羅蘭貝格：2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書（28頁）.pdf

1、2020年汽車零部件企業 雙百強解讀白皮書 2020年7月 引言 全球汽車產業在經濟增長持續放緩、 貿易摩擦升級的環 境下， 面臨嚴峻形勢與挑戰， 并仍處于轉型陣痛期。 中國汽車零部件企業自2018年整車市場首次出現負增長 以來積極轉型調整， 在2019年整體營收規模逆勢增長， 但 利潤空間受到顯著壓縮。 其中不乏亮點企業， 在產業寒冬 中逆流而上， 為整體行業打造旗艦標桿。 本次報告主要分為兩大部分。 第一部分基于整車行業發 展動態， 分析零部件百強2019年營收、 盈利及研發等數據 信息， 總結2019年零部件行業三大特點。 第二部分則結合 零部件行業四大趨勢， 提出企業未來發展應對之道，

2、 并解 讀優秀企業案例， 進一步提出零部件行業核心戰略思辨 方向。 聯合編委 辛寧 中國能源汽車傳播集團黨委副書記、 副董事長/總經理 中國汽車報 社社長 方寅亮 羅蘭貝格全球合伙人 1 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 目錄 1. 2019年汽車零部件行業整體發展概述 .3 2. 2020年汽車零部件行業展望及發展之道 .9 附錄1： 2020全球汽車零部件企業百強榜 .13 附錄2： 2020中國汽車零部件企業百強榜 .19 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 2 第一部分: 2019年汽車零部件行業 整體發展概述 3 2020汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 1.1 整車與零

3、部件市場概覽 中國整車市場結構轉型， 細分領域機遇凸顯 存量市場到來， 車企競爭加劇。 商用車及乘用車頭部企業 憑借市場保有量、 營銷資源、 品牌口碑等多維優勢， 持續 推動頭部集中度提升。 2019年全球商用車及乘用車整車 市場銷量9332萬輛， 較2018年下降4%。 中國市場作為全 球最大新車市場， 已出現連續兩年銷量負增長。 2019年商 用車及乘用車整車銷量2674萬輛， 同比下降8%。 其中乘 用車2019年銷量2155萬輛， 跌幅高達9%， 而中重型商用 車銷量維持在147萬輛高位， 僅下跌1%。 01 乘用車整車領域， 在國家政策、 主機廠產品推廣及消費理 念變革等多方因素推動

4、下， 新能源車型自2016至2019年 保持47%的年復合增長率， 相比傳統能源6%的跌幅， 值得 產業鏈玩家重點關注與突破。 同時， 消費升級趨勢與豪華 車型下探雙力合作， 促進豪華車型銷量穩步提升， 不失為 另一細分市場機遇。 02 中國企業在全球市場增長突出， 但國際領先排名仍 待突破 全球零部件百強企業2019年營收增速5%， 中國企業增速 8%超越全球增速， 且大部分企業排名較去年上升， 使得 2019年整體全球百強零部件企業中中國企業入榜數量 達到11家。 但其中躋身全球領先的企業數量仍然較少， 其 中全球前20名僅2家， 前50名僅5家， 主要為傳統細分領 域 （如商用車發動機）

5、 龍頭、 綁定大型主機廠的Tier1、 前 沿技術領頭羊 （如新能源） 及積極全球化擴張的零部件企 圖表01: 全球整車及中國市場環境 資料來源： IHS； 羅蘭貝格 2,162 848 2016 678 405 2,995 2,112 2,133 905 702 2018 483 455 2017 9,332 2,902 2,111 393 2,136 486 436 486 2,674 2,117 2,096 885 697 469 2019 中國中國 964 北美北美 亞洲其他亞洲其他 9,742 2,032 日韓日韓 708 中東中東& &非洲非洲 2,920 南美南美 9,530 9

6、,785 歐洲歐洲 -3% 1% -1% 1% 1% -7% 5% 20182017 398 2019 2,444 2,920 2,362 2,902 392 116 2,346 458 2016 153149 2,155 373 147 乘用車乘用車 中重型中重型 商用車商用車 輕型商用車輕型商用車 2,995 2,674 -1% 全球市場商乘整車銷量全球市場商乘整車銷量 2016-2019，萬臺 中國市場商用車及乘用車銷量中國市場商用車及乘用車銷量 2016-2019，萬臺 CAGRCAGR -2% 6% -5% 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 4 1 僅包含連續兩年公開相關數據

7、的93家企業 2019年汽車零部件企業雙百強榜單解讀白皮書 僅包含百強企業中億上市且相關數據公開的67家企業 4 僅包含連續兩年公開相關數據64家企業 5 僅包含連續兩年公開相關數據的93家企業 業。 03 百強企業營收增長， 利潤受挫但研發投入加大 2019年， 中國百強企業繼續保持增長步伐。 從營收規模 來看， 2019年百強企業營收總額1.23萬億1， 較去年同比 增長5% 。 雖然相比2017-2018年7.1%2的增速， 增長稍有 放緩， 但考慮到2019年愈發嚴峻的產業環境， 該增速的 實現已屬不易。 相比營收規模， 企業盈利表現不容樂觀。 整車銷售低迷及競爭加劇導致行業利潤及利潤

8、率受到顯 著擠壓。 2019年百強企業凈利潤431億， 相比2018年下滑 10%3， 凈利率也從2018年5.8%下滑至2019年4.8%。 即便在下滑的市場下， 企業為了長期競爭力提升， 頭部百 強企業整體依舊保證了較高水平的研發投入， 以維持生 存并突破發展瓶頸。 2019年百強企業研發投入352億元， 同比增長8%4。 04 1.2 零部件市場特點趨勢解讀 2019年的零部件行業呈現規模增長、 盈利下滑、 電子和新 能源板塊快速發展三大特點。 中國百強企業整體營收1.2 萬億， 同比增長5%， 主流企業應加速規?；l展、 合理選 擇內生和外延的發展路徑。 中國百強盈利下滑10%， 尤其

9、 是后50的企業盈利負增長-115%， 行業整體面臨降本增 效、 戰略轉型壓力。 電子及新能源板塊增速達到18%， 遠 超行業5%的增速， 且其研發投入也更為激進， 11家電子 及新能源企業的研發投入占整體的25%。 趨勢一： 百強頭部多維驅動發展， 尾部企業面臨瓶頸 中國零部件百強榜單頭部集中趨勢凸顯。 2019年， 榜單前 20企業營業額占比近70%， 相較2018年增速高達9%， 規 模優勢不斷強化。 相比之下， 榜單前21-50及后50企業營 收占比僅為20%及12%， 且相比去年呈現3%和5%的負增 長5。 圖表02: 中國整車市場趨勢 資料來源： Caam， Marklines，

10、IHS； 羅蘭貝格 乘用車豪華細分市場占比 乘用車新能源市場持續崛起乘用車新能源市場持續崛起乘用車豪華細分機遇強化乘用車豪華細分機遇強化頭部集中趨勢明顯頭部集中趨勢明顯 27%27%25% 73%74%75%Top10 其他其他 25%25% 21% 75%75% 79% 2017 其他其他 Top20 20182019 商用車頭部企業集中度 乘用車頭部企業集中度 1% 2% 5% 5% 98% 95% 99% 2016 2017 2018 95% 2019 新能源新能源 傳統傳統 能源能源 2016 10% 53% 37%37% 2017 11% 52% 13% 54% 主流主流 34% 2

11、018 15% 55% 30% 豪華豪華 2019 入門入門 乘用車新能源車型1)占比 CAGR 16-19 47% -6% CAGR 16-19 11% -11% -1% 1) 新能源車型包含純電動及插電混動車型； 2) 豪華細分市場基于IHS分類（基于車型價格及營銷定位），包含premium和luxury兩類車型 5 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 圖表03: 全球零部件百強營收及中國企業全球排名分析 圖表04: 中國零部件百強營收、 利潤及研發投入概覽 資料來源： 中國汽車報； 羅蘭貝格 資料來源： 中國汽車報； 羅蘭貝格 11.7 20182019 12.3 +5% 1) 營

12、業收入規模僅考慮連續兩年公開相關數據的93家企業； 2) 僅包含百強企業中相關數據公開的67家企業； 3) 僅包含連續兩年公開相關數據64家企業 2018-2019, 千億 481.0 430.5 2018 5.8% 4.8% 2019 -10% 凈利率凈利潤 2018-2019，億，% 營業規模營業規模1)凈利潤及凈利率凈利潤及凈利率2) 324.9 351.6 2019 4.10% 2018 4.13% +8% 研發投入占比 研發投入 研發投入及營收占比研發投入及營收占比3) 2018-2019，億，% 1) 營業收入規模僅考慮兩年營收數據公開的99家企業 2018-2019, 千億 中外

13、百強企業營收規模中外百強企業營收規模1)中國企業全球百強榜排名中國企業全球百強榜排名 74.0 67.2 6.3 64.3 2018 6.8 70.6 2019 中國企業外國企業 18-19 增長增長 8% 5% 4% 18排名排名19排名排名企業企業排名提升排名提升 濰柴集團 華域汽車 海納川 均勝電子 寧德時代 中航汽車 廣汽零部件 玉柴集團 中策橡膠 中信戴卡 法士特集團 8 12 33 35 48 63 68 74 79 85 97 9 12 35 39 76 62 79 85 1 0 2 4 28 -1 N/A 5 6 N/A N/A 排名提升排名不變排名下降 2020年汽車零部件企

14、業雙百強解讀白皮書 6 其中， 頭部增長企業主要以收并購、 客戶拓展及定位升級 為主要發展驅動力。 例如寧波繼峰于2018年收購全球領 先的汽車座椅及內飾供應商格拉默， 并于2019年實現銷 售及研發等領域有效整合及財務并表， 2019年營收同比 增長737%， 榜單排名由2018年的第93飛速提升至第14。 而傳統龍頭企業均勝電子則通過延拓客戶與產品升級實 現10%年增長。 以均勝電子旗下安全業務為例， 2019年全 新開拓包括合資品牌、 一線自主品牌與新勢力造車企業 在內的眾多客戶， 在下降的市場中逆勢增長。 05 趨勢二： 盈利能力形勢嚴峻， 降本增效大勢所趨 中國百強企業整體利潤額下跌

15、明顯， 尾部企業尤甚。 2019 年整體利潤額相較去年下降10%。 其中榜單前50名企業 利潤額雖基本維持不變， 但仍需居安思危， 主動降本增 效。 而榜單后50名企業利潤呈現跳水式下滑， 下跌幅度高 達115%， 整體虧損7億元6， 優化現金流管理、 控制成本壓 力巨大。 全球百強企業榜單中， 2019年整體凈利潤下滑17%7， 且下 滑比例呈均勻分布。 相比之下， 中國零部件百強利潤呈現 向頭部企業轉移趨勢， 尾部企業亟需追本溯源， 盡快調整 戰略并優化運營， 提升抗風險能力， 實現轉虧為盈。 06 趨勢三： 新四化驅動， 電子及新能源板塊崛起 產業新四化趨勢持續推進中國百強榜單中的電子及

16、新能 源板塊企業發展。 2019年傳統零部件板塊營收占整體比 重雖然仍高達85%， 但同比增速5%， 明顯低于電子板塊的 7%和新能源板塊的40%。 電子板塊正經歷轉型期， 各項指 標遜于預期， 2019年利潤率顯著下滑， 但其依然保持了在 研發上的投入， 預計轉型陣痛后將向好發展。 新能源板塊 歷經多年市場磨合與考驗， 實現了騰飛， 2019年相較去年 增速高達40%， 凈利率也由2018年的4.2%增長至8.8%。 頭部企業寧德時代的表現尤為亮眼， 2019年營收較2018 年增長55%， 達到458億元。 研發投入方面， 電子及新能源 板塊研發投入占營收比重均保持較高水平， 占67%，

17、而 傳統企業相對保守但受新趨勢的推動， 也正在增加研發 投入占比。 寧德時代的研發投入尤為激進， 2019年整體投 入達到30億， 較2018年增長50%， 主要用于新產品開發 與升級。 同時寧德時代也在不斷強化全球化布局， 深化豪 華、 合資品牌合作， 并控制銷售、 管理等費用進一步優化 盈利空間。 其優秀的投入產出， 勢必引領行業龍頭企業加 大研發投入， 以期通過技術致勝、 長期跑贏市場。 07 圖表05: 中國百強企業分梯隊營收分析 資料來源： 中國汽車報； 羅蘭貝格 1) 梯隊劃分按照2019年榜單劃為分前20、 21-50及后50， 且僅考慮連續兩年 公開相關數據的百強93家企業 7

18、.6 2019 11.7 1.5 2.5 8.3 1.6 2018 2.4 前前2020 2121- -5050 后后5050 12.3 百強企業分梯隊營業額百強企業分梯隊營業額1)占比占比 18-19 增長增長 9% -5% 5% -3% 2018-2019，千億 6 僅包含中國百強企業中上市且相關數據公開的67家企業 7 僅包含全球百強企業中相關數據公開的70家企業 7 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 圖表06: 全球及中國百強企業分梯隊利潤水平分析 圖表07: 中國百強企業分版塊營收、 凈利潤率及研發投入分析 資料來源： 中國汽車報； 羅蘭貝格 資料來源： 中國汽車報； 羅蘭貝

19、格 47 117 118 320 316 21-50 2018 -7 481481 2019 前20 后50 430430 1)僅包含中國百強企業中上市且相關數據公開的67家企業； 2)僅包含全球百強企業中相關數據公開的70家企業 中國百強企業分梯隊中國百強企業分梯隊 凈利潤凈利潤1) 1) 全球百強企業分梯隊全球百強企業分梯隊 凈利潤凈利潤2) 2) 2018-2019，億2018-2019，億 1818- -1919 增長增長 - -115%115% 1%1% - -10%10% 0%0% 791 638 3,032 2,532 2018 后50 前50 2019 3,8243,824 3

20、,1703,170 1818- -1919 增長增長 - -17%17% - -16%16% - -19%19% 零部件板塊營收占比、凈利潤率及研發投入占比零部件板塊營收占比、凈利潤率及研發投入占比1) 5% 6% 9% 9% 87% 2018 8.9 85% 2019 傳統板塊傳統板塊 電子板塊電子板塊 新能源板塊新能源板塊 8.3 40% 7% 5% 18-19 增長增長 營業收入結構及凈利潤率 2018-2019，千億 4.2% 4.0% 4.9% 8.8% 1.7% 6.0% 18 凈凈 利潤率利潤率 19 凈凈 利潤率利潤率 11% 14% 75% 新能源板塊新能源板塊 傳統板塊傳統

21、板塊 2019 電子板塊電子板塊 358研發投入研發投入 營收占比營收占比 4% 6% 7% 研發投入結構及營收占比 2019，千億 1) 營業收入及利潤僅考慮連續兩年公開相關數據的企業，整體公布企業67家，其中電子6家、新能源3家；研發僅考慮67家企業中公開19年研發數據的64家企業 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 8 第二部分: 2020年汽車零部件行業 展望及發展之道 9 2020汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 展望2020， 新冠疫情和外部環境雙重壓力下， 加劇了零部 件企業安全供應和降本增效、 產業鏈本地化、 新技術投資 及產品結構轉型的壓力。 在下行周期中， 整車企業不僅

22、進 一步加強了年降的要求， 以傳導其自身盈利壓力， 同時疫 情帶來的斷供危機使得安全供應成為各個主機廠考慮的 重中之重， 這對零部件企業的穩定供應和持續降本能力 提出了更高的要求。 同時反全球化浪潮之下， 近岸與離岸 產業鏈共生發展正逐漸成為主流選擇， 帶來中國企業全 球布局的機遇。 同時疫情之下不僅是中國， 全球發達國家 都對新能源及相關產業鏈提出了新的政策支持， 進一步 利好新能源、 新業務。 疫情也讓數字化離每個人更近， 產 品數字化轉型加快并向軟件領域聚焦。 羅蘭貝格認為， 未來零部件企業應重點著力于四大應對 之道： 穩安全保盈利， 布局全球產業， 建立共贏機制及實 現敏捷轉型。 發展

23、之道一： 穩安全保盈利 面對嚴峻的外部市場環境， 企業應以穩定運營現狀保障 盈利能力為首要目標， 充分解讀市場需求、 明確自身戰略 定位與業務優先級， 同時識別成本及運營瓶頸進行針對 性優化， 還需關注供應鏈穩定性及產出、 現金流等風險， 以綜合實現企業整體在艱難時期的平穩過渡。 位于世界百強榜單第二位的大陸集團近期綜合評估市場 趨勢與內部資源能力， 有的放矢地對業務重心進行了調 整。 現已發布并開始執行的業務精簡計劃顯示， 2019年已 精簡馬拉西亞輪胎業務270人， 未來還將逐步對歐美液壓 制動及發動機液壓部件等業務進行精簡， 涉及員工將近 4200人次。 相較縮減業務， 大陸集團高度關注

24、企業數字化 能力建設， 預計每年將支出千萬歐元， 為近5000名員工提 供定制化軟件培訓及內部輪崗機會。 在企業運營風險管理層面， 寧波繼峰對格拉默的并購行 為雖幫助其實現了規模突破， 但因收購金額較高， 企業雙 方規模差距較大及并購后整合的挑戰， 2019年寧波繼峰 出現毛利、 凈利下滑和資產負債率高企的風險， 對整體企 業運營安全形成威脅， 至今仍在調整階段。 提醒我們零部 件企業的發展， 必須加強風險控制和運營優化， 以實現規 模和盈利的健康發展。 發展之道二： 布局全球產業 面對廣闊的全球整車市場尤其是其他亞洲地區、 南美等 增長型區域市場， 中國零部件企業全球化業務仍有極大 挖潛空間

25、。 企業出?？梢劳邢掠慰蛻艋虍a業鏈其他玩家 資源， 以弱化投資及業務風險。 海外團隊組建方面則應兼 顧中方優秀管理技術骨干與外方行業人才， 同時還需重 視企業全球統一的標準體系建立， 強化國際一體化管理 與文化融合。 寧德時代近年海外業務布局加快。 2018年與寶馬達成共 同出資構建德國工廠的合作。 其中， 寶馬獲得寧德時代 28億元股權優先投資權， 并出資資助寧德時代德國工廠 的產線設備， 同時還向寧德時代提供73億歐元訂單 （有 效期至2031年） 。 寧德時代通過獲取客戶投資有效降低了 獨資建廠風險并保障了新工廠訂單的長期穩定性。 傳統國內龍頭企業延鋒集團在維持國內領先的前提下， 持續加

26、大海外業務投入。 近期回購安道拓公司持有的延 鋒內飾的30%股份， 以更大自主權發力高端化全球化戰 略。 組織架構層面延鋒強化總部職能， 通過集團統一、 標 準化的流程， 加強集團管控的同時充分賦能北美、 歐洲等 重點市場， 以做大做強海外業務。 發展之道三： 建立共贏機制 企業間戰略合作或兼并收購有助于快速實現規模突破、 業務拓展及短板補足。 該過程中應首先充分識別合作雙 方在研發、 產品、 市場等資源能力層面的協同效應， 制定 未來價值共創方案， 然后在此基礎上實現業務、 運營、 職 能架構等維度的有效整合。 另外， 并購前后還需考慮潛在 法律、 人資、 運營等風險， 提前制定應對措施。

27、濰柴集團緊跟新四化產業前沿， 瞄準關鍵企業高效并購 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 10 整合。 在智能駕駛領域于2019年以6.6億元收購清智科技 55%股權， 獲得例如自動緊急制動系統 （AEBS） 等領先的 商用車自動駕駛輔助系統技術。 而在新能源動力布局上， 濰柴近期通過收購德國ARADEX及奧地利VDS公司， 分 別獲得大功率變頻、 電源設備技術及新能源電控系統等 相關技術。 在多次并購活動中， 濰柴將并購企業與集團內 業務板塊緊密融合， 并以靈活的形式將新業務應用領域 進行最大化延伸， 以有效發揮企業間協同價值。 國際企業并購共贏案例中， 2019年采埃孚對威伯科展開 的

28、收購項目備受矚目。 收購完成后， 采埃孚在自動駕駛領 域的布局進一步完善。 而威伯科已成為采埃孚內部全新 的商用車控制系統事業部， 在業務獨立運作的同時實現 與商用車技術事業部、 售后事業部等其他部門的緊密合 作， 以推動集團整體業務發展。 發展之道四： 實現敏捷轉型 為應對未來業務拓展需要與市場環境轉型需求， 同時加 強企業應對外部變化的快速響應能力， 敏捷性組織與運 作機制的必要性愈發凸顯。 企業可考慮在現有業務下加 強總部對于營銷和研發的整體賦能， 強化事業部前端職 能對市場、 客戶需求的反應速度。 而針對新興、 收購業務， 建議通過獨立化部門運作與授權、 項目制機制等形式實 現業務開展

29、的靈活性。 同時通過總部統籌， 加強多職能聯 動與資源調度， 以實現業務快速發展。 弗吉亞下屬四大事業部分別獨立開展綠動智行、 座椅、 內 飾及收購獲得的歌樂汽車電子業務。 各事業部集合各類 產品前端營銷與研發職能， 并具備自主開拓市場職能及 快速響應客戶能力。 而針對綜合性未來座艙業務， 弗吉亞 將傳統事業部中相關的前沿研發團隊抽離， 進一步組成 獨立智能座艙開發第五大事業部， 以集中資源實現新業 務孵化。 我們認為， 逆勢之下， 企業需更加積極地思考四大核心發 展議題： 1. 降本增效、 盈利提升： 如何把握市場需求與機遇， 實現 業務聚焦與運營提效， 同時弱化財務風險？ 2. 體系輸出、

30、 全球開拓： 如何基于自身能力及外部資源弱 化海外運營風險， 并保證企業文化體系的對外輸出與本 地化融合？ 3. 合資并購、 協同共贏： 如何挖掘并購/合作對象的協同潛 力， 并實現雙方業務組織的高效整合？ 4. 面向未來， 敏捷轉型： 如何梳理現有組織能力、 實現敏 捷轉型從而更快響應市場及未來業務需要？ 雖然在全球經濟形勢及新冠疫情的重壓之下， 汽車整車 及零部件行業發展仍將面臨眾多挑戰與變數。 但自2018 年整車銷量呈現負增長以來， 中國零部件百強始終保持 正向營收增長， 部分頭部企業及新能源電子等新興板塊 更是保持高昂的增長態勢， 不斷強化海內外業務布局， 值 得眾多企業標榜看齊。

31、我們相信， 產業寒冬終將過去， 未 來的中國零部件企業將在全球競爭中愈發強化獨有優 勢， 更進一竿！ 11 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 12 2020全球汽車零部件企業百強榜 附錄1 排名企業名稱國家 博世 大陸 電裝 麥格納 采埃孚 愛信精機 現代摩比斯 濰柴集團 普利司通 米其林 法雷奧 華域汽車 佛吉亞 李爾 康明斯 3673.29 3476.18 3384.68 2748.59 2625.74 2501.90 2296.04 2164.67 1893.71 1886.27 1522.22 1440.23 1388.66 1380.

32、91 1342.20 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 2016年銷售額(單位： 億元)排名企業名稱2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 13 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 天納克 馬瑞利 安道拓 住友電工 矢崎 固特異 安波福 松下 馬勒 豐田紡織 舍弗勒 蒂森克虜伯 日立 博格華納 海斯坦普 彼歐 捷太格特 1216.38 1183.28 1136.49 1107.76 1080.34 1027.82 1000.78 944.37 941.69 913.42 850.80 831.18 797.34 708.78 708.49

33、 663.85 656.22 排名企業名稱 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 14 北京海納川 弗恩基 均勝電子 德納 奧托立夫 吉凱恩 泰科電子 康奈可 豐田合成 小糸制作 本特勒 薩瑪 海拉 住友橡膠 博澤 寧德時代 美國車橋 653.06 627.86 617.00 600.87 595.85 590.32 536.95 529.77 528.14 527.66 524.97 509.81 494.33 492.23 484.5

34、6 457.88 455.25 排名企業名稱 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 15 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 漢農系統 韓泰輪胎 倍耐力 哈曼 安通林 三菱電機 現代威亞 NSK 埃貝赫 德斯科米爾 萬都 恩梯恩 阿爾卑斯 中航汽車 LG電子 東海理化 尼瑪克 431.70 416.16 416.02 408.39 407.50 393.98 389.52 389.47 388.12 382.96 361.02 359.94 357.96 355.00 33

35、0.33 328.48 327.69 排名企業名稱 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 16 恩福 廣汽零部件 萊尼 德爾福 利納馬 IAC集團 美馳 玉柴集團 偉巴斯特 恩智浦 橫濱橡膠 福塔巴工業 中策橡膠 曼胡默爾 英飛凌 CIE汽車 NHK 325.59 319.00 311.37 303.99 302.57 297.23 296.32 294.90 292.92 291.68 289.66 283.00 276.00 274.

36、30 272.45 270.49 270.11 排名企業名稱 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 17 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 邦迪汽車系統 中信戴卡 克諾爾 住友RIKO 旭硝子 提愛思 艾文德 東洋橡膠 威伯科 瑞薩科技 斯坦雷電氣 伊頓 圣戈班 法士特集團 哈金森 特殊陶業 蓋瑞特 266.59 265.75 256.35 250.37 249.00 248.28 242.28 242.05 238.47 237.97 236.46 234.14 232

37、.91 230.60 229.27 227.24 226.41 排名企業名稱 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 2019年零部件收入(單位： 億元) *榜單由中國汽車報社編制 中國汽車報社 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 18 2020中國汽車零部件企業百強榜 附錄2 排名企業名稱國家 濰柴控股集團有限公司 華域汽車系統股份有限公司 北京海納川汽車部件股份有限公司 寧波均勝電子股份有限公司 寧德時代新能源科技股份有限公司 中國航空汽車系統控股有限公司 廣汽零部件有限公司 廣西玉柴機器集團有限公司 中策橡膠集團有限公

38、司 中信戴卡股份有限公司 陜西法士特汽車傳動集團有限責任公司 福耀玻璃工業集團股份有限公司 東風汽車零部件(集團)有限公司 寧波繼峰汽車零部件股份有限公司 長春一汽富維汽車零部件股份有限公司 2164.67 1440.23 653.06 6 .00 457.88 355.00 319.00 294.90 276.00 265.75 230.60 189.57 182.74 179.21 172.35 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 2016年銷售額(單位： 億元)排名企業名稱2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 19 2020年汽車零部件企

39、業雙百強解讀白皮書 山東玲瓏輪胎股份有限公司 寧波華翔電子股份有限公司 德昌電機控股有限公司 北方凌云工業集團有限公司 鄭州煤礦機械集團股份有限公司 一汽解放發動機事業部 賽輪集團股份有限公司 敏實集團有限公司 諾博汽車系統有限公司 精誠工科汽車系統有限公司 安徽中鼎密封件股份有限公司 萬豐奧特控股集團有限公司 廣西汽車集團有限公司 安徽環新集團股份有限公司 萬向錢潮股份有限公司 富奧汽車零部件股份有限公司 陜西漢德車橋有限公司 171.60 170.93 170.15 169.57 161.70 151.00 143.40 131.98 131.51 122.01 116.98 107.90

40、 106.96 106.27 105.80 100.60 96.71 排名企業名稱 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 20 亞普汽車部件股份有限公司 無錫威孚高科技集團股份有限公司 三角輪胎股份有限公司 瑞立集團有限公司 東北工業集團有限公司 廣東富華重工制造有限公司 三環集團有限公司 昆明云內動力股份有限公司 貴州輪胎股份有限公司 常州星宇車燈股份有限公司 青特集團有限公司 風神輪胎股份有限公司 山東浩信機械有限公司 廣東鴻圖科技股

41、份有限公司 浦林成山(山東)輪胎公司 浙江銀輪機械股份有限公司 惠州市德賽西威汽車電子股份有限公司 91.38 87.84 79.41 75.20 75.00 73.90 72.93 68.11 64.16 60.92 60.64 59.14 58.00 57.60 55.89 54.96 53.37 排名企業名稱 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 21 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 江南模塑科技股份有限公司 寧波拓普集團股份有限公司 浙江萬里揚股份有限公司 深圳

42、市航盛電子股份有限公司 重慶平偉汽車科技股份有限公司 上海岱美汽車內飾件股份有限公司 錦州萬得汽車集團有限公司 京西重工國際有限公司 國軒高科股份有限公司 寧波雙林汽車部件股份有限公司 海力達汽車系統(常熟)有限公司 許昌遠東傳動軸股份有限公司 華達汽車科技股份有限公司 青島雙星股份有限公司 安徽全柴動力股份有限公司 上海柴油機股份有限公司 新鄉市新航機電科技有限公司 52.11 51.67 50.43 50.12 49.99 46.78 45.20 44.33 43.21 43.02 42.85 42.76 41.78 41.24 40.44 40.33 38.68 排名企業名稱 50 51

43、 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 22 阜新德爾汽車部件股份有限公司 北京威卡威汽車零部件股份有限公司 深圳市得潤電子股份有限公司 天潤工業技術股份有限公司 上海加冷松芝汽車空調股份有限公司 江蘇通用科技股份有限公司 上海保隆汽車科技股份有限公司 廣州中新汽車零部件有限公司 上海新朋實業股份有限公司 奧特佳新能源科技股份有限公司 諸城市義和車橋有限公司 重慶青山工業有限責任公司 惠州市華陽集團股份有限公司 江蘇新泉汽車飾件股份有限公司 湖北恒隆

44、汽車系統集團有限公司 深圳市比克動力電池有限公司 蕪湖伯特利汽車安全系統股份有限公司 38.61 36.30 36.09 36.03 34.06 33.35 32.44 32.29 32.19 32.11 32.00 31.51 30.93 30.36 30.07 30.00 29.98 排名企業名稱 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 2019年零部件收入(單位： 億元) 中國汽車報社 23 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 浙江亞太機電股份有限公司 浙江今飛凱達輪轂股份有限公司 海聯金匯科技股份有限公司 科博達技術股

45、份有限公司 中山大洋電機股份有限公司 飛龍汽車部件股份有限公司 浙江雙環傳動機械股份有限公司 愛柯迪股份有限公司 陜西萬方汽車零部件有限公司 北京四維圖新科技股份有限公司 浙江萬安科技股份有限公司 貴州貴航汽車零部件股份有限公司 河南中軸控股集團股份有限公司 新晨中國動力控股有限公司 沈陽航天三菱汽車發動機制造有限公司 陜西德仕汽車部件(集團)有限責任公司 哈爾濱東安汽車動力股份有限公司 29.87 29.46 29.25 29.22 27.81 26.38 25.44 24.86 23.81 23.10 22.49 22.08 21.02 20.76 20.68 19.63 19.24 排名

46、企業名稱 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 2019年零部件收入(單位： 億元) *榜單由中國汽車報社編制 中國汽車報社 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 24 作者 聯系人 本報告僅為一般性建議參考。 讀者不應在缺乏具體的專業建議的情況下， 擅自根據報告中的任何信息采取行動。 羅蘭貝格管理咨詢公司將不對任何因采用報告信息而導致的損失負責。 2020 羅蘭貝格管理咨詢公司、 中國汽車報版權所有 同時感謝中國汽車報社零部件事業部王松、 秦競坤、 童麗娟及羅蘭貝格周夢茜、 林運、 周欣對文章編撰的貢獻。 版權聲明 方寅亮

47、 羅蘭貝格全球合伙人 +86 21 52986677-823 鄭赟 羅蘭貝格全球高級合伙人 +86 21 52986677-163 康伯涵 羅蘭貝格合伙人 +86 21 52986677-810 袁文博 羅蘭貝格執行總監 +86 21 5298 6677-826 方寅亮 羅蘭貝格全球合伙人 +86 21 52986677-823 袁文博 羅蘭貝格執行總監 +86 21 52986677-826 25 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 羅蘭貝格成立于1967年， 是全球頂級咨詢公司中唯一一家始于德國、 源自歐洲的 公司。 我們擁有來自35個國家的2400名員工， 并成功運作于國際各大主要市場。 我們的52家分支機構位于全球主要商業中心。 羅蘭貝格管理咨詢公司是一家由 近250名合伙人共有的獨立咨詢機構。 以簡馭繁 過去50年中， 羅蘭貝格攜手全球客戶成功把握變革； 展望未來50年， 我們致力于 支持更多客戶再攀新高。 通過提供靈活高效、 先人一步的戰略咨詢， 羅蘭貝格將 以簡馭繁， 助客戶實現基業長青。 關于我們 2020年汽車零部件企業雙百強解讀白皮書 26 出版方 羅蘭貝格亞太總部 地址： 中國上海市南京西路1515號 靜安嘉里中心辦公樓一座23樓， 200040 +86 21 5298-6677