畢馬威：2018中國領先金融科技50企業報告（91頁）.pdf

1、DRAFT 1 中國領先金融科技中國領先金融科技5050 企業報告企業報告（第三屆）（第三屆） 畢馬威中國 2018年12月 2018 China Leading Fintech50 Company Report (Third) 畢馬威微信公眾號畢馬威金融科技50 評選頁面 DRAFT 2 畢馬威中國其他金融科技研究成果 關于畢馬威中國 89 90 目錄 01 顛覆與突破 02 總體概況 03 中國領先金融科技50企業介紹 04 附件 附件一業務模式國際對比 附件二法律法規更新 附件三專家委員會簡介 附件四畢馬威中國金融科技合伙人團隊 附件五術語縮寫匯編 04 07 17 77 78 79 8

2、3 84 85 畢馬威中國領先金融科技50系列報告 畢馬威國際金融科技研究成果 87 88 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成員。 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有，不得 轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員

3、。版權所有，不得轉載。 2 聯系我們 91 DRAFT 3 DRAFT 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成員。 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有，不得 轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載

4、。 繼前期畢馬威國際推出2018年度全球金融科技100榜 單之后，畢馬威2018中國領先金融科技企業50評選（第 三屆）也在近期落下帷幕?；仡櫧衲甑脑u選，我們關注到 以智能金融為代表的新一輪金融科技創新浪潮已經在中國 開啟。經歷了過去數年的持續推廣，利用大數據和智能模 型推動金融生產力的觀念已經深入人心，參與金融業的各 類企業都在積極投身于領先智能技術的開發、應用與提升。 各家金融機構紛紛通過設立專項創新基金、與科技企業開 展戰略合作、創設金融科技子公司等舉措持續發力金融科 技創新。新一代領先智能科技正在從實驗室迅速走向行業 實戰，促進了智能風控、智能保險、智能投研、智能客服、 智能合規等各個

5、領域科技應用的升級發展。 Simon Gleave 李世民李世民 畢畢馬威亞太區馬威亞太區金融業金融業 主管主管合伙人合伙人 盡管金融科技加速推動了中國金融業的發展，但 創新帶來的挑戰和機遇始終并存。眾所周知，金融業 風險具有重大的負外部性，因此合法依規，把控風險， 是金融行業長期持續健康發展的關鍵。金融科技的創 新，歸根結底是要推動金融業整體效率的提升，這包 括獲客效率、服務效率、風控效率、運營效率、管理 效率、合規效率和創新效率。2018年中國整體金融監 管環境持續趨嚴，將有利于發掘、促進和推動真正富 有含金量的金融科技創新，嚴格且高質量的監管對于 及時發現并有效管理創新過程中的特定風險、

6、新型風 險和系統性風險具有重大意義。 卷首語卷首語 3 陶匡淳陶匡淳 畢馬威亞太區及中國主席畢馬威亞太區及中國主席 3 DRAFT 4 顛覆與突破 01 DRAFT 5 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成員。 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有，不得 轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞

7、士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 5 顛覆與突破顛覆與突破 注：以上圖示順序不分先后，根據公開信息僅作示意性整理，以供參考，并非完整列示。 數據層數據層 智能層智能層 反欺詐反欺詐風險監控風險監控 精準營銷精準營銷智能投顧智能投顧 智能投研智能投研 票據票據 租賃租賃 交易交易 理財理財 財富財富 信用卡信用卡 保險保險 區塊鏈區塊鏈 消費貸消費貸 房房/ /車貸車貸 綜合金服綜合金服 支付支付 產品層產品層 風險定價風險定價 信用貸信用貸 抵押貸抵押貸 DRAFT 6 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威

8、企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成員。 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有，不得 轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 6 金融科技金融科技 生態圈生態圈 學校學校及及 科研科研機構機構 金融金融 科技科技創新創新 企業企業 行業監行業監 管機

9、構管機構 行業專業行業專業 協會協會 市場專業市場專業 服務商服務商 專業孵化專業孵化 器器| |加速器加速器 區域區域 政府政府 風險投資風險投資 機構機構 持持牌牌 金融金融機構機構 智能識別 智能投顧 機器機器/ /深度學習算法：深度學習算法： 線性回歸、邏輯回歸、樸素貝葉斯、 奇異值分解、支持向量機、聚類算法、 決策樹、梯度下降決策樹、隨機森林、 最近鄰算法、隱馬爾可夫模型、條件 隨機場、神經網絡、卷積神經網絡、 循環神經網絡、長短期記憶神經網絡、 生成式對抗網絡等。 金金 融融 科科 技技 生生 態態 全全 景景 圖圖 智智 能能 金金 融融 圖圖 DRAFT 7 總體概況 02 D

10、RAFT 8 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成員。 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有，不得 轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 8 總體概況 關于關于畢馬威中國畢馬威中國Fintec

11、h50Fintech50 畢馬威一直致力于促進中國金融科技產業的健康成長，為中國金融科技領域生態圈建設提供支持。繼 2016年及2017年兩次推出中國領先金融科技企業50名單并獲得業界廣泛關注之后，畢馬威中國于 2018年5月再次啟動了第三屆中國領先金融科技企業50年度評選。經過數個月緊張的評選工作，我們 現對外發布2018年度中國領先金融科技企業報告。 * * 備選企業備選企業 本次備選企業的參選條件為：積極發展金融科技技術，致力于利用金融科技提升金融業服務效率的非傳統金 融及非金融機構，聚焦于近幾年自移動互聯網蓬勃發展以來進入金融科技領域的企業。在申請方式上，我們 通過畢馬威中國網站和社交

12、媒體公眾號公開邀請各家機構報名參選。 * * 評委會組成評委會組成 我們的評選委員會由數位外部專家以及具有專業領域經驗的畢馬威合伙人代表組成，畢馬威全球及中國多位 金融科技合伙人/總監參與了相關工作，專長覆蓋信息科技、數據、資本市場、創投、風控、財務、宏觀經濟 和金融服務等領域。 本次評選自2018年5月啟動，經過 幾個月緊張有序的參評工作，我們 很榮幸的向業界公布本次評選最終 入圍的50家企業清單（企業名單不 分先后，排名按照中文名稱拼音首 字母順序排序），有關入圍企業的 簡要分析如下。 * * 評選標準核心維評選標準核心維度度 最新科學技術應用 數據驅動 - 建模 / 歸集 / 挖掘 /

13、使用 模式創新和對傳統金融的變革 痛點解決與金融效率提升 估值與資本市場認可 行業發展前瞻度 畢馬威還自主研發了企業洞察力模型企業洞察力模型(SIP)(SIP)，結合上述核心關注點，從團隊、技術、 產品、市場、融資等多個維度，對企業進行量化評估。 評選 維度 數據驅動數據驅動- - 建模建模/ /歸集歸集/ / 挖掘挖掘/ /使用使用 模式創新和模式創新和 對傳統對傳統金融金融 的顛覆的顛覆 領先領先科學科學 技術應用技術應用 與突破與突破 具備未來具備未來發發 展潛能展潛能與廣與廣 闊前景闊前景 估值及估值及資資 本市場認本市場認 可可度度 痛點解決痛點解決 與與金融效金融效 率率提升度提升

14、度 注：我們推出中國領先金融科技50企業評選活動，旨 在加強市場對金融領域科技創新的關注，推動行業交 流，促進金融科技的規范發展，并非對參評企業合規 性與可投資性進行評價，也不涉及對任何監管政策的 解讀。本次評選不收取任何費用，評選所用資料獲取 時間截止2018年11月30日，特此說明。 DRAFT 9 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中

15、國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 9 總體概況 我們從幾個不同的角度，對入圍的50家企業進行了統計分析，詳情如下： 金融科技是典型的知識密集型領域， 匯聚了信息科技和金融兩大行業的高 端人才。北上廣深等一線城市在科技 和金融人才的培養、聚集和儲備上有 著較大優勢，因此不難看出，入圍的 金融科技公司大多集中在這些地區。 但我們也關注到在2018年的評選中， 部分非一線城市也入選了本次榜單。 在本

16、次入圍的57家企業中（上市榜和非上市榜），大數據與數據分析類公司占比較高，借貸、消費 與場景金融類其次。保險科技在2018年發展較快，因此較往年比有更多的企業入圍本次評選。在金 融科技領域，數據技術仍是金融行業未來發展的核心方向之一，因此大數據與數據分析類公司在領先 數據技術的應用和研發方面較為突出。 20 20 上海18 18 北京 13 13 廣州、深圳 11 重慶 11 3 3杭州 長沙 11 蘇州 22 8 8 6 6 5 2 0510152025 大數據與金融智能類 借貸、消費與場景金融類 綜合金融科技類 支付技術類 財富與資本市場類 保險科技類 區塊鏈技術類 01 專業領域分布：

17、02 地域分布： DRAFT 10 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 10 2% 7% 64% 27%

18、 金融領域的很多痛點問題都需要通過新技術的應用，或以技術應用為背景的模式創新得以實現突破性解決。例如， 以大數據技術為支持，通過對用戶進行多維度分析，客戶畫像技術充分應用到其中，利于開展精準營銷；通過應用 自然語言處理技術，實現對繁復文件的精簡和濃縮；結合知識圖譜技術的應用，可視化的展現多個元素間的關系和 動態發展規律，如服務于個人/對公領域的征信工作的開展，為學科研究提供切實、有價值的參考；結合生物識別 技術，交叉驗證用戶信息真實性，防止盜用身份套取資金等欺詐行為；此外，機器/深度學習技術的配合使用，實 現了復雜數據環境下的對異常交易行為的識別。在我們所關注的十多個技術領域中，大數據技術的研

19、發和機器/深 度學習的應用較為普遍，云計算技術在2018年得到了更為廣泛的應用。 入圍企業把技術的開發與應用作為核心競爭力，故 技術人員占比普遍相對較高。 其中的部分企業致力于通過互聯網和社交網絡推廣 產品和服務，因此市場和營銷人員占比也較為有限， 其中技術人員占比更高。 總體概況 52 47 43 24 2222 1717 6 1 0 10 20 30 40 50 60 核心技術要素分布核心技術要素分布 Total 03 技術分布： 04 技術人員比例分布： DRAFT 11 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體

20、 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 11 總體概況 本年度入圍的企業大部分仍是10年以內 的初創的企業，總占比超過了入圍企業 總數的7成。無論是企業的創建時間，還 是創業/從業人員的年齡，都較為年輕。 我們在走訪中也了解

21、到，活潑、熱情和 積極的“年輕態”企業文化，使得這些公司 持續保持著創新動力。 我們發現，近些年來金融科技逐 漸成為風險投資機構的關注熱點， 入圍企業的估值增速較快。 總體來看，除了少數大型集團以 外，大部分企業都較為年輕，因 此規模及估值仍較為有限。 ￥10億 ￥30億 ￥70億 ￥200億 200億及以上 單位：人民幣 7% 11% 40% 33% 9% 1-2年 2-3年 3-5年 5-10年 10年以上 10% 50% 20% 8% 12% 1 2 3 4 5 05 成立時間分布： 06 估值分布： DRAFT 12 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中

22、國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 12 根據我們的觀察根據我們的觀察，20182018年以來金融年以來金融科技領域科技領域的發展趨勢簡要分析如下：的發展趨勢簡要分析如下：

23、 2017年以來，針對金融行業存在的違規套利現象，為了嚴控系統性風險，監管層在 金融業，特別是銀行業，采取了一系列專項治理措施，而2018年仍延續了2017年嚴 監管的整體態勢。眾所周知，金融風險具有很強的負外部性，因此凡是提供金融服 務的商業模式都需要合法依規，持牌經營，這個原則在金融科技領域也不例外。 參與金融科技創新的企業需要對自身的業務和產品保持清醒的認識，選擇適合自身 的發展方向和合規道路，不能存在監管套利的投機心理。隨著監管形勢持續趨嚴， 以往金融科技領域存在監管套利問題的偽創新和假創新被識別出來，這些變化加強 了金融科技行業針對自身的深度檢視，另一方面也推動了真正富有含金量，能夠

24、提 升金融服務與管控效率的優秀創新出現。 金融監管日益趨嚴，嚴格且高質量的監管有利于推動真正有含 金量的金融科技創新 01 近年來新經濟的發展持續推動金融科技產業做大做強，也深度激發了傳統金融行業 的創新活力。銀行、證券、保險和資管都在持續探索金融科技創新的方式方法。 在這一波創新浪潮中，我們觀察到許多富有特色的創新方案：例如，多家金融機構 開始設立專項金融科技研發基金，推動金融科技項目的快速開發、試錯與推廣；此 外，部分大中型商業銀行開始探索布局金融科技子公司，給金融科技產業引入更多 的競爭模式；此外，延續2017年的趨勢，越來越多的各類金融機構都在開展和創新 型金融科技公司的戰略合作。 在

25、銀行系金融科技子公司領域，獨立運行的法人子公司可以將銀行的科技優勢進一 步發揮。雖然每家銀行的科技基礎、技術優勢以及在金融領域的產業優勢有所不同， 但相信各家機構都會形成自己獨特的市場打法，創新點和商業模式。 傳統金融機構發力金融科技創新，如設置專項創新基金 以及設立金融科技子公司等舉措 02 DRAFT 13 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司

26、為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 13 目前，我國金融科技產業在多個領域已經走在世界前列，大大推動了我國金融業 轉型升級，更好地服務實體經濟的能力。在這一過程中，大數據是發展最為成熟、 應用最為廣泛的金融科技核心技術之一。經歷了數年的持續推廣，利用大數據和 智能模型推動金融生產力的觀念，在各類金融機構不論是從基層還是到高層都已 經深入人心。 從發展趨勢來看，金融數據與其他跨領域數據的融

27、合應用正在不斷強化，以模型 驅動的金融智能正在成為金融大數據應用的新方向，金融行業數據的整合、共享 和開放正在成為趨勢，給金融行業帶來了新的發展機遇和巨大的發展動力。 大數據技術推動金融生產力的觀念在金融業深入人心，推廣 力度持續加大 經過多年的發展和進化，金融領域的大數據技術公司開始產生產業分化和延展產生產業分化和延展。 雖然各類大數據技術公司都在金融智能領域金融智能領域持續發力，但不同類型的公司的發展 路徑有所不同。部分大數據技術公司開始向整合平臺方向整合平臺方向發展，主要突出對于異異 構數據源的整合和建模能力構數據源的整合和建模能力，幫助金融機構打造基于多維數據的智能模型多維數據的智能模

28、型；另 外一類大數據技術公司，開始向智能工具領域智能工具領域發展，將傳統的大數據服務工程工程 化、產品化和工具化化、產品化和工具化，從而大幅提升大數據項目的實施效率，把傳統意義上需 要數個月才能落地的大數據應用，縮短到以周或以天計算。工具化和標準化的另 外一個優點是，大幅降低大數據技術應用人才的入門門檻大幅降低大數據技術應用人才的入門門檻，實現迅速上手，快 速應用的目的。 大數據技術公司專業領域出現分化，分別向工具化和平臺化 兩個方向延展 03 04 DRAFT 14 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國

29、際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 14 在今年的評選中，我們關注到一系列智能金融的應用案例，特別是在自然語言處 理領域，出現了一批通過金融大數據和語義分析技術幫助金融機構解決盡職調查 和投資研究問題的智能投研類科技公司。不論是在

30、信貸領域，還是投資領域，研 究能力都是傳統金融行業的核心能力，同時也是金融行業知識最密集、成本最密 集的投入領域。如果某項技術能夠大幅賦能專業研究人員提升研究效率，拓展研 究能力，將從根本上提升金融服務業的效率，甚至顛覆傳統金融服務的商業模式。 在這個方面，自然語言處理和知識圖譜等語義分析技術，可以發揮巨大作用，賦 能甚至替代金融研究領域的部分初級工作。 自然語言處理和知識圖譜技術開始顛覆金融領域知識工作者 的傳統低端領域 區塊鏈本質上是一種以加密技術為核心的分布式數據存儲機制。在金融領域，區 塊鏈技術的應用和探索仍處在發展期，特別是虛擬數字貨幣和基于價值的公有鏈 技術因其可靠性和價值波動性存

31、在太多挑戰，因此目前在我國仍然屬于金融監管 的禁區。但是，以聯盟鏈為代表的區塊鏈應用，已經實現了很多應用場景的具體 落地，而且可以較好的促進實體經濟發展。聯盟鏈突出利用了區塊鏈技術中的共 識機制和分布式存儲模式，可以在不構建價值網絡的基礎上，實現對傳統金融的 模式改造和痛點解決。例如，在支付清算和數字票證領域、供應鏈金融領域、資 產證券化領域、保險核保與協同領域、征信數據共享領域，都可以并且已經實現 了具體應用模式的創新。當然，在數字安全、交易效率、行業協同和系統體系性 方面，區塊鏈技術的應用仍存挑戰，因此大規模的行業實現仍需要時間考驗。 基于聯盟鏈的區塊鏈技術已經從實驗室走向應用，但是大規

32、模實踐仍存挑戰 05 06 DRAFT 15 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 15 作為金融科技的一

33、個重要分支，保險科技發展已經進入一個新階段進入一個新階段，科技不僅僅 為產品設計提供支撐，更著力于顛覆傳統保險價值鏈顛覆傳統保險價值鏈，實現對保險產品設計、對保險產品設計、 市場銷售、核保規則、理賠風控和投資管理全鏈條市場銷售、核保規則、理賠風控和投資管理全鏈條的顛覆性創新。2018年是中 國保險科技發展的一個重要節點，相比較國際保險科技產業較為全面的科技創新 應用，中國的保險科技更多發力于保險銷售領域更多發力于保險銷售領域。近兩年來，諸多創新型保險 經紀公司正在持續探索利用金融科技手段推動保險產品銷售，其中智能客服、智智能客服、智 能核保和智能定價能核保和智能定價等領域的一系列科技創新正在顛

34、覆者傳統保險銷售模式傳統保險銷售模式，網 絡驅動的場景化場景化和數據驅動的智能化智能化已經成為這一領域的突出特點。 以線上及線下智慧保險銷售為創新突破口，保險科技業態持 續發力 伴隨著互聯網和物聯網的深度發展，金融服務將越來越多的和產業、交易以及物 流融合在一起，交易和金融變得越來越一體化，從而減少商業領域金融服務的信 息不對稱。這個改變，將從根本上顛覆傳統對公信貸業務的服務模式和風控模式， 把交易、借貸、物流和支付緊密的捆綁在一起，形成未來供應鏈金融的基礎模式。 基于貿易、物流和物聯網平臺的供應鏈金融，將實現物流、信息流和資金流的高 度統一和同步。傳統借貸領域強調的受托支付和資金管控等風控手

35、段，將成為供 應鏈金融服務的一個有機組成部分，并且以高效模式實現，會最大限度的降低資 金使用風險，同時提升金融服務體驗。在未來，供應鏈金融的服務范圍和服務種 類，將伴隨著萬物互聯平臺的發展而進一步拓展。 基于貿易、物流或物聯網平臺的供應鏈融資開始在對公信貸 領域快速拓展 07 08 DRAFT 16 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外

36、商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 16 云技術的發展是互聯網科技發展的必然趨勢必然趨勢，大數據和人工智能應用所需的海量 計算、存儲和擴展需求，也只能通過云計算只能通過云計算的方式來解決。因此，過去數年各個 行業在開展“互聯網+”創新中，紛紛把各種業務和管理遷徙到云平臺上。盡管 在發展初期，由于可靠性和安全性的原因，以云計算為代表的分布式計算技術在 金融行業的應用爆發較晚應用爆發較晚，但是最近一兩年

37、伴隨著技術逐步成熟，云計算應用在 金融領域的表現變得異?；钴S。變得異?；钴S。在核心系統領域，以私有云為代表的分布式技術， 已經開始在包括銀行業在內的金融業進行試點應用；在公有云方面，也有越來越 多的金融云公共服務出現，幫助金融機構實現部分外圍應用的云化。云計算技術 在金融領域的應用推廣，不僅能夠大幅降低大幅降低金融業的信息科技軟硬件投入，徹軟硬件投入，徹 底改變底改變后臺系統的負載能力，負載能力，更為重要的是促進促進金融科技服務的標準化和接口標準化和接口 化化，為基于API的開放式金融打造物理基礎打造物理基礎，以金融科技助力助力未來實體經濟領域 的萬物互聯互通萬物互聯互通。 對內對外在線金融服

38、務云化趨勢明顯，帶來企業級服務效率 的顯著提升 2018年是人工智能應用在產業界全面爆發的一年，從人工智能在金融領域的應用 趨勢來看，大數據與智能算法的結合大數據與智能算法的結合，已經覆蓋智能營銷、智能識別、智能風智能營銷、智能識別、智能風 控、智能投顧、智能投研、智能客服、智能保險、智能定價和智能合規等控、智能投顧、智能投研、智能客服、智能保險、智能定價和智能合規等各個 金融應用場景。各類機器學習算法機器學習算法，包括深度學習算法深度學習算法，都在上述場景中得到 了較為普遍的應用。鑒于目前的人工智能仍然以數據驅動為主以數據驅動為主，金融領域的智能 技術應用仍有待于各類機構提升自身的數據治理和

39、應用水平，更加高效的設計、高效的設計、 獲取、提煉、標注并應用各類業務和管理數據獲取、提煉、標注并應用各類業務和管理數據，是金融機構進一步提升智能金 融服務能力的關鍵。 智能技術在多個金融應用領域發力迅猛 注：我們推出中國金融科技50強評選活動，旨在加強市場對金融領域科技創新的關注，推動行業交流，促進金融科技的規范發展，并非對參評企業合 規性與可投資性的評價，也不涉及對任何監管政策的解讀，特此說明。 09 10 DRAFT 17 中國領先金融科技 50企業介紹 03 DRAFT 18 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞

40、士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 18 *以下名單按照拼音首字母順序排序，排名不分先后（非上市企業共50家） 企業簡稱企業簡稱 螞蟻金服 妙盈科技 淺橙科技 薔薇大樹金融 啟赟金融 實盈科技 數庫科技 蘇寧金融

41、騰訊金融科技 騰云天下 天創信用 天云大數據 同盾科技 通付盾 通聯數據 微眾稅銀 微眾銀行 我來貸 廈門國金 小雨傘保險 信用算力 雪球 尋匯 有魚普惠 中安金控 企業簡稱企業簡稱 愛?？萍?白騎士 百融金服 百信銀行 保準牛 冰鑒科技 布比區塊鏈 點融 豆包網 度小滿金融 分布科技 福米科技 富途證券 厚本金融 虎博科技 慧擇保險網 集奧聚合 金斧子 京東數字科技 今日投資 金融壹賬通 老虎證券 連連支付 陸金所 馬上金融 畢馬威中國畢馬威中國20182018 領先金融科技領先金融科技 5050企業名單企業名單 | | 非上市企業非上市企業 DRAFT 19 2018 畢馬威華振會計師事務

42、所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 19 *以下名單按照拼音首字母順序排序，排名不分先后（上市企業共7家） 企業簡稱企業簡稱上市時間上

43、市時間上市地上市地 匯付天下2018年香港交易所 品鈦2018年美國納斯達克 融3602017年美國紐交所 威富通2017年中國深交所 51信用卡2018年香港交易所 宜人貸2015年美國紐交所 眾安保險2017年香港交易所 畢馬威中國畢馬威中國20182018 領先金融科技領先金融科技 5050企業名單企業名單 | | 上市企業上市企業 DRAFT 20 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙

44、制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 20 技術要素技術要素 關鍵投資人關鍵投資人 公司描述公司描述 核心團隊核心團隊 技術人員占比技術人員占比 概況概況 已已完成完成融資：首輪融資：首輪 愛?？萍际侨吮＜瘓F數字化戰略的重要布局，由多家機構共同發起成立。愛?？萍紙猿忠浴氨ｋU+科技+服務” 為核心理念，整合保險產品與服務，持續對保險銷售、理賠和服

45、務等關鍵環節進行數字化賦能，并以客戶為 中心進行商業模式變革，最終構建面向C端的保險與服務自運營平臺。愛?？萍嫉脑妇笆恰白鋈蜃疃ｋU的 科技公司；為億萬家庭提供滿意的保險服務，愛?？萍嫉氖姑恰白屔罡ｋU”。 董事長：王俊 人力資源VP：劉印 保險事業群負責人：蔣華智慧車服負責人：呂明鋼 智慧健康VP：邴亮 標簽標簽 大大數據、用戶畫像、人工智能、機 器/深度學習、互聯網保險 地址地址 北京市朝陽區伊莎文化廣場A座 創立時間創立時間 2017年 網址網址 領域領域 保險/互聯網保險、大數據 應用名稱應用名稱 車主惠(App)，PICC視頻理賠，小 愛保 人保金服、易車公司、58集團、美國S

46、olera集團 CEO：劉偉 技術負責人：劉小偉財務負責人：陳宇 DRAFT 21 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所

47、有，不得轉載。 21 技術要素技術要素 關鍵投資人關鍵投資人 公司描述公司描述 核心團隊核心團隊 技術人員占比技術人員占比 概況概況 已完成融資：已完成融資：PrePre- -A A輪輪 深圳白騎士核心團隊是來自FINTECH、反欺詐、大數據、高性能計算領域的專家和金融高管，專注于為銀行 和非銀金融機構提供大數據、人工智能風控解決方案。白騎士擁有騎士AI平臺、設備指紋、復雜關系網絡、 實時運算引擎、可視化規則引擎、可視化決策引擎、模糊匹配等核心技術。 截至2018年，已有多家客戶接入白騎士智能風控，其中包括多家銀行、持牌消費金融公司、多家金控集團以 及互聯網企業。 CEO、創始人：楊攸斌 資信

48、云負責人、合伙人：施建凱贏平臺負責人、合伙人：蔡棟棟 標簽標簽 人工智能、科技金融、大數據、風 控、反欺詐、機器/深度學習 地址地址 深圳市南山區科技園 創立時間創立時間 2016年 網址網址 領域領域 大數據風控/大數據征信 應用名稱應用名稱 白騎士風控(Web) 創東方、品勝 反欺詐負責人、合伙人：鄒志科 DRAFT 22 2018 畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)、畢馬威企業咨詢(中國)有限公司及畢馬威會計師事務所，均是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織(“畢馬威國際”)相關聯的獨立成員所網絡中的成 員。畢馬威華振會計師事務所(特殊普通合伙)為一所中國合伙制會計師事務所；畢馬威企業咨詢

49、(中國)有限公司為一所中國外商獨資企業；畢馬威會計師事務所為一所香港合伙制事務所。版權所有， 不得轉載。 2018 畢馬威會計師事務所 澳門合伙制事務所，是與瑞士實體 畢馬威國際合作組織 (“畢馬威國際”) 相關聯的獨立成員所網絡中的成員。版權所有，不得轉載。 22 技術要素技術要素 關鍵投資人關鍵投資人 公司描述公司描述 核心團隊核心團隊 技術人員占比技術人員占比 概況概況 已完成融資：已完成融資：C C輪輪 百融金服是一家利用人工智能、大數據、云計算等技術為金融機構提供客戶全生命周期管理服務、為個人和小 微企業推薦合適的金融產品和服務的大數據應用公司。憑借服務銀行等金融機構的行業先入優勢、以及大數據 處理和建模能力，為信貸行業用戶提供包括營銷獲客、貸前信審、貸中管控以及貸后管理在內的客戶全生命周 期產品和服務；為保險行業用戶提供精準營銷、存量客戶管理以及個性化產品定制等產品和服務。 技術要素技術要素 關鍵投資人關鍵投資人 公司描述公司描述 創始人/CEO：張韶峰 CRO：季元 副總裁：鄭威 首席科學家：李俊 副總裁：段瑩 標簽標簽 大數據、