加 839,313,404.29 元，增幅 37.76%，主要系內部關聯方往來款增加較多影響所致。 （4） 本報告期其他應收款中無持本公司 5以上 （含 5） 表決權股份的股東單位款項。 （5） 其他應收款金額前五名單位情況 單位：元幣種：人民幣 單位名稱 與本公司關系 金額 年限 占其他應收款總額的比例

366、瀘州老窖股份有限公司銷售公司 全資子公司 1,979,411,185.15 1年以內 64.64% 瀘州老窖釀酒有限責任公司 全資子公司 584,785,825.25 1年以內 19.10% 瀘州鼎力酒業有限公司 全資三級公司 397,302,544.38 1年以內 12.97% 瀘州鼎昊酒業銷售有限公司 全資三級公司 52,596,489.21 1年以內 1.72% 瀘州老窖進出口貿易有限公司 全資三級公司 13,245,444.79 1年以內 0.43% 合計 3,027,341,488.78 98.87% （6） 其他應收關聯方賬款情況 單位：元幣種：人民幣 瀘州老窖股份有限公司 201

367、1 年年度報告 122 單位名稱 與本公司關系 金額 占其他應收款總額的比例 瀘州老窖股份有限公司銷售公司 全資子公司 1,979,411,185.15 64.64% 瀘州老窖釀酒有限責任公司 全資子公司 584,785,825.25 19.10% 瀘州鼎力酒業有限公司 全資三級公司 397,302,544.38 12.97% 瀘州鼎昊酒業銷售有限公司 全資三級公司 52,596,489.21 1.72% 瀘州老窖進出口貿易有限公司 全資三級公司 13,245,444.79 0.43% 瀘州鼎益酒業銷售有限公司 全資三級公司 10,905,498.81 0.36% 合計 3,038,246,9

368、87.59 99.23% 3、 長期股權投資長期股權投資瀘州老窖股份有限公司 2011 年年度報告 123 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 核算 方法 初始投資成本 期初余額 增減變動 期末余額 在被投資單位持股比例 在 被 投 資 單 位表 決 權 比 例 在 被 投 資 單 位 持 股 比 例 與表 決 權 比 例 不 一 致 的 說 明 減值準備 本 期 計 提減 值 準 備 本期現金紅利 子公司：子公司： 瀘州天和玻璃有限公 司注2 成本法 13,404,584.13 13,404,584.13 -13,404,584.13 國窖文化旅行社有限 責任公司 成本法 4,000,000.

369、00 4,000,000.00 4,000,000.00 83.30% 83.30% 瀘州老窖品創科技有 限公司 成本法 47,500,000.00 47,500,000.00 47,500,000.00 95.00% 95.00% 瀘州老窖股份有限公 司銷售公司 成本法 101,182,854.46 101,182,854.46 101,182,854.46 100.00% 100.00% 瀘州老窖釀酒有限責 任公司 成本法 204,261,776.16 204,261,776.16 204,261,776.16 100.00% 100.00% 瀘州老窖永盛燒坊銷 售有限公司 成本法 900

370、,000.00 900,000.00 900,000.00 90.00% 90.00% 聯營企業：聯營企業： 華西證券有限責任公 司注3 權益法 705,920,000.00 1,930,844,486.98 -74,124,521.12 1,856,719,965.86 24.99% 24.99% 4,938,195.04 104,578,035.02 湖南武陵酒有限公司 注4 權益法 17,423,336.91 13,189,178.21 74,027,703.14 87,216,881.35 32.90% 32.90% 其他：其他： 國泰君安證券股份有 限公司 成本法 12,719,15

371、6.76 12,719,156.76 12,719,156.76 0.19% 0.19% 國泰君安投資管理有 限公司 成本法 22,611,834.24 22,611,834.24 22,611,834.24 1.07% 1.07% 瀘州市商業銀行股份 有限公司 成本法 10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 10.00% 10.00% 深圳新港豐發展公司 成本法 2,354,000.00 2,354,000.00 2,354,000.00 0.00% 0.00% 1,350,000.00 四川和益電力股份公 司 成本法 1,650,000.00 1

372、,650,000.00 1,650,000.00 2.00% 2.00% 海南匯通國際信托公 司 成本法 1,000,000.00 1,000,000.00 1,000,000.00 0.89% 0.89% 1,000,000.00 四川德陽金泰飯店 成本法 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00 3.05% 3.05% 四川北方硝化棉有限 公司 成本法 1,030,000.00 1,030,000.00 1,030,000.00 0.00% 0.00% 瀘州時代酒業有限公 司注1 成本法 5,727,689.63 5,727,689.63 5,727,6

373、89.63 51.00% 51.00% 瀘州滋補酒業有限責 任公司注1 成本法 1,453,755.72 1,453,755.72 1,453,755.72 51.00% 51.00% 合計 1,155,138,988.01 2,375,829,316.29 -13,501,402.11 2,362,327,914.18 7,288,195.04 104,578,035.02 注 1：對瀘州時代酒業有限責任公司、瀘州滋補酒業有限責任公司的投資余額以 2004 年對外承包經營時按權益法確認的投資余額為準。 注 2：瀘州天和玻璃有限公司于 2011 年 8 月破產清算，2011 年 12 月 29

374、 日取得四川省瀘縣人民法院(2011)瀘瀘破字第 2-2 號民事裁定書，至此，該公司破產清算完畢。 瀘州老窖股份有限公司 2011年年度報告 124 注 3：本公司年初持有華西證券股權 35,316.48 萬股，持股比例 34.86%，2011 年 7 月華西證券增資，本公司將增資配股權讓渡給本公司第一大股東瀘州老窖集團有限責任公司，至此，本公司持有華西證券股份數量不變，持股比例下降至 24.99%，對華西證券仍具有重大影響，故采用權益法核算。 注 4：2011 年 9 月初，本公司之控股子公司湖南武陵酒有限公司（以下簡稱“湖南武陵” ）引進投資者，致使本公司持有湖南武陵股權由 70%下降到

375、32.90%，失去控制權，但仍具有重大影響，從2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法，根據企業會計準則講解 2010規定，母公司報表調整 2011 年期初長期股權投資的賬面價值以及 2011 年期初留存收益-4,234,158.70 元。 注 5：本公司投資變現及投資收益的匯回不存在重大限制。 4、 營業收入及營業成本營業收入及營業成本 （1） 營業收入、營業成本 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 主營業務收入 1,652,049,221.93 1,072,570,620.13 其他業務收入 56,752,048.60 54,60

376、2,842.09 營業成本 833,970,853.16 611,615,980.17 （2） 主營業務（分行業） 單位：元幣種：人民幣 產品名稱 2011 年度 2010 年度 主營業務收入 主營業務成本 主營業務收入 主營業務成本 酒類 1,652,049,221.93 833,970,853.16 1,072,570,620.13 611,615,980.17 合計 1,652,049,221.93 833,970,853.16 1,072,570,620.13 611,615,980.17 （3） 主營業務（分產品） 單位：元幣種：人民幣 產品名稱 2011年度 2010年度 主營業務

377、收入 主營業務成本 主營業務收入 主營業務成本 高檔酒類 1,652,049,221.93 833,970,853.16 1,072,570,620.13 611,615,980.17 合計 1,652,049,221.93 833,970,853.16 1,072,570,620.13 611,615,980.17 （4） 母公司的主營業務系從全資子公司瀘州老窖釀酒有限責任公司購進商品，再銷售給瀘州老窖股份有限公司銷售公司等全資或控股子公司，故母公司前五名客戶的主營業務收入為 1,652,049,221.93 元，占公司全部主營業務收入的 100.00%。 5、投資收益、投資收益 （1）投資

378、收益明細情況 瀘州老窖股份有限公司 2011年年度報告 125 單位：元幣種：人民幣 項目 2011年度 2010年度 成本法核算的長期股權投資收益 2,563,804,638.74 1,686,829,245.70 權益法核算的長期股權投資收益 197,843,022.84 350,549,855.61 處臵長期股權投資產生的投資收益 -160,286,866.56 其他投資收益 合計 2,601,360,795.02 2,037,379,101.31 （2）按成本法核算的長期股權投資收益 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 2011年度 2010年度 本年比上年增減變動 的原因 四川北方硝化

379、棉股份有限公司 333,653.00 被投資單位上期未分利 瀘州老窖股份有限公司銷售公司 2,171,844,090.22 1,460,200,321.06 子公司本期利潤上升 國窖文化旅行社有限責任公司 156,133,119.57 74,085,640.12 子公司本期利潤上升 瀘州老窖品創科技有限公司 64,494,187.32 50,411,550.42 子公司本期利潤上升 瀘州老窖生物工程有限責任公司 1,337,166.43 子公司已清算注銷 瀘州老窖釀酒有限責任公司 170,999,588.63 100,794,567.67 子公司本期利潤上升 合計 2,563,804,638.

380、74 1,686,829,245.70 （3）按權益法核算的長期股權投資收益： 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 2011年度 2010年度 本年比上期增減變動的原因 華西證券有限公司 196,169,053.24 351,008,166.56 被投資單位利潤下降且持股比例下降 湖南武陵酒有限公司 1,673,969.60 -458,310.95 按權益法核算 9-12月份的投資收益 合計 197,843,022.84 350,549,855.61 注：2011 年 9 月初，本公司之控股子公司湖南武陵酒有限公司（以下簡稱“湖南武陵” ）引進投資者，致使本公司持有湖南武陵股權由 70%下降到

381、32.90%，失去控制權，但仍具有重大影響，從 2011 年 9 月開始不再納入合并報表范圍，投資核算方法由成本法改為權益法，根據企業會計準則講解 2010規定，應進行追溯調整，調減母公司2010 年度投資收益-458,310.95 元。 （4）處臵長期股權投資產生的投資收益 瀘州老窖股份有限公司 2011年年度報告 126 單位：元幣種：人民幣 被投資單位 2011 年度 2010 年度 說明 華西證券有限公司 -160,286,866.56 注 注：本公司年初持有華西證券股權 35,316.48 萬股，持股比例 34.86%，2011 年 7 月華西證券增資，本公司將增資配股權讓渡給本公司

382、第一大股東瀘州老窖集團有限責任公司，至此，本公司持有華西證券股份數量不變，持股比例下降至 24.99%，按持股比例計算享有華西證券權益減少 160,286,866.56 元，根據上市公司執行企業會計準則監管問題解答（2011 年第 1 期，總第 5 期） 規定，視同長期股權投資處臵，確認投資收益-160,286,866.56 元。 6、母公司現金流量表補充資料母公司現金流量表補充資料 單位：元幣種：人民幣 項目 2011 年度 2010 年度 1、將凈利潤調節為經營活動現金流量： 凈利潤 2,945,354,758.73 2,183,469,695.02 加：資產減值準備 2,517,643.

383、13 -1,182,793.83 固定資產折舊、油氣資產折耗、生產性生物資產折舊 65,010,113.56 59,844,227.54 無形資產攤銷 9,652,948.58 8,337,319.64 長期待攤費用攤銷 處臵固定資產、 無形資產和其他長期資產的損失 （收益以-填列） 7,544,113.58 -368,208.47 固定資產報廢損失（收益以-填列） 公允價值變動損失（收益以-填列） 財務費用（收益以-填列） -2,042,125.66 8,236,419.27 投資損失（收益以-填列） -2,601,360,795.02 -2,037,379,101.31 遞延所得稅資產減少

384、（增加以-填列） -31,166,138.97 -26,438,507.03 遞延所得稅負債增加（減少以-填列） 存貨的減少（增加以-填列） -419,100.00 經營性應收項目的減少（增加以-填列） -871,717,906.08 -433,627,036.36 經營性應付項目的增加（減少以-填列） 270,651,364.75 -31,702,660.63 其他 經營活動產生的現金流量凈額 -205,975,123.40 -228,735,858.68 2、不涉及現金收支的投資和籌資活動 瀘州老窖股份有限公司 2011年年度報告 127 債務轉為資本 一年內到期的可轉換公司債券 融資租入

385、固定資產 3、現金及現金等價物凈變動情況： 現金的年末數 1,828,329,131.56 911,489,638.17 減：現金的年初數 911,489,638.17 618,984,184.01 加：現金等價物的年末數 減：現金等價物的年初數 現金及現金等價物凈增加額 916,839,493.39 292,505,454.16 十二、補充資料十二、補充資料 1、當期非經常性損益明細、當期非經常性損益明細 單位：元幣種：人民幣 序號 項目 2011 年度 2010 年度 2009 年度 說明 1 非流動資產處臵損益 -5,449,987.11 399,903.49 498,739.98 詳見

386、本附注五、34、35 2 越權審批或無正式批準文件的稅收返還、減免 3 計入當期損益的政府補助 （與企業業務密切相關， 按照國家統一標準定額或定量享受的政府補助除外） 21,737,715.61 13,267,668.41 2,987,988.89 詳見本附注五、34 4 計入當期損益的對非金融企業收取的資金占用費 5 企業取得子公司、 聯營企業及合營企業的投資成本小于取得投資時應享有被投資單位可辨認凈資產公允價值產生的收益 6 非貨幣性資產交換損益 7 委托他人投資或管理資產的損益 8 因不可抗力因素， 如遭受自然災害而計提的各項資產減值準備 9 債務重組損益 10 企業重組費用，如安臵職工

387、的支出、整合費用等 11 交易價格顯失公允的交易產生的超過公允價值部分的損益 12 同一控制下企業合并產生的子公司期初至合并日的當期凈損益 13 與公司正常經營業務無關的或有事項產生的損益 瀘州老窖股份有限公司 2011年年度報告 128 14 除同公司正常經營業務相關的有效套期保值業務外， 持有交易性金融資產、 交易性金融負債產生的公允價值變動損益， 以及處臵交易性金融資產、 交易性金融負債和可供出售金融資產取得的投資收益 15 單獨進行減值測試的應收款項減值準備轉回 16 對外委托貸款取得的損益 17 采用公允價值模式進行后續計量的投資性房地產公允價值變動產生的損益 18 根據稅收、 會計

388、等法律、 法規的要求對當期損益進行一次性調整對當期損益的影響 19 受托經營取得的托管費收入 20 除上述各項之外的其他營業外收入和支出 -3,402,767.96 -11,619,461.42 -6,235,828.24 詳見本附注五、34、35 21 其他符合非經常性損益定義的損益項目 22 所得稅影響額 -3,221,240.14 -512,027.62 687,274.84 23 少數股東權益影響額（稅后） -488,863.42 -435,515.09 -44,759.71 合計 9,174,856.98 1,100,567.77 -2,106,584.24 2、凈資產收益率及每股收

389、益、凈資產收益率及每股收益 單位：元幣種：人民幣 項目 加權平均凈 資產收益率% 每股收益 基本每股收益 稀釋每股收益 2011 年度：年度： 歸屬于公司普通股股東的凈利潤 41.68 2.0836 2.0836 扣除非經常性損益后歸屬于公司普通股股東的凈利潤 41.55 2.0770 2.0770 2010 年度：年度： 歸屬于公司普通股股東的凈利潤 41.21 1.5817 1.5817 扣除非經常性損益后歸屬于公司普通股股東的凈利潤 41.19 1.5809 1.5809 瀘州老窖股份有限公司 2011年年度報告 129 第十一章第十一章 備查文件目錄備查文件目錄 一、載有法定代表人、主管會計工作負責人、會計機構負責人簽名并蓋章的會計報表； 二、載有會計師事務所蓋章、注冊會計師簽名并蓋章的審計報告原件； 三、報告期內在中國證券報、證券時報和證券日報上公開披露過的所有公司文件的正本及公告的原稿。 瀘州老窖股份有限公司 董事會 二一二年四月二十日