魯信創投：魯信創投2021年年度報告.PDF

1、2021 年年度報告 1/203 公司代碼：600783 公司簡稱：魯信創投 魯信創業投資集團股份有限公司魯信創業投資集團股份有限公司 20212021 年年度報告年年度報告 2021 年年度報告 2/203 董事長寄語 2021 年是魯信創投具有里程碑意義的一年。中國共產黨迎來百年華誕，“十四五”規劃邁步從頭越。魯信創投的投資主體山東省高新投跨過二十周年生辰。此時此刻，我們有幸處于“兩個一百年”的歷史交匯，有幸邁入下一個二十年的新征程、再創業。謀篇布局、鋪就華章，既是使命，更是擔當。涌入時代洪流之際，我們仰之彌高，鉆之彌堅，深入踐行高質量發展理念、取得了亮麗的經營業績。2021年主要業績達到

2、近十年最高水平。全年實現投資總收益8.07億元，同比增長24.02%；實現歸屬于公司股東凈利潤 5.09 億元，同比增長 52%；凈資產收益率 12.78%，同比增加 3.68 個百分點。業務規模進一步擴大、資產結構進一步優化、盈利能力進一步提升?？上驳倪M步既是過去艱辛付出的結果，也為未來的發展壯大夯實了深厚基礎。千載中間多作者，誰於海岳算高深。成立伊始，我們堅定圍繞著專業化、市場化這條道路堅貞不渝。二十年間的初心不變，才會在競爭激烈的股權投資行業里，形成了長期投入回報的良性內生循環、才有年復合增長高于行業優秀水平的進步。從粗獷到精致、從摸索前行到規范發展再到風險量化，通過小步迭代解決發展中的

3、問題、通過規范體系建設、自我革新突破發展中的困境。過去一年，董事會、管理層及全體員工枕戈達旦，不斷思考、不斷破題，在機制改革上、業務發展上、風險防范上，都做了很多有益的探索。核心就在于如何更快提高發展質量、更好地提升發展效益。過去一年，我們業務高位增長，既受益于 2021 年資本市場快速發展的良好氛圍，也源于爭做創投行業“國之大器”的信念。公司本部及參股基金項目當年實現 9 家被投資企業發行上市，3家過會待發行，實現了自成立以來的單年上市最高水平。公司本部及參股基金當年實現對外股權投資 13.19 億元，同比增長 103%。當年對外股權投資數量達到 31 家，“四新一高”產業布局進一步強化，“

4、專精特新”投資項目已經達到 50 家，服務中小創新創業企業的功能進一步提升。過去一年，我們業務轉型初顯端倪。從“紡錘型”投資逐步向“啞鈴型”投資轉型，早期項目專業判別能力、賽道把握能力的提升，考驗的是專業人才隊伍的建設和行業趨勢的靈敏把握；從一級股權投資向投資項目全生命周期的擴展，考驗的是與被投資中小企業緊密共成長、多頻次聯動、深層次合作的伙伴精神；從股權投資向投資與實業雙輪驅動，考驗的是從外向內、從淺入深，從治理完善向管理經營深度參與的雙向互補。過去一年，我們“三項制度”改革持續深化。以國務院國資委“雙百”試點企業為契機，薪酬績效、職級優化、雙向選擇、機構優化多措并舉，持續推進轉型變革，以轉

5、型促激勵、以整合促發展。年內完成了經營層的職業經理人改革，打破了體制限制，業績壓力傳導機制進一步強化。機構改革深入推進，完成了多部門、多機構的整合重組，山東省內設立兩大投資中心，進一步發揮山東本土創投機構的優勢作用；省外先后設立上海、成都兩家全資子公司，初步形成“東西南北中”的全國布局。過去一年，我們年輕化戰略初步確立。堅持不拘一格選人才，內部培養年輕干部成為公司核心骨干，引進具有國際化視野、精通先進投資理念、富有創造性思維的專業人才。通過職業化選聘，管理層逐漸向 80 后過渡，平均年齡從過去的 48 歲降至目前 42 歲。前臺基金經理也逐步向90 后傾斜，部分專業水平高、投資能力強、思維活躍

6、的新生代干部逐步走上管理崗位，這支多元化、國際化、專業化、年輕化的人才隊伍，將是未來再創佳績的中堅力量。以史為鑒可以知興替?；赝?2021 年、放眼 2022 年，欣慰過去一年進步輝煌的同時，新一屆管理層更是如臨深淵、未雨綢繆。在新的一年里，繼續保持二十年前創業初期的勵精圖治，繼續保持過去十年發展壯大期的初心如磐，繼續保持過去一年的砥礪前行。改革不止、轉型不松、發展不慢，以此順乎公司發展潮流、激勵員工奮發斗志、回饋投資人厚愛。紛繁世事多元應，擊鼓催征穩馭舟。步入下一個新征程，我們屹立于時間的長流中伴隨著冬去春來，奮力于萬象更新，鋪展新的畫卷，展望遠景目標，激勵我們凝聚共識、奮力奔跑，干出新業績

7、、干出新輝煌，創造出更多成就。2021 年年度報告 3/203 重要提示重要提示 一、一、本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實保證年度報告內容的真實性性、準確、準確性性、完整完整性性，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承擔個別和連帶的法律責任。，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并承擔個別和連帶的法律責任。二、二、公司公司全體董事出席全體董事出席董事會會議。董事會會議。三、三、信永中和會計師事務所（特殊普通合伙）信永中和會計師事務所（特殊普通合伙）為本公司出具了為本公司出具了標準無保留意見標準無保留意見的審

8、計報告。的審計報告。四、四、公司負責人公司負責人陳磊陳磊、主管會計工作負責人、主管會計工作負責人段曉旭段曉旭及會計機構負責人（會計主管人員）及會計機構負責人（會計主管人員）姚娟姚娟聲明：聲明：保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。五、五、董事會決議通過的本報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案董事會決議通過的本報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案 經信永中和會計師事務所（特殊普通合伙）審計，2021年度公司歸屬于母公司所有者的凈利潤 50,915.95萬元，加年初未分配利潤191,436.37萬元，減去已分配的2020年度利潤11,165.39萬

9、元，按規定提取法定盈余公積4,016.52萬元，2021年度可供股東分配利潤為227,170.41萬元；2021年度母公司未分配利潤為76,521.01萬元。擬按照如下方案實施利潤分配預案：以2021年末總股本744,359,294股為基數，向全體股東每10股派息2.1元（含稅）。上述分配方案共計派發現金股利15,631.55萬元，剩余可分配利潤結轉至下一年度。公司不進行資本公積金轉增股本。為保證本次利潤分配方案的順利實施，提請股東大會授權董事會全權負責處理與本次利潤分配有關的一切事宜。六、六、前瞻性陳述的風險聲明前瞻性陳述的風險聲明 適用 不適用 本報告中所涉及的未來計劃、發展戰略等前瞻性描

10、述不構成公司對投資者的實質承諾，敬請投資者注意投資風險。七、七、是否存在被控股股東及其關聯方非經營性占用資金情況是否存在被控股股東及其關聯方非經營性占用資金情況 否 八、八、是否存在違反規定決策程序對外提供擔保的情況是否存在違反規定決策程序對外提供擔保的情況 否 九、九、是否存在半數是否存在半數以上以上董事無法保證公司所披露年度報告的真實性、準確性和完整性董事無法保證公司所披露年度報告的真實性、準確性和完整性 否 十、十、重大風險提示重大風險提示 報告期內，公司未發現存在對未來發展戰略、持續經營活動產生不利影響的重大風險。十一、十一、其他其他 適用 不適用 2021 年年度報告 4/203 目

11、錄目錄 第一節第一節 釋義釋義.4 第二節第二節 公司簡介和主要財務指標公司簡介和主要財務指標.7 第三節第三節 管理層討論與分析管理層討論與分析.10 第四節第四節 公司治理公司治理.28 第五節第五節 環境與社會責任環境與社會責任.39 第六節第六節 重要事項重要事項.41 第七節第七節 股份變動及股東情況股份變動及股東情況.49 第八節第八節 優先股相關情況優先股相關情況.52 第九節第九節 債券相關情況債券相關情況.52 第十節第十節 財務報告財務報告.59 備查文件目錄 一、載有法定代表人簽名的年度報告文本。二、載有法定代表人、主管會計工作負責人、會計機構負責人簽名并蓋章的財務報表。

12、三、報告期內在中國證監會指定網站上公開披露過的所有公司文件的正本及公告的原稿。四、載有會計師事務所蓋章、注冊會計師簽名并蓋章的審計報告原件。2021 年年度報告 5/203 第一節第一節 釋義釋義 一、一、釋義釋義 在本報告書中，除非文義另有所指，下列詞語具有如下含義：常用詞語釋義 魯信創投 指 魯信創業投資集團股份有限公司 魯信集團 指 山東省魯信投資控股集團有限公司 高新投 指 山東省高新技術創業投資有限公司 四砂泰山 指 淄博四砂泰山砂布砂紙有限公司 信博潔具 指 山東信博潔具有限公司 魯信高新 指 山東魯信高新技術產業有限公司 深圳華信 指 深圳市華信創業投資有限公司 科創投 指 山東

13、省科技創業投資有限公司 魯信管理公司 指 山東魯信投資管理有限公司 理研泰山 指 淄博理研泰山涂附磨具有限公司 新北洋 指 山東新北洋信息技術股份有限公司 青湖電子 指 煙臺青湖電子股份有限公司 通裕重工 指 通裕重工股份有限公司 泰華智慧 指 泰華智慧產業集團股份有限公司 魯信實業投資 指 魯信實業投資有限公司 歐華蛋業 指 山東歐華蛋業有限公司 仁康藥業 指 濰坊市仁康藥業有限公司 中創中間件 指 山東中創軟件商用中間件股份有限公司 星華氨綸 指 煙臺星華氨綸有限公司 淄博高新投 指 淄博市高新技術創業投資有限公司 華芯半導體 指 山東華芯半導體有限公司 高新潤農 指 山東高新潤農化學有限

14、公司 山東福瑞達 指 山東福瑞達生物科技有限公司 勝達科技 指 濰坊勝達科技股份有限公司 黃三角基金管理公司 指 黃河三角洲產業投資基金管理有限公司 藍色經濟投資 指 藍色經濟投資管理有限公司 藍色經濟資產 指 藍色經濟資產管理有限公司 煙臺高盈 指 煙臺高盈科技有限公司 天一化學 指 山東天一化學股份有限公司 天一印務 指 山東魯信天一印務有限公司 山東國信 指 山東省國際信托股份有限公司 金鼎電子 指 山東金鼎電子材料有限公司 民生證券 指 民生證券股份有限公司 聯誠精密 指 山東聯誠精密制造股份有限公司 山東華天 指 山東華天科技集團股份有限公司 山東茶聯 指 山東華夏茶聯信息科技有限公

15、司 科匯電力 指 山東科匯電力自動化股份有限公司 新風光 指 新風光電子科技股份有限公司 濟南科信 指 濟南科信創業投資有限公司 海達信 指 濟寧海達信科技創業投資有限公司 華信嘉誠基金 指 深圳華信嘉誠創業投資基金合伙企業（有限合伙）華信睿誠基金 指 深圳市華信睿誠創業投資中心（有限合伙）華信中誠 指 深圳華信中誠投資有限公司 2021 年年度報告 6/203 華信迅達 指 深圳市華信迅達投資有限公司 威海聯信 指 威海聯信投資有限公司 魯信海外 指 魯信海外投資有限公司 濟南泰通 指 濟南泰通股權投資管理有限公司 奔速電梯 指 山東奔速電梯股份有限公司 浪潮華光 指 山東浪潮華光光電子股份

16、有限公司 惠城環保 指 青島惠城環?？萍脊煞萦邢薰?明仁福瑞達 指 山東明仁福瑞達制藥股份有限公司 彼岸電力 指 山東彼岸電力科技有限公司 聯眾傳媒 指 江蘇聯眾出版傳媒集團股份有限公司 泓奧電力 指 山東泓奧電力科技有限公司 黃三角基金 指 山東黃河三角洲產業投資基金合伙企業（有限合伙）煙臺魯信 指 煙臺魯信創業投資有限公司 齊魯投資 指 齊魯投資有限公司 魯信惠金 指 山東省魯信惠金控股有限公司（曾用名“山東省魯信金融控股有限公司”）濟寧通泰基金 指 濟寧通泰股權投資中心（有限合伙）齊魯財務管理 指 淄博魯信齊魯財務管理有限公司 康大投資 指 山東魯信康大投資管理有限公司 魯信康大基金

17、指 濰坊魯信康大創業投資中心（有限合伙）厚遠投資 指 山東魯信厚遠創業投資管理有限公司 廣發魯信 指 新疆廣發魯信股權投資有限公司 青島馳騁 指 青島魯信馳騁創業投資管理有限公司 上海隆奕 指 上海隆奕投資管理有限公司 華信資本 指 深圳市華信資本管理有限公司 齊魯股權基金 指 淄博齊魯股權投資基金合伙企業（有限合伙）魯信厚源基金 指 濰坊魯信厚源創業投資中心（有限合伙）華信潤城基金 指 云南華信潤城生物醫藥產業創業投資基金合伙企業（有限合伙）華信潤城 指 云南華信潤城股權投資基金管理有限公司 青島創信基金 指 青島創信海洋經濟創業投資基金中心（有限合伙）北京茶聯 指 北京茶聯科技股份有限公司

18、 資本市場基金 指 山東省魯信資本市場發展股權投資基金合伙企業（有限合伙）魯信益豐 指 寧波梅山保稅港區魯信益豐股權投資管理有限公司 魯信祺晟 指 山東魯信祺晟投資管理有限公司 遠大特材 指 山東遠大特材科技股份有限公司 山東華光 指 山東華光光電子股份有限公司 魯信創晟 指 青島魯信創晟私募基金管理有限公司 西安魯信基金 指 西安魯信尤洛卡股權投資中心合伙企業（有限合伙）西藏晟瑋 指 西藏晟瑋創業投資有限公司 魯信交銀基金 指 青島魯信交銀投資企業（有限合伙）工業轉型基金 指 山東省魯信工業轉型升級投資企業（有限合伙）魯信源晟 指 青島魯信源晟股權投資管理有限公司 魯嘉信 指 西藏魯嘉信創業

19、投資管理有限公司 魯信菁蓉 指 成都魯信菁蓉股權投資基金管理有限公司 成都魯信基金 指 成都魯信菁蓉創業投資中心（有限合伙）成都魯信貳期基金 指 成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙）西安魯信 指 西安魯信股權投資管理有限公司 西藏泓信 指 西藏泓信創業投資管理有限公司 聊城新材料基金 指 聊城魯信新材料創業投資中心（有限合伙）2021 年年度報告 7/203 磨具公司 指 山東魯信四砂泰山磨具有限公司 安徽魯信投資 指 安徽魯信投資有限公司 無錫金控魯信基金 指 無錫金控魯信創業投資合伙企業（有限合伙）中經合基金管理 指 青島中經合魯信基金管理企業（有限合伙）中經合資產管理 指 青島中經合

20、魯信資產管理有限公司 魯信新北洋基金 指 威海魯信新北洋智能裝備產業并購基金合伙企業（有限合伙）魯灝涌信基金 指 寧波梅山保稅港區魯灝涌信股權投資中心（有限合伙）北京黃三角基金 指 北京黃河三角洲投資中心（有限合伙）中經合跨境基金 指 青島中經合魯信跨境創投基金企業（有限合伙）新動能創投母基金 指 山東省魯信新舊動能轉換創投母基金合伙企業（有限合伙）安徽魯信 指 安徽魯信股權投資基金管理有限公司 魯信福威基金 指 威海魯信福威管理咨詢合伙企業(有限合伙)威海福信 指 威海福信股權投資基金管理有限公司 深圳恒鑫匯誠基金 指 深圳市恒鑫匯誠股權投資中心（有限合伙）魯信皖禾基金 指 安徽魯信皖禾科技

21、創新創業股權投資基金（有限合伙）無錫金投魯信基金 指 無錫金投魯信創業投資合伙企業（有限合伙）英格瓷磨料 指 山東英格瓷四砂泰山磨料有限公司 合肥中電科基金 指 合肥中電科產業投資基金合伙企業（有限合伙）魯信資產 指 濟南魯信資產管理有限公司 魯信融新 指 魯信融新（上海）投資有限公司 天地融新 指 山東天地融新投資發展有限公司 青島匯鑄魯信基金 指 青島匯鑄魯信創業投資基金合伙企業（有限合伙）上海處厚 指 上海處厚私募基金管理有限公司 融博資產 指 青島融博資產管理有限公司 東營博龍 指 東營博龍石油裝備產業股權投資基金（有限合伙）第二節第二節 公司簡介和主要財務指標公司簡介和主要財務指標

22、一、一、公司信息公司信息 公司的中文名稱 魯信創業投資集團股份有限公司 公司的中文簡稱 魯信創投 公司的外文名稱 Luxin Venture Capital Group Co.,Ltd 公司的法定代表人 陳磊 二、二、聯系人和聯系方式聯系人和聯系方式 董事會秘書 證券事務代表 姓名 王晶 何亞楠 聯系地址 山東省濟南市經十路9999號黃金時代廣場C座4層 山東省濟南市經十路9999號黃金時代廣場C座4層 電話 0531-86566770 0531-86566770 傳真 0531-86969598 0531-86969598 電子信箱 三、三、基本情況基本情況簡介簡介 公司注冊地址 淄博市高新

23、技術產業開發區裕民路129號 公司注冊地址的歷史變更情況 不適用 公司辦公地址 山東省濟南市經十路9999號黃金時代廣場C座4層 2021 年年度報告 8/203 公司辦公地址的郵政編碼 250101 公司網址 http:/ 電子信箱 四、四、信息披露及備置地點信息披露及備置地點 公司披露年度報告的媒體名稱及網址 上海證券報、中國證券報、證券時報 公司披露年度報告的證券交易所網址 公司年度報告備置地點 公司董事會秘書處 五、五、公司股票簡況公司股票簡況 公司股票簡況 股票種類 股票上市交易所 股票簡稱 股票代碼 變更前股票簡稱 A股 上海證券交易所 魯信創投 600783 魯信高新 六、六、其

24、他其他相相關資料關資料 公司聘請的會計師事務所（境內）名稱 信永中和會計師事務所（特殊普通合伙）辦公地址 北京市東城區朝陽門北大街 8 號富華大廈 A座 8 層 簽字會計師姓名 王貢勇、呂玉磊 七、七、近三年主要會計數據和財務指標近三年主要會計數據和財務指標(一一)主要會計數據主要會計數據 單位：元 幣種：人民幣 主要會計數據 2021年 2020年 本期比上年同期增減(%)2019年 營業收入 135,075,661.61 120,843,046.26 11.78 222,474,146.23 投資收益 225,251,853.06 859,841,366.05-73.80 212,591,

25、898.35 公允價值變動損益 581,814,992.72-209,075,109.17 不適用 275,574,343.71 歸屬于上市公司股東的凈利潤 509,159,531.45 334,969,891.59 52.00 224,093,631.94 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤 507,995,874.92 317,455,501.34 60.02 221,497,041.45 經營活動產生的現金流量凈額-71,128,069.26-109,147,269.77 不適用-141,370,344.77 2021年末 2020年末 本期末比上年同期末增減（%）2019年末

26、 歸屬于上市公司股東的凈資產 4,193,033,163.55 3,737,282,399.10 12.19 3,644,078,736.55 總資產 7,160,513,297.15 6,377,998,481.74 12.27 5,724,715,970.98 2021 年年度報告 9/203 (二二)主要財務指標主要財務指標 主要財務指標 2021年 2020年 本期比上年同期增減(%)2019年 基本每股收益（元股）0.68 0.45 51.11 0.30 稀釋每股收益（元股）0.68 0.45 51.11 0.30 扣除非經常性損益后的基本每股收益（元股）0.68 0.43 58.1

27、4 0.30 加權平均凈資產收益率（%）12.78 9.10 增加3.68個百分點 6.24 扣除非經常性損益后的加權平均凈資產收益率（%）12.75 8.62 增加4.13個百分點 6.17 報告期末公司前三年主要會計數據和財務指標的說明 適用 不適用 八、八、境內外會計準則下會計數據差異境內外會計準則下會計數據差異(一一)同時按照國際會計準則與按中國會計準則披露的財務同時按照國際會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和歸屬于上市公司股東報告中凈利潤和歸屬于上市公司股東的凈資產差異情況的凈資產差異情況 適用 不適用 (二二)同時按照境外會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和

28、同時按照境外會計準則與按中國會計準則披露的財務報告中凈利潤和歸歸屬于上市公司股東的屬于上市公司股東的凈資產差異情況凈資產差異情況 適用 不適用 (三三)境內外會計準則差異的說明：境內外會計準則差異的說明：適用 不適用 九、九、2021 年分季度主要財務數據年分季度主要財務數據 單位：元 幣種：人民幣 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）營業收入 25,277,973.03 31,415,866.24 30,707,757.30 47,674,065.04 歸屬于上市公司股東的凈利潤-52,528,693.52 251,176,33

29、6.42 7,976,391.99 302,535,496.56 歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益后的凈利潤-52,679,553.09 251,118,680.23 7,665,355.36 301,891,392.42 經營活動產生的現金流量凈額-20,583,622.55-22,504,512.76-17,328,596.03-10,711,337.92 季度數據與已披露定期報告數據差異說明 適用 不適用 十、十、非經常性損益項目和金額非經常性損益項目和金額 適用 不適用 單位:元 幣種:人民幣 非經常性損益項目 2021 年金額 附注（如適用）2020 年金額 2019 年金額 非

30、流動資產處置損益 291,101.19 -7,673.44 7,930.99 計入當期損益的政府補助，但與公司正常經營業務密切相關，符合國381,628.11 17,442,721.38 762,594.75 2021 年年度報告 10/203 家政策規定、按照一定標準定額或定量持續享受的政府補助除外 對外委托貸款取得的損益 315,990.57 除上述各項之外的其他營業外收入和支出 72,522.96 141,328.50 2,357,852.63 其他符合非經常性損益定義的損益項目 206,544.28 190,451.69 20,150.13 減：所得稅影響額 86,005.37 196

31、,634.99 551,713.18 少數股東權益影響額（稅后）18,125.21 55,802.89 224.83 合計 1,163,656.53 17,514,390.25 2,596,590.49 將公開發行證券的公司信息披露解釋性公告第 1 號非經常性損益中列舉的非經常性損益項目界定為經常性損益項目的情況說明 適用 不適用 本公司的主要業務包含對外投資、資本運營、投資管理及咨詢等。本公司股權投資處置收益、公允價值變動收益，委托他人投資或管理資產的損益，持有以及處置交易性金融資產取得的投資收益及受托經營取得的管理費收入等屬于本公司正常經營性項目產生的損益，因此不納入非經常性損益的披露范圍

32、。項目項目 金額金額 原因原因 投資收益 225,251,853.06 股權、理財投資收益 公允價值變動收益 581,814,992.72 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產公允價值變動 合計合計 807,066,845.78 十一、十一、采用公允價值計量的項目采用公允價值計量的項目 適用 不適用 單位：元 幣種：人民幣 項目名稱 期初余額 期末余額 當期變動 對當期利潤的影響金額 交 易 性 金 融資產 1,222,827,682.44 951,736,199.89-271,091,482.55 150,112,609.75 其 他 非 流 動金融資產 2,467,756,257.

33、38 3,474,484,630.25 1,006,728,372.87 509,567,502.62 合計 3,690,583,939.82 4,426,220,830.14 735,636,890.32 659,680,112.37 十二、十二、其他其他 適用 不適用 第三節第三節 管理層討論與分析管理層討論與分析 一、一、經營情況經營情況討論與分析討論與分析 2021 年是“十四五”規劃開局之年，面對新形勢、新任務、新要求，魯信創投以加快發展為主線，以做大做強為導向，進一步把握市場機遇，培育多元化利潤來源，持續深化改革，有序推進疫情防控和生產經營各項工作。（一）股權投資業務 1、募資情況

34、 2021 年年度報告 11/203 截至報告期末，公司作為主發起人出資設立的基金及投資平臺共 43 個，總認繳規模 160.85億元，到位資金規模 115.52 億元，涉及產業投資基金、區域投資基金、專業投資基金、平臺投資基金等多種門類。融資方面，年內公司發行中期票據 4 億元，在合理控制資產負債率水平的前提下，切實保證資金頭寸，為推動股權投資業務向更高質量發展奠定堅實基礎。2、投資情況 報告期內，各參股基金及投資平臺完成投資項目 31 個，總投資額 13.19 億元，投資領域涉及生物醫藥及醫療設備、高端裝備制造、新能源新材料、軟件及信息技術服務、信息技術硬件與設備、環保及公用事業等行業，報

35、告期內已出資項目如下：單位：億元 序序號號 行業行業 項目名稱項目名稱 地域地域 投資主體投資主體 基金基金/平平臺臺投資投資額額 1 生物醫藥及醫療設備 深圳硅基仿生科技有限公司 深圳 華信潤城基金、新動能創投母基金、無錫金投魯信基金 4.05 2 莫納（蘇州）生物科技有限公司 蘇州 無錫金投魯信基金、新動能創投母基金 3 北京唯邁醫療設備有限公司 北京 新動能創投母基金 4 北醫佰惠醫療管理（上海）有限公司 上海 無錫金投魯信基金、成都魯信貳期基金、新動能創投母基金 5 武漢愛博泰克生物科技有限公司 武漢 新動能創投母基金、成都魯信貳期基金、中經合魯信基金、青島匯鑄魯信基金 6 廣州雷德生

36、物科技有限公司 廣州 無錫金投魯信基金 7 山東宏濟堂制藥集團股份有限公司 濟南 新動能創投母基金 8 軟件及信息技術服務業 杭州英集動力科技有限公司 杭州 魯信新北洋基金 1.06 9 航天宏圖信息技術股份有限公司 北京 魯信創投 10 安徽中科美絡信息技術有限公司 合肥 魯信皖禾基金 11 山東高速信聯科技股份有限公司 濟南 高新投 12 新能源新材料 廣州南砂晶圓半導體技術有限公司 廣州 新動能創投母基金、魯信皖禾基金、成都魯信貳期基金 1.47 13 山東恒嘉高純鋁業科技股份有限公司 濱州 魯信新北洋基金 14 山東利特納米技術有限公司 濟寧 工業轉型基金 15 福建德爾科技有限公司

37、龍巖 魯信厚源基金 16 高端裝備制造 意特利（上海）科技有限公司 上海 魯信皖禾基金 1.21 17 貴州航天邁未科技有限公司 貴陽 魯信皖禾基金 18 中圣科技（江蘇）有限公司 南京 新動能創投母基金 19 北京微焓科技有限公司 北京 新動能創投母基金、成都魯信貳期基金 20 成都市鴻俠科技有限責任公司 成都 工業轉型基金、成都魯信貳期基金 21 信息技術硬件成都萬創科技股份有限公司 成都 成都魯信基金 1.79 22 成都蓉矽半導體有限公司 成都 成都魯信基金 23 四川賽狄信息技術股份公司 成都 成都魯信基金 2021 年年度報告 12/203 24 與設備 成都實時技術股份有限公司

38、成都 成都魯信貳期基金 25 北京靈汐科技有限公司 北京 中經合魯信基金 26 青島通產智能科技股份有限公司 青島 中經合魯信基金 27 美芯晟科技（北京）有限公司 北京 中經合魯信基金 28 常州承芯半導體有限公司 常州 中經合魯信基金 29 合肥知常光電科技有限公司 合肥 魯信皖禾基金、新動能創投母基金 30 環保及公用事業 西施生態科技股份有限公司 益陽 魯信皖禾基金 3.61 31 北京天地人環?？萍加邢薰?北京 新動能創投母基金、魯信皖禾基金、山東天地融新 總計總計 13.1913.19 3、在管項目情況（1）報告期內投資項目 IPO 情況 報告期內，公司參股基金投資的冠中生態、極

39、米科技、中農聯合、新風光、普聯軟件、科匯股份、中自科技、力諾特玻、鷗瑪軟件 9 個項目實現首發上市，另有三元生物、奧揚科技、榮昌生物 3 個項目過會尚未發行。截至報告期末，公司及公司作為主發起人出資設立的各基金投資仍持有境內 A 股上市公司 21家，持有香港 H 股上市公司 2 家，新三板掛牌公司 13 家，其中 3 家入選新三板創新層。公司及控股子公司持有上市項目明細如下：單位：億元 序號序號 證券簡稱證券簡稱 證券代碼證券代碼 報告期末市值報告期末市值 投資主體投資主體 1 新北洋 002376.SZ 1.47 高新投、魯信創晟 2 惠城環保 300779.SZ 0.47 高新投 3 通裕

40、重工 300185.SZ 0.58 高新投、魯信創投 4 聯誠精密 002921.SZ 0.48 高新投 5 新風光 688663.SH 4.85 高新投 6 科匯股份 688681.SH 1.16 高新投 7 山東國信 1697.HK 內資股限售 高新投 公司作為主發起人出資設立的各基金投資持有的上市項目明細如下：單位：億元 序號序號 投資項目投資項目 股票代碼股票代碼 期末期末基金持有基金持有市值市值 投資主體投資主體 1 金麒麟 603586.SH 0.55 黃三角基金管理公司 2 新北洋 002376.SZ 0.16 魯信康大基金 3 東方電子 000682.SZ 15.74 寧夏黃三

41、角 4 五方光電 002962.SZ 0.88 深圳恒鑫匯誠基金 5 嘉美包裝 002969.SZ 0.12 魯灝涌信基金 6 山東玻纖 605006.SH 0.67 北京黃三角基金 7 會通股份 688219.SH 0.83 魯信皖禾基金 8 極米科技 688696.SH 2.51 成都魯信基金、工業轉型基金 9 科匯股份 688681.SH 1.35 淄博高新投、華信睿誠基金、華信潤城基金 10 冠中生態 300948.SZ 0.45 青島創信基金 11 普聯軟件 300996.SZ 1.45 魯信康大基金 12 中農聯合 003042.SZ 2.02 青島創信基金、工業轉型基金、華信睿誠

42、基金、深圳恒鑫匯誠基金、魯信康大基金、聊城新材料基金、資本市場基金 2021 年年度報告 13/203 13 力諾特玻 301188.SZ 1.05 資本市場基金 14 鷗瑪軟件 301185.SZ 1.21 資本市場基金、魯信厚源基金、聊城新材料基金 15 中自科技 688737.SH 1.60 成都魯信基金 16 榮昌生物 09995.HK 內資限售股 魯信福威基金 （2）報告期內擬 IPO 項目儲備情況 截至報告期末，公司及公司作為主發起人出資設立的各基金共有 27 個擬 IPO 項目，其中 3個項目已過會待上市，4 個項目的 IPO 申請已被滬/深/港交易所受理，20 個項目處于輔導期

43、。項目情況明細如下：序號序號 行業行業 投資項目投資項目 投資主體投資主體 擬擬 IPOIPO 階段階段 1 生物醫藥及醫療設備 榮昌生物制藥（煙臺）股份有限公司 魯信福威基金 科創板已過會 2 山東科源制藥股份有限公司 資本市場基金 創業板已受理 3 3D Medicines Inc 華信潤城基金、齊魯投資 SPV 港交所已受理 4 山東宏濟堂制藥集團股份有限公司 新動能創投母基金 接受輔導 5 新能源新材料 成都瀚江新材科技股份有限公司 成都魯信基金 接受輔導 6 山東益大新材料股份有限公司 黃三角基金、東營博龍 接受輔導 7 山東恒嘉高純鋁業科技股份有限公司 魯信新北洋基金 接受輔導 8

44、 現代農業及農副產品加工 山東三元生物科技股份有限公司 資本市場基金 創業板已過會 9 山東嘉華生物科技股份有限公司 聊城新材料基金 上交所主板已受理 10 山東健源生物工程股份有限公司 魯信厚源基金、資本市場基金 接受輔導 11 發達面粉集團股份有限公司 北京黃三角基金 接受輔導 12 山東福洋生物科技股份有限公司 高新投 接受輔導 13 高端裝備制造 山東奧揚新能源科技股份有限公司 西安魯信基金 創業板已過會 14 常州長青交通科技股份有限公司 深圳恒鑫匯誠基金 深交所主板已受理 15 山東華光光電子股份有限公司 高新投、黃三角基金管理公司 接受輔導 16 安徽銅都流體科技股份有限公司 魯

45、信皖禾基金 接受輔導 17 德陽天元重工股份有限公司 成都魯信基金 接受輔導 18 山東泰豐智能控制股份有限公司 濟寧通泰基金 接受輔導 19 北京航天和興科技股份有限公司 魯信厚源基金 接受輔導 20 信息技術硬件與設備 山東華菱電子股份有限公司 資本市場基金、海達信、魯信康大基金 接受輔導 21 成都萬創科技股份有限公司 成都魯信基金 接受輔導 22 四川賽狄信息技術股份公司 成都魯信基金 接受輔導 23 軟件及信息技術服務業 山東神戎電子股份有限公司 資本市場基金 接受輔導 24 山東中創軟件商用中間件股份有限公司 高新投 接受輔導 2021 年年度報告 14/203 25 環保及公用事

46、業 赫普能源環境科技股份有限公司 深圳恒鑫匯誠基金 接受輔導 26 西施生態科技股份有限公司 魯信皖禾基金 接受輔導 27 建筑建材及房地產 山東乾元澤孚科技股份有限公司 資本市場基金 接受輔導 其中，山東三元生物科技股份有限公司已于 2022 年 2 月 10 日在創業板上市，證券代碼301206.SZ。榮昌生物制藥（煙臺）股份有限公司已于 2022 年 3 月 31 日在科創板上市，證券代碼688331.SH。（3）報告期內在投項目概覽 截至報告期末，公司及參股基金目前在投項目 171 個，實繳投資額 95.61 億元，穿透后歸屬于公司投資金額 42.33 億元，穿透后分行業占比情況如下表

47、：行業行業 投資金額占比投資金額占比 生物醫藥及醫療設備 18.17%高端裝備制造 15.16%軟件及信息技術服務業 12.04%現代金融服務業 11.55%信息技術硬件與設備 10.29%新能源新材料 6.97%高端化工 6.60%建筑建材及房地產 6.15%環保及公用事業 3.80%現代農業及農副產品加工 3.23%其他 6.04%合計 100.00%上述公司及參股基金在投項目中，涉及公允價值估值項目 131 個，穿透后歸屬于公司投資金額 23.96 億元。公司聘請畢馬威咨詢提供公允價值估值服務。公司對于投資項目，采取市場法、收益法和成本法等方法進行估值。上市公司股權 非限售股股票 對于有

48、公開市場報價且交易量活躍的標的公司股票，使用市場法確定股權投資的公允價值。限售股 對于存在公開市場報價但流通受限的上市公司股票，在限售期內，以公允價值為基礎，并引入流動性折扣確定股權投資的公允價值。非上市股權 近期融資價格法 一定期間內存在新一輪融資或交易的（股權激勵及不符合市場定價規律的特殊交易情形除外），使用近期融資價格或交易價格，或根據標的公司所在行業整體變化趨勢和標的公司自身情況的變化對近期融資價格進行調整?？杀裙痉?在標的公司存在多家上市可比公司的情況下，使用可比公司法對股權投資進行估值?？杀裙痉▍⒖伎杀裙娟P鍵價格指標，并考慮流動性折扣調整，確定股權投資的公允價值。包括可比公司

49、市凈率法、可比公司市盈率法等?，F金流折現法 有明確退出安排的股權投資，根據現金流結構計算預期現金流，并使用現金流折現方法確定公允價值。成本法 在有限情況下，當上述估值方法所需信息難以可靠獲取，用以確定公允價值的近期信息不足時，使用投資成本作為公允價值的最佳估計。其他 對于風險類項目，采取謹慎性原則，綜合評估風險程度，確定股權投資的公允價值。4、退出情況 公司及控股子公司投資項目以二級市場減持、一級市場股權轉讓或并購等方式退出。報告期內，公司進一步加快項目退出力度，保障投資收益最大化。加大投資 8 年以上、短期無上市預期2021 年年度報告 15/203 的項目退出力度，一企一策，探索多元退出策

50、略，加快公司投資循環效率。加強上市項目研究與行業交流，創新減持方式，提高減持退出收益水平。2021 年 1-12 月，公司及控股子公司項目退出回籠資金（不含參股基金）3.20 億元，其中二級市場減持回籠資金 3.12 億元，一級市場退出回籠資金 0.08 億元。6 個項目年內實現完全退出，具體如下：單位：億元 項目個數項目個數 投資本金投資本金 本期回籠資金本期回籠資金 歷年累計回籠資金歷年累計回籠資金 一級市場 2 0.36 0.08 0.08 二級市場 4 1.42 1.50 9.12 合計 6 1.78 1.58 9.20 （二）證券業務情況 1、定增業務 2021 年公司本部參與 1

51、家上市公司定增業務，新增投資金額 0.5 億元，分紅及減持回籠資金0.36 億元。截至 2021 年底，定增業務持有上市公司股票市值 1.32 億元。明細如下：單位：億元 序號序號 證券簡稱證券簡稱 證券代碼證券代碼 投資時間投資時間 投資成本投資成本 期末持有市期末持有市值值 分紅及減持回分紅及減持回籠資金籠資金 1 貝達藥業 300558.SZ 2020.11 0.50 0.40 2 富煌鋼構 002743.SZ 2020.11 0.30 0.36 3 航天宏圖 688066.SH 2021.7 0.50 0.92 合計 1.30 1.32 0.36 2、證券投資業務 2021 年，公司通

52、過信托計劃、資管產品、證券投資基金參與二級市場投資及定增投資，投資詳情如下表所示：單位：億元 序號序號 產品類型產品類型 期初期初公允公允價值價值 本期本期申購申購金額金額 本期贖回本期贖回金額金額 期末期末公允公允價值價值 1 信托計劃 2.12 0.00 0.72 1.71 2 資管產品 0.03 5.32 4.84 1.22 3 基金產品 0.00 1.91 0.27 1.78 合計 2.15 7.23 5.83 4.71（三）報告期內重點工作 職業經理人市場化改革取得突破。2021 年，公司按照“市場化選聘、契約化管理、差異化薪酬、市場化退出”原則，制定實施職業經理人改革方案，市場化選

53、聘引進總經理 1 名，副總經理4 名，年底完成聘任上崗，為公司十四五期間的改革創新發展奠定了堅實的基礎。圍繞“效率+效益”考核導向，優化組織架構與考核激勵體系。一是優化組織結構，并推行管理人員競爭上崗，干部隊伍整體實現年輕化，進一步激活人才隊伍主動性和創造性；二是修訂考核辦法，強化基金薪酬與業績掛鉤；三是推動跟投平臺試點，以管理層及核心骨干員工項目跟投平臺為試點，對新設立基金、基金所投資項目進行深度綁定，打造個人與公司利益共同體，構建起“項目全面跟投、項目風險共擔、項目長期激勵”激勵約束長效機制。持續優化區域布局。為充分利用國內頭部城市人才、產業、資金資源，報告期內公司進一步聚焦深圳、上海、北

54、京、西南（成都）、安徽 5 大區域打造創投特色的區域總部平臺?？缇畴p向資金通道的搭建取得階段性成果。報告期內先后獲得以高新投為主體的 QFLP 基金管理人資格和以青島中經合魯信基金管理企業（有限合伙）為主體的 QDLP 股權投資類管理人資格，在山東省內具有領先優勢。加強風險管理前移和穿透式風險管理。建立風險管理五級分類，引入資本類、經營類、風險類、結構類四大科學閾值，做到定性與定量相結合，努力實現風險可測、可控、可承受。（四）實業經營情況 2021 年年度報告 16/203 2021 年，面對原材料價格上漲、疫情反復等多項不利因素，公司采取有效措施積極應對，加大市場開拓力度，確保企業生產經營安

55、全穩定有序推進。其中磨具業務全年產量 2776 噸，同比提高 12.34%，銷量 2672 噸，同比提高 7.61%；砂布砂紙全年產量 12,514 萬張，同比提高 20.08%，銷量 12,157 萬張，同比提高 6.30%。2021 年 12 月，磨具公司完成了山東省高新技術企業認定。（五）報告期內獲獎情況 報告期內公司榮獲了包括行業專業評級機構、主流媒體及國家級質量監督檢驗機構頒發的各類獎項。2021 年 8 月，公司榮獲證券時報網舉辦的 2021 中國創投金鷹獎暨中國創業企業新苗榜之“年度最佳 PE 機構”，公司黨委書記、董事長陳磊榮獲“年度最佳投資人”。2021 年 10 月，公司榮

56、獲清科集團舉辦的 2021 年度中國股權投資榜單之“2021 年中國創業投資機構 50 強”、“2021 年中國國資投資機構 50 強”2021 年 12 月，磨具公司編制的固結磨具技術條件企業標準榮獲國家磨料磨具質量監督檢驗中心頒發的 2021 年企業標準“領跑者”證書。二、二、報告期內公司所處行業情況報告期內公司所處行業情況（一）磨具行業 2021 年是“十四五”開局之年，我國疫情防控和經濟發展全球領先，經濟保持穩步恢復，發展質量進一步提高，全年國內生產總值同比增長 8.1%，兩年平均增長 5.1%。在良好的宏觀經濟條件下，2021 年磨料磨具行業延續 2020 年下半年以來恢復性增長態勢

57、，市場需求持續改善，進出口大幅度增長。磨料磨具行業運行繼續保持向好趨勢。根據中國機床工具工業協會披露的規模以上企業數據，磨料磨具行業 2021 年累計完成營業收入同比增長 28.7%；磨料磨具行業虧損面為18.2%，與上年持平。2021 年磨料磨具行業進出口全年均保持快速增長，磨料磨具行業進口金額7.7 億美元，同比增長 24.19%，出口金額 42.2 億美元，同比增長 59.60%，產生貿易順差 34.5 億美元，同比增長 70.79%。（二）創業投資行業 1.相關行業政策 2021 年 1 月 8 日中國證監會重磅發布關于加強私募投資基金監管的若干規定，在總結近年市場典型問題和監管經驗的

58、基礎上進一步細化私募基金監管的底線要求。2021 年 6 月北京發布國內首個 s 基金交易試點指導意見，隨后 11 月上海區域性股權市場獲準試點私募股權基金份額轉讓，正式成為第二家私募股權和創業投資份額轉讓平臺。2021 年 11 月 15 日北京證券交易所開市，將堅持錯位發展，將打造服務創新型服務中小企業主陣地，與上交所、深交所形成行業與企業發展階段上的差異互補，以及良性競爭。2021 年 12 月 17 日，聯交所正式公布 SPAC（特殊目的收購公司）上市機制規則，并于 2022年 1 月 1 日起生效。2.行業發展概況 根據清科研究中心發布的2021 年中國股權投資市場回顧與展望，202

59、1 年我國疫情防控常態化，經濟持續穩定恢復，監管層出臺多項政策引導股權投資市場規范化發展，鼓勵提升直接融資比例，在此背景下，募資市場顯著回暖，全年新募得 2.21 萬億元，同比上升 84.5%，新募基金6,979 支，同比上升 100.7%。隨著疫后國內經濟復蘇與宏觀經濟環境不斷優化，2021 年中國股權投資市場熱度空前，投資數量和投資金額實現雙增長，均已超過疫前水平并再創歷史新高。2021年中國股權投資市場投資案例數 12,327 起，同比上升 63.1%，投資總金額 14,228.70 億元，同比上升 60.4%。2021 年注冊制改革持續推進疊加北交所開市，境內上市渠道相對暢通，中國股權

60、投資市場共發生 4,532 筆退出案例，其中被投企業 IPO 數量達 3,099 筆，同比增長 27.3%，是推動中國股權投資市場退出案例數增加的主要原因。三、三、報告期內公司從事的業務情況報告期內公司從事的業務情況 公司自 2010 年重組以來，創業投資業務成為公司新的主營業務，公司形成了創業投資業務與磨具實業經營并行的業務模式。報告期內，公司從事的主營業務未發生變化。目前，創業投資業務為公司的主要利潤來源。2021 年年度報告 17/203 報告期內公司的經營模式 1、磨具業務 公司磨具業務所處行業為非金屬礦物制品業，主要為磨具、砂布砂紙的生產、銷售，下游客戶以軍工、汽車零部件加工、航天航

61、空、精密加工類企業為主。報告期內公司磨具板塊經營主體主要為山東魯信高新技術產業有限公司下屬子公司。2、創業投資業務 創業投資，是指向創業企業進行股權投資，以期所投資創業企業發展成熟或相對成熟后主要通過股權轉讓獲得資本增值收益的投資方式。公司創投業務經過 20 余年的發展，已建立了一套規范嚴謹的投資管理體系和風險控制體系，打造了一支高素質專業化團隊，培育了一批創業企業發展壯大登陸資本市場。公司重點投資領域包括信息技術、節能環保、新能源、新材料、生物醫藥、高端裝備制造等產業；投資階段以成長期、擴張期項目為重點，同時對初創期項目、Pre-IPO 項目、定增業務進行投資。公司按照“融資、投資、管理、退

62、出”的市場化運作模式，以自有資金或發起設立私募股權投資基金（以下簡稱“基金”）或投資平臺進行股權投資，最終通過股權退出的增值賺取投資收益。公司遵循合伙企業法以及基金業協會的相關規定發起設立市場化運作的私募股權基金。一方面，公司及下屬企業通過對外合作設立基金管理公司作為基金的普通合伙人，基金管理公司通過基金管理業務向所管理基金收取管理費及管理報酬，公司及下屬企業作為參股股東享受基金管理公司的利潤分成；另一方面，公司及下屬企業作為主發起人以有限合伙人、出資人的身份參與市場化基金及投資平臺的出資，在基金、投資平臺投資的項目退出后按出資份額獲得收益分配。此外，公司受托管理運作兩只政府委托管理投資基金。

63、四、四、報告期內核心競爭力分析報告期內核心競爭力分析 適用 不適用 四、報告期內核心競爭力分析（一）行業積累與品牌價值。公司作為國內最早開展創業風險投資的機構之一，是山東省內最大、國內具有重要影響力的創投機構，在國有創投機構中位于前列，目前是中國投資協會創投專委會第二屆聯席會長單位、山東省創業投資協會會長單位。公司秉承與創業企業共成長的經營 理念，通過在資本市場多年的耕耘，建立了一套規范嚴謹的投資管理體系和風險控制體系，行業經驗豐富，市場敏感度高，贏得了廣泛知名度和業內良好口碑。公司多年來持續增強投研能力，長期對眾多投資項目進行實地盡調，對行業研究、企業研究有著深刻的邏輯理解。歷經創投行業 2

64、0 年的發展和資本市場多輪波動，對行業變革、創業企業的發展有著獨特的認知，在公司重點關注的行業領域內，能夠先于市場發現企業的發展前景和投資價值?；诠疽淹顿Y項目和考察關注項目，公司投資團隊逐步形成醫療健康、高端制造等重點行業產業鏈的項目挖掘、項目辨識優勢，并對擬投和已投項目配套增值服務，共同推動企業發展。同時，公司作為國內資本市場首家上市創投公司，公司嚴格執行上市公司相關規定，規范運作，穩健投資，在創業投資領域樹立了良好的品牌形象。2021 年，公司在證券時報、清科集團等重量級榜單中，榮獲“年度最佳 PE 機構”、“2021 年中國創業投資機構 50 強”、“2021 年中國國資投資機構 5

65、0 強”等榮譽。（二）完善的投資管理體系和風險控制體系。公司建立了整套規范嚴謹的投資決策程序和內部管理體系，對項目接收、立項、盡職調查、投資決策、法律文件核定、投后管理、項目退出等各個環節都制定了細致完備的工作規程和實施細則，能夠相對有效地控制投資風險。（三）人力資源優勢。公司全資子公司高新投成立二十余年來培養造就了一支知識全面、業務精通、創新力強的員工隊伍。截至 2021 年 12 月底，公司創業投資板塊在職員工 101 人，碩士學歷占比超過 89%，25%的員工獲得 CFA、ACCA、FRM、CPA、法律職業資格、準保薦代表人等資格或證書，學術背景多元化，綜合覆蓋金融經濟、財務法律、理工、

66、醫學等專業領域。投資團隊 60%成員創投從業經驗超過十年，歷經創投行業發展歷程，深入考察多行業不同階段企業項目，具備不斷精進的選項目、投項目、管項目的眼光和專業能力。（四）合理的區域規劃布局。公司立足山東，面向全國開展業務，先后在長三角（上海、無錫）、大灣區（深圳）、西南地區（成都、昆明）、中部（合肥）設立異地基金，并在北京、上海、成都、深圳設立全資/控股子公司，形成輻射全國的業務布局。此外，公司以香港子公司為平臺積極參與境外市場投資，實現了從立足山東到放眼海外的戰略布局。2021 年年度報告 18/203 （五）股東資源優勢。公司控股股東魯信集團是山東省政府授權的投資主體和國有資產運營機構，

67、是山東省國有資產投融資管理的重要主體，下設山東國信、魯信實業、山東金融資產和魯信惠金等二級全資或控股子公司，在確保獨立的法人治理結構前提下，公司加強與控股股東各業務板塊的協同工作，拓展項目資源的空間，提高項目談判議價和增值服務的能力。五、五、報告期內主要經營情況報告期內主要經營情況 報告期內，公司累計實現營業收入 13,507.57 萬元，較去年同期增加 11.78%；實現投資收益22,525.19 萬元，較去年同期下降 73.80%；實現公允價值變動收益 58,181.50 萬元；實現歸屬于上市公司股東的凈利潤 50,915.95 萬元，較去年同期增加 52.00%；歸屬于上市公司股東的扣除

68、非經常性損益的凈利潤 50,799.59 萬元，較去年同期增加 60.02%。(一一)主營業務分析主營業務分析 1.1.利潤表及現金流量表相關科目變動分析表利潤表及現金流量表相關科目變動分析表 單位：元 幣種：人民幣 科目 本期數 上年同期數 變動比例（%）營業收入 135,075,661.61 120,843,046.26 11.78 營業成本 93,994,167.09 86,159,323.35 9.09 銷售費用 6,557,262.05 5,111,342.80 28.29 管理費用 103,605,886.97 98,742,113.43 4.93 財務費用 110,990,352

69、.47 92,313,511.76 20.23 研發費用 5,012,852.67 4,881,646.97 2.69 經營活動產生的現金流量凈額-71,128,069.26-109,147,269.77 不適用 投資活動產生的現金流量凈額-343,282,264.72 158,437,012.79-316.67 籌資活動產生的現金流量凈額 162,724,759.79 172,229,370.43-5.52 投資收益 225,251,853.06 859,841,366.05-73.80 公允價值變動收益 581,814,992.72-209,075,109.17 不適用 信用減值損失 1,

70、931,802.75 8,744,818.59-77.91 資產減值損失-1,088,194.12-46,496,891.68 不適用 營業收入變動原因說明：本期較上期增加 11.78%，主要是本期磨具市場需求的恢復與增長影響。營業成本變動原因說明：本期較上期增加 9.09%，主要是本期磨具市場需求的恢復與增長影響。銷售費用變動原因說明：本期較上期增加 28.29%，主要是本期磨具市場需求的恢復與增長影響。管理費用變動原因說明：本期較上期增加 4.93%，主要是本期薪酬增加及上年磨料公司控制權轉讓費用支出增加綜合影響。財務費用變動原因說明：本期較上期增加 20.23%,主要是本期發行中期票據，

71、平均融資余額增加。研發費用變動原因說明：本期研發支出增加 2.69%，主要是本期研發投入加大。經營活動產生的現金流量凈額變動原因說明：主要是本期銷售商品、提供勞務收到的現金增加，支付的各項稅費減少，購買商品、接受勞務支付的現金增加綜合影響所致。投資活動產生的現金流量凈額變動原因說明：主要是本期銀行理財產生的其他與投資有關的現金流量凈額增加、投資支付的現金增加及收回投資收到的現金減少綜合所致?；I資活動產生的現金流量凈額變動原因說明：主要是本期取得借款收到的現金減少，償還債務支付的現金減少，分配股利、利潤或償付利息支付的現金增加所致。投資收益變動原因說明：本期比上期同期減少 73.8%,主要是上期

72、通裕重工由長期股權投資轉入金融資產核算及二級市場減持綜合影響所致。公允價值變動收益變動原因說明：本期較上期增加較大，主要系本期公司參股基金估值增加及證券資產市值波動綜合影響。2021 年年度報告 19/203 信用減值損失變動原因說明：本期比上期同期減少 77.91%,主要是其他應收款本年預期信用減值損失轉回減少所致。資產減值損失變動原因說明：上期計提長期股權投資減值準備影響。本期公司業務類型、利潤構成或利潤來源發生重大變動的詳細說明 適用 不適用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 適用 不適用 公司營業收入主要來源于磨具及管理費收入。(1).(1).主營業務主營業務分分行業行業、分、分產

73、品產品、分地區、分銷售模式情況、分地區、分銷售模式情況 單位:元 幣種:人民幣 主營業務分行業情況 分行業 營業收入 營業成本 毛利率（%）營業收入比上年增減（%）營業成本比上年增減（%）毛利率比上年增減（%）非金屬礦物制品業 121,566,444.77 92,216,795.71 24.14 8.16 7.81 增加 0.25個百分點 投資管理業 10,808,231.77 100.00 46.00 主營業務分產品情況 分產品 營業收入 營業成本 毛利率（%）營業收入比上年增減（%）營業成本比上年增減（%）毛利率比上年增減（%）磨具 121,566,444.77 92,216,795.71

74、 24.14 8.16 7.81 增加 0.25個百分點 投資管理業 10,808,231.77 100.00 46.00 主營業務分地區情況 分地區 營業收入 營業成本 毛利率（%）營業收入比上年增減（%）營業成本比上年增減（%）毛利率比上年增減（%）國內 102,356,933.70 67,738,233.25 33.82 6.53 0.14 增加 4.22個百分點 國外 30,017,742.84 24,478,562.46 18.45 26.58 36.83 減少 6.11個百分點 主營業務分銷售模式情況 銷售模式 營業收入 營業成本 毛利率（%）營業收入比上年增減（%）營業成本比上年

75、增減（%）毛利率比上年增減（%）直銷 132,374,676.54 92,216,795.71 30.34 10.50 7.81 增加 1.74個百分點 主營業務分行業、分產品、分地區、分銷售模式情況的說明 無。(2).(2).產銷量情況產銷量情況分析表分析表 適用 不適用 主要產品 單位 生產量 銷售量 庫存量 生產量比上年增減銷售量比上年增減庫存量比上年增減2021 年年度報告 20/203 （%）（%）（%）磨具 噸 2,776 2,672 321 12.34%7.61%20.68%砂紙 萬張 12,514 12,157 3,210 20.08%6.30%12.51%產銷量情況說明 無。

76、(3).(3).重大采購合同、重大銷售合同的履行情況重大采購合同、重大銷售合同的履行情況 適用 不適用 (4).(4).成本分析表成本分析表 單位：元 分行業情況 分行業 成本構成項目 本期金額 本期占總成本比例(%)上年同期金額 上年同期占總成本比例(%)本期金額較上年同期變動比例(%)情況 說明 非金屬礦物制造業 直接材料 51,687,309.36 56.05 48,734,142.14 56.97 6.06 直 接 人工 11,686,615.23 12.67 11,119,772.50 13.00 5.10 動能 9,638,874.37 10.45 8,516,242.89 9.9

77、6 13.18 其他 19,203,996.75 20.82 17,166,269.45 20.07 11.87 合計 92,216,795.71 100.00 85,536,426.98 100.00 7.81 分產品情況 分產品 成本構成項目 本期金額 本期占總成本比例(%)上年同期金額 上年同期占總成本比例(%)本期金額較上年同期變動比例(%)情況 說明 磨具 直接材料 51,687,309.36 56.05 48,734,142.14 56.97 6.06 直 接 人工 11,686,615.23 12.67 11,119,772.50 13.00 5.10 動能 9,638,874.

78、37 10.45 8,516,242.89 9.96 13.18 其他 19,203,996.75 20.82 17,166,269.45 20.07 11.87 合計 92,216,795.71 100.00 85,536,426.98 100.00 7.81 成本分析其他情況說明 無。(5).(5).報告期報告期主要子公司股權變動導致合并范圍變化主要子公司股權變動導致合并范圍變化 適用 不適用 (6).(6).公司報告期內業務、產品或服務發生重大變化或調整有關情況公司報告期內業務、產品或服務發生重大變化或調整有關情況 適用 不適用 (7).(7).主要銷售客戶及主要供應商情況主要銷售客戶及

79、主要供應商情況 A.A.公司主要銷售客戶情況公司主要銷售客戶情況 前五名客戶銷售額 1,725.37 萬元，占年度銷售總額 12.81%；其中前五名客戶銷售額中關聯方銷售額 885.82 萬元，占年度銷售總額 6.58%。2021 年年度報告 21/203 報告期內向單個客戶的銷售比例超過總額的 50%、前 5 名客戶中存在新增客戶的或嚴重依賴于少數客戶的情形 適用 不適用 B.B.公司主要供應商情況公司主要供應商情況 前五名供應商采購額 3,016.44 萬元，占年度采購總額 44.53%；其中前五名供應商采購額中關聯方采購額 1,281.50 萬元，占年度采購總額 18.92%。報告期內向

80、單個供應商的采購比例超過總額的 50%、前 5 名供應商中存在新增供應商的或嚴重依賴于少數供應商的情形 適用 不適用 其他說明 無。3.3.費用費用 適用 不適用 4.4.研發投入研發投入 (1).(1).研發研發投入投入情況表情況表 適用 不適用 單位：元 本期費用化研發投入 5,012,852.67 本期資本化研發投入 0 研發投入合計 5,012,852.67 研發投入總額占營業收入比例（%）3.71 研發投入資本化的比重（%）0 (2).(2).研發人員情況表研發人員情況表 適用 不適用 公司研發人員的數量 23 研發人員數量占公司總人數的比例（%）5.48 研發人員學歷結構 學歷結構

81、類別 學歷結構人數 博士研究生 碩士研究生 本科 6 ?？?12 高中及以下 5 研發人員年齡結構 年齡結構類別 年齡結構人數 30 歲以下（不含 30 歲）1 30-40 歲（含 30 歲，不含 40 歲）6 40-50 歲（含 40 歲，不含 50 歲）8 50-60 歲（含 50 歲，不含 60 歲）8 60 歲及以上 0 (3).(3).情況說明情況說明 適用 不適用 (4).(4).研發人員構成發生重大變化的原因及對公司未來發展的影響研發人員構成發生重大變化的原因及對公司未來發展的影響 2021 年年度報告 22/203 適用 不適用 5.5.現金流現金流 適用 不適用 報告期公司經

82、營活動產生的現金流入量 13,712.55 萬元，經營活動產生的現金流出量20,825.35 萬元，經營活動產生的現金流量凈額-7,112.81 萬元，較上年同期減少凈流出 3,801.92萬元，主要是本期銷售商品、提供勞務收到的現金增加，支付的各項稅費減少，購買商品、接受勞務支付的現金增加綜合影響所致。報告期內公司投資活動產生的現金流入量 79,467.02 萬元，投資活動產生的現金流出量113,795.25 萬元，投資活動產生的現金流量凈額為-34,328.23 萬元，較上年同期增加凈流出50,171.93 萬元，主要是本期銀行理財產生的其他與投資有關的現金流量凈額增加、投資支付的現金增加

83、及收回投資收到的現金減少綜合所致。報告期內公司籌資活動產生的現金流入量 39,800.00 萬元，籌資活動產生的現金流出量23,527.52 萬元，籌資活動產生的現金流量凈額為 16,272.48 萬元，較上期減少凈流入 950.46 萬元，主要是本期取得借款收到的現金減少，償還債務支付的現金減少，分配股利、利潤或償付利息支付的現金增加綜合所致。報告期內匯率變動對公司現金及現金等價物的影響為-375.51 萬元。(二二)非主營業務導致利潤重大變化的說明非主營業務導致利潤重大變化的說明 適用 不適用 (三三)資產、負債情況分析資產、負債情況分析 適用 不適用 1.1.資產資產及及負債負債狀狀況況

84、 單位：元 項目名稱 本期期末數 本期期末數占總資產的比例（%）上期期末數 上期期末數占總資產的比例（%）本期期末金額較上期期末變動比例（%）情況說明 貨幣資金 368,452,013.70 5.15 250,830,704.10 3.93 46.89 期末比上年末增加 46.89%,主要是新發中票增加貨幣資金所致。應收票據 8,876,895.61 0.12 3,602,708.75 0.06 146.40 期末比上年末增加 146.4%,主要是本期新收票據增加所致。其 他流動資產 120,641,705.49 1.68 553,750,705.04 8.68-78.21 期末比上年末減少

85、78.21%,主要是期末國債逆回購、收益憑證減少所致。其 他非流動 金融資產 3,474,484,630.25 48.52 2,467,756,257.38 38.69 40.80 期末比上年末增加 40.8%,主要是基金投資增加及估值增加影響。在建工程 462,123.89 0.01-100.00 期末比上年末減少 100%,原因為本期已轉固定資產。2021 年年度報告 23/203 使 用權資產 4,636,925.04 0.06 本期執行新租賃準則影響。長 期待攤費用 551,904.76 0.01 主要是本期發生裝修費用影響。遞 延所得稅資產 69,571,919.90 0.97 39

86、,873,208.62 0.63 74.48 期末比上年末增加 74.48%,主要為未彌補虧損計提遞延所得稅增加影響。應 付職工薪酬 55,875,526.07 0.78 35,150,669.43 0.55 58.96 期末比上年末增加 58.96%,主要是未發放獎金較上年增加所致。應交稅費 35,997,055.37 0.50 9,405,480.79 0.15 282.72 期末比上年末增加 282.72%,主要是應交企業所得稅增加所致。其 他應付款 37,022,014.48 0.52 262,561,325.36 4.12-85.90 期末比上年末減少 85.9%,主要是退回山東國信

87、股權的轉讓保證金及償還魯信實業投資股權轉讓款所致。一 年內到期 的非流動負債 309,017,475.99 4.32 2,403,483.33 0.04 12,757.07 期末比上年末增加12,757.07%,主要是一年內到期的銀行借款轉入所致。長期借款 305,642,963.89 4.79-100.00 期末比上年末減少 100%,主要是一年內到期的銀行借款轉出所致。租賃負債 1,099,244.46 0.02 本期執行新租賃準則影響。遞延收益 1,484,519.13 0.02 本期收到政府補助。遞 延所得稅負債 365,498,961.59 5.10 276,436,540.93 4

88、.33 32.22 期末比上年末增加 32.22%,原因為公允價值變動收益增加所致。其他說明 無。2.2.境外資產情況境外資產情況 適用 不適用 (1)(1)資產規模資產規模 其中：境外資產 516,521,282.88（單位：元 幣種：人民幣），占總資產的比例為 7.21%。(2)(2)境外資產占比較高的相關說明境外資產占比較高的相關說明 適用 不適用 2021 年年度報告 24/203 單位:元 幣種:人民幣 境外資產名稱 形成原因 運營模式 本報告期 營業收入 本報告期 凈利潤 齊魯投資有限公司 投資設立 境外全資子公司 100,930,615.50 3.3.截至報告期末主要資產受限情截

89、至報告期末主要資產受限情況況 適用 不適用 4.4.其他說明其他說明 適用 不適用 (四四)行業經營性信息分析行業經營性信息分析 適用 不適用 詳見第三節管理層討論與分析中“二、報告期內公司所處行業情況”(五五)投資狀況分析投資狀況分析 對外股權投資總體分析對外股權投資總體分析 適用 不適用 2021 年 1-12 月增加對外股權投資 87,477.97 萬元，其中直接投資金額 14,747.61 萬元，對基金出資額 72,730.36 萬元。1.重大的股權投資重大的股權投資 適用 不適用 1、2021 年 2 月，為深化公司在川渝地區的布局，抓住高端裝備制造、電子信息技術和生物醫藥等戰略新興

90、產業的發展機遇，公司全資子公司高新投聯合四川省國有資產經營投資管理有限責任公司、成都市菁蓉創富投資有限公司、青島福瑞馳投資管理有限公司、成都魯信菁蓉股權投資基金管理有限公司共同發起設立成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙），其中高新投作為 LP 認繳出資金額 3.2 億元，占成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙）總出資比例 42.67%。本事項已經公司第十屆董事會第二十二次會議、公司 2021 年第一次臨時股東大會審議通過，詳見公司臨 2021-6 號公告。2、2021 年 7 月，為深化公司在西南地區的布局，抓住生物醫藥、醫療器械、新一代信息技術、高端裝備制造、新材料、節能環保等高科技行

91、業的發展機遇，公司全資子公司高新投擬聯合云南省產業投資基金有限責任公司、云南潤城投資有限公司或其關聯方、云南華信潤城股權投資基金管理有限公司發起設立云南華信金創中小企業發展基金合伙企業（有限合伙）（暫定名），其中高新投作為 LP 認繳出資金額 6000 萬元，占總認繳規模 40%。該事項已經公司第十屆董事會第二十五次會議審議通過，詳見公司臨 2021-30 號公告。3、2021 年 8 月，為拓展省內業務、持續深化公司在醫療健康行業的布局，延續優良的投資邏輯，助力行業前沿科技的快速發展，公司全資子高新投、控股子公司深圳華信、參股公司華信資本聯合青島國鑄資產管理有限公司、青島匯鑄共贏產業投資基金

92、合伙企業（有限合伙）、自然人杜霖發起設立青島魯信國鑄醫療健康創業投資合伙企業（有限合伙）（暫定名）。其中山東高新投作為 LP 認繳出資金額 7,000 萬元，認繳比例 35%，深圳華信作為 LP 認繳出資金額 2,400 萬元，認繳比例 12%。該事項已經公司第十屆董事會第二十六次會議、公司 2021 年第二次臨時股東大會審議通過。詳見公司臨 2021-34 號公告。4、2021 年 11 月，為進一步推動投資業務發展，公司與山東省投資有限公司共同發起設立山東天地融新投資發展有限公司，其中公司出資 6750 萬元，占比 45%。上述事項已經公司第十屆董事會第二十八次會議審議通過，詳見公司臨 2

93、021-43 號公告。5、2021年12月，公司與山東省投資有限公司同比例對山東天地融新投資發展有限公司增資，增資金額 4500 萬元。上述事項已經公司第十屆董事會第三十一次會議、公司 2021 年第四次臨時股東大會審議通過，詳見公司臨 2021-52 號公告。2021 年年度報告 25/203 6、2021 年 12 月，為了進一步加強公司在大灣區的業務布局、發展專業化投資，公司全資子公司高新投、控股子公司深圳華信擬與公司參股公司華信資本及其他投資方聯合發起設立萬海魯信創業投資合伙企業（有限合伙）（暫定名），其中高新投作為 LP 認繳出資 7,300 萬元，占總認繳規模的 36.5%，深圳華

94、信作為 LP 認繳出資 2,400 萬元，占總認繳規模的 12%。上述事項已經公司第十屆董事會第三十二次會議審議通過，詳見公司臨 2021-58 號公告。2.2.重大的非股權投資重大的非股權投資 適用 不適用 3.3.以公允價值計量的金融資產以公允價值計量的金融資產 適用 不適用 截至本期末，公司持有交易性金融資產 95,173.62 萬元，其他非流動金融資產 347,448.46萬元，詳見第十節財務報告。4.4.報告期內重大資產重組整合的具體進展情況報告期內重大資產重組整合的具體進展情況 適用 不適用 (六六)重大資產和股權出售重大資產和股權出售 適用 不適用 2021 年 6 月，公司公告

95、全資子公司高新投將其持有的魯信海外投資有限公司（以下簡稱“魯信海外”）全部 32.5%股權協議轉讓給公司控股股東魯信集團之全資子公司魯信投資有限公司（以下簡稱“魯信投資”），轉讓價格 9,908.35 萬元人民幣，詳見公司臨 2021-27 號公告。2021 年 7月，雙方簽署股權轉讓協議并完成股權交割。(七七)主要控股參股公司分析主要控股參股公司分析 適用 不適用 單位：萬元 子公司名稱 行業 注冊資本 總資產 凈資產 營業收入 凈利潤 高新投 投資與管理 116,572.00 399,137.41 282,359.61 1,080.82 30,023.46 魯信高新 制造業 18,174.

96、56 34,100.63 21,252.96 12,391.64 3,775.13 高新投凈利潤增加，主要是投資收益減少、公允價值變動收益增加、所得稅費用減少綜合所致。魯信高新凈利潤增加，主要是本年合并砂紙公司及投資收益增加所致。(八八)公司控制的公司控制的結構化結構化主體情況主體情況 適用 不適用 六、六、公司公司關于公司未來發展的討論與分析關于公司未來發展的討論與分析(一一)行業格局和趨勢行業格局和趨勢 適用 不適用 1、磨料磨具行業：（1）全球磨料磨具市場仍將穩步增長。根據 Future Market Insights 數據，2020 年全球磨具市場規模為 450 億美元，預計 2022

97、 年-2032 年全球磨料市場的復合年增長率將達到 4.3%。到2025 年，全球磨料市場預計將達到 580 億美元。預計未來幾年汽車、電子制造業、建筑業和醫療設備行業的磨料需求將顯著增加，從而推動全球磨料市場穩步增長。（2）國內磨料磨具市場正在經歷變革。根據信達證券相關研報，我國磨具磨料市場規模超兩千億。2021 年我國磨料磨具行業進口金額 7.7 億美元，出口金額 42.2 億美元，貿易順差高達 34.5億美元。從產業結構看，我國中低端磨具產能過剩，我國高端磨具 80%均需要進口，高精度的超硬砂輪，高端拋光用的網砂、拋光蠟等，高端磨具需求具有較大提升空間。行業盈利能力較差，業內企業仍然面臨

98、難賺錢的困境，環保壓力與經濟發展模式轉變將逐漸淘汰落后產能，行業內部將不斷變革，落后產能將不斷出清。2.創業投資行業（1）注冊制的推行，促進資本市場退出渠道更加多元化發展 2021 年年度報告 26/203 隨著 A 股市場全面注冊制改革持續推進，IPO 效率提升、時間周期縮短、可預測性增強，未來更多新技術、新產業、新業態、新模式的企業有望借此打開資本市場大門，創投機構的退出環境將更加暢通。北交所的成立為專精特新創新企業提供了新的上市平臺，私募股權基金的退出渠道更為通暢。長遠看，將進一步提升創投行業的生態繁榮度，多層次資本市場的體系更加完整，企業證券化道路選擇更加多元化和市場化，創投機構的退出

99、閉環更加嚴實，基金投資人的信心也會更加堅定。另一方面，注冊制實際上對投資機構的專業度提出了更高的要求，Pre-IPO 的套利模式式微，真正懂產業、懂創新、懂資本市場、具備價值發現能力的創投機構才能脫穎而出。（2）行業頭部集中度持續上升，多元主體入局全方位競爭 近年來股權投資市場競爭日漸加劇，內外因影響下頭部機構在募投退各個環節的競爭優勢逐漸固化，其中早期投資機構、VC 機構在募投退三個市場集中度水平中可達 40%甚至更高，且呈現一定的上升趨勢。此背景下，腰部機構或新興機構的突圍更需要“一技之長”，將所掌握產業資源或資金資源變現，以在新一輪排位賽中搶占一席之地。盡管市場競爭格局逐漸固化，但隨著股

100、權投資方式的普及，更多主體了解并參與到股權投資市場中。一方面，機構所投的優質企業發展壯大，其基于深厚產業基礎于產業鏈上下游進行前瞻性布局，不但能為所投項目提供資金支持，也能協同助力所投項目長期發展。另一方面，隨著保險、銀行理財資金等金融機構 LP 參與股權投資渠道逐漸多元、規范，其資金優勢可為投資提供充足彈藥，助力其參與市場競爭。此外，國資背景 LP、跨界企業家、老人新基金等也在發展過程中不斷分化，與其他主體一同入局全方位競爭。(二二)公司發展戰略公司發展戰略 適用 不適用 1.愿景與使命：公司致力于打造市場化、專業化、國際化的另類資產管理平臺。以“助力國家科技進步，推動山東經濟發展”為核心使

101、命。2.“三維拓展”業務戰略：強化行業專精：以研究為基礎，把握行業發展脈搏，卡點布局優質賽道；以行業投資為抓手，打造“產業樹”布局圖譜，著力價值增值；以投后管理為契機，整合行業資源，實現價值再創造 改善區域布局：為支撐魯信創投長三角、大灣區、西部地區和海外業務發展，公司將逐步在北京、上海、深圳、成都設置屬地團隊，實現資金、項目、人才的聚集。拓寬募投廣度：以自有資金為基礎，通過加強政府及地方國企、保險資金和社會資本的資金募集，提升管理規模。推進本部直投和基金投資協同發展，實現基金收益、社會職能、管理規模三層次發展。(三三)經營計劃經營計劃 適用 不適用 2022 年，魯信創投將緊盯年度重點工作，

102、推動公司各項工作邁上新臺階，打造專業化的投資平臺。（一）持之以恒強主業，推進本部直投和基金投資協同發展。一是著力加大行業研究力度。針對醫療健康、高端制造、新能源新材料、信息科技等重點領域，進一步加大產業鏈研究力度，以行業研究驅動投資布局，先于市場發現項目的投資價值，提高資產定價、投資策略和二級市場操作能力。二是著力加快做大做強資產規模。以自有資金為基礎，通過加強政府及地方國企、保險資金和社會資本的資金募集，提升管理規模，推動符合標準的、大比例、長周期、追求高收益的戰略項目的落地。三是著力加強投募能力建設，推動旗下基金業務向旗艦化、多策略方向發展，進一步優化資源配置和收益實現；積極推進國際化投融

103、資平臺建設，實現境內與跨境投融資的優勢互補和共同發展。（二）堅定不移促改革，持續筑牢競爭優勢“護城河”。一是加快推進投資與產業雙輪驅動工作，借助上市公司平臺優勢，探索拓寬主業布局，構建優勢產業生態。二是搶抓全面注冊制改革機遇，密切跟蹤北交所動向，為企業改組改制、資本對接、上市發展等提供全方位、全生命周期基金賦能服務，加強上市后備資源挖掘和儲備，挖掘上市 IPO“后備軍”，全力助推被投資企業“搶灘”資本市場。三是以問題導向進一步深化內部管理改革，以精簡高效為核心，針對風控、2021 年年度報告 27/203 財務、項目管理等問題易發多發領域和環節，提高規范化科學化管理水平。四是全面提升信息化平臺

104、運行管理效率，優化內控管理流程，加大后臺部門對前臺業務的支撐力度。（三）構建風險監測體系，提升風險管理針對性、操作性。一是依據項目“量體裁衣”，形成可區分行業投資階段、可對比的項目風險監測指標體系。就財務指標形成初步通用的指標監測體系，初步探索可區分行業、可對比的精細化監測指標，深挖提煉行業中特殊的風控監測指標。二是通過復盤的形式檢驗風險監測預警體系，引入債權思維，增強對風險感知的敏銳度。三是設計能夠實現風險趨勢判斷及預警監測的風險管理指標工具，及時掌握風險演變趨勢并落實具體管控措施。四是實地走進項目，強化風險管理深度。風控、財務人員會同投資團隊深入項目一線進行投后管理，提前識別防范風險，重點

105、加強關鍵性、決定性、高風險的幾類項目的風險防控。(四四)可能面對的風險可能面對的風險 適用 不適用 1.宏觀經濟環境變化的風險 創投行業與宏觀經濟形勢密切相關，國際、國內的宏觀經濟形勢在一定程度上會影響創投公司及創業企業的生存和發展環境。目前國際形勢風云變幻，錯綜復雜，疊加疫情反復，對國際、國內經濟社會發展產生深遠影響，有可能對私募基金行業帶來不利影響。2.創業投資項目管理風險 創投企業對外投資的目的是通過投資高成長性的創業企業，并與創業企業共同運作使其資本得到增值，最后通過有效退出來實現價值增值；通過“投資-管理-退出-再投資”的資本循環實現價值增值。在上述投資運作過程中，創投企業的專業人才

106、，在融資、篩選項目、投資管理、監督咨詢等過程中承擔了重要責任，也發揮著重要的作用。雖然公司已經建立了相對完善的項目投資、管理和退出制度等風險控制制度，但若因項目投資經理未能遵守公司投資管理的相關制度或項目投資經理對擬投資項目的成長性或影響項目推進的實質性問題判斷出現偏差導致投資失誤，或對已投資項目管理不到位，可能對公司的未來收益造成一定不利影響。同時，公司已投資項目也可能因受到國內或者國際宏觀經濟環境、監管政策、市場競爭、行業發展周期以及其自身內控問題等因素的影響導致其經營及業績存在一定的不確定性，也會給公司投后管理工作帶來一定的影響。3、經營風險（1）市場競爭加劇給創投企業帶來的風險 創投行

107、業的高投資回報率使得越來越多的機構和個人進入創投行業，創投行業的競爭日益激烈。我國創投行業投資項目的階段主要在初創期和成長期，投資階段和投資產品的趨同化直接影響了各創投公司的談判能力。同時，出于對稀缺項目資源的搶奪，將導致創投公司盡職調查時間、投資決策時間縮短，加大投資風險。我國經濟的快速發展，不僅加速了本土創投行業的發展，同時也吸引了外資機構大舉進入我國創投行業，外資機構的管理資本總額和投資強度均超過本土創投企業。隨著我國創投行業的發展，外資機構在國內市場的參與程度將進一步加深，經營領域將進一步擴大。外資機構所具備的雄厚的資金實力、豐富的管理經驗、廣泛的國際營銷網絡、先進的技術和有效的激勵手

108、段將會進一步加劇國內創投行業的競爭，從而削弱了創投行業的盈利空間。（2）創業投資企業的投資項目退出風險 國內多層次資本市場體系的建設是我國創投行業健康發展的基石。只有根據創業投資在各階段的不同特點，建立起創投機構間的交易市場、戰略投資人的并購市場、柜臺交易市場、創業板市場與主板市場等共同構成的多層次的資本市場體系，才能實現創投資本的良性循環。當前，我國多層次資本市場體系正在逐步完善，投資項目的退出渠道仍以 IPO 以及并購退出為主，退出方式有限。A 股注冊制改革穩步推進，北交所設立，進一步完善了創投和私募股權基金的退出渠道，不過與數量龐大的創業企業相比，能夠在場內市場掛牌交易的只能是少數科研創

109、新和管理成熟的企業。因此，公司投資的項目在退出時間以及退出收益上存在較大的不確定性。（3）公司經營的流動性風險 創投公司籌集的資金若大量沉淀于項目公司，無法形成“投資-退出-再投資”的良性循環，將導致公司的現金流短缺，無法滿足對投資者分紅和按期償付債務的需求，更無法保證創投公司正常的投資需求，從而產生創投公司的資金流動性風險。創投公司因投資的股權受到多層次資本市場體系不完善的制約，不能以合理的價格及時變現，也會產生公司經營的流動性風險。4、投資風險 2021 年年度報告 28/203 公司所處的創業投資行業，也稱作風險投資，具有高風險及高潛在收益的特征。投資總會伴隨著風險，即指對未來投資收益的

110、不確定性，在投資中可能會遭受收益損失甚至是本金損失的風險。投資風險一般具有可預測性差、可補償性差、風險存在期長、造成的損失和影響大、不同項目的風險差異大、多種風險因素同時并存、相互交叉組合作用的特點。(五五)其他其他 適用 不適用 七、七、公司因不適用準則規定或國家秘密、商業秘密等特殊原因，未按準則披露的情況和原因說明公司因不適用準則規定或國家秘密、商業秘密等特殊原因，未按準則披露的情況和原因說明 適用 不適用 第四節第四節 公司治理公司治理 一、一、公司治理相關情況說明公司治理相關情況說明 適用 不適用 報告期內，公司按照公司法、證券法、上市公司治理準則、上海證券交易所股票上市規則和中國證監

111、會有關法律、法規、規章的要求，完善公司治理。公司治理情況符合中國證監會發布的上市公司治理準則等規范性文件的要求。公司認真履行信息披露義務，提高信息披露質量，保證信息披露真實、準確、完整、及時和公平；加強內幕信息管理工作，嚴格執行內幕信息知情人登記管理制度，切實做好公司重要事項相關內幕信息知情人員的登記備案工作，提高規范化水平。報告期內，公司嚴格按照內部控制規范實施工作方案的要求規范運作。今后公司將繼續按照監管部門的要求，不斷完善公司治理結構，進一步修訂和完善公司內控制度，持續提高規范運作水平，實現公司持續、穩定、健康的發展。公司治理與法律、行政法規和中國證監會關于上市公司治理的規定是否存在重大

112、差異；如有重大差異，應當說明原因 適用 不適用 二、二、公司公司控股股東、實際控制人控股股東、實際控制人在保證公司在保證公司資產、人員、財務、機構、業務等方面獨立性的具體資產、人員、財務、機構、業務等方面獨立性的具體措施，以及措施，以及影響公司獨立性而采取的解決方案、工作進度及后續工作計劃影響公司獨立性而采取的解決方案、工作進度及后續工作計劃 適用 不適用 控股股東、實際控制人及其控制的其他單位從事與公司相同或者相近業務的情況，以及同業競爭或者同業競爭情況發生較大變化對公司的影響、已采取的解決措施、解決進展以及后續解決計劃 適用 不適用 三、三、股東大會情況簡介股東大會情況簡介 會議屆次 召開

113、日期 決議刊登的指定網站的查詢索引 決議刊登的披露日期 會議決議 2021 年第一次臨時股東大會 2021 年 2 月23 日 上 海 證 券 交 易 所（）2021 年 2 月 24日 審議并通過了關于出資設立成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙）暨關聯交易的議案、關于調整獨立董事薪酬的議案、關于修訂的議案 2020 年年度股東大會 2021 年 6 月1 日 上 海 證 券 交 易 所（）2021 年 6 月 2日 審議并通過了關于續聘會計師事務所的議案、公司 2020 年度2021 年年度報告 29/203 監事會工作報告、公司 2020 年年度報告及其摘要、公司 2020年度財務決算

114、報告、公司 2020 年度利潤分配預案、公司 2020年度獨立董事述職報告、公司 2020 年度董事會工作報告 2021 年第二次臨時股東大會 2021 年 9 月15 日 上 海 證 券 交 易 所（）2021 年 9 月 16日 審議并通過了關于出資設立青島魯信國鑄醫療健康創業投資合伙企業（有限合伙）暨關聯交易的議案、關于出資設立揚州魯信醫療健康創業投資合伙企業（有限合伙）暨關聯交易的議案 2021 年第三次臨時股東大會 2021 年 11月 30 日 上 海 證 券 交 易 所（）2021 年 12 月 1日 審議未通過關于與關聯方同比例對山東天地融新投資發展有限公司增資并提供借款的關聯

115、交易議案、關于租賃辦公場所的關聯交易議案 2021 年第四次臨時股東大會 2021 年 12月 20 日 上 海 證 券 交 易 所（）2021 年 12 月21 日 審議并通過了關于與關聯方同比例對山東天地融新投資發展有限公司增資并提供借款的關聯交易議案 表決權恢復的優先股股東請求召開臨時股東大會 適用 不適用 股東大會情況說明 適用 不適用 2021 年年度報告 30/203 四、四、董事、監事和高級管理人員的情況董事、監事和高級管理人員的情況(一一)現任及報告期內離任董事現任及報告期內離任董事、監事和、監事和高級管理人員持股變動及報酬情況高級管理人員持股變動及報酬情況 適用 不適用 單位

116、：股 姓名 職務(注)性別 年齡 任期起始日期 任期終止日期 年初持股數 年末持股數 年度內股份增減變動量 增減變動原因 報告期內從公司獲得的稅前報酬總額（萬元）是否在公司關聯方獲取報酬 陳磊 董事長 男 45 2020/5/20 2022/5/29 80.89 否 姜岳 董事/總經理 男 37 2021/12/22 2022/5/29 否 李高峰 董事 男 46 2013/5/17 2022/5/29 是 王旭冬 董事 男 41 2016/5/20 2022/5/29 1,000 1,000 是 郭全兆 董事 男 56 2017/4/14 2022/5/29 是 侯振凱 董事 男 39 20

117、18/3/27 2022/5/29 是 張志勇 獨立董事 男 67 2020/9/23 2022/5/29 13.83 否 唐慶斌 獨立董事 男 58 2019/1/18 2022/5/29 13.83 否 胡元木 獨立董事 男 67 2020/3/26 2022/5/29 13.83 否 郭守貴 監事會主席 男 56 2018/3/27 2022/5/29 是 劉梅 監事 女 50 2010/3/31 2022/5/29 是 馬廣暉 監事 男 53 2014/9/17 2022/5/29 是 韓俊 職工監事 男 35 2020/5/19 2022/5/29 67.03 否 張慧勇 職工監事

118、男 38 2020/3/20 2022/5/29 51.97 否 葛效宏 副總經理 男 49 2020/10/30 2022/5/29 64.29 否 于暉 副總經理 男 42 2017/12/27 2022/5/29 65.53 否 邱方 副總經理 男 37 2021/12/22 2022/5/29 否 董琦 副總經理 男 43 2021/12/22 2022/5/29 否 王晶 董事會秘書 女 41 2017/12/31 2022/5/29 70.25 否 段曉旭 財務總監 女 44 2020/10/30 2022/5/29 46.72 否 劉伯哲 離任董事/總經理 男 57 2016/5

119、/20 2021/12/21 82.84 否 張世磊 離任副總經理 男 52 2016/5/24 2021/12/21 64.38 否 2021 年年度報告 31/203 合計/1,000 1,000 /635.40/姓名 主要工作經歷 陳 磊 工學博士，工程師。曾任山東省高新技術創業投資有限公司創業投資部業務經理，魯信創投投資四部總經理、深圳業務部總經理，魯信創投副總經理，現任魯信創投董事長。姜 岳 碩士研究生學歷，CFA。歷任雷曼兄弟資產管理公司/路博邁資產管理公司量化投資部基金經理、中國國際金融有限公司投資管理部高級經理、中國民生銀行濟南分行私人銀行部副總經理、山東領銳股權投資基金管理有

120、限公司總經理、中經合集團合伙人，現任魯信創投董事、總經理。李高峰 研究生，經濟師。曾任山東省國際信托投資有限公司資金信托部業務經理、信托業務一部經理、山東省國際信托有限公司副總經理、山東魯信文化傳媒投資集團有限公司董事長、魯信集團投資發展部部長（基金管理部）等職務，現任魯信集團投資發展部（基金管理部）資深經理。自 2013 年 5 月起擔任魯信創投董事。王旭冬 法學碩士研究生。曾任山東省發展和改革委員會辦公室副主任科員、主任科員，山東省政府辦公廳正科級秘書工作人員、副處級秘書工作人員，山東省魯信投資控股集團有限公司辦公室、董事會辦公室副主任、主任，監事會辦公室主任，山東魯信實業集團有限公司總經

121、理等職務，現任山東魯信實業集團有限公司董事長。自 2016 年 5 月起擔任魯信創投董事。郭全兆 大學本科學歷，高級經濟師。曾任中國重汽集團財務公司業務部副主任，山東省國際信托投資公司信托租賃部員工，山東國際經濟開發公司投資部經理、副總經理，山東省高新技術創業投資有限公司高級業務經理、投資發展部經理、項目管理部經理、創業投資部經理、副總經理，魯信創投副總經理等職務，現任山東省金融資產管理股份有限公司副總經理。自 2017 年 4 月起擔任魯信創投董事。侯振凱 曾任金杜律師事務所律師、山東省魯信投資控股集團有限公司風險合規部（法律事務部）高級職員等職務，現任山東省魯信投資控股集團有限公司風險合規

122、部（法律事務部）副部長。自 2018 年 3 月起擔任魯信創投董事。胡元木 管理學博士，會計學教授、博士生導師。曾任山東經濟學院會計系副主任、主任、山東經濟學院教務處處長、山東經濟學院院長助理、山東經濟學院燕山學院常務副院長等職務?，F任山東財經大學教學督導委員會主任、中國教育會計學會理事、山東省教育會計學會會長。兼任金能科技股份有限公司、研奧電氣股份有限公司、山東航空股份有限公司獨立董事。自 2020 年 3 月起擔任魯信創投獨立董事。唐慶斌 曾擔任山東財經大學教師、齊魯期貨經紀公司總會計師、東方君和會計師事務所所長等職務，現任北京中證天通會計師事務所高級合伙人，山東墨龍石油機械股份有限公司獨

123、立董事，能源國際投資控股有限公司獨立董事，自 2019 年 1 月 18 日擔任魯信創投獨立董事。張志勇 碩士研究生學歷，主任編輯職稱。1994 年 4 月至 2014 年 12 月，歷任證券時報主任、編委、社長助理、副社長?，F任深圳市農產品集團股份有限公司、東莞銘普光磁股份有限公司、山東科匯電力自動化股份有限公司獨立董事。自 2020 年 9 月起擔任魯信創投獨立董事。郭守貴 曾任山東省經貿委綜合處副主任科員、主任科員；日照市經貿委副主任、黨委委員；山東省經貿委交通處副處長;山東省國資委統計評價與業績考核處負責人、副處長；山東省管企業監事會調研員級監事；兗礦集團有限公司監事；山東省商業集團有

124、限公司監事；山東能源集團有限公司監事；山東省石油天然氣開發總公司（山東石油天然氣股份有限公司）紀委書記；現任山東省魯信投資控股集團有限公司所屬公司監事會主席。自 2018 年 3 月起擔任魯信創投監事。劉 梅 正高級會計師。曾任山東?。斝牛┊a權交易中心計劃財務部副經理（主持工作），山東?。斝牛┊a權交易中心計劃財務部經理，山東省國際信托有限公司計劃財務部高級業務經理，山東省國際信托有限公司計劃財務部經理，山東省魯信投資控股集團有限公司監察審計部副部2021 年年度報告 32/203 長（主持工作），山東省魯信投資控股集團有限公司監察審計部（紀委辦公室）部長、山東省魯信投資控股集團有限公司財務

125、管理部部長，現任山東省魯信投資控股集團有限公司工會主席。自 2010 年 3 月起擔任魯信創投監事。馬廣暉 曾任山東省政法管理干部學院教師，山東省國際信托投資公司法律事務部項目經理、業務經理、法律事務部高級業務經理、法律事務部副經理，山東省魯信投資控股集團有限公司法律審計部副經理（主持工作）、法律部副部長（主持工作）、法律部部長等職務，現任山東省魯信投資控股集團有限公司法務總監、風險合規部（法律事務部）部長。自 2014 年 9 月起擔任魯信創投監事。韓 俊 經濟師，行政管理專業碩士，曾任山東省魯信投資控股集團有限公司黨委組織部（人力資源部）職員，魯信科技股份有限公司總經理助理、綜合部副部長，

126、現任魯信創投總經理助理、綜合部部長。自 2020 年 5 月起擔任魯信創投監事。張慧勇 管理學碩士，政工師。曾就職于山東高速股份有限公司人力資源部，2015 年 8 月起就職于魯信創投，歷任魯信創投綜合部高級職員、綜合部業務主管，現任公司黨委紀委辦公室副主任。自 2020 年 3 月起擔任魯信創投監事。葛效宏 管理學碩士，正高級會計師,中國注冊會計師，全國高端會計人才（企業類二期）。曾就職于山東省經濟開發投資公司、山東金陽企業管理有限公司、山東省國資委、招商銀行濟南分行、山東納利保險經紀有限公司等單位，歷任財務主管、綜合科科長,專職研究員、經理、副總經理等職務。2016 年 12 月至 202

127、0 年 10 月擔任魯信創投財務總監，現任魯信創投副總經理。于 暉 本科學歷，持有法律職業資格證書。曾任山東省魯信投資控股集團有限公司辦公室秘書，山東省國際信托有限公司綜合管理部副總經理、總經理，魯信創投黨委委員、紀委書記，現任魯信創投副總經理。邱方 碩士研究生學歷，持有法律職業資格證書。歷任魯信創投深圳業務部職員、魯信創投西南業務部副總經理、魯信創投西南業務部副總經理兼新動能母基金管理部副總經理、魯信創投新動能母基金管理部總經理，現任魯信創投副總經理。董琦 碩士研究生學歷，CPA，保薦代表人，注冊內部審計師，持有法律職業資格證書。歷任德勤華永會計師事務所職員、畢馬威華振會計師事務所上海分所職

128、員、安信證券股份有限公司投資銀行部董事、粵開證券股份有限公司投資銀行部董事總經理，現任魯信創投副總經理。王晶 曾任山東省高新技術創業投資有限公司財務部業務員、項目經理、業務經理，山東魯信實業集團有限公司外派新園熱電財務總監，魯信創投增值服務部副部長、部長、工業轉型投資部部長；現任魯信創投董事會秘書。段曉旭 研究生學歷，會計學碩士，正高級會計師，中國注冊會計師協會非執業會員，山東省高端會計人才。曾任職于濟南市煤氣公司財務部、山東省國際信托有限公司計劃財務部，歷任濟南市歷下區魯信小額貸款股份有限公司、山東省魯信典當有限責任公司財務部經理，山東省魯信金融控股有限公司財務總監，山東魯信文化傳媒投資集團

129、有限公司財務總監，現任魯信創投財務總監。其它情況說明 適用 不適用 2021 年年度報告 33/203 (二二)現任及報告期內離任董事、監事和高級管理人員的任職情況現任及報告期內離任董事、監事和高級管理人員的任職情況 1.1.在股東單位任職情況在股東單位任職情況 適用 不適用 任職人員姓名 股東單位名稱 在股東單位擔任的職務 任期起始日期 任期終止日期 李高峰 魯信集團 投資發展部（基金管理部）資深經理 2021.10 侯振凱 魯信集團 風險合規部（法律事務部）副部長 2016.3 劉梅 魯信集團 工會主席 2020.10 馬廣暉 魯信集團 法務總監、風險合規部（法律事務部）部長 2017.1

130、2 郭守貴 魯信集團 所屬公司監事會主席 2017.12 在股東單位任職情況的說明 無。2.2.在其他單位任職情況在其他單位任職情況 適用 不適用 任職人員姓名 其他單位名稱 在其他單位擔任的職務 任期起始日期 任期終止日期 胡元木 浪潮集團有限公司 董事 山東航空股份有限公司 獨立董事 研奧電氣股份有限公司 獨立董事 金能科技股份有限公司 獨立董事 山東晶導微電子股份有限公司 獨立董事 山東財經大學 教師、教授 張志勇 東莞銘普光磁股份有限公司 獨立董事 山東科匯電力自動化股份有限公司 獨立董事 深圳市農產品集團股份有限公司 獨立董事 唐慶斌 北京中證天通會計師事務所 高級合伙人 山東墨龍石

131、油機械股份有限公司 獨立董事 能源國際投資控股有限公司 獨立董事 郭全兆 山東省金融資產管理股份有限公司 副總經理 王旭冬 山東魯信實業集團有限公司 董事長 在其他單位任職情況的說明 無。2021 年年度報告 34/203 (三三)董事、監事、高級管理人員報酬情況董事、監事、高級管理人員報酬情況 適用 不適用 董事、監事、高級管理人員報酬的決策程序 公司董事、監事的報酬由公司股東大會確定。董事、監事、高級管理人員報酬確定依據 根據公司 2009 年度股東大會決議，自 2010 年 1 月 1 日起公司監事會主席不在公司領取報酬。公司高級管理人員的薪酬由董事會確定，并授權董事會薪酬與考核委員會根

132、據公司年度經營目標完成情況，對公司總經理和其他高管人員進行年度考核獎懲。董事、監事和高級管理人員報酬的實際支付情況 報告期內，公司為董事、監事和高級管理人員發放的薪酬符合相關規定，不存在違反公司薪酬管理制度或與公司薪酬管理制度不一致的情形。報告期末全體董事、監事和高級管理人員實際獲得的報酬合計 報告期內公司董事、監事和高級管理人員實際獲得報酬共計635.40 萬元。(四四)公司董事、監事、高級管理人員變動情況公司董事、監事、高級管理人員變動情況 適用 不適用 姓名 擔任的職務 變動情形 變動原因 劉伯哲 董事、總經理 離任 辭職 張世磊 副總經理 離任 辭職 姜岳 董事、總經理 聘任 股東大會

133、選舉/董事會聘任 邱方 副總經理 聘任 董事會聘任 董琦 副總經理 聘任 董事會聘任 (五五)近三年受證券監管機構處罰的情況說明近三年受證券監管機構處罰的情況說明 適用 不適用 (六六)其他其他 適用 不適用 五、五、報告期內召開的董事會有關情況報告期內召開的董事會有關情況 會議屆次 召開日期 會議決議 第十屆董事會第二十二次會議 2021 年 2 月4 日 會議審議并通過了關于修訂的議案、關于調整獨立董事薪酬的議案、關于召開 2021 年第一次臨時股東大會的議案、關于向銀行申請綜合授信額度的議案、關于改選董事會薪酬與考核委員會委員的議案、關于出資設立成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙）暨

134、關聯交易的議案。第十屆董事會第二十三次會議 2021 年 4 月28 日 會議審議并通過了公司 2020 年度財務決算報告、公司董事會提名委員會 2020 年度工作報告、公司 2020 年度社會責任報告、公司 2021 年第一季度報告、公司董事會薪酬與考核委員會 2020 年度工作報告、公司 2020 年度利潤分配預案、公司 2020 年度董事會工作報告、公司 2020 年年度報告及其摘要、公司 2020 年度計提資產減值準備的議案、公司董事會審計委員會 2020 年度履職情況報告、公司 2020 年度獨立董事述職報告、關于使用自有資金參與上市公司非公開發行投資的議案、關于確定 2021 年度

135、公司高管人員薪酬的議案、關于修訂公司的議案、公司 2020 年度內部控制評價報告、關于執行新會計準則的議案、關于召開 2020年年度股東大會的議案、關于續聘會計師事務所的議案、關于使用暫時閑置資金進行委托理財的議案。第十屆董事會第二十四次會議 2021 年 6 月25 日 會議審議并通過了 關于全資子公司協議轉讓所持魯信海外投資有限公司股權的關聯交易議案、關于修訂公司銀行間債券市場債務融資工具信息披露管理制度的議案。第十屆董事會第二十五次會議 2021 年 7 月9 日 會議審議并通過了關于出資設立成都子公司的議案、關于出資設立云南華信金創中小企業發展基金合伙企業（有限合伙）暨關聯交易的議案。

136、第十屆董事會第二十六次會議 2021 年 8 月30 日 會議審議并通過了 關于出資設立青島魯信國鑄醫療健康創業投資合伙企業（有限合伙）暨關聯交易的議案、關于出資設立揚州魯信醫療健康創業投資合伙企業（有限合伙）暨關聯交易的議案、關于召開 2021 年第二次臨時股東大會的議案、公司 2021 年半年度報告及其摘要。第十屆董事會第二十七次會議 2021年10月28 日 會議審議并通過了 及實施方案、公司 2021 年第三季度報告 第十屆董事會第二十八次會議 2021年11月2 日 會議審議并通過了 關于與關聯方共同發起設立山東天地融新投資發展有限公司的關聯交易議案。第十屆董事會第二十九次會議 20

137、21年11月12 日 會議審議并通過了 關于與關聯方同比例對山東天地融新投資發展有限公司增資并提供借款的關聯交易議案、關于租賃辦公場所的關聯交易議案、關于召開 2021 年第三次臨時股東大會的議案。第十屆董事會第三十次會議 2021年11月26 日 會議審議并通過了 關于全資子公司山東省高新技術創業投資有限公司 2020 年度利潤分配方案的議案。第十屆董事會第三十一次會議 2021年12月3 日 關于與關聯方同比例對山東天地融新投資發展有限公司增資并提供借款的關聯交易議案、關于召開 2021 年第四次臨時股東大會的議案。第十屆董事會第三十二次會議 2021年12月22 日 會議審議并通過了關于

138、出資設立北京子公司的議案、關于放棄對山東省魯信金融控股有限公司同比例增資的關聯交易議案、關于聘任公司職業經理人的議案、關于出資設立萬海魯信創業投資合伙企業（有限合伙）暨關聯交易的議案。第十屆董事會第三十三次會議 2021年12月27 日 會議審議并通過了關于聘任首席風險官的議案。六、六、董事履行職責情況董事履行職責情況(一一)董事參加董事會和股東大會的情況董事參加董事會和股東大會的情況 董事 姓名 是否獨立董事 參加董事會情況 參加股東大會情況 本年應參加董事會次數 親自出席次數 以通訊方式參加次數 委托出席次數 缺席 次數 是否連續兩次未親自參加會議 出席股東大會的次數 陳磊 否 11 11

139、 6 0 0 否 5 郭全兆 否 11 11 8 0 0 否 5 李高峰 否 11 11 8 0 0 否 5 唐慶斌 是 12 12 10 0 0 否 5 劉伯哲 否 9 9 5 0 0 否 5 王旭冬 否 11 11 9 0 0 否 5 2021 年年度報告 36/203 侯振凱 否 11 11 9 0 0 否 5 胡元木 是 12 12 7 0 0 否 5 張志勇 是 12 12 7 0 0 否 5 連續兩次未親自出席董事會會議的說明 適用 不適用 年內召開董事會會議次數 12 其中：現場會議次數 1 通訊方式召開會議次數 7 現場結合通訊方式召開會議次數 4 (二二)董事對公司有關事項提

140、出異議的情況董事對公司有關事項提出異議的情況 適用 不適用 (三三)其他其他 適用 不適用 七、七、董事會下設專門委員會情況董事會下設專門委員會情況 適用 不適用 (1).(1).董事會下設專門委員會成員情況董事會下設專門委員會成員情況 專門委員會類別 成員姓名 審計委員會 胡元木、唐慶斌、陳磊 提名委員會 張志勇、唐慶斌、陳磊 薪酬與考核委員會 唐慶斌、胡元木、張志勇 發展戰略委員會 陳磊、胡元木、唐慶斌、王旭冬 (2).(2).報告期內報告期內審計審計委員會召開委員會召開 4 次會議次會議 召開日期 會議內容 重要意見和建議 其他履行職責情況 2021-03-31 1.與年審會計師溝通 2

141、020 年年報審計進度及審計重點事項。2.聽取公司審計部匯報 2020 年審計工作開展情況及 2021 年內審計劃。無。無。2021-04-28 1.審議公司 2020 年年度報告。2.審議公司 2020 年決算報告。3.審議關于續聘會計師事務所的議案。4.審議公司董事會審計委員會 2020 年度履職情況報告 無。無。2021-08-30 審議 公司 2021 年半年度報告及其摘要。無。無。2021-10-28 審議公司 2021 年第三季度報告。無。無。(3).(3).報告期內報告期內薪酬與考核薪酬與考核委員會召開委員會召開 1 次會議次會議 召開日期 會議內容 重要意見和建議 其他履行職責

142、情況 2021-4-28 1.審議 公司董事會薪酬與考核委員會 2020年度工作報告。2.審議關于確定 2021 年度公司高管人員薪酬的議案。無。無。(4).(4).報告期內報告期內發展戰略發展戰略委員會召開委員會召開 1 次會議次會議 召開日期 會議內容 重要意見和建議 其他履行職責情況 2021-8-30 審議公司十四五發展規劃。無。無。2021 年年度報告 37/203 (5).(5).報告期內報告期內提名提名委員會召開委員會召開 2 次會議次會議 召開日期 會議內容 重要意見和建議 其他履行職責情況 2021-4-28-審議公司董事會提名委員會 2020 年度工作報告。無。無。2021

143、-12-19 審議關于聘任職業經理人的議案 無。無。(6).(6).存在異議事項的具體情況存在異議事項的具體情況 適用 不適用 八、八、監事會發現公司存在風險的說明監事會發現公司存在風險的說明 適用 不適用 監事會對報告期內的監督事項無異議。九、九、報告期末報告期末母公司和主要子公司的員工情況母公司和主要子公司的員工情況 (一一)員工情況員工情況 母公司在職員工的數量 317 主要子公司在職員工的數量 103 在職員工的數量合計 420 母公司及主要子公司需承擔費用的離退休職工人數 專業構成 專業構成類別 專業構成人數 生產人員 197 銷售人員 36 技術人員 23 財務人員 24 行政人員

144、 98 投資人員 42 合計 420 教育程度 教育程度類別 數量（人）博士 7 碩士 85 本科 50 ?？?75 ?？埔韵?203 合計 420 (二二)薪薪酬政策酬政策 適用 不適用 根據公司年度經營目標完成情況，對公司員工進行年度考核。為確保經營目標的實現，公司充分發揮薪酬與績效考核的導向作用，構建了科學有效的薪酬與績效考核體系。本著短期激勵與長期激勵相結合、定性考核與定量考核相匹配、年度目標責任書為考核和獎懲基本要素的原則，公司建立了基于與利潤和資產收益率掛鉤的薪酬激勵約束機制，充分發揮薪酬分配與績效考核“強激勵、硬約束”的導向作用，激發員工潛能，推動公司持續健康發展。(三三)培訓計

145、劃培訓計劃 適用 不適用 為配合公司的發展目標，提升人力績效，提升員工素質，增強員工對本職工作的能力與對企業文化的了解，并有計劃地充實其知識技能，發揮其潛在能力，建立良好的人際關系，進而發揚2021 年年度報告 38/203 公司的企業精神，公司制定了員工培訓管理制度，按照“請進來，走出去”的原則，組織形式多樣的員工培訓工作。加強搜集行業信息的力度，組織員工參加各種形式的研討會、高端論壇等活動，幫助員工了解相關行業的前沿信息。同時邀請專家到公司進行培訓，提高培訓的效率。(四四)勞務外包情況勞務外包情況 適用 不適用 十、十、利潤分配或資本公積金轉增預案利潤分配或資本公積金轉增預案(一一)現金分

146、紅政策的制定、執行或調整情況現金分紅政策的制定、執行或調整情況 適用 不適用 1 公司注重給投資者穩定的現金分紅回報，并通過公司章程等制度予以明確。2014 年 5月 21 日，根據中國證監會上市公司監管指引第 3 號上市公司現金分紅等文件的相關要求，公司 2013 年年度股東大會審議通過了公司章程修正案，綜合考慮所處行業特點、發展階段、自身經營模式、盈利水平以及是否有重大資金支出安排等因素，區分不同情形提出現金分紅政策。2.經 2021 年 6 月 1 日，公司 2020 年度股東大會審議通過，公司 2020 年度利潤分配方案為：以 2020 年末總股本 744,359,294 股為基數，向

147、全體股東每 10 股派息 1.5 元（含稅）。上述分配方案共計派發現金股利 11,165.39 萬元，剩余可分配利潤結轉至下一年度。公司不進行資本公積金轉增股本。該分配方案已于 2021 年 7 月執行。(二二)現金分紅政策的專項說明現金分紅政策的專項說明 適用 不適用 (三三)報告期內盈利且母公司可供股東分配利潤為正，但未提出現金利潤分配方案預案的，公司應報告期內盈利且母公司可供股東分配利潤為正，但未提出現金利潤分配方案預案的，公司應當詳細披露原因以及未分配利潤的用途和使用計劃當詳細披露原因以及未分配利潤的用途和使用計劃 適用 不適用 十一、十一、公司股權激勵計劃、員工持股計劃或其他員工激勵

148、措施的情況及其影響公司股權激勵計劃、員工持股計劃或其他員工激勵措施的情況及其影響(一一)相關激勵事項已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的相關激勵事項已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的 適用 不適用 (二二)臨時公告未披露或有后續進展的激勵情況臨時公告未披露或有后續進展的激勵情況 股權激勵情況 適用 不適用 其他說明 適用 不適用 員工持股計劃情況 適用 不適用 其他激勵措施 適用 不適用 (三三)董事、高級管理人員報告期內被授予的董事、高級管理人員報告期內被授予的股權股權激勵情況激勵情況 適用 不適用 (四四)報告期內對高級管理人員的考評機制，以及激勵機制的建立、實施情況報告期內對高

149、級管理人員的考評機制，以及激勵機制的建立、實施情況 適用 不適用 十二、十二、報告期內的內部控制制度建設及實施情況報告期內的內部控制制度建設及實施情況 適用 不適用 詳見上海證券交易所網站（）魯信創業投資集團股份有限公司 2021 年度內部控制評價報告。報告期內部控制存在重大缺陷情況的說明 適用 不適用 十三、十三、報告期內對子公司的管理控制情況報告期內對子公司的管理控制情況 適用 不適用 2021 年年度報告 39/203 公司已建立完善的內部控制管理制度，并在日常經營管理過程中得到了嚴格執行，其內容涵蓋了人員管理、財務管理、戰略管理、績效管理、內控審計、專項業務管理等。公司與子公司之間有明

150、確的授權與分權，并通過委派財務總監與內部審計等機制進行監督，總部管理制度適用于公司及公司所屬子公司，統一由總部職能部門進行日常業務監控管理，不存在無法對子公司進行有效管控的情況。十四、十四、內部控制審計報告的相關情況說明內部控制審計報告的相關情況說明 適用 不適用 是否披露內部控制審計報告：是 內部控制審計報告意見類型：標準的無保留意見。十五、十五、上市公司治理專項行動自查問題整改情況上市公司治理專項行動自查問題整改情況 公司嚴格按照要求開展專項自查，并按時提報上市公司治理專項自查清單。通過本次自查，公司已經按照相關法律法規建立了較為完整、合理的法人治理結構及內部控制體系。公司 2022年 3

151、 月修訂了公司關聯交易管理制度，嚴格按照相關監管規定修訂關聯交易審批權限，并增加了“責任追究”條款。隨著公司不斷發展以及內外部環境的不斷變化，公司將持續加強自身建設、規范運作，不斷提高公司治理和經營管理水平。十六、十六、其他其他 適用 不適用 第五節第五節 環境與社會責任環境與社會責任 一、一、環境環境信息情況信息情況 (一一)屬于環境保護部門公布的重點排污單位的公司及其屬于環境保護部門公布的重點排污單位的公司及其主要主要子公司的環保情況說明子公司的環保情況說明 適用 不適用 (二二)重點排污單位之外的公司環保情況說明重點排污單位之外的公司環保情況說明 適用 不適用 1.1.因環境問題受到行政

152、處罰的情況因環境問題受到行政處罰的情況 適用 不適用 2.2.參照參照重點排污單位重點排污單位披露其他環境信息披露其他環境信息 適用 不適用 （1）排污信息：燒成工序使用清潔能源天然氣，會產生少量有組織的廢氣；樹脂磨具硬化工藝過程中產生極少量的脂類揮發酚，經活性炭裝置吸附；排放源排口高度均高于 15 米；排放檢測：每年定期由環境檢測公司檢測排放指標，均低于排放標準，達標排放。超標情況：監測未超標。（2）防治污染設施的建設和運行情況 磨具公司防治污染設施：布袋式除塵機，除塵率 99%；設備保持正常運行狀態。（3）建設項目環境影響評價及其他環境保護行政許可情況 山東魯信高新技術產業有限公司高檔磨具

153、生產項目環境影響評價 2011 年 7 月 26 日批文：淄高新環驗201193 號，已通過竣工環保驗收。（4）突發環境事件應急預案 為貫徹落實中華人民共和國環境保護法，中華人民共和國突發事件應對法、國家突發環境事件應急預案及突發環境事件應急預案管理暫行辦法等相關法律、法規和規章要求，建立健全公司突發環境事件應急救援體系，提高對突發環境事件的預防、應急響應和處置能力。通過實施有效的預防和監控措施，盡可能的避免和減少突發環境事件的發生；通過對突發環境事件的迅速響應和開展有效的應急行動，有效消除、降低突發環境事件的污染危害和影響，編制了公司突發環境事件應急預案，已在淄博市高新區環境保護部門備案，備

154、案編號：GXQ2018-067。2021 年年度報告 40/203 3.3.未披露其他環境信息的原因未披露其他環境信息的原因 適用 不適用 (三三)有利于保護生態、防治污染、履行環境責任的相關信息有利于保護生態、防治污染、履行環境責任的相關信息 適用 不適用 磨具公司嚴格執行中華人民共和國環境保護法等法律法規，按照當地政府環保部門的要求，自覺履行環境保護義務，健全并認真落實環境保護規章制度，定期檢測，按要求上交環保排污稅，上報各類環保報表，接受當地政府環保部門監督管理，切實防止、減少環境污染和生態破壞。(四四)在報告期內為減少其碳排放所采取的措施及效果在報告期內為減少其碳排放所采取的措施及效果

155、 適用 不適用 建立完善企業內部環保管理體系，制定污染防治責任制度，明確崗位責任，完善工作流程；加強危險廢物規范化管理，不隨意排放、傾倒、填埋、焚燒危險廢物，不將危險廢物提供或委托給個人或無危險廢物經營許可證的單位利用處置；如實申報危險廢物產生、貯存、處置等信息。經過定期檢測污染排放物，窯爐煙氣 SNCR 脫硝等環保設施運行良好，檢測結果低于排放標準濃度。公司新購置了低氮燃燒器的取暖鍋爐，購置了符合環保排放的燃油叉車和電動叉車，達到政府環保部門的監督檢查要求。二、二、社會責任工作社會責任工作情況情況 適用 不適用 詳見公司于 2022 年 4 月 30 日在上海證券交易所網站（）披露的 ESG

156、報告。三、三、鞏固拓展脫貧攻堅成果、鄉村振興等工作具體情況鞏固拓展脫貧攻堅成果、鄉村振興等工作具體情況 適用 不適用 2021 年年度報告 41/203 第六節第六節 重要事項重要事項 一、一、承諾事項履行情況承諾事項履行情況(一一)公司實際控制人、股東、關聯方、收購人以及公司等承諾相關方在報告期內或持續到報告期內的承諾事項公司實際控制人、股東、關聯方、收購人以及公司等承諾相關方在報告期內或持續到報告期內的承諾事項 適用 不適用 承諾背景 承諾 類型 承諾方 承諾 內容 承諾時間及期限 是否有履行期限 是否及時嚴格履行 如未能及時履行應說明未完成履行的具體原因 如未能及時履行應說明下一步計劃

157、與重大資產重組相關的承諾 置入資產價值保證及補償 控股股東 若高新投轉讓所持有的仁康藥業、康威通信、中新消防、雙鳳股份等四家公司股權的價格低于山東省國資委核準的轉讓底價或上述股權轉讓意向書中約定的股權轉讓價格，其差額部分由公司在上述四家公司股權轉讓交割之日起 5 個工作日內，以現金方式向魯信創投補足。長期 否 是 解決土地等產權瑕疵 控股股東 對于項目公司在完善產權過程中所發生的費用，或因產權不完善而形成損失的，按照高新投所持股權比例計算相關費用或損失金額，由我公司在接到魯信創投書面通知之日起 5 個工作日內，以現金方式向魯信創投補足 長期 否 是 置入資產價值保證及補償 控股股東 關于國有股

158、轉持辦法的承諾：根據財政部、國資委、證監會、社?；饡P于印發境內證券市場轉持部分國有股充實全國社會保障基金實施辦法的通知（財企200994 號）要求，公司作為國有獨資公司，愿意承擔高新投的國有股轉持義務，同意以魯信創投的分紅或自有資金一次或分次上繳中央金庫的方式替代高新投的轉持國有股。長期 否 是 其他 控股股東 關于擔保事宜的相關承諾：本次發行完成后，魯信集團若發生與上市公司的業務資金往來、對外擔保等事項將嚴格遵守(證監發200356 號)文和（證監發2005長期 否 是 2021 年年度報告 42/203 120 號）文的規定。解決同業競爭 控股股東 關于避免同業競爭的承諾：本次發行完成

159、后，在魯信集團實質性保持對上市公司股權控制關系期間，魯信集團將采取有效措施，保證魯信集團及其直接、間接控制的公司、企業不從事與上市公司構成實質性同業競爭的業務和經營。魯信集團保證不利用對上市公司的股權控制關系，從事或參與從事有損上市公司及其股東利益的行為。如魯信集團或魯信集團所控制的企業獲得的商業機會與上市公司主營業務發生同業競爭或可能發生同業競爭的，魯信集團將立即通知上市公司，盡力將該商業機會給予上市公司，以確保上市公司及其全體股東利益不受損害。長期 否 是 解決關聯交易 控股股東 關于規范關聯交易的承諾：本次發行完成后，魯信集團將盡量減少和規范與上市公司的關聯交易；若在進行確有必要且不可避

160、免的關聯交易時，保證按市場化原則和公允價格進行公平操作，并按相關法律法規、規范性文件及雙方公司章程的有關規定履行交易程序及信息披露義務。魯信集團保證不通過關聯交易損害上市公司及其他股東的合法權益。如違反上述承諾給上市公司造成損失，魯信集團將做出賠償。長期 否 是 其他 控股股東 保證上市公司獨立性的承諾：（一）保證上市公司人員獨立（二）保證上市公司資產獨立完整（三）保證上市公司的財務獨立（四）保證上市公司機構獨立（五）保證上市公司業務獨立。長期 否 是 其他 控股股東 關于不占用上市公司資金的承諾：本次發行完成后，將繼續嚴格遵守關聯方資金往來及對外擔保的相關規定要求。保證公司資產獨立、完整，不

161、違規占用上市公司的資金、資產及其他資源。長期 否 是 2021 年年度報告 43/203 (二二)公司資產或項目存在盈利預測，且報告公司資產或項目存在盈利預測，且報告期仍處在盈利預測期間，公司就資產或項目期仍處在盈利預測期間，公司就資產或項目 是否達到原盈利預測及其原因作出說明是否達到原盈利預測及其原因作出說明 已達到 未達到 不適用 (三三)業績承諾的完成情況及其對商譽減值測試的影響業績承諾的完成情況及其對商譽減值測試的影響 適用 不適用 二、二、報報告期內告期內控股股東及其他關聯方非經營性占用資金情況控股股東及其他關聯方非經營性占用資金情況 適用 不適用 三、三、違規擔保情況違規擔保情況

162、適用 不適用 四、四、公司董事會對會計師事務所“非標公司董事會對會計師事務所“非標準意見審計報告”的說明準意見審計報告”的說明 適用 不適用 五、五、公司對會計政策、會計估計變更或重大會計差錯更正原因和影響的分析說明公司對會計政策、會計估計變更或重大會計差錯更正原因和影響的分析說明 （一）（一）公司對會計政策、會計估計變更原因及影響的分析說明公司對會計政策、會計估計變更原因及影響的分析說明 適用 不適用 公司自2021年1月1日起執行財政部2018年12月發布的 企業會計準則第21號租賃。該事項已經公司十屆二十三次董事會審議通過，詳見公司臨 2021-15 號公告。根據新租賃準則銜接規定，公司

163、將首次執行新租賃準則的累計影響數調整 2021 年年初留存收益及財務報表其他相關項目金額，不調整可比期間信息。經財務部門測算，本次會計政策變更不會對公司財務狀況、經營成果和現金流量產生重大影響，亦不存在損害公司及股東利益的情況。公司于 2021 年一季報起按新準則要求進行會計報表披露。（二）（二）公司對重大會計公司對重大會計差錯差錯更正原因及影響的分析說明更正原因及影響的分析說明 適用 不適用 （三）（三）與前任會計師事務所進行的溝通情況與前任會計師事務所進行的溝通情況 適用 不適用 （四）（四）其他說明其他說明 適用 不適用 六、六、聘任、解聘會計師事務所情況聘任、解聘會計師事務所情況 單位

164、：萬元 幣種：人民幣 現聘任 境內會計師事務所名稱 信永中和會計師事務所（特殊普通合伙）境內會計師事務所報酬 110 境內會計師事務所審計年限 3 名稱 報酬 內部控制審計會計師事務所 信永中和會計師事務所（特殊普通合伙）30 聘任、解聘會計師事務所的情況說明 適用 不適用 審計期間改聘會計師事務所的情況說明 適用 不適用 七、七、面臨面臨退退市風險的情況市風險的情況 (一一)導導致致退市風險警示退市風險警示的原因的原因 適用 不適用 2021 年年度報告 44/203 (二二)公司擬采取的應對措施公司擬采取的應對措施 適用 不適用 (三三)面臨終止上市的情況和原因面臨終止上市的情況和原因 適

165、用 不適用 八、八、破產重整相關事項破產重整相關事項 適用 不適用 九、九、重大訴訟、仲裁事項重大訴訟、仲裁事項 本年度公司有重大訴訟、仲裁事項 本年度公司無重大訴訟、仲裁事項 十、十、上市公司上市公司及其董事、監事、高級管理人員、控股股東、實際控制人及其董事、監事、高級管理人員、控股股東、實際控制人涉嫌違法違規、受到處罰涉嫌違法違規、受到處罰及整改情況及整改情況 適用 不適用 2021 年 1 月，根據中國證券監督管理委員會行政處罰決定書20213 號，公司時任董事、總經理劉伯哲先生因擔任山東龍力生物科技股份有限公司董事被給予警告，并處以 5 萬元罰款。十一、十一、報告期內公司及其控股股東、

166、實際控制人誠信狀況的說明報告期內公司及其控股股東、實際控制人誠信狀況的說明 適用 不適用 報告期內，公司及其控股股東、實際控制人誠信情況良好，不存在未按期償還大額債務、未履行承諾、未履行法院生效判決或被證券監管機構處罰的情形。十二、十二、重大關聯交易重大關聯交易(一一)與日常經營相關的關聯交易與日常經營相關的關聯交易 1 1、已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項 適用 不適用 2 2、已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項 適用 不適用 3 3、臨時公告未披露的事項臨時公告未披露的事項

167、 適用 不適用 (二二)資產資產或股權或股權收購、出售發生的關聯交易收購、出售發生的關聯交易 1 1、已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項 適用 不適用 2 2、已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項 適用 不適用 1、2021 年 6 月，公司公告全資子公司高新投將其持有的魯信海外投資有限公司（以下簡稱“魯信海外”）全部 32.5%股權協議轉讓給公司控股股東魯信集團之全資子公司魯信投資有限公司（以下簡稱“魯信投資”），轉讓價格 9,908.35 萬元人民幣，詳見公司（臨 2021-2

168、7 號公告）。2021 年 7 月，雙方簽署股權轉讓協議并完成股權交割。2、2020 年 9 月，公司公告全資子公司高新投擬向公司控股股東魯信集團轉讓所持有山東國信 225,000,000 股股份，占山東國信總股本的 4.83%，相關關聯交易總額為 4.86 億元（詳見公司臨 2020-43 號、臨 2020-45 號公告）。2021 年 11 月，經友好協商，公司與魯信集團簽署終止協議，終止本次資產出售（詳見公司臨 2021-49 號公告）。3、2021 年 12 月，因魯信惠金業務發展需要，魯信集團擬對其增資 45,000 萬元，根據公司未來發展戰略和投資規劃，公司放棄對魯信惠金的同比例增

169、資權。公司原持有魯信惠金股權比例14.61%，放棄同比例增資權后，持股比例下降至 10.06%（詳見公司臨 2021-59 號公告）。2022年 1 月，魯信惠金完成增資工商變更。2021 年年度報告 45/203 3 3、臨時公告未披露的事項臨時公告未披露的事項 適用 不適用 4 4、涉及業績約定的，應當披露報告期內的業績實現情況涉及業績約定的，應當披露報告期內的業績實現情況 適用 不適用 (三三)共同對外投資的重大關聯交易共同對外投資的重大關聯交易 1 1、已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項 適用 不適用 事項概述 查詢索引 2021

170、年 8 月，公司全資子公司高新投、公司控股子公司深圳華信與關聯方華信資本聯合發起設立揚州魯信醫療健康創業投資合伙企業（有限合伙）（暫定名），高新投、深圳華信出資金額為關聯交易額，相關關聯交易金額為 14,100 萬元，詳見公司臨 2021-35 號公告。上海證券交易所網站()2 2、已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項 適用 不適用 1、2021 年 1 月，公司公告全資子公司高新投與關聯方成都魯信菁蓉股權投資基金管理有限公司共同發起成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙）。高新投認繳出資金額為關聯交易額，相關關聯交易金額為 3.2

171、億元，詳見公司臨 2021-6 號公告。2021 年 4 月，成都魯信菁蓉貳期創業投資中心（有限合伙）完成工商注冊。2、2021 年 7 月，公司公告全資子公司高新投與關聯方云南華信潤城股權投資基金管理有限公司共同發起云南華信金創中小企業發展基金合伙企業（有限合伙）（暫定名），高新投認繳出資金額為關聯交易額，相關關聯交易金額為 6000 萬元，詳見公司臨 2021-30 號公告。2021 年 11月，云南魯金股權投資基金合伙企業（有限合伙）完成工商注冊。3、2021 年 8 月，公司全資子公司高新投、公司控股子公司深圳華信與關聯方華信資本聯合發起設立青島魯信國鑄醫療健康創業投資合伙企業（有限合

172、伙）（暫定名），高新投、深圳華信出資金額為關聯交易額，相關關聯交易金額為 9,400 萬元，詳見公司臨 2021-34 號公告。2021 年10 月，青島匯鑄魯信創業投資基金合伙企業（有限合伙）完成工商注冊。4、2021 年 11 月，公司與控股股東魯信集團全資子公司山東省投資有限公司發起設立山東天地融新投資發展有限公司，公司認繳出資金額為關聯交易額，相關關聯交易金額為 6750 萬元，詳見公司臨 2021-43 號公告。2021 年 11 月，山東天地融新投資發展有限公司完成工商注冊。5、2021 年 12 月，公司公告與控股股東魯信集團全資子公司山東省投資有限公司同比例對山東天地融新投資發

173、展有限公司增資并提供借款，其中增資金額為4,500萬元，提供借款金額11,250萬元，增資金額、提供借款金額為關聯交易金額，詳見公司臨 2021-52 號公告。2022 年 1 月，山東天地融新投資發展有限公司完成增資工商變更。2022 年 1 月 25 日，公司向山東天地融新投資發展有限公司提供借款 11,250 萬元，2022 年 3 月 11 日，公司收到山東天地融新投資發展有限公司歸還借款金額 11,250 萬元。6、2021 年 12 月，公司公告全資子公司高新投、公司控股子公司深圳華信與關聯方華信資本聯合發起設立萬海魯信創業投資合伙企業（有限合伙）（暫定名），高新投、深圳華信出資金

174、額為關聯交易額，相關關聯交易金額為 9,700 萬元，詳見公司臨 2021-58 號公告。2022 年 2 月，嘉興萬海魯信創業投資合伙企業（有限合伙）完成工商注冊。3 3、臨時公告未披露的事項臨時公告未披露的事項 適用 不適用 (四四)關聯債權債務往來關聯債權債務往來 1 1、已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項已在臨時公告披露且后續實施無進展或變化的事項 適用 不適用 事項概述 查詢索引 2021 年 1 月，公司發行 2021 年度第一期中期票據，發行金額 4 億上海證券交易所網站2021 年年度報告 46/203 元，期限 5+2 年，附第五年末發行人調整票面利率選擇權和投資者

175、回售選擇權，票面利率 4.45%。公司控股股東魯信集團提供全額無條件不可撤銷連帶責任保證擔保。詳見公司臨 2021-01 號公告。()2 2、已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項已在臨時公告披露，但有后續實施的進展或變化的事項 適用 不適用 2021 年 5 月，公司為參股公司上海隆奕投資管理有限公司提供借款 2000 萬元。詳見公司臨2021-24 號公告。根據上海隆奕投資管理有限公司資金需求，公司委托山東龍信小額貸款有限公司分別于 2021 年 5 月、2021 年 12 月向其提供借款，每一筆借款 1000 萬，期限一年，借款年利率 5.22%。3 3、臨時公告未披露的事項臨

176、時公告未披露的事項 適用 不適用 (五五)公司與存在關聯關系的財務公司、公司控股財務公司與關聯方之間的金融業務公司與存在關聯關系的財務公司、公司控股財務公司與關聯方之間的金融業務 適用 不適用 (六六)其他其他 適用 不適用 十三、十三、重大合同及其履行情況重大合同及其履行情況(一一)托管、承包、租賃事項托管、承包、租賃事項 1 1、托管情況托管情況 適用 不適用 2 2、承包情況承包情況 適用 不適用 3 3、租賃情況租賃情況 適用 不適用 (二二)擔保情況擔保情況 適用 不適用 (三三)委托他人進行現金資產管理的情況委托他人進行現金資產管理的情況 1.1.委托理財情況委托理財情況 (1)(

177、1)委托理財總體情況委托理財總體情況 適用 不適用 單位：元 幣種：人民幣 類型 資金來源 發生額 未到期余額 逾期未收回金額 保本固定收益 自有資金 170,000,000.00 21,000,000.00 保本浮動收益 自有資金 497,800,000.00 25,600,000.00 保本保最低收益型 自有資金 15,000,000.00 8,000,000.00 信托計劃 自有資金 234,000,000.00 183,713,000.00 資管計劃 自有資金 263,400,000.00 82,825,151.87 公募基金 自有資金 10,000,000.00 私募基金 自有資金

178、180,708,700.00 165,708,700.00 注：發生額按照期間單日最高余額計算。其他情況其他情況 適用 不適用 2021 年年度報告 47/203 (2)(2)單項委托理財情況單項委托理財情況 適用 不適用 單位：元 幣種：人民幣 受托人 委托理財類型 委托理財金額 委托理財起始日期 委托理財終止日期 資金 來源 資金 投向 報酬確定 方式 年化 收益率 預期收益(如有)實際 收益或損失 實際收回情況 是否經過法定程序 未來是否有委托理財計劃 減值準備計提金額(如有)華潤深國投信托有限公司 信托產品 100,000,000.00 2019/4/18 2022/4/18 自有資金

179、 集合信托產品 市場化 2,390,101.37 部分贖回 是 是 0 華潤深國投信托有限公司 信托產品 20,000,000.00 2019/9/17 2022/9/16 自有資金 單一信托產品 市場化 6,250,508.66 全部贖回 是 是 0 華潤深國投信托有限公司 信托產品 50,000,000.00 2020/1/15 2022/9/16 自有資金 單一信托產品 市場化 2,838,254.33 部分贖回 是 是 0 華潤深國投信托有限公司 信托產品 30,000,000.00 2020/5/11 2022/9/16 自有資金 單一信托產品 市場化 信托本金尚未贖回 是 是 0

180、富國基金管理有限公司 公募基金 10,000,000.00 2021/1/26 2021/10/28 自有資金 公募基金產品 市場化 690,328.35 全部贖回 是 是 0 上海世誠投資管理有限公司 私募基金 10,000,000.00 2021/1/15 不定期 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 上海大樸資產管理有限公司 私募基金 15,000,000.00 2021/1/15 2021/12/15 自有資金 私募基金產品 市場化 1,452,656.82 全部贖回 是 是 0 上海大樸資產管理有限公司 私募基金 15,000,000.00 2021/1/20 不定期

181、 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 上海睿億投資發展中心（有限合伙）私募基金 10,000,000.00 2021/2/19 不定期 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 上海煜德投資管理中心（有限合伙）私募基金 10,000,000.00 2021/7/19 不定期 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 西藏源樂晟資產管理有限公司 私募基金 20,000,000.00 2021/8/10 不定期 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 灃京資本管理（北京）有限公司 私募基金 10,000,000.00 2021/8/16 不定

182、期 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 寧波靈均投資管理合伙企業（有限合伙）私募基金 10,000,000.00 2021/7/15 不定期 自有資金 私募基金產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 上海景熙資產管理有限公司 私募基金 80,708,700.00 2021/10/18 不定期 自有資金 定向增發專項產品 市場化 尚未贖回 是 是 0 中信證券股份有限公司 資管產品 170,000,000.00 2021-8-4 不定期 自有資金 資管產品 市場化 15,782,665.44 部分贖回 是 是 0 財通基金管理有限公司 資管產品 81,100,000.00 2021

183、/3/31 不定期 自有資金 定向增發專項產品 市場化 全部贖回 是 是 0 財通基金管理有限公司 資管產品 100,000,000.00 2021/4/29 不定期 自有資金 定向增發專項產品 市場化 22,750,249.08 全部贖回 是 是 0 財通基金管理有限公司 資管產品 51,000,000.00 2021/6/22 不定期 自有資金 定向增發專項產品 市場化 11,733,545.43 全部贖回 是 是 0 財通基金管理有限公司 資管產品 120,106,000.00 2021/7/1 不定期 自有資金 定向增發專項產品 市場化 9,775,957.37 部分贖回 是 是 0

184、本清單列示單項金額超過公司凈資產 10%的低風險委托理財，以及安全性較低、流動性較差的高風險委托理財。2021 年年度報告 48/203 其他情況其他情況 適用 不適用 (3)(3)委托理財減值準備委托理財減值準備 適用 不適用 2.2.委托貸款情況委托貸款情況 (1)(1)委托貸款總體情況委托貸款總體情況 適用 不適用 單位：元 幣種：人民幣 類型 資金來源 發生額 未到期余額 逾期未收回金額 委托貸款 自有資金 20,000,000.00 20,000,000.00 0 其他情況其他情況 適用 不適用 (2)(2)單項委托貸款情況單項委托貸款情況 適用 不適用 單位：元 幣種：人民幣 受托

185、人 委托貸款類型 委托貸款金額 委托貸款起始日期 委托貸款終止日期 資金 來源 資金 投向 報酬確定 方式 年化 收益率 預期收益(如有)實際 收益或損失 實際收回情況 是否經過法定程序 未來是否有委托貸款計劃 減值準備計提金額(如有)山東龍信小額貸款有限公司 委托貸款 10,000,000.00 2021年 5月 31日 2022年 5月 30日 自有資金 上海隆奕 協議確定 5.22%311,750.00 0 0 是 是 0 山東龍信小額貸款有限公司 委托貸款 10,000,000.00 2021年 12月 16日 2022年 12月 15日 自有資金 上海隆奕 協議確定 5.22%23,

186、200.00 0 0 是 是 0 其他情況其他情況 適用 不適用 (3)(3)委托貸款減值委托貸款減值準備準備 適用 不適用 3.3.其他其他情況情況 適用 不適用 (四四)其他重大合同其他重大合同 適用 不適用 十四、十四、其其他他對投資者作出價值判斷和投資決策有重大影響的重大事項的說明對投資者作出價值判斷和投資決策有重大影響的重大事項的說明 適用 不適用 2021 年年度報告 49/203 第七節第七節 股份變動及股東情況股份變動及股東情況 一、一、股股本變動情況本變動情況(一一)股份變動情況表股份變動情況表 1 1、股份變動情況表股份變動情況表 報告期內，公司股份總數及股本結構未發生變化

187、。2 2、股份變動情況說明股份變動情況說明 適用 不適用 3 3、股份變動對最近一年和最近一期股份變動對最近一年和最近一期每股收益、每股凈資產等財務指標的影響（如有）每股收益、每股凈資產等財務指標的影響（如有）適用 不適用 4 4、公司認為必要或證券監管機構要求披露的其他內容公司認為必要或證券監管機構要求披露的其他內容 適用 不適用 (二二)限售股份變動情況限售股份變動情況 適用 不適用 二、二、證券發行與上市情況證券發行與上市情況(一一)截至截至報告期內報告期內證券發行情況證券發行情況 適用 不適用 截至報告期內證券發行情況的說明（存續期內利率不同的債券，請分別說明）：適用 不適用 (二二)

188、公司股份總數及股東結構變動及公司資產和負債結構的變動情況公司股份總數及股東結構變動及公司資產和負債結構的變動情況 適用 不適用 (三三)現存的內部職工股情況現存的內部職工股情況 適用 不適用 三、三、股東股東和實際控制人和實際控制人情況情況(一一)股東總數股東總數 截至報告期末普通股股東總數(戶)36,246 年度報告披露日前上一月末的普通股股東總數(戶)33,033 (二二)截至報告期末前十名股東、前十名流通股東（或無限售條件股東）持股情況表截至報告期末前十名股東、前十名流通股東（或無限售條件股東）持股情況表 單位:股 前十名股東持股情況 股東名稱（全稱）報告期內增減 期末持股數量 比例(%

189、)持有有限售條件股份數量 質押、標記或凍結情況 股東性質 股份狀態 數量 山東省魯信投資控股集團有限公司 517,861,877 69.57 0 無 0 國有法人 莊景坪 3,608,828 0.48 0 無 0 境內自然人 2021 年年度報告 50/203 姚永海 3,086,789 0.41 0 無 0 境內自然人 李波 1,716,000 0.23 0 無 0 境內自然人 文志勇 1,300,800 0.17 0 無 0 境內自然人 賈馨曄 1,076,095 0.14 0 無 0 境內自然人 四砂泰利萊（青島）研磨股份有限公司 1,016,101 0.14 0 無 0 境內非國有法人

190、 喬巨富 1,000,000 0.13 0 無 0 境內自然人 李建文 1,000,000 0.13 0 無 0 境內自然人 趙志軍 939,900 0.13 0 無 0 境內自然人 前十名無限售條件股東持股情況 股東名稱 持有無限售條件流通股的數量 股份種類及數量 種類 數量 山東省魯信投資控股集團有限公司 517,861,877 人民幣普通股 517,861,877 莊景坪 3,608,828 人民幣普通股 3,608,828 姚永海 3,086,789 人民幣普通股 3,086,789 李波 1,716,000 人民幣普通股 1,716,000 文志勇 1,300,800 人民幣普通股

191、1,300,800 賈馨曄 1,076,095 人民幣普通股 1,076,095 四砂泰利萊（青島）研磨股份有限公司 1,016,101 人民幣普通股 1,016,101 喬巨富 1,000,000 人民幣普通股 1,000,000 李建文 1,000,000 人民幣普通股 1,000,000 趙志軍 939,900 人民幣普通股 939,900 前十名股東中回購專戶情況說明 不適用。上述股東委托表決權、受托表決權、放棄表決權的說明 不適用。上述股東關聯關系或一致行動的說明 上述持有無限售條件股份的股東中，山東省魯信投資控股集團有限公司直接持有公司股份 52.01%，通過定向資產管理計劃持有公

192、司股份 17.56%，合計持有公司股份 69.57%，為公司控股股東。除此之外，未知其它股東之間是否存在關聯關系，也未知其它股東是否屬于上市公司收購管理辦法規定的一致行動人。表決權恢復的優先股股東及持股數量的說明 不適用。前十名有限售條件股東持股數量及限售條件 適用 不適用 (三三)戰略投資者或一般法人因配售新股成為前戰略投資者或一般法人因配售新股成為前 10 名股東名股東 適用 不適用 2021 年年度報告 51/203 四、四、控股股東及實際控制人情況控股股東及實際控制人情況(一一)控股股東情況控股股東情況 1 1 法人法人 適用 不適用 名稱 山東省魯信投資控股集團有限公司 單位負責人或

193、法定代表人 李瑋 成立日期 2002 年 1 月 31 日 主要經營業務 一般項目：以自有資金從事投資活動；社會經濟咨詢服務；自有資金投資的資產管理服務；非融資擔保服務；住房租賃；非居住房地產租賃；物業管理。（除依法須經批準的項目外，憑營業執照依法自主開展經營活動）報告期內控股和參股的其他境內外上市公司的股權情況 持有山東國信 48.13%的股權。其他情況說明 無。2 2 自然人自然人 適用 不適用 3 3 公司不存在控股股東情況的特別說明公司不存在控股股東情況的特別說明 適用 不適用 4 4 報告期內控股股東變更情況的說明報告期內控股股東變更情況的說明 適用 不適用 5 5 公司與控股股東之

194、間的產權及控制關系的方框圖公司與控股股東之間的產權及控制關系的方框圖 適用 不適用 (二二)實際控制人情況實際控制人情況 1 1 法人法人 適用 不適用 名稱 山東省人民政府 單位負責人或法定代表人/成立日期/主要經營業務/報告期內控股和參股的其他境內外上市公司的股權情況/其他情況說明/2 2 自然人自然人 適用 不適用 3 3 公司不存在實際控制人情況的特別說明公司不存在實際控制人情況的特別說明 適用 不適用 2021 年年度報告 52/203 4 4 報告期內報告期內公司公司控制控制權發生權發生變更變更的情況說明的情況說明 適用 不適用 5 5 公司與實際控制人之間的產權及控制關系的方框圖

195、公司與實際控制人之間的產權及控制關系的方框圖 適用 不適用 6 6 實際控制人通過信托或其他資產管理方式控制公司實際控制人通過信托或其他資產管理方式控制公司 適用 不適用 (三三)控股股東及實際控制人其他情況介紹控股股東及實際控制人其他情況介紹 適用 不適用 五、五、公司控股股東或第一大股東及其一致行動人累計質押股份數量占其所持公司股份數量比例公司控股股東或第一大股東及其一致行動人累計質押股份數量占其所持公司股份數量比例達到達到 80%以上以上 適用 不適用 六、六、其他持股在百分之十以上的法人股東其他持股在百分之十以上的法人股東 適用 不適用 七、七、股份限制減持情況說明股份限制減持情況說明

196、 適用 不適用 八、八、股份回購在報告期的具體實施情況股份回購在報告期的具體實施情況 適用 不適用 第八節第八節 優先股相關情況優先股相關情況 適用 不適用 第九節第九節 債券相關情況債券相關情況 一、一、企業債券、公司債券和非金融企業債務融資工具企業債券、公司債券和非金融企業債務融資工具 適用 不適用 (一一)企業債券企業債券 適用 不適用 (二二)公司債券公司債券 適用 不適用 2021 年年度報告 53/203 1.1.公司債券基本情況公司債券基本情況 單位：億元 幣種：人民幣 債券名稱 簡稱 代碼 發行日 起息日 到期日 債券余額 利率（%）還本付息方式 交易場所 投資者適當性安排（如

197、有）交易機制 是否存在終止上市交易的風險 2019 年面向合格投資者公開發行公司債券（第一期）19魯創01 155271 2019/4/3 2019/4/3 2029/4/3 5 4.90 本期公司債券采用單利按年計息，不計復利，逾期不另計息。每年付息一次，到期一次還本，最后一期利息隨本金的兌付一起支付。上海證券交易所 本期債券僅面向合格投資者發行，公眾投資者不得參與發行認購，本期債券上市后將被實施投資者適當性管理，僅限合格投資者參與交易，公眾投資者認購或買入的交易行為無效，不向公司股東優先配售。競價、報價、詢價和協議 否 2020 年面向合格投資者公開發行創新創業公司債券（第一期）20魯創0

198、1 163115 2020/1/17 2020/1/17 2027/1/17 5 4.30 本期債券采用單利按年計息，不計復利。每年付息一次，到期一次還本，最后一期利息隨本金的兌付一起支付。上海證券交易所 本期債券僅面向合格投資者發行，公眾投資者不得參與發行認購，本期債券上市后將被實施投資者適當性管理，僅限合格投資者參與交易，公眾投資者認購或買入的交易行為無效，不向公司股東優先配售。競價、報價、詢價和協議 否 2021 年年度報告 54/203 公司對債券終止上市交易風險的應對措施 適用 不適用 逾期未償還債券 適用 不適用 報告期內債券付息兌付情況 適用 不適用 債券名稱 付息兌付情況的說明

199、 2019 年面向合格投資者公開發行公司債券（第一期）按期支付 2020 年 4 月 3 日至 2021 年 4 月 2 日期間利息，詳見 2021 年 3月 25 日披露的魯信創業投資集團股份有限公司 2019 年面向合格投資者公開發行公司債券(第一期)2021 年付息公告 2020 年面向合格投資者公開發行創新創業公司債券（第一期）按期支付 2020 年 1 月 11 日至 2021 年 1 月 10 日期間利息，詳見 2021年 1 月 11 日披露的魯信創業投資集團股份有限公司 2020 年面向合格投資者公開發行公司債券(第一期)2021 年付息公告 2.2.發行人或投資者選擇權條款、

200、投資者保護條款的觸發和執行情況發行人或投資者選擇權條款、投資者保護條款的觸發和執行情況 適用 不適用 “19 魯創 01”附第 5 年末發行人上調票面利率選擇權及投資者回售選擇權條款。報告期內未發生相關條款的執行情況?！?0 魯創 01”附第 5 年末發行人上調票面利率選擇權及投資者回售選擇權條款。報告期內未發生相關條款的執行情況。3.3.為債券發行及存續期業務提供服務的中介機構為債券發行及存續期業務提供服務的中介機構 中介機構名稱 辦公地址 簽字會計師姓名 聯系人 聯系電話 中信證券股份有限公司 北京市朝陽區亮馬橋路48 號中信證券大廈 吳江博 010-60833310 上海新世紀資信評估投

201、資服務有限公司 上海市黃浦區漢口路398 號華盛大廈 14 樓 廖勇 021-63504375-637 山東睿揚律師事務所 濟南市濼源大街 2 號山東大眾傳媒大廈 19 層 賀維維 0531-51369266 上述中介機構發生變更的情況 適用 不適用 4.4.報告期末募集資金使用情況報告期末募集資金使用情況 適用 不適用 單位:億元 幣種:人民幣 債券名稱 募集資金總金額 已使用金額 未使用金額 募集資金專項賬戶運作情況（如有）募集資金違規使用的整改情況（如有）是否與募集說明書承諾的用途、使用計劃及其他約定一致 2019 年面向合格投資者公開發行公司債券（第一期）5 5 0 公司在監管銀行設立

202、募集資金使用專項賬戶以來，此賬戶運作正常，公司嚴格按照募集說明書承諾的投向和投資金額安排使用募集資金，專門無 是 2021 年年度報告 55/203 用于存放所募集的資金，實行?？顚Ｓ?，并由銀行負責監督公司嚴格按照募集資金用途進行使用 2020 年面向合格投資者公開發行創新創業公司債券（第一期）5 5 0 公司在監管銀行設立募集資金使用專項賬戶以來，此賬戶運作正常，公司嚴格按照募集說明書承諾的投向和投資金額安排使用募集資金，專門用于存放所募集的資金，實行?？顚Ｓ?，并由銀行負責監督公司嚴格按照募集資金用途進行使用 無 是 20 魯創 01：經中國證監會證監許可2019311 號文核準，公司向合格

203、投資者公開發行面值總額不超過 5 億元的創新創業公司債券。最終本期債券發行規模 5 億元，本期債券募集資金扣除發行費用后，全部通過直接投資或設立契約型基金、公司型基金，以及設立有限合伙企業等方式投資于種子期、初創期、成長期的創新創業公司的股權。截止本報告期末，已使用資金 5.0116億元（其中利息 0.116 億元），其中 2.384 億元用于支付山東省魯信新舊動能轉換創投母基金合伙企業（有限合伙）募集資金，0.252 億元用于支付立無錫金投魯信創業投資合伙企業（有限合伙）募集資金，0.50 億元用于支付青島中經合魯信跨境創投基金企業（有限合伙）募集資金，0.64億元用于支付成都魯信菁蓉貳期創

204、業投資中心（有限合伙）募集資金，0.036 億元用于支付山東省魯信工業轉型升級投資企業（有限合伙）募集資金，1.20 億元用于置換前期已由山東省魯信新舊動能轉換創投母基金合伙企業（有限合伙）和成都魯信菁蓉創業投資中心（有限合伙）分別向A、B、C、D、E、F 公司（項目介紹請參見募集說明書）投資的自有資金。募集資金用于建設項目的進展情況及運營效益 適用 不適用 報告期內變更上述債券募集資金用途的說明 適用 不適用 其他說明 適用 不適用 5.5.信用評級結果調整信用評級結果調整情況情況 適用 不適用 其他說明 適用 不適用 6.6.擔保情況、償債計劃及其他償債保障措施在報告期內的執行和變化情況及

205、其影響擔保情況、償債計劃及其他償債保障措施在報告期內的執行和變化情況及其影響 適用 不適用 7.7.公司債券其他情況的說明公司債券其他情況的說明 適用 不適用 2021 年年度報告 56/203 (三三)銀行間債券市場非金融企業債務融資工具銀行間債券市場非金融企業債務融資工具 適用 不適用 1.1.非金融企業債務融資工具非金融企業債務融資工具基本情況基本情況 單位：億元 幣種：人民幣 債券名稱 簡稱 代碼 發行日 起息日 到期日 債券余額 利率（%）還本付息方式 交易場所 投資者適當性安排（如有）交易機制 是否存在終止上市交易的風險 魯信創業投資集團股份有限公司2019 年度第一期中期票據 1

206、9 魯信創投MTN001 101901170.IB 2019/8/27-2019/8/28 2019/8/29 2029/8/29 6 5.00 本期公司債券采用單利按年計息，不計復利，逾期不另計息。每年付息一次，到期一次還本，最后一期利息隨本金的兌付一起支付。銀行間交易市場 全國銀行間債券市場的機構投資者（國家法律、法規禁止購買者除外）詢價 否 魯信創業投資集團股份有限公司2021 年度第一期中期票 21 魯信創投MTN001 102100002.IB 2021/1/4-2021/1/5 2021/1/6 2028/1/6 4 4.45 本期公司債券采用單利按年計息，不計復利，逾期不另計息。

207、每年付息一次，到期一次還本，最后一期利息隨本金的兌付一起支付。銀行間交易市場 全國銀行間債券市場的機構投資者（國家法律、法規禁止購買者除外）詢價 否 2021 年年度報告 57/203 公司對債券終止上市交易風險的應對措施 適用 不適用 逾期未償還債券 適用 不適用 報告期內債券付息兌付情況 適用 不適用 債券名稱 付息兌付情況的說明 魯信創業投資集團股份有限公司 2019 年度第一期中期票據 按期支付 2020 年 8 月 29 日至 2021 年 8 月 28 日期間利息，詳見 2021年 8 月 23 日披露的魯信創業投資集團股份有限公司 2019 年度第一期中期票據付息公告(2021)

208、2.2.發行人或投資者選擇權條款、投資者保護條款的觸發和執行情況發行人或投資者選擇權條款、投資者保護條款的觸發和執行情況 適用 不適用 3.3.為債券發行及存續期業務提供服務的中介機構為債券發行及存續期業務提供服務的中介機構 中介機構名稱 辦公地址 簽字會計師姓名 聯系人 聯系電話 招商銀行股份有限公司 廣東省深圳市福田區深南大道 7088 號 武麗紅 0755-88026172 上海新世紀資信評估投資服務有限公司 上海市黃浦區漢口路 398 號華盛大廈14 樓 廖勇 021-63504375-637 山東睿揚律師事務所 濟南市濼源大街 2號山東大眾傳媒大廈 19 層 賀維維 0531-513

209、69266 信永中和會計師事務所 北京市東城區朝陽門北大街 8 號富華大廈 A 座 9 層 王貢勇、呂玉磊 孫行 010-65542288 上述中介機構發生變更的情況 適用 不適用 4.4.報告期末募集資金使用報告期末募集資金使用情況情況 適用 不適用 單位:元 幣種:人民幣 債券名稱 募集資金總金額 已使用金額 未使用金額 募集資金專項賬戶運作情況（如有）募集資金違規使用的整改情況（如有）是否與募集說明書承諾的用途、使用計劃及其他約定一致 魯信創業投資集團股份有限公司 2019年度第一期中期票據 600,000,000.00 600,000,000.00 無 無 是 魯信創業投資集團股份有限

210、公司 2021400,000,000.00 382,624,850.00 17,375,150.00 無 無 是 2021 年年度報告 58/203 年度第一期中期票 募集資金用于建設項目的進展情況及運營效益 適用 不適用 報告期內變更上述債券募集資金用途的說明 適用 不適用 詳見 2021 年 3 月 8 日披露的關于魯信創業投資集團股份有限公司 2021 年度第一期中期票據募集資金用途變更的說明。其他說明 適用 不適用 5.5.信用評級結果調整信用評級結果調整情況情況 適用 不適用 其他說明 適用 不適用 6.6.擔保情況、償債計劃及其他償債保障措施在報告期內的執行和變化情況及其影響擔保情

211、況、償債計劃及其他償債保障措施在報告期內的執行和變化情況及其影響 適用 不適用 7.7.非金融企業債務融資工具非金融企業債務融資工具其他情況的說明其他情況的說明 適用 不適用 (四四)公司報告期內合并報表范圍虧損超過上年末凈資產公司報告期內合并報表范圍虧損超過上年末凈資產 10%10%適用 不適用 (五五)報告期末除債券外的有息債務逾期情況報告期末除債券外的有息債務逾期情況 適用 不適用 (六六)報告期內違反報告期內違反法律法規、公司章程、信息披露事務管理制度規定的情況以及債券募集說明法律法規、公司章程、信息披露事務管理制度規定的情況以及債券募集說明書約定或承諾的情況對債券投資者權益的影響書約

212、定或承諾的情況對債券投資者權益的影響 適用 不適用 (七七)截至報告截至報告期末期末公司近公司近 2 年的會計數據和年的會計數據和財務指標財務指標 適用 不適用 單位:元 幣種:人民幣 主要指標 2021 年 2020 年 本期比上年同期增減（%）變動原因 扣除非經常性損益后凈利潤 507,995,874.92 317,455,501.34 60.02 本期比上年增加 60.02%,主要為本期投資收益減少，估值收益增加總額綜合影響。流動比率 3.31 6.32-47.62 主要因新增上市項目絕大多數通過基金間接持有，基金增值在其他非流動金融資產體現。速動比率 3.23 6.23-48.15 主

213、要因新增上市項目絕大多數通過基金間接持有，基金增值在其他非流動金融資產體現。資產負債率（%）40.45 40.22 0.23 資產增加幅度小于負債增加幅度。EBITDA 全部債務比 3.90 4.57-14.56 息稅前利潤增加和新增負債綜合影響。利息保障倍數 6.70 5.99 11.87 息稅前利潤增加、利息費用增加綜合所致。2021 年年度報告 59/203 現金利息保障倍數 0.84 0.36 134.86 現金利息支出增加、付現所得稅減少、經營活動現金流量凈流出減少綜合所致 EBITDA 利息保障倍數 6.82 6.07 12.29 息稅前利潤增加、利息費用增加綜合所致。貸款償還率（

214、%）100 100 0.00 利息償付率（%）100 100 0.00 二、二、可轉換公司債券情況可轉換公司債券情況 適用 不適用 第十節第十節 財務報告財務報告 一、一、審計審計報告報告 適用 不適用 魯信創業投資集團股份有限公司全體股東魯信創業投資集團股份有限公司全體股東：一、一、審計意見審計意見 我們審計了魯信創業投資集團股份有限公司（以下簡稱魯信創投）財務報表，包括 2021年 12 月 31 日的合并及母公司資產負債表，2021 年度的合并及母公司利潤表、合并及母公司現金流量表、合并及母公司股東權益變動表，以及相關財務報表附注。我們認為，后附的財務報表在所有重大方面按照企業會計準則的

215、規定編制，公允反映了魯信創投 2021 年 12 月 31 日的合并及母公司財務狀況以及 2021 年度的合并及母公司經營成果和現金流量。二、二、形成審計意見的基礎形成審計意見的基礎 我們按照中國注冊會計師審計準則的規定執行了審計工作。審計報告的“注冊會計師對財務報表審計的責任”部分進一步闡述了我們在這些準則下的責任。按照中國注冊會計師職業道德守則，我們獨立于魯信創投，并履行了職業道德方面的其他責任。我們相信，我們獲取的審計證據是充分、適當的，為發表審計意見提供了基礎。三、三、關鍵審計事項關鍵審計事項 關鍵審計事項是我們根據職業判斷，認為對本期財務報表審計最為重要的事項。這些事項的應對以對財務

216、報表整體進行審計并形成審計意見為背景，我們不對這些事項單獨發表意見。1 1、主營業務收入確認、主營業務收入確認 關鍵審計事項關鍵審計事項 審計中的應對審計中的應對 2021 年年度報告 60/203 魯信創投 2021 年度主營業務收入為 13,507.57 萬元。由于收入是魯信創投的關鍵業績指標之一，存在管理層為了達到特定目標或期望而操縱收入的固有風險，因此我們將收入確認識別為關鍵審計事項。有關主營業務收入的詳情請參閱財務報表附注六、35。我們執行的主要審計程序：評估、測試與銷售和收款流程相關的內部控制的設計及運行的有效性；通過與管理層訪談、審閱相關合同條款，了解并評估與收入確認相關的會計政

217、策是否符合企業會計準則的相關規定；對收入、成本執行分析性程序，分析銷量、單價、各月和各年度毛利率波動的合理性；檢查銷售合同、出庫單、發票、報關單、船單、簽收單等支持性單據；對重要客戶的往來余額進行函證；將出口收入與出口退稅申報表及中國電子口岸出口數據進行核對；對資產負債表日前后確認的收入執行截止性測試，檢查出庫單、發票、報關單、船單、簽收單等支持性證據，評價收入是否被記錄在恰當的會計期間。2 2、以公允價值計量且分類為第三層次的金融工具估值、以公允價值計量且分類為第三層次的金融工具估值 關鍵審計事項關鍵審計事項 審計中的應對審計中的應對 截至 2021 年 12 月 31 日，魯信創投以公允價

218、值計量且分類為第三層次的金融工具為347,448.46 萬元。金融工具的第三層次采用重要不可觀察輸入值作為關鍵假設計量公允價值，此類輸入值包括流動性折扣、波動率以及市場乘數等。由于第三層次金融工具重大及管理層在估值時采用不可觀察輸入值作為關鍵假設需要作出重大判斷，我們將第三層次的金融工具估值的評估識別為關鍵審計事項。有關以公允價值計量且分類為第三層次的金融工具公允價值的詳情請參閱財務報表附注六、10 及附注十。我們執行的主要審計程序：了解魯信創投與以公允價值計量且分類為第三層次的金融工具估值相關的內部控制和評估流程，并通過考慮估計的不確定性的程度和其他固有風險因素的水平，評估了重大錯報的固有風

219、險；就魯信創投對第三層次金融工具估值過程中所使用的模型、關鍵假設和數據輸入相關的內部控制的設計和執行進行了評價和測試；基于我們對行業慣例的了解，我們對管理層第三層次金融工具估值中采用的模型、關鍵假設的合理性進行了評估；基于相關市場數據和相關合同及其他支持性文件，我們評估了管理層在計量第三層次金融工具的公允價值時所采用的不可觀察輸入值及可觀察輸入值的合理性,并檢查2021 年年度報告 61/203 了輸入值的準確性；在采用市場乘數估值的情況下，檢查使用的市場乘數是否適合被投資企業的所處發展階段和所屬行業，審核獲得可比市場乘數的過程；在采用近期融資價格法估值的情況下，檢查近期融資價格的公允性，考慮

220、估值日距離融資完成的時間，檢查是否存在需對近期融資價格進行調整的情形；在采用凈資產法估值的情況下，檢查凈資產法的使用范圍，檢查估值過程是否綜合考慮相關因素并進行調整。四、四、其他信息其他信息 魯信創投管理層(以下簡稱管理層)對其他信息負責。其他信息包括魯信創投 2021 年度報告中涵蓋的信息，但不包括財務報表和我們的審計報告。我們對財務報表發表的審計意見不涵蓋其他信息，我們也不對其他信息發表任何形式的鑒證結論。結合我們對財務報表的審計，我們的責任是閱讀其他信息，在此過程中，考慮其他信息是否與財務報表或我們在審計過程中了解到的情況存在重大不一致或者似乎存在重大錯報?；谖覀円褕绦械墓ぷ?，如果我們

221、確定其他信息存在重大錯報，我們應當報告該事實。在這方面，我們無任何事項需要報告。五、五、管理層和治理層對財務報表的責任管理層和治理層對財務報表的責任 管理層負責按照企業會計準則的規定編制財務報表，使其實現公允反映，并設計、執行和維護必要的內部控制，以使財務報表不存在由于舞弊或錯誤導致的重大錯報。在編制財務報表時，管理層負責評估魯信創投的持續經營能力，披露與持續經營相關的事項（如適用），并運用持續經營假設，除非管理層計劃清算魯信創投、終止運營或別無其他現實的選擇。治理層負責監督魯信創投的財務報告過程。六、六、注冊會計師對財務報表審計的責任注冊會計師對財務報表審計的責任 我們的目標是對財務報表整體

222、是否不存在由于舞弊或錯誤導致的重大錯報獲取合理保證，并出具包含審計意見的審計報告。合理保證是高水平的保證，但并不能保證按照審計準則執行的審計在某一重大錯報存在時總能發現。錯報可能由于舞弊或錯誤導致，如果合理預期錯報單獨或匯總起來可能影響財務報表使用者依據財務報表作出的經濟決策，則通常認為錯報是重大的。在按照審計準則執行審計工作的過程中，我們運用職業判斷，并保持職業懷疑。同時，我們也執行以下工作：2021 年年度報告 62/203 （1）識別和評估由于舞弊或錯誤導致的財務報表重大錯報風險，設計和實施審計程序以應對這些風險，并獲取充分、適當的審計證據，作為發表審計意見的基礎。由于舞弊可能涉及串通、

223、偽造、故意遺漏、虛假陳述或凌駕于內部控制之上，未能發現由于舞弊導致的重大錯報的風險高于未能發現由于錯誤導致的重大錯報的風險。（2）了解與審計相關的內部控制，以設計恰當的審計程序。（3）評價管理層選用會計政策的恰當性和作出會計估計及相關披露的合理性。（4）對管理層使用持續經營假設的恰當性得出結論。同時，根據獲取的審計證據，就可能導致對魯信創投持續經營能力產生重大疑慮的事項或情況是否存在重大不確定性得出結論。如果我們得出結論認為存在重大不確定性，審計準則要求我們在審計報告中提請報表使用者注意財務報表中的相關披露；如果披露不充分，我們應當發表非無保留意見。我們的結論基于截至審計報告日可獲得的信息。然

224、而，未來的事項或情況可能導致魯信創投不能持續經營。（5）評價財務報表的總體列報、結構和內容，并評價財務報表是否公允反映相關交易和事項。（6）就魯信創投中實體或業務活動的財務信息獲取充分、適當的審計證據，以對財務報表發表審計意見。我們負責指導、監督和執行集團審計，并對審計意見承擔全部責任。我們與治理層就計劃的審計范圍、時間安排和重大審計發現等事項進行溝通，包括溝通我們在審計中識別出的值得關注的內部控制缺陷。我們還就已遵守與獨立性相關的職業道德要求向治理層提供聲明，并與治理層溝通可能被合理認為影響我們獨立性的所有關系和其他事項，以及相關的防范措施（如適用）。從與治理層溝通過的事項中，我們確定哪些事

225、項對本期財務報表審計最為重要，因而構成關鍵審計事項。我們在審計報告中描述這些事項，除非法律法規禁止公開披露這些事項，或在極少數情形下，如果合理預期在審計報告中溝通某事項造成的負面后果超過在公眾利益方面產生的益處，我們確定不應在審計報告中溝通該事項。信永中和會計師事務所(特殊普通合伙)中國注冊會計師：王貢勇 （項目合伙人）中國注冊會計師：呂玉磊 中國 北京 二二二年四月二十八日 2021 年年度報告 63/203 二、二、財務報表財務報表 合并資產負債表合并資產負債表 2021 年 12 月 31 日 編制單位:魯信創業投資集團股份有限公司 單位:元 幣種:人民幣 項目項目 附注附注 20212

226、021 年年 1 12 2 月月 3131 日日 20202020 年年 1212 月月 3131 日日 流動資產：流動資產：貨幣資金 七、1 368,452,013.70 250,830,704.10 結算備付金 拆出資金 交易性金融資產 七、2 951,736,199.89 1,222,827,682.44 衍生金融資產 應收票據 七、4 8,876,895.61 3,602,708.75 應收賬款 七、5 20,549,631.52 21,512,034.41 應收款項融資 預付款項 七、7 1,731,701.20 1,963,274.24 應收保費 應收分保賬款 應收分保合同準備金

227、其他應收款 七、8 15,589,067.60 16,584,911.83 其中：應收利息 應收股利 14,460,000.00 14,779,037.90 買入返售金融資產 存貨 七、9 35,660,846.53 28,562,477.83 合同資產 持有待售資產 一年內到期的非流動資產 其他流動資產 七、13 120,641,705.49 553,750,705.04 流動資產合計 1,523,238,061.54 2,099,634,498.64 非流動資產：非流動資產：發放貸款和墊款 債權投資 其他債權投資 長期應收款 長期股權投資 七、17 2,009,206,775.92 1,6

228、89,373,299.13 其他權益工具投資 其他非流動金融資產 七、19 3,474,484,630.25 2,467,756,257.38 投資性房地產 固定資產 七、21 58,615,182.36 61,009,508.49 在建工程 462,123.89 生產性生物資產 油氣資產 使用權資產 七、25 4,636,925.04 無形資產 七、26 18,963,627.38 19,889,585.59 開發支出 -商譽 -長期待攤費用 七、29 551,904.76 遞延所得稅資產 七、30 69,571,919.90 39,873,208.62 2021 年年度報告 64/203

229、其他非流動資產 七、31 1,244,270.00 非流動資產合計 5,637,275,235.61 4,278,363,983.10 資產總計 7,160,513,297.15 6,377,998,481.74 流動負債：流動負債：短期借款 向中央銀行借款 拆入資金 交易性金融負債 衍生金融負債 應付票據 應付賬款 七、36 13,892,307.03 13,995,571.53 預收款項 合同負債 七、38 7,274,809.98 7,644,219.60 賣出回購金融資產款 吸收存款及同業存放 代理買賣證券款 代理承銷證券款 應付職工薪酬 七、39 55,875,526.07 35,1

230、50,669.43 應交稅費 七、40 35,997,055.37 9,405,480.79 其他應付款 七、41 37,022,014.48 262,561,325.36 其中：應付利息 應付股利 應付手續費及傭金 應付分保賬款 持有待售負債 一年內到期的非流動負債 七、43 309,017,475.99 2,403,483.33 其他流動負債 七、44 945,725.30 993,748.56 流動負債合計 460,024,914.22 332,154,498.60 非流動負債：非流動負債：保險合同準備金 長期借款 七、45 305,642,963.89 應付債券 七、46 2,068,

231、238,901.58 1,650,405,551.90 其中：優先股 永續債 租賃負債 七、47 1,099,244.46 長期應付款 七、48 215,218.85 302,287.08 長期應付職工薪酬 預計負債 遞延收益 七、51 1,484,519.13 遞延所得稅負債 七、30 365,498,961.59 276,436,540.93 其他非流動負債 非流動負債合計 2,436,536,845.61 2,232,787,343.80 負債合計 2,896,561,759.83 2,564,941,842.40 所有者權益（或股東權益）：所有者權益（或股東權益）：實收資本（或股本）七

232、、53 744,359,294.00 744,359,294.00 其他權益工具 其中：優先股 永續債 2021 年年度報告 65/203 資本公積 七、55 938,029,562.84 907,818,517.52 減：庫存股 其他綜合收益 七、57-15,078,934.98-6,893,003.86 專項儲備 盈余公積 七、59 254,019,094.64 211,512,450.50 一般風險準備 未分配利潤 七、60 2,271,704,147.05 1,880,485,140.94 歸屬于母公司所有者權益（或股東權益）合計 4,193,033,163.55 3,737,282,

233、399.10 少數股東權益 70,918,373.77 75,774,240.24 所有者權益（或股東權益）合計 4,263,951,537.32 3,813,056,639.34 負債和所有者權益（或股東權益）總計 7,160,513,297.15 6,377,998,481.74 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 母公司母公司資產負債表資產負債表 2021 年 12 月 31 日 編制單位:魯信創業投資集團股份有限公司 單位:元 幣種:人民幣 項目項目 附注附注 20212021 年年 1 12 2 月月 3131 日日 20202020 年年 1212

234、月月 3131 日日 流動資產：流動資產：貨幣資金 244,218,814.58 2,817,116.02 交易性金融資產 578,488,472.01 289,110,685.33 衍生金融資產 應收票據 應收賬款 應收款項融資 預付款項 其他應收款 十七、2 719,721,573.51 815,860,241.71 其中：應收利息 應收股利 9,188,000.00 150,000,000.00 存貨 合同資產 持有待售資產 一年內到期的非流動資產 其他流動資產 72,931,801.72 83,908,565.91 流動資產合計 1,615,360,661.82 1,191,696,6

235、08.97 非流動資產：非流動資產：債權投資 其他債權投資 長期應收款 長期股權投資 十七、3 2,770,076,440.37 2,517,699,981.22 其他權益工具投資 其他非流動金融資產 616,874,172.93 573,653,121.19 投資性房地產 2021 年年度報告 66/203 固定資產 36,013,236.80 38,405,558.44 在建工程 生產性生物資產 油氣資產 使用權資產 無形資產 13,543,726.66 14,063,687.25 開發支出 商譽 長期待攤費用 遞延所得稅資產 46,943,151.09 其他非流動資產 非流動資產合計 3

236、,483,450,727.85 3,143,822,348.10 資產總計 5,098,811,389.67 4,335,518,957.07 流動負債：流動負債：短期借款 交易性金融負債 衍生金融負債 應付票據 應付賬款 641,507.98 641,507.98 預收款項 合同負債 應付職工薪酬 3,077,589.86 3,075,456.96 應交稅費 355,118.30 347,818.31 其他應付款 5,559,285.84 21,834,516.29 其中：應付利息 應付股利 持有待售負債 一年內到期的非流動負債 305,642,963.89 2,403,483.33 其他流

237、動負債 流動負債合計 315,276,465.87 28,302,782.87 非流動負債：非流動負債：長期借款 305,642,963.89 應付債券 2,068,238,901.58 1,650,405,551.90 其中：優先股 永續債 租賃負債 長期應付款 215,218.85 302,287.08 長期應付職工薪酬 預計負債 遞延收益 遞延所得稅負債 71,159,280.71 其他非流動負債 非流動負債合計 2,139,613,401.14 1,956,350,802.87 負債合計 2,454,889,867.01 1,984,653,585.74 所有者權益（或股東權益）：所有

238、者權益（或股東權益）：實收資本（或股本）744,359,294.00 744,359,294.00 其他權益工具 其中：優先股 2021 年年度報告 67/203 永續債 資本公積 932,919,848.75 953,276,244.78 減：庫存股 其他綜合收益 專項儲備 盈余公積 201,432,308.79 158,925,664.65 未分配利潤 765,210,071.12 494,304,167.90 所有者權益（或股東權益）合計 2,643,921,522.66 2,350,865,371.33 負債和所有者權益（或股東權益）總計 5,098,811,389.67 4,335,

239、518,957.07 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 合并合并利潤表利潤表 2021 年 112 月 單位:元 幣種:人民幣 項目項目 附注附注 20212021 年度年度 20202020 年度年度 一、營業總收入 135,075,661.61 120,843,046.26 其中：營業收入 七、61 135,075,661.61 120,843,046.26 利息收入 已賺保費 手續費及傭金收入 二、營業總成本 323,338,127.38 290,141,009.78 其中：營業成本 七、61 93,994,167.09 86,159,323.35 利息

240、支出 手續費及傭金支出 退保金 賠付支出凈額 提取保險責任準備金凈額 保單紅利支出 分保費用 稅金及附加 七、62 3,177,606.13 2,933,071.47 銷售費用 七、63 6,557,262.05 5,111,342.80 管理費用 七、64 103,605,886.97 98,742,113.43 研發費用 七、65 5,012,852.67 4,881,646.97 財務費用 七、66 110,990,352.47 92,313,511.76 其中：利息費用 108,887,000.04 92,509,242.47 利息收入 7,538,092.48 7,282,953.2

241、7 加：其他收益 七、67 588,172.39 17,633,173.07 投資收益（損失以“”號填列）七、68 225,251,853.06 859,841,366.05 其中：對聯營企業和合營企業的投資收益 128,711,138.85 44,380,468.58 以攤余成本計量的金融資產終止確認收益 匯兌收益（損失以“”號填列）2021 年年度報告 68/203 凈敞口套期收益（損失以“-”號填列）公允價值變動收益（損失以“”號填列）七、70 581,814,992.72-209,075,109.17 信用減值損失（損失以“-”號填列）七、71 1,931,802.75 8,744,8

242、18.59 資產減值損失（損失以“-”號填列）七、72-1,088,194.12-46,496,891.68 資產處置收益（損失以“”號填列）七、73 289,698.93 三、營業利潤（虧損以“”號填列）620,525,859.96 461,349,393.34 加：營業外收入 七、74 98,885.13 659,451.43 減：營業外支出 七、75 24,959.91 525,796.37 四、利潤總額（虧損總額以“”號填列）620,599,785.18 461,483,048.40 減：所得稅費用 七、76 101,532,166.39 123,279,574.19 五、凈利潤（凈虧

243、損以“”號填列）519,067,618.79 338,203,474.21（一）按經營持續性分類 1.持續經營凈利潤（凈虧損以“”號填列）519,067,618.79 338,203,474.21 2.終止經營凈利潤（凈虧損以“”號填列）（二）按所有權歸屬分類 1.歸屬于母公司股東的凈利潤（凈虧損以“-”號填列）509,159,531.45 334,969,891.59 2.少數股東損益（凈虧損以“-”號填列）9,908,087.34 3,233,582.62 六、其他綜合收益的稅后凈額 -8,185,931.12-39,171,878.39（一）歸屬母公司所有者的其他綜合收益的稅后凈額 七、

244、77-8,185,931.12-39,171,878.39 1不能重分類進損益的其他綜合收益 -603,783.74 （1）重新計量設定受益計劃變動額 （2）權益法下不能轉損益的其他綜合收益 -603,783.74 （3）其他權益工具投資公允價值變動 （4）企業自身信用風險公允價值變動 2將重分類進損益的其他綜合收益 -7,582,147.38-39,171,878.39（1）權益法下可轉損益的其他綜合收益 6,182,737.90-6,182,249.75（2）其他債權投資公允價值變動 （3）金融資產重分類計入其他綜合收益的金額 （4）其他債權投資信用減值準備 （5）現金流量套期儲備 202

245、1 年年度報告 69/203 （6）外幣財務報表折算差額 -13,764,885.28-32,989,628.64（7）其他 （二）歸屬于少數股東的其他綜合收益的稅后凈額 七、綜合收益總額 510,881,687.67 299,031,595.82（一）歸屬于母公司所有者的綜合收益總額 500,973,600.33 295,798,013.20（二）歸屬于少數股東的綜合收益總額 9,908,087.34 3,233,582.62 八、每股收益：（一）基本每股收益(元/股)0.68 0.45（二）稀釋每股收益(元/股)0.68 0.45 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責

246、人：姚娟 母公司母公司利潤表利潤表 2021 年 112 月 單位:元 幣種:人民幣 項目項目 附注附注 20212021 年度年度 20202020 年度年度 一、營業收入 十七、4 32,534,955.79 32,156,033.14 減：營業成本 十七、4 31,593,031.03 31,412,329.88 稅金及附加 1,554,500.12 1,386,906.21 銷售費用 管理費用 7,777,233.16 18,719,175.85 研發費用 財務費用 87,639,849.28 66,618,746.36 其中：利息費用 78,174,085.94 61,117,708

247、.51 利息收入 1,943,540.80 2,584,636.51 加：其他收益 431,024.58 293,413.65 投資收益（損失以“”號填列）十七、5 218,071,303.24 204,815,966.82 其中：對聯營企業和合營企業的投資收益 18,097,416.20-475,558.63 以攤余成本計量的金融資產終止確認收益 凈敞口套期收益（損失以“-”號填列）公允價值變動收益（損失以“”號填列）324,668,468.31 88,807,163.34 信用減值損失（損失以“-”號填列）-14,529,528.56-20,129,101.20 資產減值損失（損失以“-”

248、號填列）-256,923.25 資產處置收益（損失以“”號填列）61,126.19-656,301.99 二、營業利潤（虧損以“”號填列）432,672,735.96 186,893,092.21 加：營業外收入 600,000.00 減：營業外支出 18,842.08 500,000.00 三、利潤總額（虧損總額以“”號 432,653,893.88 186,993,092.21 2021 年年度報告 70/203 填列）減：所得稅費用 31,001,594.95 四、凈利潤（凈虧損以“”號填列）401,652,298.93 186,993,092.21（一）持續經營凈利潤（凈虧損以“”號填

249、列）401,652,298.93 186,993,092.21（二）終止經營凈利潤（凈虧損以“”號填列）五、其他綜合收益的稅后凈額 （一）不能重分類進損益的其他綜合收益 1.重新計量設定受益計劃變動額 2.權益法下不能轉損益的其他綜合收益 3.其他權益工具投資公允價值變動 4.企業自身信用風險公允價值變動 （二）將重分類進損益的其他綜合收益 1.權益法下可轉損益的其他綜合收益 2.其他債權投資公允價值變動 3.金融資產重分類計入其他綜合收益的金額 4.其他債權投資信用減值準備 5.現金流量套期儲備 6.外幣財務報表折算差額 7.其他 六、綜合收益總額 401,652,298.93 186,99

250、3,092.21 七、每股收益：（一）基本每股收益(元/股)（二）稀釋每股收益(元/股)公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 合并合并現金流量表現金流量表 2021 年 112 月 單位：元 幣種：人民幣 項目項目 附注附注 20212021年度年度 20202020年度年度 一、經營活動產生的現金流量：一、經營活動產生的現金流量：銷售商品、提供勞務收到的現金 114,775,984.54 99,655,132.01 客戶存款和同業存放款項凈增加額 向中央銀行借款凈增加額 向其他金融機構拆入資金凈增加額 收到原保險合同保費取得的現金 2021 年年度報告 71/2

251、03 收到再保業務現金凈額 保戶儲金及投資款凈增加額 收取利息、手續費及傭金的現金 拆入資金凈增加額 回購業務資金凈增加額 代理買賣證券收到的現金凈額 收到的稅費返還 1,530,761.13 503,473.59 收到其他與經營活動有關的現金 七、78（1）20,818,733.23 16,766,400.03 經營活動現金流入小計 137,125,478.90 116,925,005.63 購買商品、接受勞務支付的現金 58,185,705.27 44,410,651.09 客戶貸款及墊款凈增加額 存放中央銀行和同業款項凈增加額 支付原保險合同賠付款項的現金 拆出資金凈增加額 支付利息、手

252、續費及傭金的現金 支付保單紅利的現金 支付給職工及為職工支付的現金 79,143,626.53 63,119,583.24 支付的各項稅費 41,769,543.78 70,418,736.23 支付其他與經營活動有關的現金 七、78（2）29,154,672.58 48,123,304.84 經營活動現金流出小計 208,253,548.16 226,072,275.40 經營活動產生的現金流量凈額 -71,128,069.26-109,147,269.77 二、投資活動產生的現金流量：二、投資活動產生的現金流量：收回投資收到的現金 350,792,606.53 598,029,255.29

253、 取得投資收益收到的現金 95,414,793.35 103,101,046.71 處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金凈額 405,863.00 3,471.00 處置子公司及其他營業單位收到的現金凈額 141,961,228.04 收到其他與投資活動有關的現金 七、78（3）348,056,953.10 210,280,005.97 投資活動現金流入小計 794,670,215.98 1,053,375,007.01 購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金 3,944,985.47 2,078,891.14 投資支付的現金 874,779,690.71 535,435,3

254、91.23 質押貸款凈增加額 取得子公司及其他營業單位支付的現金凈額 支付其他與投資活動有關的現金 七、78（4）259,227,804.52 357,423,711.85 2021 年年度報告 72/203 投資活動現金流出小計 1,137,952,480.70 894,937,994.22 投資活動產生的現金流量凈額 -343,282,264.72 158,437,012.79 三、籌資活動產生的現金流量：三、籌資活動產生的現金流量：吸收投資收到的現金 其中：子公司吸收少數股東投資收到的現金 取得借款收到的現金 398,000,000.00 500,000,000.00 收到其他與籌資活動

255、有關的現金 籌資活動現金流入小計 398,000,000.00 500,000,000.00 償還債務支付的現金 2,400,000.00 122,400,000.00 分配股利、利潤或償付利息支付的現金 202,419,533.04 193,467,493.26 其中：子公司支付給少數股東的股利、利潤 11,187,481.04 支付其他與籌資活動有關的現金 七、78（6）30,455,707.17 11,903,136.31 籌資活動現金流出小計 235,275,240.21 327,770,629.57 籌資活動產生的現金流量凈額 162,724,759.79 172,229,370.4

256、3 四、匯率變動對現金及現金等價四、匯率變動對現金及現金等價物的影響物的影響 -3,755,116.21-14,591,340.24 五、現金及現金等價物凈增加額五、現金及現金等價物凈增加額 -255,440,690.40 206,927,773.21 加：期初現金及現金等價物余額 720,291,704.10 513,363,930.89 六、期末現金及現金等價物余額六、期末現金及現金等價物余額 464,851,013.70 720,291,704.10 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 母公司母公司現金流量表現金流量表 2021 年 112 月 單位:元

257、幣種:人民幣 項目項目 附注附注 20212021年度年度 20202020年度年度 一、經營活動產生的現金流量：一、經營活動產生的現金流量：銷售商品、提供勞務收到的現金 收到的稅費返還 收到其他與經營活動有關的現金 23,869,796.44 10,304,802.68 經營活動現金流入小計 23,869,796.44 10,304,802.68 購買商品、接受勞務支付的現金 支付給職工及為職工支付的現金 854,384.41 588,565.23 支付的各項稅費 1,550,000.12 1,390,184.70 支付其他與經營活動有關的現金 15,979,545.96 26,326,68

258、5.64 2021 年年度報告 73/203 經營活動現金流出小計 18,383,930.49 28,305,435.57 經營活動產生的現金流量凈額 5,485,865.95-18,000,632.89 二、投資活動產生的現金流量：二、投資活動產生的現金流量：收回投資收到的現金 146,394,541.11 180,553,638.26 取得投資收益收到的現金 358,138,841.29 169,288,604.40 處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金凈額 100,800.00 處置子公司及其他營業單位收到的現金凈額 收到其他與投資活動有關的現金 77,905,054.92 5

259、3,855,462.17 投資活動現金流入小計 582,539,237.32 403,697,704.83 購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金 20,982.42 241,492.52 投資支付的現金 343,919,362.76 249,491,574.41 取得子公司及其他營業單位支付的現金凈額 支付其他與投資活動有關的現金 224,615,391.20 80,000,000.00 投資活動現金流出小計 568,555,736.38 329,733,066.93 投資活動產生的現金流量凈額 13,983,500.94 73,964,637.90 三、籌資活動產生的現金流量：三、

260、籌資活動產生的現金流量：吸收投資收到的現金 取得借款收到的現金 398,000,000.00 500,000,000.00 收到其他與籌資活動有關的現金 878,104,714.71 706,454,242.29 籌資活動現金流入小計 1,276,104,714.71 1,206,454,242.29 償還債務支付的現金 2,400,000.00 22,400,000.00 分配股利、利潤或償付利息支付的現金 202,419,533.04 181,307,581.66 支付其他與籌資活動有關的現金 880,652,850.00 976,652,850.00 籌資活動現金流出小計 1,085,4

261、72,383.04 1,180,360,431.66 籌資活動產生的現金流量凈額 190,632,331.67 26,093,810.63 四、匯率變動對現金及現金等價四、匯率變動對現金及現金等價物的影響物的影響 五、現金及現金等價物凈增加額五、現金及現金等價物凈增加額 210,101,698.56 82,057,815.64 加：期初現金及現金等價物余額 83,817,116.02 1,759,300.38 六、期末現金及現金等價物余額六、期末現金及現金等價物余額 293,918,814.58 83,817,116.02 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 2

262、021 年年度報告 74/203 合并合并所有者權益變動表所有者權益變動表 2021 年 112 月 單位:元 幣種:人民幣 項目 2021 年度 歸屬于母公司所有者權益 少數股東權益 所有者權益合計 實收資本(或股本)其他權益工具 資本公積 減：庫存股 其他綜合收益 專項儲備 盈余公積 一般風險準備 未分配利潤 其他 小計 優先股 永續債 其他 一、上年年末余額 744,359,294.00 907,818,517.52 -6,893,003.86 211,512,450.50 1,880,485,140.94 3,737,282,399.10 75,774,240.24 3,813,056

263、,639.34 加：會計政策變更 前期差錯更正 同一控制下企業合并 其他 2,341,414.26 33,878,598.64 36,220,012.90 124,142.14 36,344,155.04 二、本年期初余額 744,359,294.00 907,818,517.52 -6,893,003.86 213,853,864.76 1,914,363,739.58 3,773,502,412.00 75,898,382.38 3,849,400,794.38 三、本 30,211,045.32 -8,185,931.12 40,165,229.88 357,340,407.47 419

264、,530,751.55-4,980,008.61 414,550,742.94 2021 年年度報告 75/203 期增減變動金額（減少以“”號填列）（一）綜合收益總額 -8,185,931.12 509,159,531.45 500,973,600.33 9,908,087.34 510,881,687.67（二）所有者投入和減少資本 30,211,045.32 30,211,045.32-14,888,095.95 15,322,949.37 1所有者投入的普通股 2其他權益工具持有者投入資本 3股份支付計入所有者權益的金 2021 年年度報告 76/203 額 4其他 30,211,04

265、5.32 30,211,045.32-14,888,095.95 15,322,949.37（三）利潤分配 40,165,229.88 -151,819,123.98 -111,653,894.10 -111,653,894.10 1提取盈余公積 40,165,229.88 -40,165,229.88 2提取一般風險準備 3對所有者（或股東）的分配 -111,653,894.10 -111,653,894.10 -111,653,894.10 4其他 （四）所有者權益內部結轉 1資本公積轉增資本（或股本）2盈余公 2021 年年度報告 77/203 積轉增資本（或股本）3盈余公積彌補虧損 4

266、設定受益計劃變動額結轉留存收益 5其他綜合收益結轉留存收益 6其他 （五）專項儲備 1本期提取 2本期使用 （六）其他 2021 年年度報告 78/203 四、本期期末余額 744,359,294.00 938,029,562.84 -15,078,934.98 254,019,094.64 2,271,704,147.05 4,193,033,163.55 70,918,373.77 4,263,951,537.32 項目 2020 年度 歸屬于母公司所有者權益 少數股東權益 所有者權益合計 實收資本(或股本)其他權益工具 資本公積 減：庫存股 其他綜合收益 專項儲備 盈余公積 一般風險準備

267、 未分配利潤 其他 小計 優先股 永續債 其他 一、上年年末余額 744,359,294.00 996,729,474.80 32,278,874.53 192,813,141.28 1,677,897,951.94 3,644,078,736.55 84,995,730.07 3,729,074,466.62 加：會計政策變更 前期差錯更正 同一控制下企業合并 其他 二、本年期744,359,294.00 996,729,474.80 32,278,874.53 192,813,141.28 1,677,897,951.94 3,644,078,736.55 84,995,730.07 3,

268、729,074,466.62 2021 年年度報告 79/203 初余額 三、本期增減變動金額（減少以“”號填列）-88,910,957.28 -39,171,878.39 18,699,309.22 202,587,189.00 93,203,662.55-9,221,489.83 83,982,172.72（一）綜合收益總額 -39,171,878.39 334,969,891.59 295,798,013.20 3,233,582.62 299,031,595.82（二）所有者投入和減少資本 -88,910,957.28 -2,029,499.27 -90,940,456.55-1,26

269、7,591.41-92,208,047.96 1所有者投入的普通股 2其他權益工具持有者投入資本 3股份支付計入所 2021 年年度報告 80/203 有者權益的金額 4其他 -88,910,957.28 -2,029,499.27 -90,940,456.55-1,267,591.41-92,208,047.96（三）利潤分配 18,699,309.22 -130,353,203.32 -111,653,894.10-11,187,481.04-122,841,375.14 1提取盈余公積 18,699,309.22 -18,699,309.22 2提取一般風險準備 3對所有者（或股東）的分

270、配 -111,653,894.10 -111,653,894.10-11,187,481.04-122,841,375.14 4其他 （四）所有者權益內部結轉 1資本公積轉增資本（或 2021 年年度報告 81/203 股本）2盈余公積轉增資本（或股本）3盈余公積彌補虧損 4設定受益計劃變動額結轉留存收益 5其他綜合收益結轉留存收益 6其他 （五）專項儲備 1本期提取 2本期使 2021 年年度報告 82/203 用（六）其他 四、本期期末余額 744,359,294.00 907,818,517.52 -6,893,003.86 211,512,450.50 1,880,485,140.94

271、 3,737,282,399.10 75,774,240.24 3,813,056,639.34 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 母公司母公司所有者權益變動表所有者權益變動表 2021 年 112 月 單位:元 幣種:人民幣 項目 2021 年度 實收資本(或股本)其他權益工具 資本公積 減：庫存股 其他綜合收益 專項儲備 盈余公積 未分配利潤 所有者權益合計 優先股 永續債 其他 一、上年年末余額 744,359,294.00 953,276,244.78 158,925,664.65 494,304,167.90 2,350,865,371.33 加：會

272、計政策變更 前期差錯更正 其他 2,341,414.26 21,072,728.27 23,414,142.53 二、本年期初余額 744,359,294.00 953,276,244.78 161,267,078.91 515,376,896.17 2,374,279,513.86 三、本期增減變動金額（減少以“”號填列）-20,356,396.03 40,165,229.88 249,833,174.95 269,642,008.80（一）綜合收益總額 401,652,298.93 401,652,298.93（二）所有者投入和減少資本 -20,356,396.03 -20,356,396

273、.03 1所有者投入的普通股 2其他權益工具持有者投入資本 3股份支付計入所有者權益的金額 4其他 -20,356,396.03 -20,356,396.03 2021 年年度報告 83/203 （三）利潤分配 40,165,229.88-151,819,123.98-111,653,894.10 1提取盈余公積 40,165,229.88-40,165,229.88 2對所有者（或股東）的分配 -111,653,894.10-111,653,894.10 3其他 （四）所有者權益內部結轉 1資本公積轉增資本（或股本）2盈余公積轉增資本（或股本）3盈余公積彌補虧損 4設定受益計劃變動額結轉留存

274、收益 5其他綜合收益結轉留存收益 6其他 （五）專項儲備 1本期提取 2本期使用 （六）其他 四、本期期末余額 744,359,294.00 932,919,848.75 201,432,308.79 765,210,071.12 2,643,921,522.66 項目 2020 年度 實收資本(或股本)其他權益工具 資本公積 減：庫存股 其他綜合收益 專項儲備 盈余公積 未分配利潤 所有者權益合計 優先股 永續債 其他 一、上年年末余額 744,359,294.00 952,347,012.00 140,222,167.45 437,626,587.19 2,274,555,060.64 加

275、：會計政策變更 前期差錯更正 其他 二、本年期初余額 744,359,294.00 952,347,012.00 140,222,167.45 437,626,587.19 2,274,555,060.64 2021 年年度報告 84/203 三、本期增減變動金額（減少以“”號填列）929,232.78 18,703,497.20 56,677,580.71 76,310,310.69（一）綜合收益總額 186,993,092.21 186,993,092.21（二）所有者投入和減少資本 929,232.78 4,187.98 37,691.82 971,112.58 1所有者投入的普通股 2

276、 其他權益工具持有者投入資本 3 股份支付計入所有者權益的金額 4其他 929,232.78 4,187.98 37,691.82 971,112.58（三）利潤分配 18,699,309.22-130,353,203.32-111,653,894.10 1提取盈余公積 18,699,309.22-18,699,309.22 2對所有者（或股東）的分配 -111,653,894.10-111,653,894.10 3其他 （四）所有者權益內部結轉 1 資本公積轉增資本（或股本）2 盈余公積轉增資本（或股本）3盈余公積彌補虧損 4 設定受益計劃變動額結轉留存收益 5 其他綜合收益結轉留存收益 6

277、其他 （五）專項儲備 1本期提取 2本期使用 （六）其他 四、本期期末余額 744,359,294.00 953,276,244.78 158,925,664.65 494,304,167.90 2,350,865,371.33 公司負責人：陳磊 主管會計工作負責人：段曉旭 會計機構負責人：姚娟 2021 年年度報告 85/203 三、三、公司基本情況公司基本情況 1.1.公司概況公司概況 適用 不適用 魯信創業投資集團股份有限公司（原名為“山東泰山磨料磨具股份有限公司”，以下簡稱“公司”或“本公司”，在包含子公司時統稱“本集團”）是經山東省體改委1988第 57 號文批復同意，以社會募集方式

278、設立的股份公司。1993 年 11 月 20 日取得山東省工商行政管理局注冊登記，注冊資本為 8,682.20 萬元。1995 年 7 月 7 日公司名稱變更為“四砂股份有限公司”。1996 年 12 月 25 日經中國證監會批準在上海證券交易所掛牌交易。1996 年度股利分配向全體股東按 10:3 送紅股后，總股本變更為 11,286.86 萬股。1998 年 7 月 29 日經中國證券管理委員會證監上字199899 號文批準，向全體股東配售 2,198.40 萬股普通股。變更后的公司總股本為13,485.26 萬股，注冊資本變更為 13,485.26 萬元。公司 1998 年度股利分配，向

279、全體股東按 10股送 3 股并轉增 2 股，總股本變更為 20,227.89 萬股。2005 年 1 月 20 日公司注冊名稱變更為“山東魯信高新技術產業股份有限公司”。2010 年 1 月 11 日經中國證監會證監許可20103 號文批準，公司向山東省魯信投資控股集團有限公司發行 169,900,747 股普通股購買其持有的山東省高新技術創業投資有限公司 100%股權，2010 年 1 月 12 日公司已在山東省工商行政管理局完成了高新投的股東變更登記手續，上述股權已過戶至公司名下，2010 年 2 月 1 日取得變更后的營業執照，公司股本變更為 372,179,647 股。根據 2010

280、年度股東大會決議，公司以 2010 年末總股本 372,179,647 股為基數，以資本公積向全體股東每 10 股轉增 10 股，本公司累計發行股本總數 744,359,294 股。2011 年 3 月 15 日，公司注冊名稱變更為“魯信創業投資集團股份有限公司”，公司簡稱“魯信創投”，股票代碼：600783；公司統一社會信用代碼：91370000164123533M；法定代表人：陳磊；注冊資本：744,359,294 元。注冊地為山東省淄博市高新技術產業開發區裕民路 129 號?？偛哭k公地址為山東省濟南市經十路 9999 號黃金時代廣場 C 座 4 層。公司屬金融行業，主要從事創業投資業務，

281、經營范圍包括：創業投資、投資管理及咨詢；磨料磨具、涂附磨具、衛生潔具、工業用紙、硅碳棒、耐火材料及制品的生產、銷售；建筑材料、鋼材、五金交電、百貨、機電產品的銷售；機電產品安裝、維修（不含電梯）；礦山及化工機械制造、銷售；技術開發及咨詢服務。(依法須經批準的項目，經相關部門批準后方可開展經營活動)。2.2.合并財務合并財務報表報表范圍范圍 適用 不適用 本集團合并財務報表范圍包括直接或間接控制的十八家公司。與上年相比，本年因新設增加魯信融新（上海）投資有限公司一家。詳見本附注“八、合并范圍的變更”及本附注“九、在其他主體中的權益”相關內容。四、四、財務報表的編制基礎財務報表的編制基礎 1.1.

282、編制基礎編制基礎 本集團財務報表以持續經營為基礎，根據實際發生的交易和事項，按照財政部頒布的企業會計準則及相關規定，并基于本附注“五、重要會計政策及會計估計”所述會計政策和會計估計編制。2021 年年度報告 86/203 2.2.持續經營持續經營 適用 不適用 本集團不存在導致對報告年末起 12 個月內的持續經營假設產生重大疑慮的事項或情況。五、五、重重要會計政策要會計政策及及會計估計會計估計 具體會計政策和會計估計提示：適用 不適用 本集團根據實際生產經營特點制定的具體會計政策和會計估計包括營業周期、應收款項壞賬準備的確認和計量、發出存貨計量、固定資產分類及折舊方法、無形資產攤銷、收入確認和

283、計量、長期股權投資初始及后續計量以及金融資產確認和計量等。1.1.遵循企業會計準則的聲明遵循企業會計準則的聲明 本公司所編制的財務報表符合企業會計準則的要求，真實、完整地反映了公司的財務狀況、經營成果、股東權益變動和現金流量等有關信息。2.2.會計期間會計期間 本公司會計年度自公歷 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。3.3.營業周期營業周期 適用 不適用 本集團以 12 個月作為一個營業周期，并以其作為資產和負債的流動性劃分標準。4.4.記賬本位幣記賬本位幣 本集團的記賬本位幣為人民幣。5.5.同一控制下和非同一控制下企業合并的會計處理方法同一控制下和非同一控制下企業合并的會計處理方法

284、 適用 不適用 本集團作為合并方，在同一控制下企業合并中取得的資產和負債，在合并日按被合并方在最終控制方合并報表中的賬面價值計量。取得的凈資產賬面價值與支付的合并對價賬面價值的差額，調整資本公積；資本公積不足沖減的，調整留存收益。在非同一控制下企業合并中取得的被購買方可辨認資產、負債及或有負債在收購日以公允價值計量。合并成本為本集團在購買日為取得對被購買方的控制權而支付的現金或非現金資產、發行或承擔的負債、發行的權益性證券等的公允價值以及在企業合并中發生的各項直接相關費用之和（通過多次交易分步實現的企業合并，其合并成本為每一單項交易的成本之和）。合并成本大于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允

285、價值份額的差額，確認為商譽；合并成本小于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值份額的，首先對合并中取得的各項可辨認資產、負債及或有負債的公允價值、以及合并對價的非現金資產或發行的權益性證券等的公允價值進行復核，經復核后，合并成本仍小于合并中取得的被購買方可辨認凈資產公允價值份額的，將其差額計入合并當期營業外收入。6.6.合并財務報表的編制方法合并財務報表的編制方法 適用 不適用 2021 年年度報告 87/203 本集團將所有控制的子公司及結構化主體納入合并財務報表范圍。在編制合并財務報表時，子公司與本公司采用的會計政策或會計期間不一致的，按照本公司的會計政策或會計期間對子公司財務報表進行必

286、要的調整。合并范圍內的所有重大內部交易、往來余額及未實現利潤在合并報表編制時予以抵銷。子公司的所有者權益中不屬于母公司的份額以及當期凈損益、其他綜合收益及綜合收益總額中屬于少數股東權益的份額，分別在合并財務報表“少數股東權益、少數股東損益、歸屬于少數股東的其他綜合收益及歸屬于少數股東的綜合收益總額”項目列示。對于同一控制下企業合并取得的子公司，其經營成果和現金流量自合并當期期初納入合并財務報表。編制比較合并財務報表時，對上年財務報表的相關項目進行調整，視同合并后形成的報告主體自最終控制方開始控制時點起一直存在。通過多次交易分步取得同一控制下被投資單位的股權，最終形成企業合并，編制合并報表時，視

287、同在最終控制方開始控制時即以目前的狀態存在進行調整，在編制比較報表時，以不早于本集團和被合并方同處于最終控制方的控制之下的時點為限，將被合并方的有關資產、負債并入本集團合并財務報表的比較報表中，并將合并而增加的凈資產在比較報表中調整所有者權益項下的相關項目。為避免對被合并方凈資產的價值進行重復計算，本集團在達到合并之前持有的長期股權投資，在取得原股權之日與本集團和被合并方處于同一方最終控制之日孰晚日起至合并日之間已確認有關損益、其他綜合收益和其他凈資產變動，應分別沖減比較報表期間的年初留存收益和當期損益。對于非同一控制下企業合并取得子公司，經營成果和現金流量自本集團取得控制權之日起納入合并財務

288、報表。在編制合并財務報表時，以購買日確定的各項可辨認資產、負債及或有負債的公允價值為基礎對子公司的財務報表進行調整。通過多次交易分步取得非同一控制下被投資單位的股權，最終形成企業合并，編制合并報表時，對于購買日之前持有的被購買方的股權，按照該股權在購買日的公允價值進行重新計量，公允價值與其賬面價值的差額計入當期投資收益；與其相關的購買日之前持有的被購買方的股權涉及權益法核算下的其他綜合收益以及除凈損益、其他綜合收益和利潤分配外的其他所有者權益變動，在購買日所屬當期轉為投資損益，由于被投資方重新計量設定受益計劃凈負債或凈資產變動而產生的其他綜合收益除外。本集團在不喪失控制權的情況下部分處置對子公

289、司的長期股權投資，在合并財務報表中，處置價款與處置長期股權投資相對應享有子公司自購買日或合并日開始持續計算的凈資產份額之間的差額，調整資本溢價或股本溢價，資本公積不足沖減的，調整留存收益。本集團因處置部分股權投資等原因喪失了對被投資方的控制權的，在編制合并財務報表時，對于剩余股權，按照其在喪失控制權日的公允價值進行重新計量。處置股權取得的對價與剩余股權公允價值之和，減去按原持股比例計算應享有原有子公司自購買日或合并日開始持續計算的凈資產的份額之間的差額，計入喪失控制權當期的投資損益，同時沖減商譽。與原有子公司股權投資相關的其他綜合收益等，在喪失控制權時轉為當期投資損益。本集團通過多次交易分步處

290、置對子公司股權投資直至喪失控制權的，如果處置對子公司股權投資直至喪失控制權的各項交易屬于一攬子交易的，應當將各項交易作為一項處置子公司并喪失控制權的交易進行會計處理；但是，在喪失控制權之前每一次處置價款與處置投資對應的享有該子公司凈資產份額的差額，在合并財務報表中確認為其他綜合收益，在喪失控制權時一并轉入喪失控制權當期的投資損益。7.7.合營安排合營安排分類分類及共同經營會計處理方法及共同經營會計處理方法 適用 不適用 2021 年年度報告 88/203 本集團的合營安排包括共同經營和合營企業。對于共同經營項目,本集團作為共同經營中的合營方確認單獨持有的資產和承擔的負債，以及按份額確認持有的資

291、產和承擔的負債，根據相關約定單獨或按份額確認相關的收入和費用。與共同經營發生購買、銷售不構成業務的資產交易的，僅確認因該交易產生的損益中歸屬于共同經營其他參與方的部分。8.8.現金及現金等價物的確定標準現金及現金等價物的確定標準 本集團現金流量表之現金指庫存現金以及可以隨時用于支付的存款?，F金流量表之現金等價物指持有期限不超過 3 個月、流動性強、易于轉換為已知金額現金且價值變動風險很小的投資。9.9.外幣業務和外幣報表折算外幣業務和外幣報表折算 適用 不適用 （1）外幣交易 本集團外幣交易按交易發生日的即期匯率將外幣金額折算為人民幣金額。于資產負債表日，外幣貨幣性項目采用資產負債表日的即期匯

292、率折算為人民幣，所產生的折算差額除了為購建或生產符合資本化條件的資產而借入的外幣專門借款產生的匯兌差額按資本化的原則處理外，直接計入當期損益。（2）外幣財務報表的折算 外幣資產負債表中資產、負債類項目采用資產負債表日的即期匯率折算；所有者權益類項目除“未分配利潤”外，均按業務發生時的即期匯率折算；利潤表中的收入和費用項目，采用當期平均匯率折算，年初未分配利潤為上一年折算后的年末未分配利潤，年末未分配利潤按折算后的利潤分配各項目計算列示。上述折算產生的外幣報表折算差額，在其他綜合收益項目中列示。外幣現金流量采用當期平均匯率折算。匯率變動對現金的影響額，在現金流量表中單獨列示。10.10.金融工具

293、金融工具 適用 不適用 本集團成為金融工具合同的一方時確認一項金融資產或金融負債。（1）金融資產 1）金融資產分類、確認依據和計量方法 本集團根據管理金融資產的業務模式和金融資產的合同現金流特征，將金融資產分類為以攤余成本計量的金融資產、以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產、以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。本集團將同時符合下列條件的金融資產分類為以攤余成本計量的金融資產：管理該金融資產的業務模式是以收取合同現金流量為目標。該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流量，僅為對本金和以未償付本金金額為基礎的利息的支付。此類金融資產按照公允價值進行初始計量，相關交易費

294、用計入初始確認金額；以攤余成本進行后續計量。不屬于任何套期關系的一部分的該類金融資產，按照實際利率法攤銷、減值、匯兌損益以及終止確認時產生的利得或損失，計入當期損益。本集團分類為該類的金融資產具體包括：應收賬款、應收票據、其他應收款等。本集團將同時符合下列條件的金融資產分類為以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產：管理該金融資產的業務模式既以收取合同現金流量為目標又以出售該金融資產為目標。該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流量，僅為對本金和以未償付本金金額為基礎的利息的支付。此類金融資產按照公允價值進行初始計量，相關交易費用計入初始確認金額。不屬于任何套期關系的一部分的該

295、類金融資產所產生的所有利得或損失，除信用減值損失2021 年年度報告 89/203 或利得、匯兌損益和按照實際利率法計算的該金融資產利息之外，所產生的其他利得或損失，均計入其他綜合收益；金融資產終止確認時，之前計入其他綜合收益的累計利得或損失應當從其他綜合收益中轉出，計入當期損益。本集團分類為該類的金融資產具體包括：其他債權投資、應收款項融資。本集團按照實際利率法確認利息收入。利息收入根據金融資產賬面余額乘以實際利率計算確定，但下列情況除外：對于購入或源生的已發生信用減值的金融資產，自初始確認起，按照該金融資產的攤余成本和經信用調整的實際利率計算確定其利息收入。對于購入或源生的未發生信用減值、

296、但在后續期間成為已發生信用減值的金融資產，在后續期間，按照該金融資產的攤余成本和實際利率計算確定其利息收入。本集團將非交易性權益工具投資指定為以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產。該指定一經作出，不得撤銷。本集團指定的以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的非交易性權益工具投資，按照公允價值進行初始計量，相關交易費用計入初始確認金額；除了獲得股利（屬于投資成本收回部分的除外）計入當期損益外，其他相關的利得和損失（包括匯兌損益）均計入其他綜合收益，且后續不得轉入當期損益。當其終止確認時，之前計入其他綜合收益的累計利得或損失從其他綜合收益中轉出，計入留存收益。除上述分類為以攤余成本計量

297、的金融資產和分類為以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產之外的金融資產，本集團將其分類為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。此類金融資產按照公允價值進行初始計量，相關交易費用直接計入當期損益。此類金融資產的利得或損失，計入當期損益。本集團分類為該類的金融資產具體包括：交易性金融資產、其他非流動金融資產。本集團在改變管理金融資產的業務模式時，對所有受影響的相關金融資產進行重分類。2）金融資產轉移的確認依據和計量方法 本集團將滿足下列條件之一的金融資產予以終止確認：收取該金融資產現金流量的合同權利終止；金融資產發生轉移，本集團轉移了金融資產所有權上幾乎所有風險和報酬；金融資產發

298、生轉移，本集團既沒有轉移也沒有保留金融資產所有權上幾乎所有風險和報酬，且未保留對該金融資產控制的。金融資產整體轉移滿足終止確認條件的，將所轉移金融資產在終止確認日的賬面價值，與因轉移而收到的對價及原直接計入其他綜合收益的公允價值變動累計額中對應終止確認部分的金額（涉及轉移的金融資產同時符合下列條件：集團管理該金融資產的業務模式是以收取合同現金流量為目標；該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流，僅為對本金金額為基礎的利息的支付）之和的差額計入當期損益。金融資產部分轉移滿足終止確認條件的，將所轉移金融資產整體的賬面價值，在終止確認部分和未終止確認部分之間，按照各自的相對公允價值進行分攤，

299、并將因轉移而收到的對價及應分攤至終止確認部分的原計入其他綜合收益的公允價值變動累計額中對應終止確認部分的金額（涉及轉移的金融資產同時符合下列條件：集團管理該金融資產的業務模式是以收取合同現金流量為目標；該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流，僅為對本金金額為基礎的利息的支付）之和，與分攤的前述金融資產整體賬面價值的差額計入當期損益。（2）金融負債 1）金融負債分類、確認依據和計量方法 2021 年年度報告 90/203 除下列各項外，本集團將金融負債分類為以攤余成本計量的金融負債，采用實際利率法，按照攤余成本進行后續計量：以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債（含屬于金融負債的

300、衍生工具），包括交易性金融負債和初始確認時指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債，此類金融負債按照公允價值進行后續計量，公允價值變動形成的利得或損失以及與該金融負債相關的股利和利息支出計入當期損益。不符合終止確認條件的金融資產轉移或繼續涉入被轉移金融資產所形成的金融負債。此類金融負債，本集團按照金融資產轉移相關準則規定進行計量。不屬于以上或情形的財務擔保合同，以及不屬于以上情形的以低于市場利率貸款的貸款承諾。本集團作為此類金融負債的發行方的，在初始確認后按照依據金融工具減值相關準則規定確定的損失準備金額以及初始確認金額扣除依據收入準則相關規定所確定的累計攤銷后的余額孰高進行計量。本

301、集團將在非同一控制下的企業合并中作為購買方確認的或有對價形成金融負債的，按照以公允價值計量且其變動計入當期損益進行會計處理。2）金融負債終止確認條件 當金融負債的現時義務全部或部分已經解除時，終止確認該金融負債或義務已解除的部分。本集團與債權人之間簽訂協議，以承擔新金融負債方式替換現存金融負債，且新金融負債與現存金融負債的合同條款實質上不同的，終止確認現存金融負債，并同時確認新金融負債。本集團對現存金融負債全部或部分的合同條款作出實質性修改的，終止確認現存金融負債或其一部分，同時將修改條款后的金融負債確認為一項新金融負債。終止確認部分的賬面價值與支付的對價之間的差額，計入當期損益。（3）金融資

302、產和金融負債的公允價值確定方法 本集團以主要市場的價格計量金融資產和金融負債的公允價值，不存在主要市場的，以最有利市場的價格計量金融資產和金融負債的公允價值，并且采用當時適用并且有足夠可利用數據和其他信息支持的估值技術。公允價值計量所使用的輸入值分為三個層次，即第一層次輸入值是計量日能夠取得的相同資產或負債在活躍市場上未經調整的報價；第二層次輸入值是除第一層次輸入值外相關資產或負債直接或間接可觀察的輸入值；第三層次輸入值是相關資產或負債的不可觀察輸入值。本集團優先使用第一層次輸入值，最后再使用第三層次輸入值，在活躍市場上持有的金融資產或擬承擔的金融負債使用第一層次輸入值，非公開發行有明確鎖定期

303、的股票及理財產品等投資使用第二層次輸入值，不存在活躍市場的金融工具使用第三層次輸入值。公允價值計量結果所屬的層次，由對公允價值計量整體而言具有重大意義的輸入值所屬的最低層次決定。本集團對權益工具的投資以公允價值計量。但在有限情況下，如果用以確定公允價值的近期信息不足，或者公允價值的可能估計金額分布范圍很廣，而成本代表了該范圍內對公允價值的最佳估計的，該成本可代表其在該分布范圍內對公允價值的恰當估計。2021 年年度報告 91/203 公允價值，是指市場參與者在計量日發生的有序交易中，出售一項資產所能收到或者轉移一項負債所需支付的價格。1）存在活躍市場的金融工具公允價值 對于存在活躍市場的金融工

304、具，本集團采用活躍市場中的報價確定其公允價值；活躍市場中的報價是指易于定期從交易所、經紀商、行業協會、定價服務機構等獲得的價格，且代表了在公平交易中實際發生的市場交易的價格，按照下述原則確定：A、在活躍市場上，本集團已持有的金融資產或擬承擔的金融負債的報價，為市場中的現行出價；擬購入的金融資產或已承擔的金融負債的報價，為市場中的現行要價。B、非公開發行有明確鎖定期的股票等投資的公允價值，以證券交易所上市交易的同一股票的公允價值為基礎，引入平均價格亞式期權模型計算流動性折扣，確定估值日的公允價值。C、資產管理計劃、私募基金及信托計劃投資，其公允價值相關報價機構在形成報價過程中采用了反映市場狀況的

305、可觀察輸入值的，采用管理人估值系統的報價，確定估值日的公允價值。2）對于不存在活躍市場的金融工具，本集團采用估值技術確定其公允價值。在估值時，本集團采用在當前情況下適用并且有足夠可利用數據和其他信息支持的估值技術，選擇與市場參與者在相關資產或負債的交易中所考慮的資產或負債特征相一致的輸入值，并盡可能優先使用相關可觀察輸入值。在相關可觀察輸入值無法取得或取得不切實可行的情況下，使用不可輸入值。本集團以投資項目目前所處的狀態為基礎，根據實際發生的交易和事項，按照中國證券業協會發布的非上市公司股權估值指引及中國證券投資基金業協會發布的私募投資基金非上市股權投資估值指引(試行)、證券投資基金投資流通受

306、限股票估值指引（試行）等相關法律法規的規定和要求，對不同投資項目的公允價值進行計量。（4）金融資產和金融負債的抵銷 本集團的金融資產和金融負債在資產負債表內分別列示，不相互抵銷。但同時滿足下列條件時，以相互抵銷后的凈額在資產負債表內列示：（1）本集團具有抵銷已確認金額的法定權利，且該種法定權利是當前可執行的；（2）本集團計劃以凈額結算，或同時變現該金融資產和清償該金融負債。（5）金融負債與權益工具的區分及相關處理方法 本集團按照以下原則區分金融負債與權益工具：（1）如果本集團不能無條件地避免以交付現金或其他金融資產來履行一項合同義務，則該合同義務符合金融負債的定義。有些金融工具雖然沒有明確地包

307、含交付現金或其他金融資產義務的條款和條件，但有可能通過其他條款和條件間接地形成合同義務。（2）如果一項金融工具須用或可用本集團自身權益工具進行結算，需要考慮用于結算該工具的本集團自身權益工具，是作為現金或其他金融資產的替代品，還是為了使該工具持有方享有在發行方扣除所有負債后的資產中的剩余權益。如果是前者，該工具是發行方的金融負債；如果是后者，該工具是發行方的權益工具。在某些情況下，一項金融工具合同規定本集團須用或可用自身權益工具結算該金融工具，其中合同權利或合同義務的金額等于可獲取或需交付2021 年年度報告 92/203 的自身權益工具的數量乘以其結算時的公允價值，則無論該合同權利或義務的金

308、額是固定的，還是完全或部分地基于除本集團自身權益工具的市場價格以外的變量（例如利率、某種商品的價格或某項金融工具的價格）的變動而變動，該合同分類為金融負債。本集團在合并報表中對金融工具（或其組成部分）進行分類時，考慮了集團成員和金融工具持有方之間達成的所有條款和條件。如果集團作為一個整體由于該工具而承擔了交付現金、其他金融資產或者以其他導致該工具成為金融負債的方式進行結算的義務，則該工具應當分類為金融負債。金融工具或其組成部分屬于金融負債的，相關利息、股利（或股息）、利得或損失，以及贖回或再融資產生的利得或損失等，本集團計入當期損益。金融工具或其組成部分屬于權益工具的，其發行（含再融資）、回購

309、、出售或注銷時，本集團作為權益的變動處理，不確認權益工具的公允價值變動。（6）金融工具的減值 本集團以預期信用損失為基礎，對下列項目進行減值會計處理并確認損失準備：以攤余成本計量的金融資產；以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產（涉及的金融資產同時符合下列條件：集團管理該金融資產的業務模式是以收取合同現金流量為目標；該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流，僅為對本金金額為基礎的利息的支付。）；租賃應收款；合同資產等 預期信用損失，是指以發生違約的風險為權重的金融工具信用損失的加權平均值。信用損失，是指本集團按照原實際利率折現的、根據合同應收的所有合同現金流量與預期收取的所有

310、現金流量之間的差額，即全部現金短缺的現值。本集團對于下列項目，始終按照相當于整個存續期內預期信用損失的金額計量其損失準備：企業會計準則第 14 號收入準則 規范的交易形成應收款項或合同資產損失準備，無論該項目是否包含重大融資成分。除上述項目外，對其他項目，本集團按照下列情形計量損失準備：信用風險自初始確認后未顯著增加的金融工具，本集團按照未來 12 個月的預期信用損失的金額計量損失準備；信用風險自初始確認后已顯著增加的金融工具，本集團按照相當于該金融工具整個存續期內預期信用損失的金額計量損失準備；購買或源生已發生信用減值的金融工具，本集團按照相當于整個存續期內預期信用損失的金額計量損失準備。以

311、公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產（涉及的金融資產同時符合下列條件：集團管理該金融資產的業務模式是以收取合同現金流量為目標；該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流，僅為對本金金額為基礎的利息的支付。），本集團在其他綜合收益中確認其信用損失準備，并將減值損失或利得計入當期損益，不減少該金融資產在資產負債表中列示的賬面價值。除此之外的金融工具的信用損失準備的增加或轉回金額，作為減值損失或利得計入當期損益。2021 年年度報告 93/203 1）對信用風險顯著增加的評估 本集團通過比較金融工具在初始確認時所確定的預計存續期內的違約概率和該工具在資產負債表日所確定的預計存續期內的

312、違約概率，來判定金融工具信用風險是否顯著增加。但是，如果本集團確定金融工具在資產負債表日只具有較低的信用風險的，可以假設該金融工具的信用風險自初始確認后并未顯著增加。通常情況下，如果逾期超過 30 日，則表明金融工具的信用風險已經顯著增加。除非本集團在無須付出不必要的額外成本或努力的情況下即可獲得合理且有依據的信息，證明即使逾期超過 30 日，信用風險自初始確認后仍未顯著增加。在確定信用風險自初始確認后是否顯著增加時，本集團考慮無須付出不必要的額外成本或努力即可獲得的合理且有依據的信息，包括前瞻性信息。本集團在評估信用風險是否顯著增加時會考慮如下因素：可獲得有關過去事項、當前狀況及未來經濟狀況

313、預測的合理且有依據的信息；宏觀經濟狀況、債務人經營和財務情況、內部實際違約率和預期違約概率、外部信用評級和內部信用評級、逾期情況、外部市場定價等信息；金融工具預計存續期內違約風險的相對變化，而非違約風險變動的絕對值。以組合為基礎的評估。如果本集團在單項工具層面無法以合理成本獲得關于信用風險顯著增加的充分證據，而在組合的基礎上評估信用風險是否顯著增加是可行的，本集團將按照金融工具共同信用風險特征，對其進行分組并以組合為基礎考慮評估信用風險是否顯著增加。2）預期信用損失的計量 考慮預期信用損失計量方法應反映的要素：通過評價一系列可能的結果而確定的無偏概率加權平均金額；貨幣時間價值；在資產負債表日無

314、須付出不必要的額外成本或即可獲得的有關過去事項、當前狀況以及未來經濟狀況預測的合理且有依據的信息。本集團對于符合準則規定條件且公司已做出相應會計政策選擇的應收票據和應收賬款，基于單項和組合評估金融工具的預期信用損失，考慮了不同客戶的信用風險特征，以組合為基礎評估以攤余成本計量金融工具的預期信用損失。按照簡化模型計量損失準備，即按照相當于整個存續期內預期信用損失的金額計量損失準備。對于在資產負債表日具有較低信用風險的金融工具，本集團假設其信用風險自初始確認后并未顯著增加，選擇按照未來 12 個月內的預期信用損失計量損失準備。本集團基于單項和組合，考慮了不同客戶的信用風險特征，以組合為基礎評估應收

315、票據和應收賬款的預期信用損失。當單項金融資產可以以合理成本評估預期信用損失的信息時，本集團選擇單項計算信用損失，當單項金融資產無法以合理成本評估預期信用損失的信息時，本集團以共同信用風險特征為依據，將金融工具分為不同組別。本集團采用的共同信用風險特征包括：創投業務、實業板塊。對于其他應收款，本集團在單項工具層面無法以合理成本獲得關于信用風險顯著增加的充分證據，而在組合的基礎上評估信用風險是否顯著增加是可行的，所以本集團按照款項性質、賬齡2021 年年度報告 94/203 分布等為共同風險特征，以組合為基礎確定預期信用損失。對其他應收款進行分組并以組合為基礎考慮評估信用風險是否顯著增加。對于其他

316、以攤余成本計量的金融資產及分類為以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產（涉及的金融資產同時符合下列條件：集團管理該金融資產的業務模式是以收取合同現金流量為目標；該金融資產的合同條款規定，在特定日期產生的現金流，僅為對本金金額為基礎的利息的支付。），除對單項金額重大的款項單獨確定其信用損失外，本集團在組合基礎上確定其信用損失。本集團按照下列方法確定相關金融工具的預期信用損失：金融資產，信用損失為本集團應收取的合同現金流量與預期收取的現金流量之間差額的現值。3）已發生信用減值的依據 本集團根據金融資產的特點，針對具有相同風險特征的金融資產界定存在發生信用減值證據的情形。金融資產已發生信用

317、減值的證據包括下列可觀察信息：發行方或債務人發生重大財務困難；債務人違反合同，如償付利息或本金違約或逾期等；債權人出于與債務人財務困難有關的經濟或合同考慮，給予債務人在任何其他情況下都不會做出的讓步；債務人很可能破產或進行其他財務重組；發行方或債務人財務困難導致該金融資產的活躍市場消失；以大幅折扣購買或源生一項金融資產，該折扣反映了發生信用損失的事實;其他表明金融資產已發生信用減值的情形。金融資產發生信用減值，有可能是多個事件的共同作用所致，未必是可單獨識別的事件所致。4）金融工具減值的賬務處理 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的債務工具投資，在其他綜合收益中確認其損失準備，并將減值損失

318、或利得計入當期損益，且不應減少該金融資產在資產負債表中列示的賬面價值。在前一會計期間已經按照相當于金融工具整個存續期內預期信用損失的金額計量了損失準備，但在當期資產負債表日，該金融工具已不再屬于自初始確認后信用風險顯著增加的情形的，本集團在當期資產負債表日按照相當于未來 12 個月內預期信用損失的金額計量該金融工具的損失準備，由此形成的損失準備的轉回金額作為減值利得計入當期損益。對于購買或源生的已發生信用減值的金融資產，本集團在資產負債表日僅將自初始確認后整個存續期內預期信用損失的累計變動確認為損失準備。在每個資產負債表日，本集團將整個存續期內預期信用損失的變動金額作為減值損失或利得計入當期損

319、益。2021 年年度報告 95/203 11.11.應收票據應收票據 應收票據的預期信用損失的確定方法及會計處理方法應收票據的預期信用損失的確定方法及會計處理方法 適用 不適用 本集團應收票據包括銀行承兌匯票和商業承兌匯票，年末應收票據的減值準備按照應收賬款的預期信用減值方法計提。12.12.應收賬款應收賬款 應收賬款的預期信用損失的確定方法及會計處理方法應收賬款的預期信用損失的確定方法及會計處理方法 適用 不適用 本集團對于企業會計準則第 14 號-收入準則規范的交易形成且不含重大融資成分應收賬款，采用預期信用損失的簡化模型，即始終按照相當于整個存續期內預期信用損失的金額計量其損失準備，由此

320、形成的損失準備的增加或轉回金額，作為減值損失或利得計入當期損益。本集團參考歷史信用損失經驗，并基于所有合理且有依據的信息，包括前瞻性信息，以單項或組合的方式對應收賬款預期信用損失進行估計。當單項金融資產可以以合理成本評估預期信用損失的信息時，本集團選擇單項計算信用損失，當單項金融資產無法以合理成本評估預期信用損失的信息時，本集團依據信用風險特征將應收賬款劃分為若干組合，在組合基礎上計算預期信用損失，確定組合的依據如下：應收賬款確定組合的依據如下：組合名稱組合名稱 確定組合依據確定組合依據 應收賬款組合1 創投業務應收賬款 應收賬款組合2 實業板塊應收賬款 本集團在資產負債表日計算應收賬款預期信

321、用損失，如果該預期信用損失大于當前應收賬款減值準備的賬面金額，本集團將其差額確認為應收賬款減值損失，借記“信用減值損失”，貸記“壞賬準備”。相反，本集團將差額確認為減值利得，做相反的會計記錄。本集團實際發生信用損失，認定相關應收賬款無法收回，經批準予以核銷的，根據批準的核銷金額，借記“壞賬準備”，貸記“應收賬款”。若核銷金額大于已計提的損失準備，按其差額借記“信用減值損失”。預期信用損失的確定方法詳見“五、10 金融工具”。13.13.應收款項融資應收款項融資 適用 不適用 14.14.其他應收款其他應收款 其他應收款其他應收款預期信用損失的確定方法預期信用損失的確定方法及會計處理方法及會計處

322、理方法 適用 不適用 本集團對其他應收款采用預期信用損失的一般模型進行處理，詳見四、10 金融資產和金融負債。本集團在單項工具層面無法以合理成本獲得關于信用風險顯著增加的充分證據，而在組合的基礎上評估信用風險是否顯著增加是可行的。本集團參考歷史信用損失經驗，并基于所有合理且有依據的信息，包括前瞻性信息，以組合的方式對其他應收款預期信用損失進行估計。本集團依據信用風險特征將其他應收款劃分為若干組合，確定組合的依據如下：2021 年年度報告 96/203 組合名稱組合名稱 確定組合依據確定組合依據 其他應收款組合1 創投業務其他應收款 其他應收款組合2 實業板塊其他應收款 其他應收款組合3 職工相

323、關其他應收款 15.15.存貨存貨 適用 不適用 存貨主要包括原材料、包裝物、低值易耗品、在產品、庫存商品等。存貨實行永續盤存制，存貨在取得時按實際成本計價；領用或發出存貨，采用加權平均法確定其實際成本。低值易耗品和包裝物采用一次轉銷法進行攤銷。庫存商品、在產品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存貨，其可變現凈值按該存貨的估計售價減去估計的銷售費用和相關稅費后的金額確定；用于生產而持有的材料存貨，其可變現凈值按所生產的產成品的估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用和相關稅費后的金額確定。16.16.合同資產合同資產(1).(1).合同資產的確認方法及標準合同資產的確認方法及標

324、準 適用 不適用 合同資產，是指本集團已向客戶轉讓商品而有權收取對價的權利，且該權利取決于時間流逝之外的其他因素。如本集團向客戶銷售兩項可明確區分的商品，因已交付其中一項商品而有權收取款項，但收取該款項還取決于交付另一項商品的，本集團將該收款權利作為合同資產。同一合同下的合同資產和合同負債相互抵銷后以凈額列示。(2).(2).合同資產預期信用損失的確定方法及會計處理方法合同資產預期信用損失的確定方法及會計處理方法 適用 不適用 合同資產的預期信用損失的確定方法，參照上述“12.應收賬款”相關內容描述。會計處理方法，本集團在資產負債表日計算合同資產預期信用損失，如果該預期信用損失大于當前合同資產

325、減值準備的賬面金額，本集團將其差額確認為減值損失，借記“信用減值損失”，貸記“合同資產減值準備”。相反，本集團將差額確認為減值利得，做相反的會計記錄。本集團實際發生信用損失，認定相關合同資產無法收回，經批準予以核銷的，根據批準的核銷金額，借記“合同資產減值準備”，貸記“合同資產”。若核銷金額大于已計提的損失準備，按其差額借記“信用減值損失”。17.17.持有持有待售資產待售資產 適用 不適用 （1）本集團將同時符合下列條件的非流動資產或處置組劃分為持有待售：（1）根據類似交易中出售此類資產或處置組的慣例，在當前狀況下即可立即出售；（2）出售極可能發生，即已經就一項出售計劃作出決議且獲得確定的購

326、買承諾，預計出售將在一年內完成。有關規定要求相關權力機構或者監管部門批準后方可出售的需要獲得相關批準。本集團將非流動資產或處置組首次劃分為持有待售類別前，按照相關會計準則規定計量非流動資產或處置組中各項資產和負債的賬2021 年年度報告 97/203 面價值。初始計量或在資產負債表日重新計量持有待售的非流動資產或處置組時，其賬面價值高于公允價值減去出售費用后的凈額的，將賬面價值減記至公允價值減去出售費用后的凈額，減記的金額確認為資產減值損失，計入當期損益，同時計提持有待售資產減值準備。（2）本集團專為轉售而取得的非流動資產或處置組，在取得日滿足“預計出售將在一年內完成”的規定條件，且短期（通常

327、為 3 個月）內很可能滿足持有待售類別的其他劃分條件的，在取得日將其劃分為持有待售類別。在初始計量時，比較假定其不劃分為持有待售類別情況下的初始計量金額和公允價值減去出售費用后的凈額，以兩者孰低計量。除企業合并中取得的非流動資產或處置組外，由非流動資產或處置組以公允價值減去出售費用后的凈額作為初始計量金額而產生的差額，計入當期損益。（3）本集團因出售對子公司的投資等原因導致喪失對子公司控制權的，無論出售后本集團是否保留部分權益性投資，在擬出售的對子公司投資滿足持有待售類別劃分條件時，在母公司個別財務報表中將對子公司投資整體劃分為持有待售類別，在合并財務報表中將子公司所有資產和負債劃分為持有待售

328、類別。（4）后續資產負債表日持有待售的非流動資產公允價值減去出售費用后的凈額增加的，以前減記的金額應當予以恢復，并在劃分為持有待售類別后確認的資產減值損失金額內轉回，轉回金額計入當期損益。劃分為持有待售類別前確認的資產減值損失不得轉回。（5）對于持有待售的處置組確認的資產減值損失金額，先抵減處置組中商譽的賬面價值，再根據各項非流動資產賬面價值所占比重，按比例抵減其賬面價值。后續資產負債表日持有待售的處置組公允價值減去出售費用后的凈額增加的，以前減記的金額應當予以恢復，并在劃分為持有待售類別后適用相關計量規定的非流動資產確認的資產減值損失金額內轉回，轉回金額計入當期損益。已抵減的商譽賬面價值，以

329、及非流動資產在劃分為持有待售類別前確認的資產減值損失不得轉回。持有待售的處置組確認的資產減值損失后續轉回金額，根據處置組中除商譽外，各項非流動資產賬面價值所占比重，按比例增加其賬面價值。（6）持有待售的非流動資產或處置組中的非流動資產不計提折舊或攤銷，持有待售的處置組中負債的利息和其他費用繼續予以確認。（7）持有待售的非流動資產或處置組因不再滿足持有待售類別的劃分條件，而不再繼續劃分為持有待售類別或非流動資產從持有待售的處置組中移除時，按照以下兩者孰低計量：1）劃分為持有待售類別前的賬面價值，按照假定不劃分為持有待售類別情況下本應確認的折舊、攤銷或減值等進行調整后的金額；2）可收回金額。（8）

330、終止確認持有待售的非流動資產或處置組時，將尚未確認的利得或損失計入當期損益。18.18.債權投資債權投資(1).(1).債權投資預期信用損失的確定方法及會計處理方法債權投資預期信用損失的確定方法及會計處理方法 適用 不適用 19.19.其他債權投資其他債權投資(1).(1).其他債權投資其他債權投資預期信用損失的確定方法預期信用損失的確定方法及會計處理方法及會計處理方法 適用 不適用 2021 年年度報告 98/203 20.20.長期應收款長期應收款(1).(1).長期應收款長期應收款預期信用損失的確定方法預期信用損失的確定方法及會計處理方法及會計處理方法 適用 不適用 21.21.長期股權

331、投資長期股權投資 適用 不適用 本集團長期股權投資主要是對子公司的投資、對聯營企業的投資和對合營企業的投資。本集團對共同控制的判斷依據是所有參與方或參與方組合集體控制該安排，并且該安排相關活動的政策必須經過這些集體控制該安排的參與方一致同意。本集團直接或通過子公司間接擁有被投資單位 20以上但低于 50的表決權時，通常認為對被投資單位具有重大影響。持有被投資單位 20%以下表決權的，還需要綜合考慮在被投資單位的董事會或類似權力機構中派有代表、或參與被投資單位財務和經營政策制定過程、或與被投資單位之間發生重要交易、或向被投資單位派出管理人員、或向被投資單位提供關鍵技術資料等事實和情況判斷對被投資

332、單位具有重大影響。對被投資單位形成控制的，為本集團的子公司。通過同一控制下的企業合并取得的長期股權投資，在合并日按照取得被合并方在最終控制方合并報表中凈資產的賬面價值的份額作為長期股權投資的初始投資成本。被合并方在合并日的凈資產賬面價值為負數的，長期股權投資成本按零確定。通過多次交易分步取得同一控制下被投資單位的股權，最終形成企業合并，屬于一攬子交易的，本集團將各項交易作為一項取得控制權的交易進行會計處理。不屬于一攬子交易的，在合并日，根據合并后享有被合并方凈資產在最終控制方合并財務報表中的賬面價值的份額作為長期股權投資的的初始投資成本。初始投資成本與達到合并前的長期股權投資賬面價值加上合并日

333、進一步取得股份新支付對價的賬面價值之和的差額，調整資本公積，資本公積不足沖減的，沖減留存收益。通過非同一控制下的企業合并取得的長期股權投資，以合并成本作為初始投資成本。通過多次交易分步取得非同一控制下被投資單位的股權，最終形成企業合并的，應在取得控制權的報告期，補充披露在母公司財務報表中的長期 股權投資成本處理方法。例如：通過多次交易分步取得非同一控制下被投資單位的股權，最終形成企業合并，屬于一攬子交易的，本集團將各項交易作為一項取得控制權的交易進行會計處理。不屬于一攬子交易的，按照原持有的股權投資賬面價值加上新增投資成本之和，作為改按成本法核算的初始投資成本。購買日之前持有的股權采用權益法核算的，原權益法核算的相關其他綜合收益暫不做調整，在處置該項投資時采用與被投資單位直接處置相關資產或負債相同的基礎進行會計處理。購買日之前持有的股權為指定以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的非交易性